金融理財(cái)師-金融理財(cái)原理-第1篇金融理財(cái)基礎(chǔ)知識(shí)與技能-第14章綜合理財(cái)規(guī)劃案例示范

金融理財(cái)師-金融理財(cái)原理-第1篇金融理財(cái)基礎(chǔ)知識(shí)與技能-第14章綜合理財(cái)

規(guī)劃案例示范

［單選題］1.金小姐，23歲，若她想在30歲時(shí)擁有95000元資金，那么從明年開(kāi)

始，每年年末投入。元。（投資回報(bào)率為5%）

A.10667.88

B.11667.88

C.11967.88

D.122667.88

正確答案：B

參考解析:每年年末需投入:N=7,I/Y=5,FV=95000,CPTPMT=-11667.880

［單選題］2.王先生貸款220000元，期限20年，還款利率6%,采用等額本息法

還款，則月還款額為（）元。

A.1067.88

B.1467.88

C.1576.15

D.1667.88

正確答案：C

參考解析：采用等額本息法還款，則月還款額：P/Y=12,N=20XP/Y=240,

I/Y=6,PV=220000oCPTPMT=-1576.15o

［單選題］3.王夫婦孩子8歲，預(yù)計(jì)18歲上大學(xué)，大學(xué)四年學(xué)費(fèi)現(xiàn)在是5萬(wàn)元，

預(yù)計(jì)學(xué)費(fèi)每年上漲5機(jī)則孩子18歲時(shí)學(xué)費(fèi)漲為元，為了籌集學(xué)費(fèi)，每年

年末需要投入元。（假設(shè)收益率為5%）

A.81444.73；6179.05

B.82777.43；6209.06

C.82999.73；6219.86

D.83066.83；6250.05

正確答案：A

參考解析:①考?xì)q時(shí)學(xué)費(fèi)漲為:N=10,I/Y=5,PV=50000,CPTFV=-81444.73；

②每年年末需要投入：N=10,I/Y=6,FV=81444.73,CPTPMT=-6179.05o

［單選題］4.張女士5年后購(gòu)房目標(biāo)終值50萬(wàn)元，20年后子女教育金目標(biāo)終值

20萬(wàn)元，30后年退休金目標(biāo)終值100萬(wàn)元。張女士選定的投資組合年度投資回

報(bào)率為8%,目前可投資資金5萬(wàn)元，預(yù)估未來(lái)儲(chǔ)蓄能力為每年3萬(wàn)元，以目標(biāo)

現(xiàn)值法計(jì)算每年還要多儲(chǔ)蓄（）元。

A.8233

B.8425

C.8426

D.8553

正確答案：B

參考解析：①計(jì)算目標(biāo)總需求現(xiàn)值。

PV(8%,5,0,500000)=-340292,即購(gòu)房目標(biāo)現(xiàn)值340292元;

PV(8%,20,0,200000)=-42910,即子女教育金目標(biāo)現(xiàn)值42910元;

PV(8%,30,0,1000000)=-99377,即子女教育金目標(biāo)現(xiàn)值99377元；

目標(biāo)總需求現(xiàn)值合計(jì)=340292+42910+99377=482579(元)。

②計(jì)算資源總供給現(xiàn)值。

PV(8%,30,-30000)=337734,為30年每年儲(chǔ)蓄30000元的折現(xiàn)值。

資源總供給現(xiàn)值為337734150000=387734(元)，小于目標(biāo)總需求現(xiàn)值482579

元，因此無(wú)法如期達(dá)成所有的目標(biāo)。

482579-387734=94845(元)，PMT(8%,30,94845)=-8425,因此，每年還要

多儲(chǔ)蓄8425元，才能實(shí)現(xiàn)所有的理財(cái)目標(biāo)。

［單選題］5.劉先生5年后購(gòu)房目標(biāo)終值50萬(wàn)元，20年后子女教育金目標(biāo)終值

20萬(wàn)元，30年后退休金目標(biāo)終值100萬(wàn)元，投資報(bào)酬率8%,房貸利率6%,貸

款20年，貸款七成，目前可投資資金5萬(wàn)元，預(yù)估未來(lái)年儲(chǔ)蓄能力每年3萬(wàn)

元。如果按此人生規(guī)劃，劉先生要達(dá)成退休目標(biāo)，理財(cái)儲(chǔ)備資金缺口為()元。

A.614642

B.623656

C.675256

D.677842

正確答案：A

參考解析：計(jì)算步驟如下：

①購(gòu)房目標(biāo)的順序在前。

FV(8%,5,-30000,-50000)=249464,5年后可積累249464元；

PV(6%,20,-30000,0)=344098,以每年3萬(wàn)元來(lái)還款,可借344098元；

因?yàn)橥顿Y報(bào)酬率高于房貸利率，可多利用借貸。

249464+344098=593562(元)，即5年后可購(gòu)房的上限，但是屆時(shí)目標(biāo)總價(jià)只

有500000元。因此還有93562元剩余理財(cái)儲(chǔ)備，可以投入在子女教育金目標(biāo)

±o

②子女教育金目標(biāo)在中間。

5年后還有15年可完成子女教育金目標(biāo)，第5?15年期間的儲(chǔ)蓄都被用來(lái)還房

貸，不能用于教育金目標(biāo)。因此客戶只能用整筆投資93562元，來(lái)達(dá)成15年后

200000元的子女教育金目標(biāo)。FV(8%,15,0,-93562)=296794,屆時(shí)可累積

296794元，超過(guò)原定的目標(biāo)200000元，子女教育金目標(biāo)可達(dá)成，剩余296794-

200000-96794(元)理財(cái)儲(chǔ)備，可用于退休金目標(biāo)。

③退休金目標(biāo)在最后。

因?yàn)楣ぷ髌?0年，購(gòu)房?jī)?chǔ)蓄5年后房貸20年，因此第15?25年間儲(chǔ)蓄用于還

貸，還剩下第25?30年5年的儲(chǔ)蓄可用來(lái)準(zhǔn)備退休金。

因此,FV(8%,10,0,-96974)+FV(8%,5,-30000)

=209360+175998=385358(元)，即屆時(shí)可準(zhǔn)備385358元的退休金。由于原定

的退休金目標(biāo)是100萬(wàn)元，因此理財(cái)儲(chǔ)備資金缺口=1000000-385358=614642

(元)。

［單選題］6.費(fèi)先生5年后購(gòu)房目標(biāo)終值50萬(wàn)元，20年后子女教育金目標(biāo)終值

20萬(wàn)元，30后年退休金目標(biāo)終值100萬(wàn)元，投資報(bào)酬率8%,房貸利率6%,貸

款20年，貸款七成，以目標(biāo)并進(jìn)法，在人生各階段，各需要的儲(chǔ)蓄投入額為

0,才能完成所有目標(biāo)。

A.購(gòu)房25568元，子女教育4370元，退休8827元

B.購(gòu)房25668元，子女教育4255元，退休8432元

C.購(gòu)房25668元，子女教育4255元，退休8827元

I).購(gòu)房25568元，子女教育4370元，退休8432元

正確答案：A

參考解析：①購(gòu)房首付款二500000X30爐150000,則前5年應(yīng)儲(chǔ)蓄額=PMT(8%,

5,0,150000)=-25568；②前20年子女教育金應(yīng)儲(chǔ)蓄額=PMT(8%,20,0,

200000)=-4370；③工作期30年退休金應(yīng)儲(chǔ)蓄額=PMT(8%,30,0,1000000)

=-8827o

［單選題］7.現(xiàn)有5萬(wàn)資產(chǎn)，每年年底1萬(wàn)儲(chǔ)蓄，如果實(shí)質(zhì)報(bào)酬率為3%,可以達(dá)

成的理財(cái)目標(biāo)有。。

I.20年后40萬(wàn)退休金

II.10年后18萬(wàn)元的子女高等教育金(4年大學(xué)學(xué)費(fèi))

IIL5年后11萬(wàn)元的購(gòu)房自備款

IV.2年后7.5萬(wàn)元的購(gòu)車計(jì)劃

A.in、iv

B.II、III

c.n、ni、iv

D.I、II、in、iv

正確答案：B

參考解析：①對(duì)于理財(cái)目標(biāo)I：-5PV,-1PMT,3i,20n,CPTFV=35.9<40；②

對(duì)于理財(cái)目標(biāo)H：10n,CPTFV=18.183>18；③對(duì)于理財(cái)目標(biāo)III：5n,CPT

FV=11.106>ll；④對(duì)于理財(cái)目標(biāo)IV：2n,CPTFV=7.334<7.5O可見(jiàn)，只有II

與HI兩個(gè)目標(biāo)個(gè)別衡量時(shí)可達(dá)成。

［單選題］8.有5年教育金20萬(wàn)與20年后退休金100萬(wàn)兩個(gè)目標(biāo)，目前有資產(chǎn)

10萬(wàn)，年儲(chǔ)蓄L2萬(wàn)。目標(biāo)并進(jìn)法以整筆投資準(zhǔn)備教育金，定期定額投資準(zhǔn)備

退休金，則準(zhǔn)備教育金與退休金時(shí)應(yīng)有的投資報(bào)酬率分別是()。

A.教育金14.87%,退休金13.25%

B.教育金13.25%,退休金14.87%

C.教育金12.75%,退休金15.27%

D.教育金15.27%,退休金12.75%

正確答案：A

參考解析:①準(zhǔn)備教育金的投資報(bào)酬率：20FV,-10PV,5n,CPT1=14.87%；②

準(zhǔn)備退休金的投資報(bào)酬率:100FV,-1.2PMT,20n,CPT1=13.25%。

［單選題］9.王先生目前有資產(chǎn)50萬(wàn)元，理財(cái)目標(biāo)為5年后購(gòu)房50萬(wàn)元，10年

后子女留學(xué)基金30萬(wàn)元，20年后退休基金100萬(wàn)元，王先生依風(fēng)險(xiǎn)承受度設(shè)定

合理的投資報(bào)酬率為696,要實(shí)現(xiàn)未來(lái)三大理財(cái)目標(biāo)，根據(jù)目標(biāo)現(xiàn)值法，退休前

每年要儲(chǔ)蓄。元。

A.30124

B.30356

C.30575

I).30774

正確答案：D

參考解析：①購(gòu)房目標(biāo)現(xiàn)值：6i,5n,OPMT,50FV,PV=-37.365；②子女教育

金目標(biāo)現(xiàn)值:6i,10n,OPMT,30FV,PV=-16.752；③退休目標(biāo)現(xiàn)值：6i,

20n,OPMT,100FV,PV=-31.18。因此，現(xiàn)值不足額=373650+167520+311800-

500000=352970(元)，需要年儲(chǔ)蓄:6i,20n,OFV,-35.297PV,PMT=-

3.0774o

［單選題］10.于先生有5年后購(gòu)置一套價(jià)值300萬(wàn)元的住房，10年后子女高等教

育基金200萬(wàn)元，20年后積累1000萬(wàn)元用于退休三大理財(cái)目標(biāo)。假設(shè)名義投資

報(bào)酬率為8%,通貨膨脹率為3%,那么，于先生要達(dá)到其目標(biāo)，總共需要準(zhǔn)備的

資金為0萬(wàn)元。

A.578

B.624

C.735

I).1500

正確答案：C

參考解析：由于實(shí)質(zhì)投費(fèi)報(bào)酬率二名義投資報(bào)酬率-通貨膨脹率二5%,則3個(gè)目標(biāo)

折現(xiàn)值為：①購(gòu)房：300萬(wàn)元X復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)(n=5,r=5%)=300X0.784=235.2

(萬(wàn)元)；②教育：200萬(wàn)元X復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)(n=10,r=5%)=200X

0.614=122.8(萬(wàn)元)；③退休：1000萬(wàn)元X復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)(n=20,r=5%)

=1000X0.377=377.0(萬(wàn)元)。因此,目標(biāo)現(xiàn)值總計(jì)=235.2+122.8+377.0=735

(萬(wàn)元)O

［單選題］1L趙先生有如下理財(cái)目標(biāo)，5年后購(gòu)房50萬(wàn)元，20年后子女教育20

萬(wàn)元，30年后退休100萬(wàn)元，報(bào)酬率8%,房貸利率4%,貸款20年，現(xiàn)有凈值

7萬(wàn)元，年儲(chǔ)蓄3萬(wàn)元，以目標(biāo)順序法分析，他完成目標(biāo)的情況是()。

A.可完成購(gòu)房，教育目標(biāo)，但難以退休

B.可完成購(gòu)房目標(biāo)，但不能完成教育，退休目標(biāo)

C.可完成購(gòu)房，教育，退休目標(biāo)

D.購(gòu)房，教育，退休目標(biāo)都不能完成

正確答案：C

參考解析：5在第五年，原有資產(chǎn)和年儲(chǔ)蓄的投資FV(8%,5,-3,-7)

=27.89；第五年后20年的儲(chǔ)蓄年(4%,20,-3)=40.77；27.89+40.77=68.66

>50,可完成購(gòu)房目標(biāo)；②在第二十年，購(gòu)房后剩余資金的投資FV(8%,20-

5,0,68.66-50)=59.19；59.19>20,可完成教育目標(biāo);③第三十年，購(gòu)房和

教育目標(biāo)實(shí)現(xiàn)后剩余資金的投資FV(8%,30-20,0,59.19-20)=84.61；④第

二十五年后的儲(chǔ)蓄FV(8%,3020-5,3)=17.60；84.61117.60=102,21>

100,可完成退休目標(biāo)。

［單選題］12.小張有以下理財(cái)目標(biāo)，計(jì)劃5年購(gòu)房40萬(wàn)，10年子女教育10萬(wàn),

20年退休80萬(wàn)，報(bào)酬率5%小張現(xiàn)有資產(chǎn)10萬(wàn)。若想以目標(biāo)順序法完成目

標(biāo)，各階段需儲(chǔ)蓄為()。(單位：元)

A.前5年需4.93萬(wàn)購(gòu)房，6?10年需1.81萬(wàn)子女教育金，11?20年需6.36萬(wàn)

退休金

B.前5年需5.93萬(wàn)購(gòu)房，6?10年需3.81萬(wàn)子女教育金，11?20年需6.36萬(wàn)

退休金

C.前5年需4.93萬(wàn)購(gòu)房，6?10年需2.81萬(wàn)子女教育金，11?20年需6.36萬(wàn)

退休金

D.前5年需5.93萬(wàn)購(gòu)房，6?10年需L81萬(wàn)子女教育金，11?20年需7.36萬(wàn)

退休金

正確答案：A

參考解析:(D-10PV,5i,5N,40FV,CPTPMT=-4.929；(2)1OFV,OPV,5i,

5N,CPTPMT=-1.8097；③80FV,OPV,5i,ION,CPTPMT=—6.36。因此，前5

年需儲(chǔ)蓄4.929萬(wàn)購(gòu)房，6?10年需儲(chǔ)蓄1.8097萬(wàn)子女教育金，11?20年需儲(chǔ)

蓄6.36萬(wàn)退休金。

［單選題］13.小吳大學(xué)本科剛畢業(yè)，若畢業(yè)時(shí)找工作，可以找到一個(gè)年薪8萬(wàn)元

的工作，若繼續(xù)攻讀碩士學(xué)位，預(yù)計(jì)2年后可找到年薪10萬(wàn)元的工作，研究生

期間每年學(xué)費(fèi)1萬(wàn)元，假設(shè)畢業(yè)后可工作30年，如果考慮貨幣的時(shí)間價(jià)值，小

吳攻讀高學(xué)歷的年報(bào)酬率為()。

A.6%

B.8%

C.11%

D.15%

正確答案：c

參考解析:PMT=兩學(xué)歷薪資年差異=后段學(xué)歷薪資-前段學(xué)歷薪資=10-8=2(萬(wàn)

元)；學(xué)費(fèi)成本二后段學(xué)歷年學(xué)費(fèi)X后段就學(xué)年數(shù)=1X2=2(萬(wàn)元)；機(jī)會(huì)成本二

前段學(xué)歷薪資義后段就學(xué)年數(shù)=8X2=16(萬(wàn)元)；PV二總成本現(xiàn)值二學(xué)費(fèi)成本+機(jī)

會(huì)成本=2+16=18(萬(wàn)元)：學(xué)費(fèi)成本攻讀高學(xué)歷的年報(bào)酬率=RATE(n,PMT,

PV)=RATE(30,2,-18)=11%。

［單選題］14.根據(jù)表14-1提供的信息可知XX金融產(chǎn)品期末財(cái)富的期望財(cái)富和

投資得到的期望效用分別為()。

表147XX金融產(chǎn)品的投資分析表

期末財(cái)宮(元)效用概率(%)

200000.2

40001.50.6

80002.40.2

A.3600元;2.8

B.5400元；1.5

C.4400元;1.38

1).5000元；2.38

正確答案：C

參考解析：①期望財(cái)富=2000X0.2+4000X0.6+8000X0.2=4400(元)；②期望

效用Eu(WA)=u(WAJ(2000)X0.2+u(WA2)(4000)X0.6+u(WAJ

(8000)X0.2=0X0.2+1.5X0.6+2.4X0.2=1.38。

［單選題］15.楊先生購(gòu)買了一套總價(jià)100萬(wàn)元的新房，首付20萬(wàn)元，貸款80萬(wàn)

元，年貸款利率為6%,期限為20年。等額本息法下，若楊先生在還款5年后，

有一筆10萬(wàn)元的偶然收入，楊先生計(jì)劃用這10萬(wàn)元來(lái)提前歸還部分貸款，提

前還貸后，希望每月負(fù)擔(dān)額保持原來(lái)的水平，但縮短還款期限，則還需()個(gè)月

可以還清貸款。

A.102

B.112

C.128

D.142

正確答案：I)

參考解析:①P/Y=12,N=20XP/Y,I/Y=6,PV=800000oCPTPMT=-5731.45；②

ENDAMORT依次賦值:Pl=l,P2=5X12=60,查出BAL=679196.68；③CE/C-

100000=579196.68；PVCPTN得:141.10。

［單選題］16.趙凱1966年1月參加工作，其所在公司于1996年1月參加社會(huì)養(yǎng)

老保險(xiǎn)，個(gè)人賬戶積累額為12000元，過(guò)渡性養(yǎng)老金發(fā)放標(biāo)準(zhǔn)為每工作一年每

月發(fā)放10元。2006年，2007年當(dāng)?shù)卣硕ǖ纳鐣?huì)月平均工資是1000元。如

果趙凱在2008年1月退休，計(jì)發(fā)月數(shù)為139個(gè)月，本人指數(shù)化月平均工資為

800元，那么2008年其領(lǐng)取的基本養(yǎng)老金為()元。

A.5779

B.5325

C.5215

D.5086

正確答案：A

參考解析：繳費(fèi)42年，屆時(shí)每月可領(lǐng)的基礎(chǔ)養(yǎng)老金二（本人指數(shù)化月平均工資+

當(dāng)年社會(huì)月平均工資）:2X42X1%+個(gè)人養(yǎng)老金賬戶余額+139=（800+1000）

4-2X42X1%+120004-10X124-139=378+103.60=481.60（元），2008年其領(lǐng)取

的基本養(yǎng)老金為481.60X12=5779（元）。

［單選題］17.沈陽(yáng)市民黃女士一家最近購(gòu)買了一套總價(jià)40萬(wàn)元的新房，首付10

萬(wàn)元，商業(yè)貸款30萬(wàn)元，期限20年，年利率6%。若黃女士選用了等額本金還

款法。8年后黃女士有一筆10萬(wàn)元的偶然收入c她計(jì)劃用這筆錢來(lái)提前歸還部

分商業(yè)貸款，提前還貸后，希望還款期限不變，接下來(lái)的第一個(gè)月還款額為。

兀。

A.687.56

B.756.32

C.868.15

D.955.56

正確答案：D

參考解析：8年后，黃女士已償還本金金額=1250X12X8=120000（元），剩余

未償還本金金額=300000-120000=180000（元）；用10萬(wàn)元偶然收入提前歸還

部分商業(yè)貸款,則剩余180000-10000余80000（元）。余下12年，每月本金

=80000/（12X12）=555.56元，接下來(lái)的第一個(gè)月利息：ISPMT（0.06/12,0,

12X8,80000）=-400,因此第一個(gè)月還款額二555.56+400=955.56（元）。

［單選題］18.劉女士有甲、乙兩套房屋，其中甲套80平方米，自己居住；乙套

租給他人使用，租金2500元/月。四年前購(gòu)買時(shí)甲套35萬(wàn)元，乙套30萬(wàn)元，

現(xiàn)在市場(chǎng)上同等檔次的房屋市價(jià)約為8000元/平方米，市場(chǎng)平均收益率為5%,

則劉女士?jī)商追孔拥目偸兄导s為。萬(wàn)元。

A.100

B.115

C.124

D.130

正確答案：C

參考解析：甲套市值二8000X80=640000（元）；乙套市值二2500X12/5%=600000

（元）；總市值=64+60=124（萬(wàn)元）o

［單選題］19.金融理財(cái)師在協(xié)助客戶汪先生做生涯決策時(shí)，分析4套可能的理財(cái)

方案，將汪先生要實(shí)現(xiàn)的所有理財(cái)目標(biāo)涉及的現(xiàn)金流量一起考慮后，計(jì)算出要

達(dá)成所有理財(cái)目標(biāo)的內(nèi)部報(bào)酬率分別為以下選項(xiàng)中的4個(gè)比率。其他條件相同

時(shí)，金融理財(cái)師建議客戶應(yīng)優(yōu)先考慮哪個(gè)內(nèi)部報(bào)酬率相對(duì)應(yīng)的方案？（）

A.6.80%

B.8.80%

C.10.80%

D.11.80%

正確答案：A

［單選題］20〕王先生年收入為10萬(wàn)元，預(yù)估收入成長(zhǎng)率為5%,目前凈資產(chǎn)為20

萬(wàn)元，儲(chǔ)蓄首付款與負(fù)擔(dān)房貸的上限比例為30歸打算5年后購(gòu)房，投資報(bào)酬率

為8%,貸款年限為15年，利率以6%計(jì)算，則可以負(fù)擔(dān)購(gòu)房后貸款的屆時(shí)房?jī)r(jià)

為0萬(wàn)元。

A.66

B.78

C.86

D.95

正確答案：C

參考解析:PMT2=FV(Y,n,0,PMT.)=FV(5%,5,0,-30000)=38288,進(jìn)而

可得：可負(fù)擔(dān)房?jī)r(jià)二PM「X{1-［(1+Y)/(1+r)］n}/(r-Y)X(1+r)n+FV

(r,n,0,A)+PV(i,m,PMT2)=30000X{l-［(1+5%)/(1+8%)］5}/(8%-

5%)X(1+8%)5+FV(8%,5,0,-200000)+PV(6%,15,-38288)

=193707+293866+371863=859436(元)，即可以買約為86萬(wàn)元的房子。

［單選題］21.白領(lǐng)夫妻兩人，月收入9000元。孩子上小學(xué)四年級(jí)，父母退休，

身體不好，以下是一理財(cái)師提出的建議，說(shuō)法錯(cuò)誤的是0。

A.每月除去日常費(fèi)用3000元，有6000元(一年7.2萬(wàn)元)做理財(cái)計(jì)劃?？梢?/p>

給孩子開(kāi)一戶6年期教育儲(chǔ)蓄，每月只要277元，6年后到期2萬(wàn)元，準(zhǔn)備上高

中的費(fèi)用，同時(shí)也可以為孩子買2萬(wàn)元儲(chǔ)蓄、分紅加保障保險(xiǎn)產(chǎn)品，為以后進(jìn)

入大學(xué)教育做準(zhǔn)備

B.父母退休有退休費(fèi)，基本生活費(fèi)用已解決，所以無(wú)須考慮相關(guān)的醫(yī)療費(fèi)用

C.隨著時(shí)間的增加，手上的資金積累也逐漸增多，夫妻兩人也可以適當(dāng)?shù)乜紤]

購(gòu)買指數(shù)型或股票型基金，在一定風(fēng)險(xiǎn)的前提下來(lái)獲取較高的收益

D.除去給老人、孩子投姿的4萬(wàn)元左右，還有3萬(wàn)元。夫妻兩人也要為自己考

慮買些相關(guān)保險(xiǎn)產(chǎn)品，將剩余的資金購(gòu)買貨幣型基金，每月可將暫時(shí)不用的資

金放到貨幣型基金上

正確答案：B

參考解析:公母身體不好，必須考慮相關(guān)的醫(yī)療費(fèi)用，以備不時(shí)之需。

［單選題］22.高先生夫妻倆積蓄了約260萬(wàn)元的家庭資產(chǎn)，具中自住房60萬(wàn)元

(房貸余款17萬(wàn)元)，存款180萬(wàn)元(包括日元1100萬(wàn)元、美元2.3萬(wàn)

元)，股票投資20萬(wàn)元。高先生除了炒股和有時(shí)幫朋友跑生意外，沒(méi)有固定收

入。高先生的妻子每月有5000元左右的收入。家庭日常開(kāi)支約6000元。隨著

孩子逐漸長(zhǎng)大，教育投入越來(lái)越大，再加上將來(lái)的養(yǎng)老問(wèn)題，高先生應(yīng)做出合

理的理財(cái)規(guī)劃。關(guān)于高先生做出的理財(cái)規(guī)劃，下列說(shuō)法中正確的有()。

I.高先生現(xiàn)階段資產(chǎn)豐厚，但缺乏后續(xù)收入來(lái)源，也缺少理財(cái)經(jīng)商經(jīng)驗(yàn)，而家

庭經(jīng)濟(jì)責(zé)任重大，潛在支出很多。這樣家庭的風(fēng)險(xiǎn)承受能力屬中庸偏保守類

型，理財(cái)?shù)年P(guān)鍵是在保持本金不受損失的條件下，尋求資產(chǎn)穩(wěn)定持續(xù)的升值，

切忌大起大落的高風(fēng)險(xiǎn)投資

II.歸還房貸。房貸年息是固定支出。按高先生當(dāng)前的理財(cái)現(xiàn)狀，實(shí)現(xiàn)比房貸年

息更高的收益困難很大。應(yīng)該立即還清房貸，節(jié)約資金

in.亟需購(gòu)買保障保險(xiǎn)。高先生夫婦已步入中年，一旦出現(xiàn)意外，對(duì)家庭財(cái)務(wù)是

個(gè)毀滅性打擊，建議盡快購(gòu)買健康保險(xiǎn)和意外傷害保險(xiǎn)。其中大病類健康險(xiǎn)，

每人的保額都不應(yīng)少于io萬(wàn)元且用5%?10%的資金嘗試實(shí)業(yè)投資。高先生雖無(wú)

專業(yè)技能，但經(jīng)歷豐富、見(jiàn)多識(shí)廣，且有充足的時(shí)間和精力，可能在實(shí)業(yè)投資

方面做出成績(jī)

M調(diào)整持匯結(jié)構(gòu)，參與外匯投資。日元存款利息極低，日本經(jīng)濟(jì)也不看好，可

將大部分日元換成歐洲貨幣。炒匯也適合高先生這樣有時(shí)間、有精力的人操

作。把股票投資可換成開(kāi)放式基金或理財(cái)類保險(xiǎn)。理性的股票投資一定要實(shí)地

研究上市公司和行業(yè)的具體情況，時(shí)間和資金成本都很大，而且需要專業(yè)知

識(shí)，高先生不具備這樣的條件。開(kāi)放式基金和理財(cái)類保險(xiǎn)都是專家理財(cái)?shù)男?/p>

式，風(fēng)險(xiǎn)小于個(gè)人投資。建議將現(xiàn)有股票投資轉(zhuǎn)到這些渠道上。品種上可以主

要選擇債券基金、價(jià)值型股票基金和分紅保險(xiǎn)。另外，高先生如有合法渠道也

可進(jìn)行一些海外基金投奧

A.I、IKIII

B.II、IILIV

c.I、m、iv

D.I、II、IILIV

正確答案：D

［單選題］23.林先生32歲，在某機(jī)關(guān)從事宣傳工作，月收入3500元，其太太也

是公務(wù)員，月收人3000元；家庭積蓄主要為一年期定期儲(chǔ)蓄5萬(wàn)元（已存3個(gè)

月），5年期憑證式國(guó)債2萬(wàn)元，活期儲(chǔ)蓄5萬(wàn)元。他們住的是單位的房改房，

由于面積較小，兩人打算換一套稍大一點(diǎn)的房子，正當(dāng)準(zhǔn)備買房的時(shí)候遇到了

加息。下列說(shuō)法正確的是。。

I.可以將部分活期存款轉(zhuǎn)為開(kāi)放式基金。根據(jù)林先生的收入情況，手中留有1

萬(wàn)元活期存款便可以應(yīng)付家庭的各種開(kāi)支，其余4萬(wàn)元可以購(gòu)買開(kāi)放式基金。

加息之后，股市會(huì)受到一定影響，許多開(kāi)放式基金的凈值也會(huì)隨之下跌，在這

種情況下，購(gòu)買開(kāi)放式基金可以減少投資成本。林先生可以選擇基金凈值相對(duì)

穩(wěn)定、基金累計(jì)凈值較高的績(jī)優(yōu)基金；如果林先生具有短期投資意向，也可以

購(gòu)買貨幣基金，這種基金像活期存款一樣方便，沒(méi)有各種費(fèi)用，收益高于銀行

加息后的同期銀行儲(chǔ)蓄，具有一定的投資價(jià)值

H.購(gòu)房計(jì)劃可以暫緩，夬行此次加息后，眾多貸款購(gòu)房者會(huì)考慮成本，購(gòu)房需

求會(huì)出現(xiàn)一定程度的萎縮。另外，升息會(huì)對(duì)炒房者產(chǎn)生較大影響，因?yàn)槌捶俊?/p>

存房的利息支出會(huì)增加，炒房成本會(huì)隨之提高，有些炒房者會(huì)考慮以“降價(jià)處

理”來(lái)收縮存量，從而對(duì)房地產(chǎn)市場(chǎng)的無(wú)度上漲起到一定抑制作用。所以，建

議林先生不用急于購(gòu)房，持幣觀望，等樓市明朗了再買也不遲

I1L加息之后，林先生為了盡快享受加息的“優(yōu)惠利率”而考慮將定期存款和國(guó)

債辦理提前支取也應(yīng)慎重，需要進(jìn)行計(jì)算和比較之后再作決定。在當(dāng)前負(fù)利率

的情況下，林先生將5萬(wàn)元的積蓄用于活期儲(chǔ)蓄，會(huì)造成家庭金融資產(chǎn)的貶

值，所以有必要進(jìn)行調(diào)整

M林先生和太太均是公務(wù)員，收入穩(wěn)定，各種保障良好，因此，在具有一定積

蓄的情況下，考慮更換住房、提高生活質(zhì)量無(wú)疑是正確的。但面對(duì)突如其來(lái)的

加息，房?jī)r(jià)的走勢(shì)肯定會(huì)發(fā)生?些變化，弄不好就會(huì)和買股票一樣被“高位套

牢”，所以需要一段時(shí)間的觀望和等待

A.I、II、III

B.II、HI、IV

C.I、III、IV

D.I、II、IlkIV

正確答案：D

［單選題124〕若個(gè)人資產(chǎn)部分只計(jì)算房產(chǎn)，并且王先生夫婦家庭的這套房產(chǎn)現(xiàn)市

價(jià)為65萬(wàn)元，王先生家庭的總資產(chǎn)額為()元。

A.55000

B.650000

C.655000

D.705000

正確答案：D

參考解析:￡資產(chǎn)額=現(xiàn)金與現(xiàn)金等價(jià)物+其他金融資產(chǎn)+個(gè)人資產(chǎn)

=55000+0+650000=705000(元)“

［單選題］25.王先生夫婦家庭的房貸每月還款額和現(xiàn)在家庭的負(fù)債分別為。。

(公積金貸款利率按4.41%計(jì)算)

A.2005；338500

B.2005；529426

C.1805；338500

D.1805；529426

正確答案：A

參考解析：運(yùn)用財(cái)務(wù)計(jì)算器計(jì)算如下：P/Y=12,N=30XP/Y=360,1/Y=4.41,

PV=400000oCPTPMT=-2005.4U然后：2NDAMORT即生成分期付款計(jì)劃表。賦

Pl值1ENTER,再賦P2值96ENTER,即可查出余額(BAL=338500.80),

［單選題］26.王先生家庭目前擁有()元凈資產(chǎn)。

A.705000

B.338500

C.55000

D.366500

正確答案：I）

參考解析：凈資產(chǎn)二資產(chǎn)總額-負(fù)債總額=705000-338500=366500（元）。

［單選題］27.王先生夫婦家庭的清償比率和負(fù)債比率分別為和。（）

A.O.52；0.48

B.O.54；0.46

C.0.50；0.50

D.0.45；0.55

正確答案：A

參考解析：清償比率=凈資產(chǎn)?總資產(chǎn)二366500?705000=0.52；負(fù)債比率=負(fù)債

總額?資產(chǎn)總額=3385009705000=0.48。

［單選題］28.個(gè)人所得稅免征額標(biāo)準(zhǔn)2008年3月1日起由1600元調(diào)整為（）元。

A.1800

B.2000

C.2200

D.2400

正確答案：B

［單選題］29〕王先生夫婦的年稅后工資（不含獎(jiǎng)金）合計(jì)為。元。

A.124020

B.132600

C.140800

D.169100

正確答案：B

參考解析：①王先生每月交稅：（7000-2000）X15%-125=625（元）；②王太

太每月交稅：（5000-2000）XI5%-125=325（元）；③夫婦年稅前工資二

（7000+5000）X12=144000（元）；④夫婦年交稅二（625+325）X12=11400

（元）；⑤夫婦年稅后工資二144000-11400二132600（元）。

［單選題］30.王太太的年終獎(jiǎng)金計(jì)入家庭現(xiàn)金流量表中，增加現(xiàn)金流入（）元。

A.16667

B.17856

C.17925

D.18025

正確答案：D

參考解析:納稅支出:200004-12=1666.67（元）；所以獎(jiǎng)金和津貼所納稅額：

20000X10%-25=1975（元）。凈增加二獎(jiǎng)金和津貼-所納稅額=20000T975=18025

（元）。

［單選題］31.王先生夫婦家庭現(xiàn)金流量表中支出總計(jì)為0元。

A.24060

B.54000

C.78060

D.91435

正確答案：D

參考解析：現(xiàn)金支出總小家庭月支出X12+房貸每月還款額X12+工資、薪金所

得稅支出+獎(jiǎng)金和津貼所得稅支出二(4500+2005)X12+(11400+1975)

=78060+13375=91435(元)。

［單選題］32.假定王太太父母的收入為稅后收入，定期存款的利息收入忽略不

計(jì)，王先生夫婦家庭現(xiàn)金流量表收入總計(jì)為()元。

A.130920

B.142920

C.162625

D.185732

正確答案：C

參考解析:現(xiàn)金收入二夫婦的年稅后工資+稅后獎(jiǎng)金和津貼收入+父母的年稅后收

入二132600+18025+1000X12=162625(元)。

［單選題］33.王先生夫婦家庭的結(jié)余比率為()。

A.O.22

B.O.25

C.O.42

D.0.52

正確答案：D

參考解析：稅前收入二144000+20000+12000=176000(元)；家庭結(jié)余比率二結(jié)余

?稅后收入=(176000-91435).(176000-13375)=0.52”

共享題干題

根據(jù)下面材料，回答下面八題：

馬先生與董女士均為外企職員，家中有一個(gè)8歲男孩，夫婦倆的稅后家庭

年收入約為40萬(wàn)元。2001年夫婦倆購(gòu)買了一套總價(jià)為90萬(wàn)元的復(fù)式住宅，該

房產(chǎn)還剩10萬(wàn)元左右的貸款未還，因當(dāng)初買房時(shí)采用等額本息還款法，馬先生

沒(méi)有提前還貸的打算。夫婦倆在股市的投資約為70萬(wàn)元(現(xiàn)值)。銀行存款25

萬(wàn)元左右；每月用于補(bǔ)貼雙方父母約為2000元；每月房屋按揭還貸2000元，

家庭日常開(kāi)銷在3000元左右，孩子教育費(fèi)用1年約1萬(wàn)元左右。為提高生活情

趣，馬先生有每年舉家外出旅行的習(xí)慣，約12000元左右。

［單選題］1.馬先生夫婦家庭的結(jié)余比率為0。

A.O.64

B.O.74

C.0.79

D.0.84

正確答案：B

參考解析：①支出合計(jì)二日常支出+房貸支出+其他支出二3000X12+2000X12+

（2000X12+12000+10000）=106000（元）；②結(jié)余=收入-支出=400000-

106000=294000（元）；③結(jié)余比率=結(jié)余+稅后收入=294000?400000=0.74。

馬先生與董女士均為外企職員，家中有一個(gè)8歲男孩，夫婦倆的稅后家庭

年收入約為40萬(wàn)元。2001年夫婦倆購(gòu)買了一套總價(jià)為90萬(wàn)元的復(fù)式住宅，該

房產(chǎn)還剩10萬(wàn)元左右的袋款未還，因當(dāng)初買房時(shí)采用等額本息還款法，馬先生

沒(méi)有提前還貸的打算。夫婦倆在股市的投資約為70萬(wàn)元（現(xiàn)值）。銀行存款25

萬(wàn)元左右；每月用于補(bǔ)貼雙方父母約為2000元；每月房屋按揭還貸2000元，

家庭日常開(kāi)銷在3000元左右，孩子教育費(fèi)用1年約1萬(wàn)元左右。為提高生活情

趣，馬先生有每年舉家外出旅行的習(xí)慣，約12000元左右。

［單選題］2.馬先生夫婦家庭的投資與凈資產(chǎn)比率為（）。

A.0.35

B.O.4

C.O.45

D.O.55

正確答案：B

參考解析:i爭(zhēng)資產(chǎn)總額二現(xiàn)金與現(xiàn)金等價(jià)物+其他金融資產(chǎn)+個(gè)人資產(chǎn)-負(fù)債

=250000+700000+900000-100000=1750000（元）；投資與凈資產(chǎn)比率=投資資產(chǎn)

?凈資產(chǎn)總額=700000+1750000=0.4。

馬先生與董女士均為外企職員，家中有一個(gè)8歲男孩，夫婦倆的稅后家庭

年收入約為40萬(wàn)元。2001年夫婦倆購(gòu)買了一套總價(jià)為90萬(wàn)元的復(fù)式住宅，該

房產(chǎn)還剩10萬(wàn)元左右的貸款未還，因當(dāng)初買房時(shí)采用等額本息還款法，馬先生

沒(méi)有提前還貸的打算。夫婦倆在股市的投資約為70萬(wàn)元（現(xiàn)值）。銀行存款25

萬(wàn)元左右；每月用于補(bǔ)貼雙方父母約為2000元；每月房屋按揭還貸2000元，

家庭日常開(kāi)銷在3000元左右，孩子教育費(fèi)用1年約1萬(wàn)元左右。為提高生活情

趣，馬先生有每年舉家外出旅行的習(xí)慣，約12000元左右。

［單選題］3.馬先生夫婦家庭的清償比率為（）。

A.O.82

B.0.85

C.0.91

D.O.95

正確答案：D

參考解析：凈資產(chǎn)總額為1750000元；總資產(chǎn)為1850000元；清償比率二凈資產(chǎn)

?總資產(chǎn)=1750000?1850000=0.95。

馬先生與董女士均為外企職員，家中有一個(gè)8歲男孩，夫婦倆的稅后家庭

年收入約為40萬(wàn)元。2001年夫婦倆購(gòu)買了一套總價(jià)為90萬(wàn)元的復(fù)式住宅，該

房產(chǎn)還剩10萬(wàn)元左右的貸款未還，因當(dāng)初買房時(shí)采用等額本息還款法，馬先生

沒(méi)有提前還貸的打算。夫婦倆在股市的投資約為70萬(wàn)元（現(xiàn)值）。銀行存款25

萬(wàn)元左右；每月用于補(bǔ)貼雙方父母約為2000元；每月房屋按揭還貸2000元，

家庭日常開(kāi)銷在3000元左右，孩子教育費(fèi)用1年約1萬(wàn)元左右。為提高生活情

趣，馬先生有每年舉家外出旅行的習(xí)慣，約12000元左右。

［單選題］4.馬先生夫婦家庭的負(fù)債比率為0。

A.O.05

B.0.13

C.O.15

D.0.27

正確答案：A

參考解析：負(fù)債比率=負(fù)債+總資產(chǎn)-清償比率二95=0.05o

馬先生與董女士均為外企職員，家中有一個(gè)8歲男孩，夫婦倆的稅后家庭

年收入約為40萬(wàn)元。2001年夫婦倆購(gòu)買了一套總價(jià)為90萬(wàn)元的復(fù)式住宅，該

房產(chǎn)還剩10萬(wàn)元左右的貸款未還，因當(dāng)初買房時(shí)采用等額本息還款法，馬先生

沒(méi)有提前還貸的打算。夫婦倆在股市的投資約為70萬(wàn)元（現(xiàn)值）。銀行存款25

萬(wàn)元左右；每月用于補(bǔ)貼雙方父母約為2000元；每月房屋按揭還貸2000元，

家庭日常開(kāi)銷在3000元左右，孩子教育費(fèi)用1年約1萬(wàn)元左右。為提高生活情

趣，馬先生有每年舉家外出旅行的習(xí)慣，約12000元左右。

［單選題］5.馬先生夫婦家庭的即付比率為0。

A.2.1

B.2.4

C.2.5

D.2.8

正確答案：C

參考解析：流動(dòng)資產(chǎn)為銀行存款，即250000元，負(fù)債即為未還房貸，即100000

元，即付比率二流動(dòng)資產(chǎn)?負(fù)債=250000?100000=2.5。

馬先生與董女士均為外企職員，家中有一個(gè)8歲男孩，夫婦倆的稅后家庭

年收入約為40萬(wàn)元。2001年夫婦倆購(gòu)買了一套總價(jià)為90萬(wàn)元的復(fù)式住宅，該

房產(chǎn)還剩10萬(wàn)元左右的貸款未還，因當(dāng)初買房時(shí)采用等額本息還款法，馬先生

沒(méi)有提前還貸的打算。夫婦倆在股市的投資約為70萬(wàn)元（現(xiàn)值）。銀行存款25

萬(wàn)元左右；每月用于補(bǔ)貼雙方父母約為2000元；每月房屋按揭還貸2000元，

家庭日常開(kāi)銷在3000元左右，孩子教育費(fèi)用1年約1萬(wàn)元左右。為提高生活情

趣，馬先生有每年舉家外出旅行的習(xí)慣，約12000元左右。

［單選題］6.馬先生夫婦家庭的負(fù)債收入比率為（）。

A.O.18

B.O.23

C.O.25

D.0.28

正確答案：C

參考解析：負(fù)債收入比率=負(fù)債+收入=100000+400000=0.250

馬先生與董女士均為外企職員，家中有一個(gè)8歲男孩，夫婦倆的稅后家庭

年收入約為40萬(wàn)元。2001年夫婦倆購(gòu)買了一套總價(jià)為90萬(wàn)元的復(fù)式住宅，該

房產(chǎn)還剩10萬(wàn)元左右的貸款未還，因當(dāng)初買房時(shí)采用等額本息還款法，馬先生

沒(méi)有提前還貸的打算。夫婦倆在股市的投資約為70萬(wàn)元（現(xiàn)值）。銀行存款25

萬(wàn)元左右；每月用于補(bǔ)貼雙方父母約為2000元；每月房屋按揭還貸2000元，

家庭日常開(kāi)銷在3000元左右，孩子教育費(fèi)用1年約1萬(wàn)元左右。為提高生活情

趣，馬先生有每年舉家外出旅行的習(xí)慣，約12000元左右。

［單選題］7.若馬先生夫婦想在十年后送孩子出國(guó)念書，綜合考慮各種因素后每

年需要10萬(wàn)元各種支出，共6年（本科加碩士）。夫婦倆想在這十年間每年年

末投入一筆錢作為教育基金，直至孩子上大學(xué)，假設(shè)投資報(bào)酬率為6臨則每年

應(yīng)投入。元。

A.42520.77

B.43520.77

C.44520.77

D.45520.77

正確答案：D

參考解析:N=10,I/Y=6,FV=100000X6=600000,CPTPMT=-45520.77,因此，

每年應(yīng)投入45520.77元。

馬先生與董女士均為外企職員，家中有一個(gè)8歲男孩，夫婦倆的稅后家庭

年收入約為40萬(wàn)元。2001年夫婦倆購(gòu)買了一套總價(jià)為90萬(wàn)元的復(fù)式住宅，該

房產(chǎn)還剩10萬(wàn)元左右的貸款未還，因當(dāng)初買房時(shí)采用等額本息還款法，馬先生

沒(méi)有提前還貸的打算。夫婦倆在股市的投資約為70萬(wàn)元（現(xiàn)值）。銀行存款25

萬(wàn)元左右；每月用于補(bǔ)貼雙方父母約為2000元；每月房屋按揭還貸2000元，

家庭日常開(kāi)銷在3000元左右，孩子教育費(fèi)用1年約1萬(wàn)元左右。為提高生活情

趣，馬先生有每年舉家外出旅行的習(xí)慣，約12000元左右。

［單選題］8.若夫婦倆想在5年后購(gòu)買第二套住房，總價(jià)格預(yù)計(jì)為80萬(wàn)元（一次

性支付），為此，需要每年年末進(jìn)行0元的投資。（假定投資收益率為3%）

A.150383.66

B.150683.66

C.150983.66

D.151283.66

正確答案：B

參考解析:N=5,I/Y=3,FV=800000,CPTPMT=-150683.66o所以每年年末進(jìn)行

150683.66元的投資。

根據(jù)下面材料，回答下面四題:

李德今年48歲，他在他的固定繳款養(yǎng)老金計(jì)劃中已經(jīng)積累了278000元的

資金。每年他向該計(jì)劃繳款2500元，同時(shí)他的雇主也向該計(jì)劃繳款同等金額。

李德計(jì)劃62歲退休，并且預(yù)期他能活到86歲。該計(jì)劃提供了兩種投資類型：

一種是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的，實(shí)際無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率是3版另一種投資期望收益率是11%,并

且收益分布標(biāo)準(zhǔn)差是28虬李德現(xiàn)在把他25%的資金投入到無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資當(dāng)中，將

75%的資金投入到有風(fēng)險(xiǎn)的投資當(dāng)中；他計(jì)劃繼續(xù)以相同的速度儲(chǔ)存并按照相同

的比例投入到每一種投資中去。假定他的薪金增長(zhǎng)率與通貨增長(zhǎng)率相當(dāng)。

［單選題］9.現(xiàn)在，李德在有風(fēng)險(xiǎn)賬戶和無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶中資金分別是（）元。

A.39500；108500

B.49500；255500

C.59500；308500

D.69500；208500

正確答案：D

參考解析：無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶資金：0.25X278000=69500（元）；風(fēng)險(xiǎn)賬戶資金：

0.75X278000=208500（元）。

李德今年48歲，他在他的固定繳款養(yǎng)老金計(jì)劃中已經(jīng)積累了278000元的

資金。每年他向該計(jì)劃繳款2500元，同時(shí)他的雇主也向該計(jì)劃繳款同等金額。

李德計(jì)劃62歲退休，并且預(yù)期他能活到86歲。該計(jì)劃提供了兩種投資類型：

一種是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的，實(shí)際無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率是3%；另一種投資期望收益率是1遇，并

且收益分布標(biāo)準(zhǔn)差是28吼李德現(xiàn)在把他25%的資金投入到無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資當(dāng)中，將

75%的資金投入到有風(fēng)險(xiǎn)的投資當(dāng)中；他計(jì)劃繼續(xù)以相同的速度儲(chǔ)存并按照相同

的比例投入到每一種投及中去。假定他的薪金增長(zhǎng)率與通貨增長(zhǎng)率相當(dāng)。

［單選題］10.在李德自己以及他的雇主代表他投入到養(yǎng)老計(jì)劃中的所有新資金

中，元被投入到無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶，元進(jìn)入有風(fēng)險(xiǎn)賬戶。（）

A.1250；3750

B.2250；2750

C.3250；4750

D.4250；1750

正確答案：A

參考解析：無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶：0.25X（2500+2500）二1250（元）；有風(fēng)險(xiǎn)賬戶：

0.75X（2500+2500）=3750（元）。

李德今年48歲，他在他的固定繳款養(yǎng)老金計(jì)劃中已經(jīng)積累了278000元的

資金。每年他向該計(jì)劃繳款2500元，同時(shí)他的雇主也向該計(jì)劃繳款同等金額。

李德計(jì)劃62歲退休，并且預(yù)期他能活到86歲。該計(jì)劃提供了兩種投資類型：

一種是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的，實(shí)際無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率是跳；另一種投資期望收益率是11%,并

且收益分布標(biāo)準(zhǔn)差是28隊(duì)李德現(xiàn)在把他25%的資金投入到無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資當(dāng)中，將

75%的資金投入到有風(fēng)險(xiǎn)的投資當(dāng)中；他計(jì)劃繼續(xù)以相同的速度儲(chǔ)存并按照相同

的比例投入到每一種投費(fèi)中去。假定他的薪金增長(zhǎng)率與通貨增長(zhǎng)率相當(dāng)。

［單選題］11.在李德退休時(shí)，他能確信自己的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶中的資金有()元。

A.126482.80

B.126482.88

C.126482.90

D.127345.71

正確答案：C

參考解析：在第14年時(shí)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶中的資金額是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶中現(xiàn)在資金的終值

加上14年內(nèi)每年1250元年金的終值，兩者的利息都是保證的3%的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)率。

所以，現(xiàn)在無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶中資金的終值是69500X1.03^105124.99(元)；14年

累計(jì)年金的終值：由PMT=T250,i=3%,n=14,計(jì)算可得FV=21357.91。所以，

無(wú)風(fēng)險(xiǎn)賬戶中資金總額是126482.90元。

李德今年48歲，他在他的固定繳款養(yǎng)老金計(jì)劃中已經(jīng)積累了278000元的

資金。每年他向該計(jì)劃繳款2500元，同時(shí)他的雇主也向該計(jì)劃繳款同等金額。

李德計(jì)劃62歲退休，并且預(yù)期他能活到86歲。該計(jì)劃提供了兩種投資類型：

一種是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的，實(shí)際無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率是3%；另一種投資期望收益率是11%,并

且收益分布標(biāo)準(zhǔn)差是28虬李德現(xiàn)在把他25%的資金投入到無(wú)風(fēng)險(xiǎn)投資當(dāng)中，將

75%的資金投入到有風(fēng)險(xiǎn)的投資當(dāng)中；他計(jì)劃繼續(xù)以相同的速度儲(chǔ)存并按照相同

的比例投入到每一種投資中去。假定他的薪金增長(zhǎng)率與通貨增長(zhǎng)率相當(dāng)。

［單選題］12.到他退休時(shí)，李德期望在他的風(fēng)險(xiǎn)賬戶中的資金有()元。

A.924908.93

B.1011582.99

C.2011582.88

D.2011582.99

正確答案：A

參考解析:i14年時(shí)風(fēng)險(xiǎn)賬戶中預(yù)期的資金總額等于賬戶中現(xiàn)有資金的終值加

上14年間每年分配到該賬戶中的年金3750的終值，收益率都采用期望收益率

ll%o現(xiàn)在賬戶中已有資金14年后的市值是208500X1.1〃=898726.%；年金未

來(lái)市值是:已知PMT=-3750,n=14,i=ll%,計(jì)算得到PV己知8L99。所以，風(fēng)

險(xiǎn)賬戶中全部資金總額是924908.93元。

根據(jù)下面材料，回答下面九題：

張某在北京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.75196。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］13.按揭是()的俗稱，是銀行以信貸資金向購(gòu)房者發(fā)放的貸款。

A.個(gè)人住房商業(yè)性貸款

B.個(gè)人住房公積金貸款

C.個(gè)人商用房貸

D.特別住房貸款

正確答案：A

張友在］匕京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.751%。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］14.在張某申請(qǐng)貸款時(shí)，銀行應(yīng)當(dāng)按規(guī)定對(duì)其擔(dān)保、信用等情況進(jìn)行調(diào)

查，并按程序進(jìn)行審批，審批結(jié)果應(yīng)在0內(nèi)通知張某。

A.3周

B.2周

C.15天

D.1個(gè)月

正確答案：A

張某在［匕京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.751%。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］15.根據(jù)題中所列的條件，張某每月的還款額應(yīng)為0元。

A.7325

B.8426

C.8970

D.9344

正確答案：B

參考解析：選額本息還款額的計(jì)算公式為：

第日以於H貸款本金M月利率XU+月利率產(chǎn)〃

防建款額=—"月利率尸F(xiàn)-1一，因此可得：

QOx經(jīng)上x《l.經(jīng)更產(chǎn)

張某每月的還款額--------5一里-------------8426(元)

(1.衛(wèi)士嚴(yán)-1

12o

張某在北京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.751%。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］16.借款人在申請(qǐng)住房消費(fèi)信貸時(shí)，銀行一般不會(huì)給予全額貸款，會(huì)要

求借款人支付房屋總價(jià)款的()。

A.2096?3096

B.3096?40%

C.4096?5096

D.50%?60%

正確答案：A

張某在北京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.751%。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］17.張某選擇的等額本息還款法是指，在貸款期限內(nèi)每月以相等的還款

額足額償還貸款的0的還款方法。

A.本金

B.利息

C.本金和利息

D.本金或利息

正確答案：C

張某在元京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.75196。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］18.根據(jù)置業(yè)程序，張某貸款購(gòu)房的第一步應(yīng)該是。。

A.辦理按揭手續(xù)

B.簽署買賣合同

C.交納公共維修費(fèi)

D.辦理產(chǎn)權(quán)登記

正確答案：B

參考解析：通常的置業(yè)程序包括三個(gè)步驟：第一步簽署買賣合同；第二步辦理

按揭手續(xù)；第三步辦理產(chǎn)權(quán)登記。

張某在北京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.751%。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］19.張某購(gòu)買住宅時(shí)應(yīng)按照其房屋價(jià)格的（）繳納契稅。

A.1%

B.1.5%

C.2%

1）.3%

正確答案：D

參考解析:藉據(jù)國(guó)家有關(guān)規(guī)定，普通住宅按照房屋成交價(jià)的1.5%繳納契稅，非

普通住宅按照房屋成交價(jià)的396繳納契稅。按照北京市建委發(fā)布的相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)，普

通住宅是指住宅小區(qū)建筑容積率在1.0（含）以上、單套建筑面積在140（含）

平方米以下、實(shí)際成交價(jià)格低于同級(jí)別土地住房平均交易價(jià)格1.2倍以下的住

宅。張某購(gòu)買的住宅建筑面積為180平方米，在140平方米以上，為非普通住

宅，因此其需要繳納的契稅為房屋價(jià)格的3機(jī)

張某在北京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.751%。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］20.若張某提前還貸10萬(wàn)元，為了盡量節(jié)省貸款利息，之后他可以采

用()的還貸方式。

A.每月還款額減少,還款期限不變

B.每月還款額不變,縮短還款期限

C.每月還款額減少,還款期限也減少

D.每月還款額增加,縮短還款期限

正確答案：B

參考解析：在不變更還款方式的條件下，提前還貸的方式包括三種，分別是：

月供減少，還款期限縮短；月供不變，還款期限縮短；月供減少，還款期限不

變，通過(guò)計(jì)算可知，提前還款之后，月供不變、貸款年限減少的提前還款方式

最節(jié)省利息。

張某在北京購(gòu)買了一套價(jià)格為200萬(wàn)元的住房，面積為180平方米，首付

80萬(wàn)元，余款向銀行按揭，貸款利率為5.751%。張某選擇了等額本息還款方

式，分20年還清貸款。

［單選題］21.理財(cái)規(guī)劃師應(yīng)為客戶進(jìn)行住房消費(fèi)規(guī)劃時(shí)，應(yīng)把握量力而行的原

則，在估算最佳的住房貸款額度時(shí)，應(yīng)注意使房屋月供款占借款人稅前月總收

入的比率不超過(guò)。。

A.50%?60%

B.40%?50%

C.3096?40%

D.25%?30%

正確答案：D

參考解析:出屋月供款與稅前月總收入的比率，是估算最佳住房貸款額度的重

要指標(biāo)，一般不應(yīng)超過(guò)25%?30%。

李明大學(xué)畢業(yè)后一直在一家外企工作，最近他跳槽到另一家公司擔(dān)任部門

經(jīng)理，月薪2萬(wàn)元。美中不足的是李明的居住地離新公司較遠(yuǎn)，上班非常不

便，于是李明決定在公司附近另買一套住房。經(jīng)過(guò)挑選，李明看中了一套70平

米的二居室，總價(jià)84萬(wàn)元。李明目前只能支付30萬(wàn)元的首付，余款需向銀行

貸款。

［單選題］22.李明每月享受的個(gè)人所得稅免征額為2000元，則他每月應(yīng)納個(gè)人

所得稅。元。

A.3025

B.3125

C.3225

D.3325

正確答案：A

參考解析：因此李明的每月應(yīng)納個(gè)人所得稅二(20000-2000)X20%-375=3225

(元)。

李明大學(xué)畢業(yè)后一宜在一家外企工作，最近他跳槽到另一家公司擔(dān)任部門

經(jīng)理，月薪2萬(wàn)元。美中不足的是李明的居住地離新公司較遠(yuǎn)，上班非常不

便，于是李明決定在公司附近另買一套住房。經(jīng)過(guò)挑選，李明看中了一套70平

米的二居室，總價(jià)84萬(wàn)元。李明目前只能支付30萬(wàn)元的首付，余款需向銀行

貸款。

［年選題］23.如果貸款期限為25年，貸款利率為5.8%,則在采用等額本息還款

方式的條件下，每月還款額為()元。

A.3168.47

B.3413.51

C.3714.59

D.3806.68

正確答案：B

參考解析:PMT(0.058%/12,25X12,540000)=3413.5096,即約為3413.51

兀。

李明大學(xué)畢業(yè)后一宜在一家外企工作，最近他跳槽到另一家公司擔(dān)任部門

經(jīng)理，月薪2萬(wàn)元。美中不足的是李明的居住地離新公司較遠(yuǎn)，上班非常不

便，于是李明決定在公司附近另買一套住房。經(jīng)過(guò)挑選，李明看中了一套70平

米的二居室，總價(jià)84萬(wàn)元。李明目前只能支付30萬(wàn)元的首付，余款需向銀行

貸款。

選題］24.依據(jù)現(xiàn)行稅制，李明向銀行貸款應(yīng)當(dāng)就所簽訂的《貸款合同》繳納

()元印花稅。

A.27

B.42

C.270

D.420

正確答案：A

參考解析：善款合同適用萬(wàn)分之零點(diǎn)五的稅率。因此李明應(yīng)繳納的貸款合同印

花稅為：540000X0.05%產(chǎn)27(元)