集團型企業(yè)資金管理理念及工具

集團型企業(yè)資金管理理念及工具二○一○年十一月二十二日常見的資金管理模式資金管理模式在工業(yè)發(fā)達國家已經(jīng)發(fā)展得相當(dāng)先進，目前資金管理模式主要包括：統(tǒng)收統(tǒng)支模式、撥付備用金模式、內(nèi)部銀行模式、結(jié)算中心模式、財務(wù)公司模式和收支兩條線模式等。不同管理模式應(yīng)配合不同管理手段，才能達到預(yù)期效果，若選擇了不適合自己企業(yè)的資金管理模式，給將企業(yè)的發(fā)展帶來障礙。常見的資金管理模式以下簡單介紹幾種常用的資金管理模式，這些在集團型企業(yè)日常資金管理中經(jīng)常提及：財務(wù)公司模式獨立的法人公司，是經(jīng)營部分銀行業(yè)務(wù)的非銀行金融機構(gòu)。作為集團公司的子公司，其主要功能為在企業(yè)集團實現(xiàn)內(nèi)部轉(zhuǎn)賬結(jié)算，并統(tǒng)一進行各種融資和投資活動。常見的資金管理模式內(nèi)部銀行模式將商業(yè)銀行的基本運作方式與管理方式引入企業(yè)內(nèi)部管理機制而建立起來的一種內(nèi)部資金管理方式。結(jié)算中心模式獨立于集團財務(wù)部的內(nèi)部資金管理機構(gòu)（部門），是由企業(yè)集團內(nèi)部設(shè)立的，辦理內(nèi)部各成員或分公司現(xiàn)金收付和往來結(jié)算業(yè)務(wù)的專門機構(gòu)，通過結(jié)算功能的集中，實現(xiàn)集團資金的集中。常見的資金管理模式收支兩條線模式收支兩條線，簡單地講，就是下屬單位全部收入按規(guī)定上繳企業(yè)總部，不得留存或坐支，所有支出由企業(yè)總部根據(jù)預(yù)算下?lián)?，收支差額留存企業(yè)總部，由企業(yè)總部集中使用。資金管理模式選擇要點如何選擇資金管理模式，必須要充分考慮集團的自身條件，考慮管理的需要，首先應(yīng)該考慮以下因素。資金管理模式選擇要點1、資金管理模式是否與集團架構(gòu)相匹配資金管理分權(quán)與集權(quán)的力度很大程度上依賴于集團的組織架構(gòu)，但組織架構(gòu)的選擇或者變革又取決于經(jīng)濟實體的實力。一般情況下，集團企業(yè)實力越強，選擇的資金控制方式越多。實力越弱的企業(yè)集團，變革企業(yè)組織架構(gòu)帶來的相對成本越高，可選擇的資金控制方式越少。資金管理模式選擇要點

2、資金管理模式是否影響集團分部獲得最大利益如果資金集權(quán)管理使集團分子公司的發(fā)展面臨資金瓶頸的制約，那這種集中化的管理就違背了集團存在的初衷——經(jīng)濟利益最大化。對資金的控制不應(yīng)視為狹隘的資金限量分配，而應(yīng)視為在集團資金供給量為一固定預(yù)期值下的合理配置。合理配置的標(biāo)準(zhǔn)普遍被認(rèn)為是資金回報周期短與資金回報率高，即投入產(chǎn)出的均衡和高效。資金管理模式選擇要點

3、資金管理模式是否能減少集團財務(wù)風(fēng)險集權(quán)式的資金控制管理能否化解集團的財務(wù)風(fēng)險，一直是一個具有爭議性的話題。比如一個處于朝陽行業(yè)、經(jīng)營良好并且有實力強大的股東支持的企業(yè)，即使該企業(yè)的資金完全由集團公司控制，也未必會面臨很大的財務(wù)風(fēng)險。資金管理模式選擇要點

4、資金管理模式是否有相應(yīng)的信息收集和反饋渠道資金運用的集中統(tǒng)一，要求有較為暢通的信息提供及反饋渠道，要有能夠充分發(fā)揮作用的