醬油行業(yè)發(fā)展報(bào)告2024-2025

匯報(bào)人：胡木旺2024-08-012024-2025醬油行業(yè)發(fā)展報(bào)告contents目錄定義或者分類特點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展歷程政治環(huán)境商業(yè)模式政治環(huán)境contents目錄經(jīng)濟(jì)環(huán)境社會(huì)環(huán)境技術(shù)環(huán)境發(fā)展驅(qū)動(dòng)因素行業(yè)壁壘行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)現(xiàn)狀行業(yè)痛點(diǎn)問題及解決方案行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)前景機(jī)遇與挑戰(zhàn)競(jìng)爭(zhēng)格局代表性企業(yè)01醬油定義定義醬油是以大豆、小麥、麩皮等富含蛋白質(zhì)與淀粉的農(nóng)作物為原材料，經(jīng)過原料處理、曲種制備、發(fā)酵、配兌、滅菌等一系列釀造流程制成的調(diào)味液。醬油是東亞地區(qū)居民日常所用調(diào)味品中必不可少的一種，主要用于家庭消費(fèi)、餐飲行業(yè)以及食品加工等領(lǐng)域，富含氨基酸與糖分等人體必需營(yíng)養(yǎng)物質(zhì)。醬油外觀為土褐色液體，生產(chǎn)者所采用的發(fā)酵方法、原材料的質(zhì)量、發(fā)酵時(shí)間長(zhǎng)短以及輔料的選取等多重因素決定了醬油的口味與品質(zhì)。根據(jù)配制方法分類，醬油可分為配制醬油與釀造醬油。配制醬油以釀造醬油為主要成分,在釀造醬油基礎(chǔ)上與酸水解植物蛋白調(diào)味液、食品添加劑、水等調(diào)制而成。與釀造醬油相比，配制醬油營(yíng)養(yǎng)成分低、發(fā)酵時(shí)間短、成本較低，根據(jù)國(guó)家相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定，配制醬油中釀造醬油的含量不得少于50%。醬油定義02產(chǎn)業(yè)鏈大豆、小麥、小麥粉、脫脂大豆、生產(chǎn)設(shè)備上游中游產(chǎn)業(yè)鏈010203調(diào)味品行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的上游市場(chǎng)參與者主要為大豆、脫脂大豆、小麥、小麥粉、食鹽等原材料供應(yīng)商以及生產(chǎn)設(shè)備供應(yīng)商，中游環(huán)節(jié)主體為醬油生產(chǎn)商，下游涉及餐飲行業(yè)、食品加工、商超、零售商店和電商平臺(tái)等銷售渠道，醬油通過這些銷售渠道流向最終消費(fèi)者。大豆、小麥、小麥粉、脫脂大豆、生產(chǎn)設(shè)備醬油生產(chǎn)餐飲、食品加工、電商平臺(tái)、零售醬油生產(chǎn)餐飲、食品加工、電商平臺(tái)、零售下游行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)業(yè)鏈上游概述醬油產(chǎn)業(yè)鏈的上游供應(yīng)商包括大豆、淀粉、小麥、大米、食鹽等原材料供應(yīng)商與生產(chǎn)設(shè)備供應(yīng)商。上游原材料及農(nóng)副產(chǎn)品的價(jià)格影響醬油的生產(chǎn)成本，進(jìn)而對(duì)醬油行業(yè)盈利水平造成直接影響；生產(chǎn)設(shè)備直接關(guān)系到醬油生產(chǎn)商的工藝水平、成品率、自動(dòng)化程度等多個(gè)方面，對(duì)醬油廠商的核心競(jìng)爭(zhēng)力起到?jīng)Q定性作用。農(nóng)作物價(jià)格受多重因素影響。農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)不僅受季節(jié)影響，更受政策調(diào)控影響，因此具有季節(jié)性、隨機(jī)性等多重特性。由于醬油生產(chǎn)所需農(nóng)作物原材料基本為大宗商品，企業(yè)通常購(gòu)買大宗商品期貨以對(duì)沖農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，因此農(nóng)作物價(jià)格波動(dòng)對(duì)企業(yè)收支的影響有限。由于醬油行業(yè)乃至中國(guó)整體工業(yè)化歷程較短，目前醬油企業(yè)所使用的機(jī)器設(shè)備仍有部分依賴進(jìn)口。例如，海天醬油是中國(guó)醬油行業(yè)的龍頭企業(yè)，是中國(guó)醬油釀造技術(shù)領(lǐng)先、生產(chǎn)工藝先進(jìn)的全國(guó)性品牌。海天從原材料黃豆的揀選到曬池釀造再到灌裝銷售都實(shí)現(xiàn)了高效運(yùn)轉(zhuǎn)，但為提升生產(chǎn)效率，海天引進(jìn)德國(guó)先進(jìn)生產(chǎn)線及精密檢測(cè)設(shè)備，以保障海天醬油質(zhì)量，側(cè)面反映中國(guó)相關(guān)儀器與設(shè)備生產(chǎn)研發(fā)能力的不足。先進(jìn)生產(chǎn)儀器的研發(fā)能力突出的供應(yīng)商議價(jià)權(quán)較強(qiáng)，而醬油企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)充足，有實(shí)力的中游醬油生產(chǎn)商將深入先進(jìn)設(shè)備研發(fā)領(lǐng)域，提升工廠自動(dòng)化程度。為保證醬油產(chǎn)品質(zhì)量，中游生產(chǎn)廠商有必要與供應(yīng)商建立良好的合作關(guān)系，并提供必要的技術(shù)指導(dǎo)，以確保在產(chǎn)能擴(kuò)張的同時(shí)擁有穩(wěn)定、高質(zhì)量的原材料供應(yīng)。以李錦記為例，李錦記嚴(yán)格篩選供應(yīng)商，并提供專業(yè)的培訓(xùn)，持續(xù)與供應(yīng)商交流、研究、改善科技水平和培育技術(shù)，扎根供應(yīng)商的農(nóng)田內(nèi)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)技術(shù)指導(dǎo)，推進(jìn)供應(yīng)商的生產(chǎn)技術(shù)儲(chǔ)備、增強(qiáng)產(chǎn)品改進(jìn)能力、提升成本管理能力，在提供符合公司產(chǎn)品品質(zhì)需求的同時(shí)降低原材料成本，保證來貨質(zhì)量和良品率。由于原材料質(zhì)量與醬油品質(zhì)關(guān)系緊密，在醬油產(chǎn)品高端化的趨勢(shì)下，醬油行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的中游廠商與原材料供應(yīng)商的合作將使高端產(chǎn)品的健康、營(yíng)養(yǎng)等產(chǎn)品特性更具說服力。行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)業(yè)鏈中游概述行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)業(yè)鏈下游概述醬油行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈下游主要包括食品加工、餐飲、電商、商超、零售等銷售渠道及消費(fèi)者。中游醬油廠商向下游的電商平臺(tái)、餐飲行業(yè)以及食品加工行業(yè)主要采取直接供貨的方式，而對(duì)商超以及零售商等銷售渠道采取間接供貨的方式，即由代理商、經(jīng)銷商向下游層層供貨。據(jù)數(shù)據(jù)顯示，餐飲行業(yè)占下游渠道銷售額的40.2%，食品加工占下游渠道銷售額的26%，而電商、商超和零售市場(chǎng)等組成的家庭消費(fèi)類合計(jì)占下游渠道銷售額的32%醬油市場(chǎng)品牌壁壘較高，新品牌銷量提升困難。消費(fèi)者對(duì)調(diào)味品產(chǎn)品的生產(chǎn)與配方了解程度低，但由于醬油涉及食品安全等問題，消費(fèi)者更傾向于選擇知名品牌。因此，品牌的影響力在銷售環(huán)節(jié)影響較大，大型廠商在單一調(diào)味品品類中的影響力往往能夠幫助其在其它品類中獲得良好的銷量。例如海天醬油通過收購(gòu)某地區(qū)性食醋品牌，并進(jìn)行貼牌生產(chǎn)，最終使該食醋品牌銷量連年增長(zhǎng)，轉(zhuǎn)虧為盈。同時(shí)，下游商超在收費(fèi)方面對(duì)新增產(chǎn)品的進(jìn)場(chǎng)費(fèi)遠(yuǎn)低于新增品牌的進(jìn)場(chǎng)費(fèi)，因此大型醬油生產(chǎn)商在現(xiàn)有產(chǎn)品基礎(chǔ)上擴(kuò)充產(chǎn)品品類的渠道成本比新進(jìn)入市場(chǎng)品牌的渠道成本更低，所獲利潤(rùn)更高，下游商超渠道對(duì)大型品牌更有利，小型品牌即使能夠通過營(yíng)銷投入而獲得小部分線下市場(chǎng)份額，但更大面積的推廣與銷售則面臨巨額的渠道費(fèi)用。品牌壁壘促進(jìn)平臺(tái)型公司出現(xiàn)。當(dāng)前醬油滲透率在中國(guó)調(diào)味品行業(yè)中遠(yuǎn)高于其他產(chǎn)品，醬油生產(chǎn)商以醬油為切入點(diǎn)，可實(shí)現(xiàn)多類調(diào)味品渠道共用，發(fā)揮產(chǎn)品間的協(xié)同作用，有效提升企業(yè)整體銷量。這一特點(diǎn)使得大品牌收購(gòu)地區(qū)性品牌的擴(kuò)張模式具備合理性。在此基礎(chǔ)上，大型醬油品牌可向平臺(tái)型企業(yè)發(fā)展，被收購(gòu)的本地廠商借助大型廠商的品牌影響力進(jìn)行銷售，憑借被收購(gòu)公司對(duì)本地市場(chǎng)的了解，大型品牌能夠在不直接參與本地化產(chǎn)品開發(fā)的基礎(chǔ)上，更輕松地向偏遠(yuǎn)地區(qū)市場(chǎng)滲透。03發(fā)展歷程04政治環(huán)境描述衛(wèi)生部:《食品安全國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)管理辦法》:該辦法強(qiáng)調(diào)了標(biāo)準(zhǔn)制定過程的科學(xué)性，鼓勵(lì)社會(huì)廣泛參與食品安全國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)工作，突出標(biāo)準(zhǔn)審查工作的重要性，促進(jìn)了醬油行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的更新修訂。:《中華人民共和國(guó)食品安全法》:該法案建立了中國(guó)最嚴(yán)格的食品安全監(jiān)管制度，強(qiáng)化了刑事責(zé)任追究，強(qiáng)化了互聯(lián)網(wǎng)食品交易監(jiān)管，強(qiáng)化了企業(yè)主體責(zé)任，強(qiáng)化地方政府管理責(zé)任，規(guī)定食品安全社會(huì)共治，是中國(guó)食品走向高質(zhì)量發(fā)展的里程碑，有利于營(yíng)造整體安全、高品質(zhì)的食品環(huán)境，為醬油行業(yè)規(guī)范發(fā)展提供了指導(dǎo)。發(fā)展改革委員會(huì)、工信部:《關(guān)于促進(jìn)食品工業(yè)健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》:該意見進(jìn)一步健全標(biāo)準(zhǔn)體系，推動(dòng)食品添加劑等標(biāo)準(zhǔn)與國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)接軌，引導(dǎo)企業(yè)建立食品安全可追溯制度，嚴(yán)格落實(shí)國(guó)家“去產(chǎn)能”有關(guān)政策，依法加快淘汰污染嚴(yán)重、能耗水耗超標(biāo)的落后產(chǎn)能，為醬油生產(chǎn)企業(yè)樹立了經(jīng)營(yíng)標(biāo)準(zhǔn)，指導(dǎo)醬油生產(chǎn)商健康有序發(fā)展。政治環(huán)境1政治環(huán)境1衛(wèi)生部《食品安全國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)管理辦法》:該辦法強(qiáng)調(diào)了標(biāo)準(zhǔn)制定過程的科學(xué)性，鼓勵(lì)社會(huì)廣泛參與食品安全國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)工作，突出標(biāo)準(zhǔn)審查工作的重要性，促進(jìn)了醬油行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的更新修訂。《中華人民共和國(guó)食品安全法》:該法案建立了中國(guó)最嚴(yán)格的食品安全監(jiān)管制度，強(qiáng)化了刑事責(zé)任追究，強(qiáng)化了互聯(lián)網(wǎng)食品交易監(jiān)管，強(qiáng)化了企業(yè)主體責(zé)任，強(qiáng)化地方政府管理責(zé)任，規(guī)定食品安全社會(huì)共治，是中國(guó)食品走向高質(zhì)量發(fā)展的里程碑，有利于營(yíng)造整體安全、高品質(zhì)的食品環(huán)境，為醬油行業(yè)規(guī)范發(fā)展提供了指導(dǎo)。發(fā)展改革委員會(huì)、工信部《關(guān)于促進(jìn)食品工業(yè)健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》:該意見進(jìn)一步健全標(biāo)準(zhǔn)體系，推動(dòng)食品添加劑等標(biāo)準(zhǔn)與國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)接軌，引導(dǎo)企業(yè)建立食品安全可追溯制度，嚴(yán)格落實(shí)國(guó)家“去產(chǎn)能”有關(guān)政策，依法加快淘汰污染嚴(yán)重、能耗水耗超標(biāo)的落后產(chǎn)能，為醬油生產(chǎn)企業(yè)樹立了經(jīng)營(yíng)標(biāo)準(zhǔn)，指導(dǎo)醬油生產(chǎn)商健康有序發(fā)展。05商業(yè)模式06經(jīng)濟(jì)環(huán)境我國(guó)經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展，幾度趕超世界各國(guó)，一躍而上，成為GDP總量?jī)H次于美國(guó)的唯一一個(gè)發(fā)展中國(guó)家。我國(guó)經(jīng)濟(jì)趕超我國(guó)人口基數(shù)大，改革開放后人才競(jìng)爭(zhēng)激烈，大學(xué)生就業(yè)情況一直困擾著我國(guó)發(fā)展過程中。就業(yè)問題挑戰(zhàn)促進(jìn)社會(huì)就業(yè)公平問題需持續(xù)關(guān)注并及時(shí)解決，個(gè)人需提前做好職業(yè)規(guī)劃、人生規(guī)劃。公平就業(yè)關(guān)注經(jīng)濟(jì)環(huán)境07社會(huì)環(huán)境關(guān)注就業(yè)公平與提前規(guī)劃促進(jìn)社會(huì)就業(yè)公平問題需持續(xù)關(guān)注并及時(shí)解決，對(duì)于個(gè)人來說提前做好職業(yè)規(guī)劃、人生規(guī)劃也是人生發(fā)展的重中之重。政治體系與法治化進(jìn)程自改革開放以來，政治體系日趨完善，法治化進(jìn)程也逐步趨近完美，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系也在不斷蓬勃發(fā)展。總體發(fā)展穩(wěn)中向好我國(guó)總體發(fā)展穩(wěn)中向好，宏觀環(huán)境穩(wěn)定繁榮，對(duì)于青年人來說，也是機(jī)遇無限的時(shí)代。就業(yè)問題與人才競(jìng)爭(zhēng)我國(guó)人口基數(shù)大，就業(yè)問題一直是發(fā)展過程中面臨的挑戰(zhàn)，人才競(jìng)爭(zhēng)激烈，大學(xué)生畢業(yè)后就業(yè)情況、失業(yè)人士困擾國(guó)家發(fā)展。當(dāng)前的環(huán)境下我國(guó)經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展趕超世界各國(guó)，成為第二大經(jīng)濟(jì)體我國(guó)經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展，幾度趕超世界各國(guó)，一躍而上，成為GDP總量?jī)H次于美國(guó)的唯一一個(gè)發(fā)展中國(guó)家。就業(yè)問題與人才競(jìng)爭(zhēng)我國(guó)人口基數(shù)大，就業(yè)問題一直是發(fā)展過程中面臨的挑戰(zhàn)，人才競(jìng)爭(zhēng)激烈，大學(xué)生畢業(yè)后就業(yè)情況、失業(yè)人士困擾國(guó)家發(fā)展。關(guān)注就業(yè)公平與提前規(guī)劃促進(jìn)社會(huì)就業(yè)公平問題需持續(xù)關(guān)注并及時(shí)解決，對(duì)于個(gè)人來說提前做好職業(yè)規(guī)劃、人生規(guī)劃也是人生發(fā)展的重中之重。08技術(shù)環(huán)境技術(shù)驅(qū)動(dòng)技術(shù)環(huán)境的發(fā)展為行業(yè)帶來了新的機(jī)遇，是行業(yè)發(fā)展的重要驅(qū)動(dòng)力。創(chuàng)新動(dòng)力技術(shù)環(huán)境的不斷創(chuàng)新和進(jìn)步，為行業(yè)的創(chuàng)新發(fā)展提供了有力支持。人才需求技術(shù)環(huán)境的發(fā)展促進(jìn)了人才的需求和流動(dòng)，為行業(yè)的人才隊(duì)伍建設(shè)提供了機(jī)遇。團(tuán)隊(duì)建設(shè)技術(shù)環(huán)境的發(fā)展要求企業(yè)加強(qiáng)團(tuán)隊(duì)建設(shè)，提高員工的技能和素質(zhì)，以適應(yīng)快速變化的市場(chǎng)需求。合作與交流技術(shù)環(huán)境的發(fā)展促進(jìn)了企業(yè)間的合作與交流，推動(dòng)了行業(yè)的整體發(fā)展。技術(shù)環(huán)境010203040509發(fā)展驅(qū)動(dòng)因素發(fā)展驅(qū)動(dòng)因素在中美貿(mào)易摩擦繼續(xù)緩和的基礎(chǔ)上，美國(guó)庫存的低價(jià)大豆流入中國(guó)市場(chǎng)將沖擊中國(guó)市場(chǎng)大豆價(jià)格，中國(guó)大豆市場(chǎng)價(jià)格將持續(xù)走低，為醬油原材料采購(gòu)帶來利好，醬油廠商的利潤(rùn)率有望增長(zhǎng)，為行業(yè)的激烈競(jìng)爭(zhēng)降溫。貿(mào)易戰(zhàn)緩和，原材料成本下降餐飲行業(yè)的發(fā)展對(duì)醬油行業(yè)發(fā)展具有重要作用。餐飲業(yè)為追求菜品口味，普遍存在過量使用調(diào)味品的現(xiàn)象，且餐飲業(yè)烹飪工序比一般家庭更加復(fù)雜，制作菜品的環(huán)節(jié)更加繁復(fù)，醬油使用頻次較高。因此餐飲行業(yè)對(duì)醬油的需求量大，據(jù)數(shù)據(jù)顯示，醬油產(chǎn)業(yè)鏈下游的餐飲行業(yè)渠道銷量占市場(chǎng)總銷量的40.2%，是醬油的核心銷售渠道。餐飲渠道規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)除家庭必備的生抽與老抽組合外，市場(chǎng)上功能型醬油種類逐漸增多。與生抽、老抽這類功能模糊、適用范圍較廣的醬油產(chǎn)品不同，功能型醬油通常以產(chǎn)品配方或使用場(chǎng)景為產(chǎn)品定位的依據(jù)，其中根據(jù)配方定位的產(chǎn)品包括含鐵醬油、低鹽醬油等，根據(jù)使用場(chǎng)景定位的產(chǎn)品包括蒸魚豉油、面條鮮醬油、刺身醬油等。結(jié)構(gòu)升級(jí)，功能型醬油增長(zhǎng)潛力巨大伴隨著消費(fèi)升級(jí)，醬油產(chǎn)品趨于高端化，單價(jià)將迎來提升。醬油是生活必需品，消費(fèi)者對(duì)其價(jià)格上漲不敏感，且當(dāng)前單價(jià)普遍不超過10元，因此幅度適中的單價(jià)上漲對(duì)銷量的影響較小。消費(fèi)者對(duì)飲食的口感、健康和營(yíng)養(yǎng)重視度的提高使得口感更鮮美、營(yíng)養(yǎng)價(jià)值更豐富的高端醬油快速發(fā)展起來3醬油單價(jià)提升空間大10行業(yè)壁壘11行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)12行業(yè)現(xiàn)狀行業(yè)現(xiàn)狀01市場(chǎng)份額變化中國(guó)醬油市場(chǎng)基本飽和，產(chǎn)能爬升艱難。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，2015年及以前，醬油產(chǎn)量逐年增長(zhǎng)。自2015年開始，醬油產(chǎn)量逐步穩(wěn)定，醬油年產(chǎn)量在每年1000萬噸浮動(dòng)。2018年，中國(guó)醬油行業(yè)產(chǎn)量為1043萬噸，產(chǎn)量未有較為顯著的增長(zhǎng)。認(rèn)為，醬油市場(chǎng)容量充分釋放，醬油產(chǎn)能在未來增長(zhǎng)較為緩慢。伴隨著醬油產(chǎn)品升級(jí)的持續(xù)推進(jìn)，未來醬油行業(yè)的銷售額將在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化中穩(wěn)步增長(zhǎng)。市場(chǎng)飽和對(duì)生產(chǎn)廠商的成本控制、產(chǎn)品研發(fā)以及規(guī)模效應(yīng)等方面提出新的挑戰(zhàn)，推動(dòng)醬油行業(yè)從過去粗放式的產(chǎn)能擴(kuò)張發(fā)展模式轉(zhuǎn)向產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化、品類創(chuàng)新的行業(yè)發(fā)展新形態(tài)。在新的發(fā)展時(shí)期，中國(guó)消費(fèi)者消費(fèi)能力不斷提升，消費(fèi)者的健康意識(shí)不斷增強(qiáng)，未來產(chǎn)品功能細(xì)分化、高端化與健康化將成為潮流，廠商通過提升產(chǎn)品附加值爭(zhēng)取更高的利潤(rùn)空間，產(chǎn)品單價(jià)有望進(jìn)一步提升，以質(zhì)換量、推動(dòng)醬油銷售額的持續(xù)增長(zhǎng)，促進(jìn)市場(chǎng)內(nèi)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化，進(jìn)而推動(dòng)醬油銷售額的持續(xù)增長(zhǎng)。行業(yè)現(xiàn)狀02市場(chǎng)情況醬油行業(yè)集中度低，未來頭部廠商持續(xù)投入新產(chǎn)品研發(fā)搶占市場(chǎng)份額。據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2018年醬油行業(yè)市占率最高的海天醬油市場(chǎng)占有率不足20%，而日本龍頭醬油生產(chǎn)商龜甲萬在日本的市場(chǎng)占有率超過30%，遠(yuǎn)高于海天醬油，中國(guó)醬油市場(chǎng)集中度仍有較高的提升空間。醬油行業(yè)集中度低的主因在于調(diào)味品的地域特征顯著，各地區(qū)、甚至各城市的消費(fèi)者選購(gòu)醬油的偏好都有所差異，例如華南主要使用生抽醬油，而北方使用老抽醬油的頻次高于其他地區(qū)。未來生產(chǎn)成本管控、原材料價(jià)格控制以及新品研發(fā)等多方面的競(jìng)爭(zhēng)將迫使中小型廠商退出市場(chǎng)。在生產(chǎn)端，海天、美味鮮、李錦記等中國(guó)知名調(diào)味品品牌旗下?lián)碛卸鄺l調(diào)味品生產(chǎn)線，覆蓋醬油、味精等多種調(diào)味品，規(guī)模效應(yīng)顯著，共用銷售渠道帶來的成本縮減也使其利潤(rùn)率遠(yuǎn)高于中小型廠商。同時(shí)，極大的原材料需求促使大型廠商整合產(chǎn)業(yè)鏈上游原材料供應(yīng)環(huán)節(jié)，多數(shù)大型廠商參與管理或自建廣闊的大豆種植基地，實(shí)現(xiàn)了對(duì)大豆等原材料價(jià)格與質(zhì)量的有效管控。行業(yè)現(xiàn)狀中國(guó)醬油產(chǎn)量根據(jù)資料顯示，中國(guó)醬油在2016年至2018年產(chǎn)量下滑，2018年后產(chǎn)量逐年回升，2021年中國(guó)產(chǎn)量為7815萬噸，同比2020年增長(zhǎng)146%，醬油作為國(guó)民日常飲食生活的必備品，未來產(chǎn)量還會(huì)上漲。01中國(guó)醬油進(jìn)出口情況根據(jù)中國(guó)海關(guān)的數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)醬油的進(jìn)口量一直小于出口量，說明我國(guó)在滿足國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的需求同時(shí)，還能兼顧出口需求。2021年中國(guó)醬油進(jìn)口量為34萬噸，出口量為134萬噸，進(jìn)出口量逐年上漲。2022年上半年中國(guó)醬油進(jìn)口量為0.49萬噸，出口量為13萬噸。0213行業(yè)痛點(diǎn)14問題及解決方案15行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)前景行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)前景描述醬油產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)與淘汰更加頻繁:老抽難以順應(yīng)當(dāng)代健康飲食理念，規(guī)模增長(zhǎng)有限。傳統(tǒng)的生抽與老抽組合中，生抽由大豆與小麥為原料進(jìn)行發(fā)酵后提取而成，富含氨基酸，是普通家庭調(diào)味用的主要醬油品類。而老抽在生抽基礎(chǔ)上添加了焦糖，使得老抽顏色較深，呈深褐色，但其口味偏咸、較為粘稠，多用于菜品的著色。在健康飲食趨勢(shì)下，含糖量高、用途單一、使用復(fù)雜的老抽在家庭市場(chǎng)的銷量不容樂觀，產(chǎn)品銷售主要依靠對(duì)菜品色澤要求較高的餐飲市場(chǎng)，2020年老抽醬油的銷量占比將下降至30%以下。各廠商積極擴(kuò)充產(chǎn)品矩陣:在傳統(tǒng)類型醬油銷量增長(zhǎng)疲軟的背景下，各廠商逐漸意識(shí)到擴(kuò)充產(chǎn)品矩陣的優(yōu)勢(shì)，未來各廠商將通過推出新品獲取超額利潤(rùn)。以海天醬油為例，海天醬油可分為高端系列、經(jīng)典系列、健康醬油系列與鮮味醬油系列。例如高端醬油包含零添加頭道醬油、淡鹽頭道醬油、365高鮮頭道醬油、第一道頭道醬油；經(jīng)典醬油系列包括草菇老抽、老抽王、金標(biāo)生抽、銀標(biāo)生抽等；健康醬油系列包括有機(jī)醬油、鐵強(qiáng)化金標(biāo)生抽、兒童醬油、小鹽限鹽醬油、淡口醬油等。海天醬油產(chǎn)品矩陣完善，為消費(fèi)者提供了多種選擇，充分滿足消費(fèi)者需求。同時(shí)海天醬油在新產(chǎn)品迎合消費(fèi)者需求的基礎(chǔ)之上，憑借較高的品牌價(jià)值，促進(jìn)新品類醬油銷售，新品類銷量有保障。海天醬油最終實(shí)現(xiàn)了規(guī)模種植、規(guī)模生產(chǎn)、打包推廣的商業(yè)閉環(huán)，以較小的銷量獲得較高的利潤(rùn)，成為其他醬油廠商效仿的典范。未來各廠商將加緊擴(kuò)展新醬油品類，對(duì)流行菜品進(jìn)行針對(duì)性研發(fā)，形成較為復(fù)雜而齊全的醬油產(chǎn)品矩陣，脫離同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)的局面。行業(yè)集中度持續(xù)提升:小型廠商生產(chǎn)流程不規(guī)范、生產(chǎn)成本高等問題凸顯，未來面臨淘汰。在需求端，伴隨著中國(guó)城鎮(zhèn)化率的不斷提升，中國(guó)人口流動(dòng)速率高企，一大批具有地域特色的菜品得到推廣，中國(guó)消費(fèi)者的飲食習(xí)慣趨同，醬油的地域限制將被進(jìn)一步消除，產(chǎn)品符合大眾口味的標(biāo)準(zhǔn)化產(chǎn)品將更受歡迎，渠道覆蓋更廣的全國(guó)性品牌機(jī)遇更多。未來渠道、客戶、品牌推廣等資源將持續(xù)向龍頭企業(yè)傾斜，醬油行業(yè)發(fā)展質(zhì)量將進(jìn)一步提升。16機(jī)遇與挑戰(zhàn)17競(jìng)爭(zhēng)格局競(jìng)爭(zhēng)格局醬油是調(diào)味品行業(yè)中滲透率最高、發(fā)展最成熟的子行業(yè)。醬油產(chǎn)品滲透率約為99%，遠(yuǎn)高于味精、蠔油等產(chǎn)品。傳統(tǒng)的生抽與老抽醬油產(chǎn)品進(jìn)入存量市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)后，中小企業(yè)在生產(chǎn)規(guī)模、品牌價(jià)值、銷售渠道等諸多方面落后于品牌企業(yè)，面臨淘汰。未來醬油行業(yè)將走向產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整、產(chǎn)品品質(zhì)提升的高質(zhì)量發(fā)展道路，推出高附加值產(chǎn)品將成為各廠商在市場(chǎng)飽和的困境下突圍的必然方式。中國(guó)醬油市場(chǎng)主要品牌包括本土全國(guó)性品牌、本土地區(qū)性品牌、外來品牌以及未進(jìn)行品牌化的散裝醬油。據(jù)數(shù)據(jù)顯示，本土品牌中全國(guó)性品牌占全部品牌的31%，其中包括海天醬油、李錦記醬油和廚邦醬油等品牌。這類品牌發(fā)展較早，生產(chǎn)規(guī)模較大，銷售地域遍布中國(guó)多個(gè)省份，在中國(guó)具有較高的品牌知名度。本土品牌中地方性醬油品牌市場(chǎng)占比約為48%，包括川渝地區(qū)的千禾醬油等，在本地市場(chǎng)份額穩(wěn)固，但由于產(chǎn)能有限、產(chǎn)品研發(fā)能力不足等缺點(diǎn)而在外地市場(chǎng)缺乏競(jìng)爭(zhēng)力；伴隨著外國(guó)菜品傳入中國(guó)，外來醬油品牌市場(chǎng)占比達(dá)到了6%，包括龜甲萬等；散裝醬油約占市場(chǎng)份額的15%，其價(jià)格便宜、靠近當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)，在農(nóng)村地區(qū)較為常見。醬油行業(yè)整體呈現(xiàn)出一超多強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)格局。一超指海天醬油，海天醬油的領(lǐng)導(dǎo)地位體現(xiàn)在其豐富的產(chǎn)品矩陣、廣闊的市場(chǎng)覆蓋及其領(lǐng)先的生產(chǎn)規(guī)模。以產(chǎn)量計(jì)算，海天醬油份額（CR1）略低于20%，中國(guó)醬油市場(chǎng)CR3不足30%。多強(qiáng)指李錦記醬油、廚邦醬油、欣和醬油等品牌，這類品牌在中國(guó)多數(shù)地區(qū)進(jìn)行銷售，但其覆蓋范圍、銷量等與海天醬油有較大差距。從企業(yè)外部到內(nèi)部，醬油行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)都將更加激烈。外部的競(jìng)爭(zhēng)將主要考驗(yàn)廠商對(duì)下游各渠道的服務(wù)能力。消費(fèi)升級(jí)持續(xù)，中國(guó)消費(fèi)者的消費(fèi)能力不斷提升，餐飲業(yè)高端化給醬油行業(yè)帶來了新的機(jī)遇，高端餐飲業(yè)對(duì)供應(yīng)商的產(chǎn)品研發(fā)能力、產(chǎn)品矩陣豐富度、性價(jià)比以及產(chǎn)能等多個(gè)方面有較高要求。認(rèn)為，對(duì)餐飲業(yè)與消費(fèi)者進(jìn)行更深入的市場(chǎng)調(diào)研與合作研發(fā)將是重要的市場(chǎng)推廣方法，醬油生產(chǎn)企業(yè)應(yīng)與下游餐飲行業(yè)加強(qiáng)聯(lián)系，未來醬油行業(yè)市場(chǎng)份額將向?qū)ο掠尉C合服務(wù)能力強(qiáng)的大型企業(yè)集中。內(nèi)部的競(jìng)爭(zhēng)將主要考驗(yàn)廠商的成本控制、設(shè)備研發(fā)等能力。各廠商生產(chǎn)技術(shù)和自動(dòng)化程度影響醬油行業(yè)各廠商競(jìng)爭(zhēng)力。以廚邦醬油與海天醬油為例，根據(jù)2018年公司年報(bào)數(shù)據(jù)，海天醬油原材料費(fèi)用與制造費(fèi)用占比顯著高于廚邦醬油，而直接人工成本略低于廚邦醬油，海天醬油生產(chǎn)線自動(dòng)化程度高、設(shè)備先進(jìn)的優(yōu)勢(shì)凸顯，在應(yīng)對(duì)勞動(dòng)力價(jià)格上漲、產(chǎn)能提升等方面具備較強(qiáng)能力。未來行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇，內(nèi)部成本管控能力將決定新品研發(fā)資金的富裕度，進(jìn)而決定廠商長(zhǎng)期競(jìng)爭(zhēng)力。醬油生產(chǎn)商應(yīng)積極提升自動(dòng)化程度、積極開展設(shè)備研發(fā)，提升長(zhǎng)期競(jìng)爭(zhēng)力。競(jìng)爭(zhēng)格局醬油是調(diào)味品行業(yè)中滲透率最高、發(fā)展最成熟的子行業(yè)。醬油產(chǎn)品滲透率約為99%，遠(yuǎn)高于味精、蠔油等產(chǎn)品。傳統(tǒng)的生抽與老抽醬油產(chǎn)品進(jìn)入存量市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)后，中小企業(yè)在生產(chǎn)規(guī)模、品牌價(jià)值、銷售渠道等諸多方面落后于品牌企業(yè)，面臨淘汰。未來醬油行業(yè)將走向產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整、產(chǎn)品品質(zhì)提升的高質(zhì)量發(fā)展道路，推出高附加值產(chǎn)品將成為各廠商在市場(chǎng)飽和的困境下突圍的必然方式。中國(guó)醬油市場(chǎng)主要品牌包括本土全國(guó)性品牌、本土地區(qū)性品牌、外來品牌以及未進(jìn)行品牌化的散裝醬油。據(jù)數(shù)據(jù)顯示，本土品牌中全國(guó)性品牌占全部品牌的31%，其中包括海天醬油、李錦記醬油和廚邦醬油等品牌。這類品牌發(fā)展較早，生產(chǎn)規(guī)模較大，銷售地域遍布中國(guó)多個(gè)省份，在中國(guó)具有較高的品牌知名度。本土品牌中地方性醬油品牌市場(chǎng)占比約為48%，包括川渝地區(qū)的千禾醬油等，在本地市場(chǎng)份額穩(wěn)固，但由于產(chǎn)能有限、產(chǎn)品研發(fā)能力不足等缺點(diǎn)而在外地市場(chǎng)缺乏競(jìng)爭(zhēng)力；伴隨著外國(guó)菜品傳入中國(guó)，外來醬油品牌市場(chǎng)占比達(dá)到了6%，包括龜甲萬等；散裝醬油約占市場(chǎng)份額的15%，其價(jià)格便宜、靠近當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)，在農(nóng)村地區(qū)較為常見。醬油行業(yè)整體呈現(xiàn)出一超多強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)格局。一超指海天醬油，海天醬油的領(lǐng)導(dǎo)地位體現(xiàn)在其豐富的產(chǎn)品矩陣、廣闊的市場(chǎng)覆蓋及其領(lǐng)先的生產(chǎn)規(guī)模。以產(chǎn)量計(jì)算，海天醬油份額（C