中國水泥行業(yè)相關(guān)政策、產(chǎn)業(yè)鏈、產(chǎn)量、出口貿(mào)易及重點企業(yè)分析

-1-中國水泥行業(yè)相關(guān)政策、產(chǎn)業(yè)鏈、產(chǎn)量、出口貿(mào)易及重點企業(yè)分析一、水泥行業(yè)概述水泥，又稱洋灰、紅毛灰、紅毛土等，是一種粉狀水硬性無機膠凝材料。加水?dāng)嚢韬蟪蓾{體，能在空氣中硬化或者在水中硬化，并能把砂、石等材料牢固地膠結(jié)在一起。長期以來，它作為一種重要的膠凝材料，廣泛應(yīng)用于土木建筑、水利、國防等工程。水泥按用途及性能分為通用水泥和特種水泥。二、水泥行業(yè)發(fā)展背景水泥行業(yè)是我國重要的基礎(chǔ)原材料工業(yè)，但是行業(yè)產(chǎn)能過剩矛盾突出，近年來國家出臺多項政策推進水泥行業(yè)供給側(cè)改革，其中包括禁止新增產(chǎn)能、實現(xiàn)產(chǎn)能置換、錯峰生產(chǎn)等。三、水泥行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈1、產(chǎn)業(yè)鏈水泥行業(yè)的上游是石灰石、熟料黏土等原材料的開采供應(yīng)，石灰石是水泥的重要原材料，近年來受環(huán)保政策的影響，為了防止水土流失，可供開采的石灰石數(shù)量不斷減少。中游為水泥行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的核心環(huán)節(jié)，重點是“兩磨一燒”，即經(jīng)過均化的原料破碎粉末為生料，經(jīng)預(yù)熱后煅燒為熟料，再與其他輔料混合、粉磨為水泥產(chǎn)品。下游為基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、房地產(chǎn)建設(shè)及其他建設(shè)，基建、房地產(chǎn)和農(nóng)村是水泥的主要需求來源：其中基建占比約30%-40%，房地產(chǎn)占比約25%-35%，農(nóng)村市場占比30%左右。2、砂石骨料水泥在產(chǎn)業(yè)鏈下游進一步延伸可以與砂石骨料及其他添加劑合用以生產(chǎn)混凝土，是其主要應(yīng)用需求。2022年，全國砂石骨料需求量為158.9億噸，產(chǎn)量為174億噸，同比均有所下滑。國內(nèi)水泥石灰石和骨料礦第三方工程運維市場規(guī)模預(yù)計將從2020年230億元增長至2025年280億元。四、水泥行業(yè)現(xiàn)狀1、產(chǎn)量國內(nèi)水泥產(chǎn)量于2014年達到24.8億噸的高峰，此后總產(chǎn)量進入平臺期2022年，受疫情沖擊、房地產(chǎn)市場繼續(xù)探底、經(jīng)濟下行壓力持續(xù)加大等多重因素沖擊，市場對水泥的需求大幅下滑，且需求低迷貫穿全年，全年水泥產(chǎn)量降至近十年以來的最低值。在水泥量價齊跌、成本高漲的雙向擠壓背景下，行業(yè)利潤下滑嚴(yán)重。2021年產(chǎn)量23.77億噸，同比下降1.2%，增速持續(xù)放緩，2022年我國水泥產(chǎn)量為21.29億萬噸，較上年減少10.43%。2、投生產(chǎn)產(chǎn)線及投產(chǎn)產(chǎn)能2020-2022年，全國水泥熟料投產(chǎn)生產(chǎn)線由26條降至12條，投產(chǎn)產(chǎn)能由3816萬噸降至2195萬噸；2023年上半年，全國熟料投產(chǎn)生產(chǎn)線8條，對應(yīng)產(chǎn)能1132萬噸，同比基本持平；2020年、2022年、2023年上半年，全國水泥熟料投產(chǎn)產(chǎn)能中置換項目占比分別60%、超90%、86%，即分別達到2290萬噸、超1976萬噸、974萬噸，2023年上半年，置換項目占比回落，每年投產(chǎn)產(chǎn)能呈下降趨勢。3、出口數(shù)量及金額我國水泥出口量呈現(xiàn)逐年下降的趨勢，2022年全年中國水泥及水泥熟料累計出口金額達到了20945萬美元，同比增長16.2%，出口數(shù)量為196萬噸，同比下降10.6%。截至2023年10月中國水泥及水泥熟料累計出口金額達到23898萬美元，累計增長67%，出口數(shù)量為305萬噸，同比增長132.8%。4、出口地區(qū)分布國際水泥市場需求疲軟，對水泥的需求量下降，導(dǎo)致其他地區(qū)水泥進口量大幅減少，2022年我國出口水泥熟料出口數(shù)量達到1436.38萬噸，主要出口地區(qū)為緬甸及南非，其中緬甸出口數(shù)量達379.31萬噸，占比26%。五、水泥行業(yè)競爭格局1、競爭格局目前國內(nèi)水泥庫存保持在高位，主要是需求持續(xù)萎靡，下游工地及攪拌站施工進度一般，進而導(dǎo)致水泥出貨情況一般。國內(nèi)水泥主要企業(yè)海螺水泥、天山股份、金隅集團、冀東水泥及華新水泥營收分別為：1320.22億元、1325.81億元、1028.22億元、345.44億元、304.70億元。2、重點企業(yè)海螺水泥業(yè)務(wù)布局向產(chǎn)業(yè)鏈延伸，大筆資金投向骨料等項目建設(shè)，有望謀求新的業(yè)績增長點。2022年海螺水泥營業(yè)收入達1320.22億元，同比下降21.40%。六、水泥行業(yè)未來趨勢隨著我國“雙碳”工作的持續(xù)推進，將促使水泥行業(yè)全面進入低碳綠色的高質(zhì)量發(fā)展階段，推動產(chǎn)業(yè)升級改造。“雙碳“政策的實施將導(dǎo)致部分低效水泥產(chǎn)能的退出，可以凸顯行業(yè)優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能企業(yè)的競爭優(yōu)勢，并有望通過兼并重組進一步提高產(chǎn)業(yè)集中度?！半p碳”推進，將促進水泥企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈延伸，推進行業(yè)協(xié)同處置、智能化和布局新能源，同時，也必然將推高水泥企業(yè)綜合成本。企業(yè)需要加大減碳技術(shù)創(chuàng)新的投入，構(gòu)建行業(yè)碳減排的協(xié)同機制；加快行業(yè)率先碳達峰的步伐，做好完成碳配額指標(biāo)情況下的產(chǎn)能和產(chǎn)量輸出。根據(jù)十四五規(guī)劃在工業(yè)化和信息化融合的道路中，未來的