理財規(guī)劃師培訓(xùn)筆記

第1章理財規(guī)劃師概論為什么要理財？理什么財？如何理財？本次筆記我也將就圍繞這三個問題，展開完成這篇博客。首先還是先說說我們?yōu)槭裁匆碡敚课覀兝碡數(shù)幕A(chǔ)：1、國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展、財富積累與理財需求；2、4000萬到5000萬的中產(chǎn)階級（10萬年收入，50－70萬家庭資產(chǎn)）；3、亞洲170萬人流動可投資資金在100萬美金以上；4、中國GDP已經(jīng)超過1000美元；5、人均銀行存款超過1000美元；6、10%的人占據(jù)45%的財富。普通理財?shù)男枨?，因?yàn)橹贫鹊淖冞w，主要產(chǎn)生了幾種基本的理財需求如住房（私有化），醫(yī)療（保險），養(yǎng)老，教育等。主要的投資產(chǎn)品（股票，基金，債券，期貨，信貸，黃金，房地產(chǎn)等），特別關(guān)注開放式基金。目前中國人理財觀念薄弱，資產(chǎn)分配比率。中國銀行儲蓄率遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于美國的2%水平（前景廣闊）中國股市前景中國股票流通市值只占GDP的21%，遠(yuǎn)低于國際水平（美國大約是150%－200%左右，香港是200%-250%左右），所以從宏觀看股市很有前景。發(fā)達(dá)國家股指%=GDP%*2國家提出中國國民生產(chǎn)總值二十年翻兩番，則約為GDP7.2%/年，股指應(yīng)該每年預(yù)期增長14.4%。如果到2020比值為100%，股市規(guī)模是現(xiàn)在7－8倍。現(xiàn)在中國銀行存款13萬億，如果25%流入股市（開放式基金，企業(yè)年金，養(yǎng)老金，保險等方式），將再造2－3個中國股市規(guī)模。（流通市值計算）目前理財產(chǎn)品單一（只要有稍微高一點(diǎn)的理財產(chǎn)品，居民就哄搶。）最重要的提示：中產(chǎn)成就最多百萬富翁，也是成就最多的破產(chǎn)者。第二個問題是理什么財？理財投資賺錢是為什么？（最簡單，最重要）手段/方法經(jīng)濟(jì)目標(biāo)人生價值賺錢有100萬退休安全投資還清債務(wù)自由保險旅游娛樂股票子女教育家庭債券瘦身健康財務(wù)計劃創(chuàng)業(yè)權(quán)利禮拜、行善精神人生價值更長遠(yuǎn)，難以改變，不可用錢衡量，同時每個人的快樂不同，人生價值可以遺傳（美國研究）經(jīng)濟(jì)目標(biāo)非常具體，可以用錢計算、衡量。女性更注重人生價值，男性更注重經(jīng)濟(jì)目標(biāo)（家庭地位不同）北美50%的老人生活在貧困線之上，北美的股票基金年收益率12%-15%（長期看）。隨著年齡的增加人會由經(jīng)濟(jì)目標(biāo)向人生價值轉(zhuǎn)移目標(biāo)是潛在的，我們往往忽視最重要的目標(biāo)（案例，基金的持續(xù)營銷）了解需求，有效方法。金融產(chǎn)品――股票、債券、如賺錢一樣本身不是我們追求的目標(biāo)理財?shù)亩x：在理解個人、家庭情況和需求的基礎(chǔ)上，綜合管理個人、家庭資產(chǎn)和債務(wù)，實(shí)現(xiàn)財務(wù)自由，獨(dú)立和人生目標(biāo)。經(jīng)濟(jì)目標(biāo)：個人理財?shù)闹饕獌?nèi)容現(xiàn)金收支管理（凈資產(chǎn)的規(guī)模和增長速度），現(xiàn)金流分析，凈資產(chǎn)表。（開支流水帳，有誤區(qū)。大家比估計的比實(shí)際少，還有想不到的開支。理財和收入水平?jīng)]有直接關(guān)系，和開支有重要的直接關(guān)系。1、記帳2、不要用信用卡3、減少舉債4、強(qiáng)迫性投資5、雙十，每月存10%，每年保證凈資產(chǎn)增長10%）債務(wù)管理（和現(xiàn)金收支密切相關(guān)）意外，生命保險（照顧自己與親人）退休安排（年齡、退休后生活水平、壽命、現(xiàn)有存款、通貨膨脹等因素）子女教育（到大學(xué)不含留學(xué)，低端13萬，中等28萬，高檔40萬，留學(xué)再加40萬，平均每年的增長率7%以上）財產(chǎn)的繼承與轉(zhuǎn)讓（可能會有遺產(chǎn)稅，遺囑的問題）稅務(wù)處理（死亡和稅收是人生無法逃避的兩個東西）總結(jié)：個人理財是一項系統(tǒng)工程如何投資理財？選擇不同的理財產(chǎn)品活期存款債券類投資股票投資銀行活期定期直接企業(yè)，生意錢罐里各類政府債券股票床底各類公司債券房產(chǎn)股票基金古董安全無風(fēng)險固定期限擁有所有權(quán)無利息固定利息高增值利息極低穩(wěn)定但增值有限波動大流通兌現(xiàn)有時得鎖定一年以下1至3、5年3或5年以上得投資等平時零花錢購房、結(jié)婚、旅游、還債退休金、小孩教育基金3－6月預(yù)備金保守投資、資產(chǎn)配置需要資產(chǎn)配置的需要※收入不等同與凈資產(chǎn)三類不同的投資產(chǎn)品：懶散的投資（儲蓄，貨幣基金）；信貸投資（債券）；所有權(quán)投資（股票，房地產(chǎn)等）個人投資決策：投資或理財?shù)哪康?；風(fēng)險偏好；資產(chǎn)配置個人投資的基本方法：分散投資；優(yōu)質(zhì)投資；長期投資，盡早投資（72法則）；定期定額投資；分散投資（資產(chǎn)配置：增加回報；減少風(fēng)險）。股市成長的原因（開放式基金）：社會發(fā)展，經(jīng)濟(jì)增長；通貨膨脹；風(fēng)險回報。美國市場投資品種回報情況：決定投資回報率的相關(guān)研究投資風(fēng)險的定義：投資收益的不確定性；系統(tǒng)性風(fēng)險和非系統(tǒng)性風(fēng)險；通貨膨脹風(fēng)險。系統(tǒng)風(fēng)險：不可預(yù)計不可控制（利率，政治等風(fēng)險）通貨膨脹風(fēng)險（1978－2002年平均通貨膨脹增長率5.3%）理財規(guī)劃需考慮不同人群的風(fēng)險偏好。（有風(fēng)險測試課堂練習(xí)）優(yōu)質(zhì)投資投資不等于投機(jī)投機(jī)＝賭博，投資＝生意投資所有權(quán)（股票）投資讓你賺錢，優(yōu)質(zhì)投資可以保值！投資于國計民生、行業(yè)龍頭、長期盈利的企業(yè)！巴菲特：不要投資不了解的股票看重未來5年10年后所選公司還是否能夠盈利長期盡早投資――72法則彼得林奇目的明確（確定目標(biāo)和風(fēng)險偏好）了解市場，熟悉公司（業(yè)務(wù)）堅持長期投資（優(yōu)質(zhì)，長期）李嘉誠三十歲以后重理財足夠的耐心先難后易定期定額（平均成本法）適用于大多數(shù)普通投資者養(yǎng)成家庭良好習(xí)慣積少成多，提前做好教育、退休計劃減少或消化市場波動和充分享受資本市場的增長機(jī)會與長期投資結(jié)合起來，威力無窮我們該做什么？擬定個人和家庭理財計劃培養(yǎng)良好的開支管理習(xí)慣盡早投資，積少成多建立長期穩(wěn)妥的投資計劃可以從開放式基金投資開始基金的優(yōu)越性專家投資分散投資（資產(chǎn)配置）方便易行：代銷網(wǎng)點(diǎn)多，選擇品種多，買賣方便分享中國經(jīng)濟(jì)和證券市場的成長解決了證券市場投資買什么，何時買和分散投資的問題！第2章理財師行業(yè)的發(fā)展及其職業(yè)道德CFP注冊金融理財師CFP是certified

financial

planner的簡稱，中文名稱：注冊金融理財師。CFP是國際上金融領(lǐng)域最權(quán)威和最流行的一種個人理財職業(yè)資格。主要職責(zé)：為個人（家庭）提供全方位的專業(yè)理財建議，保證人們財務(wù)獨(dú)立和金融安全。資產(chǎn)管理、財富管理與個人理財資產(chǎn)管理針對金融、流動資產(chǎn)財富管理與個人理財區(qū)別？個人理財是財富管理的主要方法，科學(xué)化，量化就是財富管理。財富還包括家庭，健康等方面。美國注冊金融理財師標(biāo)準(zhǔn)委員會個人理財師就是確定是否可以，以及如何通過對財務(wù)資源進(jìn)行良好的管理從而實(shí)現(xiàn)個人生活目標(biāo)的過程。個人理財?shù)亩xCFP發(fā)展歷史1969年：美國金融策劃聯(lián)合會成立。1973年：美國首屆CFP畢業(yè)班學(xué)員畢業(yè)，42人獲得資CFP職業(yè)資格證書。1985年：美國CFP標(biāo)準(zhǔn)委員會成立。1990年：美國CFP標(biāo)準(zhǔn)委員會授權(quán)澳大利亞在當(dāng)?shù)仡C發(fā)CFP證書—CFP國際化開始1992年：日本加入，并成立國際CFP理事會。2004年：CFP人數(shù)達(dá)8.2萬人。共有18個成員;正在申請的成員國（主要是亞歐和南美的）10個。財富到一定程度，壽命延長，生活質(zhì)量預(yù)期提高，對于不確定性的擔(dān)憂。（經(jīng)濟(jì)不增長，通貨膨脹高等）CFP在全球的分布美國加拿大日本澳大利亞南非香港其他合計40509154921003751982551996741182194中國個人理財業(yè)務(wù)的引進(jìn)CFP的背景國民經(jīng)濟(jì)和國民財富的增長制度的變遷金融產(chǎn)品服務(wù)渠道或品種的增加國民投資理財觀念的薄弱中國CFP市場需求巨大需求之一：銀行業(yè)。以中國工商銀行為例：個人客戶約1億。按照2：8原則預(yù)測，將有2000萬個高端客戶需要全面的理財服務(wù)。以每個理財顧問服務(wù)500個客戶推算，工商銀行共需要4萬名理財顧問。工商銀行的市場份額約占1/4，因此，整個銀行業(yè)大概就需要16萬名以上的理財顧問。需求之二：證券業(yè)。目前，中國股市投資者開戶數(shù)量約6850萬戶。假定其中的50%的投資者需要理財顧問，就有3400萬客戶。以每個理財顧問服務(wù)200個客戶推算，證券業(yè)共需要17萬名理財顧問。需求之三：保險業(yè)。目前，中國有保險業(yè)務(wù)員120萬人。由于保險業(yè)務(wù)員進(jìn)入門檻較低，假定10%的業(yè)務(wù)員可以成長為專業(yè)的理財顧問，就有12萬名理財顧問。三大金融行業(yè)共需要專業(yè)理財顧問：銀行證券保險合計16W17W12W45WCFP的資格要求要求“四E”標(biāo)準(zhǔn)Education&continuingeducation教育及后續(xù)教育Examination考試Experience工作經(jīng)驗(yàn)（3年以上）Ethic職業(yè)道德國際共有6門考，每或兩年應(yīng)該繼續(xù)教育，統(tǒng)考1天到2天，選擇題和案例題。美國CFP資格基本要求通過CFP專業(yè)課程（6門考試）參加為期2天，共計10個小時考試具有3年以上的從業(yè)經(jīng)驗(yàn)遵守職業(yè)道德標(biāo)準(zhǔn)每2年更換證書每2年參加30小時的進(jìn)修學(xué)習(xí)公開職業(yè)誠信/犯罪調(diào)查結(jié)果理財師的種類按薪酬分傭金（獨(dú)立的理財師，證券、保險經(jīng)紀(jì)）傭金和費(fèi)用（獨(dú)立理財師，證券經(jīng)紀(jì)等）僅收費(fèi)用（做計劃，或按管理資產(chǎn)規(guī)模)工資（銀行）CFP的年薪比較（單位：萬美圓）職業(yè)操守注冊金融理財師技能要求（5Cs）Client了解客戶、顧客利益第一Communication溝通、交流能力Coordination協(xié)調(diào)能力Competence專業(yè)、經(jīng)驗(yàn)CommitmenttoEthics堅持職業(yè)道德理財計劃目標(biāo)Ssafety

安全、保險Eeducation

教育Ccash

現(xiàn)金管理Uultimatedisposition

遺囑、遺產(chǎn)處理Rretirementplanning

退休計劃Iinvestment

投資計劃Ttaxplanning

稅務(wù)計劃Yyearningforfinancialindependenceplanning

謀求經(jīng)濟(jì)獨(dú)立與自由家庭理財?shù)闹饕矫胬碡數(shù)牧鶄€步驟（有資料）面試客戶，建立客戶理財顧問之間的信任關(guān)系收集客戶數(shù)據(jù)分析、確定客戶的個人和財務(wù)目標(biāo)具體建議與計劃建議與計劃的執(zhí)行計劃的跟蹤與完善CFP的發(fā)展歷史最早是美國1969開始，1973年42人第一批通過，目前18個成員國，8萬人?！?/p>

理財規(guī)劃師的主要目標(biāo)是中產(chǎn)階級（核心客戶）理財師的職業(yè)道德4E標(biāo)準(zhǔn)中就有職業(yè)道德標(biāo)準(zhǔn)兩部分：職業(yè)道德準(zhǔn)則和職業(yè)紀(jì)律準(zhǔn)則道德是倡議的，是從業(yè)人員自覺或集體約束行為職業(yè)紀(jì)律規(guī)定必須做，不能做的行為準(zhǔn)則法律是對人的最低要求，道德是對人的最高要求對于理財規(guī)劃服務(wù)一類中介行業(yè)，從業(yè)人員遵守法律，違反道德，將受到道德準(zhǔn)則制裁和承擔(dān)法律責(zé)任。CFP的職業(yè)道德EthicsEfficient專業(yè)、技能、效率Trustworthy值得信賴（譬如了解客戶、盡職盡力）Honest誠實(shí)（不弄虛作假，隱瞞）Integrity公正（放棄個人情感，偏見，私利）Completelyloyaltoclients忠于客戶（隱私權(quán)）Sincere熱情第3章會計報表與財務(wù)分析筆記第一節(jié)會計的基礎(chǔ)知識第一單元

認(rèn)識會計一、會計的作用（一）會計的概念：會計是以貨幣為主要計量單位，反映和監(jiān)督一個單位經(jīng)濟(jì)活動的一種經(jīng)濟(jì)管理工作。會計的特點(diǎn)：

1以貨幣為主要計量單位；

2對經(jīng)濟(jì)活動的核算和監(jiān)督具有完整性、連續(xù)性和系統(tǒng)性；

3分析和預(yù)測經(jīng)濟(jì)前景，參與經(jīng)營決策。（二）會計的職能：會計的職能是指會計在經(jīng)濟(jì)管理中具有的功能。也就是會計本身的固有功能，它是回答會計用來做什么的問題。在我國會計學(xué)界一般將核算（反映）和監(jiān)督作為會計的兩大基本職能。1會計核算的職能：主要是從數(shù)量方面反映各單位已經(jīng)發(fā)生的或已完成的各項經(jīng)濟(jì)活動，為經(jīng)濟(jì)管理提供經(jīng)濟(jì)信息。會計核算是會計的首要職能。2會計監(jiān)督的職能：主要是利用會計資料和信息，對各單位的經(jīng)濟(jì)活動進(jìn)行事前、事中和事后的全面控制。（三）會計的基本作用會計是經(jīng)濟(jì)的語言。會計通過一系列的確認(rèn)、計量、記錄和報告程序，為政府、投資人、債權(quán)人等提供有關(guān)企業(yè)財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量的重要信息。對于不同的人，會計信息的作用是不一樣的：1會計信息是政府部門據(jù)以進(jìn)行經(jīng)濟(jì)決策和宏觀經(jīng)濟(jì)管理的重要依據(jù)；2會計信息有助于企業(yè)股東考核企業(yè)管理者的經(jīng)濟(jì)責(zé)任的履行情況；3會計信息有助于企業(yè)內(nèi)部管理人員加強(qiáng)經(jīng)營管理、提高經(jīng)濟(jì)效益。（四）會計對理財規(guī)劃師作用（用途）對于理財規(guī)劃師來說，會計既是獲得信息的渠道，又是進(jìn)行分析的工具。1理財規(guī)劃師在選擇投資對象的時候，要通過會計報告和其他有關(guān)會計信息，來了解投資對象的經(jīng)營狀況和財務(wù)情況。只有對會計有了深入的了解之后，才可能通過會計信息，透視企業(yè)經(jīng)營的實(shí)際情況。有時候，通過一些分析手段，甚至可以發(fā)現(xiàn)會計報告中的疑點(diǎn)和問題，防止投資的失誤。2為了向客戶提出有說服力的理財建議，需要對客戶的財務(wù)情況進(jìn)行系統(tǒng)的分析。會計報告的方法也為理財規(guī)劃師提供了分析工具。理財規(guī)劃師可以根據(jù)客戶的資產(chǎn)狀況、收入狀況和消費(fèi)狀況，按照會計的基本方法，為客戶建立個人資產(chǎn)負(fù)債表和現(xiàn)金流量表，并以這些報表為基礎(chǔ)進(jìn)行分析和判斷。二、會計核算的基本前提會計核算的基本前提是對會計核算所處的時間、空間環(huán)境所作的合理設(shè)定。會計核算的基本前提包括：會計主體、持續(xù)經(jīng)營、會計分期和貨幣計量。1會計主體會計主體的涵義：會計主體又稱會計實(shí)體或會計個體，是指會計為之服務(wù)的對象。會計主體的范圍：包括企、事業(yè)單位;企事業(yè)單位中能單獨(dú)核算經(jīng)營(事業(yè))成果的內(nèi)部單位；企業(yè)集團(tuán)。會計主體假設(shè)的內(nèi)容：會計只是計算、記錄、報告特定的會計主體經(jīng)營活動或財務(wù)收支活動及其結(jié)果。會計主體假設(shè)的嚴(yán)格區(qū)分：會計主體與法人對不同。2持續(xù)經(jīng)營持續(xù)經(jīng)營的涵義：持續(xù)經(jīng)營是指會計核算以企業(yè)既定經(jīng)營方針、目標(biāo)和持續(xù)、正常的生產(chǎn)經(jīng)營活動為前提。持續(xù)經(jīng)營的假設(shè)：在企業(yè)沒有明確的反證要終止經(jīng)營活動時,應(yīng)認(rèn)為它可以按現(xiàn)有的規(guī)模、條件、目的繼續(xù)它的經(jīng)營活動。3

會計分期會計分期的涵義：是指對會計主體經(jīng)營活動的時間劃分為若干個期間的規(guī)定。會計分期的要求：會計應(yīng)定期揭示經(jīng)營情況及結(jié)果。會計分期的假設(shè)：我國的會計年度，根據(jù)會計制度規(guī)定采用“歷年制”，即按公歷起訖時間來劃分。會計期間一般按日歷時間劃分，分為年度、半年度、季度、月度。半年度、季度、月份統(tǒng)稱為會計中期。4貨幣計量貨幣計量假設(shè)－－對會計信息表現(xiàn)形式所作的假定涵義：以貨幣作為會計要素的計量單位內(nèi)容：會計記錄的數(shù)據(jù)以及根據(jù)這些數(shù)據(jù)整理、匯總、加工生成的會計信息，都可以以貨幣作為計量單位。要求：確定一種貨幣為記賬的本位幣；業(yè)務(wù)收支以外幣作為計量單位的，編制報表時，應(yīng)折算為本位幣。三、會計核算的一般原則（一）涵義：會計核算的一般原則，是指開展會計工作應(yīng)遵循的一般原理和規(guī)則。它是會計核算進(jìn)行實(shí)務(wù)處理的依據(jù)和準(zhǔn)繩。會計的一般原則是在借鑒國際會計慣例，總結(jié)我國多年來會計工作實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上而形成和建立的，它體現(xiàn)了市場經(jīng)濟(jì)對會計核算的基本要求。（二）包括的內(nèi)容：《企業(yè)會計制度》第十一條，對企業(yè)在會計核算時應(yīng)當(dāng)遵循的基本原則作出了規(guī)定，共計13個原則。原則基本含義主要要求客觀性（真實(shí)性）企業(yè)會計核算應(yīng)當(dāng)以實(shí)際發(fā)生的交易或事項為依據(jù)，進(jìn)行會計核算，如實(shí)反映企業(yè)的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量。①會計核算應(yīng)當(dāng)以實(shí)際發(fā)生的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)為依據(jù)；②這些信息和數(shù)據(jù)是合乎事理和邏輯的，可以驗(yàn)證的；③會計人員應(yīng)客觀公正不偏不倚。相關(guān)性企業(yè)提供的會計信息應(yīng)當(dāng)能夠反映企業(yè)的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量，以滿足會計信息使用者進(jìn)行決策的需要。①會計應(yīng)全面提供滿足各類信息用戶經(jīng)濟(jì)決策的財務(wù)信息；②這些信息與用戶決策的問題是關(guān)聯(lián)的、有用的。一貫性企業(yè)的會計核算方法前后各期應(yīng)當(dāng)保持一致，不得隨意變更。①不得隨意改變會計處理的程序方法；②確有必要改變,應(yīng)說明原因及其對財務(wù)狀況/經(jīng)營成果的影響?？杀刃云髽I(yè)的會計核算應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定的會計處理方法進(jìn)行，會計指標(biāo)應(yīng)當(dāng)口徑一致、相互可比。①本期事項應(yīng)在本期全部確認(rèn)記錄；②按規(guī)定時間編報報表。及時性企業(yè)的會計核算應(yīng)當(dāng)及時進(jìn)行，不得提前或延后。①本期事項應(yīng)在本期全部確認(rèn)記錄；②按規(guī)定時間編報報表。明晰性企業(yè)的會計核算和編制的財務(wù)會計報告應(yīng)當(dāng)清晰明了，便于理解和利用。提供的信息和記錄它們的程序、方法都應(yīng)是通用的，愿意學(xué)會正當(dāng)使用的人都可以學(xué)會。重要性企業(yè)的會計核算應(yīng)當(dāng)遵循重要性原則的要求，在會計核算過程中對交易或事項應(yīng)當(dāng)區(qū)別其重要程度，采用不同的核算方式。①在財務(wù)報告中，重要信息應(yīng)單獨(dú)列示，非重要信息可以合并；②與成本—效益原則配合使用。謹(jǐn)慎性不得多計資產(chǎn)或收益、少計負(fù)債或費(fèi)用，也不得計提秘密準(zhǔn)備。①充分預(yù)計可能的損失、費(fèi)用、負(fù)債；②收入實(shí)現(xiàn)后才確認(rèn)，少或不預(yù)計可能的收入。權(quán)責(zé)發(fā)生制收入、費(fèi)用應(yīng)當(dāng)在收入權(quán)利、費(fèi)用責(zé)任形成期間予以確認(rèn)而不管該期間是否收到或付出現(xiàn)金或現(xiàn)金等價物。①凡是當(dāng)期已經(jīng)實(shí)現(xiàn)的收入和已經(jīng)發(fā)生或應(yīng)當(dāng)負(fù)擔(dān)的費(fèi)用，不論款項是否收付，都應(yīng)當(dāng)作為當(dāng)期的收入和費(fèi)用；②凡是不屬于當(dāng)期的收入和費(fèi)用，即使款項已在當(dāng)期收付，也不應(yīng)當(dāng)作為當(dāng)期的收入和費(fèi)用。歷史成本企業(yè)的各項財產(chǎn)在取得時應(yīng)當(dāng)按照實(shí)際成本計量。①各項財產(chǎn)物資應(yīng)按當(dāng)時取得的實(shí)際成本計價；②歷史成本一當(dāng)確定，不得隨意變動，物價變動時，除國家另有規(guī)定者外，不得調(diào)整其賬面價值。配比原則收入必須和聯(lián)系費(fèi)用在相同的會計期間予以確認(rèn)。企業(yè)在會計核算，收入與其成本、費(fèi)用應(yīng)當(dāng)相互配比，同一會計期間內(nèi)的各項收入和與其相關(guān)的成本、費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)在該會計期間內(nèi)確認(rèn)。實(shí)質(zhì)重于形式企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照交易或事項的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)進(jìn)行會計核算，而不應(yīng)當(dāng)僅僅按照它們的法律形式作為會計核算的依據(jù)。①形式是指法律形式，實(shí)質(zhì)是指經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。②要求企業(yè)進(jìn)行會計核算過程中，注重交易和事項經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，而不必完全拘泥于其外在表現(xiàn)形式。劃分收益性支出與資本性支出原則企業(yè)的會計核算應(yīng)當(dāng)合理劃分收益性支出與資本性支出的界限。凡支出的效益僅及于本年度（或一個營業(yè)周期）的，應(yīng)當(dāng)作為收益性支出；凡支出的效益及于幾個會計年度（或幾個營業(yè)周期）的，應(yīng)當(dāng)作為資本性支出。①凡是本期受益的支出，應(yīng)全部列為本期費(fèi)用；②凡受益期包括相連接的若干會計期間的支出，發(fā)生時應(yīng)列為資產(chǎn)，然后按受益期間分期轉(zhuǎn)作費(fèi)用（如待攤費(fèi)用、長期待攤費(fèi)用）。第二單元

會計對象與會計要素一、會計對象（一）什么是會計的對象會計的對象是指會計所要核算和監(jiān)督的內(nèi)容。會計是管理經(jīng)濟(jì)的一種活動，會計的對象，也可以說是會計所要管理的內(nèi)容。明確會計對象對于確定會計目標(biāo)，特別是對于研究和運(yùn)用會計方法具有重要意義。（二）會計的一般對象會計的首要特點(diǎn)是：以貨幣為主要計量單位（形式），核算和監(jiān)督各單位的經(jīng)濟(jì)活動。但在社會再生產(chǎn)過程中有些經(jīng)濟(jì)活動是不能用價值（貨幣）形式來表現(xiàn)的，如未確定價值的材料、固定資產(chǎn)等。因此，會計的一般對象是：社會再生產(chǎn)過程中，可以用貨幣表現(xiàn)的經(jīng)濟(jì)活動。（有的表述為：社會再生產(chǎn)過程中的資金運(yùn)動。）（三）會計對象在企業(yè)、行政事業(yè)單位的表現(xiàn)由于社會再生產(chǎn)過程，是由許許多多的企業(yè)、事業(yè)、行政等單位的經(jīng)濟(jì)活動和業(yè)務(wù)活動所組成，這些單位執(zhí)行的任務(wù)不同，其經(jīng)濟(jì)活動和業(yè)務(wù)活動也就有所不同。會計所要核算和監(jiān)督的具體內(nèi)容也就有所不同。（以企業(yè)為例）以貨幣計量的經(jīng)濟(jì)過程可以概括為資本(資金)的價值運(yùn)動。這一運(yùn)動過程可以從以下3個方面進(jìn)行考察：1資金進(jìn)入企業(yè)企業(yè)通過籌資活動，以發(fā)行股票或債券、向銀行借款等取得資金，表現(xiàn)為企業(yè)經(jīng)濟(jì)資財增加、權(quán)益及債務(wù)增加。2資金的循環(huán)周轉(zhuǎn)進(jìn)入企業(yè)的資金按照G——W------P-------W’——G’循環(huán)周轉(zhuǎn)，表現(xiàn)為供應(yīng)、生產(chǎn)、銷售過程，其價值量發(fā)生下列兩種變化：A資金的形態(tài)變化引起的價值量的相應(yīng)等量增（變化后的形態(tài)）減（變化前的形態(tài)）變化；B價值的增值。由變化了的價值量（表現(xiàn)為收入）與過去的價值量（表現(xiàn)為費(fèi)用）比較而得出的結(jié)果(表現(xiàn)為凈收益)。3資金退出企業(yè)企業(yè)經(jīng)營過程或資金循環(huán)周轉(zhuǎn)完成時，因交納所得稅、分派盈利、償還借款等形式而退出企業(yè)，價值總量減少。二、會計要素（一）什么是會計要素會計要素是對會計對象所作的最基本的分類。是會計對象的具體化，是會計核算和監(jiān)督的具體內(nèi)容。將會計核算和監(jiān)督的內(nèi)容劃分為會計要素目的是：便于核算和分門別類的為企業(yè)外部信息使用者、企業(yè)內(nèi)部管理者提供有用的經(jīng)濟(jì)信息。（二）會計要素包括的內(nèi)容根據(jù)我國頒布實(shí)施的《企業(yè)會計準(zhǔn)則》、《企業(yè)會計制度》有關(guān)規(guī)定，將會計核算和監(jiān)督的內(nèi)容劃分為六大會計要素，即：資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益、收入、費(fèi)用和利潤。1

資產(chǎn)（1）概念資產(chǎn)：是指過去的交易、事項形成并由企業(yè)擁有或者控制的資源，該資源預(yù)期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)利益。（2）特點(diǎn)①資產(chǎn)是由于過去的交易或事項所形成的。也就是說，資產(chǎn)必須是現(xiàn)實(shí)的資產(chǎn)，而不能是預(yù)期的資產(chǎn)。②資產(chǎn)是企業(yè)擁有或者控制的。在某些情況下，對于一些特殊方式形成的資產(chǎn)，企業(yè)雖然對其不擁有所有權(quán)，但能夠?qū)嶋H控制的，按照實(shí)質(zhì)重于形式的原則，也應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為企業(yè)的資產(chǎn)，如融資租入的固定資產(chǎn)。③資產(chǎn)最重要的特征，是預(yù)期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)利益。所謂帶來未來經(jīng)濟(jì)利益，是指直接或間接地增加流入企業(yè)的現(xiàn)金或現(xiàn)金等價物的潛力，預(yù)期不能帶來經(jīng)濟(jì)利益的，就不能確認(rèn)為企業(yè)的資產(chǎn)。（3）資產(chǎn)的分類資產(chǎn)按其流動性質(zhì)劃分，總的可以分為流動資產(chǎn)和非流動資產(chǎn)（長期資產(chǎn)）兩大類。１.流動資產(chǎn)是指可以在一年或超過一年的一個營業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或耗用的資產(chǎn)，包括現(xiàn)金及銀行存款、短期投資、應(yīng)收及預(yù)付款項、存貨等。２.非流動資產(chǎn)（長期資產(chǎn)），是指凡不準(zhǔn)備在一年內(nèi)變現(xiàn)或使用時間、攤銷時間超過一年的資產(chǎn)。它包括長期投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)等。根據(jù)《企業(yè)會計制度》的規(guī)定來劃分：《企業(yè)會計制度》規(guī)定“在資產(chǎn)負(fù)債表上，資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照其流動性進(jìn)行分類分項列示，包括流動資產(chǎn)、長期投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)?！?1)流動資產(chǎn)：是指可以在1年或者超過1年的一個營業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或被耗用的資產(chǎn)，主要包括各種現(xiàn)金、銀行存款、短期投資、應(yīng)收及預(yù)付款項、待攤費(fèi)用、存貨等。(2)長期投資：是指除短期投資以外的投資，包括持有時間準(zhǔn)備超過1年(不含1年)的各種股權(quán)性質(zhì)的投資、不能變現(xiàn)或不準(zhǔn)備隨時變現(xiàn)的債券、其他債權(quán)投資和其他長期投資。(3)固定資產(chǎn)：指同時具有以下特征的有形資產(chǎn)：(1)為生產(chǎn)商品、提供勞務(wù)、出租或經(jīng)營管理而持有的；(2)使用年限超過一年；(3)單位價值較高。(4)無形資產(chǎn)：是指企業(yè)為生產(chǎn)商品或者提供勞務(wù)、出租給他人、或?yàn)楣芾砟康亩钟械?、沒有實(shí)物形態(tài)的非貨幣性長期資產(chǎn)。(5)其他資產(chǎn)：是指除流動資產(chǎn)、長期投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)以外的其他資產(chǎn)，如長期待攤費(fèi)用。

2

負(fù)債（1）概念負(fù)債：是指過去的交易、事項形成的現(xiàn)時義務(wù)，履行該義務(wù)預(yù)期會導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)。（2）特點(diǎn)①負(fù)債是基于過去的交易或事項而產(chǎn)生的。②負(fù)債是企業(yè)承擔(dān)的現(xiàn)時義務(wù)。③現(xiàn)時義務(wù)的履行會導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益的流出。④負(fù)債通常是在未來某一時日通過交付資產(chǎn)或提供勞務(wù)來清償。（3）負(fù)債的分類《企業(yè)會計制度》以“1年或者超過1年的一個營業(yè)周期”（流動性）作為劃分負(fù)債的界限，將負(fù)債劃分流動負(fù)債和長期負(fù)債。

(1)流動負(fù)債是指將在一年（含一年）或超過一年的一個營業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)。它包括短期借款、應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款、應(yīng)付工資、應(yīng)交稅金、應(yīng)付利潤、預(yù)收賬款、預(yù)提費(fèi)用等。按照國家規(guī)定，從成本、費(fèi)用中提取的應(yīng)付職工福利費(fèi)也屬于流動負(fù)債。

(2)長期負(fù)債是指償還期在一年或者超過一年的一個營業(yè)周期以上的債務(wù)，包括長期借款、應(yīng)付債券、長期應(yīng)付款項等。3

所有者權(quán)益（1）概念：是指所有者在企業(yè)資產(chǎn)中享有的經(jīng)濟(jì)利益，其金額為資產(chǎn)減去負(fù)債后的余額。（2）所有者權(quán)益的分類：根據(jù)我國《企業(yè)會計制度》規(guī)定，所有者權(quán)益分為四個項目：實(shí)收資本、資本公積、盈余公積、未分配利潤。①實(shí)收資本是指投資者按照企業(yè)章程或合同、協(xié)議的約定，實(shí)際投入企業(yè)的資本。投資人可以用貨幣資金、存貨、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等各種形式的資產(chǎn)對企業(yè)投資。應(yīng)注意：注冊資本、實(shí)收資本、投入資本的區(qū)別②資本公積是投資者或者他人投入到企業(yè)、所有權(quán)歸屬于投資者、并且金額上超過法定資本部分的資本或者資產(chǎn)。③盈余公積是指企業(yè)按規(guī)定從凈利潤中提取的各種積累資金。④未分配利潤是指未作分配、也沒有限定用途的凈利潤。4

收入（1）概念收入：是指企業(yè)在銷售商品、提供勞務(wù)及讓渡資產(chǎn)使用權(quán)等日?；顒又兴纬傻慕?jīng)濟(jì)利益的總流入。（2）收入的分類①主營業(yè)務(wù)收入：是指該企業(yè)的主要業(yè)務(wù)收入，如制造業(yè)企業(yè)就是產(chǎn)品銷售收入；商品流通企業(yè)就是商品銷售收入。②其它業(yè)務(wù)收入：是非主要的業(yè)務(wù)收入，如制造業(yè)企業(yè)銷售材料、提供運(yùn)輸、修理服務(wù)的收入等。特別提示：收入不包括為第三方或客戶代收的款項。5

費(fèi)用（1）概念費(fèi)用：是指企業(yè)為銷售商品、提供勞務(wù)等日?；顒铀l(fā)生的經(jīng)濟(jì)利益的流出。（2）特點(diǎn)①費(fèi)用最終將會減少企業(yè)的資源。②費(fèi)用最終會減少企業(yè)的所有者權(quán)益。（3）分類費(fèi)用按其經(jīng)濟(jì)用途分類，可以分為生產(chǎn)費(fèi)用和期間費(fèi)用兩部分。生產(chǎn)費(fèi)用按照其計入產(chǎn)品成本的方式不同，又可分為直接費(fèi)用和間接費(fèi)用。期間費(fèi)用包括不計入產(chǎn)品成本（或勞務(wù)成本）的營業(yè)費(fèi)用、管理費(fèi)用和財務(wù)費(fèi)用。6

利潤（1）概念利潤是企業(yè)在一定期間的經(jīng)營成果。也就是企業(yè)一定時期內(nèi)的收入總額減去成本費(fèi)用總額后的余數(shù)。（2）利潤的構(gòu)成它包括營業(yè)利潤、利潤總額和凈利潤。營業(yè)利潤是指主營業(yè)務(wù)收入減去主營業(yè)務(wù)成本和主營業(yè)務(wù)稅金及附加，加上其他業(yè)務(wù)利潤，減去營業(yè)費(fèi)用、管理費(fèi)用和財務(wù)費(fèi)用后的金額。利潤總額是指營業(yè)利潤加上投資收益、營業(yè)外收入，減去營業(yè)外支出后的金額。凈利潤是指利潤總額減去所得稅后的金額。三、會計等式（補(bǔ)充）（一）會計等式的基本概念會計等式又稱會計恒等式或會計平衡公式或會計方程式，是指會計各要素之間存在的數(shù)額上必然相等的關(guān)系式。注意：它是設(shè)置會計科目和賬戶、進(jìn)行復(fù)式記賬以及編制會計報表的理論依據(jù)。（二）會計等式1靜態(tài)會計等式資產(chǎn)=權(quán)益資產(chǎn)=債權(quán)人權(quán)益+

所有者權(quán)益資產(chǎn)=負(fù)債+

所有者權(quán)益該公式體現(xiàn)了在某一時點(diǎn)各靜態(tài)會計要素之間的數(shù)量關(guān)系，因此稱為靜態(tài)會計等式。2動態(tài)會計等式收入-費(fèi)用=利潤（或虧損）該公式體現(xiàn)了在某一時點(diǎn)各動態(tài)會計要素之間的數(shù)量關(guān)系，因此稱為動態(tài)會計等式。3兩個會計等式的關(guān)系在會計期間觀察會計六大要素之間的關(guān)系，還可以產(chǎn)生以下的會計等式。資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益+（收入-費(fèi)用）或

資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益+利潤企業(yè)的利潤通過分配以后，又轉(zhuǎn)化為所有者權(quán)益，上述等式又還原為：結(jié)論：會計等式—————資產(chǎn)＝負(fù)債＋所有者權(quán)益四、會計方法（補(bǔ)充）（一）什么是會計方法會計方法是指用來核算和監(jiān)督會計對象，完成會計任務(wù)的手段。（二）會計方法體系會計方法體系，是由各種彼此獨(dú)立又相互聯(lián)系的會計方法所組成的有機(jī)統(tǒng)一整體。長期以來，人們一般認(rèn)為會計方法體系包括會計核算、會計分析和會計檢查。1會計核算方法：是對會計對象進(jìn)行完整、連續(xù)、系統(tǒng)地記錄、計算、反映和經(jīng)常監(jiān)督所應(yīng)用的方法。2會計分析方法：是利用會計核算資料，主要是會計報表，結(jié)合各單位的具體情況，比較、考核、評定經(jīng)濟(jì)活動狀況及經(jīng)濟(jì)效果所應(yīng)用方法。3會計檢查方法：是利用會計核算資料主要是憑證和賬簿，檢查各單位經(jīng)濟(jì)活動的合理性和合法性，以及會計記錄是否正確的方法。隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，會計管理作用的加強(qiáng)，會計內(nèi)容的日益豐富，作為管理經(jīng)濟(jì)手段的會計方法也隨之增加。預(yù)測經(jīng)濟(jì)前景，參與經(jīng)濟(jì)決策已成為會計的新內(nèi)容，隨之，會計預(yù)測和會計決策方法也成為會計方法的組成部分。4會計預(yù)測方法：是利用會計信息和其它經(jīng)濟(jì)信息，對單位未來經(jīng)濟(jì)活動進(jìn)行經(jīng)濟(jì)科學(xué)測算、預(yù)計和估價所應(yīng)用的方法。5會計決策方法：是按財務(wù)指標(biāo)的一定目標(biāo)，選擇經(jīng)濟(jì)效益最優(yōu)方案所應(yīng)用的方法。結(jié)論

所以，會計方法體系則由會計核算方法、會計分析方法、會計檢查方法、會計預(yù)測方法和會計決策方法所構(gòu)成。二、會計核算方法（一）會計核算方法包括的內(nèi)容1設(shè)置賬戶：是對會計對象的具體內(nèi)容進(jìn)行分類核算和監(jiān)督的一種專門方法。2復(fù)式記賬：是對每一項經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)都要以相等的金額，同時記入兩個或兩個以上有關(guān)賬戶的一種專門方法。3填制和審核憑證會計憑證是記錄經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，明確經(jīng)濟(jì)責(zé)任的書面證明，是登記賬簿的重要依據(jù)。填制和審核憑證是為了審查經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)是否合理合法、保證賬簿記錄正確完整而采用的一種專門方法。4登記賬簿：是對審核無誤的記賬憑證，在賬簿中連續(xù)地、完整地記錄和循序匯集經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的一種專門方法。5成本計算：是按照一定對象歸集各個經(jīng)營過程中發(fā)生的費(fèi)用，借以確定各該對象的總成本和單位成本的一種專門方法。6財產(chǎn)清查：是通過盤點(diǎn)實(shí)物，核對往來賬目，以查明各項財產(chǎn)物資和資金實(shí)有數(shù)額的一種專門方法。7編制會計報表：是定期總括地反映經(jīng)濟(jì)活動過程和結(jié)果，據(jù)以考核計劃，預(yù)算執(zhí)行情況的一種專門方法。（二）會計核算方法之間的關(guān)系會計核算的各種專門方法，是相互聯(lián)系，密切配合的，形成了一個完整的會計核算方法體系。在會計核算方法體系中，填制和審核憑證、登記賬簿和編制會計報表，是會計核算工作的三個基本環(huán)節(jié)。關(guān)系：填制和審核憑證是每個會計期間會計核算工作的開始；登記賬簿是會計核算工作的中心；編制會計報表表示一個會計期間核算工作的結(jié)束。在一個會計期間內(nèi)，所有經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的發(fā)生，都要通過這三個基本環(huán)節(jié)，并相互聯(lián)系地運(yùn)用其它幾種專門方法，來處理會計核算工作。前一個會計期間結(jié)束，后一個會計期間開始，會計核算工作循序往復(fù)地進(jìn)行。圖示：會計循環(huán)及其專門方法之間的關(guān)系第二節(jié)會計報表一、財務(wù)報告概述（一）概念：財務(wù)報告是綜合反映企業(yè)一定時期財務(wù)狀況、經(jīng)營成果以及現(xiàn)金流量情況的書面報告文件，主體為資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表(也稱損益表)和現(xiàn)金流量表三張基本會計報表，為了使讀者更加詳細(xì)地理解基本會計報表，企業(yè)通常編制基本會計報表的附表和附注、財務(wù)情況說明書，提供有關(guān)生產(chǎn)經(jīng)營情況、財務(wù)狀況以及指標(biāo)體系的文字說明。會計報表是財務(wù)會計報告的主要組成部分，是根據(jù)會計賬簿記錄和有關(guān)資料，按照規(guī)定的報表格式，總括反映一定期間的經(jīng)濟(jì)活動和財務(wù)收支情況及其結(jié)果的一種報告文件。會計報表及其附注(包括附表)、財務(wù)情況說明書通稱為財務(wù)報告。（二）財務(wù)報告應(yīng)提供的信息1、為現(xiàn)有的與潛在的投資者和債權(quán)人做出合理的投資和貸款決策提供有用的信息；2、為那些對營業(yè)與經(jīng)濟(jì)活動具有合理的理解能力并愿意以合理的勤勉來研究這些信息的人提供可理解的信息；3、關(guān)于企業(yè)經(jīng)濟(jì)資源及其對它們的索取權(quán)，以及資源和資源索取權(quán)變動的交易事項所產(chǎn)生影響的信息；4、關(guān)于企業(yè)某一時期內(nèi)財務(wù)成果的信息；（三）企業(yè)會計報表的種類下面分別簡要介紹資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、個人財務(wù)報表。二、資產(chǎn)負(fù)債表（一）資產(chǎn)負(fù)債表的概念資產(chǎn)負(fù)債表是靜態(tài)反映企業(yè)在報告期末的資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益情況及其相互關(guān)系的會計報表。它根據(jù)基本會計等式：“資產(chǎn)＝負(fù)債+所有者權(quán)益”，將某一會計期間結(jié)束日的全部資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益賬戶余額，依照既定的分類標(biāo)準(zhǔn)和次序編制成報表，集中反映企業(yè)以往的融資、投資、經(jīng)營活動對資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益產(chǎn)生的累計影響。投資者、債權(quán)人以及其他相關(guān)人員，通過該報表可以了解企業(yè)資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益的結(jié)構(gòu)是否合理，企業(yè)的財務(wù)實(shí)力和償債能力如何等。（二）資產(chǎn)負(fù)債表的格式我國的資產(chǎn)負(fù)債表按賬戶式反映，即資產(chǎn)負(fù)債表分為左方和右方，左方列示資產(chǎn)各項目，右方列示負(fù)債和所有者權(quán)益各項目，資產(chǎn)各項目的合計等于負(fù)債和所有者權(quán)益各項目的合計。通過賬戶式資產(chǎn)負(fù)債表，反映資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益之間的內(nèi)在關(guān)系，并達(dá)到資產(chǎn)負(fù)債表左方和右方平衡。同時，資產(chǎn)負(fù)債表還提供年初數(shù)和期末數(shù)的比較資料。我國資產(chǎn)負(fù)債表的基本格式。（三）資產(chǎn)負(fù)債表的編制依據(jù)資產(chǎn)＝負(fù)債+所有者權(quán)益資產(chǎn)負(fù)債表可以從兩個角度來看待同樣的資源：公司持有財產(chǎn)的分布狀況和這些資產(chǎn)的形成來源，這兩者必然相等。任何一個企業(yè)的資產(chǎn)，只可能有兩種來源：一是向債權(quán)人借入，二是所有者投入，這在會計上即分別表現(xiàn)為負(fù)債和所有者權(quán)益。資產(chǎn)組合（由應(yīng)收賬款、存貨、設(shè)備和其他資產(chǎn)體現(xiàn)的總資產(chǎn)的比例結(jié)構(gòu)）反映了公司的投資決策，負(fù)債加上所有者權(quán)益的組合反映了公司的融資決策。（四）資產(chǎn)負(fù)債表中的具體項目流動資產(chǎn)項目1．貨幣資金在資產(chǎn)負(fù)債表中，“貨幣資金”(包括現(xiàn)金、銀行存款和其他貨幣資金)列第一項，它的流動性是最強(qiáng)的。但是，具有特定用途的貨幣資金不能作為流動資產(chǎn)，而應(yīng)作為貨幣資金項目之下的一個單獨(dú)項目，并在表外予以說明。2．短期投資“短期投資”是企業(yè)準(zhǔn)備在未來一年內(nèi)要變現(xiàn)投資，一般都是企業(yè)購買的股票、企業(yè)債券、國庫券。短期投資隨時可以變現(xiàn)，也稱為準(zhǔn)現(xiàn)金或者有價證券，因此在流動資產(chǎn)中列第二項。3．應(yīng)收項目應(yīng)收項目包括應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款和其他應(yīng)收款。應(yīng)收項目應(yīng)當(dāng)列明估計無法收回的款項、貼現(xiàn)或背書轉(zhuǎn)讓的款項以及非交易性應(yīng)收項目(其他應(yīng)收款)。4．存貨不同行業(yè)，存貨內(nèi)容不盡相同。如建筑公司的存貨包括周轉(zhuǎn)材料、工程施工，房地產(chǎn)公司的存貨包括庫存設(shè)備、開發(fā)產(chǎn)品、出租開發(fā)產(chǎn)品、周轉(zhuǎn)房、開發(fā)成本等。按照《企業(yè)會計制度》，存貨以凈額列示，存貨跌價準(zhǔn)備不在資產(chǎn)負(fù)債表中單獨(dú)反映，而是在資產(chǎn)負(fù)債表的附表——資產(chǎn)減值準(zhǔn)備明細(xì)表中詳細(xì)反映。5．預(yù)付費(fèi)用“預(yù)付費(fèi)用”是為在未來一年內(nèi)取得收益而支出的費(fèi)用，這些支出已經(jīng)發(fā)生，也肯定是費(fèi)用，但不屬于今年的費(fèi)用，而是明年的費(fèi)用，暫時列在流動資產(chǎn)里。典型的是預(yù)付租金、預(yù)付保險費(fèi)等。為簡便起見，有些公司將金額不大的長期預(yù)付費(fèi)用也列為流動資產(chǎn)，如預(yù)付2年的保險費(fèi)。我國會計制度通常采用“待攤費(fèi)用”這一概念，典型的項目是低值易耗品。非流動資產(chǎn)如果資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的時間在一年或一個經(jīng)營周期以上，則屬于非流動資產(chǎn)，也稱為長期資產(chǎn)，通常有長期投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)。1、長期投資“長期投資”是公司準(zhǔn)備持有一年以上的投資，通常根據(jù)投資所享有的權(quán)益分為兩類，長期股權(quán)投資和長期債券投資，長期應(yīng)收款項也可列為長期投資。長期投資的列示應(yīng)當(dāng)注意長期投資的減值，同時在報表附注中說明長期股權(quán)投資的核算方法——權(quán)益法或成本法。按照《企業(yè)會計制度》，長期投資減值準(zhǔn)備不在資產(chǎn)負(fù)債表中反映。2、固定資產(chǎn)“固定資產(chǎn)”是公司在日常經(jīng)營過程中可以長期使用的實(shí)物資產(chǎn)，如房屋建筑物、機(jī)器設(shè)備、車輛等，一些價值較大的耐用品也可以作為固定資產(chǎn)，如模具、家具、工具等。絕大部分固定資產(chǎn)是可折舊固定資產(chǎn)。尚未完工的自建固定資產(chǎn)（在建工程）、用于固定資產(chǎn)建造的工程物資也屬于固定資產(chǎn)類別。固定資產(chǎn)的計價基礎(chǔ)、抵押情況、折舊方法以及各類固定資產(chǎn)的折舊額應(yīng)當(dāng)在報表附注中說明。此外，期末應(yīng)按固定資產(chǎn)單項計提的固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，在表中列為固定資產(chǎn)凈值的減項，稱為“固定資產(chǎn)凈額”。固定資產(chǎn)清理反映公司尚未清理完畢固定資產(chǎn)的價值以及清理凈收入（清理收入減去清理費(fèi)用）。3、無形資產(chǎn)無形資產(chǎn)的基本特征是：沒有實(shí)物形態(tài)、未來收益很不確定、企業(yè)長期使用，通常包括商標(biāo)權(quán)、專有技術(shù)、專利權(quán)、版權(quán)、特許經(jīng)營權(quán)、商譽(yù)、土地使用權(quán)等。有些無形資產(chǎn)的使用壽命很長，如土地使用權(quán)可達(dá)70年。與固定資產(chǎn)不同，無形資產(chǎn)在資產(chǎn)負(fù)債表中是直接用凈值表示的，即直接列示攤銷后的價值。若無形資產(chǎn)預(yù)計可收回金額低于其賬面價值時，應(yīng)按單項無形資產(chǎn)計提無形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，在表中列為無形資產(chǎn)的減項。無形資產(chǎn)是公司一項十分重要的經(jīng)濟(jì)資源，盡管未來的收益風(fēng)險較大，但收益率卻可能很高。財務(wù)分析人員常常忽視無形資產(chǎn)的作用，很多公司的會計人員在攤銷或注銷時也顯得過于隨意。4、其他資產(chǎn)“其他資產(chǎn)”是除了上述資產(chǎn)以外的資產(chǎn)，主要是長期待攤費(fèi)用包括固定資產(chǎn)大修理支出、租入固定資產(chǎn)的改良支出、股份有限公司發(fā)行股票而支付的手續(xù)費(fèi)或傭金(扣除股票發(fā)行凍結(jié)期間的利息收入)等。盡管其他長期資產(chǎn)是無法歸于上述分類的一些資產(chǎn)，但對于一些重要的項目，應(yīng)當(dāng)單獨(dú)列示，或在報表附注中說明。負(fù)債項目（資產(chǎn)負(fù)債表中的具體項目）流動負(fù)債項目1．短期借款?！岸唐诮杩睢笔瞧髽I(yè)在未來一年內(nèi)要償還的借款，債主一般都是銀行或其他金融機(jī)構(gòu)。我國很多國有企業(yè)，這一項目在流動負(fù)債中占的比例非常大。2．應(yīng)付賬款?！皯?yīng)付賬款”是企業(yè)因?yàn)橘徺I材料、商品等物品所欠下的貨款，這些貨款也是要在未來一年內(nèi)償還的。應(yīng)付賬款是企業(yè)最常見、最普遍的流動負(fù)債，按道理應(yīng)付賬款的償還期不長，大多在2個月以內(nèi)。3．應(yīng)付票據(jù)。“應(yīng)付票據(jù)”是企業(yè)購買材料、商品等物品沒有付錢而簽發(fā)的票據(jù)，與應(yīng)付賬款一樣，都是企業(yè)欠的貨款，不同的是應(yīng)付票據(jù)是企業(yè)簽了票據(jù)，付款時間更具有約束力。4．預(yù)收賬款?！邦A(yù)收賬款”是企業(yè)向購貨方預(yù)先收取的貨款，如購貨方預(yù)先支付的定金。5．其他應(yīng)付款?！捌渌麘?yīng)付款”是企業(yè)在一年內(nèi)要償還的一些雜項欠款，如向購貨方收取的包裝物押金，應(yīng)當(dāng)付給別人的固定資產(chǎn)租金、包裝物的租金，社會統(tǒng)籌后應(yīng)付給退休職工的退休金等。6．應(yīng)付工資?！皯?yīng)付工資”是企業(yè)在一年內(nèi)要付給職工的工資，包括工資總額中各種工資、津貼、獎金等，與工效掛鉤提取的工資也在里面。國家對國有企業(yè)的工資一般都核定工資總額，企業(yè)只能在國家核定范圍發(fā)放工資，有些企業(yè)也將工資總額稱為計稅工資，意思是可以在稅前扣除的工資費(fèi)用。7．應(yīng)付福利費(fèi)。“應(yīng)付福利費(fèi)”是企業(yè)應(yīng)當(dāng)在一年內(nèi)向職工支付的各種福利費(fèi)用。按照財務(wù)制度規(guī)定，職工福利費(fèi)按工資總額的14％提取，主要用于以下幾個方面：①支付職工及其供養(yǎng)的直系親屬的醫(yī)藥費(fèi)、醫(yī)務(wù)人員工資、醫(yī)務(wù)經(jīng)費(fèi)、職工因工負(fù)傷就醫(yī)曲路費(fèi)等；②職工的困難補(bǔ)助費(fèi)；③職工浴室、理發(fā)室、托兒所、幼兒園人員的工資及名項支出同各項收入相抵后的差額，食堂炊事用具的購置修理費(fèi)等。8．應(yīng)交稅金。“應(yīng)交稅金”是企業(yè)在未來一年內(nèi)應(yīng)當(dāng)向國家稅務(wù)機(jī)關(guān)繳納的各種稅金，包括所得稅、增值稅、營業(yè)稅、消費(fèi)稅、城鄉(xiāng)建設(shè)維護(hù)稅、車船稅、資源稅、房產(chǎn)稅城鎮(zhèn)土地使用稅、土地增值稅、固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅等，印花稅和教育費(fèi)附加不包括在本項目內(nèi)，而是作為“其他應(yīng)交款”。9．未付利潤?！拔锤独麧櫋笔瞧髽I(yè)在未來一年內(nèi)要付給投資者的紅利，這里的投資者一般都指所有者，也就是企業(yè)的所有者，如果是付給不代表所有者身份的上級主管部門的管理費(fèi)，就不是分紅利，一般不放在“未付利潤”里面，而是放在“其他應(yīng)交款”里面。10．其他應(yīng)交款?！捌渌麘?yīng)交款”是企業(yè)應(yīng)當(dāng)在未來一年內(nèi)向政府有關(guān)部門或企業(yè)主管部門上交的其他款項，這些款項既不是分配紅利，也不是“未交稅金”里面的內(nèi)容,如教育費(fèi)附加、上級管理費(fèi)等。11．預(yù)提費(fèi)用?！邦A(yù)提費(fèi)用”實(shí)際上就是應(yīng)該在一年內(nèi)支付而沒有付的費(fèi)用，也叫應(yīng)付費(fèi)用。12．一年內(nèi)到期的長期負(fù)債。這是指原來是長期負(fù)債，但要在今后一年內(nèi)償還的部分，比如，1993年3月5日向銀行借入期限為3年的借款1，000萬，在1995年3月31日的資產(chǎn)負(fù)債表就要把這1，000萬的長期借款，從長期負(fù)債里面轉(zhuǎn)到長期負(fù)債項目1．長期借款“長期借款”是企業(yè)向銀行或其他金融機(jī)構(gòu)借人的期限在一年以上的借款，此外，還包括長期借款中沒有支付的利息，如果借的是外幣，“長期借款”這個項目里還有按規(guī)定匯率折算為人民幣的折算差額。2．應(yīng)付債券“應(yīng)付債券”是企業(yè)還沒有償還的債券本金與利息之和，債券籌集的一般都是長期資金，償還期都在一年以上。在我國，工商企業(yè)發(fā)行的債券稱為企業(yè)債券，銀行發(fā)行的稱為金融債券。3．長期應(yīng)付款“長期應(yīng)付款”是企業(yè)還沒有償還的除長期借款和應(yīng)付債券以外的其他各種長期負(fù)債。常見的長期應(yīng)付款主要有兩個內(nèi)容，一是采用補(bǔ)償貿(mào)易方式而發(fā)生的應(yīng)付引進(jìn)設(shè)備款，二是融資租入固定資產(chǎn)應(yīng)付款。(1)應(yīng)付引進(jìn)設(shè)備款。補(bǔ)償貿(mào)易是由國外企業(yè)提供設(shè)備、技術(shù)，以生產(chǎn)出來的產(chǎn)品來償還引進(jìn)設(shè)備款的一種加工貿(mào)易方式。通過補(bǔ)償貿(mào)易，外商以貸款方式提供設(shè)備，同時承擔(dān)向企業(yè)購買一定數(shù)量的產(chǎn)品的義務(wù)，企業(yè)引進(jìn)設(shè)備時可以暫時不付款，以出口產(chǎn)品的銷售收入來補(bǔ)償。當(dāng)企業(yè)拿到設(shè)備，實(shí)際上就產(chǎn)生了一筆長期負(fù)債。“應(yīng)付引進(jìn)設(shè)備款”項目里除了應(yīng)該支付的設(shè)備價款外，還包括應(yīng)該支付的利息和外幣折算為人民幣的差額。(2)融資租入固定資產(chǎn)應(yīng)付款。是企業(yè)因?yàn)槿谫Y租人固定資產(chǎn)而形成的應(yīng)付款，除了應(yīng)付的租金外，還包括利息和外幣折算為人民幣的差額。當(dāng)企業(yè)按照融資租賃的方式租入固定資產(chǎn)時，就欠了租賃公司的債，形成一筆長期負(fù)債。與應(yīng)付引進(jìn)設(shè)備款一樣，“融資租入固定資產(chǎn)”項目中除了應(yīng)付的租金外，還包括應(yīng)付的利息和外幣折算為人民幣的差額。或有負(fù)債有些負(fù)債只存在發(fā)生的可能性，目前并沒有實(shí)際發(fā)生，而是一種潛在的負(fù)債，這些負(fù)債是否實(shí)際發(fā)生要取決于未來特定經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的情況，前面我們講的應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)就會引起或有負(fù)債，還有未決訴訟，官司贏了，就沒問題，官司打輸，就要付錢，至少要付訴訟費(fèi)，那么在訴訟期間實(shí)際上就存在或有負(fù)債。所有者權(quán)益項目所有者權(quán)益通常包括兩個項目：所有者投入的資本和尚未分配給所有者的利潤(統(tǒng)稱為留存收益)。我國資產(chǎn)負(fù)債表上的所有者權(quán)益包括四個項目：實(shí)收資本、資本公積、盈余公積和未分配利潤。1．實(shí)收資本“實(shí)收資本”是企業(yè)所有者的投資，股份有限公司稱為“股本”。只要不增加投資，資產(chǎn)負(fù)債表中的這個數(shù)字就是固定的。按照我國法律要求，實(shí)收資本同注冊資本在數(shù)額上是相等的。注冊資本是企業(yè)承擔(dān)有限責(zé)任的限度。我們經(jīng)常聽到“有限責(zé)任”或“無限責(zé)任”，這個“限’’指的是什么呢?對于一個具有法人資格的企業(yè)來說，就是注冊資本，對于出資的所有者來說，就是他繳入的資本份額。比如說，一個企業(yè)的注冊資本是1，000萬元，這就意味著這個企業(yè)將來要承擔(dān)1，000萬元的責(zé)任，如果企業(yè)因某種原因破產(chǎn)了，最多賠1，000萬元。按我國法律的要求，企業(yè)在設(shè)立時，投資者就要注入1，000萬，這樣，破產(chǎn)清算時，就以企業(yè)變買的財產(chǎn)收入清償債務(wù)，不足清償?shù)牟糠钟蓚鶛?quán)人自己承擔(dān)。按有些國家的法律要求，實(shí)收資本可以同注冊資本不一致，注冊100萬，實(shí)際注入30萬就開業(yè)了，這樣，當(dāng)企業(yè)清算時，如果變買財產(chǎn)的收入不足以抵償債務(wù)，所有者就必須補(bǔ)足，補(bǔ)滿100萬為止。2．資本公積“資本公積”是與企業(yè)資本相關(guān)的一項資金來源，大多與企業(yè)收益無關(guān)，包括資本(或股本)溢價、接受捐贈資產(chǎn)、資產(chǎn)評估增值等。所有者的投資不一定都反映為會計上的“實(shí)收資本”，由于法律或其他各種原因，各個所有者投資進(jìn)來的某一部分資金會歸全體所有者共同享有，還有些不屬于負(fù)債的資金來源也會歸全體所有者所有。另外，出于會計專業(yè)要求或者某些特殊的考慮，資本公積也會包括一些損益項目。3．盈余公積盈余公積是具有特定用途的留存利潤，也就是用于生產(chǎn)經(jīng)營發(fā)展和職工集體福利的留利。盈余公積包括三個內(nèi)容：(1)法定盈余公積。這是根據(jù)《公司法》或財務(wù)制度的規(guī)定提取的一部分利潤，提取的比例是10％，用途是彌補(bǔ)虧損、轉(zhuǎn)贈資本和在虧損年度發(fā)放紅利，企業(yè)在虧損年度用盈余公積發(fā)放紅利要在彌補(bǔ)虧損之后并經(jīng)董事會批準(zhǔn)。(2)任意盈余公積。這是根據(jù)董事會決議提取的一部分利潤，提取的比例可以根據(jù)企業(yè)未來發(fā)展的需要來確定。(3)法定公益金。是從稅后利潤中提取的用于企業(yè)職工集體福利設(shè)施的一部分利潤，如修建職工醫(yī)院、浴室、幼兒園等。按照《公司法》規(guī)定，提取比例為5％～10％。

4．未分配利潤未分配利潤是企業(yè)在完成利潤分配后剩余的一部分利潤。這一部分沒有分配掉的利潤，是可以由企業(yè)任意支配使用的。值得注意的是，未分配利潤包括了由于會計差錯等原因而對以前年度損益進(jìn)行的各種調(diào)整?！耙郧澳甓葥p益調(diào)整”是由于以前年度會計處理錯誤或其他原因發(fā)生的損益誤差。比如，企業(yè)因建廠房向銀行借入1，500萬元，當(dāng)年利息100萬元，按照會計制度的規(guī)定，這100萬本應(yīng)算到廠房的成本里，但企業(yè)卻計入了當(dāng)年的管理費(fèi)用，第二年發(fā)現(xiàn)這是錯誤的，去年的利潤少算了100萬，所得稅也少交了33萬，這些在第二年更正時就要算到“以前年度損益調(diào)整”里。三、利潤表（損益表）（一）利潤表的概念資產(chǎn)負(fù)債表只能報告企業(yè)某一時點(diǎn)的財務(wù)狀況，而不能反映在過去某一期間里的經(jīng)營業(yè)績。企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績可以用利潤及其相關(guān)指標(biāo)反映，為此編制的會計報表是利潤表。利潤表，也稱損益表，是反映企業(yè)在報告期內(nèi)的收入、費(fèi)用和利潤情況的會計報表。它報告了在某特定的時間范圍內(nèi)，收入的來源和數(shù)額，費(fèi)用的性質(zhì)和數(shù)額，以及企業(yè)的利潤狀況，據(jù)其可以判斷企業(yè)的獲利能力。（二）利潤表的格式（三）利潤表的編制依據(jù)收入、費(fèi)用和利潤的關(guān)系，表現(xiàn)為收入減去費(fèi)用等于利潤(收益)，即下列會計等式：收入－費(fèi)用＝利潤利潤表還包含了下列會計等式：營業(yè)收入－費(fèi)用＝利潤總額利潤總額－所得稅＝凈利潤凈利潤－盈余公積－分配股利＝未分配利潤（四）利潤表各項目的含義只有理解利潤表中各個項目的概念，才有可能對企業(yè)經(jīng)營成果做出恰當(dāng)?shù)脑u價。這一節(jié)，我們就來介紹利潤表中反映企業(yè)盈利或虧損情況的一些會計指標(biāo)。1收入（1）收入的概念我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則——收入》給收入下的定義是，收入是指企業(yè)在銷售商品、提供勞務(wù)及他人使用本企業(yè)資產(chǎn)等日常活動中所形成的經(jīng)濟(jì)利益的總流入。（2）收入的分類收入按形成的原因分類注意：通常，我們談起收入時，并不包括利息收入以及股利收入，這兩個項目分別在利潤表中的財務(wù)費(fèi)用以及投資收益中核算。這樣，我們所說的收入實(shí)際上就是企業(yè)的營業(yè)收入。營業(yè)收入又可以分為主營業(yè)務(wù)收入和其他業(yè)務(wù)收入。按企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)的主次分類（按制度利潤表中的收入項目）止步思考－收入的分類的意義收入的分類對分析經(jīng)營成果非常有用，企業(yè)的收入主要來自營業(yè)收入，營業(yè)收入又主要是主營業(yè)務(wù)收入，則說明企業(yè)的經(jīng)營是穩(wěn)定的；如果企業(yè)的利潤大多是來自非營業(yè)收入，即使當(dāng)年利潤再高，企業(yè)的經(jīng)營都可能不穩(wěn)定，也可能存在較大的風(fēng)險。2費(fèi)用、成本企業(yè)在取得各類收入的過程中，必然要發(fā)生成本和費(fèi)用。(1)費(fèi)用費(fèi)用是企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中發(fā)生的各項耗費(fèi)。費(fèi)用可以分為制造費(fèi)用和期間費(fèi)用兩大類。如銷售商品時發(fā)生的廣告費(fèi)支出、籌集資金時發(fā)生的籌資費(fèi)用等。費(fèi)用按經(jīng)濟(jì)用途分類（2）成本也稱之為生產(chǎn)成本、產(chǎn)品成本，是指企業(yè)為生產(chǎn)產(chǎn)品、提供勞務(wù)而發(fā)生的各種耗費(fèi)。應(yīng)當(dāng)計入所生產(chǎn)產(chǎn)品、提供勞務(wù)的成本。成本是指能夠?qū)ο蠡闹С?，也就是說，企業(yè)發(fā)生的支出能夠直接或間接歸集到某種產(chǎn)品或勞務(wù)中。（3）利潤表中的費(fèi)用、成本項目主營業(yè)務(wù)成本、其他業(yè)務(wù)支出、營業(yè)費(fèi)用、管理費(fèi)用、財務(wù)費(fèi)用注意：在利潤表中，其他業(yè)務(wù)支出并不單獨(dú)反映。3

稅金(1)與收入相關(guān)的稅金企業(yè)要繳納的一類稅與企業(yè)的營業(yè)收入直接相關(guān)，即流轉(zhuǎn)稅，如增值稅、消費(fèi)稅、營業(yè)稅。這些稅收都是以企業(yè)的銷售收入為依據(jù)的。在計算繳納流轉(zhuǎn)稅時，還要繳納一些附加的稅費(fèi)，如依據(jù)企業(yè)繳納的增值稅、消費(fèi)稅、營業(yè)稅，還需繳納城市維護(hù)建設(shè)稅以及教育費(fèi)附加等。按照我國目前的制度規(guī)定，該項目的計算一般為：“主營業(yè)務(wù)稅金及附加”金額=(當(dāng)期繳納的增值稅、營業(yè)稅、消費(fèi)稅之和)×(城市維護(hù)建設(shè)稅稅率+教育費(fèi)附加比率)+當(dāng)期繳納的營業(yè)稅+消費(fèi)稅。此外，當(dāng)企業(yè)的收入扣除成本、費(fèi)用，計算出利潤之后，還需要交所得稅。(2)利潤表中的稅金項目主營業(yè)務(wù)稅金及附加。反映企業(yè)經(jīng)營主要業(yè)務(wù)應(yīng)負(fù)擔(dān)的營業(yè)稅、消費(fèi)稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、資源稅、土地增值稅和教育費(fèi)附加等。所得稅。反映企業(yè)按規(guī)定從本期損益中減去的所得稅。管理費(fèi)用中的稅金項目。不在“主營業(yè)務(wù)稅金及附加”中反映的一些零星稅金，如房產(chǎn)稅、印花稅等。4利潤表中其他增加或減少利潤的項目（1）投資收益該項目反映企業(yè)對外投資所取得的收益或發(fā)生的損失。在本書的投資一章會詳細(xì)地介紹投資收益的核算。（2）營業(yè)外收入和營業(yè)外支出營業(yè)外收入指企業(yè)發(fā)生的與其生產(chǎn)經(jīng)營無直接關(guān)系的各項收入。其特點(diǎn)是不經(jīng)常發(fā)生，也不是重復(fù)發(fā)生，主要包括：營業(yè)外支出企業(yè)發(fā)生的與其生產(chǎn)經(jīng)營無直接關(guān)系的各項支出，主要包括：（3）補(bǔ)貼收入指企業(yè)按規(guī)定實(shí)際收到的補(bǔ)貼收入(包括退還的增值稅)，或按銷量或工作量等依據(jù)國家規(guī)定的補(bǔ)助定額計算并按期給予的定額補(bǔ)貼，以及屬于國家財政扶持的領(lǐng)域而給予的其他形式的補(bǔ)貼。5

利潤（1）利潤的一般概念是指企業(yè)在一定會計期間的經(jīng)營成果，也是一定期間收入和支出配比的結(jié)果。如一定期間的收入大于支出，則表現(xiàn)為利潤，如一定期間的收入小于支出，則表現(xiàn)為虧損。利潤＝收入—成本、費(fèi)用和損失—稅金（2）利潤表中的利潤項目主營業(yè)務(wù)利潤。是企業(yè)主營業(yè)務(wù)活動如銷售產(chǎn)品所取得的毛利，其計算公式為：其他業(yè)務(wù)利潤。是企業(yè)除主營業(yè)務(wù)以外取得的收入，減去所發(fā)生的相關(guān)成本、費(fèi)用，以及相關(guān)稅金及附加等的支出后的凈額。其計算公式為營業(yè)利潤。是企業(yè)從生產(chǎn)經(jīng)營活動中取得的全部利潤。其計算方式是利潤總額。是企業(yè)當(dāng)期取得的全部利潤之和。它的計算方式是：凈利潤。是扣除所得稅后的利潤，是企業(yè)最終的財務(wù)成果。用公式表示為：四、現(xiàn)金流量表企業(yè)的客戶付給該企業(yè)的現(xiàn)金是否滿足其維持經(jīng)營活動？是否需要籌集新的資金？現(xiàn)金流量表力圖回答的就是這一類問題。（一）現(xiàn)金流量表的概念現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在報告期內(nèi)現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物增加變動情況的會計報表，它是企業(yè)第三個主要的會計報表。現(xiàn)金流量表中的“現(xiàn)金”，是指貨幣資金和約當(dāng)為現(xiàn)金的等價物，包括庫存現(xiàn)金，可以隨時支用的銀行存款、其他貨幣資金，以及在短期內(nèi)即可變現(xiàn)且具有高度流動性的投資。（二）現(xiàn)金流量表的格式表1—4即為三維公司2003年的現(xiàn)金流量表。該表反映了三維公司2003年度經(jīng)營、投資和融資活動的現(xiàn)金流入量、流出量和凈額。三維公司2003年度現(xiàn)金流量表（三）現(xiàn)金流量表的項目經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量、投資活動的現(xiàn)金流量、籌資活動的現(xiàn)金流量構(gòu)成了現(xiàn)金流量表的主要內(nèi)容。五、個人財務(wù)報表以個人的財務(wù)狀況和收支狀況為核算對象的財務(wù)報表可以為理財規(guī)劃師提供關(guān)于個人財務(wù)情況的清晰和系統(tǒng)的信息。此外，在理財方案執(zhí)行過程中，不同時期的個人財務(wù)報表可以反映個人財務(wù)的變動狀況。(一)個人資產(chǎn)負(fù)債表如同企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表一樣，個人資產(chǎn)負(fù)債表反映了在特定的時間點(diǎn)上個人所擁有的資產(chǎn)、所欠的債務(wù)以及凈資產(chǎn)。從技術(shù)上說，一個人的資產(chǎn)負(fù)債表在一年中的365天，每天都有所不同，因?yàn)槊刻於伎赡芤驗(yàn)樯罨蛲顿Y支出資金，也可能獲得新的收入。1.個人資產(chǎn)通俗地說，個人資產(chǎn)是個人所擁有的東西。大多數(shù)資產(chǎn)是有形的，如汽車、房子等，當(dāng)然，在某些情況下，它們也是無形的，如著作權(quán)、發(fā)明專利等。將一樣?xùn)|西歸為資產(chǎn)，并非以是否通過購買所得為標(biāo)準(zhǔn)，關(guān)鍵要看是否屬于此人。即使一樣?xùn)|西還未付清所有的款項，只要他已經(jīng)屬于此人，就應(yīng)將此東西列入資產(chǎn)負(fù)債表，比如貸款買的汽車和房屋等。個人資產(chǎn)可以多種方式進(jìn)行分類。比較常見的是將資產(chǎn)分為如表4—6

所示的幾類。個人資產(chǎn)可以具體分為以下分類：(1)流動資產(chǎn)。流動資產(chǎn)包括現(xiàn)金和可以很容易地、不受損失地變成現(xiàn)金的財產(chǎn)(比如活期存款)。流動資產(chǎn)用于日常生活開支、購買商品、支付賬單和貸款利息等。(2)投資。投資是用來獲得回報的資產(chǎn)。這些資產(chǎn)中，金融類投資往往是主要的部分，其中包括公司股票、政府債券、公司債券、長期存款、基金、保險、養(yǎng)老金計劃、信托計劃等等。此外，也包括一些非金融類投資資產(chǎn)，如郵票、藝術(shù)品、房產(chǎn)等。不同投資的流動性(即變現(xiàn)的難易程度)有較大差別，一般來說，金融類資產(chǎn)的流動性比非金融類資產(chǎn)要高。(3)高價實(shí)物財產(chǎn)及其他個人財物。高價實(shí)物財產(chǎn)是個人在生活中使用的，價格較為高，在個人的資產(chǎn)中占有較大比例的物品，主要包括住房、汽車、高檔家具、高檔首飾等。其他的個人財物包括衣服、家用電器、電子產(chǎn)品等。除了住房之外，其他個人財物往往在投入使用之后，其市場價值就會大大縮小。2.個人負(fù)債個人負(fù)債需要在將來的一定時期歸還，主要的形式包括信用卡的應(yīng)付款、汽車貸款、住房按揭等。根據(jù)到期時間的長短，個人負(fù)債被分為短期負(fù)債和長期負(fù)債。短期負(fù)債是指一年內(nèi)到期的債務(wù)，長期負(fù)債是到期日在一年以上的債務(wù)。表4—7顯示了出現(xiàn)在個人資產(chǎn)負(fù)債表上的個人負(fù)債項目。3.個人凈資產(chǎn)個人凈資產(chǎn)是指個人實(shí)際擁有的財富。它等于個人資產(chǎn)減去個人負(fù)債。如果個人凈資產(chǎn)小于零，則意味著個人或家庭面臨資不抵債的狀況。一般來說，個人凈資產(chǎn)會隨人的年齡的增長而逐漸增加。例如，在學(xué)生時期，其個人凈資產(chǎn)會很少，主要是父母提供的生活費(fèi)用。在工作幾年之后，會有一定的積蓄，個人凈資產(chǎn)便會有較大的提高。在結(jié)婚生子之后，可能已經(jīng)購買了住房和汽車，銀行存款也有進(jìn)一步提高，個人凈資產(chǎn)會再上一個臺階。在進(jìn)行長期的理財規(guī)劃時，個人凈資產(chǎn)是個十分重要的數(shù)據(jù)。如果確定將積累財富作為理財?shù)囊粋€目標(biāo)，那么跟蹤個人凈資產(chǎn)數(shù)據(jù)是一個很好的分析方法。4.編制個人資產(chǎn)負(fù)債表表4—8展示了一個模擬的個人資產(chǎn)負(fù)債表。資產(chǎn)列在表的左方，負(fù)債和凈資產(chǎn)列在右邊。這種格式與企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表類似。在資產(chǎn)和負(fù)債的各種科目下，又分出了一些細(xì)目。但不論對資產(chǎn)和負(fù)債如何分類，表的左邊和右邊的總數(shù)是相等的，或者說是平衡的。需要注意的是，個人資產(chǎn)負(fù)債表各科目內(nèi)的細(xì)項因不同的核算主體而有較大的差別，應(yīng)根據(jù)不同的情況來決定采用哪些細(xì)項。在為各項資產(chǎn)確定價值的時候，與企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表有很大的不同。在編制企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表的時候，要根據(jù)歷史成本的原則，按照資產(chǎn)買入時的價格計算資產(chǎn)價值。在編制個人資產(chǎn)負(fù)債表的時候，要根據(jù)編表時資產(chǎn)的市場價值來計算。比如，一輛5年前以20萬元購入的汽車，當(dāng)前二手車市場價格為6萬，在編制企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表的時候，要以20萬元核算其資產(chǎn)價值。而在編個人資產(chǎn)負(fù)債表時，要以6萬計價。除了房產(chǎn)、藝術(shù)品等資產(chǎn)可能升值之外，大多數(shù)資產(chǎn)都會隨時間推移而降低價值。(二)個人收支表個人收支表系統(tǒng)地反映在一段時間內(nèi)，個人的收入和支出的情況。個人收支表是以現(xiàn)金的收支為基礎(chǔ)的，即只有發(fā)生了實(shí)際的現(xiàn)金收入和現(xiàn)金支出的交易，才應(yīng)該被記錄。從這點(diǎn)來看，比較像企業(yè)的現(xiàn)金流量表。個人收支表通過記錄個人的現(xiàn)金流入和流出來反映個人的財務(wù)活動。個人收支表主要有三個內(nèi)容：收入、支出和現(xiàn)金盈余（赤字）?，F(xiàn)金盈余（赤字）是收入和支出的差。1.收入收入主要包括工資、個人勞務(wù)報酬、獎金；儲蓄和投資所獲得的利息及分紅；出售資產(chǎn)所獲得的資金等。其他類型的收入還包括養(yǎng)老金、補(bǔ)貼、捐贈、社會保障、稅收返還等等。應(yīng)該注意的是，在確定收入的數(shù)字時，要采用稅前和其他扣除之前的數(shù)額，而不應(yīng)該用最終拿回家的數(shù)額。這樣，可以更全面地了解收入情況。2.支出支出可以分為四大類：(1)生活開支(房租、水電、食品、交通、醫(yī)療等)；(2)購買資產(chǎn)開支(如購買汽車、家具、家電、服裝等)；(3)繳稅；(4)債務(wù)支出（住房貸款、汽車貸款、信用卡透支等）。其中一些支出是通過合同約定相對固定的支出，如住房貸款、汽車貸款、會員費(fèi)及寬帶上網(wǎng)包月費(fèi)等。另外一些支出是變化性的，支出的額度在不同期間可能有很大波動。支出也是以現(xiàn)金為基礎(chǔ)的，即實(shí)際發(fā)生現(xiàn)金的支付才計入支出。3.現(xiàn)金盈余（赤字）收入總額減去支出總額，如果大于零，便可得到現(xiàn)金盈余，如小于零則是現(xiàn)金赤字。如果產(chǎn)生現(xiàn)金盈余，則可將此贏余用于儲蓄、投資、購買資產(chǎn)或償還債務(wù)。儲蓄或投資的增加將有助于提高未來的收入。相反，當(dāng)發(fā)生現(xiàn)金赤字，則需要降低儲蓄或提高借款，則可能增加未來的財務(wù)負(fù)擔(dān)。4.編制個人現(xiàn)金流量表個人現(xiàn)金流量表的結(jié)構(gòu)見表4—9。個人現(xiàn)金流量表反映了一個時期內(nèi)個人收支的總體情況，所以需要表明期間。個人現(xiàn)金流量表的第一部分是收入，然后列出支出，最后計算出現(xiàn)金盈余(赤字)。根據(jù)每個人的情況，需要將收入和支出進(jìn)行不同的分類。第三節(jié)

財務(wù)分析一、貨幣時間價值的概念及計算貨幣時間價值（TVM）是指一定量的貨幣在不同時點(diǎn)上價值量的差額。貨幣時間價值的實(shí)質(zhì)就是貨幣周轉(zhuǎn)使用后的增值額。其產(chǎn)生的條件：存在資本市場——借貸、投資存在商品市場——買賣、消費(fèi)貨幣時間價值的表示：絕對值：貨幣時間價值（增加值）相對值：貨幣時間價值率貨幣時間價值的計算兩組基本概念：單利、復(fù)利；現(xiàn)值、終值。單利：只有本金計算利息，利息不計利息的方法；復(fù)利：每期產(chǎn)生的利息并入本金一起參與計算下一期利息的計息方法。俗稱“利滾利”?，F(xiàn)值：一定量貨幣在“現(xiàn)在”的價值，也暗指投資起點(diǎn)的本金。終值：一定量的貨幣投資一段時間后的本金和時間價值之和。（一）單利終值和現(xiàn)值的計算所謂單利是只計算本金所帶來的利息，而不考慮利息再產(chǎn)生的利息。單利終值即指一定時期以后的本利和?，F(xiàn)在的1元錢，年利率為10％，從第1年到第3年各年年末的終值可計算如下：1元1年后的終值＝1×（1＋10%×1）＝1.1元1元2年后的終值＝1×（1＋10%×2）＝1.2元1元3年后的終值＝1×（1＋10%×3）＝1.3元因此推算出單利終值的一般計算公式：Vn

＝V0×（1＋i×n）其中，V0為現(xiàn)值，即第1年初的價值；Vn為終值，即第n年末的價值；i為利率；n為計息期數(shù)。單利現(xiàn)值指未來的一筆資金其現(xiàn)在的價值，即由終值倒求現(xiàn)值，一般稱作貼現(xiàn)或折現(xiàn)，所使用的利率為折現(xiàn)率。仍用上例，若年利率為10%，從第1年到第3年，各年年末的1元錢，其現(xiàn)值可計算如下：（二）復(fù)利終值和現(xiàn)值的計算復(fù)利終值即是在“利滾利”基礎(chǔ)上計算的現(xiàn)在的一筆收付款項未來的本利和?，F(xiàn)在的1元錢，年利率10％，從第1年到第3年，各年年末的終值可以計算如下：其中，V0為現(xiàn)值，即第1年初的價值；Vn為終值，即第n年末的價值；i為利率：n為計息期數(shù)。上式中，（1+i）n稱為復(fù)利終值系數(shù)。當(dāng)計息期數(shù)較多時，為簡化計算，在i和n已知的情況下，可通過查復(fù)利終值系數(shù)表求得。這樣復(fù)利終值即為復(fù)利現(xiàn)值與復(fù)利終值系數(shù)的乘積。復(fù)利現(xiàn)值是指未來發(fā)生的一筆收付款項其現(xiàn)在的價值。具體地說，就是將未來的一筆收付款項按適當(dāng)?shù)恼郜F(xiàn)率進(jìn)行折現(xiàn)而計算出的現(xiàn)在的價值。若年利率為10%，從第1年到第3年，各年年末的1元錢，其現(xiàn)在的價值計算如下：因此，可推演出復(fù)利現(xiàn)值的一般計算公式為(也可按復(fù)利終值的計算公式直接推出)：上式中，字母含義同前。其中，1／(1+i)n為復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)。為方便計算，在i，n已知的情況下，可直接通過查復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)表求得。復(fù)利現(xiàn)值亦可理解為復(fù)利終值與復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)的乘積?！緩?fù)利終值和現(xiàn)值的計算課堂練習(xí)】1.復(fù)利終值：例：A企業(yè)5年前將10萬元借給企業(yè)B，雙方商定復(fù)利計息，年利率為3%。問A企業(yè)到期可收回多少錢？S=10×(1+3%)5=10×1.159=11.59（萬元）2.復(fù)利現(xiàn)值：例：某企業(yè)希望5年后從銀行提取10萬元，年利率為3%，按復(fù)利計算，現(xiàn)在應(yīng)存入的錢？P=10÷(1+3%)5=10×0.863=8.63（萬元）（三）年金的計算年金是指一定期間內(nèi)每期相等金額的收付款項。按付款時點(diǎn)的不同分為后付年金和先付年金。后付年金也稱普通年金，它是在每期期末等額的系列收款、付款的年金；先付年金也稱預(yù)付年金，它是在每期期初等額的系列收款、付款的年金。通常不加說明即指后付年金。此外，還有永續(xù)年金。永續(xù)年金是指無限連續(xù)的等額系列收款、付款的年金。1．后付年金終值和現(xiàn)值的計算。后付年金的終值是一定時期內(nèi)每期期末收付款項的復(fù)利終值之和。從這個意義上說，年金終值實(shí)質(zhì)上是復(fù)利終值的特殊形式。后付年金終值的一般計算公式為：式中，字母的含義同前所述。其中，A為每次收付款相等的金額，即年金；稱作年金終值系數(shù)，可通過查表求得，這樣年金終值即為年金與年金終值系數(shù)的乘積。銀行儲蓄存款中的零存整取即屬典型的年金終值計算。后付年金現(xiàn)值是一定時期內(nèi)每期期末發(fā)生等額收付款項的復(fù)利現(xiàn)值之和。從這個意義上說，年金現(xiàn)值實(shí)質(zhì)上是復(fù)利現(xiàn)值的特殊形式。因此，可推演出后付年金現(xiàn)值的一般計算公式為：式中字母的含義同前所述，其中，∑(1+i)－t稱作年金現(xiàn)值系數(shù)。2．先付年金終值和現(xiàn)值的計算先付年金是指在一定時期內(nèi)每期期初發(fā)生的系列相等的收付款項。先付年金與后付年金并無實(shí)質(zhì)性的差別，兩者僅在于收付款時間的不同。我們可通過對后付年金的計算公式進(jìn)行簡單的調(diào)整，即可得出先付年金的計算公式。先付年金終值的計算公式可表示為：先付年金的現(xiàn)值同樣，也可利用后付年金的現(xiàn)值來推導(dǎo)先付年金的現(xiàn)值。n期先付年金現(xiàn)值和n期后付年金現(xiàn)值比較，兩者的付款期數(shù)也相同，但先付年金現(xiàn)值比后付年金現(xiàn)值要少貼現(xiàn)一期。為求得先付年金的現(xiàn)值，可在求出后付年金現(xiàn)值后，再乘以(1+i)，先付年金現(xiàn)值的計算公式如下：3永續(xù)年金永續(xù)年金是指無限期地連續(xù)收付款項的年金。如無期限國債，優(yōu)先股股利等。永續(xù)年金沒有終值。永續(xù)年金現(xiàn)值：例，G公司優(yōu)先股每年年終股利均為0.20元/股，該優(yōu)先股的合理價格是多少？（假設(shè)貼現(xiàn)率為15%）二、財務(wù)（報表）分析（一）財務(wù)報表分析的概念財務(wù)報表分析是以企業(yè)財務(wù)報表為主要依據(jù)，運(yùn)用專門的方法，對企業(yè)財務(wù)狀況和經(jīng)營成果所作的評價和剖析。財務(wù)報表分析的依據(jù):1.財務(wù)報表2.日常核算資料和其他經(jīng)濟(jì)資料（二）財務(wù)報表分析的目的總結(jié)過去、評價現(xiàn)在、預(yù)測未來，滿足各方信息使用者對財務(wù)信息的不同需求。信息使用者主要有：1、投資者2、債權(quán)人3、經(jīng)營者4、政府、雇員、社會公眾、中介機(jī)構(gòu)等。（三）財務(wù)報表分析的主要內(nèi)容1、償債能力分析2、營運(yùn)能力分析3、盈利能力分析4、投資收益的分析（本書）（四）財務(wù)報表分析的方法1比較分析法：是通過財務(wù)指標(biāo)的比較找出差異，分析原因的方法。通過比較可以計算財務(wù)指標(biāo)的本期實(shí)際數(shù)與基期數(shù)間的增減額和增減率。比較的標(biāo)準(zhǔn)（基期數(shù)）：1.本期目標(biāo)或計劃數(shù)2.歷史數(shù)據(jù)3.同行業(yè)數(shù)據(jù)4.經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)根據(jù)企業(yè)連續(xù)數(shù)期的財務(wù)報表比較各期有關(guān)項目的金額，以揭示財務(wù)狀況變動趨勢的方法，叫趨勢分析法。2

比率分析法（本書所講）：是把財務(wù)報表中的有關(guān)項目進(jìn)行對比,用比率來反映它們之間的關(guān)系,以揭示企業(yè)財務(wù)狀況的一種方法。財務(wù)比率的主要類型有：1.結(jié)構(gòu)比率2.效率比率3.相關(guān)比率計算財務(wù)比率應(yīng)注意分子和分母口徑的一致性。（五）償債能力分析償債能力是指企業(yè)償還到期債務(wù)的能力,也叫支付能力或變現(xiàn)能力。1流動比率：是流動資產(chǎn)對流動負(fù)債的比值。公式：流動比率＝流動資產(chǎn)/

流動負(fù)債

（倍）意義：表示每一元流動負(fù)債有多少流動資產(chǎn)作保證，反映短期償債能力。流動比率的分析方法：1.一般情況下，流動比率越高，企業(yè)短期償債能力越強(qiáng)，債權(quán)人的權(quán)益越有保證。2.公認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)：2:13.流動比率不能過高，也不能過低。流動比率分析應(yīng)與流動資產(chǎn)的構(gòu)成情況及現(xiàn)金流量分析結(jié)合。4.流動比率是否合理，應(yīng)與同行業(yè)平均標(biāo)準(zhǔn)比較。2速動比率：是速動資產(chǎn)與流動負(fù)債的比值。速動資產(chǎn)＝流動資產(chǎn)－存貨公式：速動比率＝速動資產(chǎn)

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流動負(fù)債

（倍）意義:：表示流動資產(chǎn)可以立即用于償付流動負(fù)債的能力。分析方法:1.從短期償債能力看，速動比率越高，償債能力越強(qiáng)。但從企業(yè)經(jīng)營角度,速動比率不能過高，也不能過低。2.公認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)：1：13.影響速動比率可信性的重要因素是應(yīng)收帳款的變現(xiàn)能力。3現(xiàn)金比率：是可立即動用的資金與流動負(fù)債的比值?？闪⒓磩佑玫馁Y金：現(xiàn)金和短期有價證券公式：現(xiàn)金比率＝（現(xiàn)金＋短期有價證券）/流動負(fù)債意義：它是評價企業(yè)短期償債強(qiáng)弱最可信的指標(biāo)，其主要作用在于評價企業(yè)最壞情況下的短期償債能力。分析方法：現(xiàn)金比率越高，企業(yè)短期償債能力越強(qiáng).但從企業(yè)經(jīng)營的角度，要求選擇一個合理的現(xiàn)金比率。4經(jīng)營凈現(xiàn)金比率：是指經(jīng)營活動的凈現(xiàn)金流量與流動負(fù)債或總負(fù)債的比率，用來反映企業(yè)獲得現(xiàn)金來償還債務(wù)的能力。計算公式為：經(jīng)營凈現(xiàn)金比率（短期債務(wù)）＝經(jīng)營活動的凈現(xiàn)金流量／流動負(fù)債經(jīng)營凈現(xiàn)金比率（全部債務(wù)）＝經(jīng)營活動的凈現(xiàn)金流量入／總負(fù)債企業(yè)為了償還即將到期的流動負(fù)債，固然可以通過出售投資、長期資產(chǎn)等取得投資活動現(xiàn)金流入，或者靠籌資活動來解決，但最安全可靠的辦法還是利用企業(yè)自身經(jīng)營活動取得現(xiàn)金流量。前一公式反映的是企業(yè)的短期償債能力，后一公式反映的是償付全部負(fù)債的能力。5負(fù)債比率也叫資產(chǎn)負(fù)債率或舉債經(jīng)營比率，是負(fù)債總額與資產(chǎn)總額的比值。公式：負(fù)債比率＝負(fù)債總額/資產(chǎn)總額

×100%意義：表明全部資產(chǎn)中債權(quán)人投入資金的比重,反映資產(chǎn)對負(fù)債的保障程度。分析方法：理論上講，這個比率以50%左右為宜，大于100%為資不抵債。6已獲利息倍數(shù)（利息保障倍數(shù)）是息稅前利潤與利息費(fèi)用之比。公式：已獲利息倍數(shù)＝息稅前利潤/利息費(fèi)用

（倍）分子中的利息費(fèi)用：財務(wù)費(fèi)用中的利息分母中的利息費(fèi)用：財務(wù)費(fèi)用中的利息和已資本化的利息意義：用以衡量償付債務(wù)利息的能力。該指標(biāo)的值至少應(yīng)當(dāng)大于1,且比值越高，長期償債能力越強(qiáng)。（六）營運(yùn)能力分析1存貨周轉(zhuǎn)率存貨周轉(zhuǎn)率＝主營業(yè)務(wù)成本/

平均存貨

(次)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)＝計算期天數(shù)/周轉(zhuǎn)次數(shù)意義：反映存貨流動性的大小和存貨管理效率的高低。一般來講，存貨周轉(zhuǎn)率越高，表明其變現(xiàn)速度越快，周轉(zhuǎn)額越大，資產(chǎn)占用水平越低，成本費(fèi)用越節(jié)約。2固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率也稱固定資產(chǎn)利用率，是企業(yè)銷售收入與固定資產(chǎn)凈值的比率。計算公式為：固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率＝銷售收入／固定資產(chǎn)凈值固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率主要用于分析對廠房、設(shè)備等固定資產(chǎn)的利用效率，比率越高，說明利用率越高，管理水平越好。如果固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率與同行業(yè)平均水平相比偏低，則說明企業(yè)對固定資產(chǎn)的利用率較低，可能會影響企業(yè)的獲利能力。3總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率＝

主營業(yè)務(wù)收入

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平均資產(chǎn)總額（次）周轉(zhuǎn)天數(shù)=計算期天數(shù)÷周轉(zhuǎn)次數(shù)意義：反映企業(yè)整體資產(chǎn)的營運(yùn)能力，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，表明其周轉(zhuǎn)速度越快，營運(yùn)能力也就越大。4流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=主營業(yè)務(wù)收入/平均流動資產(chǎn)（次）周轉(zhuǎn)天數(shù)=計算期天數(shù)/周轉(zhuǎn)次數(shù)意義：動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，天數(shù)越短，表明周轉(zhuǎn)速度越快，流動資產(chǎn)利用效果越好。5應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率＝主營業(yè)務(wù)收入凈額/

平均應(yīng)收賬款

（次）1）賒銷收入凈額=銷售收入－現(xiàn)銷收入－銷售退回、折讓、折扣。2）分母“應(yīng)收賬款”的內(nèi)容包括應(yīng)收賬款和應(yīng)收票據(jù)兩項，且指資金實(shí)際占用額。3）周轉(zhuǎn)天數(shù)也叫平均收賬期。4）該指標(biāo)反映應(yīng)收賬款變現(xiàn)速度的快慢及管理效率的高低.一般周轉(zhuǎn)次數(shù)越多越好。6股東權(quán)益周轉(zhuǎn)率：是銷售收入與平均股東權(quán)益的比值。其計算公式為：股東權(quán)益周轉(zhuǎn)率＝銷售收入／平均股東權(quán)益平均股東權(quán)