互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展及銀行業(yè)的未來選擇

2015年8月30日

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展及銀行業(yè)的未來選擇目錄互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)1234

解析互聯(lián)網(wǎng)金融

互聯(lián)網(wǎng)金融的模式

銀行業(yè)的未來選擇互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)“互聯(lián)網(wǎng)+”時(shí)代全面來臨2015.3政府工作報(bào)告中首次正式提出“互聯(lián)網(wǎng)+”行動(dòng)計(jì)劃2015.6國務(wù)院正式印發(fā)《關(guān)于積極推進(jìn)“互聯(lián)網(wǎng)+”行動(dòng)的指導(dǎo)意見》2018年目標(biāo)經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)一步提質(zhì)增效社會(huì)服務(wù)進(jìn)一步便捷普惠基礎(chǔ)支撐進(jìn)一步夯實(shí)提升發(fā)展環(huán)境進(jìn)一步開放包容2025年目標(biāo)網(wǎng)絡(luò)化、智能化、服務(wù)化、協(xié)同化的“互聯(lián)網(wǎng)+”產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系基本完善“互聯(lián)網(wǎng)+”新經(jīng)濟(jì)形態(tài)初步形成“互聯(lián)網(wǎng)+”成為經(jīng)濟(jì)社會(huì)創(chuàng)新發(fā)展的重要驅(qū)動(dòng)力量“互聯(lián)網(wǎng)+”是把互聯(lián)網(wǎng)的創(chuàng)新成果與經(jīng)濟(jì)社會(huì)各領(lǐng)域深度融合，推動(dòng)技術(shù)進(jìn)步、效率提升和組織變革，提升實(shí)體經(jīng)濟(jì)創(chuàng)新力和生產(chǎn)力，形成更廣泛的以互聯(lián)網(wǎng)為基礎(chǔ)設(shè)施和創(chuàng)新要素的經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展新形態(tài)?；ヂ?lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)“互聯(lián)網(wǎng)+”11個(gè)重點(diǎn)行動(dòng)

協(xié)同制造現(xiàn)代農(nóng)業(yè)智慧能源普惠金融益民服務(wù)高效物流電子商務(wù)便捷交通綠色生態(tài)人工智能創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)總體趨勢(shì)：移動(dòng)、智能、開放、跨界、O2O移動(dòng)智能跨界開放O2O人手一機(jī)的時(shí)代即將馬上就要到來，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)是競爭高地。智能終端大量涌現(xiàn)，智能家居、物聯(lián)網(wǎng)、生物智能等將成為重要數(shù)據(jù)支撐。開放推動(dòng)跨行業(yè)發(fā)展和“以客戶為中心”的流程變革，創(chuàng)造著全新的商業(yè)模式?？缃鐫u成趨勢(shì)，新的生態(tài)格局逐步形成。加速推進(jìn)資源融合，線上線下融合將進(jìn)一步加強(qiáng)。互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)移動(dòng)人手一機(jī)的時(shí)代即將馬上就要到來，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)是競爭高地。1人手一機(jī)時(shí)代677076全球移動(dòng)電話用戶總數(shù)（億）2013年2014年2015年預(yù)計(jì)移動(dòng)電話用戶約12.86億戶移動(dòng)用戶對(duì)生活服務(wù)的需求使用滲透率%100908070605000.51.01.53.03.5酒店門票團(tuán)購彩票打車外賣招聘機(jī)票租房掛號(hào)////家政美妝租車使用頻次（次/月）互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)體感設(shè)備智能家居物聯(lián)網(wǎng)智能終端智能智能終端大量涌現(xiàn)，智能家居、物聯(lián)網(wǎng)、生物智能等將成為重要數(shù)據(jù)支撐。2萬物皆互聯(lián)InternetofThings互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)開放開放推動(dòng)跨行業(yè)發(fā)展和“以客戶為中心”的流程變革，創(chuàng)造著全新的商業(yè)模式。3通過開放平臺(tái)整合了各類服務(wù)接口，實(shí)現(xiàn)跨行業(yè)的互聯(lián)互通、資源互換共享，面向廣大公眾發(fā)布各類應(yīng)用服務(wù)，將企業(yè)、開發(fā)者、用戶匯聚在一起，建立互利共贏的“服務(wù)生態(tài)圈”。智慧城市醫(yī)療交通…開放平臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)迅猛發(fā)展的不斷催化，產(chǎn)業(yè)鏈上下游的壁壘被進(jìn)一步打破，互聯(lián)網(wǎng)核心企業(yè)加速將自身業(yè)務(wù)向產(chǎn)業(yè)鏈上下游延伸，通過并購、業(yè)務(wù)合作等形式，有針對(duì)性的打造一體化特色服務(wù)，以爭奪移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)入口?；ヂ?lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈正在進(jìn)行著更廣泛的垂直整合?；ヂ?lián)網(wǎng)與零售、金融等傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)跨界融合加速，產(chǎn)業(yè)邊界日漸模糊。跨界跨界漸成趨勢(shì)，新的生態(tài)格局逐步形成。4互聯(lián)網(wǎng)垂直整合跨界融合傳統(tǒng)企業(yè)積極向互聯(lián)網(wǎng)邁進(jìn)，創(chuàng)新服務(wù)與商業(yè)模式時(shí)，已成為互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)體系不可分割的一部分?；ヂ?lián)網(wǎng)加速向金融等傳統(tǒng)領(lǐng)域進(jìn)軍，阿里巴巴、騰訊、百度等互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)紛紛推出金融服務(wù)或產(chǎn)品；越來越多的電商也推出有針對(duì)性的小微貸款業(yè)務(wù)?；ヂ?lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)汽車教育房產(chǎn)餐飲旅游娛樂游戲行業(yè)信息豐富程度行業(yè)離交易的距離互聯(lián)網(wǎng)對(duì)傳統(tǒng)行業(yè)融合滲透指數(shù)移動(dòng)APP瀏覽器O2OWifi平臺(tái)家居底層平臺(tái)人工智能O2O加速推進(jìn)資源融合，線上線下融合將進(jìn)一步加強(qiáng)。5目錄解析互聯(lián)網(wǎng)金融1234互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)

互聯(lián)網(wǎng)金融的模式

銀行業(yè)的未來選擇解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融的本質(zhì)互聯(lián)網(wǎng)金融的本質(zhì)是金融。互聯(lián)網(wǎng)本身不可能創(chuàng)造出金融?；ヂ?lián)網(wǎng)崇尚“開發(fā)、平等、協(xié)作、分享”精神，為互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)造了活力?；ヂ?lián)網(wǎng)金融有利于普惠金融。解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)和金融業(yè)的結(jié)合，互聯(lián)網(wǎng)金融和金融互聯(lián)網(wǎng)有什么區(qū)別，誰才是未來發(fā)展的主流呢？金融互聯(lián)網(wǎng)互聯(lián)網(wǎng)金融解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融的含義互聯(lián)網(wǎng)金融是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，依托于支付、云計(jì)算、社交網(wǎng)絡(luò)以及基于大數(shù)據(jù)的數(shù)據(jù)挖掘等互聯(lián)網(wǎng)工具，實(shí)現(xiàn)資金融通、支付和信息中介等業(yè)務(wù)的一種新興金融。

例如：P2P網(wǎng)貸、眾籌融資、直銷銀行等

金融互聯(lián)網(wǎng)的含義金融互聯(lián)網(wǎng)就是傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)的互聯(lián)網(wǎng)化，即將傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)通過互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)來實(shí)現(xiàn)，即在互聯(lián)網(wǎng)上的虛擬銀行柜臺(tái)。

例如：網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行等

解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)的區(qū)別（1）

互聯(lián)網(wǎng)金融金融互聯(lián)網(wǎng)基本內(nèi)涵充分利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)對(duì)金融業(yè)務(wù)進(jìn)行深刻變革后產(chǎn)生的一種新興的金融業(yè)態(tài)利用互聯(lián)網(wǎng)工具在網(wǎng)上開展相關(guān)金融業(yè)務(wù)，互聯(lián)網(wǎng)是一個(gè)渠道解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)的區(qū)別（2）

互聯(lián)網(wǎng)金融金融互聯(lián)網(wǎng)主要特征完全互聯(lián)網(wǎng)化，遵循“開放、平等、協(xié)作、分享”的互聯(lián)網(wǎng)精神。仍帶有傳統(tǒng)金融企業(yè)的色彩。解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)的區(qū)別（3）

互聯(lián)網(wǎng)金融金融互聯(lián)網(wǎng)主要優(yōu)勢(shì)面對(duì)小微企業(yè)和大眾用戶，提供普惠金融服務(wù)，在小額信用、大數(shù)據(jù)分析等方面有優(yōu)勢(shì)，具有信息對(duì)稱的優(yōu)點(diǎn)。依賴傳統(tǒng)金融，業(yè)務(wù)模式與線下渠道相同。解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)的區(qū)別（4）

互聯(lián)網(wǎng)金融金融互聯(lián)網(wǎng)盈利模式不追求短期盈利，著重在于擴(kuò)大用戶規(guī)模，跑馬圈地。將線下產(chǎn)品遷移到線上，方便客戶，改善服務(wù)，希望盡快獲得盈利。解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)的區(qū)別（5）

互聯(lián)網(wǎng)金融金融互聯(lián)網(wǎng)風(fēng)險(xiǎn)偏好通過大數(shù)據(jù)分析進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管控。在產(chǎn)品設(shè)計(jì)上追求便捷、高效、客戶體驗(yàn)最大化，對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)容忍度更高。仍然使用傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)管理模式。設(shè)計(jì)產(chǎn)品偏重于安全性。解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融與金融互聯(lián)網(wǎng)的區(qū)別（6）

互聯(lián)網(wǎng)金融金融互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展趨勢(shì)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展迅猛，市場前景廣闊金融互聯(lián)網(wǎng)必將向互聯(lián)網(wǎng)金融轉(zhuǎn)變。目錄互聯(lián)網(wǎng)金融的模式1234互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)解析互聯(lián)網(wǎng)金融

銀行業(yè)的未來選擇互聯(lián)網(wǎng)金融模式互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管指導(dǎo)意見（20條）2015年7月18日，中國人民銀行等十部委聯(lián)合發(fā)布

《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》，互聯(lián)網(wǎng)金融被定義為“傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和信息通信技術(shù)實(shí)現(xiàn)資金融通、支付、投資和信息中介服務(wù)的新型金融業(yè)務(wù)模式”。按照“鼓勵(lì)創(chuàng)新、防范風(fēng)險(xiǎn)、趨利避害、健康發(fā)展”的總體要求，從金融業(yè)健康發(fā)展全局出發(fā)，進(jìn)一步推進(jìn)金融改革創(chuàng)新和對(duì)外開放，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展，提出了20條指導(dǎo)意見?；ヂ?lián)網(wǎng)支付互聯(lián)網(wǎng)信托互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融互聯(lián)網(wǎng)基金銷售網(wǎng)絡(luò)借貸股權(quán)眾籌融資互聯(lián)網(wǎng)金融主要業(yè)態(tài)&監(jiān)管主體人民銀行證監(jiān)會(huì)保監(jiān)會(huì)銀監(jiān)會(huì)“指導(dǎo)意見”明確了相關(guān)業(yè)態(tài)及相應(yīng)的監(jiān)管主體，厘清了監(jiān)管底線。同時(shí)，從多個(gè)層面強(qiáng)調(diào)了對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新和轉(zhuǎn)型發(fā)展的支持。將有力促進(jìn)和規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，預(yù)期各細(xì)分行業(yè)將步入健康發(fā)展的新階段。內(nèi)部資料，注意保密互聯(lián)網(wǎng)金融模式非銀行支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)管理辦法(征求意見稿)2015年7月31日，人民銀行發(fā)布了《非銀行支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)管理辦法（征求意見稿）》，共七章五十七條，明確了互聯(lián)網(wǎng)支付的定位、客戶管理及風(fēng)險(xiǎn)揭示、業(yè)務(wù)管理、風(fēng)險(xiǎn)管理與客戶權(quán)益保護(hù)、監(jiān)督管理、法律責(zé)任等細(xì)則，將對(duì)互聯(lián)網(wǎng)支付行業(yè)產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響?！肮芾磙k法”是“指導(dǎo)意見”在網(wǎng)絡(luò)支付監(jiān)管領(lǐng)域的延伸和細(xì)化，主旨是維護(hù)金融秩序，保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益。將有助于提升支付機(jī)構(gòu)的企業(yè)信用，保障支付賬戶安全。同時(shí)，對(duì)銀行的賬戶管理及與支付機(jī)構(gòu)的合作，提出了更高要求。賬戶分類管理交易限額管理綜合類支付賬戶消費(fèi)類支付賬戶面簽或>=5種方式驗(yàn)證身份無面簽，3-5種方式驗(yàn)證身份消費(fèi)、轉(zhuǎn)賬、理財(cái)消費(fèi)、轉(zhuǎn)賬（同名賬戶）≤20萬元/年≤10萬元/年功能余額付款開立條件包括數(shù)字證書或電子簽名在內(nèi)的兩類（含）以上要素132驗(yàn)證方式不包括數(shù)字證書、電子簽名在內(nèi)的兩類（含）以上要素不足兩類要素單日累計(jì)金額自主約定≤5000元≤1000元且支付機(jī)構(gòu)承諾無條件全額承擔(dān)交易風(fēng)險(xiǎn)損失賠付責(zé)任?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式網(wǎng)絡(luò)金融：主體眾多VS.互聯(lián)網(wǎng)公司電商企業(yè)新創(chuàng)公司電信運(yùn)營商金融機(jī)構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)公司：以阿里、騰訊、百度（BTA）等為代表的傳統(tǒng)互聯(lián)網(wǎng)公司采取“贏者通吃”的戰(zhàn)略，全面布局支付、理財(cái)、融資等網(wǎng)絡(luò)金融領(lǐng)域。電商企業(yè)：嘗試把企業(yè)的線上“流量變現(xiàn)”——設(shè)立小貸、保險(xiǎn)公司、攜手基金公司開展網(wǎng)上直銷、籌辦民營銀行、試水券商類信貸資產(chǎn)證券化產(chǎn)品等。金融機(jī)構(gòu)：從戰(zhàn)略層面布局網(wǎng)絡(luò)金融，結(jié)合自身優(yōu)勢(shì)資源，將互聯(lián)網(wǎng)模式與金融服務(wù)的“有機(jī)融合”，推進(jìn)銀行轉(zhuǎn)型、升級(jí)或再造?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式網(wǎng)絡(luò)金融：百家爭鳴的“春秋戰(zhàn)國”后時(shí)代e-ICBC互聯(lián)網(wǎng)金融模式網(wǎng)絡(luò)金融：模式豐富支付結(jié)算，是最早出現(xiàn)也是最具代表性的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)，目前規(guī)模巨大。1直銷銀行，以金融產(chǎn)品在線渠道銷售為主，包括存款、匯款、基金、理財(cái)?shù)取?網(wǎng)絡(luò)融資，以P2P網(wǎng)貸、電商小貸、眾籌為代表，如宜信、點(diǎn)名時(shí)間等。2在線產(chǎn)業(yè)鏈及社區(qū)金融，通過互聯(lián)網(wǎng)為企業(yè)和社區(qū)提供金融服務(wù)。4網(wǎng)絡(luò)金融已經(jīng)成為不可忽視的力量業(yè)務(wù)模式2013年規(guī)模2014年規(guī)模年增長率第三方支付約5.78萬億約7.67萬億33%互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)約2000億約1.6萬億650%P2P網(wǎng)貸約900億約3300億450%電商小貸約2300億約5000億117%眾籌約1億約10億900%合計(jì)約6.3萬億約10.1萬億60.3%互聯(lián)網(wǎng)金融模式網(wǎng)絡(luò)金融：支付1第三方支付是互聯(lián)網(wǎng)金融最早的業(yè)態(tài)，最新定位為“服務(wù)電子商務(wù)發(fā)展和為社會(huì)提供小額、快捷、便民小微支付服務(wù)”。當(dāng)前央行準(zhǔn)入的第三方支付機(jī)構(gòu)共269家，2014年7月后未再發(fā)新牌照，市場監(jiān)管趨嚴(yán)。2014年第三方互聯(lián)網(wǎng)支付交易規(guī)模達(dá)8萬億，同比增長50.3%，其中支付寶、財(cái)付通、銀聯(lián)商務(wù)市場份額位列前三，市場份額合計(jì)超過80%。

2014年中國第三方互聯(lián)網(wǎng)支付交易規(guī)模結(jié)構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)金融模式1.0模式：渠道型充當(dāng)連接貨幣基金和用戶的渠道?！坝囝~寶”被視為里程碑式產(chǎn)品。網(wǎng)絡(luò)金融：理財(cái)2互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)是最具眼球經(jīng)濟(jì)的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)態(tài)，主要代表是“寶寶類”余額理財(cái)產(chǎn)品。截至2014年底市場共有“寶寶”類貨幣基金理財(cái)產(chǎn)品79個(gè)，市場規(guī)模約為1.6萬億元。余額寶2013年2014年增速%用戶規(guī)模4303萬戶1.85億戶330%資產(chǎn)余額1853億元5789.36億元212%人均持有金額4307元3133元-人均收益41.6元139元

2.0模式：平臺(tái)型互聯(lián)網(wǎng)公司跨界合作，直接參與理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)。百度錢包+中國聯(lián)通=沃百富余額寶+淘寶旅游=旅游寶例：余額寶近兩年發(fā)展情況*監(jiān)管要求切實(shí)履行風(fēng)險(xiǎn)披露義務(wù)，防范資產(chǎn)配置中的期限錯(cuò)配和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式國外情況參考：美國P2P行業(yè)為雙寡頭壟斷市場，LendingClub和Prosper份額合計(jì)96%。LendingClub的收入來源為交易手續(xù)費(fèi)（1-6%）、服務(wù)費(fèi)（借款人還款金額的1%）和管理費(fèi)（每年LCA管理資產(chǎn)的0.7%-1.25%）。網(wǎng)絡(luò)金融：融資32014年以來，銀行、國資、上市公司、風(fēng)投資本不斷涌入網(wǎng)貸行業(yè)，加速網(wǎng)貸行業(yè)布局。獲得風(fēng)投青睞的平臺(tái)多達(dá)29家；上市公司、國資國企入股的平臺(tái)，均為17家；銀行背景平臺(tái)達(dá)12家。網(wǎng)絡(luò)借貸包括個(gè)體網(wǎng)絡(luò)借貸（即P2P網(wǎng)絡(luò)借貸）和網(wǎng)絡(luò)小額貸款。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸方面，最近被明確為信息中介、民間借貸行為，經(jīng)過近5年的爆發(fā)式增長，2014年底P2P網(wǎng)貸平臺(tái)1575家，累計(jì)成交2528億元，貸款余額1036億元，年平均綜合利率為17.86%，平均貸款期限為6.12個(gè)月，當(dāng)年問題平臺(tái)達(dá)275家。受經(jīng)濟(jì)和金融大環(huán)境影響，投資人紛紛撤出資金，網(wǎng)貸行業(yè)面臨高兌付壓力。網(wǎng)絡(luò)小額貸款是指互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)通過其控制的小額貸款公司，利用互聯(lián)網(wǎng)向客戶提供的小額貸款?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式眾籌融資(CrowdFunding)是指通過互聯(lián)網(wǎng)形式進(jìn)行公開小額融資的活動(dòng)。國外典型代表有美國的kickstarter、Indiegogo，國內(nèi)有京東眾籌、淘寶眾籌、點(diǎn)名時(shí)間、追夢(mèng)網(wǎng)、天使匯等平臺(tái)，業(yè)務(wù)模式共有捐贈(zèng)眾籌、獎(jiǎng)勵(lì)眾籌、股權(quán)眾籌、債權(quán)眾籌等四種。我國互聯(lián)網(wǎng)眾籌主要是獎(jiǎng)勵(lì)眾籌、股權(quán)眾籌，截至2014年底國內(nèi)眾籌平臺(tái)已達(dá)116家，活躍的股權(quán)眾籌平臺(tái)約30家，年內(nèi)股權(quán)眾籌融資事件3091起，募集金額10.31億元人民幣。從投資階段來講，種子期和初創(chuàng)期企業(yè)占比較高。總體來看，眾籌融資還處于早期發(fā)展階段，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)先行，與金融機(jī)構(gòu)的合作會(huì)加深。網(wǎng)絡(luò)金融：眾籌4電商綜合平臺(tái)：淘寶、京東獨(dú)立眾籌平臺(tái)：天使匯、原始會(huì)垂直眾籌平臺(tái)：華麗集眾籌融資與企業(yè)生命周期關(guān)系圖國內(nèi)眾籌參與方分類*央行對(duì)股權(quán)眾籌融資中介機(jī)構(gòu)的最新定位：可以在符合法律法規(guī)規(guī)定前提下，對(duì)業(yè)務(wù)模式進(jìn)行創(chuàng)新探索，發(fā)揮股權(quán)眾籌融資作為多層次資本市場有機(jī)組成部分的作用，更好服務(wù)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)。內(nèi)部資料，注意保密互聯(lián)網(wǎng)金融模式1.160.30無物理網(wǎng)點(diǎn)減少租金、網(wǎng)點(diǎn)客戶經(jīng)理、網(wǎng)點(diǎn)安保等方面的成本產(chǎn)品數(shù)量少、標(biāo)準(zhǔn)化減少了產(chǎn)品研發(fā)、維護(hù)和營銷成本是流程簡化的基礎(chǔ)流程簡化、自動(dòng)化為中后臺(tái)瘦身降低了運(yùn)營成本創(chuàng)造同樣的金融資產(chǎn)，直銷銀行成本顯著低于傳統(tǒng)銀行INGDiBaComDirectSavingBanksCooperativeBanksPostbank0.00.50.50.5成本/金融資產(chǎn)比（%）0.481.051.25直銷銀行直銷銀行可選擇與客戶分享低成本優(yōu)勢(shì)，為客戶提供：更高的收益免費(fèi)的轉(zhuǎn)賬與支付客戶回饋網(wǎng)絡(luò)金融：直銷銀行5直銷銀行被認(rèn)為是銀行系參與互聯(lián)網(wǎng)金融的重要業(yè)態(tài)。廣義的直銷銀行（DirectBank）是指一般不設(shè)立實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)，通過線上渠道提供服務(wù)的銀行。國外直銷銀行的典型代表有INGDirect、英國匯豐旗下的FirstDirect、加拿大皇家銀行旗下的SecurityFirstNetworkBank（SFNB）、美國通用汽車金融旗下的AllyBank，提供零售金融產(chǎn)品和特色化的金融服務(wù)。國內(nèi)民生、興業(yè)、平安、包商銀行推出的直銷銀行等則主要集中于在線銷售貨幣基金、理財(cái)產(chǎn)品、存款產(chǎn)品等。互聯(lián)網(wǎng)金融模式打造端到端的在線產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系，創(chuàng)造“企企關(guān)系”。持續(xù)完善在線授信模式及風(fēng)險(xiǎn)管理模式，建立“數(shù)字信用”。動(dòng)態(tài)響應(yīng)交易過程各節(jié)點(diǎn)的金融需求，實(shí)現(xiàn)金融產(chǎn)品與交易流程的“無縫對(duì)接”。網(wǎng)絡(luò)金融：產(chǎn)業(yè)鏈金融6改變傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融高度依賴核心企業(yè)及上下游交易行為的特點(diǎn)，以互聯(lián)網(wǎng)模式無縫整合供應(yīng)鏈的信息流、資金流、物流、商流、單據(jù)流等，構(gòu)建線上“數(shù)據(jù)質(zhì)押”為核心的“1即N、N即1”的金融服務(wù)生態(tài)圈，每個(gè)企業(yè)的交易數(shù)據(jù)和行為數(shù)據(jù)都具備可持續(xù)、可循環(huán)、全覆蓋和交叉驗(yàn)證的可行性，從而便于銀行以客戶為中心提供一體化綜合服務(wù)。平安好車順豐嘿店運(yùn)盈e貸未來醫(yī)院蘇寧云商內(nèi)部資料，注意保密互聯(lián)網(wǎng)金融模式繳費(fèi)醫(yī)療教育理財(cái)保險(xiǎn)出國娛樂旅游養(yǎng)老購物客戶E生活商家醫(yī)院學(xué)校物管銀行……網(wǎng)絡(luò)金融：O2O綜合服務(wù)7傳統(tǒng)金融服務(wù)與人的生活之間是相互割裂的，在網(wǎng)絡(luò)時(shí)代隨著人的社會(huì)屬性及行為習(xí)慣的演化變遷，正如BrettKing在《Bank3.0》中提出的“Alwaysbanking,neveratabank”，金融將成為人們生活的如影隨形者?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式銀行發(fā)展網(wǎng)絡(luò)金融的優(yōu)勢(shì)與不足歷史上沿襲的以經(jīng)營債權(quán)為核心的保守經(jīng)營文化對(duì)互聯(lián)網(wǎng)商業(yè)模式的應(yīng)用缺乏敏感技術(shù)創(chuàng)新和互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)應(yīng)用程度不高組織機(jī)構(gòu)龐大，層級(jí)復(fù)雜，決策和市場反應(yīng)靈活性不夠嚴(yán)格的金融監(jiān)管（社會(huì)信譽(yù)）成熟的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)、高端復(fù)雜業(yè)務(wù)的能力門檻長期的客戶信息積累安全性、流動(dòng)性、盈利性的機(jī)制安排線上線下的渠道優(yōu)勢(shì)O2O穩(wěn)健可靠的品牌信用綜合資源整合與跨界能力7大優(yōu)勢(shì)4大不足目錄銀行業(yè)的未來選擇1234互聯(lián)網(wǎng)+發(fā)展趨勢(shì)解析互聯(lián)網(wǎng)金融互聯(lián)網(wǎng)金融的模式機(jī)遇和挑戰(zhàn)機(jī)遇挑戰(zhàn)：業(yè)務(wù)管理、風(fēng)險(xiǎn)運(yùn)營、營銷服務(wù)、產(chǎn)品研發(fā)、企業(yè)文化1業(yè)務(wù)管理客戶、產(chǎn)品、渠道不再隔離，并最終轉(zhuǎn)變?yōu)橐砸苿?dòng)智能終端融合的綜合服務(wù)模式。2345風(fēng)險(xiǎn)運(yùn)營打破地域與行業(yè)限制、注重?cái)?shù)據(jù)分析應(yīng)用，強(qiáng)調(diào)事中實(shí)時(shí)監(jiān)控、建立彈性運(yùn)營體系。營銷服務(wù)由線下產(chǎn)品轉(zhuǎn)變?yōu)榫€上平臺(tái)服務(wù)對(duì)接，由以融資為單一營銷服務(wù)手段轉(zhuǎn)變?yōu)椤捌髽I(yè)支付+融資+產(chǎn)業(yè)鏈+動(dòng)態(tài)風(fēng)控+增值服務(wù)”的全方位營銷服務(wù)方案。產(chǎn)品研發(fā)由封閉轉(zhuǎn)變?yōu)殚_放，彈性的基礎(chǔ)架構(gòu)、敏捷的交付流程、扁平化的創(chuàng)新機(jī)制。企業(yè)文化以開放思維，培育商業(yè)生態(tài)，在利他中利己。機(jī)遇和挑戰(zhàn)業(yè)務(wù)管理：客戶、渠道、產(chǎn)品融合的綜合服務(wù)模式以移動(dòng)互聯(lián)等新型技術(shù)重構(gòu)渠道服務(wù)體系渠道融合，發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)以虛擬化、便捷化與個(gè)性化推進(jìn)產(chǎn)品創(chuàng)新，提升智能化水平，為客戶提供隨時(shí)、隨地、隨心的金融服務(wù)利用大數(shù)據(jù)技術(shù)，還原出客戶掌握客戶的特征、行為方式等信息選擇符合條件的客戶，實(shí)現(xiàn)精準(zhǔn)營銷，營銷“有的放矢”，從廣而告之向窄而告之轉(zhuǎn)變創(chuàng)造最佳的客戶體驗(yàn)Channel渠道服務(wù)Product產(chǎn)品創(chuàng)新隨時(shí)：全天候在線隨地：始終在您身邊協(xié)同：線上線下打通85后個(gè)人客戶漸成主力中小微企業(yè)定制化個(gè)性化綜合化RPC不再隔離，而是一種綜合的服務(wù)模式1Relationship客戶關(guān)系高收益高流動(dòng)低成本機(jī)遇和挑戰(zhàn)風(fēng)險(xiǎn)運(yùn)營：打破地域與行業(yè)限制、注重?cái)?shù)據(jù)分析應(yīng)用，強(qiáng)調(diào)事中實(shí)時(shí)監(jiān)控、建立彈性運(yùn)營體系運(yùn)營管理（彈性體系）全天候：運(yùn)營保障由5╳8小時(shí)向7╳24小時(shí)升級(jí)；全球化：由面向境內(nèi)向服務(wù)全球擴(kuò)展；跨行業(yè)：由單純運(yùn)營金融業(yè)務(wù)向跨行業(yè)運(yùn)營轉(zhuǎn)變;柔性管理：建立隨需而變、快速靈活的柔性運(yùn)營支持體系。風(fēng)險(xiǎn)管理（在線審核、異地授信）

貸前：根據(jù)企業(yè)經(jīng)營數(shù)據(jù)和認(rèn)證數(shù)據(jù)，辨析經(jīng)營狀況，反應(yīng)償債能力；貸中：通過數(shù)據(jù)分析實(shí)時(shí)監(jiān)控客戶的交易狀況和現(xiàn)金流，為風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警提供信息輸入；貸后：通過互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)控經(jīng)營動(dòng)態(tài)和行為，可能影響正常履約的行為將被預(yù)警，建立貸后監(jiān)控機(jī)制。2機(jī)遇和挑戰(zhàn)營銷服務(wù)：由線下產(chǎn)品轉(zhuǎn)變?yōu)榫€上平臺(tái)服務(wù)對(duì)接，由以融資為單一營銷服務(wù)手段轉(zhuǎn)變?yōu)椤捌髽I(yè)支付+融資+產(chǎn)業(yè)鏈+動(dòng)態(tài)風(fēng)控+增值服務(wù)”的全方位營銷服務(wù)方案。網(wǎng)絡(luò)與大數(shù)據(jù)時(shí)代，客戶及合作伙伴的基本需求呈現(xiàn)多元化、綜合化與網(wǎng)絡(luò)化的特點(diǎn)，單純靠線下某一單項(xiàng)產(chǎn)品及服務(wù)（如“融資”）很難滿足客戶的要求，必須通網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)服務(wù)對(duì)接的方式來滿足客戶新的需求。通過網(wǎng)絡(luò)服務(wù)平臺(tái)對(duì)接電子商務(wù)企業(yè)以及高成長性行業(yè)等客戶及合伙伙伴的需求，提供綜合的金融服務(wù)解決方案（包括“企業(yè)支付+融資+產(chǎn)業(yè)鏈+動(dòng)態(tài)風(fēng)控+增值服務(wù)”等），拓展新的市場，帶動(dòng)傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)的發(fā)展。單一的融資需求綜合的金融服務(wù)方案客戶需求3機(jī)遇和挑戰(zhàn)產(chǎn)品研發(fā)：由封閉轉(zhuǎn)變?yōu)殚_放，彈性的基礎(chǔ)架構(gòu)、敏捷的交付流程、扁平化的創(chuàng)新機(jī)制②扁平化的創(chuàng)新機(jī)制借鑒“眾包”的理念，發(fā)揮“長尾”的威力，打破自下而上的層級(jí)管理架構(gòu)，建立靈活的扁平化、直達(dá)式的渠道，使基層員工的創(chuàng)意能夠直接到達(dá)總部或分行。③敏捷的交付流程在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，企業(yè)獲得一項(xiàng)優(yōu)勢(shì)的時(shí)間較以前大大縮短，失去一項(xiàng)優(yōu)勢(shì)的時(shí)間也大大縮短。這要求銀行必須采取短周期的迭代模式，提高效率，搶占先機(jī)。①彈性的基礎(chǔ)架構(gòu)④開放的應(yīng)用平臺(tái)使用云計(jì)算的支撐架構(gòu)，建立隨需而變的彈性基礎(chǔ)設(shè)施，逐步滿足國產(chǎn)化要求。為客戶搭建開放的應(yīng)用平臺(tái)，鼓勵(lì)客戶自己創(chuàng)建APP，實(shí)現(xiàn)與客戶的共贏，這樣既可以激發(fā)客戶的參與感，又可以節(jié)省銀行的開發(fā)成本，發(fā)現(xiàn)最能滿足客戶需要的創(chuàng)新。4機(jī)遇和挑戰(zhàn)企業(yè)文化：以開放思維，培育商業(yè)生態(tài)，在利他中利己。積極融入其他各類商業(yè)生態(tài)，合作共贏電子商務(wù)企業(yè)、第三方支付公司、移動(dòng)智能終端開發(fā)商等的商業(yè)生態(tài)圈都是銀行的必爭之地；可考慮對(duì)外參股、股權(quán)置換、并購等公司化平臺(tái)運(yùn)作，有效開展垂直領(lǐng)域的市場合作，補(bǔ)齊網(wǎng)絡(luò)金融生態(tài)鏈中的不足環(huán)節(jié)，跨界防御。突出獨(dú)特優(yōu)勢(shì)，融合共生銀行的主體地位無法被取代在“融合共生”中找準(zhǔn)位置在利他中利己5開發(fā)大數(shù)據(jù)應(yīng)用銀行業(yè)的未來選擇1客戶畫像個(gè)人客戶畫像企業(yè)客戶畫像精準(zhǔn)營銷交叉營銷個(gè)性化推薦客戶生命周期管理風(fēng)險(xiǎn)管控貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估欺詐交易識(shí)別反洗錢分析運(yùn)營優(yōu)化市場和渠道分析產(chǎn)品和服務(wù)優(yōu)化輿情分析進(jìn)軍直銷銀行銀行業(yè)的未來選擇2目前已有20多家銀行推出了直銷銀行，其成為傳統(tǒng)銀行在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域發(fā)展的重要嘗試，這種不依賴實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)，只需將直銷銀行賬戶和銀行卡綁定，即可在線銷售金融產(chǎn)品的模式，受到越來越多銀行青睞。有專家認(rèn)為，直銷銀行或?qū)⒊蔀楦縻y行的“標(biāo)配”。搭建電商平臺(tái)銀行業(yè)的未來選擇3中國銀行：中銀易商、e社區(qū)工商銀行：融e購建設(shè)銀行：善融商務(wù)農(nóng)業(yè)銀行：e商管家交通銀行：交博匯招商銀行：招商銀行網(wǎng)上商城由于無法從第三方支付企業(yè)無法獲取第一手交易數(shù)據(jù)，因此自身主導(dǎo)搭建網(wǎng)上商城，積累交易數(shù)據(jù)，通過數(shù)據(jù)的分析進(jìn)而挖掘產(chǎn)品和金融服務(wù)的銷售機(jī)會(huì)。開發(fā)線上供應(yīng)鏈金融供應(yīng)鏈金融在中國經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型中將發(fā)揮的巨大金融能量，國內(nèi)的供應(yīng)鏈金融市場規(guī)模目前已超過10萬億，預(yù)計(jì)到2020年可達(dá)20萬億，市場非常足夠大。互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)進(jìn)入金融領(lǐng)域的關(guān)鍵在于，通過電商平臺(tái)積聚商品供銷的上下游企業(yè)，形成完整的供應(yīng)鏈或產(chǎn)業(yè)鏈，進(jìn)而積累交易信息。這正是商業(yè)銀行拓展中小企業(yè)供應(yīng)鏈金融的核心所在。因此商業(yè)銀行應(yīng)大力開發(fā)線上供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品。在推進(jìn)路徑上，主要有三種模式：1、與第三方合作，銀行與電子商務(wù)企業(yè)合作供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品，如某銀行與海爾日日順物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)合作，某銀行與1號(hào)店合作電商供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品；2、自主開發(fā)產(chǎn)品，推出針對(duì)電商和物流行業(yè)的在線供應(yīng)鏈金融解決方案，如某銀行推出針對(duì)電商和物流行業(yè)的在線供應(yīng)鏈金融解決方案；3、銀行從對(duì)資金的管理到對(duì)交易對(duì)手的管理，不僅為企業(yè)提供融資、結(jié)算支付等傳統(tǒng)資金服務(wù)，還融入理財(cái)、訂單管理，甚至賬務(wù)處理等功能。銀行業(yè)的未來選擇4實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)智能化升級(jí)隨著互聯(lián)網(wǎng)的深入運(yùn)用，網(wǎng)點(diǎn)面對(duì)面的柜臺(tái)交易日益被自助交易和網(wǎng)上交易所替代?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)進(jìn)一步加劇了這一趨勢(shì)。適應(yīng)這一趨勢(shì)，近年來，商業(yè)銀行著手開展實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)的智能升級(jí)。1、重新進(jìn)行功能布局，增加智能化自助交易設(shè)備，如VTM、ITM、自助發(fā)卡機(jī)等，甚至打造無人值守的智能輕網(wǎng)點(diǎn)，打破交易的時(shí)間限制；2、在傳統(tǒng)業(yè)務(wù)流程中引入智能元素，如借助移動(dòng)pad，更高效和便捷地為親臨網(wǎng)點(diǎn)的客戶提供服務(wù)，提高客戶體驗(yàn)度；3、借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)整合線上線下渠道和服務(wù)，打造O2O金融服務(wù)新模式，如預(yù)約叫號(hào)排隊(duì)等應(yīng)用。4、積極探索與咖啡店、便利店等合作，推出新型網(wǎng)點(diǎn)業(yè)態(tài)。銀行業(yè)的未來選擇5大力發(fā)展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)2015年上半年，消費(fèi)金融領(lǐng)域成為業(yè)內(nèi)最受關(guān)注的“新藍(lán)?！?，以趣分期、分期樂為代表的校園消費(fèi)金融分期平臺(tái)紛紛上線運(yùn)行，以天貓花唄、天貓分期購、京東白條、京東校園白條為代表的線上消費(fèi)分期產(chǎn)品也紛紛問世。各家商業(yè)銀行也不斷的以資深的信用卡為載體開展線上與線下相結(jié)合的分期業(yè)務(wù)推進(jìn)，隨著利率的逐步市場化以及存貸利差的收窄，消費(fèi)金融將成為未來商業(yè)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展的重要核心紐帶。銀行業(yè)的未來選擇6大力發(fā)展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)銀行業(yè)的未來選擇6構(gòu)建客戶“信用”檔案，打好征信基礎(chǔ)。創(chuàng)建“虛擬額度”，實(shí)現(xiàn)客戶線上預(yù)授信。打通“積分優(yōu)惠”，統(tǒng)一渠道內(nèi)介質(zhì)積分。創(chuàng)造“場景應(yīng)用”，吸引線上線下跨界合作。打造“一體化授信”，搶占消費(fèi)金融市場。定制“客群專屬”，提供以客戶為中心的消費(fèi)金融服務(wù)。大力發(fā)展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)全流程線上貸款業(yè)務(wù)，實(shí)現(xiàn)線上申請(qǐng)、受理和審批，提高處理效率。銀行業(yè)的未來選擇6預(yù)授信解決方案目標(biāo)客群存量數(shù)據(jù)預(yù)授信模型授信邀約客戶激活客戶使用嵌入式解決方案產(chǎn)品推廣（合作方）申請(qǐng)入口（合作方）填寫申請(qǐng)要素授信結(jié)果（反饋合作方）客戶動(dòng)用（合作方）流量跳轉(zhuǎn)方案產(chǎn)品推廣（合作方）申請(qǐng)鏈接（合作方）客戶申請(qǐng)（微信或APP）授信結(jié)果（APP）客戶動(dòng)用（APP）跨界聯(lián)合銀行業(yè)的未來選擇7跨界合作指尖上的醫(yī)療。。。。智慧旅游社區(qū)O2O商業(yè)銀行除了要固守本色以外，還應(yīng)主動(dòng)走出去，根據(jù)自身的專業(yè)特長、風(fēng)險(xiǎn)偏好、市場定位等因素，科學(xué)選擇跨界合作的對(duì)象，取長補(bǔ)短，強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合，發(fā)揮對(duì)主營業(yè)務(wù)的協(xié)同效應(yīng)，加速互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的探索步伐?？缃缏?lián)合：社區(qū)O2O在生活社區(qū)和工作社區(qū)中，以互聯(lián)網(wǎng)方式提供金融和泛金融服務(wù)的方式，解決傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)獲客瓶頸的問題并形成數(shù)據(jù)積累，進(jìn)而挖掘出金融產(chǎn)品和服務(wù)的銷售機(jī)會(huì)，獲得新的客戶增長點(diǎn)和利潤增長點(diǎn)。其核心是以社區(qū)服務(wù)為出發(fā)點(diǎn)，圍繞客戶“衣（醫(yī)）食住行美娛玩”需求，基于銀行的線下資源及網(wǎng)絡(luò)云服務(wù)平臺(tái)構(gòu)建新型的O2O服務(wù)體系，發(fā)揮傳統(tǒng)商業(yè)銀行網(wǎng)點(diǎn)與人員優(yōu)勢(shì)，打造物業(yè)、住戶、商戶、銀行共同合作繁榮的生態(tài)。案例：中國銀行的“中銀e社區(qū)”；平安銀行的“平安好鄰居”。銀行業(yè)的未來選擇7繳費(fèi)醫(yī)療教育理財(cái)保險(xiǎn)出國娛樂旅游養(yǎng)老購物業(yè)主E生活商家醫(yī)