kpmg -香港資本市場通訊 – 2024年4月第2期 香港交易所就氣候相關(guān)信息披露發(fā)表《咨詢總結(jié)》

?2024畢馬威會計師事務(wù)所—香港特別行政區(qū)合伙制事務(wù)所，是與英國私營擔保有限公司—畢馬威國際有限公司相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球性組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。在中國香港特別行政區(qū)印刷。香港資本市場通訊香港交易所就氣候相關(guān)信息披露發(fā)表《咨詢總結(jié)》 針對1月1日或以后的財政年度大型股發(fā)行人*非大型股的主板發(fā)行人GEM發(fā)行人范圍1和范圍2溫室氣體排放2025–強制要求2025–強制要求2025–強制要求新氣候規(guī)定（除了范圍1和范圍2溫室氣體排放外）2025-“不遵守就解釋”2026–強制要求2025-“不遵守就解釋”部分氣候相關(guān)信息披露要求的寬免措施下一步?2024畢馬威會計師事務(wù)所—香港特別行政區(qū)合伙制事務(wù)所，是與英國私營擔保有限公司—畢馬威國際有限公司相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球性組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。在中國香港特別行政區(qū)印刷。氣候信息披露要求.披露發(fā)行人用于監(jiān)督和管理與氣候相關(guān)的風險和機遇的管治流程、監(jiān)控和程序，包括負責的機構(gòu)或個人、他們的技術(shù)及能力、監(jiān)督流程和頻率、策.披露氣候相關(guān)風險及機遇，及其對發(fā)行人現(xiàn)金流量的短、中及長期影響。.披露氣候相關(guān)風險及機遇對發(fā)行人的商業(yè)模式及價值鏈的當前和預期影響。.通過氣候情境分析，披露發(fā)行人的策略及其.披露氣候相關(guān)風險及機遇帶來的當前和預期財務(wù)影響的定性和定量信息。風險管理.披露發(fā)行人識別、評估和管理氣候相關(guān)風指標和目標.披露與發(fā)行人溫室氣體排放、轉(zhuǎn)型風險、實體風險、相關(guān)機遇、資本運用、內(nèi)部碳價.披露發(fā)行人為監(jiān)控用其戰(zhàn)略目標的進展而設(shè)定的目標，以及法律或法規(guī)要求發(fā)行人達到1國際可持續(xù)發(fā)展準則理事會（ISSB）準則由ISSB一般準則或《國際財務(wù)報告準則S1號——可持續(xù)相關(guān)財務(wù)信息披露一般要求》（IFRSS1）和ISSB氣候準則或《國際財務(wù)報告準則S2號——氣候相關(guān)披露》（IFRSS2）組成。這些準則旨在作為可持續(xù)發(fā)展報告標準的全球基準，供世界各地的實體準備一致、可比和可靠的可持續(xù)發(fā)展信息披露。?2024畢馬威會計師事務(wù)所—香港特別行政區(qū)合伙制事務(wù)所，是與英國私營擔保有限公司—畢馬威國際有限公司相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球性組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。在中國香港特別行政區(qū)印刷。新氣候規(guī)定的階段性方法助其設(shè)計和規(guī)劃采用ISSB準則。其中包括根據(jù)公司規(guī)模、準備情況和其經(jīng)營的細分市場等部分新氣候規(guī)定的寬免措施使用氣候相關(guān)情景分析與IFRSS1及執(zhí)行指南保持一致性發(fā)行人應(yīng)根據(jù)IFRSS1準則中規(guī)定的概念基介紹有助于準備披露的分步工作流程、外部框架和則或參照ISSB準則的方法。作為該成員之一，香港將優(yōu)持續(xù)披露準則，只要相應(yīng)地納入《ESG準則》中規(guī)定的如貴方對本期內(nèi)容有任何疑問，歡迎聯(lián)系以下資劉國賢譚曉林朱雅儀吳順賢謝施韻serene.seah-tan@/cn本刊物所載資料僅供一般參考用，并非針對任何個人或團體的個別情況而提供。雖然本所已致力提供準確和及時的資料，但本所不能保證這些資料在閣下收取時或日后仍然準確。任何人士不應(yīng)在沒有詳細考慮相關(guān)的情況及獲取適當?shù)膶I(yè)意見下依據(jù)所載資料行事。?2024畢馬威會計師事務(wù)所—香港特別行政區(qū)合伙制事務(wù)所，是與英國私營擔保有限公司—畢馬威國際有限公司相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球性組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。畢馬威的名稱和標識均為畢馬威全球性組織中的獨立成員所經(jīng)許可后使用的商標。?2024畢馬威會計師事務(wù)所—香港特別行政區(qū)合伙制事務(wù)所，是與英國私營擔保有限公司—畢馬威國際有限公司相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球性組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。在中國香港特別行政區(qū)印刷。段落2要求執(zhí)行寬免措施1.管治機構(gòu)或個人的管制責任發(fā)行人須披露其信息，包括負責監(jiān)督氣候相關(guān)風險和機遇的治理機構(gòu)（可包括董事會、委員會或其他同等治理機構(gòu)）或個人的咨詢。具體而言，發(fā)行人須指出有關(guān)機構(gòu)或個人及披露以下信息：不適用19(a)(i)技能和勝任能力該機構(gòu)或個人如何厘定當前或?qū)硎欠裼羞m當?shù)募寄芎蛣偃文芰肀O(jiān)督應(yīng)對氣候相關(guān)風險和機遇不適用19(a)(ii)流程和頻次該機構(gòu)或個人獲悉氣候相關(guān)風險和機遇的方式和頻率。不適用19(a)(iii)董事會的角色和責任該機構(gòu)或個人在監(jiān)督發(fā)行人的策略、重大交易決策和風險管理程序及相關(guān)政策的過程中，如何考慮氣候相關(guān)風險和機遇，包括該機構(gòu)或個人是否有考慮與該等氣候相關(guān)風險和機遇相關(guān)的權(quán)衡評不適用19(a)(iv)進度監(jiān)察該機構(gòu)或個人如何監(jiān)督有關(guān)氣候相關(guān)風險和機遇的目標制定并監(jiān)察達標進度（見第37段至第40段），包括是否將相關(guān)績效指標納入薪酬政策以及如何納入（見第35段）。不適用管理層的角色和責任發(fā)行人須披露管理層在用以監(jiān)察、管理及監(jiān)督氣候相關(guān)風險和機遇的管治流程、監(jiān)控措施及程序中的角色，包括以下信息：i.該角色是否被委托給特定的管理層人員或管理層委員會以及如何對該人員或委員會進行監(jiān)督；及ii.管理層可有使用監(jiān)控措施及程序協(xié)助監(jiān)督氣候相關(guān)風險和機遇；如有，這些監(jiān)控措施及程序如何與其他內(nèi)部職能部門進行整合。不適用2.策略氣候相關(guān)風險和機遇發(fā)行人須披露其信息，以讓人理解其合理預期可能在短期、中期或長期影響其現(xiàn)金流量、融資渠道或資本成本的氣候相關(guān)風險和機遇。具體而言，發(fā)行人須：(a)描述合理預期可能在短期、中期或長期影響發(fā)行人的現(xiàn)金流量、融資渠道或資本成本的氣候相關(guān)風險和機遇；(b)就發(fā)行人已識別的每項氣候相關(guān)風險，解釋發(fā)行人是否認為該風險是與氣候相關(guān)物理風險或與氣候相關(guān)轉(zhuǎn)型風險；(c)就發(fā)行人已識別的每項氣候相關(guān)風險和機遇，具體說明其合理預期可能影響發(fā)行人的時間范圍（短期、中期或長期及(d)解釋發(fā)行人如何定義短期、中期及長期，以及這些定義如何與其策略決定規(guī)劃范圍掛鉤。合理咨詢寬免(識別氣候相關(guān)風險和機遇)商業(yè)敏感寬免(氣候相關(guān)機遇)業(yè)務(wù)模式和價值鏈發(fā)行人須披露讓人了解氣候相關(guān)風險和機遇對其業(yè)務(wù)模式和價值鏈的當前和預期影響的信息。具體而言，發(fā)行人須作如下披露：(a)描述氣候相關(guān)風險和機遇對發(fā)行人的業(yè)務(wù)模式和價值鏈的當前和預期影響；及(b)描述在發(fā)行人的業(yè)務(wù)模式和價值鏈中，氣候相關(guān)風險和機遇集中的地方（例如，地理區(qū)域、設(shè)施及資產(chǎn)類型）。合理咨詢寬免(價值鏈范圍的確定)策略和決策發(fā)行人須披露讓人了解氣候相關(guān)風險和機遇對其策略和決策的影響的信息。具體而言，發(fā)行人須不適用《上市規(guī)則》附錄C2中的相關(guān)段落編號與《主板上市規(guī)則》和《GEM上市規(guī)則》相同。?2024畢馬威會計師事務(wù)所—香港特別行政區(qū)合伙制事務(wù)所，是與英國私營擔保有限公司—畢馬威國際有限公司相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球性組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。在中國香港特別行政區(qū)印刷。段落2要求執(zhí)行寬免措施(a)有關(guān)發(fā)行人已經(jīng)及將來計劃在其策略和決策中如何應(yīng)對氣候重大風險及機遇的信息，包括發(fā)行人計劃如何實現(xiàn)任何其所設(shè)定的氣候相關(guān)目標，以及任何法律或法規(guī)要求達到的目標。具體而言，發(fā)行人須披露以下信息：i.因應(yīng)氣候相關(guān)風險和機遇而在當前及預期將來對發(fā)行人業(yè)務(wù)模式（包括資源分配）作出的變動；ii.已經(jīng)或預期將進行的任何適應(yīng)或減緩工作（直接或間接）；iii.發(fā)行人任何與氣候相關(guān)轉(zhuǎn)型計劃（包括制定轉(zhuǎn)型計劃時使用的主要假設(shè)的信息，以及該計劃所依賴的因素或若發(fā)行人并未有這樣的計劃，則作適當?shù)姆穸暶鳎话l(fā)行人計劃如何實現(xiàn)第37至40段所述的任何氣候相關(guān)目標（包括任何溫室氣體排放(b)有關(guān)發(fā)行人當前及將來計劃如何為根據(jù)第22(a)段披露的行動提供資源。發(fā)行人須披露先前各匯報期內(nèi)按照第22(a)段所披露計劃的進度。當前財務(wù)影響發(fā)行人須披露以下定性和量化資料：(a)氣候相關(guān)風險和機遇如何影響發(fā)行人在匯報期的財務(wù)狀況、財務(wù)表現(xiàn)及現(xiàn)金流量；及(b)當存在將導致下一匯報年度相關(guān)財務(wù)報表中的資產(chǎn)和負債賬面價值發(fā)生重要調(diào)整的重大風險時，關(guān)于第24(a)段中識別的氣候相關(guān)風險和機遇的信息。財務(wù)影響豁免(僅在某些條件下允許被披露的定性咨詢)預期財務(wù)影響發(fā)行人須披露以下定性和量化資料：(a)發(fā)行人經(jīng)考慮其管理氣候相關(guān)風險和機遇的策略后，并考慮到以下各項，預期其財務(wù)表現(xiàn)在短期、中期及長期內(nèi)將如何變化：i.其投資及處置計劃；及ii.其為實施策略所需的資金的計劃資金來源；及(b)基于發(fā)行人管理氣候相關(guān)風險和機遇的策略，其預計其財務(wù)業(yè)績及現(xiàn)金流量在短期、中期及長期的變化。能力寬免(量化預期財務(wù)影響)財務(wù)影響寬免(僅在某些條件下允許被披露的定性咨詢)合理資料寬免或能力寬免(編輯關(guān)于預期財務(wù)影響的披露)氣候韌性在考慮發(fā)行人已識別的氣候相關(guān)風險和機遇后，發(fā)行人須披露信息，使他人了解發(fā)行人的策略及業(yè)務(wù)模式對氣候相關(guān)變化、發(fā)展或不確定性的韌性。發(fā)行人須按與其情況相稱的做法，使用與氣候相關(guān)的情景分析來評估其氣候韌性。提供量化信息時，發(fā)行人可披露單一數(shù)額或區(qū)間范圍。具(a)發(fā)行人截至匯報日對其氣候韌性的評估，其有助于了解：i.發(fā)行人的分析結(jié)果對其策略和業(yè)務(wù)模式的影響（如有包括發(fā)行人需要如何應(yīng)對氣候相關(guān)情景分析中確定的影響；ii.發(fā)行人對氣候韌性的評估中考慮的重大不確定因素的范疇；及iii.發(fā)行人根據(jù)氣候發(fā)展調(diào)整其短期、中期和長期策略和業(yè)務(wù)模式的能力；(b)如何及何時進行氣候相關(guān)情景分析，包括：i.使用的輸入數(shù)據(jù)，包括：1.發(fā)行人在分析中使用的氣候相關(guān)情景及其來源；2.分析是否涵蓋多種不同的氣候相關(guān)情景；3.分析所使用的氣候相關(guān)情景是否與氣候相關(guān)轉(zhuǎn)型風險或氣候相關(guān)物理風險有關(guān)；4.發(fā)行人在其情景中是否使用了與最新氣候變化國際協(xié)議相一致的情景；5.發(fā)行人為何認為所選擇的氣候相關(guān)情景與評估其氣候相關(guān)變化、發(fā)展或不確定性的韌性相關(guān)；6.發(fā)行人在分析中所使用的時間范圍；及合理資料寬免或能力寬免(氣候相關(guān)情境分析方法)段落2要求執(zhí)行寬免措施7.發(fā)行人分析所涵蓋的營運范圍（例如分析所涵蓋的營運地點及業(yè)務(wù)單位）；ii.發(fā)行人在分析中所作的關(guān)鍵假設(shè)；及iii.進行氣候相關(guān)情景分析的匯報期。3.風險管理氣候相關(guān)風險和機遇發(fā)行人須披露以下信息：(a)發(fā)行人用于識別、評估氣候相關(guān)風險和機遇，以及厘定當中輕重緩急并保持監(jiān)察的流程及相關(guān)政策，包括有關(guān)以下方面的信息；i.發(fā)行人使用的輸入數(shù)據(jù)及參數(shù)（例如數(shù)據(jù)源及程序所涵蓋的業(yè)務(wù)范圍ii.發(fā)行人可有及如何使用氣候相關(guān)情景分析來識別氣候相關(guān)風險；iii.發(fā)行人如何評估有關(guān)風險的影響的性質(zhì)、可能性及程度（例如發(fā)行人可有考慮定性因素、量化門坎或其他所用標準）；iv.發(fā)行人可有及如何就氣候相關(guān)風險相對于其他類型風險的優(yōu)次排列；v.發(fā)行人如何監(jiān)察其氣候相關(guān)風險；及vi.與上一個匯報期相比，發(fā)行人可有及如何改變其使用的流程；(b)發(fā)行人用于識別、評估氣候相關(guān)風險和機遇，以及厘定當中輕重緩急并保持監(jiān)察的流程（包括發(fā)行人可有及如何使用氣候相關(guān)情景分析來確定氣候相關(guān)機遇的信息及(c)氣候相關(guān)風險和機遇的識別、評估、優(yōu)次排列和監(jiān)察流程，是如何融入發(fā)行人的整體風險管理流程，以及融入的程度如何。不適用4.指標和目標溫室氣體排放發(fā)行人須披露匯報期內(nèi)的溫室氣體絕對總排放量（以公噸二氧化碳當量表示并分為：(a)范圍1溫室氣體排放；(b)范圍2溫室氣體排放；及(c)范圍3溫室氣體排放。發(fā)行人須：(a)除非管轄機關(guān)或發(fā)行人上市之另一交易所另有要求，否則發(fā)行人須根據(jù)《溫室氣體核算體系：企業(yè)核算與報告標準（2004年）》計量其溫室氣體排放；(b)披露其用于計量溫室氣體排放的方法，包括：i.發(fā)行人用于計量其溫室氣體排放的計量方法、輸入數(shù)據(jù)及假設(shè)；ii.發(fā)行人為何選擇該計量方法、輸入數(shù)據(jù)及假設(shè)計量溫室氣體排放；及iii.發(fā)行人在匯報期對計量方法、輸入數(shù)據(jù)及假設(shè)進行的任何變更以及變更原因；(c)就根據(jù)第28(b)段披露的范圍2溫室氣體排放，披露其以地域為基準的范圍2溫室氣體排放，并提供有助于了解該排放的任何所需合約文書的信息；及(d)就根據(jù)第28(c)段披露的范圍3溫室氣體排放，根據(jù)《溫室氣體核算體系：企業(yè)價值鏈（范圍3）核算與報告標準（2011年）》所述的范圍3類別披露發(fā)行人計量范圍3溫室氣體排放中包含的類別。合理資料寬免(范圍3溫室氣體排放量的輸入，假設(shè)和測量方法)氣候相關(guān)轉(zhuǎn)型風險發(fā)行人須披露容易受氣候相關(guān)轉(zhuǎn)型風險影響的資產(chǎn)或業(yè)務(wù)活動的金額及百分比。合理資料寬免(氣候相關(guān)機遇的計算指標)段落2要求執(zhí)行寬免措施氣候相關(guān)物理風險發(fā)行人須披露容易受氣候相關(guān)物理風險影響的資產(chǎn)或業(yè)務(wù)活動的金額及百分比。合理資料寬免(氣候相關(guān)機遇的計算指標)氣候相關(guān)機遇發(fā)行人須披露涉及氣候相關(guān)機遇的資產(chǎn)或業(yè)務(wù)活動的金額及百分比。合理資料寬免(氣候相關(guān)機遇的計算指標)資本運用發(fā)行人須披露用于氣候相關(guān)風險和機遇的資本開支、融資或投資的金額。不適用內(nèi)部碳定價發(fā)行人須披露如下：(a)闡釋發(fā)行人可有及如何在決策中應(yīng)用碳定價（例如投資決策、轉(zhuǎn)移定價及情景分析）；及(b)發(fā)行人用于評估其溫室氣體排放成本的每公噸溫室氣體排放量定價；或適當?shù)姆穸暶?，確認發(fā)行人沒有在決策中應(yīng)用碳定價。不適用薪酬發(fā)行人須披露氣候相關(guān)考慮因素可有及如何納入薪酬政策，或提供適當?shù)姆穸暶?。這可能構(gòu)成根據(jù)第19(a)(iv)段作出的披露的一部分。不適用行業(yè)指標本交易所鼓勵發(fā)行人披露與一項或多項特定的業(yè)務(wù)模式和活動有關(guān)的行業(yè)指標，或與參與有關(guān)行業(yè)常見特征有關(guān)的行業(yè)指針。在決定披露哪些行業(yè)指針時，本交易所鼓勵發(fā)行人參考《〈國際財務(wù)報告可持續(xù)披露準則S2號〉行業(yè)披露指南》和其他國際環(huán)境、社會及管治報告框架規(guī)定的行業(yè)披露要求所述的與披露主題相關(guān)的行業(yè)指針，并考慮其是否適用。不適用氣候相關(guān)目標發(fā)行人須披露(a)其為監(jiān)察實現(xiàn)其策略目標的進展而設(shè)定的與氣候相關(guān)的定性及量化目標；及(b)法律或法規(guī)要求發(fā)行人達到的任何目標，包括任何溫室氣體排放目標。發(fā)行人須就每個目標逐一(a)用以設(shè)定目標的指針；(b)目標的目的（例如減緩、適應(yīng)或以科學為基礎(chǔ)的舉措）；(c)目標的適用范圍（例如目標是適用于發(fā)行人整個集團還是部分（如僅適用于某個業(yè)務(wù)單位(d)目標的適用期間；(e)衡量進度的基準期間；(f)階段性目標或中期目標（如有）；(g)如屬量化目標，其屬絕對目標還是強度目標；及(h)最新氣候變化國際協(xié)議（包括該協(xié)議產(chǎn)生的司法承諾）如何為發(fā)行人設(shè)定目標提供信息。發(fā)行