記賬實操-以融資為目的的黃金租賃業(yè)務(wù)的會計處理

會計實操文庫1/8記賬實操-以融資為目的的黃金租賃業(yè)務(wù)的會計處理案例背景情形一：以融資為目的，甲上市公司與銀行簽訂黃金租賃合約，約定從銀行租入一定數(shù)量某成色（如AU99.95）的黃金，按照租借日所租黃金市價的固定費(fèi)率（如3.5%）支付租金，于租約到期日向銀行償還同質(zhì)同量的黃金。該租賃合同未要求銀行將黃金過戶給公司，而是于合同生效日將租入的黃金出售給該銀行，并于到期日向該銀行購回相同數(shù)量的黃金以了結(jié)租賃義務(wù)。上述即期出售和遠(yuǎn)期購回黃金的價格系合同雙方通過談判事先約定，不一定與出售日或購回日的市場價格相同。情形二：以融資為目的，乙上市公司與銀行簽訂黃金租賃合約，約定從銀行租入一定數(shù)量某成色（如AU99.95）的黃金，按照租借日所租黃金市價的固定費(fèi)率（如3.5%）支付租金，于租約到期日向銀行償還同質(zhì)同量的黃金。該租賃合同要求銀行將黃金過戶給公司，并由公司自主決定在交易所市場出售和購回的時機(jī)，并承擔(dān)由此產(chǎn)生的市場價格波動的風(fēng)險。公司在交易所市場出售黃金后，并未簽訂遠(yuǎn)期黃金買賣合同以鎖定上述風(fēng)險。租賃合同到期日前，公司判斷黃金價格將要大幅上漲，為節(jié)省融資成本，公司提前購入黃金以待到期日交割給銀行。情形三：以融資為目的，丙上市公司與銀行簽訂黃金租賃合約，約定從銀行租入一定數(shù)量某成色（如AU99.95）的黃金，按照租借日所租黃金市價的固定費(fèi)率（如3.5%）支付租金，于租約到期日向銀行償還同質(zhì)同量的黃金。該租賃合同要求銀行將黃金過戶給公司，并由公司自主決定在交易所市場出售和購回的時機(jī)，并承擔(dān)由此產(chǎn)生的市場價格波動的風(fēng)險。為鎖定上述風(fēng)險，公司在與銀行簽訂租賃合同的同時選擇與同一家銀行按照彼時的遠(yuǎn)期市場價格達(dá)成遠(yuǎn)期黃金買賣合同，該合同可以通過全額或凈額方式交割。上述兩項交易盡管在標(biāo)的物、簽約時間和交易對手方面相同，但合同條款彼此獨(dú)立且都是按照市場條件達(dá)成。問題：針對上述以融資為目的的黃金租賃交易，應(yīng)如何進(jìn)行會計處理？二、會計準(zhǔn)則及相關(guān)規(guī)定《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第9號——金融工具（應(yīng)用指南）》第B.6段有關(guān)闡釋“衍生工具的定義：抵銷貸款”時，對于多項合同疊加可作為一項生工具時指出：“作出這種判斷的跡象包括：同時簽訂并且互為條件；具有相同的交易對手方；與相同的風(fēng)險相關(guān)；沒有明顯的經(jīng)濟(jì)需要或?qū)嵸|(zhì)的商業(yè)目的將原本在單項交易中不能完成的交易分成若干交易。三、案例解析黃金是商品，不是會計準(zhǔn)則所定義的金融資產(chǎn)。同時，案例中的黃金不是一項特定資產(chǎn)，因而也不適用租賃準(zhǔn)則。由于銀行信貸額度緊張等原因，不少公司采用向銀行租賃黃金并立即將黃金出售以獲得現(xiàn)金的方式向銀行融資，但實務(wù)中存在各種不同的交易安排，應(yīng)根據(jù)具體安排進(jìn)行相應(yīng)會計處理。情形一：在該情形下，甲公司在與銀行簽訂黃金租賃合約的同時，與該銀行簽訂在租賃合同生效日賣出黃金的合約和在到期日購回黃金的遠(yuǎn)期合約，三項合同同時簽訂并且互為條件，合同為與同一家銀行簽訂，均面臨黃金價格波動的風(fēng)險。同時，A公司作為黃金租入方無法接觸到租賃資產(chǎn)黃金，無法決定租賃資產(chǎn)的利用方式（如賣空時機(jī)或價格），并且不受“賣空（租賃資產(chǎn)）期間黃金價格波動的影響，而僅僅在合同生效日收取現(xiàn)金流量后承擔(dān)了一項于未來期間歸還某一確定金額的現(xiàn)金流量的義務(wù)，三項合同互為條件，單獨(dú)而言不具有商業(yè)實質(zhì)，實質(zhì)上為一項資金借貸交易。根據(jù)上述分析，該情形下交易符合《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第9號——金融工具（應(yīng)用指南）》第B.6段中關(guān)于多個合同視為一項交易處理的條件，其實質(zhì)為一項銀行借貸交易，甲公司應(yīng)確認(rèn)為一項金融負(fù)債。情形二：在此情形下，黃金租賃交易中要求銀行將黃金過戶至乙公司，且乙公司與銀行未簽訂即期賣出或遠(yuǎn)期買賣黃金合同，而是由乙公司自主決定在交易所市場出售和購回的時機(jī)，并承擔(dān)由此產(chǎn)生的黃金市場價格波動的風(fēng)險。在此情況下，關(guān)于黃金租賃交易的會計處理，理論和實務(wù)界存在資產(chǎn)負(fù)債表觀和利潤表觀兩派不同觀點(diǎn)：觀點(diǎn)一認(rèn)為，公司租入黃金后持有并控制黃金，應(yīng)該確認(rèn)為一項資產(chǎn)，同時存在一項未來需要向銀行歸還黃金的義務(wù)，因而應(yīng)確認(rèn)一項以公允價值計量的負(fù)債。待未來黃金賣出時點(diǎn)，再做賣出黃金資產(chǎn)處理。觀點(diǎn)二認(rèn)為，雖然公司在租賃期實際占有和有權(quán)使用黃金，但與黃金價格有關(guān)的風(fēng)險和報酬實質(zhì)上仍由銀行承擔(dān)和享有，因此公司并不需進(jìn)行除租賃費(fèi)之外的其他任何會計處理，只有當(dāng)公司將租入黃金在市場上賣掉時，才形成一筆將來需買入黃金以歸還銀行的義務(wù)，即在黃金賣出時點(diǎn)確認(rèn)一項以公允價值計量的負(fù)債。在此情形下，在公司購入黃金時的會計處理，也存在兩派不同觀點(diǎn)：觀點(diǎn)一認(rèn)為，從市場購入黃金是資產(chǎn)初始確認(rèn)的問題，與負(fù)債的終止確認(rèn)屬于彼此獨(dú)立的問題，企業(yè)購入現(xiàn)貨黃金并不必然等同于結(jié)算或抵消負(fù)債，故認(rèn)為應(yīng)當(dāng)確認(rèn)一項資產(chǎn)。觀點(diǎn)二認(rèn)為，從“風(fēng)險和報酬是否轉(zhuǎn)移”的角度出發(fā)，租賃存續(xù)期間從市場上購入黃金的時點(diǎn)，上述歸還黃金義務(wù)所面臨的市場風(fēng)險口已經(jīng)消除，因此公司購入黃金后應(yīng)當(dāng)立即終止確認(rèn)上述確認(rèn)的以公允價值計量的負(fù)債。情形三：在該情形下，丙公司在與銀行簽訂黃金租賃的同時，與交易對手方簽訂了一項遠(yuǎn)期買入黃金的合同，這兩項交易盡管在標(biāo)的物、簽約時間和交易對手方面相同，但合同條款彼此獨(dú)立且都是按照市場條件達(dá)成，如何進(jìn)行會計處理，理論和實務(wù)界中也存在不同的觀點(diǎn)：觀點(diǎn)一認(rèn)為，黃金租賃交易和黃金遠(yuǎn)期合同為同一時點(diǎn)、與同一交易對手簽訂的，從銀行的角度而言，黃金租賃交易可視同為銀行即期轉(zhuǎn)移、遠(yuǎn)期按照轉(zhuǎn)移價格扣除租賃費(fèi)用購回黃金的交易，那么，在此基礎(chǔ)上簽訂固定價格的黃金遠(yuǎn)期賣出合同，意味著銀行在租賃日已轉(zhuǎn)移黃金的風(fēng)險和報酬，綜合效果上類似于黃金賒銷交易（即期轉(zhuǎn)移了黃金實物，遠(yuǎn)期進(jìn)行結(jié)算），參考金融資產(chǎn)終止確認(rèn)或收人確認(rèn)的相關(guān)原則，應(yīng)當(dāng)于租賃日終止確認(rèn)資產(chǎn)，同時確認(rèn)一項對企業(yè)的貸款。相對應(yīng)地，作為黃金租賃方的丙公司，其相當(dāng)于在租賃起始日購入一筆黃金，同時存在到期時償還銀行的一項借款，因此在黃金租賃日應(yīng)確認(rèn)一項黃金實物資產(chǎn)，而對于遠(yuǎn)期向銀行償還黃金的義務(wù)確認(rèn)為一項負(fù)債。觀點(diǎn)二認(rèn)為，能否將黃金租賃交易人為分解為不同部分后比照金融資產(chǎn)終止確認(rèn)或收入確認(rèn)準(zhǔn)則進(jìn)行會計處理，這一點(diǎn)存在疑問。另外，假設(shè)上述黃金租賃和黃金遠(yuǎn)期合同為同一銀行的黃金租賃部門和衍生工具部門在彼此不知情的情況下簽訂的（如企業(yè)與銀行的兩個部門分別談判，并按照市場條件達(dá)成租賃和衍生工具協(xié)議），那么能否將上述達(dá)成于相同時間和相同交易對手之間、但合同條款相互獨(dú)立且不存在定價依賴關(guān)系的兩項交易視同“攬子交易”進(jìn)行會計處理，這一點(diǎn)存在疑問。有鑒于此，該觀點(diǎn)認(rèn)為，對于該兩項交易，應(yīng)首先適用上述《國際財務(wù)報告準(zhǔn)則第9號——金融工具（應(yīng)用指南）》第B.6段的條件綜合判斷是否能視同為一攬子交易后再進(jìn)