資信評級機構出具證券公司債券信用評級報告準則

書山有路勤為徑，學海無涯苦作舟。書山有路勤為徑，學海無涯苦作舟。第第頁資信評級機構出具證券公司債券信用評級報告準則福建省2021年下半年證券《證券發(fā)行與承銷》第九章：公

司債券的評級考試試卷

一、單項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）

1、關于上市公司歷次募集資金的運用，發(fā)行人應列表披露前__次募集資金的實際使用情況。a.1b.2c.3d.4

2、根據《中華人民共和國公司法》，下列屬于股東權利的有__。a.有權查閱公司章程、股東名冊、公司債券存根b.股東持有的股份可以依法轉讓

c.股東有權按照實繳的出資比例認購新股d.可以對公司的經營提出建議或者質詢

3、如果根據投資目標對證券組合進行分類，常見的證券組合類型是__a.免疫型b.被動型c.主動型d.增長型

4、證券登記結算公司為證券交易提供凈額結算服務時，結算參與人應該遵照的原則是__。a.即時交付b.貨銀交付c.分期交付d.貨銀對付

5、2021年，某股份有限公司發(fā)行股票4000萬股，繳款結束日為10月30日，2021年預計稅后凈利潤為6400萬元，公司發(fā)行新股前的總股本為12021萬股，用全面攤薄法計算的每股凈收益為元。a.0.50b.0.45c.0.40d.0.30

6、關于證券市場線，下列說法錯誤的是。

a.市場組合m的方差可分解為：，其中xiσim可被視為投資比重為xi的第i種成員證券對市場組合m的風險貢獻大小的相對度量

b.期望收益率[e（rm）-rf]可被視為市場對市場組合m的風險補償，也即相當于對方差的補償，于是分配給單位資金規(guī)模的證券i的補償按其對作出的相對貢獻應為：

c.記，β系數反映了證券或組合的收益水平對市場平均收益水平變化的敏感性，是衡量證券承擔系統(tǒng)風險水平的指數

d.β系數的絕對值越大（?。砻髯C券承擔的系統(tǒng)風險越大（?。?/p>

7、下列關于基金的敘述，正確的是__。a.封閉式基金的總量是不固定的

b.封閉式基金的競價原則和買賣程序與股票、債券一樣c.開放式基金是在交易所進行交易的基金d.開放式基金以市場價格交易

8、交易商協(xié)會向接受注冊的企業(yè)出具《接受注冊通知書》，注冊有效期為年。a.1b.2c.3d.5

9、股票發(fā)行申請未獲核準的，自中國證監(jiān)會作出不予核準決定之日起后，發(fā)行人可再次提出股票發(fā)行申請。a.3個月b.6個月c.9個月d.1年

10、發(fā)行公司首次公開發(fā)行股票并上市的，保薦機構持續(xù)督導的期間為__。a.1年b.2年

c.證券上市當年剩余時間及其后1個完整會計年度d.證券上市當年剩余時間及其后2個完整會計年度

11、通常，期貨交易所規(guī)定的大戶報告限額__限倉限額。a.小于b.大于c.不固定d.等于

12、北平證券交易所作為中國人自主創(chuàng)辦的第一家證券交易所，創(chuàng)辦于__年。a.1914b.1918c.1872d.1920

13、從長期看，在上市公司的行業(yè)結構與該國產業(yè)結構基本一致的情況下，股票平均價格的變動與gdp的變化趨勢是__。a.相吻合的b.相背離的c.不相關的

d.關系不確定的

14、若流動比率大于1，則下列成立的是__。a.速動比率大于1b.營運資金大于0c.資產負債率大于1d.短期償債能力絕對有保障

15、儲蓄國債發(fā)行的對象為__。a.機構投資者b.境外自然人c.個人投資者d.境外法人

16、在bsv模型中，__是指導致投資者過分重視近期實際的變化模式，而對產生這些數據的總體特征重視不夠。a.選擇性偏差b.保守性偏差c.過度自信

d.過分偏愛所持私人信息

17、__是最復雜而且種類較多的金融衍生產品，由于它們具有較好的結構特性，在風險管理和產品開發(fā)設計中得到廣泛運用。a.期貨和期貨類衍生產品b.期權和期權類衍生產品c.金融遠期d.金融互換

18、在股份制改組的會計報表審計的完成階段，被審計單位資產負債表截止日到審計報告日發(fā)生的，以及審計報告日至會計報表公布日發(fā)生的對會計報表產生影響的事項稱為__。a.期中事項b.期前事項c.期后事項d.后續(xù)事項

19、招股說明書的有效期為______個月，自中國證監(jiān)會核準發(fā)行申請前招股說明書______起計算。__a.6；第一次簽署次日b.6；最后一次簽署之日c.12；最后一次簽署之日d.12；第一次簽署次日

20、下面不屬于制定內部控制制度原則的是__。a.適時性原則b.全面性原則

c.合法合規(guī)性原則d.有效性原則

21、發(fā)行人應披露的高級管理人員的內容不包括。a.姓名b.國籍

c.境外居住權d.配偶姓名

22、關于內幕信息和內幕交易，下列說法正確的是__。a.對上市公司而言，所有未經披露的信息都屬于內幕信息

b.對上市公司而言，上市公司的所有員工都或多或少的知道公司的一些信息，因此，上市公司的員工買賣本公司的證券都屬于內幕交易

c.無論自己是否是內幕人員，只要利用內幕信息買賣證券或建議他人買賣證券的，都屬于內幕交易

d.內幕交易只可能發(fā)生在內幕人員身上

23、可以近似看作無風險證券的是__，其收益率可被用作確定基礎利率的參照物。a.短期金融債券b.短期政府債券c.長期政府債券d.短期企業(yè)債券

24、在指數化投資策略中，跟蹤誤差是衡量資產管理人管理績效的指標，以下說法不正確的是__。

a.跟蹤誤差有可能來自于建立指數化組合的交易成本

b.跟蹤誤差有可能來自于指數化組合的組成與指數組成的差別

c.跟蹤誤差有可能來自于建立指數機構所用的價格與指數債券的實際交易價格的偏差等

d.指數構造中所包含的債券數量越少，所產生的跟蹤誤差就越小

25、為了滿足投資者中途抽回資金、實現(xiàn)變現(xiàn)的需要，__一般在基金資產中保持一定比例的現(xiàn)金。a.封閉式基金b.開放式基金c.國債基金d.股票基金

二、多項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得0.5分）

1、開放式基金的交易價格取決于__。a.基金總資產值b.供求關系c.基金凈資產

d.基金單位凈資產值

2、無漲跌幅限制的證券其大宗交易的成交價格，由買賣雙方在前收盤價的上下30%或__確定。

a.當日已成交的平均價

b.當日最高和最低成交價格之間c.當日最高成交價d.當日最低成交價

3、關于影響股票投資價值的因素，下列說法錯誤的是__。

a.理論上，公司凈資產增加，股價上漲;凈資產減少，股價下跌

b.股票價格的漲跌和公司盈利的變化是完全同時發(fā)生的，盈利增加，股價上漲c.一般情況下，股利水平越高，股價越高;股利水平越低，股價越低d.股份分割通常會刺激股價上升

4、衡量股票投資收益水平的指標主要有__。a.股利收益率b.再投資收益率c.持有期收益率d.股份變動后持有期收益率

5、根據公司法律制度的規(guī)定，下列有關公司變更登記的表述中，正確的是。a.公司的董事、監(jiān)事、經理發(fā)生變動的，應當到原公司登記機關辦理變更登記b.公司減少注冊資本，應當自減少注冊資本決議或者決定作出之日起60日后申請變更登記

c.公司變更名稱的，應當在作出變更決議或者決定之日起60日內申請變更登記

d.公司分立的，應當自分立決議或者決定作出之日起90日后申請變更登記

6、附有贖回選擇權條款的債券是指__。

a.債券發(fā)行人具有在到期日之前買回全部或部分債券的權利

b.債券持有人具有按約定條件將債券與債券發(fā)行公司以外的其他公司的普通股票交換的選擇權

c.債券持有人具有在指定的日期內以票面價值將債券賣回給發(fā)行人的權利d.債券持有人具有按約定條件將債券轉換成發(fā)行公司普通股股票的選擇權

7、市場利率變化影響股票價格的途徑包括__。

a.利率下降，利息負擔減輕，公司凈盈利和股息增加，股票價格上升

b.利率下降，對固定收益證券的需求減少，資金流向股票市場，對股票的需求增加，股票價格上升

c.利率下降，其他投資工具收益相應增加，一部分資金會流向儲蓄、債券等其他收益固定的金融工具，對股票需求減少，股價下降

d.利率下降，投資者能以較低利率借到所需資金，增加融資和對股票的需求，股票價格上漲

8、在深圳證券交易所法人結算模式之下，深圳證券交易所會員須以法人名義在證券交易登記結算機構指定__。a.b股聯(lián)合席位b.風險資金賬戶c.法人結算席位d.結算經辦人

9、可對證券經營機構擔任某只股票發(fā)行的承銷商資格提出否決意見。a.中國證監(jiān)會派出機構b.保薦人

c.國家發(fā)展改革委員會d.中國證券業(yè)協(xié)會

10、特雷諾指數考慮的是__。a.總風險b.市場風險c.非系統(tǒng)風險d.部門風險

11、證券公司營業(yè)部完善內部控制機制應遵循的原則有__。a.獨立性b.制衡性c.健全性d.審慎性e.嚴格性

12、有價證券具有__的經濟和法律特征。a.產權性、收益性、變通性、風險性b.產權性、收益性、變通性、非返還性c.產權性、收益性、流動性、風險性d.產權性、期限性、收益性、風險性

13、證券公司經營證券承銷與保薦、證券自營、證券資產管理、其他證券業(yè)務等業(yè)務之一的，其凈資本不得低于人民幣。a.2021萬元b.5000萬元c.1億元d.2億元

14、漲跌幅價格的計算公式為__。

a.漲跌幅價格=前收盤價×（1±漲跌幅比例）b.漲跌幅價格=今開盤價×（1±漲跌幅比例）c.漲跌幅價格=前平均價×（1±漲跌幅比例）d.漲跌幅價格=前最高價×（1±漲跌幅比例）

15、我國證券交易所的交易規(guī)則規(guī)定，競價交易股票單筆申報最大數量應當低于__萬股。a.10b.50c.100d.500

16、etf一般采用__的投資策略。a.完全主動式b.完全被動式

c.被動式和主動式相結合d.被動式和主動式相交替

17、基金收益主要來源于__。a.利息b.股息c.紅利

d.資本利得

18、證券組合管理的特點包括__。a.投資的分散性b.投資的集中性

c.風險與收益的匹配性d.風險的最小化

19、參與美國存托憑證發(fā)行與交易的中介機構包括__。a.存券銀行b.托管銀行

c.基礎證券發(fā)行公司d.外匯交易所20、招股說明書由發(fā)行人在保薦人及其他中介機構的輔助下完成，由__表決通過。a.發(fā)起人大會b.股東大會c.公司董事會d.公司監(jiān)事會

21、關于可轉換公司債券價值與各種影響因素之間的關系，下列說法正確的有__。a.轉股期限越長，轉股權價值就越大，可轉換公司債券的價值越低b.轉股期限越長，轉股權價值就越大，可轉換公司債券的價值越高

c.回售期限越長、轉換比率越高、回售價格越高，回售的期權價值就越大d.回售期限越短、轉換比率越低、回售價格越低，回售的期權價值就越大

22、上市公司出現(xiàn)下列情形之一的，證券交易所暫停其可轉換公司債券上市。a.公司有重大違法行為

b.發(fā)行可轉換公司債券所募集的資金不按照核準的用途使用c.公司最近2年連續(xù)虧損

d.未按照可轉換公司債券募集辦法履行義務

23、在下列有關金