2023年期貨從業(yè)資格題庫31

2023年期貨從業(yè)資格題庫

第一部分單選題（300題）

1、會(huì)員制期貨交易所會(huì)員大會(huì)有（）會(huì)員參加方為有效。

A.1/3以上

B.2/3以上

C.7/4以上

D.3/4以上

【答案】：B

2、持倉量是指期貨交易者所持有的（）的數(shù)量。

A.已平倉合約

B.未平倉合約

C.買入合約

D.賣出合約

【答案】：B

3、某投資者計(jì)劃買人固定收益?zhèn)?，?dān)心利率下降，導(dǎo)致債券價(jià)格上

升，應(yīng)該進(jìn)行（）。

A.投機(jī)交易

B.套利交易

C.買入套期保值

D.賣出套期保值

【答案】：C

4、國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在受理期貨公司設(shè)立申請(qǐng)之日起

（）個(gè)月內(nèi)，根據(jù)審慎監(jiān)管原則進(jìn)行審查，作出批準(zhǔn)或者不批準(zhǔn)的

決定。

A.3

B.6

C.9

D.12

【答案】：B

5、投資者利用股指期貨對(duì)其持有的價(jià)值為3000萬元的股票組合進(jìn)行

套期保值，該組合的3系數(shù)為1.2。當(dāng)期貨指數(shù)為1000點(diǎn)，合約乘

數(shù)為100元時(shí)，他應(yīng)該（）手股指期貨合約。

A.賣出300

B.賣出360

C.買入300

D.買入360

【答案】：B

6、甲是某期貨公司的首席風(fēng)險(xiǎn)官，在任職期間，由于一些違法行為被

中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定為不適當(dāng)人選。根據(jù)規(guī)定，甲自被認(rèn)定為不適當(dāng)人選

之日起（）內(nèi)，任何期貨公司不得任用甲擔(dān)任董事、監(jiān)事和高級(jí)

管理人員。

A.6個(gè)月

B.1年

C.2年

D.3年

【答案】：C

7、芝加哥商業(yè)交易所（CME）的3個(gè)月期國(guó)債期貨合約采用（）報(bào)價(jià)

法。

A,貨幣式

B.百分比式

C.差額式

D.指數(shù)式

【答案】：D

8、期貨公司允許客戶在保證金不足的情況下進(jìn)行期貨交易的，責(zé)令改

正，給予警告，沒收違法所得，并處違法所得（）的罰款；沒有違

法所得或者違法所得不滿10萬元的，并處10萬元以上30萬元以下的

罰款。

A.1倍以上3倍以下

B.1倍以上5倍以下

C.3倍以上5倍以下

D.3倍以上7倍以下

【答案】：A

9、（）實(shí)行每日無負(fù)債結(jié)算制度。

A.現(xiàn)貨交易

B.遠(yuǎn)期交易

C.分期付款交易

D.期貨交易

【答案】：D

10、期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官連續(xù)（）次不參加培訓(xùn)的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)及

其派出機(jī)構(gòu)可以采取監(jiān)管談話、出具警示函等監(jiān)管措施。

A.2

B.3

C.4

D.5

【答案】：A

11、移動(dòng)平均線的英文縮寫是（）。

A.MA

B.MACD

C.DEA

D.DIF

【答案】：A

12、A、B雙方達(dá)成名義本金2500萬美元的互換協(xié)議，A方每年支付固

定利率8.29%,每半年支付一次利息，B方支付浮動(dòng)利率libor+30bps,

當(dāng)前，6個(gè)月的libor為7.35%,則6個(gè)月后A方比8方（）。

（lbps=0.olO/o）

A.多支付20.725萬美元

B.少支付20.725萬美元

C.少支付8萬美元

D.多支付8萬美元

【答案】：D

13、2月中旬，豆粕現(xiàn)貨價(jià)格為2760元/噸，我國(guó)某飼料廠計(jì)劃在4月

份購進(jìn)1000噸豆粕，決定利用豆粕期貨進(jìn)行套期保值。（豆粕的交易

單位為10噸/手）

A.買入100手

B.賣出100手

C.買入200手

D.賣出200手

【答案】：A

14、（）的目的是獲得或讓渡商品的所有權(quán)，是滿足買賣雙方需求

的直接手段。

A.期貨交易

B.現(xiàn)貨交易

C.遠(yuǎn)期交易

D.期權(quán)交易

【答案】：B

15、一般而言，道氏理論主要用于對(duì)（）的研判

A.主要趨勢(shì)

B.次要趨勢(shì)

C.長(zhǎng)期趨勢(shì)

D.短暫趨勢(shì)

【答案】：A

16、CME的3個(gè)月歐洲美元期貨合約的標(biāo)的本金為（）美元，期限為3

個(gè)月期歐洲美元定期存單。

A.1000000

B.100000

C.10000

D.1000

【答案】：A

17、（）與違約競(jìng)合的期貨糾紛案件，依當(dāng)事人選擇的訴由確定

管轄。

A.侵權(quán)

B.違規(guī)

C.違法

D.委托

【答案】：A

18、我國(guó)10年期國(guó)債期貨合約的上市交易所為（）。

A.上海證券交易所

B.深圳證券交易所

C.中國(guó)金融期貨交易所

D.大連期貨交易所

【答案】：C

19、我國(guó)客戶下單的方式中，最主要的方式是（）。

A.書面下單

B.電話下單

C.互聯(lián)網(wǎng)下單

D.口頭下單

【答案】：C

20、（）是指交割倉庫開具并經(jīng)期貨交易所認(rèn)定的標(biāo)準(zhǔn)化提貨憑證。

A.標(biāo)準(zhǔn)倉單

B.持倉證明

C.交易許可證

D.標(biāo)準(zhǔn)化合約

【答案】：A

21、期貨交易所應(yīng)當(dāng)解散的情形是（）

A.總經(jīng)理決定解散

B.中國(guó)證監(jiān)會(huì)決定關(guān)閉

C.會(huì)員數(shù)量少于規(guī)定的最低數(shù)量

D.中國(guó)國(guó)貨業(yè)協(xié)會(huì)請(qǐng)求解散

【答案】：B

22、假設(shè)買賣雙方簽訂了一份3個(gè)月后交割一攬子股票組合的遠(yuǎn)期合

約，其股票組合的市值為75萬港元，且預(yù)計(jì)一個(gè)月后可收到5000港

元現(xiàn)金紅利，此時(shí)市場(chǎng)利率為6%,則該遠(yuǎn)期合約的理論價(jià)格為（）

萬港元。

A.75.63

B.76.12

C.75.62

D.75.125

【答案】：C

23、期現(xiàn)套利是利用（）來獲取利潤(rùn)的。

A.期貨市場(chǎng)和現(xiàn)貨市場(chǎng)之間不合理的價(jià)差

B.合約價(jià)格的下降

C.合約價(jià)格的上升

D.合約標(biāo)的的相關(guān)性

【答案】：A

24、某套利者買入5月份菜籽油期貨合約同時(shí)賣出9月份菜籽油期貨

合約，成交價(jià)格分別為10150元/噸和10110元/噸，結(jié)束套利時(shí)，平

倉價(jià)格分別為10125元/噸和10175元/噸。該套利者平倉時(shí)的價(jià)差為

（）元/噸。

A.50

B.-50

C.40

D.-40

【答案】：B

25、目前，我國(guó)各期貨交易所普遍采用了（）。

A.市價(jià)指令

B.長(zhǎng)效指令

C.止損指令

D.限價(jià)指令

【答案】：D

26、李某是某期貨公司的期貨從業(yè)人員，為了爭(zhēng)取客戶，他私下里與

客戶約定，保證客戶在期貨交易中盈利，如果投資者在期貨交易中虧

損，所有損失都由李某一人承擔(dān)。對(duì)于李某的這一行為，期貨業(yè)協(xié)會(huì)

可以采取的處罰措施是（）。

A.給予警告處分

B.認(rèn)定該承諾無效，并對(duì)李某處3萬元以下罰款

C.撤銷其從業(yè)資格，并在3年內(nèi)或永久性拒絕受理其從業(yè)人員資格申

請(qǐng)

D.期貨業(yè)協(xié)會(huì)無權(quán)予以處罰

【答案】：C

27、影響國(guó)債期貨價(jià)值的最主要風(fēng)險(xiǎn)因子是（）。

A.外匯匯率

B.市場(chǎng)利率

C.股票價(jià)格

D.大宗商品價(jià)格

【答案】：B

28、相同條件下，下列期權(quán)時(shí)間價(jià)值最大的是（）。

A.平值期權(quán)

B.虛值期權(quán)

C.實(shí)值期權(quán)

D.看漲期權(quán)

【答案】：A

29、經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員履行投資者適當(dāng)性職責(zé)時(shí)違反《期貨經(jīng)營(yíng)

機(jī)構(gòu)投資者適當(dāng)性管理實(shí)施指引（試行）》，協(xié)會(huì)將依據(jù)自律規(guī)則規(guī)

定采?。ǎ┐胧?/p>

A.自律懲戒

B.罰款

C.行政處耨

D.以上都不對(duì)

【答案】：A

30、在指數(shù)化投資中，如果指數(shù)基金的收益超過證券指數(shù)本身收益，

則稱為增強(qiáng)指數(shù)基金。下列合成增強(qiáng)型指數(shù)基金的合理策略是（）。

A.買入股指期貨合約，同時(shí)剩余資金買入固定收益?zhèn)?/p>

B.持有股票并賣出股指期貨合約

C.買入股指期貨合約，同時(shí)剩余資金買人標(biāo)的指數(shù)股票

D.買入股指期貨合約

【答案】：A

31、互換是兩個(gè)或兩個(gè)以上當(dāng)事人按照商定條件，在約定的時(shí)間內(nèi)交

換（）的合約。

A.證券

B.負(fù)責(zé)

C.現(xiàn)金流

D.資產(chǎn)

【答案】：C

32、外匯期貨跨市場(chǎng)套利者考慮在不同交易所間進(jìn)行套利的時(shí)候，應(yīng)

該考慮到時(shí)差帶來的影響，選擇在交易時(shí)間（）的時(shí)段進(jìn)行交易。

A.重疊

B.不同

C.分開

D.連續(xù)

【答案】：A

33、取得經(jīng)理層人員任職資格但連續(xù)（）年未在期貨公司擔(dān)任經(jīng)

理層人員職務(wù)的，應(yīng)當(dāng)在任職前重新申請(qǐng)取得經(jīng)理層人員的任職資格。

A.2

B.3

C.4

D.5

【答案】：D

34、某投資者欲通過蝶式套利進(jìn)行玉米期貨交易，他買入2手1月份

玉米期貨合約，同時(shí)賣出5手3月份玉米期貨合約，應(yīng)再（）。

A.同時(shí)買入3手5月份玉米期貨合約

B.在一天后買入3手5月份玉米期貨合約

C.同時(shí)買入1手5月份玉米期貨合約

D.一天后賣出3手5月份玉米期貨合約

【答案】：A

35、期貨公司為單位客戶申請(qǐng)交易編碼時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定要求向中國(guó)

期貨保證金監(jiān)控中心有限責(zé)任公司提交該單位客戶有效身份證明文件

的（）。

A.原件

B.掃描件

C.復(fù)印件

D.原件和復(fù)印件

【答案】：B

36、某企業(yè)有一批商品存貨，目前現(xiàn)貨價(jià)格為3000元/噸，2個(gè)月后

交割的期貨合約價(jià)格為3500元/噸。2個(gè)月期間的持倉費(fèi)和交割成本

等合計(jì)為300元/噸。該企業(yè)通過比較發(fā)現(xiàn)，如果將該批貨在期貨市

場(chǎng)按3500元/噸的價(jià)格賣出，待到期時(shí)用其持有的現(xiàn)貨進(jìn)行交割，扣

除300元/噸的持倉費(fèi)之后，仍可以有200元/噸的收益。在這種情

況下，企業(yè)將貨物在期貨市場(chǎng)賣出要比現(xiàn)在按3000元/噸的價(jià)格賣出

更有利，也比兩個(gè)月后賣出更有保障，此時(shí)，可以將企業(yè)的操作稱為

()O

A.期轉(zhuǎn)現(xiàn)

B.期現(xiàn)套利

C.套期保值

D,跨期套利

【答案】：B

37、3月中旬，某飼料廠預(yù)計(jì)兩個(gè)月后將需要玉米5000噸，決定利用

玉米期貨進(jìn)行套期保值。該廠在7月份到期的玉米期貨合約上建倉，

成交價(jià)格為2060元/噸。此時(shí)玉米現(xiàn)貨價(jià)格為2000元/噸。至5月

中旬，玉米期貨價(jià)格上漲至2190元/噸，玉米現(xiàn)貨價(jià)格為2080元/

噸。該飼料廠按照現(xiàn)貨價(jià)格買入5000噸玉米，同時(shí)按照期貨價(jià)格將7

月份玉米期貨合約對(duì)沖平倉。則套期保值的結(jié)果為()O

A.基差不變,實(shí)現(xiàn)完全套期保值

B.基差走弱,不完全套期保值，存在凈盈利

C.基差走強(qiáng),不完全套期保值，存在凈盈利

D.基差走強(qiáng),不完全套期保值，存在凈虧損

【答案】：B

38、期貨公司及其從業(yè)人員從事期貨投資咨詢業(yè)務(wù)時(shí)，有權(quán)依法對(duì)其

實(shí)行監(jiān)督管理的是（）。

A.中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)

B.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

C.期貨公司總部

D.具有專業(yè)資質(zhì)的投資咨詢公司

【答案】：A

39、1882年交易所允許以（）方式免除履約責(zé)任，而不必交割實(shí)物。

A.交割實(shí)物

B.對(duì)沖

C.現(xiàn)金交割

D.期轉(zhuǎn)現(xiàn)

【答案】：B

40、基于大連商品交易所日收盤價(jià)數(shù)據(jù)，對(duì)Y1109價(jià)格Y（單位:元）和

A1109價(jià)格*（單位:元）建立一元線性回歸方程:丫=-4963.13+3.263*?；?/p>

歸結(jié)果顯示：可決系數(shù)R2=0.922,DW=0.384；對(duì)于顯著性水平a=0.05,

*的丁檢驗(yàn)的P值為0.000,F檢驗(yàn)的P值為0.000.利用該回歸方程對(duì)

Y進(jìn)行點(diǎn)預(yù)測(cè)和區(qū)間預(yù)測(cè)。設(shè)*取值為4330時(shí)，針對(duì)置信度為95%.預(yù)

測(cè)區(qū)間為（8142.45,

A.對(duì)YO點(diǎn)預(yù)測(cè)的結(jié)果表明，Y的平均取值為9165.66

B.對(duì)Y0點(diǎn)預(yù)測(cè)的結(jié)果表明，Y的平均取值為14128.79

CYO落入預(yù)測(cè)區(qū)間（8142.45。10188.87）的概率為95%

D.YO未落入預(yù)測(cè)區(qū)間（8142.45,10188.87）的概率為95%

【答案】：A

41、《期貨交易管理?xiàng)l例》自（）起正式實(shí)施。

A.2007年3月28日

B.2003年7月1日

C.2007年4月15日

D.2002年5月7日

【答案】：C

42、期貨交易所應(yīng)當(dāng)在每季度結(jié)束后（）個(gè)工作日內(nèi)，繳納前一季

度應(yīng)當(dāng)繳納的保障基金，并按照本辦法第九條規(guī)定，確定的比例代扣

代繳期貨公司應(yīng)當(dāng)繳納的保障基金。

A.10

B.15

C.20

D.25

【答案】：B

43、中國(guó)的GDP數(shù)據(jù)由中國(guó)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布，季度GDP初步核算數(shù)據(jù)

在季后（）天左右公布。

A.5

B.15

C.20

D.45

【答案】：B

44、持倉量是指期貨交易者所持有的未平倉合約的（）。

A.比例

B.金額

C.最高數(shù)額

D.數(shù)量

【答案】：D

45、通常情況下，賣出看漲期權(quán)者的收益（不計(jì)交易費(fèi)用）（）。

A.最小為權(quán)利金

B.最大為權(quán)利金

C.沒有上限，有下限

D.沒有上限，也沒有下限

【答案】：B

46、期貨交易所上市交易品種，應(yīng)當(dāng)經(jīng)（）批準(zhǔn)。

A.國(guó)務(wù)院商務(wù)主管部門

B.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

C.國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)派出機(jī)構(gòu)

D.國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

【答案】：D

47、期貨公司應(yīng)當(dāng)自擬任財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人和營(yíng)業(yè)部負(fù)責(zé)人取得任職資格之

日起（）個(gè)工作日內(nèi)，辦理上述人員的任職手續(xù)。

A.15

B.30

C.45

D.60

【答案】：B

48、就國(guó)內(nèi)持倉分析來說，按照規(guī)定，國(guó)內(nèi)期貨交易所的任何合約的

持倉數(shù)量達(dá)到一定數(shù)量時(shí)，交易所必須在每日收盤后將當(dāng)日交易量和

多空持倉量排名最前面（）名會(huì)員額度名單即數(shù)量予以公布。

A.10

B.15

C.20

D.30

【答案】：C

49、甲乙雙方簽訂一份場(chǎng)外期權(quán)合約，在合約基準(zhǔn)日確定甲現(xiàn)有的資

產(chǎn)組合為100個(gè)指數(shù)點(diǎn)。未來指數(shù)點(diǎn)高于100點(diǎn)時(shí)，甲方資產(chǎn)組合上

升，反之則下降。合約乘數(shù)為200元/指數(shù)點(diǎn)，甲方總資產(chǎn)為20000元。

A.95

B.96

C.97

D.98

【答案】：A

50、交易者在7月看到，11月份上海期貨交易所天然橡膠期貨合約價(jià)

格為12955元/噸（1手：5噸），次年1月份合約價(jià)格為13420元/

噸，交易者預(yù)計(jì)天然橡膠的價(jià)格將下降，11月與1月期貨合約的價(jià)差

將有可能擴(kuò)大。于是，賣出60手11月份天然橡膠合約同時(shí)買入60手

1月份合約，到了9月，11月份和次年1月份橡膠合約價(jià)格分別下降

到12215元/噸和12755元/噸，交易者平倉了結(jié)交易，盈利為（）

o

A.222000

B.-193500

C.415500

D.22500

【答案】：D

51、ISM通過發(fā)放問卷進(jìn)行評(píng)估，ISM采購經(jīng)理人指數(shù)是以問卷中的新

訂單、生產(chǎn)、就業(yè)、供應(yīng)商配送、存貨這5項(xiàng)指數(shù)為基礎(chǔ)，構(gòu)建5個(gè)

擴(kuò)散指數(shù)加權(quán)計(jì)算得出。通常供應(yīng)商配送指數(shù)的權(quán)重為（）。

A.30%

B.25%

C.15%

D.10%

【答案】：C

52、根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》，期貨公司分支機(jī)構(gòu)終止的，應(yīng)

當(dāng)先行妥善處理該分支機(jī)構(gòu)的（），結(jié)清分支機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)并終止經(jīng)營(yíng)

活動(dòng)。

A.客戶資產(chǎn)

B.工作人員工資和勞務(wù)合同

C.營(yíng)業(yè)場(chǎng)所和設(shè)施

D.交易賬戶和客戶編碼

【答案】：A

53、6月5日，買賣雙方簽訂一份3個(gè)月后交割的一攬子股票組合的遠(yuǎn)

期合約，該一攬子股票組合與恒生指數(shù)構(gòu)成完全對(duì)應(yīng)，此時(shí)的恒生指

數(shù)為15000點(diǎn)，恒生指數(shù)的合約乘數(shù)為50港元，假定市場(chǎng)利率為6%,

且預(yù)計(jì)一個(gè)月后可收到5000港元現(xiàn)金紅利，則此遠(yuǎn)期合約的合理價(jià)格

為（）點(diǎn)。

A.15000

B.15124

C.15224

D.15324

【答案】：B

54、當(dāng)期貨交易所總經(jīng)理因故臨時(shí)不能履行職權(quán)時(shí)，由（）代其

履行職權(quán)。

A.總經(jīng)理指定的副總經(jīng)理

B.第一副總經(jīng)理

C.總經(jīng)理指定的人員

D.理事長(zhǎng)

【答案】：A

55、下列關(guān)于結(jié)算機(jī)構(gòu)職能的說法，不正確的是（）。

A.結(jié)算機(jī)構(gòu)對(duì)于期貨交易的盈虧結(jié)算是指每一交易日結(jié)束后，期貨結(jié)

算機(jī)構(gòu)對(duì)會(huì)員的盈虧進(jìn)行計(jì)算和資金劃撥

B.期貨交易一旦成交，結(jié)算機(jī)構(gòu)就承擔(dān)起保證每筆交易按期履約的責(zé)

任

C.由于結(jié)算機(jī)構(gòu)替代了原始對(duì)手，結(jié)算會(huì)員及其客戶可以隨時(shí)對(duì)沖合

約而不必征得原始對(duì)手的同意

D.結(jié)算機(jī)構(gòu)作為結(jié)算保證金收取、管理的機(jī)構(gòu)，并不負(fù)責(zé)控制市場(chǎng)風(fēng)

險(xiǎn)

【答案】：D

56、大連商品交易所滾動(dòng)交割的交割結(jié)算價(jià)為（）結(jié)算價(jià)。

A.申請(qǐng)日

B.交收日

C.配對(duì)日

D.最后交割日

【答案】：C

57、在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中，企業(yè)有時(shí)會(huì)面臨產(chǎn)品價(jià)格持續(xù)上漲而企業(yè)卻必須

執(zhí)行之前簽訂的銷售合同的尷尬局面。此時(shí)企業(yè)可以采取的措施是

（）O

A.寧可賠償違約金也不銷售原材料產(chǎn)品

B.銷售原材料產(chǎn)品的同時(shí)，在現(xiàn)貨市場(chǎng)上等量買入

C.銷售原材料產(chǎn)品的同時(shí)，在期貨市場(chǎng)上等量買入

D.執(zhí)行合同，銷售原材料產(chǎn)品

【答案】：C

58、期貨交易所向會(huì)員、期貨公司向客戶收取的保證金，（）國(guó)務(wù)

院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)、期貨交易所規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)，并應(yīng)當(dāng)與自有資金分

開，專戶存放。

A.不得高于

B.不得低于

C.要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于

D.要遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于

【答案】：B

59、某股票組合現(xiàn)值100萬元，預(yù)計(jì)2個(gè)月后可收到紅利1萬元，當(dāng)

時(shí)市場(chǎng)年利率為12%,則3個(gè)月后交割的該股票組合遠(yuǎn)期合約的凈持有

成本為（）元。

A.20000

B.19900

C.29900

D.30000

【答案】：B

60、（）是在持有某種資產(chǎn)的同時(shí)，購進(jìn)以該資產(chǎn)為標(biāo)的的看跌期

權(quán)。

A.備兌看漲期權(quán)策略

B.保護(hù)性看跌期權(quán)策略

C.保護(hù)性看漲期權(quán)策略

D.拋補(bǔ)式看漲期權(quán)策略

【答案】：B

61、（）依法對(duì)期貨公司及其分支機(jī)構(gòu)實(shí)行監(jiān)督管理。

A.期貨交易所

B.中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)

C.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.財(cái)政部

【答案】：B

62、程序化交易一般的回測(cè)流程是（）。

A.樣本內(nèi)回測(cè)一績(jī)效評(píng)估一參數(shù)優(yōu)化一樣本外驗(yàn)證

B.績(jī)效評(píng)估一樣本內(nèi)回測(cè)一參數(shù)優(yōu)化一樣本外驗(yàn)證

C.樣本內(nèi)回測(cè)一參數(shù)優(yōu)先一績(jī)效評(píng)估一樣本外驗(yàn)證

D.樣本內(nèi)回測(cè)一樣本外驗(yàn)證一參數(shù)優(yōu)先一績(jī)效評(píng)估

【答案】：A

63、某國(guó)內(nèi)出口企業(yè)個(gè)月后將收回一筆20萬美元的貨款。該企業(yè)為了

防范人民幣兌美元升值的風(fēng)險(xiǎn)，決定利用人民幣/美元期貨進(jìn)行套期保

值。已知即期匯率為1美元=6.2988元人民幣，人民幣/美元期貨合約

大小為每份面值100萬元人民幣，報(bào)價(jià)為0.15879。

A.買入人民幣/美元期貨合約

B.賣出人民幣/美元期貨合約

C.買入美元/人民幣期貨合約

D.什么也不做

【答案】：A

64、證券公司接受期貨公司委托.為期貨公司介紹客戶參與期貨交易

并提供其他相關(guān)服務(wù)的業(yè)務(wù)活動(dòng)稱為（）。

A.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

B.經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)

C.中間介紹業(yè)務(wù)

D.融資融券業(yè)務(wù)

【答案】：C

65、美國(guó)堪薩斯期貨交易所的英文縮寫為（）。

A.CBOT

B.CME

C.KCBT

D.1ME

【答案】：C

66、下列關(guān)于期貨業(yè)務(wù)規(guī)則的表述中，錯(cuò)誤的是（）。

A.客戶開立賬戶前，應(yīng)簽字確認(rèn)已了解《期貨交易風(fēng)險(xiǎn)說明書》的內(nèi)

容

B.期貨公司在為客戶開立賬戶前，應(yīng)當(dāng)與其簽訂期貨經(jīng)紀(jì)合同

C.期貨公司在為客戶開立賬戶前，應(yīng)當(dāng)向客戶出示《期貨交易風(fēng)險(xiǎn)說

明書》

D.期貨公司對(duì)客戶資料的保存期限不得少于10年

【答案】：D

67、8月底，某證券投資基金認(rèn)為股市下跌的可能性很大，為回避所持

有的股票組合價(jià)值下跌風(fēng)險(xiǎn)，決定利用12月份到期的滬深300股指期

貨進(jìn)行保值。假定其股票組合現(xiàn)值為3億元，其股票組合與該指數(shù)的

B系數(shù)為0.9,9月2日股票指數(shù)為5600點(diǎn)，而12月到期的期貨合約

為5750點(diǎn)。該基金應(yīng)（）期貨合約進(jìn)行套期保值。

A,買進(jìn)119張

B.賣出119張

C.買進(jìn)157張

D.賣出157張

【答案】：D

68、（）可以受托為客戶辦理金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)，不得接受非結(jié)算

會(huì)員的委托為其辦理金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)。

A.全面結(jié)算會(huì)員

B.特別結(jié)算會(huì)員

C.交易結(jié)算會(huì)員

D.普通結(jié)算會(huì)員

【答案】：C

69、預(yù)期（）時(shí)，投資者應(yīng)考慮賣出看漲期權(quán)。

A.標(biāo)的物價(jià)格上漲且大幅波動(dòng)

B.標(biāo)的物市場(chǎng)處于熊市且波幅收窄

C.標(biāo)的物價(jià)格下跌且大幅波動(dòng)

D.標(biāo)的物市場(chǎng)處于牛市且波幅收窄

【答案】：B

70、1月中旬，某食糖購銷企業(yè)與一個(gè)食品廠簽訂購銷合同，按照當(dāng)時(shí)

該地的現(xiàn)貨價(jià)格3600元/噸在2個(gè)月后向該食品廠交付2000噸白糖。

該食糖購銷企業(yè)經(jīng)過市場(chǎng)調(diào)研，認(rèn)為白糖價(jià)格可能會(huì)上漲。為了避免2

個(gè)月后為了履行購銷合同采購白糖的成本上升，該企業(yè)買入5月份交

割的白糖期貨合約200手（每手10噸），成交價(jià)為4350元/噸。春節(jié)

過后，白糖價(jià)格果

A.基差走弱120元/噸

B.基差走強(qiáng)120元/噸

C.基差走強(qiáng)100元/噸

D.基差走弱100元/噸

【答案】：B

71、目前，外匯市場(chǎng)上匯率的標(biāo)價(jià)多采用（）。

A,直接標(biāo)價(jià)法

B.間接標(biāo)價(jià)法

C.美元標(biāo)價(jià)法

D.歐洲美元標(biāo)價(jià)法

【答案】：C

72、根據(jù)《期貨交易管理?xiàng)l例》，期貨公司的交易軟件、結(jié)算軟件供

應(yīng)商拒不配合調(diào)查，對(duì)直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警

告，并處（）的罰款。

A.1萬元以上3萬元以下

B.3萬元以上10萬元以下

C.5萬元以上10萬元以下

D.1萬元以上5萬元以下

【答案】：D

73、同一案件中，成交額、占用保證金額、獲利或者避免損失額分別

構(gòu)成情節(jié)嚴(yán)重、情節(jié)特別嚴(yán)重的，按照（）定罪處耨。

A.處罰較輕的數(shù)額

B.處罰較重的數(shù)額

C.處耨平均的數(shù)額

D.商定數(shù)額

【答案】：B

74、4月1日，某期貨交易所6月份玉米價(jià)格為2.85美元/蒲式耳，

8月份玉米價(jià)格為2.93美元/蒲式耳。某投資者欲采用牛市套利（不

考慮傭金因素），則當(dāng)價(jià)差為（）美分時(shí)，此投資者將頭寸同時(shí)平

倉能夠獲利最大。

A.8

B.4

C.-8

D.-4

【答案】：C

75、具有期貨等金融或者法律、會(huì)計(jì)專業(yè)碩士研究生以上學(xué)歷的人員,

申請(qǐng)期貨公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員任職資格的，從事除期貨以

外的其他金融業(yè)務(wù)，或者法律、會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)的年限可以放寬（）年。

A.1

B.2

C.3

D.5

【答案】：A

76、下列市場(chǎng)環(huán)境對(duì)于開展類似于本案例的股票收益互換交易而言有

促進(jìn)作用的是（）。

A.融券交易

B.個(gè)股期貨上市交易

C.限翻賣空

D.個(gè)股期權(quán)上市交易

【答案】：C

77、證券公司依法接受期貨公司委托協(xié)助辦理開戶手續(xù)的，應(yīng)當(dāng)按照

本規(guī)定的要求對(duì)照核實(shí)客戶真實(shí)身份，采集并留存客戶影像資料，與

其他資料一起提交給（）審核開戶和存檔。

A.證券公司

B.期貨交易所

C.期貨結(jié)算機(jī)構(gòu)

D.期貨公司

【答案】：D

78、根據(jù)《期貨交易管理?xiàng)l例》，期貨公司可以接受（）委托為其

進(jìn)行期貨交易。

A.證券市場(chǎng)禁止進(jìn)入者

B.某失業(yè)單位的工作人員

C.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)的工作人員

D.某國(guó)家機(jī)關(guān)

【答案】：B

79、根據(jù)下面資料，答題

A.164475

B.164125

C.157125

D.157475

【答案】：D

80、在特定的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)階段，如何選準(zhǔn)資產(chǎn)是投資界追求的目標(biāo)，經(jīng)

過多年實(shí)踐，美林證券提出了一種根據(jù)成熟市場(chǎng)的經(jīng)濟(jì)周期進(jìn)行資產(chǎn)

配置的投資方法，市場(chǎng)上稱之為（）。

A.波浪理論

B.美林投資時(shí)鐘理論

C.道氏理論

D.江恩理論

【答案】：B

81、通過股票收益互換可以實(shí)現(xiàn)的目的不包括（）。

A.杠桿交易

B.股票套期保值

C.創(chuàng)建結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品

D,創(chuàng)建優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品

【答案】：D

82、若公司項(xiàng)目中標(biāo)，同時(shí)到期日歐元/人民幣匯率低于8.40,則下

列說法正確的是（）。

A.公司在期權(quán)到期日行權(quán)，能以歐元/人民幣匯率8.40兌換200萬歐

元

B.公司之前支付的權(quán)利金無法收回，但是能夠以更低的成本購入歐元

C.此時(shí)人民幣/歐元匯率低于0.1190

D.公司選擇平倉，共虧損權(quán)利金1.53萬歐元

【答案】：B

83、某期貨公司成立了投資咨詢部，任命張某為部門經(jīng)理。張經(jīng)理也

同時(shí)指定本部門已獲得期貨投資咨詢業(yè)務(wù)資格的梁某負(fù)責(zé)某企業(yè)的套

期保值咨詢服務(wù)工作。一次，在為客戶制訂期貨套期保值投資方案過

程中，梁某從公司出市代表那里秘密獲悉該期貨品種的市場(chǎng)主力空頭

因各種原因，交割可能會(huì)發(fā)生困難，市場(chǎng)上注冊(cè)倉單很少，于是梁某

向該企業(yè)法定代表人建議改賣出套保為單邊買進(jìn)投機(jī)，參與“逼空”，

并承諾本次期貨投資包賺不賠，但要求得到純利的10%提成。企業(yè)聽信

后同意了梁某的提成要求，并很快投入500萬元進(jìn)行期貨投機(jī)交易，

將交易密碼告訴梁某，由梁某代為下單買入。與此同時(shí)，梁某還讓其

丈母娘在另一家期貨公司開了一個(gè)個(gè)人賬戶并打入20萬元資金，交梁

某做老鼠倉盤。此外，梁某還打電話將企業(yè)的資金和頭寸告訴自己的

好友小王，讓他也跟做一把。不久，梁某操作的企業(yè)賬戶就虧損了1O

O萬元。由于心虛，梁某未向企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)匯報(bào)真實(shí)交易情況，反而謊稱

盈利。后來副總經(jīng)理在查詢賬單時(shí)發(fā)現(xiàn)了真實(shí)情況，便向梁某質(zhì)問，

梁某竟不辭而別，不知去向。企業(yè)無奈向期貨公司提出索賠，期貨公

司只得賠償該企業(yè)的部分損失。

A.5

B.6

C.7

D.8

【答案】：D

84、某投機(jī)者預(yù)測(cè)3月份銅期貨合約價(jià)格會(huì)上漲，因此他以7800美元

/噸的價(jià)格買入3手（1手=5噸）3月銅合約。此后價(jià)格立即上漲到

7850美元/噸，他又以此價(jià)格買入2手。隨后價(jià)格繼續(xù)上漲到7920美

元/噸，該投機(jī)者再追加了1手。試問當(dāng)價(jià)格變?yōu)椋ǎr(shí)該投資者

將持有頭寸全部平倉獲利最大。

A.7850美元/噸

B.7920美元/噸

C.7830美元/噸

D.7800美元/噸

【答案】：B

85、8月份，某銀行Alpha策略理財(cái)產(chǎn)品的管理人認(rèn)為市場(chǎng)未來將陷入

震蕩整理，但前期一直弱勢(shì)的消費(fèi)類股票的表現(xiàn)將強(qiáng)于指數(shù)，根據(jù)這

一判斷，該管理人從家電、醫(yī)藥、零售等行業(yè)選擇了20只股票構(gòu)造投

資組合，經(jīng)計(jì)算，該組合的6值為0.92。8月24日，產(chǎn)品管理人開

倉買入消費(fèi)類股票組合，共買入市值8億元的股票；同時(shí)在滬深300

指數(shù)期貨10月合約上建立空頭頭寸，此時(shí)的10月合約價(jià)位在3263.8

點(diǎn)，10月12日，10月合約臨近到期，此時(shí)產(chǎn)品管理人也認(rèn)為消費(fèi)類

股票超越指數(shù)的走勢(shì)將告一段落，因此，把全部股票賣出。同時(shí)買入

平倉10月合約空頭。在這段時(shí)間里，10月合約下跌到3132.0點(diǎn)，跌

幅約4%；而消費(fèi)類股票組合的市值增長(zhǎng)了6.73虬則此次Alpha策略

的操作的盈利為（）。

A.8357.4萬元

B.8600萬元

C.8538.3萬元

D.853.74萬元

【答案】：A

86、目前我國(guó)各期貨交易所均采用的指令是（）。

A.市價(jià)指令

B.長(zhǎng)效指令

C.止損指令

D.限價(jià)指令

【答案】：D

87、（）應(yīng)對(duì)客戶的交易指令是否入市交易承擔(dān)舉證責(zé)任。

A.期貨公司

B.期貨交易所

C.客戶

D.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：A

88、以下各產(chǎn)品中含有乘數(shù)因子的是（）。

A.保本型股指聯(lián)結(jié)票據(jù)

B.收益增強(qiáng)型股指聯(lián)結(jié)票據(jù)

C.逆向浮動(dòng)利率票據(jù)

D.指數(shù)貨幣期權(quán)票據(jù)

【答案】：D

89、從業(yè)人員違反《期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則（修訂）》，情節(jié)嚴(yán)

重，并造成嚴(yán)重后果的，予以（）。

A.警告

B.公開譴責(zé)

C.罰款

D.批評(píng)

【答案】：B

90、2015年1月16日3月大豆CB0T期貨價(jià)格為991美分/蒲式耳，到

岸升貼水為147.48美分/蒲式耳，當(dāng)日匯率為6.1881,港雜費(fèi)為180

元/噸。考慮到運(yùn)輸時(shí)間，大豆實(shí)際到港可能在5月前后，2015年1月

16日大連豆粕5月期貨價(jià)格為3060元/噸，豆油5月期貨價(jià)格為5612

元/噸。按照0.785的出粕率，0.185的出油率，120元/噸的壓榨費(fèi)用

來估算，則5月盤面大豆期貨壓榨利潤(rùn)為（）元/噸。

A.129.48

B.139.48

C.149.48

D.159.48

【答案】：C

91、滬深300股指期權(quán)仿真交易合約最后交易日的交易時(shí)間是（）。

A.900-1130,1300-1515

B.915-1130,1300-1500

C.930-1130,1300-1500

D.915-1130,1300-1515

【答案】：B

92、投資者與專業(yè)投資者應(yīng)實(shí)施（）的管理策略。

A.相同

B.差異化

C.相似的

D.以上都不是

【答案】：B

93、滬深300指數(shù)期貨合約的交割方式為（）。

A.實(shí)物和現(xiàn)金混合交割

B.期轉(zhuǎn)現(xiàn)交割

C.現(xiàn)金交割

D.實(shí)物交割

【答案】：C

94、下列關(guān)于基差的公式中，正確的是（）。

A.基差=期貨價(jià)格一現(xiàn)貨價(jià)格

B.基差=現(xiàn)貨價(jià)格一期貨價(jià)格

C.基差=期貨價(jià)格+現(xiàn)貨價(jià)格

D.基差=期貨價(jià)格x現(xiàn)貨價(jià)格

【答案】：B

95、在宏觀經(jīng)濟(jì)分析中最常用的GDP核算方法是（）。

A.支出法

B.收入法

C.增值法

D.生產(chǎn)法

【答案】：A

96、期貨交易所的設(shè)立經(jīng)由（）機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。

A.財(cái)政部

B.國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理

C.國(guó)務(wù)院

D.國(guó)家發(fā)改委

【答案】：B

97、6月11日，菜籽油現(xiàn)貨價(jià)格為8800元/噸。甲榨油廠決定利用菜

籽油期貨對(duì)其生產(chǎn)的菜籽油進(jìn)行套期保值。當(dāng)日該廠在9月份菜籽油

期貨合約上建倉，成交價(jià)格為8950元/噸。至8月份，現(xiàn)貨價(jià)格至

7950元/噸，該廠按此現(xiàn)貨價(jià)格出售菜籽油，同時(shí)將期貨合約對(duì)沖平

倉，通過套期保值該廠菜籽油實(shí)際售價(jià)是8850元/噸，則該廠期貨合

約對(duì)沖平倉價(jià)格是（）元/噸。

A.8050

B.9700

C.7900

D.9850

【答案】：A

98、假設(shè)某一時(shí)刻股票指數(shù)為2290點(diǎn)，投資者以15點(diǎn)的價(jià)格買入一

手股指看漲期權(quán)合約并持有到期，行權(quán)價(jià)格是2300點(diǎn)，若到期時(shí)股票

指數(shù)期權(quán)結(jié)算價(jià)格跌落到2310點(diǎn)，投資者損益為（）。（不計(jì)交易

費(fèi)用）

A.5點(diǎn)

B.-15點(diǎn)

C.-5點(diǎn)

D.10點(diǎn)

【答案】：C

99、某期貨公司期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的客戶權(quán)益總額為30億元。根據(jù)相關(guān)規(guī)

定，期貨公司在計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備時(shí),期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的基準(zhǔn)比例為4%o

該期貨公司最近一期的分類評(píng)價(jià)結(jié)果為A類，分類計(jì)算系數(shù)為0.8o那

么，該公司上述業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備為（）。

A.2億元

B.1.2億元

C.1.6億元

D.0.96億元

【答案】：C

100、期貨公司會(huì)員不得為知識(shí)測(cè)試評(píng)分低于（）分的投資者申請(qǐng)

開立金融期貨交易編碼。

A.95

B.90

C.85

D.80

【答案】：D

101、某資產(chǎn)組合由價(jià)值1億元的股票和1億元的債券組成，基金經(jīng)理

希望保持核心資產(chǎn)組合不變，為對(duì)沖市場(chǎng)利率水平走高的風(fēng)險(xiǎn)，其合

理的操作是（）。

A.賣出債券現(xiàn)貨

B.買人債券現(xiàn)貨

C.買入國(guó)債期貨

D.賣出國(guó)債期貨

【答案】：D

102、中期國(guó)債是指償還期限在（）的國(guó)債。

A.1?3年

B.1?5年

C.1?10年

D.1?15年

【答案】：C

103、滬深300股指期權(quán)仿真交易合約每日價(jià)格最大波動(dòng)限制是

（）O

A.上一個(gè)交易日滬深300滬指期貨結(jié)算價(jià)的12%

B.上一交易日滬深300指數(shù)收盤價(jià)的10%

C.上一個(gè)交易日滬深300股指期貨結(jié)算價(jià)的10%

D.上一交易日滬深300指數(shù)收盤價(jià)的12%

【答案】：B

104、假設(shè)美元兌人民幣即期匯率為6.2022,美元年利率為3%,人民幣

年利率為5%,按單利計(jì)，1年期美元兌人民幣遠(yuǎn)期匯率為（）。

A.6.0641

B.6.3262

C.6.5123

D.6.3226

【答案】：D

105、某投資者以100點(diǎn)權(quán)利金買入某指數(shù)看跌期權(quán)一張，執(zhí)行價(jià)格為

1500點(diǎn)，當(dāng)指數(shù)（）時(shí)，投資者履行期權(quán)才能盈利。（不計(jì)交易費(fèi)

用）

A.大于1600點(diǎn)

B.大于1500點(diǎn)小于1600點(diǎn)

C.大于1400點(diǎn)小于1500點(diǎn)

D.小于1400點(diǎn)

【答案】：D

106、期貨交易所的職能不包括（）。

A.提供交易的場(chǎng)所、設(shè)施和服務(wù)

B.按規(guī)定轉(zhuǎn)讓會(huì)員資格

C.制定并實(shí)施期貨市場(chǎng)制度與交易規(guī)則

D.監(jiān)控市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：B

107、證券公司申請(qǐng)介紹業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)提交相關(guān)申請(qǐng)材料,

其中不包括（）。

A.介紹業(yè)務(wù)資格申請(qǐng)書

B.董事會(huì)關(guān)于從事介紹業(yè)務(wù)的決議，公司章程規(guī)定該決議由股東會(huì)或

者股東大會(huì)做出的，應(yīng)提供股東會(huì)或者股東大會(huì)韻決議

C.凈資本等指標(biāo)的計(jì)算表及相關(guān)說明

D.全資擁有或者控股期貨公司，或者與期貨公司被同一機(jī)構(gòu)控制的情

況說明.該期貨公司在申請(qǐng)日前6個(gè)月月末的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管報(bào)表

【答案】：D

108、上海證券交易所個(gè)股期權(quán)合約的標(biāo)的合約月份為（）。

A.當(dāng)月

B.下月

C.連續(xù)兩個(gè)季月

D.當(dāng)月、下月及連續(xù)兩個(gè)季月

【答案】：D

109、有權(quán)指定交割倉庫的是（）。

A.國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)派出機(jī)構(gòu)

B.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

C.國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

D.期貨交易所

【答案】：D

110、證券公司申請(qǐng)介紹業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)做到申請(qǐng)日前（）個(gè)月各

項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)。

A.1

B.3

C.5

D.6

【答案】：D

111、證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)（），對(duì)其適合銷售產(chǎn)品或者提

供服務(wù)的投資者類型作出判斷。

A.適當(dāng)性匹配意見

B.投資者的不同分類

C.投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力

D.產(chǎn)品或者服務(wù)的不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)

【答案】：D

112、全面結(jié)算會(huì)員期貨公司的期貨保證金賬戶應(yīng)當(dāng)與（）相互獨(dú)

立、分別管理。

A.非結(jié)算會(huì)員保證金賬戶

B.個(gè)人客戶保證金賬戶

C.特別結(jié)算會(huì)員保證金賬戶

D.其自有資金賬戶

【答案】：D

113、某投資者開倉賣出10手國(guó)內(nèi)銅期貨合約，成交價(jià)格為47000元/

噸，當(dāng)日結(jié)算價(jià)為46950元/噸。期貨公司要求的交易保證金比例為5%

（銅期貨合約的交易單位為5噸/手，不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）。該投資者

當(dāng)日交易保證金為（）元。

A.117375

B.235000

C.117500

D.234750

【答案】：A

114、國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在受理期貨公司設(shè)立申請(qǐng)之日起

（）個(gè)月內(nèi)，根據(jù)審慎監(jiān)管原則進(jìn)行審查，作出批準(zhǔn)或者不批準(zhǔn)的

決定。未經(jīng)國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，任何單位和個(gè)人不得委托

或者接受他人委托持有或者管理期貨公司的股權(quán)。

A.2

B.3

C.6

D.8

【答案】：C

115、美式期權(quán)的時(shí)間價(jià)值總是（）零。

A.大于

B.大于等于

C.等于

D.小于

【答案】：B

116、6月10日，A銀行與B銀行簽署外匯買賣協(xié)議，買入即期英鎊

500萬、賣出一個(gè)月遠(yuǎn)期英鎊500萬，這是一筆（）。

A.掉期交易

B.套利交易

C.期貨交易

D.套匯交易

【答案】：A

117、目前上海期貨交易所大戶報(bào)告制度規(guī)定，當(dāng)客戶某品種投機(jī)持倉

合約的數(shù)量達(dá)到交易所規(guī)定的投機(jī)頭寸持倉量（）以上（含本數(shù)）

時(shí)，應(yīng)向交易所報(bào)告。

A.50%

B.80%

C.70%

D.60%

【答案】：B

118、期貨公司與客戶對(duì)交易結(jié)算結(jié)果的通知方式未作約定或約定不明

確，期貨公司未能提供證據(jù)證明已經(jīng)發(fā)出上述通知的，對(duì)客戶因繼續(xù)

持倉而造成損失的擴(kuò)大，客戶至少承擔(dān)損失的（）。

A.30%

B.50%

C.20%

D.40%

【答案】：C

119、總經(jīng)理或者相關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)首席風(fēng)險(xiǎn)官報(bào)告存在的問題不整改或者

整改未達(dá)到要求的，可以向監(jiān)事會(huì)報(bào)告，沒設(shè)監(jiān)事會(huì)的期貨公司，可

報(bào)告（）。

A.董事長(zhǎng)

B.理事長(zhǎng)

C.監(jiān)事

D.總經(jīng)理或者相關(guān)負(fù)責(zé)人

【答案】：C

120、由于結(jié)算機(jī)構(gòu)代替了原始對(duì)手，使得期貨交易的（）方式得

以實(shí)施。

A.對(duì)沖平倉

B.套利

C.實(shí)物交割

D.現(xiàn)金結(jié)算

【答案】：A

121、（）是指在一定時(shí)間和地點(diǎn)，在各種價(jià)格水平下賣方愿意并

能夠提供的產(chǎn)品數(shù)量。

A.價(jià)格

B.消費(fèi)

C.需求

D.供給

【答案】：D

122、從事境外工程總承包的中國(guó)企業(yè)在投標(biāo)歐洲某個(gè)電網(wǎng)建設(shè)工程后,

在未確定是否中標(biāo)之前，最適合利用（）來管理匯率風(fēng)險(xiǎn)。

A.人民幣/歐元期權(quán)

B.人民幣/歐元遠(yuǎn)期

C.人民幣/歐元期貨

D.人民幣/歐元互換

【答案】：A

123、某投資者委托給期貨公司20萬元進(jìn)行管理投資，后投資者發(fā)現(xiàn)

該公司并沒有從事代理期貨投資的資格，并向法院起訴，則該投資者

應(yīng)向（）起訴。

A.投資者住所地中級(jí)人民法院

B.交易所所在地中級(jí)人民法院

C.期貨公司所在地中級(jí)人民法院

D.投資者戶口所在地高級(jí)人民法院

【答案】：C

124、我國(guó)期貨合約的開盤價(jià)是在交易開始前（）分鐘內(nèi)經(jīng)集合競(jìng)

價(jià)產(chǎn)生的成交價(jià)格，集合競(jìng)價(jià)未產(chǎn)生成交價(jià)格的，以集合競(jìng)價(jià)后第一

筆成交價(jià)為開盤價(jià)。

A.30

B.10

C.5

D.1

【答案】：C

125、《（期貨經(jīng)紀(jì)合同）指引》和《期貨交易風(fēng)險(xiǎn)說明書》由（）

制定。

A.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

B.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

C.期貨交易所

D.商務(wù)部

【答案】：B

126、在我國(guó)設(shè)立期貨公司，應(yīng)當(dāng)在（）注冊(cè)。

A.工商行政管理部門

B.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

C.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.公司所在地的中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)

【答案】：A

127、基本面分析方法以供求分析為基礎(chǔ)，研究?jī)r(jià)格變動(dòng)的內(nèi)在因素和

根本原因，側(cè)重于分析和預(yù)測(cè)價(jià)格變動(dòng)的（）趨勢(shì)。

A.長(zhǎng)期

B.短期

C.中期

D.中長(zhǎng)期

【答案】：D

128、1995年2月發(fā)生了國(guó)債期貨“327”事件，同年5月又發(fā)生了

“319”事件，使國(guó)務(wù)院證券委及中國(guó)證監(jiān)會(huì)于1995年5月暫停了國(guó)

債期貨交易。在（），隨著中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)和中國(guó)期貨保證金監(jiān)控

中心等機(jī)構(gòu)的陸續(xù)成立，中國(guó)期貨市場(chǎng)走向法制化和規(guī)范化，監(jiān)管體

制和法規(guī)體系不斷完善，新的期貨品種不斷推出，期貨交易量實(shí)現(xiàn)恢

復(fù)性增長(zhǎng)后連創(chuàng)新高，積累了服務(wù)產(chǎn)業(yè)及國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的初步經(jīng)驗(yàn)，

具備了在更高層次服務(wù)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的能力。

A.初創(chuàng)階段

B.治理整頓階段

C.穩(wěn)步發(fā)展階段

D.創(chuàng)新發(fā)展階段

【答案】：C

129、一般用（）來衡量經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度。

A.名義GDP

B.實(shí)際GDP

C.GDP增長(zhǎng)率

D.物價(jià)指數(shù)

【答案】：C

130、下列關(guān)于交易單位的說法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.交易單位，是指在期貨交易所交易的每手期貨合約代表的標(biāo)的物的

數(shù)量

B.對(duì)于商品期貨來說，確定期貨合約交易單位的大小，主要應(yīng)當(dāng)考慮

合約標(biāo)的物的市場(chǎng)規(guī)模、交易者的資金規(guī)模、期貨交易所的會(huì)員結(jié)構(gòu)

和該商品的現(xiàn)貨交易習(xí)慣等因素

C.在進(jìn)行期貨交易時(shí)，不僅可以以交易單位（合約價(jià)值）的整數(shù)倍進(jìn)

行買賣，還可以按需要零數(shù)購買

D.若商品的市場(chǎng)規(guī)模較大、交易者的資金規(guī)模較大、期貨交易所中愿

意參與該期貨交易的會(huì)員單位較多，則該合約的交易單位可設(shè)計(jì)得大

一些，反之則小一些

【答案】：C

131、期貨交易所交易規(guī)則無須載明的事項(xiàng)是（）。

A.財(cái)務(wù)會(huì)計(jì).內(nèi)部控制制度

B.交易糾紛的處理方式

C.違規(guī).違約行為及其處理辦法

D.保證金的管理和使用制度

【答案】：A

132、期貨交易所宣布進(jìn)入異常情況并決定暫停交易時(shí)，除非經(jīng)過中

國(guó)證監(jiān)會(huì)的批準(zhǔn)，暫停交易的時(shí)間不得超過（）交易日。

A.1個(gè)

B.2個(gè)

C.3個(gè)

D.5個(gè)

【答案】：C

133、若伊拉克突然入侵科威特，金價(jià)的表現(xiàn)為（）。

A.短時(shí)間內(nèi)大幅飆升

B.短時(shí)間內(nèi)大幅下跌

C.平穩(wěn)上漲

D.平穩(wěn)下跌

【答案】：A

134、期貨公司擬免除首席風(fēng)險(xiǎn)官的職務(wù)，應(yīng)當(dāng)在做出決定前10個(gè)工

作日將免職理由及其履行職責(zé)情況向()報(bào)告。

A.中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)相關(guān)派出機(jī)構(gòu)

B.中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)

C.中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)或派出機(jī)構(gòu)

D.公司住所地的中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)派出機(jī)構(gòu)

【答案】：D

135、下列哪種債券用國(guó)債期貨套期保值效果最差()。

A.CTD

B.普通國(guó)債

C.央行票據(jù)

D.信用債券

【答案】：D

136、甲期貨經(jīng)紀(jì)公司在當(dāng)日交易結(jié)算時(shí)，發(fā)現(xiàn)客戶王某交易保證金不

足，于是電話通知王某在第二天交易開始前足額追加保證金。王某要

求期貨公司允許他進(jìn)行透支交易，并允諾待其資金到位立即追加保證

金，公司對(duì)此予以拒絕。第二天交易開始后王某沒有及時(shí)追加保證金,

且雙方并沒有對(duì)此在期貨合同中明確約定處理措施。此時(shí)期貨公司應(yīng)

()O

A.對(duì)王某持有的全部頭寸進(jìn)行強(qiáng)行平倉

B.允許王某繼續(xù)持倉

C.再次通知，勸說王某自行平倉

D.對(duì)王某持有的沒有保證金支持的頭寸進(jìn)行強(qiáng)行平倉

【答案】：D

137、實(shí)行會(huì)員分級(jí)結(jié)算制度的期貨交易所可以根據(jù)結(jié)算會(huì)員的

()，限制結(jié)算會(huì)員的結(jié)算業(yè)務(wù)范圍，但應(yīng)當(dāng)于3日內(nèi)報(bào)告中國(guó)證

監(jiān)會(huì)。

A,資信和業(yè)務(wù)開展情況

B.收入規(guī)模

C.人員情況

D.盈利情況

【答案】：A

138、《期貨從業(yè)人員管理辦法》中禁止期貨從業(yè)人員挪用客戶期貨保

證金，主要是針對(duì)（）的期貨從業(yè)人員提出的。

A.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

B.期貨投資咨詢機(jī)構(gòu)

C.期貨公司

D.為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)

【答案】：C

139、某加工商為了避免大豆現(xiàn)貨價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，在大連商品交易所做買入

套期保值，買入10手期貨合約建倉，基差為-20元/噸，賣出平倉時(shí)的

基差為-50元/噸，該加工商在套期保值中的盈虧狀況是（）。

A.盈利3000元

B,虧損3000元

C.盈利1500元

D.虧損1500元

【答案】：A

140、甲期貨公司共有10家營(yíng)業(yè)部，現(xiàn)有凈資產(chǎn)5000萬元，資產(chǎn)調(diào)

整值為100萬元，負(fù)債調(diào)整值為200萬元。根據(jù)材料，甲期貨公司的

凈資本是（）。

A.4100萬元

B.5100萬元

C.3900萬元

D.4000萬元

【答案】：B

141、如果C表示消費(fèi)、I表示投資、G表示政府購買、X表示出口、M

表示進(jìn)口，則按照支出法計(jì)算的困內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)的公式是()。

A.GDP=C+1+G+X

B.GDP=C+1+GM

C.GDP=C+1+G+(X+M)

D.GDP=C+1+G+(XM)

【答案】：D

142、人民幣遠(yuǎn)期利率協(xié)議于()首次推出。

A.1993年

B.2007年

C.1995年

D.1997年

【答案】：B

143、2015年，甲期貨交易所的手續(xù)費(fèi)首日為5000萬元人民幣，根據(jù)

《期貨交易所管理辦法》的規(guī)定，該期貨交易所應(yīng)提取的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金

為()萬元。

A.500

B.1000

C.2000

D.2500

【答案】：B

144、2015年1月16日3月大豆CB0T期貨價(jià)格為991美分/蒲式耳，

到岸升貼水為147.48美分/蒲式耳，當(dāng)日匯率為6.1881,港雜費(fèi)為

150元/噸。3月大豆到岸完稅價(jià)是（）元/噸。（1美分/蒲式耳

=0.36475美元/噸,大豆關(guān)稅稅率3肌增值稅13%）

A.3150.84

B.4235.23

C.3140.84

D.4521.96

【答案】：C

145、某投資者買入一份看跌期權(quán)，若期權(quán)費(fèi)為P,執(zhí)行價(jià)格為X,則

當(dāng)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格（S）為（），該投資者不賠不賺。

A,X+P

B.X-P

C.P-X

D.P

【答案】：B

146、下列市場(chǎng)中，在（）更有可能賺取超額收益。

A.成熟的大盤股市場(chǎng)

B.成熟的債券市場(chǎng)

C.創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)

D.投資者眾多的股票市場(chǎng)

【答案】：C

147、假設(shè)2月1日現(xiàn)貨指數(shù)為1600點(diǎn)，市場(chǎng)利率為6%,年指數(shù)股息

率為1.5%,借貸利息差為0.5%,期貨合約買賣手續(xù)費(fèi)雙邊為0.3

個(gè)指數(shù)點(diǎn)，同時(shí)，市場(chǎng)沖擊成本也是0.3個(gè)指數(shù)點(diǎn)，股票買賣雙方，

雙邊手續(xù)費(fèi)及市場(chǎng)沖擊成本各為成交金額的0.6%,5月30日的無套

利區(qū)是（）。

A.[-1604.B,1643.2]

B.[1604.2,1643.83

C.[-1601.53,1646.47]

D.[1602.13,1645.873

【答案】：C

148、宏觀經(jīng)濟(jì)分析的核心是（）分析。

A.貨幣類經(jīng)濟(jì)指標(biāo)

B.宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)

C.微觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)

D.需求類經(jīng)濟(jì)指標(biāo)

【答案】：B

149、自被中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)認(rèn)定為首席風(fēng)險(xiǎn)官不適當(dāng)人選之日

起（）年內(nèi)，任何期貨公司不得任用該人員擔(dān)任董事、監(jiān)事和高級(jí)

管理人員。

A.1

B.2

C.3

D.4

【答案】：B

150、基差公式中所指的期貨價(jià)格通常是（）的期貨價(jià)格。

A.最近交割月

B.最遠(yuǎn)交割月

C.居中交割月

D.當(dāng)年交割月

【答案】：A

151、下列選項(xiàng)中，不屬于公司制期貨交易所會(huì)員義務(wù)的有（）。

A.遵守國(guó)家有關(guān)法律、行政法規(guī)、規(guī)章和政策

B.執(zhí)行會(huì)員大會(huì)、理事會(huì)的決議

C.按規(guī)定繳納各種費(fèi)用

D.遵守期貨交易所的章程、交易規(guī)則及其實(shí)施細(xì)則及有關(guān)決定

【答案】：B

152、某期貨公司的期末財(cái)務(wù)報(bào)表顯示，流動(dòng)資產(chǎn)為6000萬元，流動(dòng)

負(fù)債為5500萬元、根據(jù)《期貨公司風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)管理辦法》，該期貨

公司流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的比例（）。

A,符合風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)要求，并低于風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)的預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)

B.符合風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)要求，并高于風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)的預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)

C.不符合風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)要求，中國(guó)證監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)責(zé)令該期貨公

司限制整改

D.不符合風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)要求，中國(guó)證監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)限制該期貨公

司部分期貨業(yè)務(wù)

【答案】：A

153、某期貨公司與客戶甲訂立了期貨經(jīng)紀(jì)合同，雖然期貨公司未提示

交易風(fēng)險(xiǎn)，但是能夠證明客戶甲已有交易經(jīng)歷，甲在交易中產(chǎn)生了損

失，下列說法中正確的是（）。

A.應(yīng)免除期貨公司的責(zé)任

B.應(yīng)減輕期貨公司的責(zé)任

C.雙方各自承擔(dān)50%的責(zé)任

D.雙方協(xié)商承擔(dān)責(zé)任

【答案】：A

154、如果某種商品的價(jià)格上升10%能使購買者的需求量增加3%,該商

品的需求價(jià)格彈性（）。

A.缺乏彈性

B.富有彈性

C.單位彈性

D.完全無彈性

【答案】：A

155、會(huì)員制期貨交易所會(huì)員大會(huì)結(jié)束之日起（）日內(nèi)，期貨交易

所應(yīng)當(dāng)將大會(huì)全部文件報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)。

A.7

B.10

C.15

D.30

【答案】：B

156、下列選項(xiàng)中，不屬于期貨公司及其從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)遵循的業(yè)務(wù)規(guī)則

的是（）。

A.具備專業(yè)技能，謹(jǐn)慎、勤勉、盡責(zé)地為客戶提供期貨投資咨詢服務(wù)

B.保守客戶的商業(yè)秘密

C.幫助客戶設(shè)計(jì)期貨投資計(jì)劃并接受客戶委托，代為從事期貨交易

D.維護(hù)客戶合法權(quán)益

【答案】：C

157、以下（）可能會(huì)作為央行貨幣互換的幣種。

A.美元

B.歐元

C.日元

D.越南盾

【答案】：D

158、某投資者開倉賣出10手國(guó)內(nèi)銅期貨合約，成交價(jià)格為47000元/

噸，當(dāng)日結(jié)算價(jià)為46950元/噸。期貨公司要求的交易保證金比例為5%

（銅期貨合約的交易單位為5噸/手，不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）。該投資者

當(dāng)日交易保證金為（）元。

A.117375

B.235000

C.117500

D.234750

【答案】：A

159、下列不屬于制定《期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官管理規(guī)定（試行）》所依

據(jù)的法律法規(guī)是（）。

A.《期貨交易管理?xiàng)l例》

B.《刑法》

C.《期貨公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員任職資格管理辦法》

D.《期貨公司管理辦法》

【答案】：B

160、客戶保證金不足時(shí)，下列說法中錯(cuò)誤的是（）。

A.客戶應(yīng)當(dāng)及時(shí)追加保證金

B.客戶應(yīng)當(dāng)自行平倉

C.期貨公司應(yīng)當(dāng)立即將該客戶的合約強(qiáng)行平倉

D.依法強(qiáng)行平倉的有關(guān)費(fèi)用由該客戶承擔(dān)

【答案】：C

161、人民法院審理期貨糾紛案件，應(yīng)依法保護(hù)當(dāng)事人合法權(quán)益，確定

其承擔(dān)的（）責(zé)任，維護(hù)市場(chǎng)秩序。

A故意

B.過失

C.風(fēng)險(xiǎn)

D.市場(chǎng)

【答案】：C

162、當(dāng)自身利益與客戶利益發(fā)生沖突時(shí)，期貨從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)及時(shí)向客

戶進(jìn)行披露，并堅(jiān)持（）的原則。

A.客戶合法利益優(yōu)先

B.公平、公正、公開

C.平等互利

D.回避

【答案】：A

163、期貨交易報(bào)價(jià)時(shí)，超過期貨交易所規(guī)定的漲跌幅度的報(bào)價(jià)

（）O

A.有效，但交易價(jià)格應(yīng)該調(diào)整至漲跌幅以內(nèi)

B.無效，不能成交

C.無效，但可申請(qǐng)轉(zhuǎn)移至下一個(gè)交易日

D.有效，但可自動(dòng)轉(zhuǎn)移至下一個(gè)交易日

【答案】：B

164、期貨公司會(huì)員不得為知識(shí)測(cè)試評(píng)分低于（）分的投資者申請(qǐng)

開立交易編碼。

A.85

B.90

C.80

D.95

【答案】：C

165、期貨公司應(yīng)當(dāng)于月度終了后的（）工作日內(nèi)向公司住所地中

國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)送月度風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管報(bào)表。

A.3個(gè)

B.5個(gè)

C.7個(gè)

D.10個(gè)

【答案】：C

166、侵權(quán)與違約競(jìng)合的期貨糾紛案件，當(dāng)事人既以違約又以侵權(quán)起訴

的，以（）確定管轄。

A.當(dāng)事人起訴狀中在先的訴訟請(qǐng)求

B.侵權(quán)訴訟請(qǐng)求

C.違約訴訟請(qǐng)求

D.標(biāo)的額較大的訴訟請(qǐng)求

【答案】：A

167、從期貨交易所與結(jié)算機(jī)構(gòu)的關(guān)系來看，我國(guó)期貨結(jié)算機(jī)構(gòu)屬于

（）O

A.交易所與商業(yè)銀行共同組建的機(jī)構(gòu)，附屬于交易所但相對(duì)獨(dú)立

B.交易所與商業(yè)銀行聯(lián)合組建的機(jī)構(gòu)，完全獨(dú)立于交易所

C.交易所的內(nèi)部機(jī)構(gòu)

D.獨(dú)立的全國(guó)性的機(jī)構(gòu)

【答案】：C

168、期貨公司的股東及實(shí)際控制人質(zhì)押所持有的期貨公司股權(quán)的，應(yīng)

當(dāng)在（）日內(nèi)通知期貨公司。

A.2

B.3

C.20

D.30

【答案】：B

169、期貨公司應(yīng)當(dāng)建立健全內(nèi)控、合規(guī)制度，嚴(yán)格落實(shí)（）制度。

A.交易者適當(dāng)性

B.經(jīng)營(yíng)者適當(dāng)性

C.投資者適當(dāng)性

D.監(jiān)管者合理性

【答案】：C

170、下列關(guān)于期貨公司期貨投資咨詢業(yè)務(wù)利益沖突防范的表述，錯(cuò)誤

的是（）。

A.期貨公司營(yíng)業(yè)部不得對(duì)外提供期貨投資咨詢服務(wù)

B.制定防范期貨投資咨詢業(yè)務(wù)與其他期貨業(yè)務(wù)之間利益沖突的管理制

度

C.建立健全信息隔離機(jī)制

D.保持辦公場(chǎng)所和辦公設(shè)備相對(duì)獨(dú)立

【答案】：A

171、期貨公司的實(shí)際控制人或者其他關(guān)聯(lián)人在期貨公司從事期貨交易

的，期貨公司應(yīng)當(dāng)自開戶之日起5個(gè)工作日內(nèi)向住所地（）報(bào)告開

戶情況，并定期報(bào)告交易情況。

A.中國(guó)證監(jiān)會(huì)

B.中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)

C.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.中國(guó)金融期貨交易所

【答案】：B

172、在國(guó)內(nèi)期貨交易所計(jì)算機(jī)系統(tǒng)運(yùn)行時(shí)，買賣申報(bào)單是以（）原則

進(jìn)行排序。

A.價(jià)格優(yōu)先，時(shí)間優(yōu)先

B.價(jià)格優(yōu)先，數(shù)量?jī)?yōu)先

C.時(shí)間優(yōu)先，價(jià)格優(yōu)先

D.數(shù)量?jī)?yōu)先，時(shí)間優(yōu)先

【答案】：A

173、進(jìn)行貨幣互換的主要目的是（）。

A.規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)

B.規(guī)避利率風(fēng)險(xiǎn)

C.增加杠桿

D.增加收益

【答案】：A

174、《期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官管理規(guī)定》開始施行的時(shí)間是（）。

A.2006年2月7日

B.2006年4月15日

C.2008年2月7日

D.2008年5月1日

【答案】：D

175、關(guān)于期貨公司的說法，正確的是（）。

A.在公司股東利益最大化的前提下保障客戶利益

B.客戶的保證金風(fēng)險(xiǎn)是期貨公司重要的風(fēng)險(xiǎn)源

C.屬于銀行金融機(jī)構(gòu)

D.主要從事經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，不提供資產(chǎn)管理服務(wù)

【答案】：B

176、《中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)紀(jì)律懲戒程序》第三十九條規(guī)定，訴委員會(huì)集

體討論做出審議決定。會(huì)議至少應(yīng)由（）以上委員出席，決定應(yīng)由

出席會(huì)議委員的（）以上通過。

A.1/3；2/3

B.1/2；1/3

C.1/2；2/3

D.1/3；1/3

【答案】：C

177、4月初，黃金現(xiàn)貨價(jià)格為300元/克，某礦產(chǎn)企業(yè)預(yù)計(jì)未來3個(gè)月

會(huì)有一批黃金產(chǎn)出，決定對(duì)其進(jìn)行套期保值，該企業(yè)以305元/克的價(jià)

格在8月份黃金期貨合約上建倉。7月初，黃金現(xiàn)貨價(jià)格跌至292元/

克，該企業(yè)在現(xiàn)貨市場(chǎng)將黃金售出，同時(shí)將期貨合約對(duì)沖平倉，通過

套期保值操作，該企業(yè)黃金的售價(jià)相當(dāng)于299元/克，則該企業(yè)期貨合

約對(duì)沖平倉價(jià)格為（）元/克。（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）。

A.303

B.297

C.298

D.296

【答案】：C

178、下列選項(xiàng)中，期貨公司不能基于客戶委托從事的營(yíng)利性活動(dòng)是

（）O

A.為客戶設(shè)計(jì)套期保值、套利等投資方案

B.研究分析期貨市場(chǎng)及相關(guān)現(xiàn)貨市場(chǎng)的價(jià)格及其相關(guān)影響因素

C.幫助客戶擬定期貨交易策略，并代客戶進(jìn)行期貨投資交易

D.提供風(fēng)險(xiǎn)管理咨詢、專項(xiàng)培訓(xùn)等風(fēng)險(xiǎn)管理顧問服務(wù)

【答案】：C

179、B期貨公司于某年9月嚴(yán)重違規(guī)被當(dāng)?shù)刈C監(jiān)局在例行檢查時(shí)發(fā)現(xiàn)。

公司董事長(zhǎng)孫某、總經(jīng)理王某對(duì)此負(fù)有責(zé)任，受到中國(guó)證券監(jiān)督管理

委員會(huì)的行政處罰，公司被要求整改，張某和王某受到中國(guó)證券監(jiān)督

管理委員會(huì)警告并被處封款。第二年3月初，國(guó)內(nèi)A證券公司參股B

期貨公司，成為新的B期貨公司的大股東，新公司注冊(cè)資本8000萬元

人民幣。A證券公司委派本公司張某、李某出任B期貨公司的董事長(zhǎng)和

總經(jīng)理，原來B期貨公司的副總經(jīng)理趙某繼續(xù)留任新的B期貨公司的

副總經(jīng)理，三人共同組成新的B期貨公司的高管層。原期貨公司的董

事長(zhǎng)孫某和總經(jīng)理王某離職。張某和李某的證券從業(yè)經(jīng)歷超過5年，

趙某的期貨從業(yè)經(jīng)歷有8年，且在B期貨公司連續(xù)擔(dān)任總經(jīng)理3年。

A.除其他條件之外，新的A期貨公司申請(qǐng)金