實(shí)施應(yīng)收賬款分析課件

實(shí)施應(yīng)收賬款分析降低企業(yè)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)目錄報(bào)告摘要&相關(guān)背景概述PARTI總體指標(biāo)分析PARTII應(yīng)收賬款分析PARTIII解決方案：信用管控PARTIV報(bào)告摘要主要目標(biāo)1.了解企業(yè)整體財(cái)務(wù)狀況3.提升應(yīng)收賬款的管理能力2.分析應(yīng)收賬款的具體指標(biāo)標(biāo)的公司金螳螂深交所002081財(cái)務(wù)主題應(yīng)收賬款賬齡、周轉(zhuǎn)率等

背景概述-金螳螂企業(yè)概述室內(nèi)裝飾為主體，融幕墻、家具、景觀、藝術(shù)品、機(jī)電設(shè)備安裝等為一體的專業(yè)化裝飾集團(tuán)連續(xù)11年成為中國建筑裝飾百強(qiáng)企業(yè)第一名中國裝飾行業(yè)首家上市公司目前公司市值排名蘇州地區(qū)所有上市公司第一金螳螂上市7年股價(jià)增長16倍，在資本市場素有“靠譜”美譽(yù)多次承接大型項(xiàng)目，如鳥巢、國家大劇院、國家博物館等公司實(shí)際控制人朱興良在本年1月份和5月份兩次拋售1600萬股，套現(xiàn)6億人民幣今年7月，創(chuàng)始人朱興良被隔離調(diào)查，據(jù)傳與南京市長“季挖挖”有關(guān)風(fēng)光背后總體指標(biāo)分析-凈利潤&資產(chǎn)報(bào)酬率單位：百萬元，

下同81%51%從2009年后金螳螂的凈利潤加速增長其中2010年增長93%，2011年增長81%，2012年增長51%；資產(chǎn)回報(bào)率在06-10年逐年遞增；10年之后緩慢下跌93%2006200720082009201020112012總資產(chǎn)200016352031.927614060.77705.413350凈利潤73.194.7143.9211.2407.9739.81115.6資產(chǎn)回報(bào)率3.7%5.8%7.1%7.6%10%9.6%8.4%總體指標(biāo)分析-總負(fù)債率金螳螂的盈利增長飛快，總負(fù)債比率控制在60%-70%之間，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)健康；另據(jù)報(bào)表顯示其中70%為短期應(yīng)付賬款，從一個(gè)側(cè)面反映了供應(yīng)商對金螳螂的信任。應(yīng)收賬款—總額分析圖示金螳螂應(yīng)收總額與總資產(chǎn)成正相關(guān)，除2006年外，其余年份平均占比58%28.1%57.7%55.9%46.4%64.5%59.7%61.8%應(yīng)收賬款—賬齡分析金螳螂壞賬計(jì)提原則：1年以內(nèi)1-2年2-3年3-4年4-5年5年以上5%10%30%50%80%100%應(yīng)收賬款—周轉(zhuǎn)率&周轉(zhuǎn)天數(shù)周轉(zhuǎn)天數(shù)周轉(zhuǎn)率應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=銷售收入/平均應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=360/周轉(zhuǎn)率對比分析—金螳螂VS金蝶國際對比數(shù)據(jù)：金蝶國際資產(chǎn)報(bào)酬率高于金螳螂，這與企業(yè)的行業(yè)特性有關(guān)，金蝶國際長期資產(chǎn)遠(yuǎn)低于金螳螂金蝶國際2012年戰(zhàn)略調(diào)整失敗，導(dǎo)致當(dāng)年凈虧損，經(jīng)營穩(wěn)定性較金螳螂差1.二者是采購與供應(yīng)的商業(yè)關(guān)系，為同一條價(jià)值鏈上的兩個(gè)主體2.二者商業(yè)模式近似，都以項(xiàng)目型銷售為主3.應(yīng)收款結(jié)構(gòu)類似，收款直接與項(xiàng)目進(jìn)度掛鉤對比分析—金螳螂VS金蝶國際對比數(shù)據(jù)：金蝶國際的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率高于金螳螂，主要有兩個(gè)原因：1.金蝶國際的工程（項(xiàng)目）周期較金螳螂短；2.金蝶國際內(nèi)部有嚴(yán)格的客戶信用管理和賬款監(jiān)控制度持續(xù)催收根據(jù)項(xiàng)目和工程進(jìn)度，及時(shí)催收賬款，同時(shí)公司應(yīng)建立組織保障體系，均衡的分配賬款壓力，實(shí)施人員和工程師有義務(wù)配合銷售人員收款建立完善的客戶檔案建立客戶數(shù)據(jù)庫征集客戶信用數(shù)據(jù)，完善客戶信用體系建立訂單審核制度信用限額訂單評審訂單簽訂前根據(jù)客戶的信用等級和訂單的重要性進(jìn)行評估授信，風(fēng)險(xiǎn)可控下方可簽訂賬款監(jiān)控建立賬款跟蹤系統(tǒng)，及時(shí)提醒銷售人員賬