中遠(yuǎn)戰(zhàn)略咨詢項(xiàng)目20mb establishing the worlds leading ship repair group

COSCO010720BJ(GB)機(jī)密此報(bào)告僅供客戶內(nèi)部使用。未經(jīng)麥肯錫公司的書面許可，其它任何機(jī)構(gòu)不得擅自傳閱、引用或復(fù)制。MemorandumofProposalJuly31,2001EstablishingtheWorld’sLeadingShipRepairGroupCOSCOShipRepairCOSCO010720BJ(GB)1AGENDAIntroductionsMcKinsey’sApproachtoCreatingWorld-ClassCompaniesOurUnderstandingofCOSCO’sSituationOurProposedApproachandEndproductsWorkingArrangementsAppendix:McKinseyQualificationsCOSCO010720BJ(GB)2具有豐富航運(yùn)咨詢與中國(guó)國(guó)有企業(yè)經(jīng)驗(yàn)的資深項(xiàng)目領(lǐng)導(dǎo)麥肯錫工作時(shí)間相關(guān)經(jīng)驗(yàn)(選摘)SteveShaw華強(qiáng)森董事，上海分公司中國(guó)11年其它地區(qū)3年協(xié)助一家全球領(lǐng)先的重工業(yè)企業(yè)確定吸引國(guó)外投資的戰(zhàn)略，實(shí)施全球合作伙伴的篩選，并與目標(biāo)金融和戰(zhàn)略投資者進(jìn)行談判協(xié)助中國(guó)最大企業(yè)完成美國(guó)紐約證交所國(guó)外公司最大規(guī)模的上市工作。他的工作包括制定創(chuàng)造價(jià)值的業(yè)務(wù)計(jì)劃，設(shè)計(jì)董事會(huì)及管理結(jié)構(gòu)和流程，建立創(chuàng)新的薪酬體系，以及監(jiān)督廣泛的IT開發(fā)和實(shí)施為一家中國(guó)環(huán)保集團(tuán)的私募計(jì)劃制定強(qiáng)有力的業(yè)務(wù)計(jì)劃，組織設(shè)計(jì)和投資者溝通材料協(xié)助一家冶金產(chǎn)品電子商務(wù)網(wǎng)站制定并實(shí)施與全球領(lǐng)先的冶金企業(yè)，增值服務(wù)供應(yīng)商和分銷商的聯(lián)盟戰(zhàn)略職位COSCO010720BJ(GB)3具有豐富航運(yùn)咨詢與中國(guó)國(guó)有企業(yè)經(jīng)驗(yàn)的資深專家顧問WayneZhang麥肯錫工作時(shí)間相關(guān)經(jīng)驗(yàn)(選摘)協(xié)助一家全球性的電信設(shè)備供應(yīng)商為中國(guó)一移動(dòng)電話營(yíng)運(yùn)商制定戰(zhàn)略為中國(guó)一家主要能源公司的上市制定業(yè)務(wù)計(jì)劃、管控方式以及組織結(jié)構(gòu)和流程為一全球性的移動(dòng)電話廠商制定在中國(guó)的分銷、零售和品牌管理戰(zhàn)略職位徐浩洵項(xiàng)目經(jīng)理，上海分公司美國(guó)西北大學(xué)Kellogg管理學(xué)院工商管理碩士學(xué)位；紐約州立大學(xué)視覺科學(xué)/光學(xué)博士學(xué)位；復(fù)旦大學(xué)微電子學(xué)學(xué)士PaulGao

COSCO010720BJ(GB)4AGENDAIntroductionsMcKinsey’sApproachtoCreatingWorld-ClassCompaniesOurUnderstandingofCOSCO’sSituationOurProposedApproachandEndproductsWorkingArrangementsAppendix:McKinseyQualificationsCOSCO010720BJ(GB)5THISPROJECTISINTENDEDTOHELPTHINKTHROUGHCOSCOSHIPREPAIRJOURNEYTOWARDCHAMPIONSHIP Source: Datastream;Bloomberg MarketvalueWhatareyour

aspirationsandare

theyappropriate?Whatareyourlimitstogrowth?Howdoweaccelerategrowth?Whataretheinternalbarrierstogrowth?TimeWhereareyourseedsfor

globalchampions?Wheredo

youspecialize/multispecialize

forscale?COSCO010720BJ(GB)6MCKINSEYPERSPECTIVESONGLOBALCHAMPIONSHIPWinnerstakeallintheneweconomyTraditionalbusinesswithnewthinkingwilldominateEmergingcountriescancreateglobalchampionsIntangiblesaremorevaluablethantangiblesMarketsrewardbusiness-buildingnotincrementaloperatingimprovementsCOSCO010720BJ(GB)77355AllothersTop150firms100%=$15trillion$31trillionDec1994May2000MarketcapitalizationofalllistedcompaniesPercent1.WINNERSTAKEALLGlobal150FTSE100Nikkei225S&P500DAX30NASDAQPercentdeclinefromSeptember2000toMarch20014527COSCO010720BJ(GB)81438*2.TRADITIONALBUSINESSESWITHNEWECONOMYTHINKINGDOMINATENEWARRIVALSTOTHECLUB4951ThemarketcapthresholdfortheGlobal150hasincreasedUS$BillionsWinnersarenotpermanentPercentNewentrantsfrom1994to2000TopGlobal150Companies2000Inboth1994and2000Dec1994Sept2000March2001threshold:$31billionCOSCO010720BJ(GB)9THEASPIRATIONTOWINISREALISTIC–YOUCANGETTHEREINUNDER10YEARSRevenue

(US$million)Marketcap

(US$million)199620008,10028,9001996200012,70087,400199120003,80028,10019912000720210,000199020007018,90019902000190143,000199020001708,90019902000340450,0001990200055032,000199020009096,00019942000331,4001994200035112,000CAGR37%CAGR62%CAGR25%CAGR88%CAGR75%CAGR105%CAGR48%CAGR94%CAGR50%CAGR101%CAGR87%CAGR284%COSCO010720BJ(GB)10JapanNetherlandsSouthKoreaFinlandUSCountryGDP

US$trillionsNumberofGlobalChampionsGermany3.SMALLCOUNTRIESCANCREATEGLOBALCHAMPIONSSwitzerlandItalyGDPperGC

US$billions114331200

33100100HongKongUnitedKingdomCOSCO010720BJ(GB)114.INTANGIBLESAREMOREVALUABLETHANTANGIBLESMarketvalue*US$BillionsRevenuesUS$Billions * AsofSept2000 Source:Companyaccounts,DatastreamROIC%ReturnonlaborUS$ThousandsNTToIntelAT&TGMSiemensPhilipMorrisCiscoCocaColaNokiaDiamler-ChryslerMV/BVCOSCO010720BJ(GB)12FIVETYPESOFINTANGIBLESTalentBrandIntellectualcapitalNetworksProtocol/standardsCOSCO010720BJ(GB)135. MARKETSREWARDBUSINESSBUILDING,NOTINCREMENTALOPERATINGIMPROVEMENTSEnterprisecomputingGlobalservicesCellularhandsetsBusinessesbuiltin1990sPercentof12/99marketcapfrom1990sstartupsTrading,outsourcing,broadbandservicesCOSCO010720BJ(GB)14OldEconomyThinkingNewEconomyThinking“Controlledlineargrowth”“Explosiveexponentialgrowth”“Lawofdiminishingreturns”“Lawofincreasingreturns”“Acquirecompaniesforscale”“Specializeforscale”“Control”“Influence”THEREARENOOLDECONOMYCOMPANIES–ONLYOLDECONOMYWAYSOFTHINKING“Singledomain”“Multipledomains”“Middleofthepackmakesgoodreturns””“Winnertakesall”COSCO010720BJ(GB)15AGENDAIntroductionsMcKinsey’sApproachtoCreatingWorld-ClassCompaniesOurUnderstandingofCOSCO’sSituationOurProposedApproachandEndproductsWorkingArrangementsAppendix:McKinseyQualificationsCOSCO010720BJ(GB)16OURUNDERSTANDINGOFCOSCOSHIPREPAIRAfewchartsdrawingfromtheLoPoncurrentassets,profitability,andservicesprovidedateachyardCOSCO010720BJ(GB)17Concentrationin“scale”playersand“skill”playersConsolidationdrivenbyfragmentation,overcapacityandpricecompetitionLeveragingtechnologyforefficienciesinvaluechainandproductdifferentiationProduct/functionsliversemergingRelationshipswithshipownersandsuppliersekeyFIVEKEYTRENDSARERESHAPINGGLOBALSHIPREPAIRINDUSTRYCOSCO010720BJ(GB)18SHIPREPAIRAPPEARSTOHAVETWOTYPESOFPLAYERS * GuangzhouShipyard(Nov93),KeppelHitachiZosen(Nov92),SamsungHeavyInds.(Feb94),BouyguesOffshare(Nov96),CammellLairdHoldings(Jul97),AkerMaritime(Dec96) Source: Bloomberg;Datastream;McKinseyanalysisGeneralistsSpecialistsTRSCAGR(1991*-2001)Percent94.5Company-2.1Asia3.4World7.6EuropeTRSCAGRfromJul97toSep00ShipbuildingindexDominalstrategy“Scale”players“Skill”playersBusinessNewbuilding,repairs,conversions,offshorestructuresOffshoreengineeringRepairandconversionsSpecialisttankersandbulkcarriersOffshoreengineeringRepairsandconversionsCOSCO010720BJ(GB)19造船業(yè)務(wù)中的勞動(dòng)力成本優(yōu)勢(shì)*勞動(dòng)力成本對(duì)比韓國(guó)日本中國(guó)歐洲*工資水平[美元/MH]×勞動(dòng)生產(chǎn)率[MH/CGT]=勞動(dòng)力成本勞動(dòng)生產(chǎn)率高而且勞動(dòng)力成本也高勞動(dòng)力成本低且勞動(dòng)生產(chǎn)率也低COSCO010720BJ(GB)20DISAGGREGATIONOFVALUECHAININSHIPBUILDINGANDREPAIRDiscussoverallshipdesignwithshipownerCheckestimateswithsuppliersonpricingandavailabilityFrequentdetaileddiscussionswithshipownerandsuppliersonaparticularcomponente.g.enginesFabrication,construction,installationRepairsandmaintenanceConversionsandalterationsContinuouscustomerrelationshipbuildingTraditionalactivitiesEmergingsliversChantiersdel’Atlantique(France)ExamplesPurchaseofcomponentpartsProjectmanagementAftersales/lifecyclebusinessProjectmanagementDetailed

designAftermarketFinancingComponentdesignProductionMaterials/PurchasingAftersales/lifecyclebusinessConceptualdesignDesignofspecialisedvesselse.g.cruiseshipsOutsourcingbasiccomponentdesignIceProNav(Romania)FocusonrepairsandmaintenanceCammellLairdITsolutionproviderslinkingequipmentsuppliers,shipownersandshipyards * S$98mcontracttobuild3platformsupplyvessels(PSV)forTidewaterInc. Source: Analystreprots,STEngineeringannualreportCOMMERCIALEXAMPLECOSCOactivitiesCOSCO010720BJ(GB)21潛在核心客戶舉例名稱WorldWide(香港)KristenNavigation(Angelicousis)NITC(伊朗)ICB(瑞典)Wallenius(瑞典)殼牌克虜伯(德國(guó))Euronave(比利時(shí))LouisDreyfus(法國(guó))英國(guó)石油(英國(guó))OMI(美國(guó))MOL(日本)說明最大的獨(dú)立船東最大的希臘船東伊朗石油船運(yùn)公司歐盟最大的獨(dú)立船東歐盟最大的承運(yùn)商最大的石油公司德國(guó)礦業(yè)和鋼鐵公司歐洲最大的獨(dú)立油船船東最大的法國(guó)糧食制品企業(yè)最在的石油公司之一美國(guó)最大的獨(dú)立船東日本最大的船運(yùn)公司COSCO010720BJ(GB)22現(xiàn)場(chǎng)服務(wù)修船廠服務(wù)/部件維修服務(wù)日常維護(hù)分項(xiàng)服務(wù)船上修理船上專業(yè)修理Recon-ditioning廠內(nèi)專業(yè)服務(wù)塢內(nèi)維修非原廠配件供應(yīng)供應(yīng)原廠配件輪機(jī)二沖程四沖程推進(jìn)系統(tǒng)蝸輪機(jī)電氣系統(tǒng)螺旋槳排氣系統(tǒng)Governor油漆/腐蝕清理人工作業(yè)Plumbing外部推進(jìn)系統(tǒng)燃油/燃?xì)庀到y(tǒng)水油供應(yīng)物基本工具豪華油輪/水上飯店軍用遠(yuǎn)洋輪油輪集裝箱貨輪海事服務(wù)的舞臺(tái)概念性資料來源：麥肯錫分析輪機(jī)/推進(jìn)系統(tǒng)服務(wù)外觀/干塢服務(wù)供應(yīng)備件和相關(guān)服務(wù)與船種類相關(guān)的服務(wù)專用工具人員COSCO010720BJ(GB)23VLCCTankerRoRo/RoPaxLNG/LPGContainer市場(chǎng)狀況更新：船隊(duì)現(xiàn)有船只的43%船齡已超過20年，需要更新(190條船)更新：Suezmax的情況類似于VLCC新造：地中海地區(qū)和亞洲地區(qū)市場(chǎng)成長(zhǎng)迅速更新：船只是80年代交貨的新造：由于不同技術(shù)要求新造：對(duì)清潔能源需求的增加推動(dòng)訂單增長(zhǎng)船只采購(gòu)公開競(jìng)標(biāo)對(duì)船只價(jià)格產(chǎn)生很大壓力新造：每年海運(yùn)貿(mào)易成長(zhǎng)率為6%競(jìng)爭(zhēng)主要在價(jià)格上主要市場(chǎng)細(xì)分–商用船COSCO010720BJ(GB)24(Kobe)VancouverLosAngelesFortLauderdale*(NewYork)Durban/RichardsBayAlgecirasRotterdamGothenborg(香港)釜山

1998年貨運(yùn)量超過4000萬(wàn)噸的港口一些主要海運(yùn)港口Dubai(Sydney)RiodeJaneiroSingapore上海GenovaINDICATIVE

資料來源:1999年ISL船運(yùn)統(tǒng)計(jì)年鑒；麥肯錫分析 PUTEXAMPLESOFRECENTM&AONTHECHART.COSCO010720BJ(GB)25AGENDAIntroductionsMcKinsey’sApproachtoCreatingWorld-ClassCompaniesOurUnderstandingofCOSCO’sSituationOurProposedApproachandEndproductsWorkingArrangementsAppendix:McKinseyQualificationsCOSCO010720BJ(GB)26建議的項(xiàng)目工作方法培訓(xùn)在組織中形成共識(shí)階段1：找出市場(chǎng)機(jī)遇(3-4周)對(duì)CSG進(jìn)行評(píng)估CSG存在的差距遠(yuǎn)景目標(biāo)和重點(diǎn)客戶/產(chǎn)品/地域市場(chǎng)價(jià)值定位所需核心能力在并購(gòu)中的角色所需資源和贏利情況階段2：修訂完善公司遠(yuǎn)景目標(biāo)和戰(zhàn)略(3-4周)戰(zhàn)略實(shí)施方案3-5個(gè)舉措合同5年財(cái)務(wù)模型階段3：制定戰(zhàn)略實(shí)施方案(2周)中國(guó)的市場(chǎng)機(jī)遇修船市場(chǎng)結(jié)構(gòu)和趨勢(shì)3家全球性和國(guó)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手情況介紹COSCO010720BJ(GB)27公司遠(yuǎn)景目標(biāo)的四要素遠(yuǎn)景目標(biāo)：基于對(duì)未來的觀點(diǎn)，高層管理人員對(duì)公司的遠(yuǎn)景作的一幅令人振奮的藍(lán)圖對(duì)未來的觀點(diǎn)競(jìng)爭(zhēng)領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的來源對(duì)于未來公司業(yè)務(wù)所處的運(yùn)作空間中政府法規(guī)、競(jìng)爭(zhēng)及經(jīng)濟(jì)環(huán)境的展望公司將參與的業(yè)務(wù)及地理范圍的總體方向性描述公司為實(shí)現(xiàn)遠(yuǎn)景目標(biāo)將開發(fā)/重點(diǎn)傾斜利用的技能；一份對(duì)公司如何會(huì)取得成功的說明COSCO010720BJ(GB)28舉例：通用電氣的遠(yuǎn)景對(duì)未來的觀點(diǎn)競(jìng)爭(zhēng)領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的來源未來的經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)將是全球化，無邊界的大公司也必須有創(chuàng)業(yè)精神與靈活性才能在未來的經(jīng)濟(jì)中保持競(jìng)爭(zhēng)力可以通過出色的經(jīng)營(yíng)能力取得高回報(bào)，創(chuàng)造股東價(jià)值經(jīng)營(yíng)優(yōu)秀的多元化公司可以通過協(xié)同效應(yīng)具有很大的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)全球化的領(lǐng)域多個(gè)行業(yè)領(lǐng)域能成為行業(yè)第一或第二的領(lǐng)域可以通過出色經(jīng)營(yíng)取得高回報(bào)的領(lǐng)域卓越的管理能力大公司的強(qiáng)大資源優(yōu)勢(shì)，包括財(cái)力，人才，知識(shí)，技能小公司的創(chuàng)業(yè)精神有效的技能知識(shí)共享我們要成為一個(gè)全球性的企業(yè)，擁有大公司的資源與規(guī)模優(yōu)勢(shì)，同時(shí)避免大公司的弊端，另一方面也有小企業(yè)的創(chuàng)業(yè)和學(xué)習(xí)精神，具有共享知識(shí)技能和快速行動(dòng)的能力COSCO010720BJ(GB)29中遠(yuǎn)船務(wù)集團(tuán)面臨三方面的整體戰(zhàn)略性議題中遠(yuǎn)的關(guān)鍵戰(zhàn)略議題提供哪些修船服務(wù)？以哪里為基地向哪些船運(yùn)公司提供？中遠(yuǎn)需要具備何種能力以獲取競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)？中遠(yuǎn)的業(yè)務(wù)將如何分3個(gè)時(shí)間階段發(fā)展建立？業(yè)務(wù)范圍業(yè)務(wù)地域客戶價(jià)值實(shí)現(xiàn)系統(tǒng)增長(zhǎng)階梯利潤(rùn)我們?nèi)绾伪３植⑻岣咴谥袊?guó)市場(chǎng)的占有率？我們?nèi)绾翁岣咴趪?guó)際上的市場(chǎng)占有率？我們應(yīng)集中滲入哪個(gè)客戶群？我們應(yīng)該進(jìn)入哪些新業(yè)務(wù)？我們什么時(shí)候才應(yīng)進(jìn)選定的業(yè)務(wù)？新業(yè)務(wù)成長(zhǎng)速度如何？制定可行性方案的最佳途徑是什么？我們是否真正要將稀缺的資源花費(fèi)在長(zhǎng)期性的議題上嗎？階段1核心業(yè)務(wù)的擴(kuò)張與防守階段2建立新興的業(yè)務(wù)階段3建立可行方案時(shí)間(年)何處如何何時(shí)能力平臺(tái)營(yíng)運(yùn)能力實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)的能力特殊資產(chǎn)特殊關(guān)系購(gòu)并與合并融資、風(fēng)險(xiǎn)管理和成交能力規(guī)章管理資產(chǎn)運(yùn)用效率品牌網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施信息知識(shí)產(chǎn)權(quán)執(zhí)照政府關(guān)系互補(bǔ)關(guān)系COSCO010720BJ(GB)30業(yè)務(wù)范圍問題–何處競(jìng)爭(zhēng)我們應(yīng)該側(cè)重于哪些業(yè)務(wù)？我們當(dāng)前的業(yè)務(wù)范圍是否恰當(dāng)？我們是否應(yīng)該進(jìn)入新的業(yè)務(wù)？我們業(yè)務(wù)的地域分布是否合理？我們今后發(fā)展的重點(diǎn)應(yīng)該在哪里？我們將如何細(xì)分目標(biāo)客戶群？向這些客戶群提供服務(wù)的吸引力多大？業(yè)務(wù)地域客戶COSCO010720BJ(GB)31麥肯錫將幫助中遠(yuǎn)船務(wù)公司制訂長(zhǎng)期增長(zhǎng)戰(zhàn)略...中遠(yuǎn)船務(wù)集團(tuán)長(zhǎng)期增長(zhǎng)戰(zhàn)略船舶修理市場(chǎng)發(fā)展趨勢(shì)的分析競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境的分析中遠(yuǎn)船務(wù)的市場(chǎng)地位和競(jìng)爭(zhēng)能力的評(píng)中遠(yuǎn)船務(wù)的遠(yuǎn)景目標(biāo)和戰(zhàn)略增長(zhǎng)機(jī)會(huì)定義機(jī)會(huì)的優(yōu)先排序獲取增長(zhǎng)的有效方式總體實(shí)施計(jì)劃五年財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)配合戰(zhàn)略的主要資源需求預(yù)測(cè)COSCO010720BJ(GB)32中遠(yuǎn)船集團(tuán)發(fā)展宏圖及五年戰(zhàn)略目標(biāo)

使命與遠(yuǎn)景需要很強(qiáng)的集團(tuán)組織來配合未來增長(zhǎng)業(yè)務(wù)范圍：業(yè)務(wù)1、業(yè)務(wù)2等開拓業(yè)務(wù)范圍至業(yè)務(wù)3、業(yè)務(wù)4業(yè)務(wù)的主要市場(chǎng)：地區(qū)A、B

(各市場(chǎng)占總業(yè)務(wù)額的X%)市場(chǎng)分布：地區(qū)A-E地區(qū)A：占業(yè)務(wù)額X%地區(qū)B：占業(yè)務(wù)額Y%地區(qū)C：占業(yè)務(wù)額Z%現(xiàn)在2005年XXX名員工?業(yè)務(wù)處于國(guó)內(nèi)第幾位國(guó)內(nèi)第幾國(guó)際第幾總收入達(dá)XX億元?億人民幣年遞增率=？%成為未來的馬士基地區(qū)D：XX%地區(qū)E：YY%舉例COSCO010720BJ(GB)33中遠(yuǎn)船務(wù)集團(tuán)五年經(jīng)營(yíng)及財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)目標(biāo)總銷售額(億元)主要業(yè)務(wù)的市場(chǎng)份額預(yù)測(cè)200020012002200320042005CAGR=15%銷售額的增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)因素業(yè)務(wù)1以X%的速度增加1679開拓新市場(chǎng)A，BXX業(yè)務(wù)1(%)20002005業(yè)務(wù)2(%)20002005業(yè)務(wù)3(%)20002005舉例COSCO010720BJ(GB)34具體的增長(zhǎng)戰(zhàn)略實(shí)施計(jì)劃實(shí)施計(jì)劃必須明確每一項(xiàng)經(jīng)營(yíng)舉措的責(zé)任人及完成時(shí)間，并設(shè)立關(guān)鍵里程碑主要經(jīng)營(yíng)舉措1月負(fù)責(zé)人2月3月1. Xxxxxxxxxxxx2. Xxxxxxxxx時(shí)間安排Xxxxxxxxxxxxxxxxxxxxx關(guān)鍵里程碑示意COSCO010720BJ(GB)35并通過貼現(xiàn)現(xiàn)金流評(píng)估公司的實(shí)際價(jià)值現(xiàn)金流定義稅后利潤(rùn)+折舊=總現(xiàn)金流資本成本的變化營(yíng)業(yè)資本的變化商譽(yù)=凈現(xiàn)金流關(guān)鍵參數(shù)銷售收入銷售增長(zhǎng)經(jīng)營(yíng)毛利投資營(yíng)業(yè)資本的增長(zhǎng)稅率加權(quán)平均資本成本股權(quán)價(jià)值第1年第2年第3年最終價(jià)值COSCO010720BJ(GB)36最后，形成基于貼現(xiàn)現(xiàn)金流的價(jià)值評(píng)估模型，并以Excel表單的形式創(chuàng)建出來COSCO010720BJ(GB)37其它市場(chǎng)規(guī)模市場(chǎng)份額X通話量?jī)r(jià)格X市話業(yè)務(wù)長(zhǎng)話業(yè)務(wù)營(yíng)運(yùn)成本+++銷售管理費(fèi)用投入營(yíng)運(yùn)的固定資產(chǎn)÷固定資產(chǎn)利用率應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率銷售收入X收入成本–現(xiàn)存固定資產(chǎn)新增投資+折舊應(yīng)收帳款–+固定資產(chǎn)流動(dòng)資金+經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)占用資本÷公司價(jià)值??????基于貼現(xiàn)現(xiàn)金流的價(jià)值評(píng)估模型是增長(zhǎng)戰(zhàn)略最重要的部分之一幫助高層領(lǐng)導(dǎo)對(duì)戰(zhàn)略的溝通，并是最終決策的有力根據(jù)中遠(yuǎn)船務(wù)集團(tuán)5年業(yè)務(wù)規(guī)劃的基礎(chǔ)，年度預(yù)算和經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的指南與股東溝通公司戰(zhàn)略獲取股東信任的支持的有力工具財(cái)務(wù)模型貼現(xiàn)現(xiàn)金流COSCO010720BJ(GB)38AGENDAIntroductionsMcKinsey’sApproachtoCreatingWorld-ClassCompaniesOurUnderstandingofCOSCO’sSituationOurProposedApproachandEndproductsWorkingArrangementsAppendix:McKinseyQualificationsCOSCO010720BJ(GB)39麥肯錫如何與客戶一起工作麥肯錫的責(zé)任是...麥肯錫的責(zé)任不是...與企業(yè)一起找出答案幫助客戶建立起解決問題的流程，并保證嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)對(duì)客戶的項(xiàng)目小組成員進(jìn)行培訓(xùn)。轉(zhuǎn)移技能，并提供一切必需的分析支持提供外部觀點(diǎn)和普遍適用的經(jīng)驗(yàn)，同時(shí)使之與新的企業(yè)的特殊需要相適應(yīng)保證以事實(shí)為基礎(chǔ)，以成果為驗(yàn)動(dòng)力的工作方法將答案告訴企業(yè)替代企業(yè)的經(jīng)理們來操作業(yè)務(wù)流程要求企業(yè)的經(jīng)理們創(chuàng)造奇跡無視企業(yè)的專業(yè)知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)采用理論性的，以研究為驅(qū)動(dòng)力的工作方法COSCO010720BJ(GB)40建議的項(xiàng)目小組結(jié)構(gòu)全球咨詢項(xiàng)目顧問小組麥肯錫的行業(yè)專家麥肯錫各職能專家收集數(shù)據(jù)進(jìn)行分析準(zhǔn)備交流文件規(guī)劃實(shí)施參加重要會(huì)議支持項(xiàng)目小組的工作，幫助收集公司的有關(guān)信息負(fù)責(zé)項(xiàng)目實(shí)施指導(dǎo)委員會(huì)中遠(yuǎn)的高層管理小組，包括總裁專業(yè)輔助人員信息研究專業(yè)人員業(yè)務(wù)溝通專業(yè)人員項(xiàng)目小組(全職)麥肯錫的項(xiàng)目經(jīng)理麥肯錫咨詢顧問高水平的中遠(yuǎn)管理人員項(xiàng)目領(lǐng)導(dǎo)小組麥肯錫董事:潘望博戴喬治華強(qiáng)森中遠(yuǎn)的高級(jí)管理層：確定項(xiàng)目方法確保分析和建議的質(zhì)量參加重要會(huì)議掌握方向?qū)嵤┨岢龅慕ㄗhCOSCO010720BJ(GB)41AGENDAIntroductionsMcKinsey’sApproachtoCreatingWorld-ClassCompaniesOurUnderstandingofCOSCO’sSituationOurProposedApproachandEndproductsWorkingArrangementsAppendix:McKinseyQualificationsCOSCO010720BJ(GB)42麥肯錫具有為中遠(yuǎn)提供服務(wù)的獨(dú)特資歷大中華業(yè)務(wù)長(zhǎng)期致力于在中國(guó)的發(fā)展在中國(guó)擁有可匹敵的資源擁有與中國(guó)國(guó)有企業(yè)合作的豐富經(jīng)驗(yàn)，并取得了顯著成效海務(wù)業(yè)務(wù)廣泛的客戶群深厚的行業(yè)專業(yè)經(jīng)驗(yàn)?zāi)転榇瑒?wù)企業(yè)客戶帶來顯著的成效麥肯錫具有獨(dú)一無二的資源，能夠?yàn)橹羞h(yuǎn)船務(wù)增長(zhǎng)戰(zhàn)略方面的咨詢服務(wù)在海運(yùn)以及為中國(guó)國(guó)有企業(yè)管理變革方面擁有極強(qiáng)的專業(yè)技能項(xiàng)目小組人員擁有深厚資力并全力投入為您服務(wù)獨(dú)一無二的網(wǎng)絡(luò)以及向您提供幫助的堅(jiān)定的使命感COSCO010720BJ(GB)43麥肯錫是全球最有聲望的管理咨詢公司“以非凡的人才、高層管理的方法以及‘一家’公司的宗旨而卓然不群”“麥肯錫有一種企業(yè)文化：鼓勵(lì)激烈的爭(zhēng)論。重要的是卓越的觀點(diǎn)，而不管這觀點(diǎn)來自最年輕的咨詢員或是資歷最老的