中國聚丙烯行業(yè)供需規(guī)模與下游情況分析需求跟進乏力市場將進入全面過剩時期

中國聚丙烯行業(yè)供需規(guī)模與下游情況分析需求跟進乏力市場將進入全面過剩時期聚丙烯簡稱PP，是丙烯通過而成的，為無色、無臭、無毒、半透明的熱塑性輕質(zhì)通用塑料。聚丙烯具有耐化學性、耐熱性、電絕緣性、高強度機械性能和良好的高耐磨加工性能等，可廣泛應(yīng)用于家用電器、包裝用品、家具、農(nóng)用制品、建筑制品等領(lǐng)域。一、行業(yè)供需規(guī)模分析1、行業(yè)供給市場現(xiàn)狀（1）原材料丙烯產(chǎn)能產(chǎn)量持續(xù)快速擴張丙烯是聚丙烯原材料。近年來，受下游需求拉動，中國國內(nèi)丙烯產(chǎn)能持續(xù)快速擴張。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2021年中國丙烯產(chǎn)能為5000萬噸，同比增長11。68%；產(chǎn)量為4297萬噸，同比增長19。03%。（2）國內(nèi)聚丙烯行業(yè)產(chǎn)能產(chǎn)量持續(xù)提升\t"/market/202209/_blank"顯示，聚丙烯樹脂是一種十分重要的合成材料，屬于國家鼓勵發(fā)展的合成材料產(chǎn)品。近年來中國聚丙烯產(chǎn)能擴能持續(xù)推進，使得產(chǎn)量相應(yīng)增加。數(shù)據(jù)顯示，2020年中國聚丙烯產(chǎn)能擴能持續(xù)推進，國內(nèi)聚丙烯產(chǎn)能達2816萬噸，較2019年增長15。13%。國內(nèi)聚丙烯產(chǎn)量在2554。44萬噸，較2019年增長14。30%。2021年中國聚丙烯產(chǎn)能3131萬噸，同比增長11。19%，產(chǎn)量2860萬噸，同比增長11。95%。2、行業(yè)需求情況（1）表觀消費量有所下降聚丙烯由于在耐熱、耐腐蝕、透明性方面優(yōu)于其他合成樹脂，因此廣泛應(yīng)用于食品、包裝、醫(yī)療、纖維、汽車、家電和日用品等領(lǐng)域，剛性需求較強。尤其是2020年，在公共衛(wèi)生時間影響下，由“口罩”行情帶動的聚丙烯纖維料表現(xiàn)搶眼，纖維消費占比從2019年的9。62%提升至2020年的16。09%。中國聚丙烯表觀消費量同比增長24。2%，達到3159萬噸，自給率為81%。但2021年由于疫情得到有效控制，聚丙烯表觀消費量下降至3050萬噸，同比下降3。45%。（2）注塑制品是聚丙烯最主要的應(yīng)用領(lǐng)域目前中國聚丙烯主要應(yīng)用到編織制品、注塑制品、BOPP薄膜等領(lǐng)域。其中注塑制品市場占比最大，約36。64%；其次為編織制品，占比約29。80%。3、進出口情況近年來隨著國內(nèi)產(chǎn)能穩(wěn)步增長，對外依賴度逐步走低。從進出口數(shù)量來看，中國聚丙烯出口量不斷增長，進口量大幅下降。數(shù)據(jù)顯示，2021年中國聚丙烯（pp）進口數(shù)量為318萬噸，同比下降29。4%；中國聚丙烯（pp）出口數(shù)量為127。4萬噸，同比增長250%，對外依賴度從2013年的21。8%降低至2021年的10。4%。但整體來看，中國聚丙烯市場仍有一定進口替代空間。4、行業(yè)供需規(guī)模分析近年來聚丙烯產(chǎn)能快速擴增，而需求跟進不及預(yù)期，聚丙烯行業(yè)即將進入全面過剩時期。尤其是進入2022年，由于下游行業(yè)平均開工率歷年最低，而需求疲軟制約PP市場價格走勢，公共衛(wèi)生事件及出口份額的減少均使得下游需求乏善可陳，聚丙烯供需博弈加劇。產(chǎn)能方面，2022年上半年在公共衛(wèi)生事件反復(fù)及成本高壓的雙重影響，多數(shù)新增產(chǎn)能的投放計劃出現(xiàn)推遲，導(dǎo)致上半年聚丙烯新增產(chǎn)能投放進度不及預(yù)期。數(shù)據(jù)顯示，2022年上半年，國內(nèi)聚丙烯市場新增裝置投產(chǎn)190萬噸，產(chǎn)能基數(shù)增加至3406萬噸/年，平均產(chǎn)能利用率在82。80%，較去年同期低8。73%。。需求方面，2022年上半年，由于受公共衛(wèi)生事件影響，部分終端工廠外銷與國內(nèi)訂單雙雙受阻，導(dǎo)致2022年聚丙烯消費量無明顯增加。數(shù)據(jù)顯示，2022年1-5月，聚丙烯消費量始終維持在245-286萬噸之間，累計消費量在1331。15萬噸，同比去年1-5月份消費量1321。8萬噸增加9。35萬噸，漲幅0。71%。預(yù)計未來中國聚丙烯行業(yè)仍很大概率存在過剩的可能。一是供應(yīng)面新增擴能裝置陸續(xù)放量，而需求面受制于下游訂單接近尾聲，需求跟進乏力制約。二是由于聚丙烯的生產(chǎn)類型眾多，以及產(chǎn)品的消費市場規(guī)模限制和精準化市場信息的不透明性，就導(dǎo)致難以根據(jù)市場精準選擇排產(chǎn)計劃。二、產(chǎn)業(yè)下游行業(yè)分析目前包裝、汽車、家電等行業(yè)是聚丙烯最大的消費市場。1、包裝包裝行業(yè)是一門重要的生產(chǎn)服務(wù)行業(yè)，為國內(nèi)產(chǎn)品和出口產(chǎn)品提供重要的配套包裝服務(wù)。自新中國成立以來，隨著世界經(jīng)濟的發(fā)展，特別是制造業(yè)、商業(yè)、物流業(yè)等產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，中國包裝工業(yè)實現(xiàn)了從無到有、從小到大、由弱到強的跨越式發(fā)展，不僅建立起門類齊全、體系完整的現(xiàn)代包裝工業(yè)體系，而且成為世界包裝大國。但近年來由于對環(huán)境保護施加了更為嚴格的法規(guī)要求，導(dǎo)致中國包裝行業(yè)架構(gòu)變化以及包裝銷量嚴重下降。到2019年才開始回暖。尤其是疫情影響減輕后，經(jīng)營情況得到明顯回升。數(shù)據(jù)顯示，2021年中國包裝行業(yè)規(guī)模以上企業(yè)累計完成營業(yè)收入12041。81億元，同比增長16。39%，增速比2020年同比提高了17。56個百分點；利潤總額710。56億元，同比增長13。52%。2、汽車中國汽車工業(yè)開始發(fā)展于20世紀50年代。近半個世紀以來，汽車涂料工業(yè)一直伴隨著中國汽車工業(yè)發(fā)展的坎坷歷程而不斷發(fā)展壯大。具體來看，2018-2020年受行業(yè)景氣度和貿(mào)易摩擦影響，汽車市場發(fā)展放緩，產(chǎn)銷量逐漸下滑。進入2021年，隨著新能源汽車的崛起及汽車行業(yè)的回暖，汽車產(chǎn)銷量開始回升。2022年隨著穩(wěn)經(jīng)濟一攬子政策進一步生效，汽車產(chǎn)銷保持快速增長。數(shù)據(jù)顯示，2021年中國汽車產(chǎn)量為2608。2萬輛，同比增長3。4%；汽車銷量為2627。5萬輛，同比增長3。8%。2022年1-7月，汽車產(chǎn)銷分別達到1457。1萬輛和1447。7萬輛，產(chǎn)量同比增長0。8%，銷量下降2。0%，與1-6月相比，產(chǎn)量增速由負轉(zhuǎn)正，銷量降幅繼續(xù)收窄。近幾年來中國新能源汽車市場一直保持高速增長。數(shù)據(jù)顯示，2021年中國新能源汽車產(chǎn)量367。7萬輛，占全球銷量超過56%，連續(xù)6年位居全球第一。2022年1-7月，新能源汽車產(chǎn)銷分別達到327。9萬輛和319。4萬輛，同比增長均為1。2倍，市場占有率達到22。1%。3、家電家電全稱是家用電器，主要指在家庭及類似場所中使用的各種電器和電子器具。中國是家用電器的消費大國。但進入2019年，由于家電行業(yè)逐漸飽和，市場發(fā)