2023年電大貨幣銀行學(xué)形成性考核作業(yè)答案

《貨幣銀行學(xué)》形成性考核冊(cè)及參考答案《貨幣銀行學(xué)》形考作業(yè)1一、名詞解釋１、存款貨幣:是指可以發(fā)揮貨幣作用的銀行存款，重要是指可以通過簽發(fā)支票辦理轉(zhuǎn)賬結(jié)算的活期存款。2、準(zhǔn)貨幣：是指可以隨時(shí)轉(zhuǎn)化成貨幣的信用工具或金融資產(chǎn)。3、貨幣制度:是國(guó)家對(duì)貨幣的有關(guān)要素、貨幣流通的組織與管理等加以規(guī)定所形成的制度。4、無限法償：是指不管支付數(shù)額多大,不管屬于何種性質(zhì)的支付,對(duì)方都不能拒絕接受。５、格雷欣法則:即兩種市場(chǎng)價(jià)格不同而法定價(jià)格相同的貨幣同時(shí)流通時(shí)，市場(chǎng)價(jià)格偏高的貨幣(良幣）會(huì)被市場(chǎng)價(jià)格偏低的貨幣（劣幣)所排斥,在價(jià)值規(guī)律的作用下,良幣退出流通進(jìn)入貯藏，而劣幣充斥市場(chǎng)，這種劣幣驅(qū)逐良幣的現(xiàn)象就是格雷欣法則。６、布雷頓森林體系:1944年在美國(guó)布雷頓森林召開由44國(guó)參與的“聯(lián)合國(guó)聯(lián)盟國(guó)家國(guó)際貨幣金融會(huì)議”，通過《布雷頓森林協(xié)定》,這個(gè)協(xié)定建立了以美元為中心的資本主義貨幣體系，即布雷頓森林體系。7、牙買加體系：是19７6年形成的，沿用至今的國(guó)際貨幣制度，重要內(nèi)容是國(guó)際儲(chǔ)備貨幣多元化、匯率安排多樣化、多種渠道調(diào)節(jié)國(guó)際收支。８、外匯:以外幣表達(dá)的可用于國(guó)際間結(jié)算的支付手段，有三個(gè)特點(diǎn):是國(guó)際上普遍接受的資產(chǎn),可以與其他外幣自由兌換,其債權(quán)可以得到償付。外匯有廣義狹義之分，廣義外匯指一切在國(guó)際收支逆差時(shí)可以使用的債權(quán)。狹義外匯專指以外幣表達(dá)的國(guó)際支付手段。９、匯率:兩國(guó)貨幣之間的相對(duì)比價(jià),是一國(guó)貨幣以另一國(guó)貨幣表達(dá)的價(jià)格,是貨幣對(duì)外價(jià)值的表現(xiàn)形式。匯率有兩種標(biāo)價(jià)方法，直接標(biāo)價(jià)法和間接標(biāo)價(jià)法。1０、直接標(biāo)價(jià)法：以一定單位的外國(guó)貨幣為基準(zhǔn)來計(jì)算應(yīng)付多少單位的本國(guó)貨幣,亦稱應(yīng)付標(biāo)價(jià)法。1１、間接標(biāo)價(jià)法:指以一定單位的本幣為基準(zhǔn)來計(jì)算應(yīng)收多少外幣。亦稱應(yīng)收標(biāo)價(jià)法。12、固定匯率：指兩國(guó)貨幣的匯率基本固定，匯率的波動(dòng)幅度被限制在較小的范圍內(nèi)。13、浮動(dòng)匯率:一國(guó)貨幣管理當(dāng)局不規(guī)定匯率波動(dòng)的上下限,匯率隨外匯市場(chǎng)的供求關(guān)系自由波動(dòng)。假如：本幣盯住基本外幣，匯率隨其浮動(dòng)，則被稱為聯(lián)系匯率或盯住的匯率制度。1４、征信：其具體含義是指對(duì)法人或自然人的金融及其他信用信息進(jìn)行系統(tǒng)調(diào)查和評(píng)估。信用征信重要涉及兩大系統(tǒng)：一是以公司、公司為主體的法人組織的信用征信；二是與公民個(gè)人經(jīng)濟(jì)和社會(huì)活動(dòng)相關(guān)的信用征信。１5、商業(yè)信用：工商公司之間在買賣商品時(shí)，以商品形式提供的信用。其典型形式是由商品銷售公司對(duì)商品購(gòu)買公司以賒銷方式提供的信用。１6、商業(yè)票據(jù):是商業(yè)信用工具,它是提供商業(yè)食用的倆權(quán)人為保證自己對(duì)債務(wù)的索取權(quán)而掌握的一種書面?zhèn)鶛?quán)憑證。商業(yè)票據(jù)可以作為購(gòu)買手段和支付手段流通轉(zhuǎn)讓。1７、銀行信用：指銀行或其他金融機(jī)構(gòu)以貨幣形態(tài)提供的信用。它屬于間接信用。１8、國(guó)家信用：是指以國(guó)家為一方的借貸活動(dòng),即國(guó)家代為債權(quán)人或債務(wù)人的信用?，F(xiàn)代經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的國(guó)家信用重要表現(xiàn)在國(guó)家作為債務(wù)人而形成的負(fù)債。19、消費(fèi)信用:公司、銀行和其他金融機(jī)構(gòu)向消費(fèi)個(gè)人提供的用于生活消費(fèi)的信用。20、國(guó)際信用:指一切跨國(guó)的借貸關(guān)系、借貸活動(dòng)。國(guó)際信用體現(xiàn)的是國(guó)與國(guó)之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系,直接表現(xiàn)資本與國(guó)際間的流動(dòng)。21、利息：是指借貸關(guān)系中借入方支付給貸出方的報(bào)酬。22、利率:是指借貸期滿所形成的利息額與所貸出的本金額的比率。利率體現(xiàn)著借貸資本或生息資本增值的限度,是衡量利息數(shù)量的尺度。也有稱之為到期的回報(bào)率、報(bào)酬率。2３、收益資本化:各種有收益的事物，不管它是否為一筆貸出去的貨幣金額，甚至也不管它是否為一筆資本，都可以通過收益與利率的對(duì)比而倒過來算出它相稱于多大的資本金額。2４、利率市場(chǎng)化:指通過市場(chǎng)或價(jià)值規(guī)律機(jī)制，在某一時(shí)點(diǎn)上由供求關(guān)系決定的利率運(yùn)營(yíng)機(jī)制，它是價(jià)值規(guī)律作用的結(jié)果。二、判斷對(duì)的與錯(cuò)誤

1、根據(jù)歷史記載和考古發(fā)現(xiàn),最早的貨幣形式是鑄幣。(×)?２、貨幣作為計(jì)價(jià)單位,是指不僅用貨幣去計(jì)算并衡量商品和勞務(wù)的價(jià)值，更重要的是實(shí)現(xiàn)商品的價(jià)值，從而使貨幣成為計(jì)算商品和勞務(wù)價(jià)值的唯一實(shí)現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)。(√)

３、貨幣具有減少產(chǎn)品成本，提高了互換效率的作用。(√）?４、在對(duì)貨幣層次的劃分上,世界各國(guó)大體相同并且長(zhǎng)期穩(wěn)定。（×）?5、虛金本位制是指本國(guó)貨幣雖然仍有含金量,但國(guó)內(nèi)不鑄造也不使用金幣,而是流通銀幣和銀行券,銀幣和銀行券不能在國(guó)內(nèi)兌換黃金，只能兌換本國(guó)在該國(guó)存有黃金并與其貨幣保持固定比價(jià)國(guó)家的外匯,然后用外匯在該國(guó)兌換黃金這樣一種過渡性質(zhì)的貨幣制度。（√）6、復(fù)本位制是金、銀兩種鑄幣同時(shí)作為本位幣的貨幣制度。（√)7、牙買加體系是現(xiàn)行的國(guó)際貨幣制度。（√）8、在金本位制度下，匯率決定的基礎(chǔ)是鑄幣平價(jià)，市場(chǎng)上的實(shí)際匯率則圍繞鑄幣平價(jià)上下波動(dòng)，但其波動(dòng)的幅度不會(huì)超過黃金輸送點(diǎn)。（√）9、國(guó)際借貸說從商品市場(chǎng)的角度研究貨幣的長(zhǎng)期匯率水平的決定。（×)10、貼水表達(dá)遠(yuǎn)期匯率高于即期匯率。（×)1１、在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中,信用活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)和收益是相匹配的。(√）

12、從本質(zhì)上說,社會(huì)誠(chéng)信系統(tǒng)就是信用調(diào)查系統(tǒng)。(×)

１3、商業(yè)信用的工具是銀行承兌匯票。（×）

1４、銀行信用即可以貨幣形態(tài)提供,也可以商品形態(tài)提供。（×)

15、賒銷是消費(fèi)信用的獨(dú)有形式。（×）

16、由于銀行信用克服了商品信用的局限性，它終將取代商業(yè)信用。(×)?17、從本質(zhì)上看,支票事實(shí)上是一種即期匯票。（√）?18、利率有多種分類，比如按利率的真實(shí)水平可以劃分為官方利率、官定利率何市場(chǎng)利率。（×）?1９、利率的期限結(jié)構(gòu)是指違約風(fēng)險(xiǎn)相同,但期限不同的證券收益率之間的關(guān)系,即在一個(gè)時(shí)點(diǎn)上因期限差異而產(chǎn)生的不同的利率組合。（√）?２0、利率市場(chǎng)化并非是指利率由市場(chǎng)關(guān)系供求關(guān)系決定，而是指政府在充足進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)查的基礎(chǔ)上，遵循價(jià)值規(guī)律，擬定利率水平。(×)三、單項(xiàng)選擇題

1.中國(guó)人民銀行公布的貨幣量指標(biāo)中的貨幣增長(zhǎng)率指標(biāo)反映了(C)的狀況。?Ａ．貨幣存量B．貨幣流量C.貨幣增量Ｄ.貨幣總量

２.一定期期內(nèi)貨幣流通速度與鈔票和存款貨幣的乘積就是(

B）。Ａ．貨幣存量B.貨幣流量C．貨幣增量Ｄ．貨幣總量?3.流動(dòng)性最強(qiáng)的金融資產(chǎn)是(D)。

A.銀行活期存款B.居民儲(chǔ)蓄存款C．銀行定期存款D.鈔票?4．馬克思的貨幣理論表白(D）。?A．貨幣是國(guó)家發(fā)明的產(chǎn)物B．貨幣是先哲為解決互換困難而發(fā)明的?C.貨幣是為了保存財(cái)富而發(fā)明的D．貨幣是固定充當(dāng)一般等價(jià)物的商品?５．價(jià)值形式發(fā)展的最終結(jié)果是(A)。

A.貨幣形式

B．紙幣

C.擴(kuò)大的價(jià)值形式

D．一般價(jià)值形式6.貨幣在(A)時(shí)執(zhí)行流通手段的職能。A.商品買賣B．繳納稅款C.支付工資D.表現(xiàn)商品價(jià)值７．貝幣和谷帛是我國(guó)歷史上的(C)。

Ａ．信用貨幣Ｂ.紙幣C．實(shí)物貨幣D．金屬貨幣?8、美元與黃金內(nèi)掛鉤，其他國(guó)家貨幣與美元掛鉤是(C）的特點(diǎn)。?Ａ.國(guó)際金本位制B.牙買加體系C.布雷頓森林體系Ｄ.國(guó)際金塊本位制

9、牙買加體系的特點(diǎn)是(C)。Ａ.保持固定匯率B．國(guó)際收支可自動(dòng)調(diào)節(jié)Ｃ．國(guó)際儲(chǔ)備貨幣多元化

D.國(guó)際儲(chǔ)備貨幣單一化１0、市場(chǎng)人民幣存量通過鈔票歸行進(jìn)入的是（

C

)A.發(fā)行庫(kù)

B.國(guó)庫(kù)

C.業(yè)務(wù)庫(kù)

D．金庫(kù)?１1、目前人民幣匯率實(shí)行的是（

Ｂ

)。?

A.以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)的、單一的、有管理的固定匯率制

B．以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)的、單一的、有管理的浮動(dòng)匯率制Ｃ.以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)的、單一的盯住匯率制Ｄ．以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)的、單一的彈性匯率制１２、在匯率制度改革中,目前我國(guó)實(shí)現(xiàn)了(

D

)。

Ａ．資本賬戶下人民幣自由兌換

B.經(jīng)常賬戶下人民幣自由兌換Ｃ．資本賬戶下人民幣完全可兌換

D．經(jīng)常賬戶下人民幣完全可兌換１３、信用的基本特性是（

Ｃ

)。Ａ．平等的價(jià)值互換

B.無條件的價(jià)值單方面讓渡?

Ｃ.以償還為條件的價(jià)值單方面轉(zhuǎn)移

D．無償?shù)馁?zèng)予或援助

14、在我國(guó),公司與公司之問普遍存在“三角債”現(xiàn)象,從本質(zhì)上講它屬于(

A

）。

Ａ．商業(yè)信用

B.銀行信用

C.國(guó)家信用

Ｄ．消費(fèi)信用

15、在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中,銀行信用仍然是最重要的融資形式。以下對(duì)銀行信用的描述不對(duì)的的是(

B

)。

A．銀行信用在商業(yè)信用的基礎(chǔ)上產(chǎn)生

Ｂ.銀行信用不可以由商業(yè)信用轉(zhuǎn)化而來?C.銀行信用是以貨幣形式提供的信用

D．銀行在銀行信用活動(dòng)中充當(dāng)信用中介的角色

四、多項(xiàng)選擇題?1、在我國(guó)貨幣層次中，狹義貨幣量涉及(AE

）。?

Ａ.銀行活期存款

B．公司單位定期存款?

C.居民儲(chǔ)蓄存款

D.證券公司的客戶保證金存款

E.鈔票

２、我國(guó)貨幣層次中準(zhǔn)貨幣是指(

BＣDE

)。A.銀行活期存款

Ｂ.公司單位定期存款?

Ｃ．居民儲(chǔ)蓄存款

D．證券公司的客戶保證金存款

E．其它存款

3、關(guān)于狹義貨幣的對(duì)的表述是(

AD

)。?

Ａ．涉及現(xiàn)鈔和銀行活期存款

Ｂ．涉及現(xiàn)鈔和準(zhǔn)貨幣?

C．涉及銀行活期存款和準(zhǔn)貨幣要性就越小

Ｄ．金融產(chǎn)品創(chuàng)新速度越慢，重新修訂貨幣層次的必要性就越小E．金融產(chǎn)品越豐富，貨幣層次就越多4、貴金屬不能自由輸出輸入存在于(

DE

)條件下。A．銀本位制

B．金銀復(fù)本位制Ｃ.金幣本位制

D.金匯兌本位制E.金塊本位制

5、布雷頓森林體系存在的問題重要是(

AＢ

)。A.各國(guó)無法通過變動(dòng)匯率調(diào)節(jié)國(guó)際收支B．要保證美元信用就會(huì)引起國(guó)際清償能力的局限性

C.缺少統(tǒng)一穩(wěn)定的貨幣標(biāo)準(zhǔn)D.浮動(dòng)匯率為主加大了外匯風(fēng)險(xiǎn)

E.無法滿足各國(guó)對(duì)國(guó)際清償能力的需要?６、人民幣貨幣制度的特點(diǎn)是(

ACE

)。

A．人民幣是我國(guó)法定計(jì)價(jià)、結(jié)算的貨幣單位B．人民幣主幣無限法償,輔幣有限法償?C．人民幣采用鈔票和存款貨幣兩種形式D.鈔票由中國(guó)人民銀行和國(guó)有商業(yè)銀行發(fā)行?E．目前人民幣匯率實(shí)行單一的、有管理的浮動(dòng)匯率制?７、若其他條件不變,一國(guó)貨幣貶值將引起該國(guó)（

BC

)。

A．進(jìn)口增長(zhǎng)

B.出口增長(zhǎng)

C.進(jìn)口減少

Ｄ．出口減少

Ｅ.國(guó)內(nèi)物價(jià)水平減少

8、牙買加體系下的匯率制度具有以下性質(zhì)(

ACＥ

)。

Ａ．匯率制度是以信用貨幣本位為基礎(chǔ)

B.可以實(shí)現(xiàn)國(guó)際收支的自動(dòng)調(diào)節(jié)

C．以浮動(dòng)匯率制為主導(dǎo)

Ｄ．以固定匯率制為主導(dǎo)

E.無法實(shí)現(xiàn)國(guó)際收支的自動(dòng)調(diào)節(jié)

９、高利貸信用的特點(diǎn)是(

ACE

)。?

A．具有較高的利率

B.促進(jìn)社會(huì)化大生產(chǎn)的發(fā)展

Ｃ．具有資本的剝削方式?

D.具有資本的生產(chǎn)方式?

E．與社會(huì)生產(chǎn)沒有直接的密切聯(lián)系

１0、根據(jù)融資活動(dòng)中當(dāng)事人的法律關(guān)系和法律地位，信用形式可以分為(

AB

)。

A.債務(wù)信用

B．股權(quán)信用

C.直接信用

D.間接信用E．銀行信用

１1、以下對(duì)現(xiàn)代信用活動(dòng)的描述對(duì)的的是（

ABD

)。

A．現(xiàn)代信用活動(dòng)與現(xiàn)代社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展關(guān)系密切

Ｂ.信用關(guān)系成為觀代經(jīng)濟(jì)中最普遍、最基本的經(jīng)濟(jì)關(guān)系

Ｃ．在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，風(fēng)險(xiǎn)與收益并不經(jīng)常匹配

Ｄ.現(xiàn)代信用活動(dòng)中,信用工具呈現(xiàn)多樣化的趨勢(shì)

Ｅ．現(xiàn)代信用活動(dòng)越來越獨(dú)立于信用中介機(jī)構(gòu)及其服務(wù)12、下列屬于社會(huì)征信系統(tǒng)子系統(tǒng)的有（

ABCDＥ

）。

A．信用檔案系統(tǒng)

B.信用調(diào)查系統(tǒng)C．信用評(píng)估系統(tǒng)

D.信用查詢系統(tǒng)

Ｅ.失信公示系統(tǒng)。?13、以下對(duì)商業(yè)票據(jù)的描述對(duì)的的是（

BCE）。?Ａ．商業(yè)票據(jù)是一種所有權(quán)憑據(jù)

B．商業(yè)票據(jù)可分為期票和匯票兩種

Ｃ.商業(yè)票據(jù)的流通轉(zhuǎn)讓有一定的范圍

D．商業(yè)票據(jù)只可以轉(zhuǎn)讓一次?E．商業(yè)票據(jù)又稱商業(yè)貨幣，它涉及在廣義的信用貨幣范疇之內(nèi)?1４、銀行信用的特點(diǎn)是（

ＡBE

)

A．銀行信用可以達(dá)成巨大規(guī)模

B.銀行信用是以貨幣形態(tài)提供的信用

Ｃ.銀行是作為債權(quán)人的身份出現(xiàn)的

D.銀行是作為債務(wù)人的身份出現(xiàn)的?E．銀行信用品有相對(duì)靈活性，可以滿足不同貸款人的需求

1５、銀行信用與商業(yè)信用的關(guān)系表現(xiàn)為(ＡBCE)。

A.商業(yè)信用是銀行信用產(chǎn)生的基礎(chǔ)?

Ｂ.銀行信用推動(dòng)商業(yè)信用的完善

C．兩者互相促進(jìn)?

Ｄ.銀行信用大大超過商業(yè)信用,可以取代商業(yè)信用

E.在一定條件下，商業(yè)信用可以轉(zhuǎn)化為銀行信用五、分析思考題：?１、為什么說貨幣是價(jià)值形式和商品生產(chǎn)與商品互換發(fā)展的必然產(chǎn)物?答：馬克思的貨幣起源說揭示：貨幣是價(jià)值形式與互換發(fā)展的必然產(chǎn)物。從歷史的角度說，互換發(fā)展的過程可以濃縮為價(jià)值形態(tài)的演化過程。由于商品的價(jià)值是通過互換來表現(xiàn)的。因此,隨著互換的發(fā)展,也就產(chǎn)生了不同的價(jià)值形式。隨著商品互換的發(fā)展,在一般價(jià)值形式下，交替地起一般等價(jià)物作用的幾種商品中必然會(huì)分離出一種商品經(jīng)常地起一般等價(jià)物的作用。這種比較固定地充當(dāng)一般等價(jià)物的商品就是貨幣。當(dāng)所有的商品的價(jià)值都由貨幣表現(xiàn)時(shí)，這種價(jià)值形式就成為貨幣形式。２、為什么要對(duì)貨幣進(jìn)行層次劃分？劃分貨幣層次是指以流動(dòng)性為標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)流通中各種貨幣形式按不同的記錄口徑劃分為不同的范圍。中央銀行之所以將貨幣劃分為不同的層次，分別記錄貨幣量是由當(dāng)代信用貨幣的構(gòu)成特點(diǎn)和中央銀行宏觀調(diào)控的需要決定的。在當(dāng)代信用貨幣制度條件下,貨幣是由鈔票和存款貨幣構(gòu)成的。其中鈔票是指中央銀行發(fā)行的現(xiàn)鈔與金屬硬幣，存款貨幣則是指可以發(fā)揮貨幣交易媒介功能的銀行存款,涉及可以直接進(jìn)行轉(zhuǎn)帳支付的活期存款和公司定期存款、居民儲(chǔ)蓄存款等。對(duì)中央銀行來說,信用貨幣對(duì)鈔票、活期存款和其他存款的控制和影響能力是不同的，中央銀行必須根據(jù)不同的貨幣層次采用不同的措施，才干有效地調(diào)控貨幣量。因此,按流動(dòng)性的強(qiáng)弱對(duì)不同形式、不同特性的貨幣劃分不同的層次，是科學(xué)計(jì)量貨幣數(shù)量、客觀分析貨幣流通狀況、對(duì)的制定實(shí)行貨幣政策、及時(shí)有效地進(jìn)行宏觀調(diào)控的必要措施。3、現(xiàn)行信用貨幣制度有何特點(diǎn)？答：現(xiàn)代信用貨幣制度的特點(diǎn)是:（1）流通中的貨幣都是信用貨幣；重要是由鈔票和銀行存款構(gòu)成，他們都體現(xiàn)某種信用關(guān)系。(2)現(xiàn)實(shí)中的貨幣都通過金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)投入到流通中去，與金融貨幣通過自然鑄造進(jìn)入流通已有本質(zhì)區(qū)別。(3)國(guó)家對(duì)信用貨幣的管理調(diào)控成為經(jīng)濟(jì)正常發(fā)展的必要條件，這種調(diào)控重要由中央銀行運(yùn)用貨幣政策來實(shí)現(xiàn)。４、匯率是如何決定的？如何看待人民幣匯率制度？答：(1）金本位制下匯率的一般決定因素:不同貨幣制度下匯率的決定因素不同。在金本位制下,各國(guó)政府均規(guī)定了各自金幣的含量,兩種貨幣之間的比價(jià)即匯率，由它們各自含金量之比來決定。(２）信用貨幣制度下匯率的一般決定因素：按照馬克思的貨幣理論,紙幣是價(jià)值的一種代表,兩國(guó)紙幣之間的匯率則應(yīng)由兩國(guó)紙幣各自所代表的價(jià)值量來擬定。而西方其他經(jīng)濟(jì)學(xué)家則分別從購(gòu)買力評(píng)價(jià)、心里因素以及利率評(píng)價(jià)等多種角度來說明匯率的決定。（3)人民幣匯率的決定因素：人民幣匯率的決定因素是外匯市場(chǎng)的供求狀況,同時(shí)受中央銀行的管理與調(diào)控。人民幣匯率制度隨經(jīng)濟(jì)發(fā)展不斷在演變、完善，但仍存在一系列的問題，現(xiàn)行售匯并未在真正意義上實(shí)現(xiàn)人民幣經(jīng)常項(xiàng)目下的可自由兌換,為穩(wěn)定匯率,應(yīng)指定銀行持有外匯頭寸限額,中央銀行設(shè)立外匯制度,人民幣匯率制度仍需不斷修繕。５、何謂利率市場(chǎng)化？結(jié)合我國(guó)利率改革的進(jìn)展情況論述其必要性。答：利率市場(chǎng)化是指通過市場(chǎng)和價(jià)值規(guī)律機(jī)制,在某一時(shí)點(diǎn)上由供求關(guān)系決定的利率運(yùn)營(yíng)機(jī)制，它是價(jià)值規(guī)律作用的結(jié)果。利率市場(chǎng)化強(qiáng)調(diào)在利率決定中市場(chǎng)因素的主導(dǎo)作用,強(qiáng)調(diào)遵循價(jià)值規(guī)律，真實(shí)地反映資金成本與供求關(guān)系,靈活有效的發(fā)揮其經(jīng)濟(jì)杠桿作用。是一種比較抱負(fù)的,符合社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)規(guī)定的利率決定機(jī)制。利率市場(chǎng)化是社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)及金融經(jīng)濟(jì)發(fā)展的規(guī)定與重要內(nèi)容。但是,實(shí)現(xiàn)它需要一定的條件與環(huán)境，在我國(guó)當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)金融背景下，要想一步實(shí)現(xiàn)利率的市場(chǎng)化是不也許的,只有從實(shí)際出發(fā),實(shí)行漸進(jìn)式的利率改革，才干穩(wěn)步實(shí)現(xiàn)利率市場(chǎng)化,充足發(fā)揮利率在社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中的作用?！敦泿陪y行學(xué)》形考作業(yè)2一、

名詞解釋1、金融風(fēng)險(xiǎn):經(jīng)濟(jì)中不擬定因素給融資活動(dòng)帶來損失的也許性。重要涉及信用風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)等，經(jīng)濟(jì)發(fā)展的內(nèi)在復(fù)雜性使這些風(fēng)險(xiǎn)互相關(guān)聯(lián)。２、貨幣經(jīng)營(yíng)業(yè)：指專門經(jīng)營(yíng)貨幣兌換、保管及收付的組織，是銀行初期的萌芽。3、商業(yè)銀行：是指從事各種存款、放款和匯兌結(jié)算等業(yè)務(wù)的銀行。４、保險(xiǎn)公司:是收取保費(fèi)并承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償責(zé)任,擁有專業(yè)化風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的機(jī)構(gòu)組織。5、證券公司：證券公司是為投資者在證券市場(chǎng)上買賣證券提供服務(wù)的投資機(jī)構(gòu)。6、金融市場(chǎng):是資金供求雙方借助金融工具進(jìn)行各種資金交易活動(dòng)的場(chǎng)合。７、貨幣市場(chǎng):通常是指期限在一年以內(nèi)的短期金融市場(chǎng)。8、資本市場(chǎng):是指以期限1年以上的金融工具為媒介進(jìn)行長(zhǎng)期性資金交易的市場(chǎng),又稱長(zhǎng)期資金市場(chǎng)。９、股票:是一種有價(jià)證券,它是股份有限公司公開發(fā)行的、用以證明投資者的股東身份和權(quán)益，并據(jù)以獲得股息和紅利的憑證。1０、債券:是債務(wù)人向債權(quán)人出具的,在一定期期支付利息和到期歸還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。１1、證券行市:指在二級(jí)市場(chǎng)上買賣有價(jià)證券的實(shí)際交易價(jià)格。12、股票價(jià)格指數(shù)：是反映股票行市變動(dòng)的價(jià)格平均數(shù)。13、票據(jù)貼現(xiàn)：是商業(yè)票據(jù)持有人在票據(jù)到期前，為獲取現(xiàn)款向金融機(jī)構(gòu)貼付一定的利息所作的票據(jù)轉(zhuǎn)讓。1４、票據(jù)承兌:指商業(yè)票據(jù)到期前，票據(jù)付款人或指定銀行確認(rèn)票據(jù)記明事項(xiàng)，在票面上做出承諾付款并簽章的一種行為。15、證券交易所：是專門、有組織的證券買賣集中交易的場(chǎng)合。二、判斷并說明理由管理性金融機(jī)構(gòu)即金融監(jiān)管機(jī)構(gòu),如銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)等。(√）商業(yè)經(jīng)營(yíng)性金融機(jī)構(gòu)是指以經(jīng)營(yíng)工商業(yè)存放款、證券交易發(fā)行、資金管理等一種或多種業(yè)務(wù),以利潤(rùn)為其重要經(jīng)營(yíng)目的的金融機(jī)構(gòu)。(√）金融資產(chǎn)管理公司屬于政策性金融機(jī)構(gòu)。(√）商業(yè)銀行同其他銀行和金融機(jī)構(gòu)的區(qū)別在于它是唯一能接受和發(fā)明活期存款的金融中介組織。(×)我國(guó)的金融機(jī)構(gòu)體系由商業(yè)銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)組織。(×)商業(yè)銀行投資的證券都是股權(quán)證券。(×)香港的金融機(jī)構(gòu)體系是以保險(xiǎn)業(yè)和證券業(yè)為中心的。(×）無組織的民間借貸在臺(tái)灣金融體系中占有重要地位。(×)銀行的特殊風(fēng)險(xiǎn)是指銀行的公信力風(fēng)險(xiǎn)和競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)。（×)1０、專業(yè)銀行是指專門經(jīng)營(yíng)中間業(yè)務(wù)的銀行。(×）11、我國(guó)現(xiàn)行商業(yè)銀行體制屬于混業(yè)經(jīng)營(yíng)模式。(×)1２、負(fù)債管理理論盛行時(shí)期，商業(yè)銀行的資金來源得到擴(kuò)大，從而極大地提高了商業(yè)銀行的贏利水平。(×）1３、金融市場(chǎng)是指股票和債權(quán)買賣的場(chǎng)合。(×)14、直接融資和間接融資是資金融通的兩種基本方式，分別在不同的歷史時(shí)期發(fā)揮了重要作用。隨著商品經(jīng)濟(jì)和金融的不斷發(fā)展,以金融機(jī)構(gòu)為中介的間接融資將占居主導(dǎo)地位，直接融資的作用將越來越小。（×）１5、金融市場(chǎng)有多種分類方法。把金融市場(chǎng)劃分為貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)就是按交易的標(biāo)的物所作的劃分。(×)16、證券包銷是證券直接發(fā)行中一種非常的重要方式。(×)1７、證券行市是指證券買賣自身,也即證券買賣雙方從買賣達(dá)成到完畢交割的全過程。(×)18、在資本市場(chǎng)上，證券發(fā)行人只有兩個(gè):一個(gè)是公司；一個(gè)是金融機(jī)構(gòu)。(×)19、在資本市場(chǎng)上，公司既是最大的資金供應(yīng)者,也是最大的資金需求者。(×)20、債權(quán)是資本市場(chǎng)的交易工具。（×)三、單項(xiàng)選擇題

1、利息是(

B

)的價(jià)格。?

Ａ.貨幣資本

B.借貸資本

C．外來資本

D．銀行資本?2、收益資本化有著廣泛的應(yīng)用,對(duì)于土地的價(jià)格，以下哪種說法對(duì)的（

C

)?Ａ.在利率不變的情況下，當(dāng)土地的預(yù)期收益越低，其價(jià)格越高;B.在利率不變的情況下,當(dāng)土地的預(yù)期收益越高，其價(jià)格越低;

C.在預(yù)期收益不變的情況下，市場(chǎng)平均利率越高,土地的價(jià)格越低；D.在預(yù)期收益不變的情況下,市場(chǎng)平均利率越低,土地的價(jià)格越低。3、在多種利率并存的條件下起決定作用的利率是(

A

）Ａ.基準(zhǔn)利率

B．差別利率

C．實(shí)際利率

D．公定利率?1４、金融機(jī)構(gòu)適應(yīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展需求最早產(chǎn)生的功能是(

B

)。

A.融通資金

Ｂ.支付結(jié)算功能

C.減少交易成本

D．風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移與管理

５、金融同業(yè)自律組織，如行業(yè)協(xié)會(huì)屬于(

A

）。A．管理性金融機(jī)構(gòu)

Ｂ．商業(yè)經(jīng)營(yíng)性金融機(jī)構(gòu)

C．政策性金融機(jī)構(gòu)

Ｄ．管理性金融機(jī)構(gòu)兼政策性金融機(jī)構(gòu)．6、在商業(yè)銀行總分行制的外部組織形式中,(

D

)是指總部負(fù)責(zé)管理下屬分支機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)活動(dòng)，自身并不經(jīng)營(yíng)具體的銀行對(duì)外業(yè)務(wù)。?A．總行制

Ｂ.單一制

C.連鎖制

D．管理處制?7、商業(yè)銀行從事的不列入資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)但能影響銀行當(dāng)期損益的經(jīng)營(yíng)活動(dòng),是商業(yè)銀行的(

Ｃ

),且可以有狹義和廣義之分。?A．資產(chǎn)業(yè)務(wù)

B．負(fù)債業(yè)務(wù)

C.表外業(yè)務(wù)

Ｄ.經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)?8、銀行在對(duì)借款客戶信用狀況的評(píng)價(jià)基礎(chǔ)上與客戶達(dá)成的一種具有法律約束力的契約,約定按照雙方商定的金額、利率，銀行將在承諾期內(nèi)隨時(shí)準(zhǔn)備應(yīng)客戶需要提供信貸便利的業(yè)務(wù)被稱做(

B

)。

?A.回購(gòu)協(xié)議

Ｂ.信貸承諾

Ｃ．票據(jù)發(fā)行便利

D．單一銀行貸款

９、下列金融工具中屬于間接融資工具的是(

A

)。

A．可轉(zhuǎn)讓大額定期存單

B.公司債券

C.股票

D.政府債券10、短期金融市場(chǎng)又稱為(

B

)。

Ａ.初級(jí)市場(chǎng)

B．貨幣市場(chǎng)

C．資本市場(chǎng)

D．次級(jí)市場(chǎng)11、一張差半年到期的面額為2023元的票據(jù),到銀行得到190０元的貼鈔票額，則年貼現(xiàn)率為(

Ｂ

）。

A.5％

Ｂ.10％

C．2．５6％

D．５．12％１2、貨幣市場(chǎng)最基本的功能是(

A

）。?Ａ.調(diào)劑余缺,滿足短期融資需要

B.為各種信用形式的發(fā)展發(fā)明條件?C.為政策調(diào)控提供條件和場(chǎng)合

D．有助于公司重組?1３、貨幣市場(chǎng)各子市場(chǎng)的利率具有互相制約的作用,其中對(duì)回購(gòu)協(xié)議市場(chǎng)利率影響最大的是（

C

)。

A.國(guó)庫(kù)券市場(chǎng)

B.票據(jù)市場(chǎng)

C.同業(yè)拆借市場(chǎng)

D.ＣD市場(chǎng)

14、從本質(zhì)上說,回購(gòu)協(xié)議是一種(

D

）協(xié)議。

A．擔(dān)保貸款

B．信用貸款

C．抵押貸款

D.質(zhì)押貸款

15、票據(jù)到期前，票據(jù)付款人或指定鋃行確認(rèn)票據(jù)記明事項(xiàng)，在票面上做出承諾付款并簽章的行為稱為(

D

)。A.貼現(xiàn)

Ｂ.再貼現(xiàn)

C．轉(zhuǎn)貼現(xiàn)

Ｄ.承兌四、多項(xiàng)選擇題?１、在利率體系中(

BC

)在一定限度上反映了非市場(chǎng)的強(qiáng)制力量對(duì)利率形成的干預(yù)。

A．基準(zhǔn)利率

B．官方利率

C.公定利率

Ｄ．國(guó)債利率

E.固定利率

?2.根據(jù)名義利率與實(shí)際利率的比較,實(shí)際利率呈現(xiàn)三種情況(ACE）A．名義利率高于通貨膨脹率時(shí)，實(shí)際利率為正利率?B．名義利率高于通貨膨脹率時(shí),實(shí)際利率為負(fù)利率?C.名義利率等于通貨膨脹率時(shí)，實(shí)際利率為零

D．名義利率低于通貨膨脹率時(shí)，實(shí)際利率為正利率?E.名義利率低于通貨膨脹率時(shí),實(shí)際利率為負(fù)利率

3、在下面各種因素中，可以對(duì)利息率水平產(chǎn)生決定或影響作用的有:（ＢCDE

)。

Ａ．最高利潤(rùn)水平

B．平均利潤(rùn)率水平

C．物價(jià)水平

D.借貸資本的供求

E.國(guó)際利率水平4、在利率的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)這一定義中,風(fēng)險(xiǎn)是指：(

ＡＣD

)。

A.違約風(fēng)險(xiǎn)

B．交易風(fēng)險(xiǎn)

C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.稅收風(fēng)險(xiǎn)

Ｅ.稅收風(fēng)險(xiǎn)５、對(duì)于債券利率的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu),描述對(duì)的的是（

ＡD

)。Ａ．債券違約風(fēng)險(xiǎn)越高，利率越高

Ｂ．債券違約風(fēng)險(xiǎn)越高，利率越低C.債券流動(dòng)性越好,利率越高

D．債券流動(dòng)性越好,利率越低E.稅收對(duì)債券利率高低沒有影響

6、金融機(jī)構(gòu)的功能可以基本描述為(

ACＤE

)。?A.提供支付結(jié)算服務(wù)

B．提供政策性信貸

C．減少交易成本并提供金融服務(wù)便利

D．改善信息不對(duì)稱

E．風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和管理７、金融機(jī)構(gòu)的資金重要來源于以各種形式吸取的外部資金，在經(jīng)營(yíng)過程中面臨較高的風(fēng)險(xiǎn)。因而,金融機(jī)構(gòu)在經(jīng)營(yíng)中必須遵循(

BCＤ

)原則。A.分散性

B．安全性

C．流動(dòng)性

D.賺錢性

Ｅ．時(shí)效性８、通過２0數(shù)年的改革開放,我國(guó)大陸的金融機(jī)構(gòu)體系已逐步發(fā)展成為多元化的金融機(jī)構(gòu)體系,該體系的特點(diǎn)是以(AＢＣE)作為最高金融管理機(jī)構(gòu),實(shí)行分業(yè)經(jīng)營(yíng)與分業(yè)監(jiān)管。

Ａ．銀監(jiān)會(huì)

B.證監(jiān)會(huì)

C．保監(jiān)會(huì)

D．財(cái)政部

E．中國(guó)人民銀行9、中央銀行是在商業(yè)銀行的基礎(chǔ)上發(fā)展形成的，它是一個(gè)國(guó)家的貨幣金融管理機(jī)構(gòu),其特點(diǎn)可概括為(ＡBE）。?A.“發(fā)行的銀行”

Ｂ．“國(guó)家的銀行”C.“存款貨幣銀行”

D．“監(jiān)管的銀行

”

E．“銀行的銀行”

10、在商業(yè)銀行的表外業(yè)務(wù)中,承諾性業(yè)務(wù)占據(jù)了相稱重要的地位,下列所列業(yè)務(wù)中屬于商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)中承諾性業(yè)務(wù)的是(

ＡCＥ

）。Ａ．回購(gòu)協(xié)議

B．債券承銷

C．信貸承諾

D.承兌業(yè)務(wù)E.票據(jù)發(fā)行便利

1１、根據(jù)保險(xiǎn)的基本業(yè)務(wù)劃分，保險(xiǎn)公司重要有(AＣＤ

)。A.人壽保險(xiǎn)公司

B．商業(yè)性保險(xiǎn)公司

C．財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司

Ｄ－再保險(xiǎn)公司

E．政策性保險(xiǎn)公司?１2、按金融交易的交割期限可以把金融市場(chǎng)劃分為(

AＥ

)。?A.現(xiàn)貨市場(chǎng)

B.貨幣市場(chǎng)c.長(zhǎng)期存貸市場(chǎng)

Ｄ．證券市場(chǎng)

E.期貨市場(chǎng)?1３、下列沒有償還期的金融工具是(

AＣ)。?Ａ．永久性債券

B．銀行定期存款

C．股票

D．CD單

E.商業(yè)票據(jù)?14、下列屬于衍生金融工具的有(

ＡＤ

)。?A.股票價(jià)格指數(shù)期貨

Ｂ．銀行承兌匯票C.短期政府債券

D．貨幣互換

E.開放式基金?15、從交易對(duì)象的角度看,貨幣市場(chǎng)重要由(BCDE)等子市場(chǎng)組成。A．基金

B.同業(yè)拆借

Ｃ.商業(yè)票據(jù)

Ｄ．國(guó)庫(kù)券

E．回購(gòu)協(xié)議五、分析思考題:1、如何理解金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)的特殊性?（1)經(jīng)營(yíng)對(duì)象與經(jīng)營(yíng)內(nèi)容不同。金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)對(duì)象是貨幣與資本;經(jīng)營(yíng)內(nèi)容是貨幣收付、信貸往來等各種金融業(yè)務(wù)。(2)經(jīng)營(yíng)關(guān)系與經(jīng)營(yíng)原則不同。一般經(jīng)濟(jì)單位的經(jīng)營(yíng)對(duì)象是普通商品和勞務(wù)，重要從事商品生產(chǎn)和流通活動(dòng)；金融機(jī)構(gòu)則經(jīng)營(yíng)貨幣資金這種特殊商品，重要從事貨幣的收付與借貸。一般經(jīng)濟(jì)單位與客戶之間是商品或勞務(wù)的買賣關(guān)系;而金融機(jī)構(gòu)與客戶之間重要是貨幣資金的借貸或投資的關(guān)系。一般經(jīng)濟(jì)單位要遵循等價(jià)互換原則；金融機(jī)構(gòu)在經(jīng)營(yíng)中則必須遵循安全性、流動(dòng)性和賺錢性原則。（3)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)及影響限度不同。一般經(jīng)濟(jì)單位的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)重要來自于商品生產(chǎn)、流通過程,集中表現(xiàn)為商品是否產(chǎn)銷對(duì)路。這種風(fēng)險(xiǎn)所帶來的至多是因商品滯銷、資不抵債而宣布破產(chǎn)。單個(gè)公司破產(chǎn)導(dǎo)致的損失對(duì)整體經(jīng)濟(jì)的影響較小，沖擊力不大,一般屬小范圍、個(gè)體性質(zhì)。金融機(jī)構(gòu)則因其業(yè)務(wù)大多是以還本付息為條件的貨幣信用業(yè)務(wù)，故風(fēng)險(xiǎn)重要表現(xiàn)為信用風(fēng)險(xiǎn)、擠兌風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)等。這一系列風(fēng)險(xiǎn)所帶來的后果往往超過對(duì)金融機(jī)構(gòu)自身的影響。金融機(jī)構(gòu)因經(jīng)營(yíng)不善而導(dǎo)致的危機(jī),有也許對(duì)整個(gè)金融體系的穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)構(gòu)成威脅。甚至?xí)T發(fā)嚴(yán)重的社會(huì)或政治危機(jī)。2、商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)必須遵循哪些原則？為什么要遵循這些原則？答:商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理所遵循的基本原則是：賺錢性、流動(dòng)性和安全性,簡(jiǎn)稱“三性”原則。商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)的三個(gè)原則既是互相統(tǒng)一的，又有一定的矛盾。假如沒有安全性,流動(dòng)性和賺錢性也就不能最后實(shí)現(xiàn)；流動(dòng)性越強(qiáng),風(fēng)險(xiǎn)越小，安全性也越高。但流動(dòng)性、安全性與賺錢性存在一定的矛盾?！愣裕鲃?dòng)性強(qiáng)，安全性高的資產(chǎn)其賺錢性則較低，而賺錢性較強(qiáng)的資產(chǎn)，則流動(dòng)性較弱,風(fēng)險(xiǎn)較大,安全性較差。由于三個(gè)原則之間的矛盾,使商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)中必須統(tǒng)籌考慮三者關(guān)系,綜合權(quán)衡利弊，不能偏廢其一。一般應(yīng)在保持安全性、流動(dòng)性的前提下，實(shí)現(xiàn)賺錢的最大化。3、如何理解金融市場(chǎng)的功能？答：金融市場(chǎng)在市場(chǎng)體系中具有特殊的地位,加上該市場(chǎng)明顯不同于其他市場(chǎng)的運(yùn)作規(guī)律和特點(diǎn),使得這個(gè)市場(chǎng)具有多方面功能，其中最基本的功能是滿足社會(huì)再生產(chǎn)過程中的投融資需求，促進(jìn)資本的集中與轉(zhuǎn)換。具體來看,重要有以下五個(gè)方面的功能：有效地動(dòng)員籌集資金；合理配置和引導(dǎo)資金；靈活調(diào)度和轉(zhuǎn)化資金；實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)分散，減少交易成本；實(shí)行宏觀調(diào)控。4、如何區(qū)分票據(jù)貼現(xiàn)與票據(jù)承兌？答:票據(jù)貼現(xiàn)是指持票人為了資金融通的需要而在票據(jù)到期前以貼付一定利息的方式向銀行出售票據(jù)。對(duì)于貼現(xiàn)銀行來說，就是收購(gòu)沒有到期的票據(jù)。票據(jù)貼現(xiàn)的貼現(xiàn)期限都較短,一般不會(huì)超過半年，并且可以辦理貼現(xiàn)的票據(jù)也僅限于已經(jīng)承兌的并且尚未到期的商業(yè)匯票。票據(jù)承兌是指匯票的付款人承諾承擔(dān)票據(jù)債務(wù)的行為。承兌為匯票所獨(dú)有。匯票的發(fā)票人和付款人之間是一種委托關(guān)系，發(fā)票人簽發(fā)匯票,并不等于付款人就一定付款,持票人為擬定匯票到期時(shí)能得到付款,在匯票到期前向付款人進(jìn)行承兌提醒。假如付款人簽字承兌，那么他就對(duì)匯票的到期付款承擔(dān)責(zé)任,否則持票人有權(quán)對(duì)其提起訴訟。５、簡(jiǎn)述證券投資基本面分析的重要內(nèi)容。答:證券投資的基本面分析是對(duì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)營(yíng)周期、宏觀經(jīng)濟(jì)政策、產(chǎn)業(yè)生命周期以及上市公司自身狀況同市場(chǎng)之間關(guān)系的研究。（1)宏觀經(jīng)濟(jì)周期性運(yùn)營(yíng)與證券市場(chǎng)。證券價(jià)格的變動(dòng)大體上與經(jīng)濟(jì)周期相一致。一般是：經(jīng)濟(jì)繁榮,證券價(jià)格上漲;經(jīng)濟(jì)衰退,證券價(jià)格下跌。（2)宏觀經(jīng)濟(jì)政策與證券市場(chǎng)。貨幣政策的調(diào)整會(huì)直接、迅速地影響證券市場(chǎng)。財(cái)政政策的調(diào)整對(duì)證券市場(chǎng)具有持久但較為緩慢的影響。匯率政策的調(diào)整從結(jié)構(gòu)上影響證券市場(chǎng)價(jià)格。匯率對(duì)證券市場(chǎng)的影響重要體現(xiàn)在：匯率上升,本幣貶值,本國(guó)產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)力增強(qiáng)，出口型公司將受益，此類公司的證券價(jià)格就會(huì)上揚(yáng)。(3）公司生命周期與證券行市?！獋€(gè)產(chǎn)業(yè)經(jīng)歷的由產(chǎn)生到成長(zhǎng)再到衰落的發(fā)展演變過程稱為產(chǎn)業(yè)的生命周期。初創(chuàng)期的產(chǎn)業(yè),如信息網(wǎng)絡(luò)業(yè)、生物制藥業(yè)等的風(fēng)險(xiǎn)較大，因而其證券價(jià)格的大幅波動(dòng)不可避免;處在成長(zhǎng)期的產(chǎn)業(yè)由于利潤(rùn)快速成長(zhǎng)，因而其證券價(jià)格也呈現(xiàn)快速上揚(yáng)之勢(shì)；處在成熟期的產(chǎn)業(yè)是藍(lán)籌股的集中地,其證券價(jià)格一般呈現(xiàn)穩(wěn)步攀升之勢(shì)，大漲和大跌的也許性都不大，頗具長(zhǎng)線持籌的價(jià)值。(4)公司自身狀況與證券行市。重要是對(duì)公司進(jìn)行背景分析、會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)分析和財(cái)務(wù)狀況分析。公司基本背景分析重要涉及公司獲利能力分析和公司競(jìng)爭(zhēng)地位分析。會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)分析的目的是評(píng)估一個(gè)公司的會(huì)計(jì)記錄是否真實(shí)地反映了其所代表的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。財(cái)務(wù)分析的目的是從財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的角度評(píng)估上市公司在何種限度上執(zhí)行了既定戰(zhàn)略,是否達(dá)成了既定目的。公司財(cái)務(wù)分析的基本工具有兩種:比率分析和鈔票流量分析?！敦泿陪y行學(xué)》形考作業(yè)３一、名詞解釋:１、國(guó)際收支:是指在一定期期內(nèi),一個(gè)國(guó)家（地區(qū)）和其他國(guó)家(地區(qū)進(jìn)行的所有經(jīng)濟(jì)交易的系統(tǒng)記錄。這里既涉及國(guó)際貿(mào)易，也涉及國(guó)際投資，還涉及其他國(guó)際經(jīng)濟(jì)交往。2、國(guó)際收支平衡表:是以某—特定貨幣為計(jì)量單位,全面系統(tǒng)地記錄一國(guó)國(guó)際收支狀況的記錄報(bào)表。3、套匯：運(yùn)用同一時(shí)刻不同外匯市場(chǎng)的匯率差異,通過賤買貴賣某種外匯賺取利潤(rùn)的行為。4、經(jīng)濟(jì)全球化：世界各國(guó)和地區(qū)的經(jīng)濟(jì)互相融合日益緊密,逐步形成全球經(jīng)濟(jì)一體化的過程，以及與此相適應(yīng)的世界經(jīng)濟(jì)運(yùn)營(yíng)機(jī)制的建立與規(guī)范化過程。5、中央銀行:是專門制定和實(shí)行貨幣政策、統(tǒng)一管理金融活動(dòng)并代表政府協(xié)調(diào)對(duì)外金融關(guān)系的金融管理機(jī)構(gòu)。在現(xiàn)代金融體系中,中央銀行處在核心地位，是一國(guó)最重要的金融管理當(dāng)局。６、超額準(zhǔn)備金:商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金中超過法定存款準(zhǔn)備金的部分。7、貨幣供應(yīng):是指一定期期內(nèi)一國(guó)銀行系統(tǒng)向經(jīng)濟(jì)中投入、發(fā)明、擴(kuò)張（或收縮)貨幣的行為。８、貨幣供應(yīng)的外生性：是指貨幣供應(yīng)量可以由中央銀行進(jìn)行有效的控制，貨幣供應(yīng)量具有外生變量的性質(zhì)。9、貨幣供應(yīng)的內(nèi)生性:是指貨幣供應(yīng)難以由中央銀行絕對(duì)控制,而重要是由經(jīng)濟(jì)體系中的投資、收入、儲(chǔ)蓄、消費(fèi)等各因素內(nèi)在地決定的,從而使貨幣供應(yīng)量具有內(nèi)生變量的性質(zhì)。10、派生存款：由商業(yè)銀行發(fā)放貸款、辦理貼現(xiàn)或投資等業(yè)務(wù)活動(dòng)引申出來的存款。１１、基礎(chǔ)貨幣：基礎(chǔ)貨幣涉及流通中的鈔票和商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)在中央銀行的存款準(zhǔn)備金是貨幣供應(yīng)量數(shù)倍伸縮的基礎(chǔ),是市場(chǎng)貨幣量形成的源頭。中央銀行通過貨幣乘數(shù)的作成數(shù)倍于基礎(chǔ)貨幣量的市場(chǎng)貨幣供應(yīng)總量。12、貨幣乘數(shù):指貨幣供應(yīng)量對(duì)基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系，亦即基礎(chǔ)貨幣每增長(zhǎng)或減少一個(gè)單位所引起的貨幣供應(yīng)量增長(zhǎng)或減少的倍數(shù)，不同口徑的貨幣供應(yīng)量有各自不同的貨幣乘數(shù)。13、貨幣均衡:是指貨幣供應(yīng)與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。是社會(huì)總供應(yīng)均衡的一種反映。是相對(duì)的動(dòng)態(tài)的均衡。１4、通貨膨脹:是指由于貨幣供應(yīng)過多而引起貨幣貶值、物價(jià)普遍上漲的貨幣現(xiàn)象。15、通貨緊縮:是指由于貨幣供應(yīng)局限性而引起貨幣升值、物價(jià)普遍、連續(xù)下跌的貨幣現(xiàn)象。二、判斷對(duì)的與錯(cuò)誤國(guó)際收支是一定期期內(nèi)一個(gè)國(guó)家同其他國(guó)家所有國(guó)際貿(mào)易的系統(tǒng)記錄。（×）在國(guó)際收支平衡表中，儲(chǔ)備資產(chǎn)項(xiàng)目屬于調(diào)節(jié)性交易。(√）在采用直接標(biāo)價(jià)法情況下,本幣是一個(gè)固定不變的整數(shù)，匯率變動(dòng)是以外幣數(shù)額的變化來表達(dá)。（×）對(duì)一個(gè)國(guó)家來說,國(guó)際收支順差未必在任何時(shí)候都是好事，國(guó)際收支逆差也未必在任何時(shí)候都是壞事。（√）由于國(guó)際收支平衡表采用復(fù)試簿記原理,因此，判斷國(guó)際收支到底是否平衡,關(guān)鍵事看調(diào)節(jié)性交易的平衡狀況。（×）影響國(guó)際收支平衡的因素固然是多方面的,但主線因素還是經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)問題，這在任何國(guó)家都不例外。（×)國(guó)際資本流動(dòng)是指一個(gè)國(guó)家的資本流向另一個(gè)國(guó)家,簡(jiǎn)言之，即資本流出。（×)國(guó)際資本流動(dòng)規(guī)模急劇增長(zhǎng)，并日益脫離實(shí)質(zhì)經(jīng)濟(jì)是當(dāng)前國(guó)際資本流動(dòng)的重要特性之一。(√）國(guó)際資本流動(dòng)的一體化效應(yīng)是指“以人帶頭，大家跟風(fēng)”的現(xiàn)象。（×）10、套匯是指在買進(jìn)或賣出即期外匯的同時(shí),賣出或買進(jìn)遠(yuǎn)期外匯的行為。(×)1１、歐洲貨幣市場(chǎng)是專門經(jīng)營(yíng)歐洲貨幣的市場(chǎng)。（×）１2、金融全球化對(duì)發(fā)達(dá)國(guó)家有利，對(duì)新興市場(chǎng)國(guó)家則有百害而無一利。(×）13、“流通中的貨幣”在中央銀行資產(chǎn)負(fù)債表中屬于負(fù)債項(xiàng)目。(√）1４、目前，世界各國(guó)的中央銀行以多元化中央銀行最為流行。（×)1５、雖然從形式上看,劍橋方程式與費(fèi)雪的交易方程式?jīng)]有太大區(qū)別,但在理論特別是分析方法上，劍橋方程式對(duì)貨幣需求的研究都有重要發(fā)展。（√)1６、在影響我國(guó)貨幣需求的諸多因素中，財(cái)政收支狀況以及公司和個(gè)人對(duì)利潤(rùn)和價(jià)格的預(yù)期是核心因素。(×）17、我國(guó)居民的投機(jī)性貨幣需求同利率之間是負(fù)相關(guān)關(guān)系。（√)1８、主張貨幣供應(yīng)量是內(nèi)生變量的人認(rèn)為,貨幣供應(yīng)量是由中央銀行控制的，受貨幣政策的支配。（×）19、商業(yè)銀行超額準(zhǔn)備金同商業(yè)銀行可貸資金量是同方向變動(dòng)的關(guān)系。(×）２0、通貨——存款比例的變化同方向作用于貨幣供應(yīng)量的變動(dòng),通貨——存款比例越高,貨幣乘數(shù)就越大。(×）三、單項(xiàng)選擇題

1、場(chǎng)內(nèi)交易遵循的競(jìng)價(jià)原則是(

Ｄ

)。

A．時(shí)間優(yōu)先

B．時(shí)間優(yōu)先、價(jià)格優(yōu)先

Ｃ．價(jià)格優(yōu)先

D．價(jià)格優(yōu)先、時(shí)間優(yōu)先?

２、投資者購(gòu)買有價(jià)證券時(shí)只付一部分價(jià)款，其余款項(xiàng)由經(jīng)紀(jì)人墊付,經(jīng)紀(jì)人從中收取利息的交易方式是(

D

）。A．現(xiàn)貨交易

Ｂ．期貨交易

C．期權(quán)交易

D.信用交易?３、有效資產(chǎn)組合是指(

C

)。

A.以最低的風(fēng)險(xiǎn)取得最高收入

B．取得與風(fēng)險(xiǎn)相適應(yīng)的收益C．相同風(fēng)險(xiǎn)下應(yīng)取得最高收益

Ｄ.取決于投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力.4、按照國(guó)際收支平衡表的編制原理，凡引起資產(chǎn)增長(zhǎng)的項(xiàng)目應(yīng)反映為(

Ａ

)。

Ａ．借方增長(zhǎng)

B.貸方增長(zhǎng)

C．借貸減少

D.貸方減少5、可以體現(xiàn)一個(gè)國(guó)家目我創(chuàng)匯能力的國(guó)際收支差額是（

A

)。Ａ．貿(mào)易差額

Ｂ．經(jīng)常項(xiàng)目差額

C.國(guó)際收支總差額

Ｄ.資本與金融項(xiàng)目差額?6、（

D

)是國(guó)際外匯市場(chǎng)上最重要的匯率,是所有外匯交易匯率的計(jì)算基礎(chǔ)。?Ａ.期權(quán)匯率

B.期貨匯率

C.遠(yuǎn)期匯率

D.即期匯率?7、經(jīng)濟(jì)全球化的先導(dǎo)和首要標(biāo)志是(

A

）。

A.貿(mào)易一體化

B.生產(chǎn)一體化

C．金融全球化

Ｄ．貨幣一體化

８、下列屬于中央銀行資產(chǎn)項(xiàng)目的有(

C

）。

A．流通中的貨幣

B．政府和公共機(jī)構(gòu)存款

C．政府債券

D．商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)存款

9、中央銀行若提高再貼現(xiàn)率,將（

Ｂ

)。?A．迫使商業(yè)銀行減少貸款利率

B．迫使商業(yè)銀行提高貸款利率

C.迫使公司增長(zhǎng)貸款

D．迫使公司增長(zhǎng)存款１0、凱恩斯的貨幣需求函數(shù)非常重視（

C

)。

A.恒久收入的作用

B.貨幣供應(yīng)量的作用Ｃ.利率的作用

D．匯率的作用１1、弗里德曼的貨幣需求函數(shù)強(qiáng)調(diào)的是(

A

)。?A．恒久收入的影響

B.人力資本的影響C.利率的主導(dǎo)作用

Ｄ．匯率的主導(dǎo)作用?１2、在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中,下列屬于外生變量的是(

C

)。A.價(jià)格

Ｂ.利率

Ｃ.稅率

D．匯率１３、商業(yè)銀行的提現(xiàn)率與存款擴(kuò)張倍數(shù)之間是(

B

)變化的關(guān)系。

Ａ.同方向

B.反方向

C.同比例

D.不相關(guān)?14、居民和公司的持幣行為影響(

B

)。

A．準(zhǔn)備——存款比率

B．通貨——存款比率

C.法定準(zhǔn)備率

D.超額準(zhǔn)備率

15、以貨幣供應(yīng)量為分子、以基礎(chǔ)貨幣為分母的比值是(

B

)。

Ａ.投資乘數(shù)

B．貨幣乘數(shù)

Ｃ．存款擴(kuò)張倍數(shù)

D.貸款擴(kuò)張倍數(shù)?四、多項(xiàng)選擇題1、下列描述屬于資本市場(chǎng)特點(diǎn)的是(

ＡBCE

)。A．金融工具期限長(zhǎng)

B．為解決長(zhǎng)期投資性資金的供求需要?C．資金借貸量大

D．流動(dòng)性強(qiáng)

E.交易工具有一定的風(fēng)險(xiǎn)性和投機(jī)性

２、有助于提高發(fā)行者知名度的發(fā)行方式是（

ＢD

)。

A.私募發(fā)行

B．間接發(fā)行

C．發(fā)起設(shè)立

Ｄ．公募發(fā)行

E.直接發(fā)行?3、下列屬于證券市場(chǎng)上的技術(shù)指標(biāo)的有（

ＡBCDE

)。?A．相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)

B．隨機(jī)指標(biāo)

C.平滑異同移動(dòng)平均線

D.心理線E．乖離率4、證券投資的基本面分析應(yīng)當(dāng)考慮的因素有(

ABDE

)。?A.經(jīng)濟(jì)運(yùn)營(yíng)周期

Ｂ．宏觀經(jīng)濟(jì)政策

Ｃ．證券過去的價(jià)格形態(tài)

D.產(chǎn)業(yè)生命周期E．上市公司的業(yè)績(jī)

5、下列屬于我國(guó)居民的有(

BCDE

）。A.美國(guó)使館的外交人員

B．某一日資的外商獨(dú)資公司

C．在法國(guó)使館工作的中國(guó)雇員

D．國(guó)家希望工程基金會(huì)

E.在北京大學(xué)留學(xué)三年的英國(guó)留學(xué)生?6、下列各項(xiàng)中應(yīng)當(dāng)記人國(guó)際收支平衡表貸方的項(xiàng)目有（ＢＤ

)。A.貨品的進(jìn)口

B.服務(wù)輸出C.支付給外國(guó)的工資

D．接受的外國(guó)政府無償援助Ｅ．私人匯出的僑匯?7、國(guó)際資本流動(dòng)的不利影響重要表現(xiàn)為(ＡBDＥ

)。A.對(duì)匯率的沖擊

Ｂ．對(duì)國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)的沖擊Ｃ.全球經(jīng)濟(jì)一體化

D．對(duì)國(guó)際收支的沖擊

E．對(duì)經(jīng)濟(jì)主權(quán)的沖擊8、國(guó)際外匯市場(chǎng)上客戶參與外匯買賣的動(dòng)機(jī)有（BCE

)。A．投資性

B.交易性

C．保值性

D.賺錢性

E.投機(jī)性

９、衡量貿(mào)易一體化的重要指標(biāo)有（

ＡBCE

）。?

A．關(guān)稅水平

B.非關(guān)稅壁壘的數(shù)量?Ｃ．對(duì)外貿(mào)易依存度

Ｄ.國(guó)際直接投資額E.加人國(guó)際性或區(qū)域性貿(mào)易組織的情況?1０、金融全球化的積極作用重要有(ACD)。A．通過促進(jìn)國(guó)際貿(mào)易和國(guó)際投資的發(fā)展推動(dòng)世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)?

B．削弱國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的有效性

Ｃ．促進(jìn)全球金融業(yè)自身效率的提高?D.加強(qiáng)了金融監(jiān)管領(lǐng)域的國(guó)際協(xié)調(diào)與合作

E.加深了金融虛擬化限度

11、金融國(guó)際化的悲觀作用重要表現(xiàn)在(

ＡCE

)。

Ａ.金融風(fēng)險(xiǎn)的增長(zhǎng)

B.外資銀行業(yè)務(wù)范圍的擴(kuò)大C．削弱宏觀政策的有效性

D.增強(qiáng)宏觀政策的有效性

Ｅ.加快金融危機(jī)的國(guó)際傳遞12、中央銀行作為“國(guó)家的銀行”體現(xiàn)在(

ＡBＣD

)。?A代理國(guó)庫(kù)

B代理發(fā)行政府債券

C為政府籌集資金

Ｄ制定和執(zhí)行貨幣政策E集中存款準(zhǔn)備金

13、中央銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)重要涉及(

ABCＥ

）。?A.再貼現(xiàn)

B.再貸款Ｃ.購(gòu)買有價(jià)證券

D.辦理信托租賃E．收購(gòu)黃金外匯

14、凱恩斯認(rèn)為,人們持有貨幣的動(dòng)機(jī)有（

CDE

)。A.投資動(dòng)機(jī)

B．消費(fèi)動(dòng)機(jī)

C．交易動(dòng)機(jī)

D.防止動(dòng)機(jī)

E．投機(jī)動(dòng)機(jī)１5、馬克思認(rèn)為在一定期期內(nèi)執(zhí)行流通手段的貨幣必要量重要取決于商品價(jià)格總額和貨幣流通速度兩類因素,它的變化規(guī)律體現(xiàn)在(

ＡD

)。Ａ.與商品價(jià)格總額成正比

Ｂ.與商品價(jià)格總額成反比

C．與貨幣流通速度成正比

D．與貨幣流通速度成反比?五、分析思考題：1、長(zhǎng)期國(guó)際收支順差對(duì)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展是不是好事？為什么？答:不是好事。當(dāng)一國(guó)國(guó)際收支出現(xiàn)連續(xù)的大量順差也會(huì)對(duì)其經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生不良影響。能連續(xù)的國(guó)際收支順差將會(huì)促使本幣升值的壓力,導(dǎo)致短期資本流入的大量增長(zhǎng)襲擊外匯市場(chǎng)，導(dǎo)致匯率波動(dòng)。匯率的波動(dòng)強(qiáng)化了外匯投機(jī)，進(jìn)一步加劇外匯市場(chǎng)的動(dòng)蕩。另一方面,國(guó)際收支順差將使得一國(guó)貨幣當(dāng)局積累大量國(guó)際儲(chǔ)備的同時(shí)被迫擴(kuò)大貨幣供應(yīng)量，有也許導(dǎo)致通貨膨脹。最后，從貿(mào)易伙伴國(guó)的角度考慮，當(dāng)一國(guó)出現(xiàn)國(guó)際收支盈余時(shí)，其貿(mào)易伙伴國(guó)相應(yīng)的就是國(guó)際收支赤字國(guó)，這容易引起國(guó)際經(jīng)濟(jì)效中的貿(mào)易磨擦和沖突，從而導(dǎo)致國(guó)際交易成本的上升。２、金融全球化重要表現(xiàn)在哪些方面?對(duì)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)有什么作用與影響？答:金融全球化是指世界各國(guó)和地區(qū)放松金融管制，開放金融業(yè)務(wù)、放開資本項(xiàng)目管制,資本在全球各地區(qū)、各國(guó)家的金融市場(chǎng)自由流動(dòng)，最終形成全球統(tǒng)一的金融市場(chǎng)、統(tǒng)一貨幣體系的趨勢(shì)。金融全球隊(duì)化重要表現(xiàn)為：1)金融機(jī)構(gòu)全球化；2）金融業(yè)務(wù)全球化；３)金融市場(chǎng)的國(guó)際化；４)金融監(jiān)管的國(guó)際化。同經(jīng)濟(jì)全球化同樣，金融全球化也是一把雙刃劍,客觀上會(huì)產(chǎn)生積極和悲觀兩個(gè)方面的效應(yīng)。金融全球化的積極作用重要表現(xiàn)在:(１）可以通過促進(jìn)國(guó)際貿(mào)易和國(guó)際投資的發(fā)展來推動(dòng)世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。（2)可以促進(jìn)全球金融業(yè)自身效率的提高。促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)的適度競(jìng)爭(zhēng)減少流通費(fèi)用;實(shí)現(xiàn)全球范圍內(nèi)的最佳投資組合來合理配置資本，提高效率;增強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)的競(jìng)爭(zhēng)能力和金融發(fā)展能力。(3)加強(qiáng)了國(guó)際監(jiān)管領(lǐng)域的國(guó)家協(xié)調(diào)與合作。從而可以適當(dāng)減少并控制金融風(fēng)險(xiǎn)。金融全球化的悲觀作用重要表現(xiàn)在：（１)增長(zhǎng)了金融風(fēng)險(xiǎn)。金融全球化加深了金融虛擬化限度。衍生金融工具自身是作為避險(xiǎn)的工具產(chǎn)生的,但過度膨脹和運(yùn)用不妥,滋生了過度投機(jī)、金融尋租和經(jīng)濟(jì)泡沫,剝離了金融市場(chǎng)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)的血肉聯(lián)系反而成為產(chǎn)生金融風(fēng)險(xiǎn)的因素。(2）削弱了國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的有效性。當(dāng)一國(guó)采用緊縮貨幣政策,使國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)利率提高時(shí)，國(guó)內(nèi)的銀行和公司可方便地從國(guó)際貨幣市場(chǎng)獲得低成本的資金，緊縮貨幣政策的有效性就會(huì)下降。(3)加快金融危機(jī)在全球范圍內(nèi)的傳遞,增長(zhǎng)了國(guó)際金融體系的脆弱性。3、何謂流動(dòng)性陷阱?你認(rèn)為我國(guó)目前存在流動(dòng)性陷阱嗎？答:“流動(dòng)性陷阱”是指當(dāng)利率已降至一無可再降的低點(diǎn)后，無人再樂意持有公債或債券，每人都只愿持有貨幣,貨幣需求會(huì)變?yōu)闊o限大。用凱恩斯的話來說，“當(dāng)利率降至某種水準(zhǔn)時(shí)，靈活偏好也許變成幾乎是絕對(duì)的;這就是說,當(dāng)利率至該水準(zhǔn)時(shí)，因利息收入太低,故幾乎每人都寧愿持有鈔票,而不愿持有債務(wù)票據(jù)。此時(shí)，金融當(dāng)局對(duì)于利率無力再加控制。”利率降至r*后,貨幣需求曲線變成與橫軸平行的直線。該直線部分即為所謂的“流動(dòng)性陷阱”。表白當(dāng)利率降至r*時(shí),貨幣需求的利率彈性為無限大，在這一點(diǎn)上,央行無論如何增長(zhǎng)貨幣供應(yīng)量,都會(huì)被巨大的貨幣需求所吞沒,因而對(duì)物價(jià)和投資不產(chǎn)生任何影響。之所以會(huì)有我國(guó)是否存在流動(dòng)性陷阱,是和我國(guó)前幾年的連續(xù)降息聯(lián)系在一起的。顯然，“流動(dòng)性陷阱”以利率的市場(chǎng)化為發(fā)生的條件，也就是說,只有在貨幣供應(yīng)增長(zhǎng),趨于無窮大的投機(jī)性需求阻礙利率的進(jìn)一步下降情況下才會(huì)發(fā)生。我國(guó)目前的重要利率仍然為管理層所直接調(diào)控，貨幣供應(yīng)的增長(zhǎng)與利率的下降之間沒有直接、必然的內(nèi)在聯(lián)系。貨幣供應(yīng)增長(zhǎng)，利率未必下降;貨幣供應(yīng)不增長(zhǎng),利率仍有也許下降。因此“流動(dòng)性陷阱”這個(gè)概念并不合用于我國(guó)當(dāng)前的情況。4、我國(guó)貨幣供應(yīng)是外生變量還是內(nèi)生變量?為什么?答：1)所謂貨幣供應(yīng)的內(nèi)生性，是指貨幣供應(yīng)難以由中央銀行絕對(duì)控制,而重要是由經(jīng)濟(jì)體系中的投資、收入、儲(chǔ)蓄、消費(fèi)等各因素內(nèi)在地決定的,從而使貨幣供應(yīng)量具有內(nèi)生變量的性質(zhì)。與此相相應(yīng)的是貨幣供應(yīng)的外生性,是指貨幣供應(yīng)可以由中央銀行進(jìn)行有效的控制，貨幣供應(yīng)量具有外生變量的性質(zhì)。2）在不兌現(xiàn)信用貨幣條件下,由于基礎(chǔ)貨幣都是由中央銀行投放的，貨幣乘數(shù)也在中央銀行的宏觀調(diào)控之下,因此,中央銀行可以按照既定的目的運(yùn)用貨幣政策工具對(duì)貨幣供應(yīng)量進(jìn)行擴(kuò)張或收縮，貨幣供應(yīng)量在一定限度上可認(rèn)為政策所左右,這說明貨幣供應(yīng)量存在著較強(qiáng)的外生性。但這種外生性又不是絕對(duì)的，由于貨幣供應(yīng)量除受中央銀行控制外，還要受經(jīng)濟(jì)生活中其他經(jīng)濟(jì)主體行為的影響，因而貨幣供應(yīng)量又具有一定的內(nèi)生性質(zhì)。３)事實(shí)上,貨幣供應(yīng)的內(nèi)生性或外生性是一個(gè)很復(fù)雜的問題，不能簡(jiǎn)樸地用“非此即彼”的邏輯進(jìn)行判斷。同時(shí),貨幣供應(yīng)的可控性也不是一成不變的，決定貨幣供應(yīng)可控性的客觀條件和主觀結(jié)識(shí)與能力在不斷變化。因此，問題的答案也在隨著客觀和主觀的因素來發(fā)生變化。5、我國(guó)目前存在通貨膨脹壓力嗎?為什么?答：我國(guó)目前存在著一定的通貨膨脹壓力。根據(jù)經(jīng)濟(jì)學(xué)原理，通貨膨脹的壓力由兩部分組成,一部分來自于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，另一部分來自于通貨膨脹的預(yù)期。由于我國(guó)經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期處在高速發(fā)展中,第一部分的壓力本來就存在，此外，雖然我們第一季度的ＣPＩ增幅小而高，但是人們對(duì)通貨膨脹的預(yù)期仍然存在,正是這兩方面因素加大了通貨膨脹的壓力?！敦泿陪y行學(xué)》形考作業(yè)4一、名詞解釋1、貨幣政策：現(xiàn)代通常意義的貨幣政策是指中央銀行行為實(shí)現(xiàn)既定的目的運(yùn)用各種工具調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量，進(jìn)而影響宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)營(yíng)的各種方針措施。２、法定存款準(zhǔn)備金率:指以法律形式規(guī)定商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)將其吸取存款的一部分上繳中央銀行作為準(zhǔn)備金的比率。3、再貼現(xiàn)政策:中央銀行對(duì)商業(yè)銀行持有未到期票據(jù)向中央銀行申請(qǐng)?jiān)儋N現(xiàn)時(shí)所作的政策性規(guī)定。4、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù):指中央銀行在金融市場(chǎng)上公開買賣有價(jià)證券，以此來調(diào)節(jié)市場(chǎng)貨幣量的政策行為。5、貨幣政策時(shí)滯：是指從貨幣政策制定到最終影響各經(jīng)濟(jì)變量,實(shí)現(xiàn)政策目的所通過的時(shí)間,也就是貨幣政策傳導(dǎo)過程所需要的時(shí)間。6、金融監(jiān)管：是金融監(jiān)督和金融管理的復(fù)合稱謂。狹義上是指金融監(jiān)管當(dāng)局依據(jù)國(guó)家法律法規(guī)的授權(quán)對(duì)整個(gè)金融業(yè)實(shí)行的監(jiān)督管理。廣義的金融監(jiān)管是在上述監(jiān)管之外,還涉及了金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制與稽核的自律性監(jiān)管、同業(yè)組織的互律性監(jiān)管、社會(huì)中介組織和輿論的社會(huì)性監(jiān)管等。７、經(jīng)濟(jì)貨幣化：指一國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中用貨幣購(gòu)買的商品和勞務(wù)占其所有產(chǎn)出的比重及其變化過程。8、金融深化:現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)社會(huì)中金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間存在著一種互相影響和互相作用的關(guān)系。當(dāng)金融業(yè)可以有效地動(dòng)員和配置社會(huì)資金促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，而經(jīng)濟(jì)的蓬勃發(fā)展加大了金融需求并刺激金融業(yè)發(fā)展時(shí)，金融和經(jīng)濟(jì)發(fā)展就可以形成一種互相促進(jìn)和互相推動(dòng)的良性循環(huán)狀態(tài)，這種狀態(tài)可稱為金融深化。9、金融壓制：由于政府對(duì)金融實(shí)行過度干預(yù)和管制政策,人為壓低利率和匯率并強(qiáng)行配給信貸,導(dǎo)致金融業(yè)的落后和缺少效率從而制約經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，而經(jīng)濟(jì)的呆滯反過來又制約了金融業(yè)的發(fā)展時(shí)，金融和經(jīng)濟(jì)之間就會(huì)陷入一種互相掣肘和雙落后的惡性循環(huán)狀態(tài),這種狀態(tài)就稱作金融壓制。10、二元金融體系結(jié)構(gòu):指現(xiàn)代金融機(jī)構(gòu)與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)并存。11、金融創(chuàng)新：指金融領(lǐng)域內(nèi)部通過各種要素的重新組合和發(fā)明性變革所發(fā)明或引進(jìn)的新事物。12、金融結(jié)構(gòu)：指構(gòu)成金融總體的各個(gè)組成部分的分布、存在、相對(duì)規(guī)模、互相關(guān)系與配合的狀態(tài)。13、金融相關(guān)比率:金融相關(guān)比率=現(xiàn)有金融資產(chǎn)總值/國(guó)民財(cái)富。二、判斷對(duì)的與錯(cuò)誤1、利潤(rùn)是成本推動(dòng)型通貨膨脹發(fā)生的重要因素之一。

(√）2、從整體上看,通貨膨脹對(duì)一個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展有百害而無一利,而通貨緊縮則正好相反，對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展有百利而無一害。(×)3、我國(guó)到目前為止一直實(shí)行雙重貨幣政策目的：發(fā)展經(jīng)濟(jì),穩(wěn)定貨幣。(×)4、一般認(rèn)為貨幣政策操作目的和中介目的的選取要兼顧三個(gè)標(biāo)準(zhǔn)：中間性、相關(guān)性和安全性。(×)5、我國(guó)有關(guān)金融法規(guī)明確指出,我國(guó)貨幣政策的中介指標(biāo)重要有：貨幣供應(yīng)量、利率、準(zhǔn)備金和基礎(chǔ)貨幣。（×）６、一般性貨幣政策,即中央銀行經(jīng)常使用的貨幣政策工具,重要有法定存款準(zhǔn)備金率、再貼現(xiàn)政策和公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)。

(√)7、道義勸告和窗口指導(dǎo)屬于直接信用控制類的貨幣政策工具。(×）8、行動(dòng)時(shí)滯在貨幣政策傳導(dǎo)的時(shí)滯效應(yīng)中屬于外部時(shí)滯。(×)9、在總量極不平衡的條件下，調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和政府與公眾間的投資比例，一般采用貨幣政策和財(cái)政政策“一松一緊”的辦法。（×)10、金融監(jiān)管必須具有三個(gè)特性：安全性、公共性和可測(cè)性。（×)11、根據(jù)金融業(yè)內(nèi)不同的機(jī)構(gòu)主體及其業(yè)務(wù)范圍的劃分而法定進(jìn)行監(jiān)管的體制稱為分業(yè)監(jiān)管體制。

(√)

１2、我國(guó)已經(jīng)明確規(guī)定我國(guó)商業(yè)銀行的資本充足率不得底于8％。(√)１3、由于經(jīng)濟(jì)貨幣化是同自給自足的自然經(jīng)濟(jì)和以物易物的事物互換相相應(yīng)的范疇，故經(jīng)濟(jì)貨幣化同經(jīng)濟(jì)商品化和貨幣作用力成反比關(guān)系。(×)1４、新中國(guó)成立以后，我國(guó)的經(jīng)濟(jì)貨幣化限度長(zhǎng)期停留在較低的水平上。(√)15、二元金融體系結(jié)構(gòu)的核心內(nèi)容是指我國(guó)金融機(jī)構(gòu)的金融技術(shù)和設(shè)備的現(xiàn)代化限度不高。（×)１6、新型化、電子化、多樣化和連續(xù)化是當(dāng)代金融創(chuàng)新的重要特性。（√)１７、當(dāng)代金融創(chuàng)新的主線因素是新技術(shù)革命的推動(dòng)。(×)１8、形成金融結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)性條件是一國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的商品化和貨幣化限度。(×)19、金融相關(guān)比率是指各類金融工具在金融工具總額中所占的比率。(×)20、金融壓制論和金融深化論的提出者是麥金農(nóng)和戈德史密斯。(×)三、單項(xiàng)選擇題1、下列可作為貨幣政策操作指標(biāo)的是(

A

)。

A.基礎(chǔ)貨幣

B．存款貨幣

Ｃ.市場(chǎng)利率

D．物價(jià)變動(dòng)率2、金融機(jī)構(gòu)流動(dòng)性資產(chǎn)對(duì)總資產(chǎn)的比重是（

Ｃ

)。A.安全性比率

B．賺錢性比率

C.流動(dòng)性比率

D.杠桿比率?３、在下列貨幣政策操作中,引起貨幣供應(yīng)量增長(zhǎng)的是(

D

)。Ａ.提高法定存款準(zhǔn)備金率

B.提高再貼現(xiàn)率C.提高房地產(chǎn)貸款首付率

D.中央銀行買進(jìn)證券

４、下列可作為貨幣政策的中介指標(biāo)的是(

A

)。

A．市場(chǎng)利率

Ｂ．法定準(zhǔn)備金率

C．基礎(chǔ)貨幣

Ｄ．超額準(zhǔn)備金率?5、一般來說,中央銀行提高再貼現(xiàn)率時(shí)，會(huì)使商業(yè)銀行(

A

)

。Ａ.提高貸款利率

B．減少貸款利率C．貸款利率升降不擬定

D.貸款利率不受影響?６、金融監(jiān)管的最基本出發(fā)點(diǎn)是（

B

)。A．維護(hù)國(guó)家利益

B．維護(hù)社會(huì)公眾利益C．維護(hù)金融機(jī)構(gòu)利益

Ｄ.控制金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)規(guī)模７、我國(guó)目前規(guī)定商業(yè)銀行資產(chǎn)流動(dòng)性比率，即流動(dòng)性資產(chǎn)平均余額與流動(dòng)性負(fù)債平均余額之比不得低于(

C

）。A．15％

B．2０％

C．25%

D.30％8、金融市場(chǎng)監(jiān)管中公開原則的含義涉及價(jià)格形成公開和（

B

）。A.市場(chǎng)利率公開

B．市場(chǎng)信息公開

C．市場(chǎng)紀(jì)律公開

D．檢查結(jié)果公開?９、導(dǎo)致金融壓制的因素之一是金融市場(chǎng)落后，特別是(

B

)發(fā)育不全。

A.貨幣市場(chǎng)

Ｂ.資本市場(chǎng)

C.外匯市場(chǎng)

D．黃金市場(chǎng)

?１0、從總體上看,金融創(chuàng)新增強(qiáng)了貨幣供應(yīng)的（

B

)。?

A．外生性

Ｂ.內(nèi)生性

C．可控性

D.可測(cè)性?１1、“金融二論＂重點(diǎn)探討了(

D

)之間的互相作用問題。

?A．經(jīng)濟(jì)部門

Ｂ．金融部門

Ｃ．經(jīng)濟(jì)與國(guó)家發(fā)展

D．金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展

12、下面因素中不是導(dǎo)致金融結(jié)構(gòu)發(fā)生變動(dòng)的重要因素的是(

D

)。?

Ａ．制度因素

B．金融創(chuàng)新的影響

C.技術(shù)進(jìn)步

D.金融風(fēng)險(xiǎn)

?1３、同類金融機(jī)構(gòu)在所有金融機(jī)構(gòu)總資產(chǎn)中所占份額以及在重要金融工具中所占份額,指的是(

C

)。A．金融構(gòu)成比率

B．金融工具比率

C.分層比率

D．金融中介比率

1４、在一般性貨幣政策工具中,調(diào)控力度可以自由掌握的工具是（Ｃ)。?A、存款準(zhǔn)備金政策

B、再貼現(xiàn)政策

Ｃ、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)

D、道義勸告１５、一國(guó)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管通常都是從（

Ａ

)開始。?A、市場(chǎng)準(zhǔn)入

Ｂ、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)

Ｃ、市場(chǎng)運(yùn)作

Ｄ、市場(chǎng)退出四、多項(xiàng)選擇題1、下列哪些因素也許使貨幣乘數(shù)發(fā)生變化。(

ＤＥ

)

Ａ.流通中鈔票增長(zhǎng)

B．居民持有鈔票的機(jī)會(huì)成本變化

C.商業(yè)銀行變動(dòng)超額準(zhǔn)備金

D.通貨一—存款比率改變E．準(zhǔn)備——存款比率改變

2、銀行體系的準(zhǔn)備金存在方式有(

BC

)。Ａ．流通中鈔票

B．庫(kù)存鈔票C.中央銀行賬戶上的準(zhǔn)備存款?D.同業(yè)賬戶上的存款E．國(guó)際機(jī)構(gòu)賬戶上的存款3、下列屬于基礎(chǔ)貨幣投放渠道的是(BCDＥ

)。A．央行購(gòu)買辦公用樓

B．央行購(gòu)買外匯、黃金C．央行購(gòu)買政府債券

D.央行向商業(yè)銀行提供再貸款和再貼現(xiàn)E．央行購(gòu)買金融債券4、貨幣供應(yīng)過程中的重要環(huán)節(jié)有(

ＢC

）。?

A．貨幣供應(yīng)量的增長(zhǎng)

B．基礎(chǔ)貨幣的提供

Ｃ．存款貨幣的發(fā)明

D．貨幣乘數(shù)的擴(kuò)大

Ｅ.再貼現(xiàn)率的提高5、影響貨幣均衡實(shí)現(xiàn)的因素重要有(

ＡBCDE

）。

Ａ.利率機(jī)制