秦龍電力股份有限公司電力行業(yè)業(yè)務戰(zhàn)略報告

秦龍電力股份有限公司電力行業(yè)業(yè)務研究報告Allpku00306本文件專為客戶使用分發(fā)、引用和復制----即使是節(jié)選方式----給第三方使用需事先得到北大縱橫公司的書面認可機密目錄業(yè)務戰(zhàn)略建議資源能力分析行業(yè)未來發(fā)展趨勢行業(yè)現(xiàn)狀分析問題提出發(fā)電業(yè)務為秦龍的主營業(yè)務,并給秦龍帶來穩(wěn)定的現(xiàn)金流收入單位億元總經(jīng)理辦公室證券部經(jīng)營部財務部科技發(fā)展部董事會秦華發(fā)電廠二郎壩水電廠渭河發(fā)電廠02年秦龍資產(chǎn)構(gòu)成關(guān)系02年秦龍收入構(gòu)成關(guān)系02年秦龍利潤構(gòu)成關(guān)系資料來源：秦龍內(nèi)部資料秦龍能否在發(fā)電業(yè)務上進行規(guī)模經(jīng)濟發(fā)展或相關(guān)業(yè)務延伸?發(fā)電天然氣電網(wǎng)新能源煤炭、水利開發(fā)能源行業(yè)價值鏈企業(yè)價值時間第一層面核心業(yè)務，良性運作保證企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展第二層面發(fā)展新業(yè)務，為企業(yè)持續(xù)發(fā)展提供動力第三層面開創(chuàng)未來業(yè)務機會，提高持續(xù)競爭能力增長率（百分比）II：明星I：問題III：金牛IV：瘦狗中低高高中低秦龍在發(fā)電業(yè)務發(fā)展的基礎上，能否尋求新的產(chǎn)業(yè)發(fā)展，使秦龍走向快速發(fā)展軌道?企業(yè)價值時間第一層面核心業(yè)務，良性運作保證企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展第二層面發(fā)展新業(yè)務，為企業(yè)持續(xù)發(fā)展提供動力第三層面開創(chuàng)未來業(yè)務機會，提高持續(xù)競爭能力增長率（百分比）II：明星I：問題III：金牛IV：瘦狗中低高高中低房地產(chǎn)醫(yī)藥教育IT首先集團公司的內(nèi)部資源和外部發(fā)展環(huán)境，為秦龍戰(zhàn)略發(fā)展創(chuàng)造了前提條件內(nèi)部資源整合外部環(huán)境和資源整合西部大開發(fā)經(jīng)濟發(fā)展戰(zhàn)略“西電東輸”電力發(fā)展戰(zhàn)略、電力行業(yè)“廠網(wǎng)分家，電力競價上網(wǎng)”的外部環(huán)境當?shù)卣畬δ茉撮_發(fā)的優(yōu)惠政策對當?shù)匕l(fā)電企業(yè)進行收購、兼并或引進外資進行新建發(fā)電企業(yè)等總經(jīng)理董事會秦龍公司咸陽熱電公司鎮(zhèn)安水電公司天然氣公司能源業(yè)務白水發(fā)電公司嵐河水電公司……西部證券其他業(yè)務基礎設施高科技產(chǎn)業(yè)電力財務公司……能否做大做強！！資料來源：秦龍內(nèi)部資料其次，秦龍領導層強烈的發(fā)展愿望和豐富的電力業(yè)務管理經(jīng)驗,又為秦龍戰(zhàn)略目標的實現(xiàn)起到了加速器的作用子公司分公司委托管理管理模式考核指標考核方式考核誰？考核范圍？利潤、費用、安全指標？還是發(fā)電量、上網(wǎng)量、電價、利潤、費用、安全？？宏觀控制？還是微觀控制？激勵誰？如何激勵？怎么激勵？…約束誰？如何約束？怎么約束？…考核主體考核指標管理方式管理制度宏觀控制？還是微觀控制？管理模式管理機制管理體制現(xiàn)代企業(yè)制度的構(gòu)建領導愿望企業(yè)做大、做強處于發(fā)展前景好、成長速度快、收益率高、有生命力的行業(yè)發(fā)展在陜西地區(qū)、行業(yè)發(fā)展中位居重要的地位……

但秦龍必須明確如下幾個問題問題之一電力行業(yè)未來的發(fā)展前景如何?秦龍能否在該行業(yè)做大?做強?問題之二電力行業(yè)做大做強的前提條件是什么?秦龍有沒有相應的資源和能力?問題之三秦龍在未來的公司戰(zhàn)略發(fā)展中,如何對電力業(yè)務進行定位?相應的資源配置方式、業(yè)務運作模式如何確定?問題之四秦龍在未來的公司戰(zhàn)略發(fā)展中,有沒有進入其他產(chǎn)業(yè)的可能性?新業(yè)務與電力業(yè)務如何在戰(zhàn)略上協(xié)同發(fā)展?目錄行業(yè)特點全國電力行業(yè)現(xiàn)狀分析業(yè)務戰(zhàn)略建議資源能力分析行業(yè)未來發(fā)展趨勢行業(yè)現(xiàn)狀分析問題提出陜西電力行業(yè)現(xiàn)狀分析電力行業(yè)是屬于資本密集型、技術(shù)密集型行業(yè)，行業(yè)的進退出壁壘都很高行業(yè)特點行業(yè)進退出壁壘資本密集型：火電廠項目投資至少30億元以上（除熱電廠外），使投資者面臨沉重的財務還貸負擔。技術(shù)密集性：電力行業(yè)是自動化程度很高的行業(yè)，集電力自動化、儀表自動化、通信技術(shù)、熱力控制自動化于一身的行業(yè)。自然壟斷性：電力體制改革后，電力輸送、配送仍然是自然壟斷性，完全被政府管制。建設周期長：發(fā)電廠或電網(wǎng)建設周期至少1—2年使用周期長：發(fā)電設備及其他資產(chǎn)使用周期都在25年以上收入穩(wěn)定但利潤率低：發(fā)電廠或電網(wǎng)的電價和發(fā)電量相對固定，年營業(yè)收入一般很穩(wěn)定，但相對高科技行業(yè)利潤率較低。行業(yè)進入壁壘：電網(wǎng)是政府壟斷性經(jīng)營,發(fā)電盡管完全放開，但進入壁壘還很高。（1）資金壁壘：需要資本金很高（2）技術(shù)壁壘：需要電力技術(shù)的運用能力和創(chuàng)新能力（3）業(yè)內(nèi)管理壁壘：需要當?shù)卣?、社區(qū)、供應商、員工等利益相關(guān)者的公關(guān)能力、組織協(xié)調(diào)能力以及企業(yè)內(nèi)外資源整合能力行業(yè)退出壁壘：電力行業(yè)退出壁壘很高。（1）資產(chǎn)可轉(zhuǎn)移性：電力行業(yè)固定資產(chǎn)投資很大，資產(chǎn)的專用性很強，相對應的轉(zhuǎn)移性很差。（2）技能通用性：員工技能的專用性較強，向相關(guān)專業(yè)轉(zhuǎn)移性很弱，如鍋爐、儀表、電力監(jiān)控等方面技能工人（3）企業(yè)破產(chǎn)的社會效應：一方面，電力行業(yè)在國計民生中處于重要地位，影響面很廣，另一方面，電力企業(yè)就業(yè)人數(shù)很多（至少1000多員工），一旦企業(yè)破產(chǎn)，對社會穩(wěn)定影響很大資料來源：《中國并購報告》2002年、2003年但電力行業(yè)業(yè)具有較穩(wěn)穩(wěn)定的營業(yè)業(yè)收入，經(jīng)經(jīng)營風險相相對較低銷售利潤率總資產(chǎn)報酬率凈資產(chǎn)回報率資本收益率資本保值增值率電力5.143.333.94.61107.5%醫(yī)藥34%15%6.6——120%軟件12%40%以上——————經(jīng)營指標經(jīng)營收入穩(wěn)穩(wěn)定電價電量=—銷售利潤綜合費用相對穩(wěn)定資料來源：：國務院研研究中心，，2000年行業(yè)業(yè)研究報告告等相關(guān)資資料目錄行業(yè)特點全國電力行行業(yè)現(xiàn)狀分析業(yè)務戰(zhàn)略建議資源能力分析行業(yè)未來發(fā)展趨勢行業(yè)現(xiàn)狀分析問題提出陜西電力行行業(yè)現(xiàn)狀分析全國電力市市場發(fā)展現(xiàn)狀分分析發(fā)電市場競爭態(tài)勢分分析電力市場未未來發(fā)展前景展展望中國電力發(fā)發(fā)展水平：：中國的總裝裝機量、發(fā)發(fā)電量位居居世界第二二，電力生生產(chǎn)和消費費已經(jīng)進入入世界強國國，但人均均發(fā)電裝機機容量、人人均發(fā)電量量僅為世界界平均水平平的1/6—1/10發(fā)電結(jié)構(gòu)：：主要以火電電（2000年占74%）、、水電（2000年25%）為主，，核電、風風電等其他他能源發(fā)展展為輔。電力供需關(guān)關(guān)系：從中國電力力產(chǎn)業(yè)總體體發(fā)展來看看，處于供供需平衡，，但存在地地區(qū)性差異異。東部、、東南部經(jīng)經(jīng)濟發(fā)達地地區(qū)（尤其其廣東、上上海、北京京、天津等等中心城市市）是缺電電地區(qū)，而而西部地區(qū)區(qū)（云南、、貴州、廣廣西、蒙西西等地區(qū)））是電力相相對剩余地地區(qū)電力消費結(jié)結(jié)構(gòu)：主要是第二二產(chǎn)業(yè)消費費為主（2000年年占73%），但第第三產(chǎn)業(yè)和和居民生活活用電在““九五”期期間，分別別以年均9.9%、、10.7%的速速度增長未來發(fā)展：：（1）隨著著中國電力力體制改革革，電力投投資主體將將以中央政政府和地方方政府單一一投資主體體（分別占占投資份額額為55%、18%），逐漸漸向多元化化投資主體體轉(zhuǎn)化；電電力行業(yè)由由生產(chǎn)、輸輸送、配送送、銷售集集權(quán)化管制制，逐漸向向電力生產(chǎn)產(chǎn)、銷售的的市場化、、專業(yè)化，，輸送、配配送的集權(quán)權(quán)管制方向向發(fā)展。（2）“政政企分開、、廠網(wǎng)分家家、競價上上網(wǎng)”是電電力改革的的發(fā)展目標標，南北電電網(wǎng)、五大大發(fā)電集團團的成立是是中國電力力產(chǎn)業(yè)走向向市場化的的重要標志志中國電力產(chǎn)產(chǎn)業(yè)發(fā)展概概況：隨著中國經(jīng)經(jīng)濟的繁榮榮和發(fā)展，，國民經(jīng)濟濟對電力、、天然氣等等一次性能能源的依賴賴性愈來愈愈大95—00年GDP增長情況（萬億元）年均增長率8.8%95—00年天然氣氣產(chǎn)量（億億立方米））年均增長率8.7%95—00年發(fā)電量量（萬億KWH）年均增長率6.7%95—00年原煤產(chǎn)量（億噸）年均下降率6.3%95—00年原油產(chǎn)產(chǎn)量（億噸噸）年均增長率1.7%資料來源：：《電力工工業(yè)九五總總結(jié)》中國政府為為了加速電電力工業(yè)的的發(fā)展,電電力固定資資產(chǎn)投資以以年均16%的速度度增長,但但投資主體體主要以中中央和地方方政府為主主95—00年電力固定資產(chǎn)投資（萬億元）95—00年全社會固定資產(chǎn)投資（萬億元）年均增長率10%年均增長率16%95—00年電力投資主體總體構(gòu)成95—00年電力投資融資渠道總體構(gòu)成2000年電力能源構(gòu)成2000年電力能源地區(qū)構(gòu)成電力工業(yè)在“因地制宜，水火并舉，適當發(fā)展核電，經(jīng)濟發(fā)展新能源”的產(chǎn)業(yè)政策下，優(yōu)先發(fā)展水電，繼續(xù)發(fā)展火電，支持熱電聯(lián)產(chǎn)，在沿海缺能省份發(fā)展核電，因而，“九五”期間電力固定資產(chǎn)投資年均增長為16%電力投資主體主要以中央政府和地方政府為主，分別占投資的55%、18%投資融資渠道盡管以銀行為主，但盤活存量資產(chǎn)和利用外資已經(jīng)成為主要渠道火電水電核電“九五”期期間，電力力工業(yè)得到到了快速發(fā)發(fā)展，形成成了以火電電、水電為為主的能源源結(jié)構(gòu)體系系95—00年發(fā)電裝機容量（億KW）年均增長率8.0%95—00年火電發(fā)發(fā)電量（萬萬億KWH）年均增長率6.5%95—00年水電發(fā)發(fā)電量（萬萬億KWH）年均增長率4.8%95—00年火電裝機容量（億KW）年均下降率7.9%95—00水電裝機機容量（億億KW）年均增長率8.7%中國電力發(fā)發(fā)電裝機容容量、發(fā)電電量與GDP增長率率成正相關(guān)關(guān)性盡管中國的的總裝機量量、發(fā)電量量位居世界界第二，進進入世界電電力生產(chǎn)和和消費強國國，但人均均發(fā)電裝機機、人均發(fā)發(fā)電量僅為為世界平均均水平的1/6—1/10全社會用電電量以年均均6.4%增長率在在增長，尤尤其第三產(chǎn)產(chǎn)業(yè)和居民民生活用電電量增長速速度更快第一產(chǎn)業(yè)第二產(chǎn)業(yè)第三產(chǎn)業(yè)城市居民農(nóng)村居民95—00年居民生活用電量情況95—00年城鄉(xiāng)居民用電量情況95—00年一、二、三產(chǎn)業(yè)用電量情況第二、三產(chǎn)業(yè)年均增長率分別為5.4%、9.9%年均增長率10.7%城鄉(xiāng)年均增長率分別為11.6%、9.4%95—00年全社會用電量情況年均增長率6.4%總體來看，，全國電力力供需關(guān)系系基本平衡衡,但存在在地區(qū)性差差異1995年—2000年各大電網(wǎng)累計交換電量南方電網(wǎng)送廣東南方電網(wǎng)送廣西華中送華東華東送華中蒙西送京津唐蒙西送東北電網(wǎng)數(shù)量（億KWH）174140821934318495年裝機容量2.17億KW00年裝機容量3.19億KW81—01年全國裝裝機容量與與火電設備備利用小時時發(fā)電量從1981年至2001年的的全國裝機機容量和火火電設備利利用小時曲曲線可以看看出,兩曲曲線于1998年相相交于一點點,即供需需關(guān)系達到到平衡“九五期間間”每年新新裝機容量量達到2000萬KW，從1995年年的2億KW增至2000年年的3億KW，年發(fā)發(fā)電量增長長速度為6.4%，，至2000年電電力消耗彈彈性系數(shù)為為1.24，因而全全國電力供供需關(guān)系基基本平衡但由于地區(qū)區(qū)經(jīng)濟發(fā)展展水平和電電力供需存存在不平衡衡，因而，，全國電網(wǎng)網(wǎng)供需出現(xiàn)現(xiàn)區(qū)域性差差異資料來源：：《電力工工業(yè)九五總總結(jié)》就地區(qū)而言言,廣東、、上海、北北京、天津津等東部發(fā)發(fā)達地區(qū)的的中心城市市是缺電地地區(qū)，西部部不發(fā)達地地區(qū)相對是是余電地區(qū)區(qū)西北西南東南華北東北華東中南華中人均GDP（元/人）產(chǎn)業(yè)構(gòu)成比例(%)人均裝機容量（KW/人）人均發(fā)電量（萬KWH）人均用電量（KW/人）人均生活用電量（KW/人）第一產(chǎn)業(yè)第二產(chǎn)業(yè)第三產(chǎn)業(yè)廣東136129.650.240.20.36915651544.3239.1上海373821.747.650.70.63433303342.0317.8北京253003.337.858.90.33213672781.7344.8天津199864.348.846.90.50321602338.1246.7人均GDP（元/人）產(chǎn)業(yè)構(gòu)成比例(%)人均裝機容量（KW/人）人均發(fā)電量（萬KWH）人均用電量（KW/人）人均生活用電量（KW/人）第一產(chǎn)業(yè)第二產(chǎn)業(yè)第三產(chǎn)業(yè)陜西501515.244.340.50.205785812.192.4云南487221.742.435.90.173740638.076.8貴州286525.33935.70.172896816.477.8湖北781314.849.635.50.251927834.5106.3四川525022.239.738.10.205667625.8122.5發(fā)達地區(qū)的的人均GDP是西部部地區(qū)的3—6倍，，人均用電電量為2——5倍，且且發(fā)達地區(qū)區(qū)的第一產(chǎn)產(chǎn)業(yè)比例都都在10%以下,西西部地區(qū)都都在15%以上,就就人均發(fā)電電量而言，，發(fā)達地區(qū)區(qū)僅為西部部地區(qū)的2—3倍，，由此可見見，東部發(fā)發(fā)達地區(qū)是是電力短缺缺地區(qū)，西西部為電力力剩余地區(qū)區(qū)就全國水電電構(gòu)成而言言,西部地地區(qū)所占比比重很大，，因而電力力供應受季季節(jié)性影響響較大西部地區(qū)水水電所占比比重在70％以上而且中南、、西南、西西北地區(qū)水水電裝機容容量分別占占當?shù)乜偘l(fā)發(fā)電量32%、56.6%和和35.4%），因因而，受水水利季節(jié)性性的影響較較大，造成成枯水期嚴嚴重缺電，，灃水期發(fā)發(fā)電量嚴重重過剩，使使電網(wǎng)峰谷谷差增大資料來源：：《電力工工業(yè)九五總總結(jié)》目前我國電電力運行體體系還沒有有完全市場場化批發(fā)零售代理煤炭市場電力用戶電力生產(chǎn)電力輸送電力配送電力銷售全國發(fā)電企企業(yè)的煤炭炭供應基本本采取了市市場化，尤尤其發(fā)達地地區(qū)，西部部地區(qū)的發(fā)發(fā)電企業(yè)的的煤炭供應應還仍保留留計劃經(jīng)濟濟下的統(tǒng)統(tǒng)購通銷政政策電力行業(yè)正正處在體制制改革初期期,仍然存存在政企不不分、廠網(wǎng)網(wǎng)合一、發(fā)發(fā)電量統(tǒng)購購、電價采采取成本加加成定價法法，沒有完完全按行業(yè)業(yè)價值鏈建建立“電力力生產(chǎn)、輸輸送、配送送、銷售””的獨立法法人運營體體系、市場場運行機制制及產(chǎn)業(yè)內(nèi)內(nèi)的競爭機機制等全國電網(wǎng)仍仍然采取自自然壟斷性性方式，對對電力用戶戶的服務意意識不到位位，同時，，電力用戶戶沒有對電電力供應具具有選擇的的權(quán)利，發(fā)達國家的的電力行業(yè)業(yè)完全走向向了市場化化，行業(yè)價價值鏈十分分清晰，電電力“生產(chǎn)產(chǎn)、輸送、、配送、銷銷售”進行行了專業(yè)化化分工，分分別為獨立立的法人實實體，通過過市場化手手段互相提提供服務資料來源：：北大縱橫橫研究成果果電力價格還還沒有形成成科學、合合理、市場場化的“上上網(wǎng)、輸配配、銷售””定價機制制95—00年主要地區(qū)電價情況2000年主要地區(qū)電價情況（元/MWH）上海浙江江蘇山東京津唐數(shù)據(jù)515.2482428423.7411貴州青海廣西寧夏甘肅數(shù)據(jù)251.4255.2255.9267.8274.7電價主要采取基價加成法。即基價包括成本、費用、稅金、利潤，附加費則包括公用事業(yè)附加費、電網(wǎng)建設基金等。由電力經(jīng)營企業(yè)向當?shù)匚飪r部門遞交提價申請及調(diào)價理由的財務資料，當?shù)匚飪r主管部門對其審核，并召開電力價格聽證會，聽取各利益集團對調(diào)價幅度的意見，然后對調(diào)價方案進行調(diào)整，上報省級物價部門批準電價定價法：現(xiàn)存主要問題電價構(gòu)成差異:電價總體分為“上網(wǎng)、輸配、銷售”三段式結(jié)構(gòu)。從總體上來講，電價結(jié)構(gòu)比例不合理，從國家電力公司系統(tǒng)目錄電價中，上網(wǎng)電價占77%，輸配電價占23%，而國外上網(wǎng)電價占50—60%，而輸配電價占50—40%。電價結(jié)構(gòu)性差異：（1）居民生活用電與工業(yè)用電電價結(jié)構(gòu)不合理，我國現(xiàn)在居民用電價格低于工業(yè)用電價格，在國外工業(yè)用電價格一般為居民用電價格的50%左右。（2）城市與農(nóng)村電價不合理，目前農(nóng)村電價（0.66元/KWH）高于城市綜合電價（0.44元/KWH）（3）計劃外與計劃內(nèi)電價不合理，計劃外電價高于國家電力公司系統(tǒng)目錄電價的9%左右。（4）老電廠與新電廠定價不合理，85年以前建立的電廠與85年以后建立的電廠，電價至少低0.12元/KWH地區(qū)性差異:總體來看，西北部地區(qū)的電價低，東南沿海地區(qū)的電價較高，最大差價達0.264元/KW電力行業(yè)盡盡管各地區(qū)區(qū)的經(jīng)營收收益有所差差異，但總總體來看，，是收益性性中等的行行業(yè)國家電力公司東北華東華中南方電網(wǎng)固定資產(chǎn)12407.2103521201127186銷售收入3560.5——————流動比率1.33——1.78——資產(chǎn)放債率61.4————56.388.25銷售收益率5.142.725.16%10.2資本收益率4.612.947.5627.4保值增值率107.5——120.3——總資產(chǎn)報酬率3.25—3.71——————江蘇上海浙江四川陜西青海固定資產(chǎn)618.5——437.5——242.2115銷售收入————231.6————81.3流動比率——————1.53——資產(chǎn)負債率%57.1%32.855.169.7555.334.1銷售收益率——————1.360.41資本收益率————6.11.620.9投資收益率%10.511.5————保值增值率%101.8101.7——113.3110.2在“九五””期間，國國家電力公公司為大力力發(fā)展電力力工業(yè)，采采取了一系系列的電力力發(fā)展戰(zhàn)略略措施發(fā)電機組結(jié)結(jié)構(gòu)性調(diào)整供電網(wǎng)絡化化西電東輸：：主要從云云南、貴州州、四川等等地的電力力向廣東送送電三峽水電向向華中、華華東送電：：主要將三三峽水電送送向華中、、華東經(jīng)濟濟發(fā)達地區(qū)區(qū)葛洲壩向上上海送電：：將葛洲壩壩的水電送送往上海地地區(qū)“三西”向向京津唐送送電：主要要將山西、、陜西、蒙蒙西的電力力送往北京京、天津、、唐山等缺缺電地區(qū)內(nèi)蒙東部向向東北送電電：主要將將內(nèi)蒙東部部的電力送送往東北三三省全國形成了了以華北、、東北、華華東、華中中、西北、、川渝和南南方等七個個跨省電網(wǎng)網(wǎng)和山東、、福建、海海南、新疆疆、西藏等等五個獨立立省電網(wǎng)的的互聯(lián)供電電網(wǎng)絡，形形成了對發(fā)發(fā)電的集中中調(diào)配；同同時供電網(wǎng)網(wǎng)絡除了西西北電網(wǎng)主主網(wǎng)架電壓壓為330KV外，，其他跨省省電網(wǎng)和山山東電網(wǎng)均均已建成了了500KV主網(wǎng)架架95年發(fā)電電機組00年發(fā)電電機組單機發(fā)電機機組容量發(fā)發(fā)展趨勢：：總體來講，，發(fā)電機組組向30萬萬ＫＷ以上上的大機組組方向發(fā)展展?；痣姍C機組主要向向30萬ＫＫＷ、60萬ＫＷ、、90萬萬ＫＷ機組組容量發(fā)展展。而水電電機組主要要向30萬萬ＫＷ、55萬ＫＷＷ、70萬萬ＫＷ機機組容量發(fā)發(fā)展。核電電機組、風風能機組、、抽水能和和其他新能能源設備則則向90萬萬ＫＷ機組組發(fā)展30KW以以下單機發(fā)發(fā)電機組容容量占總裝裝機容量的的78%30KW以以下單機發(fā)發(fā)電機組容容量占總裝裝機容量的的66%政企分開、、廠網(wǎng)分家家推動了電電力體制改改革進程電力工業(yè)部國家經(jīng)貿(mào)委中國電力企業(yè)聯(lián)合會國家電力公司政府職能行業(yè)職能華北電力集團東北電力集團華東電力集團華中電力集團西北電力集團華能集團葛洲壩水電集團南方電力公司山東電力公司四川電力公司重慶電力公司福建電力公司云南電力公司廣西電力公司貴州電力公司其他所屬公司全資子公司原電力部所所屬其他單單位按產(chǎn)權(quán)權(quán)關(guān)系變?yōu)闉榭毓蓞⒐晒晒菊憬l(fā)電企業(yè)省電力公司上海發(fā)電企業(yè)國電華東公司華能公司其他發(fā)電公司21.1%14.5%5.6%58.8%37.2%24.4%38.4%市電力公司華能公司國電華東公司其他發(fā)電公司國家調(diào)度網(wǎng)極調(diào)度省級調(diào)度地級調(diào)度1個6個30個310個子公司股份公司地調(diào)直管省直管地調(diào)代管鄉(xiāng)鎮(zhèn)供電營業(yè)所21個37個248個876個658個21084個縣級調(diào)度政企分開:電力工業(yè)為為了打破行行業(yè)壟斷,走向市場場化,真正正從政府行行政管理職職能分離,成立了國國家電力公公司,行使使企業(yè)職能能.廠網(wǎng)分家:國家電力力公司為了了全面推行行市場化運運作體系,首先在浙浙江上海山山東、遼寧寧吉林黑龍龍江等六省省市率先推推行廠網(wǎng)分分家、競價價上網(wǎng)體制制改革競價上網(wǎng)使使電力行業(yè)業(yè)走向了市市場化競價模式差價合約模模式實施地區(qū)：：以浙江為代代表“確保合約約、計劃開開停、競爭爭負荷”模模式“計劃競爭爭”模式競價內(nèi)容：：采用“單一一購買+差差價合同””競價模式式。即用差差價合約替替代原有的的上網(wǎng)協(xié)議議，建力每每天48個個時段的電電量實時現(xiàn)現(xiàn)貨市場，，發(fā)電企業(yè)業(yè)通過競價價上網(wǎng)發(fā)電電，由省電電力公司統(tǒng)統(tǒng)一收購，，每天48個時段段市場價與與差價合約約實時結(jié)算算。實施過程：浙江電網(wǎng)網(wǎng)現(xiàn)有22家統(tǒng)調(diào)發(fā)發(fā)電企業(yè)中中，有8家家參加競價價上網(wǎng)，占占裝機容量量的52%實施效果：：2000年年全年競價價上網(wǎng)運行行天數(shù)328天，交交易電量占占全省火電電量的63%。由于于現(xiàn)貨市場場電價低于于合同電價價，競價比比競價總結(jié)結(jié)算減少2069萬萬元實施地區(qū)：以山東為為代表競價內(nèi)容：電網(wǎng)經(jīng)營營企業(yè)與發(fā)發(fā)電企業(yè)簽簽定購售電電合同，明明確合同電電量和電價價，電網(wǎng)確確定發(fā)電企企業(yè)90%的計劃電電量，電網(wǎng)網(wǎng)調(diào)度中心心與發(fā)電企企業(yè)根據(jù)機機組合同電電量安排電電力調(diào)度或或發(fā)電任務務。實施過程：山東電網(wǎng)網(wǎng)現(xiàn)有28家統(tǒng)調(diào)發(fā)發(fā)電企業(yè)中中，有21家參加競競價上網(wǎng)，，占裝機容容量的20%實施效果：：2000年年全年競價價上網(wǎng)電量量占全部上上網(wǎng)電量的的62%，，由于競價價電價比合合同電價低低，全年將將減少購電電費用4.82億元元實施地區(qū)：以東北三三省為代表表競價內(nèi)容：（以吉林省省為例）采采用有限電電量離線競競價上網(wǎng)模模式。有限限電量即以以年度省內(nèi)內(nèi)機組可安安排上網(wǎng)電電量的90%作為全全年基本電電量計劃，，其余10%參與競競價。根據(jù)據(jù)年度基本本電量計劃劃分解到月月，綜合考考慮月度負負荷預測和和平價電量量需求來確確定競價電電量額度。。實施過程：吉林電網(wǎng)現(xiàn)有57家統(tǒng)調(diào)調(diào)發(fā)電企業(yè)業(yè)中，有22家參加加競價上網(wǎng)網(wǎng)，主要是是省調(diào)直調(diào)調(diào)火電廠（（比含地方方及企業(yè)自自備電廠））實施效果：2000年競價上上網(wǎng)電量占占全省上網(wǎng)網(wǎng)電量的10.4%,節(jié)約電電費1.1億元五大發(fā)電集集團、南北北電網(wǎng)的成成立是電力力行業(yè)全面面走向市場場化的重要要標志電力工業(yè)部電網(wǎng)企業(yè)國家電網(wǎng)中國南方電網(wǎng)中國華能集團中國大唐集團中國華電集團中國國電集團中國電力投資集團中國電力工程顧問集團中國水電工程顧問集團中國水利水電建設集團中國葛洲壩集團發(fā)電集團輔業(yè)企業(yè)五家發(fā)電集團的平均可控發(fā)電裝機容量為32000兆瓦，權(quán)益容量約為20000兆瓦。為體現(xiàn)市場競爭的公平性，五家發(fā)電企業(yè)的資產(chǎn)規(guī)模大致相當，以2000年財務數(shù)據(jù)計，各集團在各地域電力市場的份額均不超過20%目錄行業(yè)特點全國電力行行業(yè)現(xiàn)狀分析業(yè)務戰(zhàn)略建議資源能力分析行業(yè)未來發(fā)展趨勢行業(yè)現(xiàn)狀分析問題提出陜西電力行行業(yè)現(xiàn)狀分析全國電力市市場發(fā)展現(xiàn)狀分分析發(fā)電市場競爭態(tài)勢分分析電力市場未未來發(fā)展前景展展望市場競爭態(tài)態(tài)勢：2002年年電力改革革之后，全全國發(fā)電市市場形成以以五大發(fā)電電集團為第第一梯隊，，以國華電電力、國投投電力、長長江電力為為第二梯隊隊，以地方方上市公司司和外商投投資集團為為第三梯隊隊，以地方方電力投資資企業(yè)、民民營投資者者等為第四四梯隊的市市場競爭格格局市場競爭地地域性發(fā)展展：中國發(fā)電市市場競爭地地域發(fā)展已已經(jīng)由東部部、東南部部經(jīng)濟發(fā)達達地區(qū)逐漸漸向西部地地區(qū)轉(zhuǎn)移。。發(fā)電市場競競爭狀況分分析概況發(fā)電市場的的競爭狀況況供方議價能力替代競爭直接競爭經(jīng)銷商議價能力新進入者的競爭波特競爭分析模型五大發(fā)電集集團成為發(fā)發(fā)電市場競競爭的主力力軍全國總體裝機容量分布華能大唐華電國電中電投全國五大發(fā)電集團可控裝機容量(萬KW)權(quán)益容量(萬KW)上市公司原國家電力公司資產(chǎn)分拆五大發(fā)電集團華能集團1938華能國際國電集團2035國電電力、長源電力大唐集團2035北京大唐、桂冠電力、華銀電力華電集團2092山東國電、龍電股份中電投集團2196彰澤電力、九龍電力輔業(yè)集團920京能熱電、魯能泰山、皖能電力、贛能股份、豫能控股、申能股份國家電網(wǎng)870南方電網(wǎng)219五大發(fā)電集集團在現(xiàn)有有的勢力范范圍內(nèi)迅速速進行擴充充從東到西，從南到北擴張路徑：購并與新建并舉擴張方式：新疆地區(qū)東北地區(qū)華北地區(qū)西南地區(qū)華東地區(qū)西北地區(qū)五大集團勢力范圍遍及全國各地華中地區(qū)資料來源：：北大縱橫橫研究成果果例證：大唐唐發(fā)電集團團已經(jīng)搶占占了全國發(fā)發(fā)電市場（（其他四大大發(fā)電集團團與大唐集集團相類似似）董事長總經(jīng)理全資子公司控股子公司參股公司總經(jīng)理工作部發(fā)展計劃部人力資源部財務部安全生產(chǎn)部工程管理部市場營銷部審計部監(jiān)察部政治工作部河北6安徽5山西4湖南3甘肅4其他地區(qū)1335家陜西848家湖南8河北9河南43廣西其他地區(qū)1611家陜西2安徽2河北2山西1甘肅1其他地區(qū)3例證：已公公布的2002年部部分發(fā)電企企業(yè)并購、、重組案例例2002年發(fā)電企業(yè)并購、重組事件（部分摘錄）戰(zhàn)略意義華能國際上海石洞口一廠注冊資本中70%的權(quán)益收購使得該公司擁有凈發(fā)電機組江蘇太倉電廠注冊資本中70%的容量增加1686.6MW，并首次進入浙江電力市場浙江長興電廠注冊資本的44.16%權(quán)益投資2.5億元參股中國三峽電力股份公司3%股份三峽概念與國際績優(yōu)股完美結(jié)合，帶來無限想象空間山東國電將入股寧夏靈武電廠新建120萬KW燃煤機組70%權(quán)益擴大發(fā)電能力，占領寧夏及周遍電力市場參股20%中寧電廠60萬KW燃煤機組擴建工程國電電力受讓云南電力集團持有的云南宣威發(fā)電公司的41%出資權(quán)國電電力控股經(jīng)營的發(fā)電廠裝機容量可達1204萬KW，公司經(jīng)營規(guī)模將比目前擴大數(shù)倍，經(jīng)營業(yè)績在未來的3—5年將保持持續(xù)增長態(tài)勢投資貴州黔北電廠（4300MW）建設工程，出資51%上海外高橋發(fā)電公司（2900MW）40%出資建設經(jīng)營權(quán)北侖發(fā)電廠二期（3600MW）47%股權(quán)石嘴山發(fā)電公司（4330MW）40%的出資建設經(jīng)營權(quán)投資大同第二發(fā)電廠二期（2600MW）資料來源：：《中國并并購報告》》2003年國華電力、、國投電力力、長江電電力已成為為中國發(fā)電電集團軍的的第二梯隊隊，并加入入全國發(fā)電電市場的競競爭行列長江電力國華電力國投電力新疆地區(qū)東北地區(qū)華北地區(qū)西南地區(qū)華東地區(qū)西北地區(qū)華中地區(qū)國華電力、國投電力、長江電力目前已經(jīng)在全國各地均衡合理分布，各自的裝機容量都在1000萬KW以上。資料來源：：北大縱橫橫研究成果果西部地區(qū)發(fā)發(fā)展優(yōu)勢為為發(fā)電集團團提供了良良好的發(fā)展展機遇和勢勢力擴張的的空間東部地區(qū)東南地區(qū)北部地區(qū)電力投資擴張方向西南、西部地區(qū)發(fā)電市場投資區(qū)域發(fā)展趨勢圖資源優(yōu)勢政策優(yōu)勢規(guī)模經(jīng)濟優(yōu)勢市場競爭優(yōu)勢勢力擴張優(yōu)優(yōu)勢西部地區(qū)發(fā)發(fā)展優(yōu)勢資料來源：：北大縱橫橫研究成果果地方上市公公司、外商商投資集團團正欲加入入市場競爭爭行業(yè)供方議價能力替代競爭直接競爭經(jīng)銷商議價能力新進入者競爭波特競爭分析模型外商投資地方投資集團地方上市公司資料來源：：北大縱橫橫研究成果果在未來的市市場競爭中中，地方上上市公司、、外商投資資集團將扮扮演著更重重要的角色色地方上市公公司地方電力上市公司全國有30多家，它們在競價上網(wǎng)的壓力下，面臨更大經(jīng)營收益危機，因而，具有跨區(qū)域性擴張的動力從上市公司發(fā)電機組構(gòu)成來看，申能股份、龍電股份、內(nèi)蒙華電、國電國力等上市公司的單機容量或機組規(guī)模都比較大，具有地區(qū)性擴張的動力同時，具有小發(fā)電機組的上市公司如穗恒運、祥龍電力、深南電，面臨競爭壓力，必須尋求新的經(jīng)濟增長點，更具有地區(qū)性擴張的可能性。隨著WTO加入，電力體制改革的進程，地區(qū)性發(fā)展梯度愈來愈明顯，投資機遇愈來愈多，發(fā)達國家的發(fā)電集團正式利用世界各國之間電力發(fā)展的不均衡性，來進行國際化投資。發(fā)電國家的電力集團已經(jīng)進軍中國的發(fā)電市場，主要采取購并方式。例如：法國電力公司參與購買深能源部分股份。外商投資集集團在計劃經(jīng)濟條件下，地方政府為了區(qū)域性經(jīng)濟發(fā)展，都相繼成立了地方電力投資集團，主要承擔地方政府對電力發(fā)展的投資職能在市場經(jīng)濟條件下，東部經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)的地方電力投資集團已經(jīng)轉(zhuǎn)軌，正欲進行跨區(qū)域性項目投資；由于西部地區(qū)電力發(fā)展還處于電力發(fā)展的“短缺經(jīng)濟”，因而西部地區(qū)的電力投資集團仍然承擔著一定程度上的政府投資職能，開始積極參與合資、合作性發(fā)電項目建設地方投資集集團資料來源：：北大縱橫橫研究成果果發(fā)電廠與電電網(wǎng)的談判判能力完全全取決于自自身的價值值供方議價能力替代競爭直接競爭經(jīng)銷商議價能力新進入者競爭波特競爭分析模型發(fā)電電廠廠與與電電網(wǎng)網(wǎng)的的熟熟配配電電之之間間的的電電價價是是由由政政府府管管制制，，同同時時電電力力的的銷銷售售價價格格基基本本上上也也是是由由政政府府管管制制的的，，因因而而，，發(fā)發(fā)電電企企業(yè)業(yè)與與電電網(wǎng)網(wǎng)的的談談判判能能力力完完全全取取決決于于發(fā)發(fā)電電廠廠自自身身的的運運行行成成本本、、電電力力運運行行安安全全、、可可靠靠性性、、供供電電能能力力等等因因素素政府管制政府管制電力生產(chǎn)電力輸配送電力銷售資料料來來源源：：北北大大縱縱橫橫研研究究成成果果發(fā)電電廠廠與與煤煤炭炭供供應應商商的的談談判判能能力力很很弱弱供方議價能力替代競爭直接競爭經(jīng)銷商議價能力新進入者競爭波特競爭分析模型隨著著全全國國煤煤炭炭分分布布地地區(qū)區(qū)的的不不均均衡衡性性，，以以及及煤煤炭炭行行業(yè)業(yè)整整頓頓調(diào)調(diào)整整（（小小煤煤窯窯的的關(guān)關(guān)停停）），，目目前前煤煤炭炭供供應應出出現(xiàn)現(xiàn)供供需需不不平平衡衡，，煤煤炭炭市市場場價價格格出出現(xiàn)現(xiàn)明明顯顯的的地地區(qū)區(qū)性性差差異異，，同同時時由由于于發(fā)發(fā)電電廠廠距距離離煤煤炭炭供供應應中中心心的的遠遠近近，，加加劇劇了了發(fā)發(fā)電電廠廠之之間間原原料料成成本本的的差差距距在局局部部地地區(qū)區(qū)為為了了緩緩和和煤煤炭炭供供應應緊緊張張局局面面，，成成立立了了燃燃料料公公司司，，但但燃燃料料公公司司中中間間的的提提成成，，又又加加大大了了發(fā)發(fā)電電廠廠的的成成本本負負擔擔從全全國國區(qū)區(qū)域域性性來來看看，，煤煤炭炭供供應應的的市市場場化化程程度度東東部部地地區(qū)區(qū)比比西西部部地地區(qū)區(qū)高高，，南南部部地地區(qū)區(qū)比比北北部部高高總之之，，發(fā)發(fā)電電廠廠對對煤煤炭炭供供應應商商的的談談判判能能力力很很弱弱，，在在年年需需求求量量很很大大時時，，有有一一定定的的談談判判能能力力資料料來來源源：：北北大大縱縱橫橫研研究究成成果果其他他能能源源對對電電力力能能源源的的可可替替代代性性較較小小供方議價能力替代競爭直接競爭經(jīng)銷商議價能力新進入者競爭波特競爭分析模型一次次能能源源二次次能能源源煤炭炭石油油天然然氣氣其他他能能源源對對電電力力能能源源的的可可替替代代很很小小，，從從世世界界范范圍圍來來看看，，發(fā)發(fā)達達國國家家都都將將煤煤炭炭、、油油、、天天然然氣氣等等一一次次能能源源轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)換換為為電電能能進進行行跨跨區(qū)區(qū)域域性性輸輸送送，，這這主主要要從從能能源源的的利利用用效效率率、、熱熱耗耗率率、、經(jīng)經(jīng)濟濟性性、、適適用用的的廣廣泛泛性性和和方方便便性性等等因因素素考考慮慮資料料來來源源：：北北大大縱縱橫橫研研究究成成果果總之之，，五五大大發(fā)發(fā)電電集集團團及及國國華華電電力力、、國國投投電電力力、、長長江江電電力力等等將將成成為為中中國國發(fā)發(fā)電電市市場場的的競競爭爭主主體體，，地地方方發(fā)發(fā)電電公公司司和和私私營營小小型型發(fā)發(fā)電電廠廠逐逐漸漸面面臨臨競競爭爭危危機機上游行業(yè)下游行業(yè)行業(yè)價值鏈本行業(yè)完全全市市場場化化市場場競競爭爭形形成成以以五五大大發(fā)發(fā)電電集集團團之之間間競競爭爭為為主主，，其其次次以以國國華華電電力力、、國國投投電電力力、、長長江江電電力力為為第第二二競競爭爭梯梯隊隊，，除除此此之之外外，，隨隨著著電電力力改改革革，，外外商商投投資資者者的的加加入入，，將將進進一一步步加加劇劇發(fā)發(fā)電電市市場場的的競競爭爭格格局局因而而，，地地方方小小型型發(fā)發(fā)電電廠廠或或還還沒沒有有形形成成集集約約化化發(fā)發(fā)展展的的發(fā)發(fā)電電公公司司在在未未來來的的市市場場競競爭爭中中，，其其競競爭爭劣劣勢勢逐逐漸漸顯顯現(xiàn)現(xiàn)出出來來電力生產(chǎn)零售代理輸電配電銷售發(fā)電政府府管管制制政府府管管制制局部部市市場場化化發(fā)電電企企業(yè)業(yè)與與煤煤炭炭供供應應商商的的談談判判很很弱弱目錄錄行業(yè)業(yè)特特點點全國國電電力力行行業(yè)業(yè)現(xiàn)狀狀分分析析業(yè)務務戰(zhàn)戰(zhàn)略略建議議資源源能能力力分析析行業(yè)業(yè)未未來來發(fā)展展趨趨勢勢行業(yè)業(yè)現(xiàn)現(xiàn)狀狀分析析問題題提提出出陜西西電電力力行行業(yè)業(yè)現(xiàn)狀狀分分析析全國國電電力力市市場場發(fā)展展現(xiàn)現(xiàn)狀狀分分析析發(fā)電電市市場場競爭爭態(tài)態(tài)勢勢分分析析電力力市市場場未未來來發(fā)展展前前景景展展望望中國國電電力力發(fā)發(fā)展展目目標標：：中國國電電力力““十十五五””發(fā)發(fā)展展目目標標由由2000年年的的總總裝裝機機容容量量3.19億億KW發(fā)發(fā)展展為為2005年年的的3.9億億KW，，火火電電、、水水電電所所占占比比例例分分別別由由2000年年的的74%、、25%調(diào)調(diào)整整為為73%和和24%發(fā)電電結(jié)結(jié)構(gòu)構(gòu)優(yōu)優(yōu)化化：：（1））優(yōu)化化火火電電：關(guān)關(guān)停停小小火火電電和和替替代代5KW以以下下老老舊舊機機組組（（共共2500萬萬KW））；；嚴嚴格格審審批批新新建建30萬萬KW及及以以上上高高參參數(shù)數(shù)、、高高效效率率、、調(diào)調(diào)節(jié)節(jié)性性能能好好的的單單機機容容量量機機組組。。尤尤其其在在山山西西、、陜陜西西、、內(nèi)內(nèi)蒙蒙和和西西南南等等煤煤炭炭資資源源基基地地建建設設礦礦區(qū)區(qū)、、坑坑口口電電廠廠。。（2））積極極發(fā)發(fā)展展水水電電：重重點點開開發(fā)發(fā)長長江江中中上上游游及及其其干干支支流流、、紅紅水水河河、、讕讕滄滄江江中中下下游游、、烏烏江江和和黃黃河河上上游游等等流流域域的的水水電電資資源源西電電東東輸輸發(fā)發(fā)展展目目標標：：在西電東東輸發(fā)展展目標的的實施過過程中，，主要建建設三條條輸電通通道：（1）北部西電電東輸通通道：從山西北北部和內(nèi)內(nèi)蒙西部部向京津津唐電網(wǎng)網(wǎng)輸電。。（2）中部西電電東輸通通道：從葛洲壩壩向上海海的500KV直流輸輸送線。。（3）南部西電電東輸通通道：從紅水河河上游的的天生橋橋水電站站到廣東東的輸電電通道中國電力力“十五五”規(guī)劃劃發(fā)展目目標概況況：電力“十十五規(guī)劃劃”將積積極發(fā)展展水電、、優(yōu)化火火電為建建設重點點，實現(xiàn)現(xiàn)全國電電網(wǎng)互聯(lián)聯(lián)互供的的發(fā)展目目標“十五”規(guī)劃發(fā)展目標GDP增長速度發(fā)電量增長速度裝機容量（億KW）2005年發(fā)電量（億KWH）電網(wǎng)總裝機容量火電水電核電風力/太陽能數(shù)據(jù)預計7%5%3.92.860.950.0870.01217500全國各相臨電網(wǎng)基本實現(xiàn)互聯(lián)（除新疆/西藏和海南外），220KV及以上交直流線路達到23萬公里，變電容量達6.7億KVA電力供需需關(guān)系用電需求求結(jié)構(gòu)：隨著中中國WTO的加加入、全全球經(jīng)濟濟進程的的加快以以及經(jīng)濟濟結(jié)構(gòu)調(diào)調(diào)整和產(chǎn)產(chǎn)業(yè)升級級的逐步步推進，，預計第第一產(chǎn)業(yè)業(yè)用電穩(wěn)穩(wěn)步增長長；第二二產(chǎn)結(jié)構(gòu)構(gòu)調(diào)整和和增長方方式的轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)變，單單位產(chǎn)值值電耗將將進一步步降低，，在全社社會用電電量的份份額將逐逐步降低低；第三三產(chǎn)業(yè)用用電中的的份額將將逐步上上升，城城鄉(xiāng)居民民用電將將繼續(xù)保保持快速速增長戰(zhàn)略實施施重點供需結(jié)構(gòu)構(gòu)：總體來來講，全全國電力力供需關(guān)關(guān)系基本本保持平平衡狀態(tài)態(tài)，但地地區(qū)之間間出現(xiàn)短短期不平平衡現(xiàn)象象。東北北電網(wǎng)、、海南、、福建電電網(wǎng)供過過于求將將延續(xù)一一段時間間；廣東東、浙江江、河北北南部等等地區(qū)將將供應不不足；其其他地區(qū)區(qū)基本供供需平衡衡。發(fā)電結(jié)構(gòu)構(gòu)調(diào)整：：積極發(fā)展展水電：：重點開開發(fā)長江江中上游游及其干干支流、、紅水河河、讕滄滄江中下下游、烏烏江和黃黃河上游游等流域域的水電電資源。。開工建建設龍灘灘、小灣灣、水布布埡、構(gòu)構(gòu)皮灘、、三板溪溪、公伯伯峽、瀑瀑布溝等等調(diào)節(jié)性性能好大大型水電電站，改改善水電電發(fā)電結(jié)結(jié)構(gòu)。優(yōu)優(yōu)化發(fā)展展火電：：關(guān)停小小火電和和替代老老舊機組組共2500萬萬KW目目標。新新建30萬KW及以上上的單機機容量的的高參數(shù)數(shù)、高效效率、調(diào)調(diào)節(jié)性能能好的機機組。在山西、、陜西、、內(nèi)蒙和和西南等等基地建建設礦區(qū)區(qū)、坑口口電廠，，向東部部沿海缺缺電地區(qū)區(qū)送電。全國電網(wǎng)網(wǎng)聯(lián)網(wǎng)：繼續(xù)高高標準、、高質(zhì)量量建設三三峽輸變變電工程程。加強強南部中中部北部部三大西西電東送送通道。。建成七七項電網(wǎng)網(wǎng)互聯(lián)互互供工程程，即東東北與華華北聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)、福建建與華東東聯(lián)網(wǎng)、、西北與與華中聯(lián)聯(lián)網(wǎng)、華華中與華華北聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)、川渝渝與西北北聯(lián)網(wǎng)、、山東與與華北聯(lián)聯(lián)網(wǎng)以及及三峽送送電廣東東；同時時做好山山東與華華東聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)的前期期準備工工作加速西電電東送建建設：南方電電網(wǎng)重點點建設向向廣東送送電1000萬萬KW工工程。中中部電網(wǎng)網(wǎng)主要配配合三峽峽輸變電電工程，，建設交交直流500KV四川川電力東東送工程程。北部部電網(wǎng)在在山西大大同至北北京房山山、內(nèi)蒙蒙古豐鎮(zhèn)鎮(zhèn)北京昌昌平三回回路500KV西電東東送基礎礎上，加加大蒙西西、山西西向京津津唐送電電力度。。到2005年年京津唐唐接受蒙蒙西送電電容量超超過270萬KW。中國為實實現(xiàn)“西西電東輸輸”巨大大工程，，投巨資資加緊建建設三大大輸電通通道900億元230億元發(fā)電輸變電工程西電東輸輸投資北部西電東輸通道：中部西電東輸通道：南部西電東輸通道：從山西北部和內(nèi)蒙西部向京津唐電網(wǎng)輸電通道從葛洲壩向上海的500KV直流輸送線路從紅水河上游的天生橋水電站到廣東的輸電通道資料來源源：《十十五工業(yè)業(yè)規(guī)劃與與發(fā)展戰(zhàn)戰(zhàn)略》2001年目錄行業(yè)特點點全國電力力行業(yè)現(xiàn)狀分析析業(yè)務戰(zhàn)略略建議資源能力力分析行業(yè)未來來發(fā)展趨勢勢行業(yè)現(xiàn)狀狀分析問題提出出陜西電力力行業(yè)現(xiàn)狀分析析電力市場場發(fā)展現(xiàn)狀狀分析發(fā)電市場場競爭態(tài)勢勢分析電力市場場未來發(fā)展前景景展望電力發(fā)展展水平：：西北電網(wǎng)網(wǎng)在全國國所占的的比重（（僅占7%）很很小，屬屬于小電電網(wǎng)，而而陜西電電網(wǎng)在西西北電網(wǎng)網(wǎng)處于重重要地位位（火電電占西北北電網(wǎng)裝裝機容量量的37%，水水電占16%））。就陜陜西電網(wǎng)網(wǎng)而言，，電力產(chǎn)產(chǎn)業(yè)發(fā)展展水平低低于全國國發(fā)展水水平，而而且現(xiàn)有有機組中中小發(fā)電電機組所所占比例例較大。。發(fā)電結(jié)構(gòu)構(gòu)：主要以火火電（2000年占80%））為主，，水電（（2000年占占20%）為輔輔。電力供需需關(guān)系：：就供需關(guān)關(guān)系來講講，總體體上是供供大于求求，由于于發(fā)電結(jié)結(jié)構(gòu)的不不合理性性，造成成調(diào)峰能能力較弱弱，出現(xiàn)現(xiàn)季節(jié)性性缺電，，每年向向甘肅電電網(wǎng)買電電至少55502萬萬KWH（”九九五“期期間）。。電力消消費結(jié)結(jié)構(gòu)：：主要以以高耗耗能的的（如如冶煉煉業(yè)、、石油油、金金屬采采礦業(yè)業(yè)、煤煤炭業(yè)業(yè)等））第二二產(chǎn)業(yè)業(yè)消費費為主主，第第三產(chǎn)產(chǎn)業(yè)和和居民民生活活用電電所占占比例例很小小而且且年增增長速速度也也很小小低未來發(fā)發(fā)展：：隨著中中國電電力體體制改改革，，地方方電力力公司司正積積極推推行““政政企分分開、、廠網(wǎng)網(wǎng)分家家、競競價上上網(wǎng)””改革革措施施。陜西電電力產(chǎn)產(chǎn)業(yè)發(fā)發(fā)展概概況：：西北電電網(wǎng)在在全國國來講講是小小型電電網(wǎng)，，而且且是以以陜西西電網(wǎng)網(wǎng)為主主2000年年全國國各區(qū)區(qū)域地地網(wǎng)裝裝機容容量所所占份份額2000年年西北北地區(qū)區(qū)裝機機容量量情況況（萬萬KW）2000年年西北北地區(qū)區(qū)發(fā)電電量（（億KWH）2000年年全國國各區(qū)區(qū)域地地網(wǎng)發(fā)發(fā)電量量所占占份額額火電水電資料來來源：：《電電力工工業(yè)““九五五”總總結(jié)》》西北地地區(qū)是是屬于于經(jīng)濟濟欠發(fā)發(fā)達地地區(qū)，，電力力工業(yè)業(yè)發(fā)展展接近近于全全國平平均水水平，，但地地區(qū)工工業(yè)集集中了了高能能耗產(chǎn)產(chǎn)業(yè)2001年主要指標對比人均GDP（元/人）產(chǎn)業(yè)構(gòu)成比例(%)人均裝機容量（KW/人）人均發(fā)電量（萬KWH/人）人均用電量（KW/人）人均生活用電量（KW/人）第一產(chǎn)業(yè)第二產(chǎn)業(yè)第三產(chǎn)業(yè)全國平均水平754315.251.133.60.25210681063132陜西501515.244.340.50.205785812.192.4甘肅417319.344.935.80.2561093115283.8青海573213.744.142.30.7632679210686.3寧夏533816.645.238.20.41023482422107.4新疆789819.443.137.60.23295095195.12001年年西北北地區(qū)區(qū)用電電量構(gòu)構(gòu)成比比例第一產(chǎn)產(chǎn)業(yè)第二產(chǎn)產(chǎn)業(yè)第三產(chǎn)產(chǎn)業(yè)居民生生活西北地地區(qū)相相對全全國來來講,是屬屬于經(jīng)經(jīng)濟欠欠發(fā)達達地區(qū)區(qū),電電力工工業(yè)發(fā)發(fā)展接接近于于全國國平均均水平平從西北北地區(qū)區(qū)用電電量構(gòu)構(gòu)成來來看,第三三產(chǎn)業(yè)業(yè)、居居民生生活用用電量量所占占比例例較小小，主主要用用電量量為第第二產(chǎn)產(chǎn)業(yè)，，而從從西北北地區(qū)區(qū)的工工業(yè)結(jié)結(jié)構(gòu)分分析，，用電電大戶戶為冶冶煉業(yè)業(yè)、石石油化化工、、煤炭炭、金金屬采采礦業(yè)業(yè)等高高能耗耗工業(yè)業(yè)陜西發(fā)發(fā)電裝裝機容容量、、發(fā)電電量與與該地地區(qū)GDP成正正相關(guān)關(guān)，但但其增增長速速度低低于GDP的增增長速速度95—00年陜西省GDP（萬億元）年均增長率12.4%95——00年火火電發(fā)發(fā)電量量（萬萬億KWH）年均增長率3.1%95——00年水水電發(fā)發(fā)電量量（萬萬億KWH）年均增長率6%95—00年火電裝機容量（萬KW）年均下降率9.3%95——00水電電裝機機容量量（萬萬KW）年均增長率4.2%資料來來源：：《電電力工工業(yè)九九五總總結(jié)》》由于需需求結(jié)結(jié)構(gòu)的的不合合理性性，陜陜西每每年須須向甘甘肅電電網(wǎng)購購買一一定的的調(diào)峰峰電量量99年00年01年陜西電力購買量(萬KWH)678888605655502陜西電網(wǎng)主要向甘肅電網(wǎng)進行購買電量95—05年陜西火電裝機容量與火電設備利用小時發(fā)電量盡管陜陜西電電力于于1997年就就達到到了電電力供供需平平衡,但由由于陜陜西電電力用用戶結(jié)結(jié)構(gòu)的的不合合理性性，及及供電電地區(qū)區(qū)的差差異性性，目目前陜陜西仍仍從甘甘肅電電網(wǎng)購購買一一定量量的調(diào)調(diào)峰電電量資料來來源：：《電電力工工業(yè)九九五總總結(jié)》》、北北大縱縱橫研研究成成果陜西電電網(wǎng)小小機組組裝機機容量量所占占的比比例較較高,而且且電網(wǎng)網(wǎng)運行行能耗耗較大大01年陜西裝機容量構(gòu)成5萬KW以下5—20萬KW9%8%83%20萬KW以上5萬KW以下24.5%75.7%２０萬KW01年陜西水電裝機容量構(gòu)成01年陜西火電裝機容量構(gòu)成火電利用小時供電可靠率發(fā)電機組脫硫技術(shù)應用供電煤耗（G/KWH）廠用電率線損率全國平均水平512599.86%占總機組的70%3947%7.26%陜西電網(wǎng)4201——還沒有裝3877.19%8.1%資料來來源：：《電電力工工業(yè)九九五總總結(jié)》》、《《陜西西省十十五電電力行行業(yè)規(guī)規(guī)劃》》近年來來，陜陜西電電力基基建投投資規(guī)規(guī)模放放緩，，加上上投資資主體體過于于單一一，從從而制制約了了陜西西電力力的發(fā)發(fā)展速速度全國陜西陜西全國95—00年電力基本建設投資占GDP的比重95—00年電力基建投資占全國基建的比重陜西電電力項項目投投資主主體主主要是是國家家、當當?shù)卣锻顿Y，，而利利用外外資投投資的的電力力項目目很少少，既既使民民營投投資的的項目目主要要是小小型水水電機機組，，因而而，當當?shù)刎斬斦撠摀芎苤兀。?！資料來來源：：《電電力工工業(yè)九九五總總結(jié)》》、《《陜西西省十十五電電力行行業(yè)規(guī)規(guī)劃》》陜西電電力體體制改改革速速度滯滯后于于東部部沿海海發(fā)達達地區(qū)區(qū)批發(fā)零售代理電力生產(chǎn)電力輸送電力配送電力銷售東部發(fā)達地區(qū)陜西政企分開東部發(fā)達地區(qū)的發(fā)電企業(yè)首先建立起了現(xiàn)代企業(yè)制度，率先通過資本市場進行直接融制資，提高自我發(fā)展能力和市場競爭能力。陜西發(fā)電企業(yè)目前還沒有一家上市公司，只企業(yè)股本結(jié)構(gòu)上突出表現(xiàn)出一股獨大，在現(xiàn)代企業(yè)制度建設方面，沒有引進先進的管理模式（既使有也很少），過多的受政府干預或上級主管部門的行政干預，外部市場運行環(huán)境總體不如東部發(fā)達地區(qū)。例如發(fā)電企業(yè)的煤炭供應仍然采取計劃經(jīng)濟體制下統(tǒng)購通銷的方式，從而加大了發(fā)電企業(yè)的經(jīng)營成本廠網(wǎng)分家全國廠網(wǎng)分家的宗旨是打破垂直一體化壟斷方式，建立發(fā)電競爭市場、仍然保持輸配電自然壟斷格局，但在東部地區(qū)電力用戶具有選擇發(fā)電企業(yè)的權(quán)力，西北地區(qū)主要按照國家改革精神執(zhí)行競價上網(wǎng)上網(wǎng)競價額度：20%以上電價：東部地區(qū)積極推進上網(wǎng)電價和銷售電價分時計價法。例如廣東地區(qū)上網(wǎng)競價額度：10—20%電價：上網(wǎng)電價只是采取高峰低谷簡單計價法；銷售環(huán)節(jié)還沒有采取完全市場化的分時計價法資料來來源：：專家家訪談談、《《陜西西省十十五電電力行行業(yè)規(guī)規(guī)劃》》盡管電電力行行業(yè)具具有穩(wěn)穩(wěn)定收收益性性的行行業(yè)，，但陜陜西發(fā)發(fā)電企企業(yè)的的經(jīng)營營收益益差異異性很很大2000年電力企業(yè)經(jīng)營情況對比固定資產(chǎn)銷售收入流動比率資產(chǎn)負債率銷售收益率資本收益率保值增值率總資產(chǎn)報酬率國家電力公司12407.23560.51.3361.4%5.144.61%107.53.25—3.71%陜西最好企業(yè)24億元——0.7637.5%——25%——11.44%中等15.7億元——1.2443.4%——8.4%——3.89%較差6億元——0.3783.9%——-11.7%——-2.29%2000年主要行業(yè)經(jīng)營情況對比銷售利潤率總資產(chǎn)報酬率凈資產(chǎn)回報率資本收益率資本保值增值率電力5.143.333.94.61107.5%醫(yī)藥——15%6.6——120%軟件12%40%以上——————資料來來源：：專家家訪談談、北北大縱縱橫研研究成成果從發(fā)電電企業(yè)業(yè)的盈盈利模模式來來看,發(fā)電電量、、電價價、發(fā)發(fā)電成成本是是決定定企業(yè)業(yè)收益益率高高低的的關(guān)鍵鍵要素素銷售利利潤=上上網(wǎng)網(wǎng)電量量電電價價——綜合成成本容量電價電量電價電價政策性電價。由于歷史遺留問題，容量電價存在“一廠一價，一機一價”，造成企業(yè)利潤不均衡性的主要原因上網(wǎng)電價。完全按照市場平均成本所決定的競爭價格決定于發(fā)電企業(yè)營業(yè)收入的電價主要在于容量電價的高低電價上網(wǎng)電電量綜合成成本上網(wǎng)電電量分分為兩兩個部部分：：（1））按容量電電價計計價的的上網(wǎng)網(wǎng)電量量，占占上網(wǎng)網(wǎng)電量量的90%以上上；（（2））按競競價上上網(wǎng)電電量計計價的的電量量，占占上網(wǎng)網(wǎng)電量量的10%以下下。由此可可見，，決定定發(fā)電電企業(yè)業(yè)營業(yè)業(yè)收入入的關(guān)關(guān)鍵在在于容容量電電量的的多少少（容容量電電量占占滿機機組負負荷運運行發(fā)發(fā)電量量的比比例））綜合成成本包包括原原料成成本（（煤炭炭費用用占70%左右右）、、檢修修費用用（10%左右右）和和其他他費用用（經(jīng)經(jīng)營費費用、、職工工工資資等占占20%左左右））由此可可見，，原料料成本本是決決定企企業(yè)經(jīng)經(jīng)營收收益的的關(guān)鍵鍵要素素。就就目前前來看看，在在原料料統(tǒng)購購、統(tǒng)統(tǒng)配、、統(tǒng)銷銷的計計劃體體制下下，降降低這這部分分費用用比較較難在目前前的運運行體體制下下，發(fā)發(fā)電企企業(yè)的的經(jīng)營營收入入主要要取決決于電電價水水平在未來來的市市場經(jīng)經(jīng)濟條條件下下，發(fā)發(fā)電企企業(yè)的的經(jīng)營營收入入主要要取決決于上上網(wǎng)電電量和和警價價上網(wǎng)網(wǎng)電價價兩個個因素素目錄行業(yè)特特點全國電電力行行業(yè)現(xiàn)狀分分析業(yè)務戰(zhàn)戰(zhàn)略建議資源能能力分析行業(yè)未未來發(fā)展趨趨勢行業(yè)現(xiàn)現(xiàn)狀分析問題提提出陜西電電力行行業(yè)現(xiàn)狀分分析電力市市場發(fā)展現(xiàn)現(xiàn)狀分分析發(fā)電市市場競爭態(tài)態(tài)勢分分析電力市市場未未來發(fā)展前前景展展望陜西發(fā)發(fā)電市市場競競爭格格局已已經(jīng)形形成，，但市市場化化競爭爭機制制還不不完善善從權(quán)益益裝機機總?cè)萑萘縼韥砜矗?，大唐唐集團團、投投資集集團集集團、、西北北電網(wǎng)網(wǎng)在陜陜西發(fā)發(fā)電市市場占占有重重要地地位，，所占占份額額分別別為29%、18%和11%，三三家公公司占占總裝裝機容容量的的58%從發(fā)電電廠裝裝機容容量規(guī)規(guī)模來來看，，投資資集團團控、、參股股公司司單臺臺裝機機容量量較大大，其其次為為大唐唐集團團、西西北電電網(wǎng)從發(fā)電電企業(yè)業(yè)經(jīng)營營效率率和管管理水水平來來看，，京國國華的的神華華伊士士奇、、港中中旅的的渭河河電廠廠最好好?？傊?，，京國國華的的神華華伊士士奇、、港中中旅旗旗下的的發(fā)電電企業(yè)業(yè)最具具有競競爭力力，而而大唐唐集團團、投投資集集團集集團、、西北北電網(wǎng)網(wǎng)公司司是有有規(guī)模模而不不經(jīng)濟濟陜西發(fā)發(fā)電市市場從從市場場份額額來看看，市市場競競爭格格局已已經(jīng)形形成，，大唐唐集團團、投投資集集團集集團、、西北北電網(wǎng)網(wǎng)公司司具有有絕對對壟斷斷市場場的地地位，，盡管管如此此，由由于競競價上上網(wǎng)所所占的的比例例很小?。ù蟠蠹s10——20%）），容容量電電價一一時還還不能能完全全統(tǒng)一一，發(fā)發(fā)電企企業(yè)間間的市市場競競爭強強度還還不能能充分分體現(xiàn)現(xiàn)。資料來源：：北大縱橫橫研究成果果附表(一)企業(yè)名稱權(quán)益裝機容量（萬KW）臺數(shù)備注大唐集團韓城發(fā)電廠384略陽發(fā)電廠7.52灞橋熱電廠4.93戶縣熱電廠153渭河發(fā)電廠(一期)102寶雞發(fā)電廠（一期）102渭河發(fā)電廠(二期)120*0.3=364總發(fā)電裝機容量120萬KW（30%股權(quán)）韓城二廠120*0.6=722在建中,占60%股權(quán)秦華發(fā)電廠25*0.4=102總發(fā)電裝機容量25萬KW占40%股權(quán)秦嶺發(fā)電廠82*0.2=16.44總