后金融危機(jī)時(shí)期江蘇省中小企業(yè)融資情況的調(diào)查

后金融危機(jī)時(shí)期江蘇省中小企業(yè)融資情況調(diào)查曾澄南京信息工程大學(xué)會(huì)計(jì)系，南京210044摘要：中小企業(yè)融資難一直是困擾中小企業(yè)發(fā)展的重要瓶頸。本文通過廣泛的問卷調(diào)查，匯聚江蘇省內(nèi)蘇南，蘇北各大城市典型的中小企業(yè)融狀況,介紹了江蘇中小企業(yè)融資現(xiàn)狀及有那些不足，剖析了金融危機(jī)對(duì)中小企業(yè)融資的影響和帶來的危害，以及在后金融危機(jī)時(shí)期有效解決融資問題，以及是政府在其中扮演的角色，闡述了各種中小企業(yè)對(duì)其的期望。關(guān)鍵詞：后金融危機(jī)、中小企業(yè)、融資導(dǎo)論改革開放以來，中小企業(yè)就成為國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一支重要力量。然而2008年一場(chǎng)金融危機(jī)席卷全球，盡管對(duì)中國(guó)的直接沖擊有限，對(duì)經(jīng)濟(jì)的間接影響也是十分顯著的。在金融風(fēng)暴下，國(guó)際金融市場(chǎng)凍結(jié)，企業(yè)融資困難，歐洲、美國(guó)、日本這世界三大金融體系幾乎同時(shí)進(jìn)入衰退，因?yàn)榻K省最近幾年對(duì)海外市場(chǎng)的依賴程度越來越大，金融危機(jī)對(duì)省內(nèi)的經(jīng)濟(jì)影響是非常大的。大量以歐美為出口市場(chǎng)的中小企業(yè)不僅出口數(shù)銳減，還面臨合同不被執(zhí)行、延遲或拒付貨款等困難。據(jù)統(tǒng)計(jì)，“2008年上半年，全國(guó)有6.7萬家規(guī)模以上中小企業(yè)倒閉，相當(dāng)部分中小企業(yè)面臨資?！备鼮閲?yán)重的是內(nèi)部的投資周期也進(jìn)入了下滑階段，這意味這來自國(guó)內(nèi)的融資難問題也十分嚴(yán)峻。資金是中小企業(yè)生存發(fā)展的生命,資金短缺一直困擾著中小企業(yè)。主要原因有中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模不大,業(yè)績(jī)不穩(wěn)定;信用能力弱、信息不對(duì)稱,影響銀行的積極性;擔(dān)保、抵押難,嚴(yán)重制約貸款的發(fā)放;國(guó)家信貸政策的不平衡等在金融危機(jī)影響下,中小企業(yè)融資問題也成為限制中小企業(yè)發(fā)展的嚴(yán)峻考驗(yàn)。金融危機(jī)給中小企業(yè)帶來的融資方面的沖擊可以概括為業(yè)績(jī)下降(對(duì)應(yīng)于產(chǎn)品市場(chǎng)變化)和現(xiàn)金流的短缺(對(duì)應(yīng)于融資市場(chǎng)變化)。無論是業(yè)績(jī)的下降還是現(xiàn)金的短缺，都直接或間接影響著江蘇省中小企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。后金融危機(jī)的現(xiàn)在，由于為了應(yīng)對(duì)這次危機(jī)，政府主動(dòng)改變經(jīng)濟(jì)流程，從過度依賴外向的投資和外部市場(chǎng)，轉(zhuǎn)到內(nèi)外兼顧，例如取消臨時(shí)價(jià)格干預(yù)政策，繼續(xù)推行價(jià)格改革，讓相對(duì)價(jià)格發(fā)揮更大的作用。出臺(tái)了十大措施擴(kuò)大內(nèi)需刺激經(jīng)濟(jì)。用4萬億的投資著眼改善民生，注重優(yōu)化投融資結(jié)構(gòu)，大量公共物品投資有助于使金融危機(jī)帶來的外部疲軟，內(nèi)需不足的消化等等。這一系列的措施，使國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)環(huán)境不斷變好，中小企業(yè)的融資難也的到了極大的緩解，當(dāng)然還是存在一些問題。本文根據(jù)江蘇中小企業(yè)的特點(diǎn)，通過廣泛的抽樣調(diào)查，對(duì)比分析金融危機(jī)前后的中小企業(yè)選擇的不同的融資方式，多樣化的融資機(jī)構(gòu)的偏好，深入的調(diào)查研究了江蘇省中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀，分析了各種可能的影響因素，經(jīng)過反復(fù)的思考研究，做出了幾點(diǎn)建議。二、調(diào)查過程2.1分析調(diào)查背景2010年即將過去，我們正處在后金融危機(jī)時(shí)期，據(jù)我的淺見，江蘇省如今的經(jīng)濟(jì)狀況的顯著特征是1、國(guó)際經(jīng)濟(jì)的不平衡狀態(tài)加劇，國(guó)際上各國(guó)都受到不同程度的影響，各國(guó)都希望積極將對(duì)本國(guó)的影響轉(zhuǎn)嫁出去，我國(guó)受到的直接影響表現(xiàn)為人民幣的升值，間接的影響了原材料市場(chǎng)，通貨膨脹的同時(shí)加劇了中小企業(yè)對(duì)融資的迫切需求。2、產(chǎn)業(yè)、區(qū)域、企業(yè)的不平衡加劇，危機(jī)到來之后，有些行業(yè)在通過調(diào)整發(fā)展良好，如房地產(chǎn)，但很多傳統(tǒng)實(shí)體產(chǎn)業(yè)的發(fā)展受到很大沖擊，他們面臨著產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，而缺少資金是重大問題，融資需求快速增長(zhǎng)。3、經(jīng)濟(jì)波動(dòng)性加劇。后金融危機(jī)時(shí)期，各行各業(yè)都受到了波及，市場(chǎng)對(duì)于各種內(nèi)外因素的敏感度增加，個(gè)別因素的輕微變動(dòng)都容易導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的大幅波動(dòng)，比如希臘債務(wù)危機(jī)的幾次起伏。因此各融資機(jī)構(gòu)都很謹(jǐn)慎，這給中小企業(yè)，尤其是沒有足夠抵押的公司帶來了融資難和手續(xù)繁瑣的難題，根據(jù)調(diào)查，53%的中小企業(yè)認(rèn)為抵押不足和手續(xù)繁瑣是后金融危機(jī)時(shí)期最主要的融資難題。4、實(shí)體經(jīng)濟(jì)生存更加困難。后金融危機(jī)時(shí)代對(duì)經(jīng)濟(jì)前景不勝明朗，導(dǎo)致各類資本投資者不看好周期較長(zhǎng)的實(shí)體經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的投資，更傾向于某些能很快看到收益的虛擬經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域，或者進(jìn)行某類資源產(chǎn)品的投資炒作，或者炒作某類資產(chǎn)。資本流向虛擬經(jīng)濟(jì)和資產(chǎn)、資源、特定產(chǎn)品炒作，相比之下，實(shí)體經(jīng)濟(jì)反而缺乏資本支持，中小企業(yè)生存困難。2.2明確調(diào)查目的本次對(duì)中小企業(yè)的融資情況調(diào)查，主要是為了解金融危機(jī)對(duì)廣大中小企業(yè)產(chǎn)生的影響，和在后金融危機(jī)時(shí)期根據(jù)中小企業(yè)的各種發(fā)展變化掌握：后金融危機(jī)時(shí)期，中小企業(yè)融資的主要難題，方便政府確定對(duì)中小企業(yè)的主要工作重政府積極轉(zhuǎn)變職能，為中小企業(yè)創(chuàng)造良好的環(huán)境。使中小企業(yè)進(jìn)一步認(rèn)識(shí)自身的不足，了解在今后的時(shí)間里要加強(qiáng)信用建設(shè)，不斷健全中小企業(yè)治理結(jié)構(gòu),改善企業(yè)組織設(shè)置,盡快建立適應(yīng)現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)要求的企業(yè)內(nèi)部規(guī)章制度,健全財(cái)務(wù)賬目,明晰財(cái)務(wù)狀況。2.3調(diào)查步驟第一階段：了解江蘇省內(nèi)中小企業(yè)在中小企業(yè)方面，通過抽樣調(diào)查了南京、常州、連云港、鹽城、南通等5個(gè)典型地區(qū)省轄市及其區(qū)、縣的21家中小企業(yè)在后金融危機(jī)時(shí)期的融資情況，這些企業(yè)的基本分布狀況可以在下面圖表中加以反映。（見表1）表121家中小企業(yè)的分布情況附圖：21家中小企業(yè)分布情況按主營(yíng)業(yè)務(wù)劃分生活服務(wù)業(yè)/重工業(yè)：15/6按企業(yè)性質(zhì)劃分私營(yíng)及控股企業(yè)/國(guó)有或集體控股/其他：10/7/4按經(jīng)營(yíng)規(guī)模劃分中型企業(yè)/小型企業(yè):18/3按收入水平劃分500萬以下/500萬以上：12/9我們從調(diào)查中了解到，一般說來,中小企業(yè)融資有以下幾種方式：1）銀行貸款；2）信用社貸款；3)擔(dān)保機(jī)構(gòu)貸款：4）內(nèi)部職工集資；5）民間借款；6）拖欠貸款；7）親朋借款；8）租賃。省內(nèi)中小企業(yè)的主營(yíng)業(yè)務(wù)一般是農(nóng)林牧漁業(yè)、采礦業(yè)、制造、建筑業(yè)、批發(fā)和零售業(yè)、住宿和餐飲業(yè)、租賃和商服業(yè)、交通運(yùn)輸、倉儲(chǔ)和郵政業(yè)、信息傳輸、計(jì)算機(jī)服務(wù)和軟件業(yè)、科學(xué)研究、技術(shù)服務(wù)和地質(zhì)勘查業(yè)及其它啟動(dòng)資金不高，流動(dòng)較快的行業(yè)。企業(yè)的性質(zhì)一般為私營(yíng)及控股企業(yè)，它們的規(guī)模一般不大，職工人數(shù)通常是100人左右，銷售收入從100萬到1000萬不等，企業(yè)創(chuàng)辦時(shí)籌資途徑大部分是通過銀行借款，自有資金（個(gè)人、家庭積蓄），向親戚、朋友處借款，其中自有資金占絕大多數(shù)?？梢詺w結(jié)為上圖的分類表。第二階段：分析融資情況初始籌資情況江蘇省的中小企業(yè)在創(chuàng)辦之初大多采用自籌資金和銀行借款的方式，同時(shí)以其它幾種方式為補(bǔ)充（圖1）。如圖中所示，因?yàn)橹行∑髽I(yè)規(guī)模小，管理成本低，依靠自有資金和少量的借款等就能創(chuàng)辦。中小企業(yè)創(chuàng)辦時(shí)，多數(shù)企業(yè)采取了不只一種方式，其中用自有資金和銀行借款創(chuàng)立企業(yè)的占大多數(shù)，其他方式作為重要的補(bǔ)充。由于這種特點(diǎn)，中小企業(yè)不僅能及時(shí)根據(jù)市場(chǎng)變化而調(diào)整自己的經(jīng)營(yíng)狀況，具有極大的靈活性，又能夠做到小而專、小而特，填補(bǔ)大企業(yè)的空白，促使生產(chǎn)的專業(yè)化。但是也因?yàn)橘Y金環(huán)節(jié)薄弱，在金融危機(jī)的影響下，中小企業(yè)普遍抗風(fēng)險(xiǎn)能力不強(qiáng)，容易受到市場(chǎng)波動(dòng)的影響。很顯然，此時(shí)的融資成為幫助中小企業(yè)度過難關(guān)的利器。而融資問題一直是中小企業(yè)的歷史遺留的大難題。圖1企業(yè)創(chuàng)辦是的主要籌資途徑融資方式的選取通過對(duì)參加問答的17家企業(yè)主要的融資方式大量的數(shù)據(jù)分析，對(duì)比金融危機(jī)產(chǎn)生前，金融危機(jī)期間，如今的后金融危機(jī)時(shí)期中小企業(yè)的主要的融資方式的選取，可以從表3中明確看出，中小企業(yè)的融資方式主要是四種，分別是通過銀行等金融機(jī)構(gòu)融資、民間借貸、發(fā)行股票和發(fā)行債券的方式。同時(shí)各中小企業(yè)融資方式并不單一，通常同時(shí)采取幾種措施，以確保融資順利進(jìn)行。從表中我們看出，通過金融機(jī)構(gòu)融資是最主要的方式，無論在金融危機(jī)前還是金融危機(jī)之后，中小企業(yè)還是普遍傾向與金融機(jī)構(gòu)融資這種方式的。同時(shí)我們也可以很明顯的看到金融危機(jī)帶來的影響，向金融機(jī)構(gòu)的貸款已經(jīng)沒有以前順利了，這歸咎與金融風(fēng)險(xiǎn)的增強(qiáng)。另外，數(shù)據(jù)明顯透露出民間借款在金融危機(jī)中開始逐漸發(fā)揮巨大的作用，越來越多的中小企業(yè)認(rèn)為民間借貸比其他方式更加靈活。發(fā)行股票和債券來融資的方式因?yàn)椤豆痉ā酚嘘P(guān)法令的限制，一直不太適用與中小企業(yè)，因此對(duì)金融危機(jī)變化不甚明顯。表217家企業(yè)的主要融資方式主要的融資方式通過銀行等金融機(jī)構(gòu)融資民間借貸發(fā)行股票發(fā)行債券金融危機(jī)爆發(fā)前的主要融資方式11420金融危機(jī)時(shí)期主要融資方式9701后金融危機(jī)時(shí)期主要融資方式10700融資機(jī)構(gòu)的選取關(guān)于金融機(jī)構(gòu)的選取中，20家參加問答的企業(yè)選取的數(shù)據(jù)分析中，我們能夠明確江蘇省融資結(jié)構(gòu)調(diào)整需要采取的措施和我們?yōu)榱嘶謴?fù)金融危機(jī)帶來的損失提供了方向。中小企業(yè)多采用幾種不同的融資方式，我們的調(diào)查中的企業(yè)通過自身的對(duì)比體會(huì)，感覺到了金融危機(jī)前后各融資結(jié)構(gòu)的靈活程度的不盡相同。見表3。表320家中小企業(yè)主要的融資結(jié)構(gòu)主要選取的融資機(jī)構(gòu)金融危機(jī)爆發(fā)前處理貸款最靈活的金融機(jī)構(gòu)金融危機(jī)時(shí)期處理貸款最靈活的金融機(jī)構(gòu)后金融危機(jī)時(shí)期處理貸款最靈活的金融機(jī)構(gòu)工商、建設(shè)、農(nóng)業(yè)、中國(guó)銀行433交通、民生、招商、浦發(fā)銀行536地方性商業(yè)銀行264信用社貸款124擔(dān)保公司的擔(dān)保貸款301民間借款562表中所列的情況我們可以看出，金融危機(jī)前，廣大的全國(guó)性商業(yè)銀行實(shí)力雄厚，和民間貸款這種比較靈活的方式一起成為多數(shù)中小企業(yè)融資的主要趨向融資形式。隨著金融危機(jī)的沖擊，地方性商業(yè)銀行成為中小企業(yè)理想的融資方式，更加靈活的配合中小企業(yè)度過難關(guān)。民間借款則一如既往的以其高度的靈活性和簡(jiǎn)單的手續(xù)受到廣大中小企業(yè)的青睞，在金融我危機(jī)時(shí)期發(fā)揮了重要的作用。進(jìn)入2010年以后，經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步快速復(fù)蘇，伴隨國(guó)家政策的大力支持，全國(guó)性的商業(yè)銀行配合著分布廣闊的地方性商業(yè)銀行和信用社再度以其顯著的安全性超越民間借款成為中小企業(yè)的首選，保障中小企業(yè)的資金流動(dòng)，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)又好又快發(fā)展。第三階段：進(jìn)行原因分析廣泛真實(shí)可靠的調(diào)查問卷，通過大量客觀材料進(jìn)行了數(shù)據(jù)分析，在對(duì)各地區(qū)中小企業(yè)的融資情況在金融危機(jī)前后的對(duì)比分析的基礎(chǔ)上，得出以下結(jié)論：中小企業(yè)自身的不足1、中小企業(yè)規(guī)模小，融資渠道狹窄。中小企業(yè)一般規(guī)模較小，樣本中有12家年收入在500萬以下，3000萬以上的只有2家國(guó)營(yíng)和集體的。與西方發(fā)達(dá)國(guó)家相比，我國(guó)企業(yè)的融資結(jié)構(gòu)表現(xiàn)為外源融資比重過高，貸款融資在外源中處于主導(dǎo)地位，證券融資比重過低，股票融資尤其是債券融資份額很小，在調(diào)查問卷中只有一家企業(yè)采用了發(fā)行債券的方式，后金融危機(jī)時(shí)期更是沒有任何一家企業(yè)依靠股票和債券的方式進(jìn)行融資。（見表2）中小企業(yè)主要依靠銀行貸款進(jìn)行融資，約占到所調(diào)查企業(yè)總數(shù)的64%，中小企業(yè)的融資渠道過于單一。當(dāng)遇到資金困難時(shí)，中小企業(yè)首先想到的是向銀行、信用社貸款，首選民間借款雖然因其高度的靈活性成為中小企業(yè)的“新寵”，比起銀行還是占少數(shù)的。2、獲得信貸支持少，中小企業(yè)信用觀念不強(qiáng)。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，因貸款交易和監(jiān)控成本高等原因，銀行業(yè)放貸少。同時(shí)，中小企業(yè)因資信等級(jí)低，缺乏抵押資產(chǎn)，融資成本高等原因，難以得到銀行資金支持。根據(jù)調(diào)查情況和相關(guān)性分析，銀行是否借款受到的主要影響因素有，凈資產(chǎn)收益率、固定資產(chǎn)、資產(chǎn)負(fù)債率等。它們的影響力大小從大到小排列基本上是，凈資產(chǎn)收益率>固定資產(chǎn)。從圖中可以明顯看出，中小企業(yè)的缺陷在固定資產(chǎn)普遍較少，但是資產(chǎn)負(fù)債率很高，凈資產(chǎn)收益率不夠。這就加劇了中小企業(yè)的融資難題，從擔(dān)保、抵押方面看,多數(shù)中小企業(yè)由于固定資產(chǎn)少，抵押物價(jià)值低，收益不高，加大了風(fēng)險(xiǎn)，難以達(dá)到借款銀行的要求;即使有達(dá)到銀行要求的抵押物,由于需要對(duì)抵押物進(jìn)行評(píng)估、公證、保險(xiǎn)、登記、封存保管等環(huán)節(jié),往往因?yàn)檗k理抵押環(huán)節(jié)多、手續(xù)繁、時(shí)間長(zhǎng)、費(fèi)用高,難以滿足企業(yè)的臨時(shí)急需。圖2中小企業(yè)固定資產(chǎn)的分布圖3中小企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債圖5中小企業(yè)凈資產(chǎn)收益率的分布二、金融危機(jī)的影響金融危機(jī)的影響，帶來了一系列融資難的問題。在調(diào)查過程中發(fā)現(xiàn)，廣大中小企業(yè)反映融資機(jī)構(gòu)的原因是后金融危機(jī)時(shí)期融資最主要的攔路虎。這主要?dú)w因于后金融危機(jī)時(shí)期不平穩(wěn)的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，和各大金融機(jī)構(gòu)對(duì)不同外在因素的敏感性增強(qiáng)，在這個(gè)所有企業(yè)都小心翼翼，如履薄冰的時(shí)期，金融機(jī)構(gòu)難免過于謹(jǐn)慎，但卻給廣大依靠融資度過危機(jī)的中小企業(yè)帶來了很多麻煩和壓力。其次因?yàn)槿鄙贀?dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保和缺少適宜的融資方式也逐漸成為限制融資靈活性的重要原因。同樣是受金融危機(jī)的影響，盡管對(duì)中國(guó)的直接沖擊有限，對(duì)經(jīng)濟(jì)的間接影響也是十分顯著的，一部分經(jīng)營(yíng)不善的中小企業(yè)在猝不及防中難免面臨破產(chǎn)和倒閉，這給眾多信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)帶來了很大壓力，對(duì)于抵押不足，實(shí)力不算深厚的中小企業(yè)的擔(dān)保問題自然小心謹(jǐn)慎，唯恐因小失大，使自身也陷入麻煩。四、調(diào)查建議（一）政府在后金融危機(jī)時(shí)期應(yīng)發(fā)揮更加積極的作用首先，大部分中小企業(yè)都認(rèn)可了政府的扶持力度，認(rèn)為政府在金融危機(jī)時(shí)期采取了及時(shí)有效的措施，投入了極大的人力，財(cái)力，制定了安全又有效的方針，極大的為拉動(dòng)內(nèi)需，轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)模式，由制造也轉(zhuǎn)向勞動(dòng)密集型的服務(wù)業(yè)，深化體制改革，減輕賦稅，擴(kuò)大了市場(chǎng)準(zhǔn)入。同時(shí)對(duì)待中小企業(yè)的融資問題時(shí)，也做了很多工作，如，1、搭建銀企合作平臺(tái)，利于中小企業(yè)也各銀行之間更好的合作，使企業(yè)得到更多的融資機(jī)會(huì)，度過難關(guān)，發(fā)展生產(chǎn)，做大做強(qiáng)。讓銀行更加放心，安心支持中小企業(yè)的發(fā)展，互惠互利，得到共贏。2、發(fā)展創(chuàng)業(yè)投資基金，給眾多有理想，有抱負(fù)的創(chuàng)業(yè)者更多機(jī)會(huì)，更廣闊的空間，讓他們不會(huì)因資金的困難而埋沒才華，錯(cuò)失機(jī)會(huì)，終成遺憾。3、設(shè)立更多的信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)。信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的目的是讓更多金融結(jié)構(gòu)能夠放心的將資金貸給中小企業(yè)，用于物資周轉(zhuǎn)，擴(kuò)大生產(chǎn)及營(yíng)銷。4、利用政策引導(dǎo)大的金融結(jié)構(gòu)更多的向中小企業(yè)貸款。大的金額結(jié)構(gòu)有更強(qiáng)的實(shí)力幫助中小企業(yè)恢復(fù)生產(chǎn)，度過難關(guān)。而政策的引導(dǎo)就增加了中小企業(yè)得到更多貸款的機(jī)會(huì)，使后金融危機(jī)時(shí)期能安全的度過。5、建立完善的中小金融結(jié)構(gòu)體系，這對(duì)的中小企業(yè)以后能順利融資的前途是個(gè)長(zhǎng)久的保障，完善的體系同時(shí)也意味著我們將有更強(qiáng)的抗危機(jī)能力，在同樣的危機(jī)來臨時(shí)，廣大中小企業(yè)不會(huì)應(yīng)融資難而走如絕境，面臨倒閉。6、發(fā)展中小企業(yè)資本市場(chǎng)。現(xiàn)在市場(chǎng)上大部分的融資結(jié)構(gòu)主要面向大企業(yè)，國(guó)營(yíng)企業(yè)，外資企業(yè)，甚至跨國(guó)企業(yè)投資，因?yàn)檫@些企業(yè)一般根基深厚，市場(chǎng)占有率大，實(shí)力雄厚，融資風(fēng)險(xiǎn)較低。中小企業(yè)則恰好相反，這無疑也是中小企業(yè)融資難的重要原因。但是中小企業(yè)數(shù)量極大，占據(jù)各行各業(yè)，也有深遠(yuǎn)的市場(chǎng)，其融資需求總量也驚人的龐大。這樣一個(gè)廣闊的融資市場(chǎng)無疑需要發(fā)展和鞏固，政府在這方面也需要關(guān)注。但是，金融危機(jī)以來，我國(guó)政府出臺(tái)了許多相關(guān)的政策制度來支持中小企業(yè)的發(fā)展,但總體上政府部門對(duì)中小企業(yè)的扶持力度還是不夠。根據(jù)廣西大學(xué)商學(xué)院馮文光,伍敏在《我國(guó)中小企業(yè)融資研究分析》中指出的“長(zhǎng)期以來,政府扶持政策一直實(shí)行傾向于能提供較大稅收的大型企業(yè),而盡管這些年來政府政策有所轉(zhuǎn)變,但并沒發(fā)生實(shí)質(zhì)性的變化。尤其是國(guó)家對(duì)國(guó)有企業(yè)實(shí)行大規(guī)模的優(yōu)惠政策,而對(duì)中小企業(yè)仍然不能享受這些優(yōu)惠政策。而現(xiàn)實(shí)中政策缺乏實(shí)質(zhì)的操作性,也使優(yōu)惠政策在執(zhí)行中沒有實(shí)質(zhì)性的對(duì)中小企業(yè)起到優(yōu)惠。在我國(guó),中小企業(yè)雖然采取了差別利率、兩免三減或第一年免征所得稅等稅收優(yōu)惠政策,但由于中小企業(yè)是小規(guī)模納稅人,在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中,本應(yīng)享受的優(yōu)惠政策往往實(shí)際最終無法現(xiàn)?！蹦壳巴ㄟ^抽樣調(diào)查發(fā)現(xiàn)，廣大中小企業(yè)對(duì)政府的期望方向主要就是以下幾方面，首先，對(duì)江蘇省內(nèi)南北各地的中小企業(yè)的調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，大部分企業(yè)認(rèn)為，搭建銀企平臺(tái)是目前最為迫切的需要，能迅速滿足廣大中小企業(yè)在后金融危機(jī)時(shí)期對(duì)融資的需求，是現(xiàn)在這個(gè)時(shí)期政府工作的重點(diǎn)所在。其次中小企業(yè)的焦點(diǎn)落在利用政策引導(dǎo)大的金融結(jié)構(gòu)向中小企業(yè)貸款。中小企業(yè)對(duì)實(shí)力雄厚的大型金融結(jié)構(gòu)的貸款很看著，得到它們的投資很大程度上意味這企業(yè)能獲得更好的發(fā)展前途，更廣闊的資源空間。對(duì)建立完善的中小金融結(jié)構(gòu)體系和發(fā)展成熟的中小企業(yè)資本市場(chǎng)是省內(nèi)中小企業(yè)對(duì)以后長(zhǎng)期穩(wěn)定融資環(huán)境的需求，是利國(guó)利民的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展方向。更多的創(chuàng)業(yè)投資基金和信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)則能進(jìn)一步保障中小企業(yè)融資難題的解決?？傊?，解決中小企業(yè)融資難問題應(yīng)堅(jiān)持“政府主導(dǎo)、市場(chǎng)運(yùn)作”的原則，以企業(yè)自身建設(shè)為突破口，充分發(fā)揮信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的作用，搭建銀企間溝通與合作的橋梁為主要措施，逐步緩解中小企業(yè)融資難的困局。江蘇省內(nèi)廣大中小企業(yè)對(duì)政府是充滿信心的，相信國(guó)家會(huì)引導(dǎo)它們一同安全度過難關(guān)。并在不久的未來再創(chuàng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的新高。（二）加強(qiáng)中小企業(yè)自身發(fā)展，增強(qiáng)其內(nèi)在融資能力。根據(jù)之前的關(guān)于融資現(xiàn)狀的原因分析，中小企業(yè)規(guī)模小，融資渠道狹窄和獲得信貸支持少，中小企業(yè)信用觀念不強(qiáng)是抽樣調(diào)查中反映出的主要問題。為了改變現(xiàn)在中小企業(yè)所處的不良狀況，中小企業(yè)應(yīng)該在下階段抓住機(jī)遇，不斷提高自身的融資能力，改善信用不足，管理不規(guī)范，體制不夠健全、不透明等中小企業(yè)的普遍不足；健全財(cái)會(huì)體制，使更多的金融機(jī)構(gòu)貸的“放心”。（三）金融機(jī)構(gòu)應(yīng)認(rèn)真貫徹國(guó)家相關(guān)法律，改善金融服務(wù)?！吨腥A人民共和國(guó)小企業(yè)促進(jìn)法》第15條規(guī)定：“各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)中小企業(yè)提供金融支持，努力改進(jìn)金融服務(wù)，轉(zhuǎn)變服務(wù)作風(fēng)，增強(qiáng)服務(wù)意識(shí)，提高服務(wù)質(zhì)量。各商業(yè)銀行和信用社應(yīng)當(dāng)改善信貸管理，擴(kuò)展服務(wù)領(lǐng)域，開發(fā)適應(yīng)中小企業(yè)發(fā)展的金融產(chǎn)品，調(diào)整信結(jié)構(gòu)，為中小企業(yè)提供信貸、結(jié)算、財(cái)務(wù)咨詢、投資管理等方面的服務(wù)。國(guó)家政策性金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在其業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)范圍內(nèi)，采取多種形式，為中小企業(yè)提供金融服務(wù)?！保ㄋ模┙⒑屯晟茡?dān)保體系，加大扶持力度。目前也有近四分之一的中小企業(yè)認(rèn)為擔(dān)保機(jī)構(gòu)對(duì)后金融危機(jī)時(shí)期的經(jīng)濟(jì)恢復(fù)起著重要作用。要加大對(duì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)注冊(cè)資本金的投入，擴(kuò)大擔(dān)保規(guī)模，增加擔(dān)保供應(yīng)量，緩解資金不足給在企業(yè)帶來的融資難；同時(shí)對(duì)商業(yè)性擔(dān)保機(jī)構(gòu)要加大扶持的政策力度，落實(shí)到位；還要積極引導(dǎo)和推進(jìn)互助型擔(dān)保機(jī)構(gòu)，推動(dòng)和發(fā)展以企業(yè)出資為主，為產(chǎn)業(yè)集群、行業(yè)商會(huì)企業(yè)貸款提供擔(dān)保服務(wù)的互助式會(huì)員擔(dān)保機(jī)構(gòu)。最重要的是逐步完善對(duì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的有效監(jiān)管，保障擔(dān)保體系的安全運(yùn)行。（五）引導(dǎo)建立中小企業(yè)信用評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)。中小企業(yè)一直面臨信用問題，因此對(duì)中小企業(yè)的合同信用、質(zhì)量信用、勞動(dòng)信用、環(huán)保信用、納稅信用、司法信用的提高具有重要的作用。對(duì)企業(yè)全面評(píng)價(jià)，以減少商業(yè)銀行貸款審查的難度和監(jiān)督成本，是盡快建立中小企業(yè)所需的良好信用環(huán)境和秩序的重要支撐。五、結(jié)束語在對(duì)江蘇省中小企業(yè)在后金融危機(jī)時(shí)期的融資狀況進(jìn)行研究的基礎(chǔ)上，本文認(rèn)為，在肯定了度過金融危機(jī)的過程中我們?nèi)〉玫某煽?jī)的同時(shí)，我省中小企業(yè)融資方面還存在諸多問題和困難，在短期內(nèi)改變中小企業(yè)的融資的現(xiàn)狀是不現(xiàn)實(shí)的，完善江蘇省中小企業(yè)的融資結(jié)構(gòu)，創(chuàng)造一個(gè)良好的融資環(huán)境將是一個(gè)長(zhǎng)期的工作。但本文也相信，隨著我國(guó)政府對(duì)中小企業(yè)融資問題的重視以及全體中小企業(yè)融資信用意識(shí)的加強(qiáng)，中小企業(yè)融資難在我省必將得到重視和發(fā)展，政府的相關(guān)政策也將越來越全面和實(shí)用。參考文獻(xiàn)：[1]李紅玲.《當(dāng)前江蘇省