金融危機(jī)下我國(guó)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)模式探討

金融危機(jī)下我們國(guó)家商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)模式探討論文內(nèi)容摘要：在金融危機(jī)的條件下,我們國(guó)家的商業(yè)銀行也不會(huì)獨(dú)善其身。本文就我們國(guó)家商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)形式發(fā)展的現(xiàn)在狀況結(jié)合金融危機(jī)與國(guó)際銀行業(yè)發(fā)展的趨勢(shì),討論金融危機(jī)下我們國(guó)家商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)形式。論文本文關(guān)鍵詞語(yǔ)：金融危機(jī),商業(yè)銀行,形式一、商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)形式理論及其發(fā)展歷程(一)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)形式理論商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)形式重要是指分業(yè)經(jīng)營(yíng)和混業(yè)經(jīng)營(yíng),本質(zhì)上是指金融業(yè)內(nèi)部的分工與協(xié)作關(guān)系。金融功能是以金融工具為載體實(shí)現(xiàn)的,根據(jù)金融工具的不同特點(diǎn),在金融業(yè)內(nèi)部可劃分不同的子行業(yè),如銀行業(yè)、證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)、基金業(yè)、信托業(yè)等。不同的金融工具可實(shí)現(xiàn)同一金融功能,因而,金融業(yè)內(nèi)的各子行業(yè)在功能上有重合之處。正由于金融自己的這種行業(yè)分類的特點(diǎn),使金融業(yè)構(gòu)成了分業(yè)經(jīng)營(yíng)和混業(yè)經(jīng)營(yíng)的概念。關(guān)于分業(yè)經(jīng)營(yíng)概念很模糊,從歷史的發(fā)展經(jīng)過來(lái)看,每個(gè)國(guó)家都有不同的標(biāo)準(zhǔn),但都是為了適應(yīng)不同的金融環(huán)境。在金融危機(jī)發(fā)生的時(shí)候,各國(guó)監(jiān)管當(dāng)局都選擇比較保守的經(jīng)營(yíng)形式——分業(yè)經(jīng)營(yíng),由于他們把商業(yè)銀行倒閉的原因歸因于大規(guī)模參與證券業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)。所以各國(guó)都出臺(tái)了相關(guān)的法律,加強(qiáng)了資本市場(chǎng)監(jiān)管;如今意義上的分業(yè)經(jīng)營(yíng)是指銀行與具有獨(dú)立的法人資格的其它金融機(jī)構(gòu)的分離。混業(yè)經(jīng)營(yíng)從歷史上看都是為了躲避金融當(dāng)局的監(jiān)管和適應(yīng)金融創(chuàng)新而發(fā)展的，一般來(lái)說(shuō),有詳細(xì)的業(yè)務(wù)的混合經(jīng)營(yíng)以及金融控股公司兩種類型。業(yè)務(wù)的混合經(jīng)營(yíng)賦予商業(yè)銀行更多的參與資本市場(chǎng)交易的權(quán)利,從這個(gè)意義上來(lái)說(shuō),銀行家不僅僅從事貨幣市場(chǎng)的信貸與中間業(yè)務(wù)。金融控股公司是商業(yè)銀行大規(guī)模擴(kuò)張以及尋求規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益的結(jié)果，國(guó)際上比較成熟的銀行金融機(jī)構(gòu)大都采取金融控股公司的形式,金融控股公司是國(guó)際銀行業(yè)發(fā)展的趨勢(shì)?！捕成虡I(yè)銀行經(jīng)營(yíng)形式發(fā)展歷程國(guó)際金融市場(chǎng)上,商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)形式大都經(jīng)歷了“混業(yè)——分業(yè)——混業(yè)〞的發(fā)展經(jīng)過。20初,隨著眾多大型工業(yè)的興起和繁榮,證券市場(chǎng)的繁榮和膨脹,商業(yè)銀行憑仗著雄厚的資金實(shí)力,通過貸款和股權(quán)投資躋身證券市場(chǎng),積極開展投資銀行業(yè)務(wù),共享巨額利潤(rùn)；另一方面,投資銀行不只通過證券業(yè)大發(fā)其財(cái),同時(shí)也向商業(yè)銀行浸透,通融短期資金以擴(kuò)大資金來(lái)源。結(jié)果,商業(yè)銀行和投資銀行在業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)方面的限制被徹底打破，兩者最終嚴(yán)密地互相融合。1929年至1933年經(jīng)濟(jì)危機(jī)的爆發(fā)使美國(guó)銀行體系瓦解,股市暴跌，并引起全社會(huì)恐慌。無(wú)論是部門、經(jīng)濟(jì)學(xué)界還是工商人士都以為,商業(yè)銀行大批倒閉是由于大規(guī)模參與證券和保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。美國(guó)為了加強(qiáng)資本市場(chǎng)的控制,于1933年頒布了〔格拉斯——斯蒂格爾法〕,該法規(guī)定商業(yè)銀行施行分業(yè)經(jīng)營(yíng)。受美國(guó)影響,日本在1948年制訂了〔證券交易法〕,對(duì)銀行與證券業(yè)的分離做了法律上的規(guī)定。進(jìn)而構(gòu)成了二戰(zhàn)后銀行業(yè)分業(yè)經(jīng)營(yíng)的格局。20世紀(jì)七八十年代,伴隨著新技術(shù)革命和金融創(chuàng)新浪潮的涌起,各國(guó)出臺(tái)了一系列放松管制的規(guī)定,銀行業(yè)逐步構(gòu)成混業(yè)經(jīng)營(yíng)的趨勢(shì)。1999年11月美國(guó)國(guó)會(huì)通過了〔金融效勞如今化法案〕,取消了〔格拉斯——斯蒂格爾法〕對(duì)商業(yè)銀行、證券公司跨界經(jīng)營(yíng)的限制。與此同時(shí),英、法、日等國(guó)也允許投資銀行從事一些商業(yè)銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù),銀行業(yè)又進(jìn)入混業(yè)經(jīng)營(yíng)的時(shí)代。二、現(xiàn)前階段我們國(guó)家商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)形式我們國(guó)家商業(yè)銀行保守的經(jīng)營(yíng)形式,在一定水平上淡化了金融危機(jī)對(duì)我們國(guó)家銀行業(yè)的沖擊，但我們也要深刻的認(rèn)識(shí)到金融改革對(duì)我們國(guó)家銀行業(yè)以及國(guó)民經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期健康發(fā)展的主要性。當(dāng)下,基于理論與理論商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)形式有兩種：一種是分業(yè)經(jīng)營(yíng),分業(yè)管理；另一種是混業(yè)經(jīng)營(yíng),綜合發(fā)展。當(dāng)下,中國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)形式主體是分業(yè)經(jīng)營(yíng),在分業(yè)經(jīng)營(yíng)的形式下理論混業(yè)經(jīng)營(yíng)。根據(jù)〔中國(guó)商業(yè)銀行法〕第四十三條,我們國(guó)家現(xiàn)前階段對(duì)銀行業(yè)實(shí)行的是較為嚴(yán)格的“分業(yè)經(jīng)營(yíng)〞制度〔即銀行不得投資于證券、信托、保險(xiǎn)這三項(xiàng)業(yè)務(wù)〕?！惨弧撤謽I(yè)經(jīng)營(yíng)中業(yè)務(wù)的混業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的混業(yè)經(jīng)營(yíng)其政策根據(jù)是2001年6月中國(guó)人民銀行發(fā)布的〔商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定〕,明確商業(yè)銀行在經(jīng)過人民銀行批準(zhǔn)以后,可創(chuàng)辦代理證券業(yè)務(wù)、金融衍生業(yè)務(wù)、投資基金托管、財(cái)政參謀等投資銀行業(yè)務(wù)以及代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。在這樣的背景下，貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)長(zhǎng)期分離的格局已經(jīng)改變。金融機(jī)構(gòu)的三架馬車銀行、證券公司、保險(xiǎn)公司的聯(lián)絡(luò)越來(lái)越嚴(yán)密。這種經(jīng)營(yíng)形式對(duì)于加強(qiáng)對(duì)商業(yè)銀行的管理,提升商業(yè)銀行的專業(yè)技術(shù)和管理水平,防備金融風(fēng)險(xiǎn),加強(qiáng)金融穩(wěn)定起了很大的作用?！捕辰鹑诳毓晒驹谖覀儑?guó)家的理論當(dāng)前,我們國(guó)家的金融控股集團(tuán)公司處于無(wú)法可依的自覺式起步階段,相關(guān)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)與法律還不是很完善。很多實(shí)體的金融控股公司背景大多數(shù)是民營(yíng)企業(yè),有較強(qiáng)實(shí)力的國(guó)有四大商業(yè)銀行還處在對(duì)非銀行金融機(jī)構(gòu)的控股階段。三、金融危機(jī)下我們國(guó)家商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)形式選擇2007年下半年美國(guó)次貸危機(jī)爆發(fā)以來(lái),以金融衍生品泡沫幻滅帶來(lái)的投資者對(duì)金融行業(yè)的自信心危機(jī)席卷全球，華爾街五大投資銀行中，貝爾斯登和美林相繼被銀行收買，雷曼兄弟破產(chǎn)倒閉,而剩下的高盛、摩根斯坦利也因形勢(shì)所迫轉(zhuǎn)型為銀行控股公司。這場(chǎng)禍起金融衍生品的金融行業(yè)危機(jī)離不開銀行業(yè)的穿插經(jīng)營(yíng)。在銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)范圍愈加自在的同時(shí),金融監(jiān)管體制卻沒有得到相應(yīng)的完善。結(jié)合以上分析,我們應(yīng)該結(jié)合我們國(guó)家詳細(xì)的國(guó)情,選擇合適我們國(guó)家國(guó)情的商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)形式?！惨弧吃诮鹑谖C(jī)的情況下,分業(yè)經(jīng)營(yíng)是合適我們國(guó)家現(xiàn)前階段特殊國(guó)情的。理論業(yè)務(wù)的混業(yè)經(jīng)營(yíng)需要金融機(jī)構(gòu)當(dāng)事人嚴(yán)格的內(nèi)部控制和金融業(yè)監(jiān)管當(dāng)局嚴(yán)格的監(jiān)管。其原因是：1.現(xiàn)前階段,我們國(guó)家的金融機(jī)構(gòu)發(fā)展不是很健全,尤其是在實(shí)行嚴(yán)格的資本管制的條件下,我們國(guó)家國(guó)有商業(yè)銀行的資產(chǎn)規(guī)模在金融機(jī)構(gòu)占領(lǐng)很大的比重,作為非金融性借款者的資金來(lái)源,其主要性不可言語(yǔ)。從這個(gè)角度來(lái)說(shuō),我們國(guó)家國(guó)有商業(yè)銀行的資產(chǎn)狀態(tài)與資金運(yùn)用的收益直接關(guān)系到我們國(guó)家的宏觀經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定。據(jù)銀監(jiān)會(huì)初步統(tǒng)計(jì)，截至2008年12月末，中國(guó)境內(nèi)商業(yè)銀行〔包含國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行和外資銀行〕不良貸款余額5681.8億元,比年初大幅減少7002.4億元;不良貸款率為2.45%,比年初大幅下降3.71個(gè)百分點(diǎn),結(jié)合數(shù)據(jù)分析,國(guó)有商業(yè)銀行資本充分率全部達(dá)標(biāo);總體看商業(yè)銀行已經(jīng)不存在貸款損失專項(xiàng)預(yù)備金缺口，比照金融危機(jī)下國(guó)外的商業(yè)銀行大規(guī)模資產(chǎn)沖銷的問題資產(chǎn)，我們國(guó)家國(guó)有的商業(yè)銀行是穩(wěn)健發(fā)展的。2.從歷次金融危機(jī)來(lái)看，銀行業(yè)都會(huì)碰到衰退的問題，重要是傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)在規(guī)模和贏利能力上的下降。但是，我們國(guó)家的金融機(jī)構(gòu)發(fā)展格局不存在這樣的問題。商業(yè)銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的衰退重要原因有：⑴獲取資金成本的優(yōu)勢(shì)下降〔從銀行的負(fù)債角度來(lái)看〕，一方面我們國(guó)家的高儲(chǔ)蓄率與低通貨膨脹的實(shí)際存款利率使得銀行獲得大量的廉價(jià)負(fù)債，另一方面銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)之間的競(jìng)爭(zhēng)嚴(yán)重不足，加強(qiáng)了銀行在爭(zhēng)取資金方面的競(jìng)爭(zhēng)力，使得銀行擁有對(duì)其他金融機(jī)構(gòu)的低成本優(yōu)勢(shì)。⑵資金運(yùn)用的收益優(yōu)勢(shì)的下降〔從銀行的資產(chǎn)角度來(lái)看〕，我們國(guó)家國(guó)有商業(yè)銀行的收益重要得益于大規(guī)模的放貸，考慮到在我們國(guó)家資本市場(chǎng)融資不是很完善的條件，借款者還是只要通過銀行能力獲得資金。我們國(guó)家國(guó)有的商業(yè)銀行不存在資金運(yùn)用的收益的下降。3.我們國(guó)家國(guó)有商業(yè)銀行的國(guó)際銀行業(yè)務(wù)不成熟的外部環(huán)境的需要。伴隨著貿(mào)易全球化，國(guó)際銀行業(yè)務(wù)在一個(gè)國(guó)家銀行機(jī)構(gòu)也越來(lái)越主要。重要是基于下面幾個(gè)方面考慮：⑴尋求成本規(guī)模帶來(lái)的利潤(rùn)，重要表如今國(guó)外機(jī)構(gòu)與業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)張；⑵風(fēng)險(xiǎn)的分散與轉(zhuǎn)移；⑶對(duì)本國(guó)監(jiān)管的躲避。我們國(guó)家國(guó)有商業(yè)銀行國(guó)際業(yè)務(wù)不成熟重要是從風(fēng)險(xiǎn)方面來(lái)考慮的，由于當(dāng)下我們國(guó)家十分缺乏對(duì)國(guó)際金融市場(chǎng)非常熟悉的人才，尤其是缺乏熟悉衍生產(chǎn)品市場(chǎng)的人才。4.一個(gè)國(guó)家成熟的銀行體系需要合理與嚴(yán)格的監(jiān)管體系。當(dāng)下我們國(guó)家的國(guó)有商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)上的混業(yè)經(jīng)營(yíng)才剛剛起步，相關(guān)的法律規(guī)章制度還不是很完善，假如在沒有合理與嚴(yán)格的監(jiān)管體系以及金融機(jī)構(gòu)當(dāng)事人嚴(yán)格的內(nèi)控的機(jī)制下，一步到位的實(shí)行混業(yè)經(jīng)營(yíng)勢(shì)必會(huì)帶來(lái)我們國(guó)家金融體系的混亂?！捕硰馁Y源的利用效率以及公平競(jìng)爭(zhēng)的角度講，我們國(guó)家國(guó)有商業(yè)銀行要逐步選擇金融控股公司的形式。任何新事物的選擇，都要符合一個(gè)國(guó)家的基本國(guó)情。一個(gè)成熟的金融體系是需要效率與公平的，但更主要的是穩(wěn)健的經(jīng)營(yíng)與發(fā)展。從我們國(guó)家當(dāng)下金融系統(tǒng)發(fā)展的現(xiàn)在狀況來(lái)看，完全的理論金融控股公司需要具備下面條件：1.建立合理的金融控股公司內(nèi)部控制機(jī)制以及獨(dú)立于金融控股公司之外的評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)。合理的內(nèi)部控制機(jī)制是金融控股公司的防火墻，獨(dú)立的評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)能夠促進(jìn)公司治理。2.合理健康的實(shí)體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)墙⒔鹑诳毓晒镜幕A(chǔ)。要建立集約化的經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)鏈，金融控股公司的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的沖擊非常大，這就是次貸危機(jī)迅速的傳播到其他金融領(lǐng)域并對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生宏大的毀壞的原因。3.良好的國(guó)民理財(cái)與儲(chǔ)蓄觀念，我們國(guó)家國(guó)民良好的理財(cái)與儲(chǔ)蓄觀念是防備一切經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)的保障。從以上分析能夠看出，我們國(guó)家商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)形式首要尋求的是金融體系的穩(wěn)定，然后才是低成本和高效率。我們應(yīng)結(jié)合我們國(guó)家的詳細(xì)國(guó)情，在我們國(guó)家的特殊國(guó)情下實(shí)行分業(yè)經(jīng)營(yíng)向混業(yè)經(jīng)營(yíng)的逐步過度，進(jìn)一步探尋求索和完