基金基礎170題答案解讀

第一篇基金行業(yè)概覽1-5DDBAC6-10DACBA11-15BBADC16-20DBDAC21-25CBBCC26-30CCDDB31-35ABDDB36-40BBBCD41-45DCBBC46-50CACAD51-55DCABB56-60AADCB61-65DDDCC66-70ADCCD71-75BACAD76-80DCCBB81-85DDDAA86-90CDBAC91-95BDDCC96-100DBBDD101-105BABAD106-110AABDD111-115CADCC116-120AACBC121-125CBCCA126-130DDDCD131-135DCCCC136-140CADBB1.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：26解析：開放式基金成為證券投資基金的主流產品。2.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：49解析：保本基金的投資目標是在鎖定風險的同時力爭有機會獲得潛在的高回報。3.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：15解析：為基金提供服務的基金托管人、基金管理人一般按基金合同的規(guī)定從基金資產中收取一定比例的托管費、管理費，并不參與基金收益的分配。4.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：50解析：安全墊是風險投資可承受的最高損失限額。5.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：ETF最早產生于加拿大，但其發(fā)展與成熟主要是在美國。6.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：40解析：國外許多著名的基金管理公司如富達、摩根在向國外擴張時都紛紛采取了傘形基金的形式。7.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：47解析：貨幣市場基金不得投資于以下金融工具：(1)股票：(2)可轉換債券；(3)剩余期限超過397天的債券；(4)信用等級在AAA級以下的企業(yè)債券；(5)國內信用評級機構評定的A一1級或相當于A一1級的短期信用級別及其該標準以下的短期融資券；(6)流通受限的證券。8.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：30解析：2007年7月，新的企業(yè)會計準則在基金業(yè)得到全面實施，為基金行業(yè)更為透明準確的信息披露提供了保證。9.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：23解析：封閉式基金每周公布基金單位資產凈值，每季度公布資產組合。10.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：48解析：混合基金的風險低于股票基金，預期收益則要高于債券基金。11.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：28解析：1992年11月，經中國人民銀行總行批準的國內第一家投資基金-淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)投資基金（簡稱“淄博基金”）正式設立，并于1993年8月在上海證券交易所掛牌上市，成為我國首只在證券交易所上市交易的投資基金，該基金為公司型封閉式基金，募集規(guī)模1億元人民幣，60%投向淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)，40%投向上市公司。12.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：50解析：投資組合顯示凈值超過價值底線的數額，通常被稱為安全墊。13.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：51解析：南方基金是國內最早開發(fā)保本基金產品的公司。2003年5月，南方基金發(fā)行了國內第一只保本基金-南方避險增值基金。14.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：54解析：套利機制使得ETF不會出現類似封閉式基金二級市場大幅折價交易、股票大幅溢價交易現象。15.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：28解析：相對于1997年《證券投資基金管理暫行辦法》實施以后發(fā)展起來的證券投資基金，習慣上將1997年以前設立的基金稱為“老基金”。16.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：16解析：股票和債券是直接投資工具，籌集的資金主要投向實業(yè)領域；基金是一種間接投資工具，所籌集的資金主要投向有價證券等金融工具或產品。17.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：15解析：股票反映的是一種所有權關系，是一種所有權憑證；債券反映的是債權債務關系，是一種債權憑證；基金反映的是一種信托關系，是一種受益憑證。18.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：38解析：根據中國證監(jiān)會頒布的、于2014年8月8日正式生效的《公開募集證券投資基金運作管理辦法》，將公募證券投資基金劃分為股票基金、債券基金、貨幣市場基金、混合基金以及基金中的基金等類別。19.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：42解析：股票基金凈值的計算每天只進行一次，因此每一交易日股票基金只有1個價格。20.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：22解析：契約型基金與公司型基金的區(qū)別包括：①法律主體資格不同；②投資者的地位不同；③基金營運依據不同。21.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：22解析：封閉式基金的基金份額是固定的，在封閉期限內未經法定程序認可不能增減；開放式基金規(guī)模不固定，投資者可隨時提出申購或贖回申請，基金份額會隨之增加或減少。22.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：40解析：本題考查在岸基金的概念。23.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：封閉式基金是指基金份額在基金合同期限內固定不變，基金份額可以在依法設立的證券交易所交易，但基金份額持有人不得申請贖回的一種基金運作方式。24.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：22解析：封閉式基金份額固定，在完成募集后，基金份額在證券交易所上市交易。投資者買賣封閉式基金份額，只能委托證券公司在爭取那交易所按市價買賣，交易在投資者之間完成。開放式基金份額不固定，投資者可以按照基金管理人確定的時間和地點向基金管理人或其銷售代理人提出申購、贖回申請，交易在投資者與基金管理人之間完成。25.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：24解析：公募基金主要具有如下特征：可以面向社會公眾公開發(fā)售基金份額和宣傳推廣，基金募集對象不固定；投資金額要求低，適宜中小投資者參與；必須遵守基金法律和法規(guī)的約束，并接受監(jiān)管部門的嚴格監(jiān)管。26.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：19解析：我國的基金自律組織是2012年6月6日成立的中國證券投資基金業(yè)協會。（此處教材有誤，2012年6月6日，中國證券投資基金業(yè)協會正式成立。）27.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：5解析：居民是社會最古老、最基本的經濟主體，在從自給自足經濟向市場經濟的逐步發(fā)展中，居民的經濟活動與金融的聯結越來越緊密。28.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：46解析：目前我國貨幣市場基金能夠進行投資的金融工具主要包括：①現金；②1年以內（含1年）的銀行定期存款、大額存單；③剩余期限在397天以內（含397天）的債券；④期限在1年以內（含1年）的債券回購；⑤期限在1年以內（含1年）的中央銀行票據；⑥剩余期限在397天以內（含397天）D鞥資產支持證券。29.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：我國的證券投資基金依據基金合同設立，基金份額持有人、基金管理人與基金托管人是基金合同的當事人，簡稱基金當事人。30.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：QDII基金為國內投資者參與國際市場投資提供了便利。31.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：42解析：股票基金提供了一種長期的投資增值性，可供投資者用來滿足教育支出、退休支出等遠期支出的需要。32.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：22解析：封閉式基金一般有一個固定的存續(xù)期；而開放式基金一般是無存續(xù)期限的。33.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：11解析：另類投資基金，是指投資于傳統(tǒng)的股票、債券之外的金融和實物資產的基金，如房地產、證券化產品、對沖基金、大宗商品、黃金、藝術品等。34.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：43解析：價值型股票可以進一步被細分為低市盈率股、藍籌股、收益型股票、防御型股票、逆勢型股票等，從而有藍籌股基金、收益型基金等。35.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：增長型基金是指以追求資本增值為基本目標，較少考慮當期收入的基金，主要以具有良好增長潛力的股票為投資對象。36.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：14解析：證券投資基金在日本和臺灣地區(qū)被稱為證券投資信托基金。37.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：基金管理人是基金產品的募集者和基金的管理者，其最主要的職責就是按照基金合同的約定，負責基金資產的投資運作，在風險控制的基礎上為基金投資者爭取最大的投資收益。38.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：LOF是我國對證券投資基金的一種本土化創(chuàng)新。39.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：基金份額持有人即基金投資者，是基金的出資人、基金資產的所有者和基金投資回報的受益人。40.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：18解析：除基金管理人與基金托管人外，基金市場還有許多面向基金提供各類服務的其他機構。這些機構主要包括基金銷售機構、銷售支付機構、份額登記機構、估值核算機構、投資顧問機構、評價機構、信息技術系統(tǒng)服務機構以及律師事務所、會計師事務所等。41.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：29解析：到2003年年底，我國開放式基金在數量上已超過了封閉式基金成為證券投資基金的主要形式，資產凈值不相上下。之后，開放式基金的數目和資產規(guī)模均遠遠超過封閉式基金。42.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：31解析：2012年6月6日，中國證券投資基金業(yè)協會正式成立。43.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：7解析：委托方為投資者，受托方為資產管理人。資產管理人根據投資者授權，進行資產投資管理，承擔受托人義務。44.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：46解析：貨幣市場工具通常指到期日不足1年的短期金融工具。45參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：為了保證基金資產的安全，《證券投資基金法》規(guī)定，基金資產必須由獨立于基金管理人的基金托管人保管，從而使基金托管人成為基金的當事人之一。46.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：18解析：基金估值核算機構擬從事公開募集基金估值核算業(yè)務的，應當向中國證監(jiān)會申請注冊。47.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：本題考查分級基金的概念。48.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：收入型基金是以追求穩(wěn)定的經常性收入為基本目標的基金，主要以大盤藍籌股、公司債、政府債券等穩(wěn)定收益證券為投資對象。49.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：24解析：投資基金的出現與世界經濟的發(fā)展有著密切的關系，世界上第一只公認的證券投資基金-“海外及殖民地政府信托”誕生在1868的英國。50.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：18解析：目前可申請從事基金代理銷售的機構主要包括商業(yè)銀行、證券公司、保險公司、證券投資咨詢機構、獨立基金銷售機構。51.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：根據中國證監(jiān)會對基金類別的分類標準，基金資產80%以上投資于股票的為股票基金。52.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：2014年8月生效的《公開募集證券投資基金運作管理辦法》中規(guī)定，80%以上的基金資產投資于其他基金份額的，為基金中的基金。53.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：開放式基金是指基金份額不固定，基金份額可以在基金合同約定的時間和場所進行申購或者贖回的一種基金運作方式。54.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：45解析：單一債券的信用風險比較集中，而債券基金通過分散投資可以有效避免單一債券可能面臨的較高的信用風險。55.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：基金管理人在基金運作中具有核心作用，基金產品的設計、基金份額的銷售與注冊登記、基金資產的管理等重要職能多半由基金管理人或基金管理人選定的其他服務機構承擔。56.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：29解析：2001年9月，我國第一只開放式基金-華安創(chuàng)新誕生。57.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：16解析：基金反映的是一種信托關系，是一種受益憑證，投資者購買基金份額就成為基金的受益人。58.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：53解析：實物申購、贖回機制是ETF基金最大的特色。59.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：43解析：逆勢型股票是指價值被低估或非市場熱點的一類股票，往往是典型的周期性衰退公司的股票。60.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：43解析：價值型股票基金的投資風險要低于成長型股票基金，但回報通常也不如成長型股票基金。61.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：20解析：選項D屬于基金監(jiān)管機構的職責。62.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：15解析：基金投資收益在扣除由基金承擔的費用后的盈余全部歸基金投資者所有。63.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：23解析：特別是為滿足基金贖回的需要，開放式基金必須保留一定的現金資產，并高度重視基金資產的流動性，這在一定程度上會給基金的長期經營業(yè)績帶來不利影響。64.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：28解析：1992年11月經深圳市人民銀行批準設立了深圳市投資基金管理公司，發(fā)起設立了當時國內規(guī)模最大的封閉式基金-天驥基金。65.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：40解析：根據基金的資金來源和用途可以將基金分為在岸基金和離岸基金。66.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：10解析：對沖基金一般采用私募方式，廣泛投資于金融衍生產品。67.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：46解析：貨幣市場基金是厭惡風險、對資產流動性和安全性要求較高的投資者進行短期投資的理想工具。68.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：21解析：在我國，契約型基金是依據基金管理人、基金托管人之間所簽署的基金合同設立。69.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：根據運作方式的不同，基金分為封閉式基金和開放式基金；根據投資對象的不同，基金分為股票基金、債券基金、貨幣市場基金、混合基金等。70.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：6解析：衍生金融工具包括遠期合約、期貨合約、期權合約、互換協議等，其種類仍在不斷增加。衍生金融工具在金融交易中具有套期保值、防范風險的作用。71.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：46解析：貨幣市場進入門檻很高，在很大程度上限制了一般投資者的進入。72.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：QDⅡ基金是指在一國境內設立，經該國有關部門批準從事境外證券市場的股票、債券等有價證券投資的基金。73.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：43解析：價值型股票通常是指收益穩(wěn)定、價值被低估、安全性較高的股票，其市盈率、市凈率通常較低。成長型股票通常是指收益增長速度快、未來發(fā)展?jié)摿Υ蟮墓善?，其市盈率、市凈率通常較高。74.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：中 教材頁碼：28解析：1992年11月，經中國人民銀行總行批準的國內第一家投資基金-淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)投資基金（簡稱“淄博基金”）正式設立，并于1993年8月在上海證券交易所掛牌上市，成為我國首只在證券交易所上市交易的投資基金，該基金為公司型封閉式基金，募集規(guī)模1億元人民幣，60%投向淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)，40%投向上市公司。75.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：22解析：契約型基金與公司型基金的區(qū)別包括：①法律主體資格不同；②投資者的地位不同；③基金營運依據不同。76.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：40解析：從基金公司經營管理的角度看，采取傘形結構比單一結構具有優(yōu)勢，表現在以下兩方面：①簡化管理；降低成本；②強大的擴張功能。77.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：18解析：基金銷售支付機構從事公開募集基金銷售支付業(yè)務的，應當按照中國證監(jiān)會的規(guī)定進行備案。78.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：40解析：公募基金主要具有如下特征：可以面向社會公眾公開發(fā)售基金份額和宣傳推廣，基金募集對象不固定；投資金額要求低，適宜中小投資者參與；必須遵守基金法律和法規(guī)的約束，并接受監(jiān)管部門的嚴格監(jiān)管。79.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：15解析：通過匯集眾多投資者的資金，積少成多，有利于發(fā)揮資金的規(guī)模優(yōu)勢。80.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：目前我國公募證券投資基金全部是契約型基金，而美國的絕大多數證券投資基金則是公司型基金。81.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：基金托管人的職責主要體現在基金資產保管、基金資金清算、會計復核以及對基金投資運作的監(jiān)督等方面。82.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：24解析：1940年《投資公司法》和1940年《投資顧問法》是美國關于共同基金的兩部最重要的法律，不但規(guī)定了對投資公司的監(jiān)管，而且規(guī)定了基金投資顧問、基金銷售商、投資公司董事、管理人員等的管理。83.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：根據中國證監(jiān)會對基金類別的分類標準，基金資產80%以上投資于債券的為債券基金。84.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：15解析：基金將眾多投資者的資金集中起來，委托基金管理人進行共同投資，表現出一種集合理財的特點。85.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：23解析：開放式基金每日公布單位資產凈值，每季度公布資產組合，每6個月公布變更的招募說明書。86.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：29解析：2002年12月，首家批準籌建的中外合資基金公司國聯安基金管理成立，基金業(yè)成為履行我國證券服務業(yè)入世承諾的先鋒。87.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：20解析：基金業(yè)協會的權力機構為全體會員組成的會員大會。88.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：22解析：與公司型基金的股東大會相比，契約型基金持有人大會賦予基金持有者的權利相對較小。公司型基金依據基金公司章程設立，基金投資者是基金公司的股東，享有股東權，按所持有的股份承擔有限責任，分享投資收益。雖然公司型基金在形式上類似于一般股份公司，但不同于一般股份公司的是，它委托基金管理公司作為專業(yè)的財務顧問來經營與管理基金資產。89.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：QDII是合格的境內機構投資者的首字母縮寫。90.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：上市開放式基金是一種既可以在場外市場進行基金份額申購、贖回，又可以在交易所（場內市場）進行基金份額交易和基金份額申購或贖回的開放式基金。91.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：中 教材頁碼：28解析：1998年3月27日，經中國證監(jiān)會批準，新成立的南方基金管理公司和國泰基金管理公司分別發(fā)起設立了規(guī)模為20億元的兩只封閉式基金-“基金開元”和“基金金泰”，由此來開了中國證券投資基金試點的序幕。92.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：49解析：為能夠保證本金安全，保本基金通常會將大部分資金投資于與基金到期日一致的債券。93.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：48解析：偏股型基金中股票的配置比例較高，債券的配置比例相對較低。通常，股票的配置比例為50%-70%，債券的配置比例為20%-40%。94.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：7解析：金融機構是金融市場上最重要的中介機構，是儲蓄轉化為投資的重要渠道。95.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：33解析：證券投資基金業(yè)在金融體系中的地位與作用包括：(1)為中小投資者拓寬了投資渠道；(2)優(yōu)化金融結構，促進經濟增長；(3)有利于證券市場的穩(wěn)定和健康發(fā)展；(4)完善金融體系和社會保障體系。96.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：21解析：公司型基金在法律上是具有獨立法人地位的股份投資公司，而股東大會是股份公司的最高權力機構。97.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：我國的證券投資基金依據基金合同設立，基金份額持有人、基金管理人與基金托管人是基金合同的當事人，簡稱基金當事人。98.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：6解析：期貨市場的交易在協議達成后并不立刻交割，而是約定在某一特定時間后進行交割，協議成交和標的交割是分離的。99.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：基金管理人是基金產品的募集者和基金的管理者，其最主要的職責就是按照基金合同的約定，負責基金資產的投資運作，在風險控制的基礎上為基金投資者爭取最大的投資收益。100.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：14解析：證券投資基金在英國和中國香港特別行政區(qū)被稱為單位信托基金。101.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：26解析：美國占據主導地位，其他國家和地區(qū)發(fā)展迅猛。102.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：增長型基金是以追求資本增值為基本目標，主要以具有良好增長潛力的股票為投資對象，較少考慮當期收入的基金。103.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：24解析：投資基金真正的大發(fā)展卻是在美國。1924年由200多名哈弗大學教授出資5萬美元在波士頓成立的“馬薩諸塞投資信托基金”被公認為美國開放式公司型共同基金的鼻祖。104.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：24解析：投資基金的出現與世界經濟的發(fā)展有著密切的關系，世界上第一只公認的證券投資基金-“海外及殖民地政府信托”誕生在1868年的英國。105.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：18解析：基金份額登記機構的主要職責包括：建立并管理投資人的基金賬戶來負責基金份額的登記；基金交易確認；代理發(fā)放紅利；建立并保管基金份額持有人名冊；法律法規(guī)或份額登記服務協議規(guī)定的其他職責。106.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：42解析：股票價格會由于投資者買賣股票數量的大小和強弱的對比而受到影響，股票基金份額凈值不會由于買賣數量或申購、贖回數量的多少而受到影響。單一股票的投資風險較為集中，投資風險較大；股票基金由于分散投資，投資風險低于單一股票的投資風險。對基金份額凈值高低進行合理與否的判斷是沒有意義的，因為基金份額凈值是由其持有的證券價格復合而成的。107.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：42解析：股票基金是應對通貨膨脹最有效的手段。108.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：根據證監(jiān)會對基金類別的分類標準，投資于股票、債券和貨幣市場工具，但股票投資和債券投資的比例不符合股票基金、債券基金所規(guī)定的的為混合基金。109.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：29解析：2000年10月8日，中國證監(jiān)會發(fā)布并實施了《開放式證券投資基金試點辦法》，由此揭開了我國開放式基金發(fā)展的序幕。110.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：50解析：基金提供的保證有本金保證、收益保證和紅利保證，具體比例由基金公司章程自行規(guī)定。111.參考答案：C測試方向：計算題 難易程度：中 教材頁碼：52解析：凈認購金額=100000÷（1+1.0%）=99009.90，認購費用=100000-99009.90=990.10，認購份額=（99009.90+50）÷1=99059.90。112.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：ETF基金最早產生于加拿大。113.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：45解析：與一般債券會有一個確定的到期日不同，債券基金由一組具有不同到期日的債券組成，因此并沒有一個確定的到期日。114.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：38解析：基金分類是進行基金評級的基礎。115.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：29解析：在封閉式基金成功試點的基礎上，2000年10月8日，中國證監(jiān)會發(fā)布并實施了《開放式證券投資基金試點辦法》，由此揭開了我國開放式基金發(fā)展的序幕。116.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：40解析：與主動型基金不同，被動型基金并不主動尋求取得超越市場的表現，而是試圖復制指數的表現。被動型基金一般選取特定的指數作為跟蹤的對象，因此通常又被稱為“指數型基金”。117.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：基金份額持有人享有的權利之一是查閱或者復制公開披露的基金信息資料。118.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：10解析：風險投資基金又叫創(chuàng)業(yè)基金。119.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：21解析：證券投資基金依據法律形式的不同，基金可分為契約型基金與公司型基金。120.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：16解析：股票投資的風險最大。121.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：16解析：通常情況下，與股票和債券相比，證券投資基金是一種風險相對適中、收益相對穩(wěn)健的投資品種。122.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：51解析：南方保本基金的保本期為3年。123.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：10解析：對沖基金起源于20世紀50年代初的美國。124.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：48解析：股債平衡型基金股票與債券的配置比例較為均衡，兩者的比例通常為40%-60%。125.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：59解析：在境內募集資金可以進行境外證券投資的機構就被稱為合格境內機構投資者。126.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：30解析：2012年12月28日，全國人大常委會審議通過了修訂后的《證券投資基金法》并于2013年6月1日正式實施。127.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：40解析：本題考查系列基金的概念。128.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：54解析：ETF是能夠進行實時套利交易的基金。129.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：14解析：證券投資基金在美國被稱為共同基金。130.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：41解析：LOF結合了銀行等代銷機構和交易所交易網絡兩者的銷售優(yōu)勢，為開放式基金銷售開辟了新的渠道。131.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：22解析：封閉式基金和開放式基金份額限制不同；投資者買賣封閉式基金份額，只能委托證券公司在證券交易所按市價買賣；封閉式基金的交易價格主要受二級市場供求關系的影響。132.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：47解析：貨幣市場基金不得投資于以下金融工具：(1)股票：(2)可轉換債券；(3)剩余期限超過397天的債券；(4)信用等級在AAA級以下的企業(yè)債券；(5)國內信用評級機構評定的A一1級或相當于A一1級的短期信用級別及其該標準以下的短期融資券；(6)流通受限的證券。133.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：15解析：證券投資基金的特點包括：①集合理財、專業(yè)管理；②組合投資、分散風險；③利益共享、風險共擔；④嚴格監(jiān)管、信息透明；⑤獨立托管、保障安全。134.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：17解析：在我國，基金管理人只能由依法設立的基金管理公司擔任。135.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：22解析：封閉式基金的交易價格主要受二級市場供求關系的影響。136.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：46解析：貨幣市場基金的長期收益率較低，并不適合進行長期投資。137.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：44解析：成長型股票可以進一步分為持續(xù)成長型股票、趨勢增長型股票、周期型股票等，從而有持續(xù)成長型基金、趨勢增長型基金等。138.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：39解析：根據投資對象可以將基金分為股票基金、債券基金、貨幣市場基金和混合基金等。139.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：19解析：基金監(jiān)管機構通過依法行使審批或批準權，依法辦理基金備案，對基金管理人、基金托管人以及其他從事基金活動的中介機構進行監(jiān)督管理，對違法違規(guī)行為進行查處，因此其在基金的運作過程中起著重要的作用。140.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：43解析：價值型股票基金的投資風險要低于成長型股票基金，但回報通常也不如成長型股票基金。平衡型基金的收益、風險則介于價值型股票基金與成長型股票基金之間。第二篇基金監(jiān)管與職業(yè)道德1-5DDBBC6-10ABDAD11-15BACAA16-20ACADD21-25CBCDB26-30DCABD31-35DDCBA36-40BBBDB41-45DBCCC46-50BABCC51-55BABAB56-60CBCDC61-65BCBDD66-70CABBD71-7576-8081-8586-9091-9596-100101-105106-110111-115116-120121-125126-130131-135136-1401.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：104解析：我國對于非公開募集基金實行產品備案制度，體現了對于非公開募集基金的區(qū)別監(jiān)管的理念。2.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：105解析：發(fā)生重大事項的，應當在10個工作日內向基金業(yè)協會報告。3.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：105解析：私募基金管理人應當于每個會計年度結束后的4個月內，向基金業(yè)協會報送經會計師事務所審計的年度財務報告和所管理私募基金年度投資運作基本情況。4.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：106解析：私募基金管理人、私募基金托管人及私募基金銷售機構應當妥善保存私募基金投資決策、交易和投資者適當性管理等方面的記錄及其他相關資料，保存期限自基金清算終止之日起不得少于10年。5.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：110解析：法律與道德表現形式不同。6.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：111解析：道德與法律的聯系：①目的一致；②內容交叉；③功能互補；④相互促進。7.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：112解析：職業(yè)道德的特征：①職業(yè)道德具有特殊性；②職業(yè)道德具有繼承性；③職業(yè)道德具有規(guī)范性；④職業(yè)道德具有具體性。8.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：113解析：職業(yè)道德具有引導、規(guī)范、評價和教化的功能，可以發(fā)揮調整職業(yè)關系、提升職業(yè)素質和促進行業(yè)發(fā)展的作用。9.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：116解析：誠實守信是基金職業(yè)道德的核心規(guī)范?；鹦袠I(yè)的本質是資產管理行業(yè)，投資人的信心和信任是支撐基金市場存續(xù)和基金行業(yè)發(fā)展的基礎。而誠實守信又是贏得投資人信心和信任的基本要素，可謂基金市場和基金行業(yè)“無信不立”。10.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：118解析：內幕信息的構成要素有三“一是來源可靠的信息；二是“重要”的信息；三是“非公開”的信息。11.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：119解析：操縱市場的構成要素有二：一是有誤導市場參與者的意圖；二是實施了歪曲證券價格或者人為虛增交易量等不當影響證券價格的行為。其中，前者是判定是否構成“操縱市場”的關鍵因素。12.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：119解析：基金經理甲與乙的行為屬于基金交易的操縱市場。因為他們有明顯的誤導市場參與者的意圖，并實施了不當影響證券價格的行為。13.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：122解析：客戶至上是調整基金從業(yè)人員與投資人之間關系的道德規(guī)范。這里的“客戶”，是指投資人，也即基金份額持有人。14.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：126解析：基金從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)活動中接觸到的秘密主要包括三類：一是商業(yè)秘密；二是客戶資料；三是內幕信息。15.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：97解析：增值服務費應當單獨繳納，不應從申購（認購）資金中扣除。16.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：100解析：代表基金份額10%以上的基金份額持有人有權自行召集。17.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：99解析：在封閉式基金存續(xù)期間，不得要求贖回基金份額?；鸱蓊~持有人享有下列權利：①分享基金財產收益；②參與分配清算后的剩余基金財產；③依法轉讓或者申請贖回其持有的基金份額；④按照規(guī)定要求召開基金份額持有人大會或者召集基金份額持有人大會；⑤對基金份額持有人大會審議事項行使表決權；⑥對基金管理人、基金托管人、基金服務機構損害其合法權益的行為依法提起訴訟；⑦基金合同約定的其他權利。公開募集基金的基金份額持有人有權查閱或者復制公開披露的基金信息資料；非公開募集基金的基金份額持有人對涉及自身利益的情況，有權查閱基金的財務會18.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：99解析：基金管理人、基金托管人和其他基金信息披露義務人應當依法披露基金信息，并保證所披露信息的真實性、準確性和完整性。19.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：99解析：公開披露基金信息，不得有下列行為：①虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏；②證券投資業(yè)績進行預測；③違規(guī)承諾收益或者承擔損失；④詆毀其他基金管理人、基金托管人或者基金銷售機構；⑤法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會規(guī)定禁止的其他行為。20.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：99解析：公開披露的基金信息包括：①基金招募說明書、基金合同、基金托管協議；②基金募集情況；③基金份額上市交易公告書；④基金資產凈值、基金份額凈值；⑤基金份額申購、贖回價格；⑥基金財產的資產組合季度報告、財務會計報告及中期和年度基金報告；⑦臨時報告；⑧基金份額持有人大會決議；⑨基金管理人、基金托管人的專門基金托管部門的重大人事變動；⑩涉及基金管理人、基金財產、基金托管業(yè)務的訴訟；?依照法律、行政法規(guī)有關規(guī)定，由國務院證券監(jiān)督管理機構規(guī)定應予披露的其他信息。21.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：98解析：基金財產應當用于下列投資：①上市交易的股票、債券；②中國證監(jiān)會規(guī)定的其他證券及其衍生品種。22.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：97解析：依據《證券投資基金銷售管理辦法》的規(guī)定，基金管理人的基金宣傳推介材料，應當事先經基金管理人負責基金銷售業(yè)務的高級管理人員和督察長檢查，出具合規(guī)意見書，并自向公眾分發(fā)或者發(fā)布之日起5個工作日內報主要經營活動所在地中國證監(jiān)會派出機構備案。23.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：96解析：基金募集失敗，基金管理人應當在基金募集期限屆滿后30日內返還投資人已交納的款項，并加計銀行同期存款利息。24.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：96解析：基金募集失敗，基金管理人應當承擔下列責任：①以其固有財產承擔因募集行為而產生的債務和費用；②在募集期限屆滿后30日內返還投資人已交納的款項，并加計銀行同期存款利息。25.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：95解析：中國證監(jiān)會應當自受理公開募集基金的募集注冊申請之日起6個月內依照法律、行政法規(guī)及中國證監(jiān)會的規(guī)定進行審查，做出注冊或者不予注冊的決定，并通知申請人；不予注冊的，應當說明理由。26.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：中 教材頁碼：95解析：選項D屬于招募說明書的內容。27.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：95解析：基金募集期限自基金份額發(fā)售之日起計算。28.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：95解析：基金管理人應當自收到準予注冊文件之日起6個月內進行基金募集。29.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：95解析：基金管理人應當自收到準予注冊文件之日起6個月內進行基金募集。30.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：94解析：注冊公開募集基金，由擬人基金管理人向中國證監(jiān)會提交下列文件：①申請報告；②基金合同草案；③基金托管協議草案；④招募說明書草案；⑤律師事務所出具的法律意見書；⑥中國證監(jiān)會規(guī)定提交的其他文件。31.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：92解析：基金托管人職責終止的，應當按照規(guī)定聘請會計師事務所對基金財產進行審計，并將審計結果予以公告，同時報中國證監(jiān)會備案。32.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：91解析：中國證監(jiān)會、中國銀監(jiān)會對有下列情形之一的基金托管人，可以取消其基金托管資格：①連續(xù)3年沒有開展基金托管業(yè)務的；②違反本法規(guī)定，情節(jié)嚴重的；③法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他情形。33.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：91解析：新基金托管人產生前，由中國證監(jiān)會指定臨時基金托管人。34.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：91解析：基金托管人職責終止的，基金份額持有人大會應當在6個月內選任新基金托管人。35.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：91解析：基金托管人整改后，應當向中國證監(jiān)會、中國銀監(jiān)會提交報告；經驗收，符合有關要求后，應當自驗收完畢之日起3日內接觸對其采取的有關措施。36.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：91解析：基金托管人職責終止的，基金份額持有人大會應當在6個月內選任新基金托管人。37.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：89解析：公開募集基金的基金管理人因違法違規(guī)、違反基金合同等原因給基金財產或者基金份額持有人合法權益造成損失，應當承擔賠償責任的，可以優(yōu)先使用風險準備金予以賠償。38.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：88解析：根據《國務院關于管理公開募集基金的基金管理公司有關問題的批復》，存在以下情形的，不得成為基金管理公司實際控制人：①因故意犯罪被判處刑罰，刑罰執(zhí)行完畢未逾3年；②凈資產低于實收資本的50%，或者或有負債達到凈資產的50%；③不能清償到期債務。39.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：87解析：選項D屬于基金管理人的職責。40.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：87解析：選項B屬于基金托管人的職責。41.參考答案：D測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：86解析：具有3年以上證券投資管理經歷。42.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：85解析：依據《證券投資基金法》的規(guī)定，基金管理人的董事、監(jiān)事和高級管理人員，應當熟悉證券投資方面的法律、行政法規(guī)，具有3年以上與其所任職務相關的工作經歷。43.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：85解析：未經中國證監(jiān)會批準，基金管理公司不得設立或者變相設立子公司。44.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：85解析：擬任高級管理人員、業(yè)務人員不少于15人，并應當取得基金從業(yè)資格。45.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：85解析：基金管理公司變更持有5%以上股權的股東，變更公司的實際控制人，或者變更其他重大事項，應當報經國務院證券監(jiān)督管理機構批準。46.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：85解析：國務院證券監(jiān)督管理機構應當自受理申請之日起60日內作出批準或者不予批準的決定，并通知申請人。47.參考答案：A測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：84解析：注冊資本不低于1億元人民幣，且必須實繳貨幣資本。48.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：84解析：主要股東應當具有經營金融業(yè)務或者管理金融機構的良好業(yè)績、良好的財務狀況和社會信譽，資產規(guī)模達到國務院規(guī)定的標準，最近3年沒有違法記錄。49.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：84解析：基金管理公司的主要股東是指持有基金管理公司股權比例最高且不低于25%的股東。50.參考答案：C測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：84解析：基金公司主要股東為自然人的，個人金融資產不低于3000萬元人民幣，在境內外資產管理行業(yè)從業(yè)10年以上。51.參考答案：B測試方向：常識題 難易程度：易 教材頁碼：84解析：基金公司主要股東為法人或其他組織的，凈資