財務管理概論 課件

《財務管理》尚貴華管理科學系Shangguihua@163.com

12/9/20221財務管理概論《財務管理》尚貴華12/7/20221財務管理概論課程提綱教材分析財務管理與會計的區(qū)別財務管理相關課程的介紹財務管理總論12/9/20222財務管理概論課程提綱教材分析12/7/20222財務管理概論教材分析教材內(nèi)容可以概況為：3+3+3+1第1個3：財務管理的主要內(nèi)容構成為籌資管理、投資管理、收益分配管理。第2個3：投資管理包括三個部分。第3個3：資產(chǎn)=負債+所有者權益；利潤=收入-成本費用1：指的是一個觀念——價值觀念12/9/20223財務管理概論教材分析教材內(nèi)容可以概況為：3+3+3+112/7/2022財務管理與會計的區(qū)別財務會計：確認、計量、報告管理會計：預測、決策、分析、考評財務管理：籌資、投資、股利分配12/9/20224財務管理概論財務管理與會計的區(qū)別財務會計：確認、計量、報告12/7/20財務會計概述（一）財務會計與其他工作的關系

1、會計是一項信息處理工作。會計人員：是“信息人員”2、財務管理是一項資金管理工作。包括籌資、用資、投資管理。財務管理人員：是“資金管理員”112/9/20225財務管理概論財務會計概述112/7/20225財務管理概論

2會計又可分為：（1）財務會計：事后會計（記賬、算賬、報表）外部會計（外部使用者使用）（2）管理會計：（a）事中控制會計（責任會計、成本控制會計）（b）事前決策會計內(nèi)部會計（內(nèi)部管理者使用）12/9/20226財務管理概論2會計又可分為：12/7/20226財務管理概論企業(yè)物流會計信息流財務會計是一個連續(xù)、全面、系統(tǒng)地反映企業(yè)經(jīng)濟活動的信息系統(tǒng)。股東債主政府其他312/9/20227財務管理概論企業(yè)物流會計信息流財務會計是一個連續(xù)、全面、系統(tǒng)地反映企會計報告是財務會計的最終結(jié)果。經(jīng)濟活動記帳憑證總帳明細帳會計報告原始憑證(痕跡)412/9/20228財務管理概論會計報告是財務會計的最終結(jié)果。經(jīng)濟活動記帳憑證總帳明細帳會計（二）財務會計內(nèi)容

企業(yè)如何將企業(yè)物流紀錄為會計信息流？12/9/20229財務管理概論（二）財務會計內(nèi)容企業(yè)如何將企業(yè)物流紀錄為會計信息流？12/廠房設備倉庫辦公樓資金規(guī)模1000萬(表現(xiàn)為兩個方面)存貨存款和現(xiàn)金汽車(資金的來源)負債500所有者權益500(資金的去向)資產(chǎn)100012/9/202210財務管理概論廠房倉庫辦公資金規(guī)模1000萬存貨存款和現(xiàn)金汽車(一、資產(chǎn)1.固定資產(chǎn)5002.存貨3003.應收帳款2004.銀行存款995.現(xiàn)金1合計1000資產(chǎn)=資金的去向（去脈）二、負債1.銀行借款3002.應付帳款200三、所有者權益1、實收資本500合計1000負債+權益=資金的來源（來朧）12/9/202211財務管理概論一、資產(chǎn)資產(chǎn)=資金的去向（去脈）二、負債負債+權益=資金的來經(jīng)濟活動記帳憑證總帳明細帳會計報告原始憑證(痕跡)會計核算程序12/9/202212財務管理概論經(jīng)濟活動記帳憑證總帳明細帳會計報告原始憑證會計核算程序12/賬戶的種類:

一、資產(chǎn)

（一）流動資產(chǎn)（小于1年）

1、現(xiàn)金

2、銀行存款

3、應收帳款（購貨款）

4、其他應收款（非購貨款）

5、存貨（包括：原材料、在產(chǎn)品、產(chǎn)成品、庫存商品等）

6、短期投資

7、待攤費用

12/9/202213財務管理概論賬戶的種類:

一、資產(chǎn)

（一）流動資產(chǎn)（小于1年）

1、現(xiàn)金（二）長期資產(chǎn)（大于1年）

1、固定資產(chǎn)

2、在建工程

3、無形資產(chǎn)

4、遞延資產(chǎn)

5、長期投資

12/9/202214財務管理概論（二）長期資產(chǎn)（大于1年）

1、固定資產(chǎn)

2、在建工程

3、賬戶的種類:

二、負債

（一）流動負債（小于1年）

1、短期借款

2、應付票據(jù)

3、應付帳款（購貨款）

4、其他應付款（非購貨款）

5、應付工資

6、應交稅金

7、應付職工福利費

8、應付利潤

9、預提費用

12/9/202215財務管理概論賬戶的種類:

二、負債

（一）流動負債（小于1年）

1、短期（二）長期負債（大于1年）

1、長期借款

2、應付債券

3、長期應付款

12/9/202216財務管理概論（二）長期負債（大于1年）

1、長期借款

2、應付債券

3、賬戶的種類:

三、所有者權益

1、實收資本（股本）

2、資本公積

3、盈余公積

4、未分配利潤12/9/202217財務管理概論賬戶的種類:

三、所有者權益

1、實收資本（股本）

2、資會計報告的構成

1.會計報表

資產(chǎn)負債表

損益表

現(xiàn)金流量表

2.會計報表附注

采用會計政策、會計方法的說明

會計政策、會計方法變更的說明

會計報表明細項目附注說明

關聯(lián)方及關聯(lián)交易的披露

其他披露(重大事項)12/9/202218財務管理概論會計報告的構成

1.會計報表

資產(chǎn)負債表

廠房設備倉庫辦公樓資金規(guī)模1000萬(表現(xiàn)為兩個方面)存貨存款和現(xiàn)金汽車(資金的來源)負債500所有者權益500(資金的去向)資產(chǎn)100012/9/202219財務管理概論廠房倉庫辦公資金規(guī)模1000萬存貨存款和現(xiàn)金汽車(小結(jié)具體來說，“財務”與“會計”兩者的區(qū)別主要體現(xiàn)在以下幾方面：1、內(nèi)涵不同財務屬管理范疇，是通過利用會計信息進行分析，掌握企業(yè)資金的合理運用以達到一定管理目的來符合企業(yè)整體的戰(zhàn)略要求。會計則著重記錄功能，采用專門方法，對單位經(jīng)濟活動進行完整、連續(xù)、系統(tǒng)的核算和監(jiān)督，通過對交易或事項確認、計量、記錄、報告，并提供有關單位財務狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量等信息資料的一種活動，目的是及時準確地反映企業(yè)的經(jīng)濟內(nèi)容，為財務管理提供依據(jù)。12/9/202220財務管理概論小結(jié)具體來說，“財務”與“會計”兩者的區(qū)別主要體現(xiàn)在以下幾方2、職能作用不同會計基本職能是核算和監(jiān)督，側(cè)重于對資金的反映和監(jiān)督。財務的基本職能是組織和調(diào)節(jié)企業(yè)的資金運動，其任務表現(xiàn)為：規(guī)劃和及時籌集資金，科學配置資金來源；安排和控制資金的使用和耗費，提高資金利用效果；考核和分配企業(yè)的經(jīng)營成果，正確處理企業(yè)與各方面的財務關系。12/9/202221財務管理概論2、職能作用不同12/7/202221財務管理概論3、經(jīng)歷環(huán)節(jié)不同財務管理的環(huán)節(jié)主要包括財務預測、財務決策、財務預算、財務控制、財務分析；會計的環(huán)節(jié)則從單據(jù)的錄入開始，到審核、記賬、結(jié)賬，最后形成報表。12/9/202222財務管理概論3、經(jīng)歷環(huán)節(jié)不同12/7/202222財務管理概論4、依據(jù)不同會計核算的依據(jù)是國家的統(tǒng)一會計制度，具體會計政策、會計估計的選用是由企業(yè)根據(jù)國家統(tǒng)一會計政策，結(jié)合企業(yè)實際情況選定的。財務管理的依據(jù)則是在國家政策、法律允許范圍內(nèi)，根據(jù)管理層的意圖，由企業(yè)制定內(nèi)部財務管理辦法，享有獨立的理財自主權、自主決策權。12/9/202223財務管理概論4、依據(jù)不同12/7/202223財務管理概論5、面向的時間范圍不同會計是面向過去，必須以過去的交易或事項為依據(jù)，是對過去的交易或事項進行確認和記錄。財務要注重未來，是基于一定的假設條件，在對歷史資料和現(xiàn)實狀況進行分析，以及對未來情況預測和判斷的基礎上，側(cè)重對未來的預測和決策。經(jīng)濟業(yè)務或事項應不應該發(fā)生、應發(fā)生多少，是財務需要考慮的問題。12/9/202224財務管理概論5、面向的時間范圍不同12/7/202224財務管理概論6、目的和結(jié)論不同會計的目的是要得出一本“真賬”，結(jié)論具有合法性、公允性、一貫性，相對來講結(jié)論是“死的”，不同的人對相同的會計業(yè)務進行核算，在所有重大方面不應存在大的出入。財務的目的在于使企業(yè)財富最大化或價值最大化，其結(jié)論相對來講是“活的”，它沒有極值，只有恰當?shù)?、合理的，其結(jié)果不是唯一的。不同的人，由于經(jīng)驗、取舍、偏好等的不同，得出的結(jié)論可能差異較大。需要說明的是，財務管理是一門科學，但不是一門硬科學，而是一門軟科學。它有理性一面，也有非理性的成分，因為其賴以存在的基本條件都是假定的，是經(jīng)驗值。財務管理難就難在要對不確定性的東西，需要依據(jù)經(jīng)驗、判斷、推理做出決策。12/9/202225財務管理概論6、目的和結(jié)論不同12/7/202225財務管理概論7、影響其結(jié)果的因素不同會計結(jié)論主要受會計政策和會計估計的影響。當然，企業(yè)選定的有關會計政策、會計估計，既受到國家統(tǒng)一會計制度的限制，同時也受到會計人員專業(yè)判斷能力的制約。財務管理目標實現(xiàn)的程度，主要受到企業(yè)投資報酬率、風險，以及投資項目、資本結(jié)構和股利分配政策的影響。12/9/202226財務管理概論7、影響其結(jié)果的因素不同12/7/202226財務管理概論綜上所述，可以概括為簡單的一句話：“會計”是財務的基礎，“財務”則是會計的最終目的。12/9/202227財務管理概論綜上所述，可以概括為簡單的一句話：“會計”是財務的基礎，“財財務管理的一般認識財務管理學學科體系理論方法財務管理企業(yè)管理：生產(chǎn)、營銷、財務、人力資源管理等；（人、財、物）企業(yè)理財國家理財：國家財政個人（家庭）理財：投資理財12/9/202228財務管理概論財務管理的一般認識財務管理學財務管理12/7/202228財產(chǎn)品經(jīng)營和資本經(jīng)營，是現(xiàn)代企業(yè)的兩大類經(jīng)營活動。財務管理是對資本經(jīng)營的管理，如何使作為資本的貨幣在資本循環(huán)中得到量的增值，構成財務管理的全部內(nèi)容?！敦攧展芾怼氛n程，著重對資本的取得、資本的運用、資本收益的分配等財務問題進行介紹和研究，為相關專業(yè)的學生提供了必備的財務理論知識和實務操作方法。12/9/202229財務管理概論產(chǎn)品經(jīng)營和資本經(jīng)營，是現(xiàn)代企業(yè)的兩大類經(jīng)營活動。12/7/2財務決策、生產(chǎn)決策、營銷決策

共同構成企業(yè)決策的三大支柱！

12/9/202230財務管理概論財務決策、生產(chǎn)決策、營銷決策

共同構成企業(yè)決策的三大支柱！

財務管理的一般介紹西方財務金融學主要由三大領域構成，即公司財務（CorporationFinance）、投資學（Investments）和宏觀財務（Macrofinance）。其中，公司財務在我國常被譯為“公司理財學”或“企業(yè)財務管理”。從歷史發(fā)展的視角來觀察，貨幣資本化是財務金融學產(chǎn)生的前提，公司制和金融市場的存在則是財務金融學形成的客觀基礎。12/9/202231財務管理概論財務管理的一般介紹西方財務金融學主要由三大領域構成，即公司財財務管理的一般介紹金融學（Finance）是以融通貨幣和貨幣資金的經(jīng)濟活動為研究對象的學科。金融的內(nèi)容可概括為貨幣的發(fā)行與回籠，存款的吸收與付出，貸款的發(fā)放與回收，金銀、外匯的買賣，有價證券的發(fā)行與轉(zhuǎn)讓，保險、信托、國內(nèi)、國際的貨幣結(jié)算等。12/9/202232財務管理概論財務管理的一般介紹金融學（Finance）是以融通貨幣和貨幣財務管理的一般介紹投資學（Investments）研究如何把個人、機構的有限資源分配到諸如股票、國債、不動產(chǎn)等（金融）資產(chǎn)上，以獲得合理的現(xiàn)金流量和風險/收益率。其核心就是以效用最大化準則為指導，獲得個人財富配置的最優(yōu)均衡解。12/9/202233財務管理概論財務管理的一般介紹投資學（Investments）研究如何把財務管理的一般介紹財務管理(FinancialManagement)研究如何通過計劃、決策、控制、考核、監(jiān)督等管理活動對資金運動進行管理，以提高資金效益的一門經(jīng)營管理學科。財務管理學作為財務學的一個重要分支，其知識體系主要有基礎理論和應用方法兩部分組成。12/9/202234財務管理概論財務管理的一般介紹財務管理(FinancialManage財務管理的一般介紹基礎理論：資本結(jié)構理論、代理理論、投資組合理論、期權定價理論、信息不對稱理論。應用方法：資本成本的確定、資本預算決策、風險與報酬的權衡、財務預測、計劃和控制方法以及融資結(jié)構的決策、營運資本的管理技術等等。12/9/202235財務管理概論財務管理的一般介紹基礎理論：資本結(jié)構理論、代理理論、投資組合現(xiàn)實中的公司財務與財務總監(jiān)CEO（首席執(zhí)行官） 生產(chǎn)

營銷

財務（CFO）人力資源

……

會計財務財務

管理

成本

稅務

內(nèi)部

籌資

投資

股利分配會計會計會計會計審計

12/9/202236財務管理概論現(xiàn)實中的公司財務與財務總監(jiān)企業(yè)財務管理的各方面數(shù)據(jù)收集和匯報考評、監(jiān)控、決策支持通過財務運作創(chuàng)造價值記帳、會計、現(xiàn)金管理工作?融資，價值評估，資產(chǎn)重組，投資組合管理，投資者關系等?業(yè)績考核，風險控制，預算，財務分析????基本財務功能提供基本財務數(shù)據(jù)滿足稅務、信息披露基本需要?高級財務功能跟蹤、評估經(jīng)營業(yè)績發(fā)現(xiàn)問題，規(guī)避風險經(jīng)營、資本預算，輔助資源配置???獲取低成本資金，同時保障財務靈活度協(xié)助戰(zhàn)略決策和實施（如兼購、資產(chǎn)剝離）優(yōu)化業(yè)務組合（如多元化經(jīng)營）建立、維護企業(yè)在投資界形象財務工作種類目的??12/9/202237財務管理概論企業(yè)財務管理的各方面數(shù)據(jù)收集和匯報考評、監(jiān)控、決策支持通過財幾個專業(yè)名詞Finance:財務、金融、財政財務：financialmanagement;corporatefinance;managerialfinance;businessfinance金融：financialmarket;financialinstitution;financialinstrument;financialderivative財政：publicfinance12/9/202238財務管理概論幾個專業(yè)名詞Finance:財務、金融、財政12/7/202幾個概念的辨識資金（funds）資金是一種貨幣表現(xiàn)，是流通中價值的一種貨幣表現(xiàn)。資本（Capital）從會計學理論來講，資本是指所有者投入生產(chǎn)經(jīng)營，能產(chǎn)生效益的資金。資產(chǎn)（Asset）資產(chǎn)是指企業(yè)過去的交易或者事項形成的由企業(yè)擁有或有控制的資源，預期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的資源。12/9/202239財務管理概論幾個概念的辨識資金（funds）12/7/202239財務管國際上通行的財務管理與會計資格認證CFA（CharteredFinancialAnalyst）美國特許金融分析師：華人街的入場券IFM（InternationalFinanceManger）國際財務管理師英國會計師：ICAS(TheInstituteofCharteredAccountantsofScotland)英格蘭特許會計師協(xié)會；ICAEW（歐洲最大的會計師公會——英格蘭及威爾士特許會計師協(xié)會）；ACCA（AssociationofCharteredCertifiedAccountants）世界上規(guī)模最大的國際專業(yè)會計師公會。CGA（CertifiedGeneralAccountant）加拿大注冊會計師CPA(ChineseInstituteofCertificatePublicAccountants)中國注冊會計師12/9/202240財務管理概論國際上通行的財務管理與會計資格認證CFA（Chartered與財務相關的工作機會金融市場和機構：銀行、保險公司、存貸機構等。投資：證券經(jīng)紀公司、銀行、投資公司或保險公司。（1）銷售；（2）個股分析；（3）為投資者確定最佳投資組合。財務管理：設計公司的實質(zhì)性管理。經(jīng)營擴張到選擇融資工具；針對不同客戶制定賒銷政策，決定存貨量和庫存現(xiàn)金量；公司兼并分析；利潤分配決策等。12/9/202241財務管理概論與財務相關的工作機會金融市場和機構：12/7/202241財?shù)谝恢v總論第一節(jié)財務管理的概述第二節(jié)企業(yè)組織形式與財務管理第三節(jié)企業(yè)目標與財務管理目標第四節(jié)財務管理環(huán)境與原則12/9/202242財務管理概論第一講總論第一節(jié)財務管理的概述12/7/2022第一節(jié)財務管理概述一、財務管理的含義二、財務管理的對象三、財務管理的內(nèi)容及其歷史演進12/9/202243財務管理概論第一節(jié)財務管理概述一、財務管理的含義12/7/202243一、財務管理的概念

二、財務管理的對象（一）企業(yè)的資金運動

（二）企業(yè)財務關系1．企業(yè)與主權投資者和被投資者的財務關系。2．企業(yè)與債權人和債務人的財務關系。3．企業(yè)與國家稅務機關的財務關系。4．企業(yè)內(nèi)部的財務關系。

12/9/202244財務管理概論一、財務管理的概念二、財務管理的對象（一）企業(yè)的資金運動1.財務：資金運動及其所體現(xiàn)的財務關系。2.財務活動：資金的籌集、投放和使用、收回與分配等一系列財務行為。3.財務關系：企業(yè)在進行財務活動過程中與有關方面所發(fā)生的經(jīng)濟利益關系。4.財務管理：企業(yè)組織財務活動，處理企業(yè)與各方面財務關系的一項經(jīng)濟管理工作，是企業(yè)管理的重要組成部分。12/9/202245財務管理概論1.財務：資金運動及其所體現(xiàn)的財務關系。12/7/20224財務資金運動企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動：各種材料——在產(chǎn)品——產(chǎn)成品——產(chǎn)品銷售企業(yè)資金運動：貨幣資金——儲備資金——在產(chǎn)品資金——產(chǎn)成品資金——貨幣資金12/9/202246財務管理概論財務資金運動企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動：12/7/202246財務管理投資者投入銀行借入企業(yè)自留其他渠道資金固定資金貨幣資金儲備資金在產(chǎn)品資金產(chǎn)成品資金貨幣資金補償成本費用企業(yè)留利各項稅金支付歸還貸款分出利潤折舊工資等各項期間費用補償資金的籌集（籌資）資金的使用和耗費（投資）資金的收回及分配（分配）12/9/202247財務管理概論投資者銀行借入企業(yè)自留其他渠道資金固定資金貨幣資金儲備在產(chǎn)品籌資管理投資管理成本、利潤管理資產(chǎn)管理12/9/202248財務管理概論籌資管理財務活動1.資金的籌集（籌資）包括籌資渠道（來源）、籌資方式的選擇與籌資成本與資金結(jié)構的決策。2.資金的投放與使用（投資）包括投資對象的選擇、投資決策分析、投資風險的衡量。3.資金的收回與分配（投資收益分配）利潤（營業(yè)利潤+投資凈收益+營業(yè)外收支凈額）的分配：企業(yè)所得稅、公積金與公益金、任意贏余公積金、股利發(fā)放。12/9/202249財務管理概論財務活動1.資金的籌集（籌資）12/7/202249財務管理三、財務管理的內(nèi)容及其歷史演進

（一）財務管理的內(nèi)容

1．資金籌集管理2．投資管理3．營運資金管理4．利潤及其分配管理12/9/202250財務管理概論三、財務管理的內(nèi)容及其歷史演進（一）財務管理的內(nèi)容1．資（二）財務管理內(nèi)容的歷史演變國際經(jīng)營管理理財階段通貨膨脹理財階段籌資管理理財階段資產(chǎn)管理理財階段投資管理理財階段20世紀初，如何籌集資金是財務管理的最主要問題二戰(zhàn)后，公司內(nèi)部的財務決策被認為是最重要的財務管理問題60年代中期以后，迪安、馬科維茨、夏普的系列投資理論產(chǎn)生70年代末80年代初80年代中后期，國際財務管理的理論和方法得到迅速發(fā)展12/9/202251財務管理概論國際經(jīng)營管理理財階段通貨膨脹理財階段籌資管理理財階段資產(chǎn)管理第二節(jié)企業(yè)組織形式

一、企業(yè)的涵義及其分類二、企業(yè)組織形式及類型三、公司企業(yè)組織形式四、企業(yè)內(nèi)部組織形式12/9/202252財務管理概論第二節(jié)企業(yè)組織形式一、企業(yè)的涵義及其分類12/7/202一、企業(yè)的涵義及其分類（一）企業(yè)及其特征（二）企業(yè)的分類二、企業(yè)組織形式及類型（一）獨資企業(yè)（二）合伙企業(yè)（三）公司制企業(yè)12/9/202253財務管理概論一、企業(yè)的涵義及其分類（一）企業(yè)及其特征（二）企業(yè)的分類三、公司企業(yè)組織形式（一）有限責任公司（二）股份有限公司四、企業(yè)內(nèi)部組織形式（一）一元化結(jié)構（二）事業(yè)部制（三）控股公司制（三）國有獨資公司12/9/202254財務管理概論三、公司企業(yè)組織形式（一）有限責任公司（二）股份有限公司四第三節(jié)財務管理的目標與原則

一、財務管理目標的特征二、財務管理目標的選擇三、企業(yè)財務管理的具體目標四、財務管理的原則12/9/202255財務管理概論第三節(jié)財務管理的目標與原則一、財務管理目標的特征12/一、財務管理目標的特征（一）相對性（二）可控性二、財務管理目標的選擇（一）企業(yè)利潤最大化（二）每股盈余最大化（或權益資本凈利率最大化）（三）企業(yè)價值最大化（三）層次性12/9/202256財務管理概論一、財務管理目標的特征（一）相對性（二）可控性二、財務管三、企業(yè)財務管理的具體目標四、財務管理的原則（一）企業(yè)價值最大化原則（三）風險與報酬均衡原則（四）利益關系協(xié)調(diào)原則（五）成本效益原則（六）分級分權管理原則（二）資金合理配置原則12/9/202257財務管理概論三、企業(yè)財務管理的具體目標四、財務管理的原則（一）企業(yè)價第四節(jié)財務管理的環(huán)節(jié)

一、財務預測二、財務決策三、財務計劃四、財務控制五、財務分析12/9/202258財務管理概論第四節(jié)財務管理的環(huán)節(jié)一、財務預測12/7/2022581.財務預測：根據(jù)財務活動的歷史資料考慮目前的實際情況和要求，對企業(yè)未來的財務活動與財務成果作出科學預計與測算。是財務決策的基礎，是編制財務預算的前提。2.財務決策：選優(yōu)。3.財務預算：制訂計劃指標。4.財務控制：全程跟蹤管理，監(jiān)督計劃的執(zhí)行情況，及時糾正。5.財務分析：針對歷史資料，找出問題，總結(jié)經(jīng)驗，借鑒未來。12/9/202259財務管理概論1.財務預測：根據(jù)財務活動的歷史資料考慮目前的實際情況和要求公司理財?shù)倪^程循環(huán)財務預測（資金預測、銷售預測、成本預測、利潤預測）財務決策（籌資決策、投資決策、股利分配決策）財務計劃（資金計劃、銷售計劃、成本計劃、利潤計劃）財務控制（預算控制、標準成本控制、責任成本控制、）財務分析（內(nèi)容：資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表)財務核算（資金核算、收入核算、成本核算、利潤核算）12/9/202260財務管理概論公司理財?shù)倪^程循環(huán)財務預測（資金預測、銷售預測、成本預測、利《財務管理》尚貴華管理科學系Shangguihua@163.com

12/9/202261財務管理概論《財務管理》尚貴華12/7/20221財務管理概論課程提綱教材分析財務管理與會計的區(qū)別財務管理相關課程的介紹財務管理總論12/9/202262財務管理概論課程提綱教材分析12/7/20222財務管理概論教材分析教材內(nèi)容可以概況為：3+3+3+1第1個3：財務管理的主要內(nèi)容構成為籌資管理、投資管理、收益分配管理。第2個3：投資管理包括三個部分。第3個3：資產(chǎn)=負債+所有者權益；利潤=收入-成本費用1：指的是一個觀念——價值觀念12/9/202263財務管理概論教材分析教材內(nèi)容可以概況為：3+3+3+112/7/2022財務管理與會計的區(qū)別財務會計：確認、計量、報告管理會計：預測、決策、分析、考評財務管理：籌資、投資、股利分配12/9/202264財務管理概論財務管理與會計的區(qū)別財務會計：確認、計量、報告12/7/20財務會計概述（一）財務會計與其他工作的關系

1、會計是一項信息處理工作。會計人員：是“信息人員”2、財務管理是一項資金管理工作。包括籌資、用資、投資管理。財務管理人員：是“資金管理員”112/9/202265財務管理概論財務會計概述112/7/20225財務管理概論

2會計又可分為：（1）財務會計：事后會計（記賬、算賬、報表）外部會計（外部使用者使用）（2）管理會計：（a）事中控制會計（責任會計、成本控制會計）（b）事前決策會計內(nèi)部會計（內(nèi)部管理者使用）12/9/202266財務管理概論2會計又可分為：12/7/20226財務管理概論企業(yè)物流會計信息流財務會計是一個連續(xù)、全面、系統(tǒng)地反映企業(yè)經(jīng)濟活動的信息系統(tǒng)。股東債主政府其他312/9/202267財務管理概論企業(yè)物流會計信息流財務會計是一個連續(xù)、全面、系統(tǒng)地反映企會計報告是財務會計的最終結(jié)果。經(jīng)濟活動記帳憑證總帳明細帳會計報告原始憑證(痕跡)412/9/202268財務管理概論會計報告是財務會計的最終結(jié)果。經(jīng)濟活動記帳憑證總帳明細帳會計（二）財務會計內(nèi)容

企業(yè)如何將企業(yè)物流紀錄為會計信息流？12/9/202269財務管理概論（二）財務會計內(nèi)容企業(yè)如何將企業(yè)物流紀錄為會計信息流？12/廠房設備倉庫辦公樓資金規(guī)模1000萬(表現(xiàn)為兩個方面)存貨存款和現(xiàn)金汽車(資金的來源)負債500所有者權益500(資金的去向)資產(chǎn)100012/9/202270財務管理概論廠房倉庫辦公資金規(guī)模1000萬存貨存款和現(xiàn)金汽車(一、資產(chǎn)1.固定資產(chǎn)5002.存貨3003.應收帳款2004.銀行存款995.現(xiàn)金1合計1000資產(chǎn)=資金的去向（去脈）二、負債1.銀行借款3002.應付帳款200三、所有者權益1、實收資本500合計1000負債+權益=資金的來源（來朧）12/9/202271財務管理概論一、資產(chǎn)資產(chǎn)=資金的去向（去脈）二、負債負債+權益=資金的來經(jīng)濟活動記帳憑證總帳明細帳會計報告原始憑證(痕跡)會計核算程序12/9/202272財務管理概論經(jīng)濟活動記帳憑證總帳明細帳會計報告原始憑證會計核算程序12/賬戶的種類:

一、資產(chǎn)

（一）流動資產(chǎn)（小于1年）

1、現(xiàn)金

2、銀行存款

3、應收帳款（購貨款）

4、其他應收款（非購貨款）

5、存貨（包括：原材料、在產(chǎn)品、產(chǎn)成品、庫存商品等）

6、短期投資

7、待攤費用

12/9/202273財務管理概論賬戶的種類:

一、資產(chǎn)

（一）流動資產(chǎn)（小于1年）

1、現(xiàn)金（二）長期資產(chǎn)（大于1年）

1、固定資產(chǎn)

2、在建工程

3、無形資產(chǎn)

4、遞延資產(chǎn)

5、長期投資

12/9/202274財務管理概論（二）長期資產(chǎn)（大于1年）

1、固定資產(chǎn)

2、在建工程

3、賬戶的種類:

二、負債

（一）流動負債（小于1年）

1、短期借款

2、應付票據(jù)

3、應付帳款（購貨款）

4、其他應付款（非購貨款）

5、應付工資

6、應交稅金

7、應付職工福利費

8、應付利潤

9、預提費用

12/9/202275財務管理概論賬戶的種類:

二、負債

（一）流動負債（小于1年）

1、短期（二）長期負債（大于1年）

1、長期借款

2、應付債券

3、長期應付款

12/9/202276財務管理概論（二）長期負債（大于1年）

1、長期借款

2、應付債券

3、賬戶的種類:

三、所有者權益

1、實收資本（股本）

2、資本公積

3、盈余公積

4、未分配利潤12/9/202277財務管理概論賬戶的種類:

三、所有者權益

1、實收資本（股本）

2、資會計報告的構成

1.會計報表

資產(chǎn)負債表

損益表

現(xiàn)金流量表

2.會計報表附注

采用會計政策、會計方法的說明

會計政策、會計方法變更的說明

會計報表明細項目附注說明

關聯(lián)方及關聯(lián)交易的披露

其他披露(重大事項)12/9/202278財務管理概論會計報告的構成

1.會計報表

資產(chǎn)負債表

廠房設備倉庫辦公樓資金規(guī)模1000萬(表現(xiàn)為兩個方面)存貨存款和現(xiàn)金汽車(資金的來源)負債500所有者權益500(資金的去向)資產(chǎn)100012/9/202279財務管理概論廠房倉庫辦公資金規(guī)模1000萬存貨存款和現(xiàn)金汽車(小結(jié)具體來說，“財務”與“會計”兩者的區(qū)別主要體現(xiàn)在以下幾方面：1、內(nèi)涵不同財務屬管理范疇，是通過利用會計信息進行分析，掌握企業(yè)資金的合理運用以達到一定管理目的來符合企業(yè)整體的戰(zhàn)略要求。會計則著重記錄功能，采用專門方法，對單位經(jīng)濟活動進行完整、連續(xù)、系統(tǒng)的核算和監(jiān)督，通過對交易或事項確認、計量、記錄、報告，并提供有關單位財務狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量等信息資料的一種活動，目的是及時準確地反映企業(yè)的經(jīng)濟內(nèi)容，為財務管理提供依據(jù)。12/9/202280財務管理概論小結(jié)具體來說，“財務”與“會計”兩者的區(qū)別主要體現(xiàn)在以下幾方2、職能作用不同會計基本職能是核算和監(jiān)督，側(cè)重于對資金的反映和監(jiān)督。財務的基本職能是組織和調(diào)節(jié)企業(yè)的資金運動，其任務表現(xiàn)為：規(guī)劃和及時籌集資金，科學配置資金來源；安排和控制資金的使用和耗費，提高資金利用效果；考核和分配企業(yè)的經(jīng)營成果，正確處理企業(yè)與各方面的財務關系。12/9/202281財務管理概論2、職能作用不同12/7/202221財務管理概論3、經(jīng)歷環(huán)節(jié)不同財務管理的環(huán)節(jié)主要包括財務預測、財務決策、財務預算、財務控制、財務分析；會計的環(huán)節(jié)則從單據(jù)的錄入開始，到審核、記賬、結(jié)賬，最后形成報表。12/9/202282財務管理概論3、經(jīng)歷環(huán)節(jié)不同12/7/202222財務管理概論4、依據(jù)不同會計核算的依據(jù)是國家的統(tǒng)一會計制度，具體會計政策、會計估計的選用是由企業(yè)根據(jù)國家統(tǒng)一會計政策，結(jié)合企業(yè)實際情況選定的。財務管理的依據(jù)則是在國家政策、法律允許范圍內(nèi)，根據(jù)管理層的意圖，由企業(yè)制定內(nèi)部財務管理辦法，享有獨立的理財自主權、自主決策權。12/9/202283財務管理概論4、依據(jù)不同12/7/202223財務管理概論5、面向的時間范圍不同會計是面向過去，必須以過去的交易或事項為依據(jù)，是對過去的交易或事項進行確認和記錄。財務要注重未來，是基于一定的假設條件，在對歷史資料和現(xiàn)實狀況進行分析，以及對未來情況預測和判斷的基礎上，側(cè)重對未來的預測和決策。經(jīng)濟業(yè)務或事項應不應該發(fā)生、應發(fā)生多少，是財務需要考慮的問題。12/9/202284財務管理概論5、面向的時間范圍不同12/7/202224財務管理概論6、目的和結(jié)論不同會計的目的是要得出一本“真賬”，結(jié)論具有合法性、公允性、一貫性，相對來講結(jié)論是“死的”，不同的人對相同的會計業(yè)務進行核算，在所有重大方面不應存在大的出入。財務的目的在于使企業(yè)財富最大化或價值最大化，其結(jié)論相對來講是“活的”，它沒有極值，只有恰當?shù)?、合理的，其結(jié)果不是唯一的。不同的人，由于經(jīng)驗、取舍、偏好等的不同，得出的結(jié)論可能差異較大。需要說明的是，財務管理是一門科學，但不是一門硬科學，而是一門軟科學。它有理性一面，也有非理性的成分，因為其賴以存在的基本條件都是假定的，是經(jīng)驗值。財務管理難就難在要對不確定性的東西，需要依據(jù)經(jīng)驗、判斷、推理做出決策。12/9/202285財務管理概論6、目的和結(jié)論不同12/7/202225財務管理概論7、影響其結(jié)果的因素不同會計結(jié)論主要受會計政策和會計估計的影響。當然，企業(yè)選定的有關會計政策、會計估計，既受到國家統(tǒng)一會計制度的限制，同時也受到會計人員專業(yè)判斷能力的制約。財務管理目標實現(xiàn)的程度，主要受到企業(yè)投資報酬率、風險，以及投資項目、資本結(jié)構和股利分配政策的影響。12/9/202286財務管理概論7、影響其結(jié)果的因素不同12/7/202226財務管理概論綜上所述，可以概括為簡單的一句話：“會計”是財務的基礎，“財務”則是會計的最終目的。12/9/202287財務管理概論綜上所述，可以概括為簡單的一句話：“會計”是財務的基礎，“財財務管理的一般認識財務管理學學科體系理論方法財務管理企業(yè)管理：生產(chǎn)、營銷、財務、人力資源管理等；（人、財、物）企業(yè)理財國家理財：國家財政個人（家庭）理財：投資理財12/9/202288財務管理概論財務管理的一般認識財務管理學財務管理12/7/202228財產(chǎn)品經(jīng)營和資本經(jīng)營，是現(xiàn)代企業(yè)的兩大類經(jīng)營活動。財務管理是對資本經(jīng)營的管理，如何使作為資本的貨幣在資本循環(huán)中得到量的增值，構成財務管理的全部內(nèi)容?！敦攧展芾怼氛n程，著重對資本的取得、資本的運用、資本收益的分配等財務問題進行介紹和研究，為相關專業(yè)的學生提供了必備的財務理論知識和實務操作方法。12/9/202289財務管理概論產(chǎn)品經(jīng)營和資本經(jīng)營，是現(xiàn)代企業(yè)的兩大類經(jīng)營活動。12/7/2財務決策、生產(chǎn)決策、營銷決策

共同構成企業(yè)決策的三大支柱！

12/9/202290財務管理概論財務決策、生產(chǎn)決策、營銷決策

共同構成企業(yè)決策的三大支柱！

財務管理的一般介紹西方財務金融學主要由三大領域構成，即公司財務（CorporationFinance）、投資學（Investments）和宏觀財務（Macrofinance）。其中，公司財務在我國常被譯為“公司理財學”或“企業(yè)財務管理”。從歷史發(fā)展的視角來觀察，貨幣資本化是財務金融學產(chǎn)生的前提，公司制和金融市場的存在則是財務金融學形成的客觀基礎。12/9/202291財務管理概論財務管理的一般介紹西方財務金融學主要由三大領域構成，即公司財財務管理的一般介紹金融學（Finance）是以融通貨幣和貨幣資金的經(jīng)濟活動為研究對象的學科。金融的內(nèi)容可概括為貨幣的發(fā)行與回籠，存款的吸收與付出，貸款的發(fā)放與回收，金銀、外匯的買賣，有價證券的發(fā)行與轉(zhuǎn)讓，保險、信托、國內(nèi)、國際的貨幣結(jié)算等。12/9/202292財務管理概論財務管理的一般介紹金融學（Finance）是以融通貨幣和貨幣財務管理的一般介紹投資學（Investments）研究如何把個人、機構的有限資源分配到諸如股票、國債、不動產(chǎn)等（金融）資產(chǎn)上，以獲得合理的現(xiàn)金流量和風險/收益率。其核心就是以效用最大化準則為指導，獲得個人財富配置的最優(yōu)均衡解。12/9/202293財務管理概論財務管理的一般介紹投資學（Investments）研究如何把財務管理的一般介紹財務管理(FinancialManagement)研究如何通過計劃、決策、控制、考核、監(jiān)督等管理活動對資金運動進行管理，以提高資金效益的一門經(jīng)營管理學科。財務管理學作為財務學的一個重要分支，其知識體系主要有基礎理論和應用方法兩部分組成。12/9/202294財務管理概論財務管理的一般介紹財務管理(FinancialManage財務管理的一般介紹基礎理論：資本結(jié)構理論、代理理論、投資組合理論、期權定價理論、信息不對稱理論。應用方法：資本成本的確定、資本預算決策、風險與報酬的權衡、財務預測、計劃和控制方法以及融資結(jié)構的決策、營運資本的管理技術等等。12/9/202295財務管理概論財務管理的一般介紹基礎理論：資本結(jié)構理論、代理理論、投資組合現(xiàn)實中的公司財務與財務總監(jiān)CEO（首席執(zhí)行官） 生產(chǎn)

營銷

財務（CFO）人力資源

……

會計財務財務

管理

成本

稅務

內(nèi)部

籌資

投資

股利分配會計會計會計會計審計

12/9/202296財務管理概論現(xiàn)實中的公司財務與財務總監(jiān)企業(yè)財務管理的各方面數(shù)據(jù)收集和匯報考評、監(jiān)控、決策支持通過財務運作創(chuàng)造價值記帳、會計、現(xiàn)金管理工作?融資，價值評估，資產(chǎn)重組，投資組合管理，投資者關系等?業(yè)績考核，風險控制，預算，財務分析????基本財務功能提供基本財務數(shù)據(jù)滿足稅務、信息披露基本需要?高級財務功能跟蹤、評估經(jīng)營業(yè)績發(fā)現(xiàn)問題，規(guī)避風險經(jīng)營、資本預算，輔助資源配置???獲取低成本資金，同時保障財務靈活度協(xié)助戰(zhàn)略決策和實施（如兼購、資產(chǎn)剝離）優(yōu)化業(yè)務組合（如多元化經(jīng)營）建立、維護企業(yè)在投資界形象財務工作種類目的??12/9/202297財務管理概論企業(yè)財務管理的各方面數(shù)據(jù)收集和匯報考評、監(jiān)控、決策支持通過財幾個專業(yè)名詞Finance:財務、金融、財政財務：financialmanagement;corporatefinance;managerialfinance;businessfinance金融：financialmarket;financialinstitution;financialinstrument;financialderivative財政：publicfinance12/9/202298財務管理概論幾個專業(yè)名詞Finance:財務、金融、財政12/7/202幾個概念的辨識資金（funds）資金是一種貨幣表現(xiàn)，是流通中價值的一種貨幣表現(xiàn)。資本（Capital）從會計學理論來講，資本是指所有者投入生產(chǎn)經(jīng)營，能產(chǎn)生效益的資金。資產(chǎn)（Asset）資產(chǎn)是指企業(yè)過去的交易或者事項形成的由企業(yè)擁有或有控制的資源，預期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的資源。12/9/202299財務管理概論幾個概念的辨識資金（funds）12/7/202239財務管國際上通行的財務管理與會計資格認證CFA（CharteredFinancialAnalyst）美國特許金融分析師：華人街的入場券IFM（InternationalFinanceManger）國際財務管理師英國會計師：ICAS(TheInstituteofCharteredAccountantsofScotland)英格蘭特許會計師協(xié)會；ICAEW（歐洲最大的會計師公會——英格蘭及威爾士特許會計師協(xié)會）；ACCA（AssociationofCharteredCertifiedAccountants）世界上規(guī)模最大的國際專業(yè)會計師公會。CGA（CertifiedGeneralAccountant）加拿大注冊會計師CPA(ChineseInstituteofCertificatePublicAccountants)中國注冊會計師12/9/2022100財務管理概論國際上通行的財務管理與會計資格認證CFA（Chartered與財務相關的工作機會金融市場和機構：銀行、保險公司、存貸機構等。投資：證券經(jīng)紀公司、銀行、投資公司或保險公司。（1）銷售；（2）個股分析；（3）為投資者確定最佳投資組合。財務管理：設計公司的實質(zhì)性管理。經(jīng)營擴張到選擇融資工具；針對不同客戶制定賒銷政策，決定存貨量和庫存現(xiàn)金量；公司兼并分析；利潤分配決策等。12/9/2022101財務管理概論與財務相關的工作機會金融市場和機構：12/7/202241財?shù)谝恢v總論第一節(jié)財務管理的概述第二節(jié)企業(yè)組織形式與財務管理第三節(jié)企業(yè)目標與財務管理目標第四節(jié)財務管理環(huán)境與原則12/9/2022102財務管理概論第一講總論第一節(jié)財務管理的概述12/7/2022第一節(jié)財務管理概述一、財務管理的含義二、財務管理的對象三、財務管理的內(nèi)容及其歷史演進12/9/2022103財務管理概論第一節(jié)財務管理概述一、財務管理的含義12/7/202243一、財務管理的概念

二、財務管理的對象（一）企業(yè)的資金運動

（二）企業(yè)財務關系1．企業(yè)與主權投資者和被投資者的財務關系。2．企業(yè)與債權人和債務人的財務關系。3．企業(yè)與國家稅務機關的財務關系。4．企業(yè)內(nèi)部的財務關系。

12/9/2022104財務管理概論一、財務管理的概念二、財務管理的對象（一）企業(yè)的資金運動1.財務：資金運動及其所體現(xiàn)的財務關系。2.財務活動：資金的籌集、投放和使用、收回與分配等一系列財務行為。3.財務關系：企業(yè)在進行財務活動過程中與有關方面所發(fā)生的經(jīng)濟利益關系。4.財務管理：企業(yè)組織財務活動，處理企業(yè)與各方面財務關系的一項經(jīng)濟管理工作，是企業(yè)管理的重要組成部分。12/9/2022105財務管理概論1.財務：資金運動及其所體現(xiàn)的財務關系。12/7/20224財務資金運動企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動：各種材料——在產(chǎn)品——產(chǎn)成品——產(chǎn)品銷售企業(yè)資金運動：貨幣資金——儲備資金——在產(chǎn)品資金——產(chǎn)成品資金——貨幣資金12/9/2022106財務管理概論財務資金運動企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動：12/7/202246財務管理投資者投入銀行借入企業(yè)自留其他渠道資金固定資金貨幣資金儲備資金在產(chǎn)品資金產(chǎn)成品資金貨幣資金補償成本費用企業(yè)留利各項稅金支付歸還貸款分出利潤折舊工資等各項期間費用補償資金的籌集（籌資）資金的使用和耗費（投資）資金的收回及分配