非洲豬瘟對中國生豬養(yǎng)殖行業(yè)的影響分析及中國生豬養(yǎng)殖行業(yè)市場發(fā)展前景預測

非洲豬瘟對中國生豬養(yǎng)殖行業(yè)的影響分析及中國生豬養(yǎng)殖行業(yè)市場發(fā)展前景預測

一、非洲豬瘟常態(tài)化，產業(yè)迎新挑戰(zhàn)

1、非洲豬瘟在國內蔓延

從2018年8月3日，國內發(fā)現(xiàn)首例非洲豬瘟起，非洲豬瘟在國內快速擴散。截至2019年3月7日，中國大陸地區(qū)出新疆、西藏、海南以外其他省份，已累計通報發(fā)生113起非洲豬瘟疫情。從國內外的非洲豬瘟疫情的傳播經驗來看，非洲豬瘟有兩大特點，一是主要發(fā)生在疫病防控能力低下的中小養(yǎng)殖場。二是主要通過車輛人員接觸及飼喂泔水傳播。首先，疫情分布上，根據(jù)相關研究，俄羅斯工廠化養(yǎng)殖模式下的出欄規(guī)模占比約61%，發(fā)生的疫情數(shù)僅為16%，而家庭庭院式養(yǎng)殖的出欄規(guī)模占比有34%，但疫情數(shù)量占比高達63.2%。2007-2014年，俄羅斯非洲豬瘟養(yǎng)殖結構與疫情對比

這也與國內疫情分布基本一致。截至2019年3月7日，農業(yè)農村部公告的113起非洲豬瘟疫情（3起野豬疫情）案例中，65起發(fā)生在養(yǎng)殖戶中，42起發(fā)生在規(guī)?；B(yǎng)殖場及種豬場。其中，萬頭以上大型規(guī)?；B(yǎng)殖場僅發(fā)生6起。國內非洲豬瘟疫情統(tǒng)計（單位：次）

其次，從疫情傳播途徑來看，根據(jù)俄羅斯的經驗，非洲豬瘟主要是由于長途運輸以及飼喂泔水引發(fā)傳染。2008-2012年，俄羅斯共發(fā)現(xiàn)284起非洲豬瘟。其中，因為運輸過程中的接觸所引發(fā)的感染有108起，占比38%，飼喂泔水導致的感染有100起，占比35%，是最主要的兩大傳染途徑。俄羅斯2008-2012非洲豬瘟傳播方式

根據(jù)農業(yè)農村部2018年11月23日在就非洲豬瘟防控工作有關情況舉行新聞發(fā)布會上披露的信息，截至11月23日，國內因非洲豬瘟共撲殺60余萬頭生豬。在已查明疫源的68起家豬疫情中，生豬跨區(qū)域調運、餐余食品飼喂、人員與車輛帶毒是最主要的三種傳播路徑。中國非洲豬瘟疫情傳播路徑統(tǒng)計

2、非洲豬瘟疫情防控壓力大

由于目前非洲豬瘟仍舊缺乏有效的治療手段，因此，非洲豬瘟防控體系的建設就上升到關系養(yǎng)殖場（戶）生死存亡的高度。理論上，“控制傳染源、切斷傳播途徑、保護易感群體”是傳染病防控三要素。在目前缺乏疫苗、獸藥的前提下，產業(yè)在疫病防控上能夠下力氣的就是前兩項，即控制傳染源與切斷傳播途徑。因此，各家的防控實踐，也主要是通過控制飼料、車輛及人員往來來降低乃至杜絕病毒傳染的概率。

例如，廣西楊翔在2019年初提出了非洲豬瘟防控五法“不動豬，加熱料，卡住車，守住人，老鼠蒼蠅一起防”的防非五策。具體而言，1、不動豬：通過停止外部引種、加強豬精管控監(jiān)測、建立中轉站買豬、確保豬只隔離等方式，做到外部不要調豬，內部不要動豬；不吃料的異常豬，無害化處理，減少傳播。2、加熱料：針對非洲豬瘟不耐高溫的特點，使用烘干玉米等安全原料，使用高溫調制工藝，延長調制時間。飼料要經過85℃3分鐘的高溫制粒，制粒后進行85℃悶罐處理3分鐘以上。使用包裝料的豬場，需要裝料塔，并且飼料進場之后，也要熏蒸。3、卡住車：建立洗消中心和中轉站，專車專用，嚴格執(zhí)行各項清洗程序和制度。例如，拉料車不得進入生產區(qū)，經二級洗消后方可用場內專車對接放入熏蒸消毒房；淘汰豬車，淘汰豬要么埋了，要么到中轉站，再由干凈的車往外拉（不是專門拉豬的車）；內部小車不進入豬場，經二級洗消后放在豬場外面；送物品的車，不得進入生產區(qū)，經二級洗消后方可用場內專車對接物品放入熏蒸消毒房。4、守住人：對各豬場、生產廠區(qū)實行封閉式管理，劃分生活區(qū)、隔離區(qū)、生產區(qū)。與員工充分溝通，避免不必要的出場；員工物品放在隔離區(qū)，除電腦（不含包）、手機、眼鏡通過消毒、臭氧進入，其他物品都不準許入場，衣服需通過消毒藥浸泡，洗滌烘干再帶入；所有熟食均不能帶入生產區(qū)，每天食物由廚房統(tǒng)一配送。進入生產區(qū)的所有物品需要經2次消毒，全進全出，分門別類。非洲豬瘟防控要點

二、短期影響：流通受阻，價格分化

由于自然資源、氣候等因素，我國生豬產能和消費分布并不完全匹配，省際間生豬調運是協(xié)調產銷需求的主要方式。2016年我國省際之間調運豬肉1260萬噸，占全國產量的24%，其中調出省份13個，主要集中于華中、華北和東北地區(qū)，調入省份18個，分布于華東、西南和華南地區(qū)。非洲豬瘟前，全國生豬調運流向

生豬主要調出區(qū)與主產區(qū)分布重合度高。2016年共有13個豬肉調出省份，分別為河南、山東、湖南、湖北、河北、江西、安徽、遼寧、廣西、吉林、黑龍江、陜西、山西，該13個省總產量3225萬噸，總調出量約為1260萬噸。另川渝雖為養(yǎng)豬大省，調出量相對較小主要是因為其存欄量大的同時人口密度亦大，主要用于內部消耗。三大主銷區(qū)：京津、長三角、珠三角等則存在較大供需缺口，是豬肉調入大省。2016年這些經濟圈有代表性省份的豬肉供需缺口量分別約為：上海160萬噸、廣東190萬噸、浙江150萬噸、北京110萬噸。2016年各省豬肉產量

2016年各省豬肉調運量

疫情發(fā)生后，根據(jù)原有政策規(guī)定，不但疫區(qū)所在省份停止生豬交易，疫區(qū)相鄰省份亦停止跨省調運，而若疫區(qū)發(fā)生兩例以上疫情，則豬肉產品亦不能調運。目前ASF已傳播至19省4市，涉及東北、華北、華中、華東、西南地區(qū)。在政策調整前全國的活豬跨省調運已基本停止，占據(jù)全國92%的產能均已禁止跨省調運，僅剩山東、海南可跨省調運。政策變化后，遼寧、河南、江蘇、浙江、河北、安徽、云南、陜西、寧夏、新疆、西藏等省份恢復生豬跨省調運。受原有禁止跨省調運政策影響，生豬跨省調運大幅下降。2018年9-11月全國生豬跨省禁運環(huán)比分別為-59.9%、-43.1%和-90.9%。隨著禁運政策的放松，預計后期生豬跨省調運量將有所回升。2018年我國每周生豬跨省調運量

在疫情之前，豬肉由低價區(qū)調運至高價區(qū)，區(qū)域豬價差相對穩(wěn)定。而非瘟發(fā)生后，活豬省際間流通基本停止，導致產區(qū)供給過剩，銷區(qū)則供不應求，產銷區(qū)區(qū)域價差快速拉大。以遼寧、浙江為例，2018年10月下旬兩地差價達10元/公斤。隨著更多疫區(qū)的解封，生豬產品流通有所好轉，大部分地區(qū)豬價逐漸趨穩(wěn)。當前遼寧和浙江的差價已縮小至7元/公斤。

2018年12月28日禁運政策放松后，有利于生豬的流通，尤其是豬產品流通的限制大幅放松，短期來看將有利于區(qū)域間差價縮小，北方產區(qū)對外調出增加，價格將有所回升，而南方主銷區(qū)則供給增加，價格將有所回落。當前來看，雖然我國對疫情防控較為及時，但短時間內根除難度較大，雖然現(xiàn)階段政策有所優(yōu)化，但嚴格防控依然任務艱巨，疫區(qū)防控將長期存在，故而區(qū)域間價格差將長期存在，只是較之前將有所縮小。

三、中長期影響：產能加速去化

1、產能加速去化：撲殺+禁止泔水喂養(yǎng)

雖然目前尚不清楚非洲豬瘟傳入我國的原因，但根據(jù)國外經驗及防控需求，泔水豬將是疫情傳播的重要途徑。用泔水喂養(yǎng)的豬發(fā)病率比正常飼養(yǎng)的豬高30%到50%，國外有專家對2008至2012年查明的219起非洲豬瘟疫情進行分析，發(fā)現(xiàn)45.6%的疫情系飼喂餐廚剩余物引起。在我國發(fā)生的前21起非洲豬瘟疫情中，有62%的疫情與飼喂餐廚剩余物有關。在疫情發(fā)生后，農業(yè)農村部發(fā)布的64號公告要求“已發(fā)生非洲豬瘟疫情的省份及其周邊省份的養(yǎng)殖場（戶），不得使用泔水飼喂生豬；其他省份的養(yǎng)殖場（戶），不得使用未經高溫處理的泔水飼喂生豬”。部分地區(qū)關于“泔水喂豬”的規(guī)定

在我國用泔水喂豬主要存在與小養(yǎng)殖戶和散戶，我們預計全國泔水豬比重至少在5%以上。全面禁止泔水喂豬，則該部分產能將在短時間內退出，下一年度豬肉供應將減少。同時近年來由于環(huán)保、價格低迷等因素，散戶養(yǎng)殖已處于不利狀況，預計其中較大部分產能為中長期退出，短期內不再恢復生產，從而影響行業(yè)中長期供給狀況。

2、母豬：被迫育肥，繁育能力下降

主要母豬繁育區(qū)域均受到疫情影響。2016年中國前十大母豬繁育省市的存欄占全國的66%左右，但當前除山東尚可調運生豬外，其余省份均受到疫情影響。其中河南、湖南、云南、湖北、遼寧占全國能繁母豬存欄34%的省份，均已爆發(fā)疫情。2016年各省市能繁母豬存欄

疫情發(fā)生后，疫情省的淘汰母豬屠宰場也受影響暫停屠宰，淘汰母豬貿易活動受此影響也明顯減少。2018年8月非洲豬瘟發(fā)生以來，母豬屠宰量快速下降。山東臨沂、河南商丘、江西上高、湖南湘潭等4個淘汰母豬集中屠宰地屠宰量占全國的80%。而四個地方均受疫情影響，無法調運。2018年8、9月份淘汰母豬屠宰量連續(xù)下降，環(huán)比分別下降28.7%、37.99%，10月則環(huán)比微增15.7%，依然處于低位。監(jiān)測地區(qū)淘汰母豬屠宰量（截止至2018年10月）

屠宰受限，銷售停滯，淘汰母豬被迫育肥。2018年前8個月，淘汰母豬平均屠宰體重有所回升，2018年9月、10則明顯增重。淘汰母豬平均每頭屠宰體重9月、10月明顯回升

3、“南豬北養(yǎng)”或放緩

南方是傳統(tǒng)養(yǎng)豬的重點區(qū)域，但長期的養(yǎng)殖給環(huán)境帶來很大破壞，生豬產能開始向北方轉移。2015年東北三省生豬出欄量占全國的8.76%到2017年已提升至9.13%，且擴張產能尚未到高峰期，根據(jù)溫氏、牧原、正邦等上市公司的規(guī)劃，僅這些上市公司到2025年在東北的出欄量就要超過3000萬。2015年后東北地區(qū)生豬出欄量占比提升

此次雖然疫情主要出現(xiàn)在小規(guī)模養(yǎng)殖廠或散戶，但由于禁運，生豬無法運出，且省內生豬交易市場全部關閉，使得該區(qū)域內養(yǎng)殖企業(yè)面臨著較大虧損。而東北為疫情最早爆發(fā)的地區(qū)，也是疫情最多的地區(qū)。按照國際經驗，非洲豬瘟難以在短期內根除，若疫情延續(xù)，企業(yè)持續(xù)承壓，其在北方的擴張計劃必將受到影響。

四、前景預測：周期或提前見底

近年來隨著規(guī)?；B(yǎng)殖程度的提高，雖然豬周期有所平滑，但依然存在明顯的周期性特征。從歷史上看，每輪周期的時間大約為4-5年，近十幾年來，我們一共經歷了兩個完整的豬周期：2006年-2010年，2010年-2015年。2015年及2016年為本輪周期的上漲期，從2016年下半年來進入下行期，2017年、2018年豬價持續(xù)低迷。生豬養(yǎng)殖4-5年一個周期（截止至2018年12月28日）

按照產能調整節(jié)奏，若非此次發(fā)生重大疫情，我們原本預計19年生豬價格將持續(xù)低迷。但此次非洲豬瘟對行業(yè)供給產生較大影響，且從目前來看，疫情仍在高發(fā)期，短期內根除難度較大，其影響還將進一步擴大。我們預計豬周期或將提前見底，19年生豬價格將好于原有預期。具體原因如下：1、生豬供給減少。主要體現(xiàn)在兩個方面：一是撲殺直接減少供給。根據(jù)政策，我國對疫點內的生豬實行全部無害化處理。截止當前，全國撲殺生豬已超60萬頭。雖然當前撲殺數(shù)量較全國總存欄量比例較低，但是隨著疫情的爆發(fā)，預計該數(shù)字還將繼續(xù)上升，同時亦會影響生豬養(yǎng)殖的積極性。二是禁止泔水喂養(yǎng)，間接加速中小產能退出。2、母豬亦受影響。屠宰受限，銷售停滯，淘汰母豬被迫育肥，而同時能繁母豬無法補欄，產能無法更新，將影響后續(xù)生豬供給。3、中長期看，產能擴張步伐或將放緩。此次雖然疫情主要出現(xiàn)在小規(guī)模養(yǎng)殖廠或散戶，但由于禁運，生豬無法運出，且省內生豬交易市場全部關