中國保險市場現(xiàn)狀及其對經(jīng)濟發(fā)展的促進(2013安徽毫州市干部培訓)課件

1、中國保險市場現(xiàn)狀及其對經(jīng)濟發(fā)展的促進上海財經(jīng)大學金融學院鐘明zming999項俊波同志在保監(jiān)會黨委學習貫徹黨的十八大精神學習班上的講話 第一，要在完善現(xiàn)代金融體系中發(fā)揮作用。保險與銀行、證券一同構成金融業(yè)的三大支柱，保險業(yè)的發(fā)展壯大對于優(yōu)化金融結構、提高金融體系運行的協(xié)調(diào)性和穩(wěn)健性具有重要意義。 第二，要在完善社會保障體系中提供支撐。通過提供經(jīng)辦服務、提供補充醫(yī)療和養(yǎng)老保險、積極發(fā)展商業(yè)健康和養(yǎng)老保險等多種方式，主動參與社會保障體系改革。 第三，要在完善農(nóng)業(yè)保障體系中貢獻力量。大力發(fā)展農(nóng)業(yè)保險，使農(nóng)業(yè)保險真正成為支農(nóng)惠農(nóng)的有效方式。 第四，要在完善防災減災體系中發(fā)揮優(yōu)勢。積極發(fā)揮保險在防災減災

2、方面的優(yōu)勢，推動建立符合我國國情的巨災保險制度，以此來豐富和補充現(xiàn)有災害救助體系。 第五，要在完善社會管理體系中建功立業(yè)。保險業(yè)要積極探索參與社會管理的渠道和途徑，用商業(yè)手段解決責任賠償?shù)确矫娴姆杉m紛，降低社會訴訟成本，提高解決糾紛的效率，減輕政府的社會管理壓力。 一是堅持保險改革的市場化導向。充分發(fā)揮市場在保險資源配置中的基礎性作用。 二是堅持保險服務實體經(jīng)濟的本質(zhì)要求。充分發(fā)揮保險的“經(jīng)濟助推器”和“社會穩(wěn)定器”作用。 三是堅持建立多層次的現(xiàn)代保險市場體系。鼓勵市場主體多樣化發(fā)展，大力推動保險市場主體結構、區(qū)域布局、業(yè)務結構優(yōu)化升級。 四是堅持建立現(xiàn)代保險企業(yè)制度的改革方向。保險公司改革

3、繼續(xù)向縱深推進，完善保險公司董事會制度，形成有效的決策、執(zhí)行、制衡機制。 五是堅持加強改進保險監(jiān)管。不斷提升監(jiān)管有效性。夯實微觀審慎監(jiān)管基礎，構建宏觀審慎監(jiān)管制度框架，建立健全系統(tǒng)性風險防范體系 。 中國保險市場整體運行狀況一、保險業(yè)保持平穩(wěn)發(fā)展態(tài)勢，保費增長速 度放緩 2012年中國保險業(yè)保持了平穩(wěn)發(fā)展的態(tài)勢，全行業(yè)共實現(xiàn)原保險保費收入15487.93億元，較2011年的14339.25億元同比增長8.01%，扭轉了2011年1.3%負增長的局面。 2011年原保險保費收入下降的直接原因是因為從2011年開始壽險公司采用新的會計準則，原保險保費收入的統(tǒng)計口徑發(fā)生了變化，如果仍按舊的統(tǒng)計口徑，

4、2011年原保險保費收入同比增長10.4%，但增速明顯放緩，較2010年30.44%的增速下降了65.8%。下圖反映了20082012年中國保險業(yè)原保險保費收入情況。 從保險市場的區(qū)域發(fā)展來看，2012年原保險保費收入市場份額排名前三的是江蘇、廣東、山東。在財產(chǎn)保險市場中，江蘇、廣東、浙江排名前三。在人身保險市場中，廣東、江蘇、河南排名前三。 2012年，全國東部地區(qū)16個省市（廣東、江蘇、山東、北京、上海、天津、浙江、河北、遼寧、福建、海南、深圳、寧波、大連、青島、廈門）共實現(xiàn)原保險保費收入8955.06億元，占全國市場的58.14%。全國中部地區(qū)8個?。ㄉ轿鳌不?、江西、河南、湖南、湖北、

5、黑龍江、吉林）共實現(xiàn)原保險保費收入3526.23億元，占全國市場的22.89%。全國西部地區(qū)12個省市（重慶、四川、貴州、云南、西藏、陜西、甘肅、青海、寧夏、新疆、內(nèi)蒙古和廣西）共實現(xiàn)原保險保費收入2922.36億元，占全國市場的18.97%。 三、保險給付和賠款增長高于保費增長，推 高賠付比 2012年，保險全行業(yè)原保險賠付和支出共計4716.32億元，較2011年的3929.37億元增長了 20%。其中，財產(chǎn)險賠付支出2816.33億元，較2011年的2186.93億元增長了28.78%；人身險賠付支出1899.99億元，較2011年的1742.44億元增長了9.04% 。原保險、財產(chǎn)險和

6、人身險的賠付增長速度均高于同期保費增長速度，導致賠付比進一步上升。 下圖反映了20082012年保險行業(yè)原保險賠付和支出情況以及財產(chǎn)險和人身險賠付和支出情況。 四、保險行業(yè)總資產(chǎn)快速增長，資金運用收 益持續(xù)走低 2012年中國保險行業(yè)總資產(chǎn)快速增長。截至2012年年底，全行業(yè)資產(chǎn)總額達到73545.73億元，較2011年的60138.1億元同比增長22.29%。其中，銀行存款為23446億元，同比增長32.19%，投資為45096.58億元，同比增長19.50%。 2012年中國保險行業(yè)保險資金運用余額為6.85萬億，占行業(yè)總資產(chǎn)的93.2%。其中銀行存款2.3萬億，占34.16%；各類債券3

7、.06萬億，占44.67%；股票和基金8080億元，占11.8%；長期股權投資2151億元，占3.14%；投資性不動產(chǎn)362億元，占0.53%；基礎設施債權投資計劃3240億元，占4.73%。2012年，全行業(yè)實現(xiàn)投資收益2085.09億元，投資收益率為3.39%，較2011年降低了0.18個百分點。下圖反映了20082012年中國保險行業(yè)資產(chǎn)增長情況和投資收益情況。 中國財產(chǎn)保險市場 一、財產(chǎn)保險業(yè)保持較快增長勢頭，行業(yè)自 身發(fā)展能力提升 2012年，財產(chǎn)險原保險保費收入5330.93億元，比2011年的4617.82億元增長了15.44%。雖然與2011年18.54%以及2010年35.4

8、6%的增長速度相比，增長速度出現(xiàn)了較大幅度回落，但在宏觀經(jīng)濟動蕩的大背景下，財產(chǎn)保險業(yè)仍能保持較快的增長速度實屬來之不易，充分體現(xiàn)了行業(yè)自身發(fā)展能力的提升。 中國財產(chǎn)保險市場的熱點問題：一是車險理賠難；二是交強險持續(xù)虧損；三是電銷網(wǎng)銷爆發(fā)性增長。 二、行業(yè)格局發(fā)生變化，增資和創(chuàng)新成為格 局調(diào)整的主題 一是隨著行業(yè)快速發(fā)展和經(jīng)營業(yè)績的改善，引起新一輪投資熱。新一輪財產(chǎn)保險行業(yè)的投資熱主要分為兩類：一類是由地方政府為投資主體的地方系保險公司，如浙商財險、紫金財險、錦泰財險、泰山財險、安誠財險、長江財險和中原財險等；另一類是由央企為代表的國有銀行和企業(yè)為投資主體的企業(yè)系保險公司，如英大泰和財險、信達

9、財險、鼎和財險、中煤財險、眾誠財險和誠泰財險等。除了中資熱衷投資財險行業(yè)外，外資也普遍看好未來中國財產(chǎn)險市場的發(fā)展，外資紛紛選擇加大在華投入。 二是在防范金融風險、加強行業(yè)監(jiān)管的背景下，增資改善償付能力。在財產(chǎn)保險業(yè)較快發(fā)展的同時，償付能力問題日顯突出。為滿足償付能力監(jiān)管的要求，保險公司紛紛通過注資和發(fā)債兩種方式來解決償付能力充足率問題，2011年財險行業(yè)增資近500億元，其中人保財險增資50億元，平安產(chǎn)險獲注資50億元，國壽財險獲注資16億元。僅2011年12月，中國保監(jiān)會批準變更注冊資本的保險公司就有11家，其中外資4家，如安聯(lián)財險資本金從2.2億元增至4.2億元，丘博保險資本金從2.5億

10、元增至2.9億元。 同時，各家財險公司還通過發(fā)行次級債的方式解決資本充足的燃眉之急。 三是隨著財產(chǎn)保險行業(yè)改革的深化，組織模式和業(yè)務模式創(chuàng)新促市場多元化。2011年、2012年，中國財產(chǎn)保險市場出現(xiàn)了新的保險組織形式，即自保公司和互助保險模式，這標志著我國財產(chǎn)保險市場組織形式的多元化。中石油自保公司無疑成為保險組織形式創(chuàng)新的先行者。與此同時，中國保監(jiān)會核準浙江省慈溪市龍山鎮(zhèn)西門外村的農(nóng)村保險互助社試點，這種不以營利為經(jīng)營目的、經(jīng)營成本相對較低的保險服務形式，可能成為未來我國農(nóng)村社會保障體系的一個重要組成部分。 三、車市拖累增速下降，交強險持續(xù)虧損 車險業(yè)務是財產(chǎn)保險業(yè)務的絕對“龍頭業(yè)務”，占財

11、產(chǎn)保險保費收入70%以上。受宏觀經(jīng)濟的影響，汽車銷量增速大幅度下降，拖累車險保費增速。以2011年為例，汽車銷售同比下降29.92個百分點，車險保費雖然保持了16.66%的增長速度，全年保費收入達到3504億元，占財產(chǎn)保險保費收入的75.9%，但保費增長速度同比大幅度下降了22.7個百分點。 從2006年開辦交強險以來，交強險經(jīng)營情況不盡如人意，虧損不斷擴大，經(jīng)營壓力增大。隨著覆蓋面不斷加大，投保率從2006年58%到2011四、保險消費者權益保護局成立，消費者權 益保護成行業(yè)關鍵詞 2011年是“消費者權益保護年”。2011年10月在金融領域率先成立“保險消費者權益保護局”。 2011年，車

12、險“無責不賠”和“高保低賠”問題把財產(chǎn)保險行業(yè)推到了輿論的“風口浪尖”。 為此，中國保險行業(yè)協(xié)會啟動了車險理賠服務標準等一系列規(guī)范車險服務的基礎制度建設。中國保監(jiān)會發(fā)布關于完善機動車輛商業(yè)保險制度公開征求意見的公告。開展了商業(yè)車險條款費率修訂工作，制定了行業(yè)示范條款，下發(fā)關于加強機動車輛商業(yè)保險條款費率管理的通知，系統(tǒng)地規(guī)范保險公司擬訂商業(yè)車險條款費率的原則、條件及配套監(jiān)管辦法。 2012年，中國保監(jiān)會制定出臺了機動車輛保險理賠管理指引等一系列的制度，保險公司紛紛承諾快速理賠。五、加大“兩直”渠道建設，電話和網(wǎng)絡成 為行業(yè)營銷新寵 自2011年開始，財產(chǎn)保險業(yè)紛紛加大直銷和直控的“兩直”渠道建

13、設，開始了新一輪的銷售能力建設，其中電話營銷和網(wǎng)絡營銷成為行業(yè)新寵。 2011行業(yè)共有15家公司全面參與電銷，2012年有19家公司獲得電銷牌照。 2011年行業(yè)電銷保費超過了440億元，同比增長130%，呈現(xiàn)爆炸式增長態(tài)勢。電銷市場的集中度相對較高，前三大財產(chǎn)保險公司的保費占比超過90%，且這些公司車險的電銷渠道占比均已在10%以上，私家車占比更是達到20%-30%。 保險行業(yè)加大了職場建設力度，在全國各地建設了20多個職場，席位數(shù)量超過2萬個。2011年8月，國內(nèi)首家實體保險體驗店中聯(lián)信在北京落戶。 中國人身保險市場 一、人身保險業(yè)增速大幅度下降，壽險業(yè)務發(fā)展遭 遇瓶頸 2011年、201

14、2年，中國人身保險市場受到渠道變局、產(chǎn)品吸引力下降、退保率上升等多重因素影響，壽險業(yè)務發(fā)展進入瓶頸狀態(tài)， 保費規(guī)模增長出現(xiàn)了大幅度的下降。 2012年，人身險原保險保費收入10157億元，同比增長4.48%。 分析人身保險市場渠道變局、產(chǎn)品吸引力下降、退保率上升的根本原因可以歸結為以下幾個方面：一是“銀保新政”影響銀保渠道變局。二是資本市場疲軟降低壽險產(chǎn)品吸引力。三是增員困難挑戰(zhàn)個險渠道發(fā)展。 人身保險市場的熱點問題：一是壽險產(chǎn)品結構不合理；二是退保率居高不下；三是銀行保險改革；四是個稅遞延型養(yǎng)老保險試點和醫(yī)療保險改革。 二、分紅險獨攬大局，突顯產(chǎn)品發(fā)展不平衡 2011年、2012年人身保險市

15、場呈現(xiàn)分紅險“一險獨大”的局面，分紅險占壽險市場的比例高達80%。 造成分紅險“一險獨大”的原因有二：一是因為前些年資本市場火爆，萬能險、投連險因較高的投資回報而備受市場追捧，業(yè)務發(fā)展很快。但隨著股市的持續(xù)下跌和債市的萎靡不振，2011年萬能險的結算利率一直處于低位，而投連險的收益大幅下滑，投連險賬戶的80%是負收益，全年整體平均收益率為-11.3%，較2010年大幅下降12.22個百分點。萬能險、投連險的“光環(huán)”漸漸退去，在壽險市場中的占比萎縮。二是因為實施新會計準則以后，萬能險、投連險已不能被全部計入年度保費收入，由此對保險公司市場規(guī)模擴張的貢獻越來越小，大部分保險公司必然對萬能險和投連險

16、業(yè)務的發(fā)展有所收縮。 三、推動年金保險和醫(yī)療保險的創(chuàng)新發(fā)展 2012年，我國企業(yè)年金市場繼續(xù)維持快速增長勢頭，截止12月底，全國養(yǎng)老保險公司企業(yè)年金業(yè)務合計繳費661.73億元，較2011年的410.47億元，同比增長61.12%，而2011年較2010年的增長率是 14.84%。2012年，養(yǎng)老保險公司企業(yè)年金受托管理資產(chǎn)2009.01億元，較2011年的 1378.18億元增長了45.77%，而2011年較2010的增長率是32.63%。2012年，養(yǎng)老保險公司企業(yè)年金投資管理資產(chǎn)合計1711.16億元，較2011年的1324.70億元增長了29.17%，而2011年較2010年的增長率是

17、86.85%。 2011年、2012年，我國五大養(yǎng)老保險公司的企業(yè)年金繳費、受托管理資產(chǎn)、投資管理資產(chǎn)均大幅增長。 2011年，年金保險升格從人壽保險中獨立出來成為獨立的人身保險險種，為未來我國年金保險市場的發(fā)展預留了空間。 2011年、2012年，開展變額年金保險和個稅遞延型養(yǎng)老保險試點是推進養(yǎng)老保險創(chuàng)新的兩大亮點。 2012年8月30日，發(fā)改委 、衛(wèi)生部等六部委聯(lián)合發(fā)布關于開展城鄉(xiāng)居民大病保險工作的指導意見(以下簡稱意見)，由政府主導、商業(yè)保險機構承辦的大病醫(yī)保制度全面鋪開。此次意見的出臺，是對中國醫(yī)保改革制度的一項重大推動，通過由政府出資購買商業(yè)保險的專業(yè)服務，打破了以往單一醫(yī)療保障模式

18、，為今后開展政府與商業(yè)保險機構醫(yī)保發(fā)展提供新思路，具有重大實際意義。與此同時，此次改革對保險業(yè)將是一次新挑戰(zhàn)，保險公司需要提高自己專業(yè)服務能力與水平，為今后開展養(yǎng)老等其他類似合作提供有力保障。 四、退保率上升，近七成非上市壽險公司虧損 根據(jù)中國國內(nèi)四家上市保險公司2011年業(yè)績報表顯示，中國人壽、中國平安、中國太保、新華保險四大壽險公司合計退保金額達655.69億元，比2010年增加六成。中國太保退保增幅第一，退?？偨痤~高達95.88億元，較2010年的44.98億元增幅高達113.6%，退保率也從1.5%增至2.7%，幾乎翻倍。退保增幅排名第二的新華保險，退保金達150.47億元，同比增加了

19、95.16%，退保率更是高達5.71%。中國人壽的退保金額也是大幅度提高，2011年高達365億元，同2010年的257億元相比增長了42.1%。中國平安退保金額44億元，雖然是4家公司中最少的，但與2010年相比也增長了15.5%。2011年整個壽險行業(yè)的退保率為3.4%。 根據(jù)2011年非上市壽險公司年報披露的信息統(tǒng)計，49家非上市壽險公司2011年的退?？偨痤~達到285.9億元，同比增加112%。壽險公司退保金的大幅增加已成為導致2011年近七成非上市壽險公司虧損的主要原因之一。 據(jù)統(tǒng)計，2012年前三季度四家上市壽險公司退保金累計約為退保金共計已達 561億元，平均增幅21.1%。其中

20、，中國人壽前三季度退保金 299.5億元，同比增長 8.3%；平安人壽前三季度退保金39.5億元，同比增長 23.82%；新華保險前三季度退保金 129.46億元，同比增長20.61%；太保壽險前三季度退保金 93.01億元，同比增長 31.74%。根據(jù)中國保監(jiān)會統(tǒng)計：2012年壽險公司退保金額1198.1億元，退保率為2.76%。 五、壽險公司密集增資，新華、人保成功IPO 2011年成為壽險公司密集增資年。以平安人壽為例，2011年9月，平安人壽獲批發(fā)行40億元10年期的次級債；10月，平安人壽獲母公司中國平安50億元增資，注冊資本金由238億元增至288億元；11月，平安人壽再度增資50

21、億，注冊資本金上升至338億元；12月20日，中國平安宣布董事會審議通過了資本規(guī)劃的相關議案，擬發(fā)行可轉換為公司 A股股票的可轉債，發(fā)行總額不超過 260 億元。 2011年增資發(fā)債的壽險公司還包括：中國人壽于2011年下半年發(fā)行了300億元10年期的次級債；新華保險在IPO之前獲準發(fā)行不超過50億元的10年期次級債；2011年12月12日，太保壽險收到中國保監(jiān)會的批復，同意太保壽險募集規(guī)模不超過80億元次級債。 2011年共有66家公司增資900億元，15家公司發(fā)行次級債 600.5億元，幾乎是2010年全年的6倍。 受業(yè)務發(fā)展以及資本市場持續(xù)低迷等因素影響，大中小保險公司都面臨償付能力充足

22、率壓力和增資需求。2010 年保險公司共增資 557 億元，2011 年猛增至 1501 億元， 2012 年前8 個月增資接近千億關口，預計2012年融資額會超過 2011 全年融資額。 2011年12月15日、16日，新華保險相繼在香港聯(lián)交所和上海證券交易所成功掛牌上市，成為我國首家以 A+H方式同步上市的保險公司，并成為登陸國內(nèi)資本市場的保險“第四股”。 2012年12月7日，中國人保集團在香港聯(lián)交所掛牌上市。人保H股發(fā)行價確定為每股3.48港元，在扣除各項交易費用后，公司預計可募資231.97億港元。 中國保險市場監(jiān)管一、推進第二代償付能力監(jiān)管制度體系建設 2012年3月29日，中國保

23、監(jiān)會發(fā)布了中國第二代償付能力監(jiān)管制度體系建設規(guī)劃，明確提出用35年時間建成第二代償付能力監(jiān)管制度體系。規(guī)劃的目標是形成一套既與國際接軌、又與我國保險業(yè)發(fā)展階段相適應的償付能力監(jiān)管制度；推動保險公司建立健全全面風險管理制度，提高行業(yè)風險管理和資本管理水平；提升我國償付能力監(jiān)管制度體系的國際影響力，提高我國保險業(yè)的國際地位。 相對于以往借鑒歐盟模式偏重財務數(shù)字監(jiān)管指標的監(jiān)管體系，第二代償付能力監(jiān)管體系更注重推動保險公司建立健全全面風險管理制度。 熱點問題：第二代償付能力監(jiān)管體系進一步加大保險公司的融資壓力，跟隨國際監(jiān)管潮流是否適合中國保險業(yè)目前的發(fā)展水平。 二、深化保險資金運用市場化改革 2012

24、年，中國保監(jiān)會新政“組合拳”推出，不僅拓寬了保險資金的投資渠道，也打破了原先銀、證、信、保之間“各自為政”的藩籬，搭建了一個新的競爭平臺。 按照新政“13條”的設想，今后保險資產(chǎn)管理公司將由專門管理保險資金的金融機構轉型為綜合管理多種資產(chǎn)的專業(yè)資產(chǎn)管理機構，不動產(chǎn)和股權投資、股指期貨、融資融券、無擔保債券、境外投資、衍生品等投資渠道將向保險資金全面開放。 2011年，中國保監(jiān)會出臺了保險資金管理公司管理暫行規(guī)定對保險資產(chǎn)管理公司設立門檻進行調(diào)整。調(diào)整后規(guī)定的放寬使保險資產(chǎn)管理公司迅速增加。 （如：將經(jīng)營保險業(yè)務 8 年以上調(diào)整為 5 年以上。增加償付能力不低于150%，保險公司總資產(chǎn)不低于 100 億元，保險集團（控股）公司的總資產(chǎn)不低于150 億元，注冊資本最低限額由 3000 萬元調(diào)整為 1 億元等。） 1. “增資補血”措施 （1）擴充資本，提高風險抵御能