商業(yè)銀行經(jīng)營學第二章-商業(yè)銀行資本

1、1 第二章商業(yè)銀行資本 2第二章 商業(yè)銀行資本第一節(jié)： 銀行資本金的構(gòu)成第二節(jié)： 銀行資本充足性及其測定第三節(jié)： 銀行的資本管理與對策：分子對策和分母對策第四節(jié)： 銀行并購決策與管理案 例 ：存款創(chuàng)新3銀行資產(chǎn)負債表資產(chǎn)負債與凈值現(xiàn)金:庫存現(xiàn)金、在央行存款、同業(yè)存款存款：活期存款、定期存款、儲蓄存款貸款：信用貸款、貼現(xiàn)、抵押貸款 創(chuàng)新存款（CD、NOW、S-NOW等）減:貸款損失準備金借款：向央行借（再貼現(xiàn)、再抵押）、向投資：證券投資（國庫券、公債等） 同業(yè)借（轉(zhuǎn)貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)抵押）、發(fā)行債券等租賃資本與凈值：股本、未分配利潤、固定資產(chǎn)和其他資產(chǎn) 資本公積等總計總計4第一節(jié) 銀行資本金的構(gòu)成一、股本

2、：普通股，優(yōu)先股二、盈余：資本盈余、留存盈余三、債務資本：資本票據(jù)、債券四、其他來源：儲備金 一、銀行資本的概念 資本也稱所有者權(quán)益或產(chǎn)權(quán)資本、自有資金、凈值。銀行資本是銀行從事經(jīng)營活動必須注入的資金（權(quán)益），同時還包括了一部分長期負債。銀行面臨的未來風險越大，資產(chǎn)增長越快，則銀行所需的資本量就越多。注意銀行資本與企業(yè)資本的區(qū)別；銀行資本規(guī)模的計量問題。 銀行資本與企業(yè)資本的區(qū)別資本金的內(nèi)容不同資本金在全部資產(chǎn)中所占比例不同 ，且絕對數(shù)額相差很大固定資產(chǎn)的形成與其資本金數(shù)量的關(guān)聯(lián)性不同 7（1）減震器，吸收經(jīng)營虧損，減少銀行風險（2）銀行注冊、組建正常經(jīng)營之前的啟動資金（3）顯示銀行實力，增強

3、公眾對銀行的信心（4）為銀行增長和新業(yè)務新計劃、新設施提供資金（5）有助于保證銀行實現(xiàn)長期可持續(xù)增長關(guān)鍵：吸收意外損失，消除銀行的不穩(wěn)定因素 二、銀行資本的功能銀行資本規(guī)模的計量 有以下三種計量：資本帳面價值（公認會計原則GAAP） = 總資產(chǎn)帳面價值-總負債帳面價值（大多數(shù)銀行用此衡量）監(jiān)管會計原理計量的資本（RAP） =股東股權(quán)+永久優(yōu)先股+貸款與租賃損失準備+可轉(zhuǎn)換次級債+其他市場價值資本（MVC）=銀行資產(chǎn)的市場價值（MVA）-銀行負債的市場價值（MVL） 也可以近似計算：市場價值資本（MVC）=每股股票的現(xiàn)期市場價格發(fā)行的股票數(shù)量9 三、 銀行資本的構(gòu)成 (一)銀行資本的一般來源：1

4、、股本：投資者投入的資本2、盈余：商業(yè)銀行的留存利潤10 股本普通股銀行普通股構(gòu)成銀行資本的核心部分，它不僅代表對銀行的所有權(quán)，而且具有永久性質(zhì) 優(yōu)先股兼有普通股與債券的特點固定股息率優(yōu)先股、可調(diào)整股息的優(yōu)先股和可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股 11 資本公積：1、資本（股本）溢價2、接受非現(xiàn)金資產(chǎn)捐贈準備3、接受現(xiàn)金捐贈4、股權(quán)投資準備5、外幣資本折算差額6、關(guān)聯(lián)交易差價7、其它12 盈余資本盈余資本盈余主要由投資者超繳資本所為溢價發(fā)行反映銀行資本的增值部分反映接受捐贈所增加的資本等。留存盈余是尚未動用的銀行累計稅后利潤部分13 債務資本 資本票據(jù)是一種以固定利率計息的小面額后期償付證券，該證券的期限為7-15

5、年不等。它可以在金融市場上出售，也可向銀行的客戶推銷。債券可轉(zhuǎn)換后期償付債券、浮動利率后期償付債券、選擇性利率后期償付債券等。 14 其他來源儲備金是為了應付未來回購、贖回資本債務或防止意外損失而建立的基金。包括放款與證券損失準備金和償債基金等 15第二節(jié) 銀行資本充足性及其測定一、銀行資本充足性及其意義二、銀行資本充足性的測定16一、銀行資本充足性及其意義資本數(shù)量的充足性銀行資本數(shù)量必須超過金融管理當局所規(guī)定的能夠保障正常營業(yè)并足以維持充分信譽的最低限度；資本結(jié)構(gòu)的合理性同時，銀行現(xiàn)有資本或新增資本的構(gòu)成，應該符合銀行總體經(jīng)營目標或所需增資本的具體目的。 17二、銀行資本充足性的測定測定指標

6、資本與存款比率、資本與總資產(chǎn)比率資本、風險資產(chǎn)比率測定方法分類比率法、綜合分析法巴塞爾協(xié)議方法表內(nèi)風險資產(chǎn)表外風險資產(chǎn)測算 18紐約公式 資產(chǎn)類型 包 含 的 內(nèi) 容資本需要率無風險資產(chǎn)現(xiàn)金、存放同業(yè)以及一、二級準備金0%小風險資產(chǎn)5年以上政府和政府機構(gòu)債券、擔保貸款等5%普通風險資產(chǎn)政府公債以外的證券投資和證券貸款12%高風險資產(chǎn)信用水平較低和擔保不足的貸款20%有問題資產(chǎn)逾期貸款和可疑貸款50%虧損和固定資產(chǎn)無法收回的資產(chǎn)。銀行經(jīng)營所需要的房地產(chǎn)和設備100%19 第三節(jié) 巴塞爾協(xié)議與資本監(jiān)管一、Basel IBasel II Basel III（一） Basel I （1988年資本協(xié)議

7、）該巴塞爾協(xié)議是國際清算銀行（BIS）的巴塞爾銀行法規(guī)和監(jiān)管事務委員會“巴塞爾委員會”于1988年7月通過的“關(guān)于統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標準的協(xié)議”的簡稱。該協(xié)議第一次建立了一套完整的國際通用的、以加權(quán)方式衡量表內(nèi)與表外風險的資本充足率標準，有效地扼制了與債務危機有關(guān)的國際風險。有關(guān)資本監(jiān)管的巴塞爾協(xié)議及其發(fā)展巴塞爾銀行法規(guī)與監(jiān)管事務委員會(也稱巴塞爾銀行監(jiān)管委員會，簡稱巴塞爾委員會) 是由十國集團的中央銀行行長在國際貨幣與銀行市場剛剛經(jīng)歷了劇烈的動蕩之后(特別是在原聯(lián)邦德國的赫斯塔特銀行倒閉事件后)，于1974年底設立的。該委員會在1975年2月召開首次會議，并隨后每年定期召集三至四次會

8、議。委員會成員由比利時、加拿大、法國、德國、意大利、日本、盧森堡、荷蘭、西班牙、瑞士、英國和美國組成， 2009年增加被邀的瑞典、澳大利亞、巴西、中國、印度、韓國、墨西哥和俄羅斯共20國組成，2010年擴大為27國（增加印尼、新加坡、土耳其、阿根廷、南非、沙特、中國香港）。各國的中央銀行為代表機構(gòu)。凡無中央銀行的國家，則由該國負責審慎銀行監(jiān)管的當局作為代表。 巴塞爾資本協(xié)議發(fā)展歷程1988年：關(guān)于統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標準的協(xié)議（巴I）1996年：資本協(xié)議市場風險補充規(guī)定2004年：新資本協(xié)議（巴II）2009年：新資本協(xié)議修正案、新資本協(xié)議市場風險修正案、交易賬戶新增風險資本計量指導原則

9、；2010年： 第三版巴塞爾協(xié)議（巴III）巴塞爾資本協(xié)議概覽 巴I： 巴II： 巴III：231988年巴塞爾協(xié)議的銀行資本定義合格銀行資本核心資本（一級資本）：實收普通股、非累積性優(yōu)先股、資本盈余、留存盈余附屬資本（二級資本）：累積性優(yōu)先股、五年期以上的次級債、資產(chǎn)重估增值、非公開儲備（貸款損失準備）24名詞解釋公開儲備它是通過保留盈余或其他盈余而產(chǎn)生的，包括從稅后保留利潤中提取的部分、股票發(fā)行溢價、普通準備金和法定準備金的增值等 非累積優(yōu)先股是指只能按當年盈利分取股息的優(yōu)先股股票，如果當年公司經(jīng)營不善而不能分取股息，未分的股息不能予以累積，以后也不能補付。 非公開儲備指雖未公開，但已反映

10、在銀行損益帳戶上，并為銀行監(jiān)管機構(gòu)所接受的儲備。如，呆帳（損失）準備金等。次級債券指固定期限不低于5年(包括5年),除非銀行倒閉或清算,不用于彌補銀行日常經(jīng)營損失,且該項債務的索償權(quán)排在存款和其它負債之后的商業(yè)銀行長期債券。次級債計入資本的條件:不得由銀行或第三方提供擔保；并且不得超過商業(yè)銀行核心資本的50%。 251988年的銀行表內(nèi)風險資產(chǎn)定義風險權(quán)數(shù)包含的內(nèi)容0% 現(xiàn)金、對央行債權(quán)、對OECD成員國中央政府或央行的其他債權(quán)；用現(xiàn)金或者用OECD國家中央政府債券作擔保，或由OECD國家的中央政府提供擔保的貸款。10%對OECD國家的公共部門機構(gòu)的債權(quán)，以及由這些機構(gòu)提供擔保的貸款。20%對

11、多邊發(fā)展銀行的債權(quán)以及由這類銀行提供擔保，或以這類銀行的債券作抵押的債權(quán)；對OECD國家銀行的債權(quán)以及提供擔保的貸款。 對OECD以外的銀行短期債權(quán)和由這些銀行提供擔保的短期貸款； 托收中的現(xiàn)金款項；50%完全以居住用途的房產(chǎn)作抵押的貸款100%對私人機構(gòu)的債權(quán)； 對OECD之外國家的中央政府的債權(quán)；對公共部門所屬的商業(yè)公司的債權(quán)； 房屋設備和其他固定資產(chǎn)；不動產(chǎn)和其他投資；所有其他的資產(chǎn)。26經(jīng)濟合作與發(fā)展組織 OrganizationforEconomicCooperationandDevelopmentOECD 其前身是1948年4月由西歐十幾個國家在巴黎成立的歐洲經(jīng)濟合作組織。1960

12、年12月14日，加拿大、美國及歐洲經(jīng)濟合作組織的成員國等共20個國家簽署公約，決定成立經(jīng)濟合作與發(fā)展組織。在公約獲得規(guī)定數(shù)目的成員國議會的批準后，經(jīng)濟合作與發(fā)展組織于1961年9月30日在法國巴黎正式宣告成立，簡稱經(jīng)合組織或經(jīng)合發(fā)組織。【宗旨】促進成員國經(jīng)濟和社會的發(fā)展，推動世界經(jīng)濟增長；幫助各成員國制定和協(xié)調(diào)有關(guān)政策，以提高各成員國的生活水平，保持財政的相對穩(wěn)定；鼓勵和協(xié)調(diào)成員國為援助發(fā)展中國家作出努力，幫助發(fā)展中國家改善經(jīng)濟狀況，促進非成員國的經(jīng)濟發(fā)展。 27銀行表外風險資產(chǎn)轉(zhuǎn)換系數(shù)轉(zhuǎn)換系數(shù) 包含的內(nèi)容0%類似初始期限在1年以內(nèi)的，或可以在任何時候無條件取消的承諾均屬此列。20%有自行償付

13、能力的與貿(mào)易有關(guān)的或有項目（如擔保信用證）。50%某些與交易相關(guān)的或有項目； 票據(jù)發(fā)行融通和循環(huán)包銷便利；其他初始期限在1年以上的承諾。100%直接信用替代工具，如保證和承兌；銷售和回購協(xié)議以及有追索權(quán)的資產(chǎn)銷售；遠期資產(chǎn)購買、超遠期存款和部分繳付款項的股票和代表承諾一定損失的證券。28與匯率和利率有關(guān)項目的轉(zhuǎn)換系數(shù)現(xiàn)時風險暴露法(current exposure)剩余到期日利率合約換算系數(shù)匯率合約換算系數(shù)1年以下0%1.0%1年以上0.5%5.0%29現(xiàn)時暴露法舉例合約種類合約余期名義本金(美元)換算系數(shù)(%)現(xiàn)時重置成本表內(nèi)對等金額遠期外匯150天50000001.02500075000遠

14、期外匯150天50000001.0-100050000單一貨幣利率互換150天500000001500015000貨幣互換380天50000005.075000325000單一貨幣利率互換360天500000007500075000單一貨幣利率互換3年50000000.5-7500025000交叉貨幣利率互換3年50000005.065000315000計算公式：名義本金 X 換算系數(shù) +現(xiàn)時重置成本 = 表內(nèi)對等金額30初始風險暴露法(original exposure)到期日利率合約換算系數(shù)匯率合約換算系數(shù)1年以下0.5%2.0%1-2年1.0%5.0%以后每加1年1.0%3.0%31初始

15、暴露法舉例合約種類初始到期日名義本金(美元)換算系數(shù)(%)表內(nèi)對等金額(美元)遠期外匯180天50000002.0100000單一貨幣利率互換180天50000000.525000貨幣互換1.5年50000005.0250000單一貨幣利率互換3.5年50000003.0150000交叉貨幣利率互換3.5年500000011.0550000計算公式： 名義本金 X 換算系數(shù) = 表內(nèi)對等金額32資本充足率計算公式33相關(guān)規(guī)定核心資本充足率必須大于4%附屬資本充足率不能超過4%債務資本不能超過核心資本50%資產(chǎn)重估增值部分的55%可納入附屬資本附屬資本中的貸款損失準備不超過1.25%34 對19

16、88年資本協(xié)議的評價 積極方面 突出了對銀行資產(chǎn)風險的關(guān)注 突出動態(tài)監(jiān)管的理念 將表外業(yè)務納入資本監(jiān)管 有助于國際間進行比較 資本充足率大幅度提高，強化國際銀行體系穩(wěn)健性 有利于公平競爭，并增強市場約束的有效性35 不足之處 風險敏感性低 OECD俱樂部法明顯不合理 資本套利 風險覆蓋面窄 沒有一套可行的實施機制361997年爆發(fā)的東南亞金融危機，波及全世界，而當時的巴塞爾協(xié)議機制卻沒有發(fā)揮出應有的作用，在這樣的背景下，1999年6月，巴塞爾委員會發(fā)布第一次建議，決定修訂1988年協(xié)議，以增強協(xié)議規(guī)則的風險敏感性。37抵御市場風險的資本主要是一級資本和二級資本；經(jīng)監(jiān)管當局同意，可以建立三級資本

17、（短期次級債）要求：三級資本只能用來抵御市場風險三級資本不能超過抵御市場風險的一級資本的250%（抵御市場風險的一級資本至少達到覆蓋市場風險資本的28.57% =1/（1+2.5）。 2004年新資本協(xié)議主要內(nèi)容三大支柱（Three Pillars）最低資本充足率（Minimum Capital Requirements）監(jiān)管部門監(jiān)督檢查（Supervisory Review Process）市場約束（Market Discipline）四大創(chuàng)新 39三大支柱及內(nèi)涵巴賽爾協(xié)議框架支柱1最低資本要求： 信用風險、 操作風險、市場風險支柱2 監(jiān)督檢查：包括外部和內(nèi)部支柱3 市場紀律：足夠的信息披露

18、 三大支柱構(gòu)成了一個有機整體，全面平衡地實施才能有助于提高金融體系的安全性和穩(wěn)健性。四大創(chuàng)新1、除最低資本充足率8%的數(shù)量規(guī)定外，提出了監(jiān)管部門的檢查和有效的市場約束，構(gòu)成了三大支柱；2、風險管理水平高的銀行可以使用自己的內(nèi)部評級體系計算資本充足率；3、采用評級公司的評級結(jié)果確定風險權(quán)重；4、把操作風險納入資本監(jiān)管。思考題：、巴塞爾協(xié)議對世界各國商業(yè)銀行（銀行業(yè)）的影響。、巴塞爾協(xié)議對商業(yè)銀行經(jīng)營管理的影響 。、 新資本協(xié)議如何挑戰(zhàn)中國金融業(yè)41標準法下的信用風險權(quán)重42逾期貸款的風險權(quán)重逾期90天以上的貸款(不包括合格的居民住房抵押貸款)對風險暴露部分在扣減專項準備后,適用以下風險權(quán)重:專項

19、準備金與貸款余額的比率20%20%50%風險權(quán)重150%100%監(jiān)管當局決定最低可以是50%43 標準法下的其它資產(chǎn)零售貸款居民自己使用的住房抵押貸款，50%權(quán)重其它：100%商業(yè)不動產(chǎn)抵押一般情況下：100%在發(fā)展良好的市場上且滿足特定條件下：50%44 （三）Basel III 2008年全球金融危機直接催生的結(jié)果，2010年11月在韓國首爾舉行的G20峰會上獲得正式批準實施 危機前金融體系的特征資本：數(shù)量不足、質(zhì)量較差銀行體系的過度杠桿化扭曲的激勵機制歐美大型銀行融資模式的脆弱性商業(yè)銀行業(yè)務模式的復雜化金融體系的相互關(guān)聯(lián)性金融體系的全球化，但監(jiān)管地方化第三版巴塞爾協(xié)議（Basel III

20、） 2010年12月16日，擁有27個成員（阿、澳、比、巴、加、中、中國香港、法、德、印、印尼、意、日、韓、盧、墨、荷、俄、沙特、新加坡、南非、西、瑞典、瑞士、英、美、土）的巴塞爾委員會發(fā)布了第三版巴塞爾協(xié)議（Basel III），并要求各成員經(jīng)濟體兩年內(nèi)完成相應監(jiān)管法規(guī)的制定和修訂工作，2013年1月1日開始實施新監(jiān)管標準，2019年1月1日前全面達標。 對2008年發(fā)生的國際金融危機的反應危機的特點危機是發(fā)源于西方發(fā)達國家并對這些國家的經(jīng)濟金融體系產(chǎn)生了重大的影響危機所帶來的損失是前所未有的危機是在長時間的經(jīng)濟繁榮之后發(fā)生的危機的影響原來奉為圭臬的理論和規(guī)則受到了質(zhì)疑西方國家的話語權(quán)正在下

21、降國際力量對比正在發(fā)生變化危機反映出國際金融體系存在的問題金融機構(gòu)過度杠桿化，資本的數(shù)量與質(zhì)量均存在問題金融機構(gòu)流動性風險突出，流動性儲備嚴重不足公司治理和風險管理存在缺陷，激勵機制扭曲 宏觀審慎監(jiān)管視角缺失，不能有效防范系統(tǒng)性風險危機后國際金融體系治理架構(gòu)改革G20會議取代G8會議，成為國際金融治理的主要平臺金融穩(wěn)定理事會（FSB）成立，巴塞爾銀行監(jiān)管委員會（BCBS）擴員2009年，中國成為FSB和BCBS正式成員G20“匹茲堡峰會”確定由FSB、BCBS主導推進國際金融監(jiān)管制度改革，要求2010年11月“首爾峰會”提交金融改革方案國際金融監(jiān)管改革國際金融監(jiān)管改革的特點首次有發(fā)展中國家參與

22、制定國際規(guī)則，部分反映了發(fā)展中國家的立場對原有國際規(guī)則進行了大幅度的調(diào)整，以全面反映危機的教訓強調(diào)國際層面一致實施的重要性第三版巴塞爾協(xié)議發(fā)布 2010年12月，巴塞爾委員會發(fā)布第三版巴塞爾協(xié)議BCBS 189-Basel III: A global regulatory framework for more resilient banks and banking systems 第三版巴塞爾協(xié)議：更具穩(wěn)健性的銀行和銀行體系的全球監(jiān)管框架BCBS 188-Basel III: International framework for liquidity risk measurement, sta

23、ndards and monitoring 第三版巴塞爾協(xié)議： 流動性風險計量、標準和監(jiān)測的國際框架全面改革資本監(jiān)管規(guī)則修改資本定義，增強損失吸收能力擴大風險覆蓋范圍，提高風險權(quán)重要求引入杠桿率監(jiān)管標準，彌補資本充足率的缺陷建立逆周期資本框架，緩解銀行體系的順周期性引入系統(tǒng)重要性附加資本要求，降低“大而不倒”的道德風險提高總體資本要求，增強銀行體系穩(wěn)健性資本構(gòu)成 未來監(jiān)管資本結(jié)構(gòu)一級資本：持續(xù)經(jīng)營情況下（going concern）吸收損失核心一級資本：普通股與留存收益其它一級資本：優(yōu)先股等二級資本：破產(chǎn)清算情況下（gone concern）吸收損失取消二級資本不得超過一級資本100的規(guī)定核心

24、一級資本在監(jiān)管資本中處于主導地位 取消專門用于抵御市場風險的三級資本杠桿率監(jiān)管標準 杠桿率監(jiān)管的目標在宏觀審慎層面，防止金融機構(gòu)資產(chǎn)負債表的過度擴張和過度承擔風險，控制金融業(yè)的系統(tǒng)性風險在微觀審慎層面，作為資本底線（backstop），對風險加權(quán)資本充足率形成補充，彌補模型缺陷和計量偏差，確保整個金融體系保持一定水平的合格資本 第三版巴塞爾協(xié)議明確了杠桿率的基本要素計算公式：表外項目計入分母，除無條件可撤銷承諾信用轉(zhuǎn)換系數(shù)為10%外，其余表外項目按100%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)計入衍生產(chǎn)品按現(xiàn)期風險暴露法計算 杠桿率監(jiān)管標準Basel III：3%三、巴塞爾協(xié)議III的影響巴塞爾協(xié)議III大幅提升了對于

25、銀行業(yè)的一級核心資本充足率的要求水平，以有效防范在經(jīng)濟繁榮時期過度放貸而產(chǎn)生大量的隱性壞賬風險，并幫助銀行在經(jīng)濟下行周期抗擊虧損，這一規(guī)則雖然未能達成最終一致，但卻顯示出銀行監(jiān)管業(yè)者更加重視加強銀行體系在順境下的資本緩沖儲備，這無疑為未來進一步的金融監(jiān)管規(guī)則修訂指明了方向。 歐洲銀行業(yè)由于其監(jiān)管規(guī)則最松，在金融危機后沒有進行大規(guī)模的資本補充，此次受到的影響最大，在歐洲商業(yè)銀行中一級資本充足率最高的為德意志銀行的10.8%，該行已增發(fā)98億歐元的股票來避免由于資本短缺而帶來的負面影響，其他的大型銀行也將面臨著巨大的資本補充要求。 2010年，美國的24家銀行中有包括花旗和美洲銀行在內(nèi)的7家銀行面

26、臨一級資本充足率不足的問題，這一比例顯著小于歐洲銀行業(yè)者，不過一些小型銀行的壓力或許會更大。，中國銀監(jiān)會對銀行的核心資本和資本充足率要求在7%和10%（中小銀行）11%（大銀行），因此新的巴塞爾協(xié)議III并未對中國的銀行構(gòu)成重大影響，但銀監(jiān)會如果在這一規(guī)則之上再制定更為嚴格的資本充足率標準，并提高不良資產(chǎn)的撥備計提水平，中國的銀行業(yè)也仍然會需要在未來的一段時間進行大規(guī)模的資本補充。我國銀行資本充足率規(guī)定（2011.5.3）核心一級資本充足率不低于5%;一級資本充足率不低于6%;資本充足率不低于8%，還有2.5%的留存超額資本和0-2.5%的逆周期超額資本，系統(tǒng)性重要銀行有附加資本1%，即系統(tǒng)性

27、重要銀行和非系統(tǒng)性重要銀行在一般正常情況下資本充足率分別要達到11.5%和10.5%。如果出現(xiàn)系統(tǒng)性信貸增長太快，銀行還要計提1%的逆周期超額資本。此外，貸款損失準備金率2%，撥備覆蓋率150%以上我國資本監(jiān)管要求分為四個層次辦法參考第三版巴塞爾協(xié)定的規(guī)定，將資本監(jiān)管要求分為四個層次：第一層次為最低資本要求，核心一級資本充足率、一級資本充足率和資本充足率分別為5%、6%和 8%；第二層次為儲備資本要求和逆周期資本要求，儲備資本要求為2.5%，逆周期資本要求為0-2.5%；第三層次為系統(tǒng)重要性銀行附加資本要求，為1%第四層次為第二支柱資本要求。5859第四節(jié) 銀行的資本管理與對策：分子對策和分母

28、對策一、分子對策二、分母對策60一、分子對策是針對巴塞爾協(xié)議中的資本計算方法，盡量地提高商業(yè)銀行的資本總量，改善和優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)內(nèi)源資本策略通過內(nèi)源資本補足資本金 外源資本策略通過發(fā)行普通股等外源資本方法來提高核心資本61戴維.伯儂(David Bernon)的銀行資產(chǎn)持續(xù)增長摸型 其中：SG1 為當期資產(chǎn)增長率；ROA 為資產(chǎn)收益率； DR 為以百分比表示的銀行稅后收益中的紅利部分； EC1 為期末銀行總股本； TA1 為期末銀行總資產(chǎn)。 SG1 與ROA正相關(guān)，與 DR負相關(guān)，與 EC1 / TA1 成反方向關(guān)系。當銀行的SG1確定后，可在給定的任何兩個變量基礎(chǔ)上算出第三個變量。6263影響內(nèi)源資本支持資產(chǎn)增大的限制因素適度資本金數(shù)額銀行創(chuàng)利能力銀行股利政策64外源融資股本融資：普通股，受市場紀律和政府管制較多優(yōu)先股紅利再投資（向股東優(yōu)惠出售股票），取決于市場表現(xiàn)員工持股計劃（employee stock ownership programs ESOP）債務融資：發(fā)行次級債，受規(guī)模限制65二、分母對策優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，盡量降低風險權(quán)數(shù)高的資產(chǎn)在總資產(chǎn)中所占的比重，同時加強表外業(yè)務管理，盡可能選擇轉(zhuǎn)換系數(shù)較小及相應風險權(quán)