鄭州華德IPO項(xiàng)目建議書(shū)

1、二零壹 零年五月首次公開(kāi)發(fā)行A股項(xiàng)目建議書(shū)鄭州華德永佳地毯有限公司 企業(yè)上市收益分析對(duì)擬上市公司而言在可預(yù)期的時(shí)間內(nèi)通過(guò)發(fā)行股票可一次性募集規(guī)模較大、相當(dāng)于企業(yè)數(shù)年的經(jīng)營(yíng)積累才能取得的資金。通過(guò)對(duì)募集資金的合理使用，企業(yè)能夠獲得超越同行的快速發(fā)展契機(jī)。獲得持續(xù)、穩(wěn)定的融資渠道、上市公司信用資質(zhì)較高，有利于獲得銀行貸款。更重要的是，企業(yè)可以通過(guò)在資本市場(chǎng)持續(xù)再融資獲得源源不斷的發(fā)展資金，實(shí)現(xiàn)直接融資與間接融資兩條腿走路，有效降低融資成本，降低對(duì)銀行的依存度，特別是可以避免宏觀調(diào)控加強(qiáng)、銀行信貸收縮時(shí)的不利局面。目前各級(jí)政府大力扶持企業(yè)上市，為企業(yè)上市解決各項(xiàng)問(wèn)題，從而上市有利于解決企業(yè)由于歷史原

2、因形成的眾多問(wèn)題，也有利于企業(yè)以后取得各項(xiàng)政府支持。改善財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，降低資產(chǎn)負(fù)債率，提高抗風(fēng)險(xiǎn)能力。健全企業(yè)法人治理機(jī)構(gòu)。提升企業(yè)形象，獲得宣傳達(dá)室平臺(tái)，上市對(duì)企業(yè)而言是巨大的無(wú)形資產(chǎn)，在一定意義上強(qiáng)于任何廣告效應(yīng)。A股發(fā)行上市條件及操作流程企業(yè)上市收益分析對(duì)股東而言迅速提升財(cái)富價(jià)值，企業(yè)股東的原始投入成本相對(duì)較低，而股票發(fā)行價(jià)格較高，通過(guò)上市可以在資產(chǎn)凈值上獲得增值，上市之后股東的財(cái)富價(jià)值將獲得巨大甚至數(shù)十倍的增值。分散投資風(fēng)險(xiǎn)，利用資本杠桿控制更多資源。企業(yè)在改制上市過(guò)程中既可以通過(guò)股權(quán)轉(zhuǎn)讓或增資擴(kuò)股引進(jìn)戰(zhàn)略投資者，又可以引進(jìn)成千上萬(wàn)的公眾投資者。在控制權(quán)沒(méi)有轉(zhuǎn)移的情況下，控股股東達(dá)到了轉(zhuǎn)嫁

3、和分風(fēng)險(xiǎn)的目的。構(gòu)筑良好的退出平臺(tái)，在需要的情況下方便企業(yè)股東在獲利之后順利退出。A股發(fā)行上市條件及操作流程A股發(fā)行條件A股發(fā)行上市條件及操作流程參考法規(guī)發(fā)行條件證券法規(guī)定具備健全且運(yùn)行良好的組織機(jī)構(gòu)； 具有持續(xù)盈利能力，財(cái)務(wù)狀況良好； 最近三年財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)文件無(wú)虛假記載，無(wú)其他重大違法行為； 經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件。首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市管理辦法規(guī)定主體資格發(fā)行人應(yīng)當(dāng)是依法設(shè)立且合法存續(xù)的股份有限公司； 自股份有限公司成立后，持續(xù)經(jīng)營(yíng)時(shí)間應(yīng)在3年以上，但經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的除外； 注冊(cè)資本已足額繳納，主要資產(chǎn)不存在重大權(quán)屬糾紛； 生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)合法合規(guī)且符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策； 最近3

4、年內(nèi)主營(yíng)業(yè)務(wù)和董事、高級(jí)管理人員沒(méi)有發(fā)生重大變化，實(shí)際控制人沒(méi)有發(fā)生變更； 股權(quán)清晰，控股股東和受控股股東、實(shí)際控制人支配的股東持有的發(fā)行人股份不存在重大權(quán)屬糾紛。獨(dú)立性發(fā)行人應(yīng)具有完整的業(yè)務(wù)體系和直接面向市場(chǎng)獨(dú)立經(jīng)營(yíng)的能力。 發(fā)行人的資產(chǎn)完整，人員、財(cái)務(wù)、機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)均獨(dú)立。A股發(fā)行條件參考法規(guī)發(fā)行條件首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市管理辦法規(guī)定規(guī)范運(yùn)行依法建立健全股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、獨(dú)立董事、董事會(huì)秘書(shū)制度，相關(guān)機(jī)構(gòu)和人員能夠依法履行職責(zé)； 董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員符合法律、行政法規(guī)和規(guī)章規(guī)定的任職資格，并了解與股票發(fā)行上市有關(guān)的法律法規(guī)； 內(nèi)部控制制度健全且被有效執(zhí)行； 發(fā)行人不得有下列情形：

5、 最近三年內(nèi)未經(jīng)批準(zhǔn)擅自發(fā)行過(guò)證券； 最近三年內(nèi)因違法行為受到行政處罰，且情節(jié)嚴(yán)重； 最近三年內(nèi)向證監(jiān)會(huì)報(bào)送的發(fā)行申請(qǐng)文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，或者存在以欺騙手段騙取發(fā)行核準(zhǔn)等情形； 為控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)進(jìn)行違規(guī)擔(dān)保； 有嚴(yán)格的資金管理制度，不得有資金被關(guān)聯(lián)方占用的情形。A股發(fā)行上市條件及操作流程A股發(fā)行條件參考法規(guī)發(fā)行條件首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市管理辦法規(guī)定財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)資產(chǎn)質(zhì)量良好，資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)合理，盈利能力較強(qiáng)，現(xiàn)金流量正常； 內(nèi)部控制有效、會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范，并由注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具了內(nèi)部控制鑒證報(bào)告以及審計(jì)報(bào)告； 編制財(cái)務(wù)報(bào)表應(yīng)當(dāng)保持應(yīng)有的謹(jǐn)慎，會(huì)計(jì)政策應(yīng)該具有一

6、致性； 應(yīng)完整披露關(guān)聯(lián)方關(guān)系并恰當(dāng)披露關(guān)聯(lián)交易。關(guān)聯(lián)交易價(jià)格公允，不存在通過(guò)關(guān)聯(lián)交易操縱利潤(rùn)的情形； 相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)應(yīng)滿(mǎn)足下列條件： 近3個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤(rùn)為正且累計(jì)超過(guò)人民幣3000萬(wàn)元； 近3個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~累計(jì)超過(guò)人民幣5000萬(wàn)元或營(yíng)業(yè)收入累計(jì)超過(guò)人民幣3億元； 發(fā)行前股本總額不少于人民幣3000萬(wàn)元； 最近一期末無(wú)形資產(chǎn)占凈資產(chǎn)的比例不高于20； 最近一期末不存在未彌補(bǔ)虧損。 依法納稅，各項(xiàng)稅收優(yōu)惠符合規(guī)定，經(jīng)營(yíng)成果對(duì)稅收優(yōu)惠不存在嚴(yán)重依賴(lài)； 不存在重大償債風(fēng)險(xiǎn)以及影響持續(xù)經(jīng)營(yíng)的重大或有事項(xiàng)； 申報(bào)文件不得遺漏或虛構(gòu)信息，不得濫用會(huì)計(jì)政策或會(huì)計(jì)估計(jì)等情形；不得操縱、偽造或篡

7、改會(huì)計(jì)記錄或會(huì)計(jì)憑證； 不存在諸如經(jīng)營(yíng)模式、經(jīng)營(yíng)環(huán)境發(fā)生變化等對(duì)公司持續(xù)盈利能力構(gòu)成重大不利影響的情形。A股發(fā)行上市條件及操作流程A股發(fā)行條件參考法規(guī)發(fā)行條件首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市管理辦法規(guī)定募集資金運(yùn)用募集資金應(yīng)當(dāng)有明確的使用方向，原則上應(yīng)當(dāng)用于主營(yíng)業(yè)務(wù)； 募集資金數(shù)額和投資項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)與發(fā)行人當(dāng)前情況相適應(yīng)，并且投資項(xiàng)目應(yīng)符合國(guó)家相關(guān)法律、法規(guī)和規(guī)章的規(guī)定； 發(fā)行人董事會(huì)應(yīng)當(dāng)對(duì)募集資金投資項(xiàng)目的可行性進(jìn)行認(rèn)真分析； 募集資金投資項(xiàng)目實(shí)施后，不會(huì)產(chǎn)生同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)或?qū)Πl(fā)行人獨(dú)立性產(chǎn)生不利影響； 應(yīng)建立募集資金專(zhuān)項(xiàng)存儲(chǔ)制度，募集資金應(yīng)存放于董事會(huì)決定的專(zhuān)項(xiàng)賬戶(hù)。A股發(fā)行上市條件及操作流程A股發(fā)行條件外商

8、投資股份有限公司的特別規(guī)定參考法規(guī)發(fā)行條件關(guān)于外商投資股份有限公司有關(guān)問(wèn)題的通知和關(guān)于上市公司涉及外商投資有關(guān)問(wèn)題的若干意見(jiàn)規(guī)定首次公開(kāi)發(fā)行申請(qǐng)上市的外商投資股份有限公司應(yīng)為按規(guī)定和程序設(shè)立或改制的企業(yè)；申請(qǐng)上市前三年均已通過(guò)外商投資企業(yè)聯(lián)合年檢； 經(jīng)營(yíng)范圍符合指導(dǎo)外商投資方向暫行規(guī)定與外商投資產(chǎn)業(yè)指導(dǎo)目錄的要求； 上市發(fā)行股票后，其外資股占總股本的比例不低于10%； 按規(guī)定需由中方控股（包括相對(duì)控股）或?qū)χ蟹匠止杀壤刑厥庖?guī)定的外商投資股份有限公司，上市后應(yīng)按有關(guān)規(guī)定的要求繼續(xù)保持中方控股地位或持股比例； 符合發(fā)行上市股票有關(guān)法規(guī)要求的其他條件。注意：若企業(yè)不是外商投資企業(yè)，可刪除此頁(yè)A股發(fā)

9、行上市條件及操作流程A股上市條件參考法規(guī)上市條件證券法規(guī)定股票經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)已向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行； 公司股本總額不少于人民幣三千萬(wàn)元；公開(kāi)發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的百分之二十五以上；公司股本總額超過(guò)人民幣四億元的，公開(kāi)發(fā)行股份的比例為百分之十以上； 公司最近三年無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記載。證券交易所可以規(guī)定高于前款規(guī)定的上市條件，并報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。 上海證券交易所股票上市規(guī)則與 深圳證券交易所股票上市規(guī)則規(guī)定股票經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)已公開(kāi)發(fā)行； 公司股本總額不少于人民幣五千萬(wàn)元； 公開(kāi)發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的百分之二十五以上；公司股本總額超過(guò)人民幣四億元的

10、，公開(kāi)發(fā)行股份的比例為百分之十以上； 公司最近三年無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記載； A股發(fā)行上市條件及操作流程發(fā)行、上市的主要流程盡職調(diào)查評(píng)估、審計(jì)股份公司設(shè)立申報(bào)創(chuàng)立大會(huì)股份公司設(shè)立輔導(dǎo)申報(bào)材料制做輔導(dǎo)驗(yàn)收股東大會(huì)上市申請(qǐng)報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)刊登招股意向書(shū)招商證券完成內(nèi)核股東大會(huì)證監(jiān)會(huì)發(fā)行部審核股東大會(huì)證監(jiān)會(huì)反饋招商證券及中介機(jī)構(gòu)對(duì)饋意見(jiàn)進(jìn)行回復(fù)證監(jiān)會(huì)發(fā)審會(huì)審核證監(jiān)會(huì)反饋發(fā)行核準(zhǔn)詢(xún)價(jià)并路演輔導(dǎo)驗(yàn)收網(wǎng)下及網(wǎng)上發(fā)行驗(yàn)資輔導(dǎo)驗(yàn)收掛牌上市改制及輔導(dǎo)申報(bào)及審核發(fā)行及上市上市申請(qǐng)約35個(gè)月約23個(gè)月約1個(gè)月A股發(fā)行上市條件及操作流程發(fā)行上市各階段的主要工作前期準(zhǔn)備階段申報(bào)及審核發(fā)行上市后市維護(hù)公司內(nèi)部確

11、定初步發(fā)行上市方案確定中介機(jī)構(gòu)有限責(zé)任公司改制成股份有限公司完成近三年及一期財(cái)務(wù)報(bào)告審計(jì)完成輔導(dǎo)工作發(fā)行人就發(fā)行上市方案和發(fā)行日程安排與證監(jiān)會(huì)進(jìn)行溝通取得相關(guān)主管部門(mén)監(jiān)管意見(jiàn)函等政府文件制作招股說(shuō)明書(shū)及其他申報(bào)文件保薦機(jī)構(gòu)內(nèi)核將申報(bào)材料上報(bào)證監(jiān)會(huì)根據(jù)證監(jiān)會(huì)反饋意見(jiàn)修改申報(bào)材料招股書(shū)預(yù)披露通過(guò)發(fā)審會(huì)領(lǐng)取發(fā)行批文制作股票發(fā)行定價(jià)分析報(bào)告確定發(fā)行方案制作發(fā)行公告組織承銷(xiāo)團(tuán)宣傳、路演推介詢(xún)價(jià)和定價(jià)股票發(fā)行驗(yàn)資掛牌上市后市穩(wěn)定機(jī)制啟動(dòng) 持續(xù)督導(dǎo)與后續(xù)服務(wù)投資者關(guān)系管理持續(xù)信息披露再融資籌劃和準(zhǔn)備A股發(fā)行上市條件及操作流程證監(jiān)會(huì)審核流程 證監(jiān)會(huì)辦公廳行政事項(xiàng)受理處發(fā)行部綜合處發(fā)行部審核一處發(fā)行部審核二處登

12、記審核審核綜合處安排見(jiàn)面會(huì)受理公司領(lǐng)導(dǎo)與證監(jiān)會(huì)發(fā)行部進(jìn)行初步交流發(fā)行部反饋會(huì)初步審核申報(bào)材料反饋意見(jiàn)發(fā)行部初審報(bào)告會(huì)招股書(shū)預(yù)披露發(fā)審會(huì)發(fā)審委意見(jiàn)審核一處、二處進(jìn)行封卷綜合處安排發(fā)行日期上報(bào)會(huì)后事項(xiàng)領(lǐng)取批文申報(bào)材料發(fā)行人/保薦機(jī)構(gòu)修改申報(bào)材料發(fā)行人/保薦機(jī)構(gòu)修改申報(bào)材料A股發(fā)行上市條件及操作流程發(fā)行定價(jià)的主要流程公告價(jià)格區(qū)間投資者累計(jì)投標(biāo)詢(xún)價(jià)網(wǎng)下申購(gòu)網(wǎng)上申購(gòu)獲得投資者對(duì)發(fā)行價(jià)格區(qū)間、投資故事、估值方法、可比公司等問(wèn)題的反饋分析師向投資者推介投資故事管理層向投資者推介投資故事基于詢(xún)價(jià)結(jié)果，確定價(jià)格區(qū)間實(shí)現(xiàn)最優(yōu)定價(jià)，確保良好的后市表現(xiàn)定價(jià)路演/簿記預(yù)路演/詢(xún)價(jià)發(fā)行前的準(zhǔn)備工作逐步縮小定價(jià)區(qū)間主要詢(xún)價(jià)對(duì)象的反饋意見(jiàn)確定發(fā)行價(jià)格區(qū)間最高點(diǎn)簿記需求最低點(diǎn)確定最終價(jià)格準(zhǔn)備發(fā)行所需文件證監(jiān)會(huì)審核所需文件：投資價(jià)值分析報(bào)告、發(fā)行