股權(quán)代持的涉稅問題及解決

1、股權(quán)代持的涉稅問題及解決編者按：股權(quán)代持已越來(lái)越多的被運(yùn)用到投融資市場(chǎng)，尤其是在初創(chuàng)企業(yè)中，股權(quán) 代持現(xiàn)象較為普遍，很多公司實(shí)際投資人為了規(guī)避法律或政策的限制，選擇采用股 權(quán)代持這種變通的方式進(jìn)行投資，使投資過(guò)程變得更加便捷順利。這種代持模式， 除了在企業(yè)管理、法律層面有一定風(fēng)險(xiǎn)，在未來(lái)的稅務(wù)、上市等環(huán)節(jié)都需要企業(yè)提 前關(guān)注并制定相應(yīng)預(yù)案。本期華稅結(jié)合本所處理股權(quán)代持的實(shí)務(wù)經(jīng)驗(yàn)，對(duì)股權(quán)代持 的稅務(wù)問題做簡(jiǎn)要的法律分析，供有關(guān)納稅人參考。案例1:2017年初，甲、乙共同出資成立A科技開發(fā)有限公司，由于身份限制，甲欲由他人 代持A公司的股權(quán)。對(duì)于此次代持，從稅務(wù)角度講，需要解決以下幾個(gè)問題：.選擇

2、何人代持？.代持協(xié)議條款如何安排？.以何種方式支付出資款？.未來(lái)股息紅利收益及股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益如何實(shí)現(xiàn)？一、謹(jǐn)慎簽署股權(quán)代持協(xié)議股權(quán)代持又稱委托持股、隱名投資或假名出資，是指實(shí)際出資人與他人約定，以他 人名義代實(shí)際出資人履行股東權(quán)利義務(wù)的一種股權(quán)或股份處置方式。在實(shí)務(wù)中，掛 名的股東被稱為顯名股東，實(shí)際出資人被稱為隱名股東。許多實(shí)際出資人（隱名股 東）與名義出資人（顯名股東）之間往往僅通過(guò)一紙股權(quán)代持協(xié)議確定存在代為持有股權(quán)或股份的事實(shí)，而股權(quán)代持協(xié)議的內(nèi)容也較為簡(jiǎn)單，在產(chǎn)生爭(zhēng)議時(shí)不能發(fā)揮 明晰權(quán)責(zé)、定紛止?fàn)幍淖饔?。從控制涉稅風(fēng)險(xiǎn)的角度講，在簽訂股權(quán)代持協(xié)議時(shí)需 注意以下事項(xiàng)：（1）謹(jǐn)慎選擇代持主

3、體根據(jù)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅管理辦法（試行）（國(guó)家稅務(wù)總局公告2014年第 67號(hào)）的規(guī)定，繼承或?qū)⒐蓹?quán)轉(zhuǎn)讓給其能提供具有法律效力身份關(guān)系證明的配偶、 父母、子女、祖父母、外祖父母、孫子女、外孫子女、兄弟姐妹以及對(duì)轉(zhuǎn)讓人承擔(dān) 直接撫養(yǎng)或者贍養(yǎng)義務(wù)的撫養(yǎng)人或者贍養(yǎng)人的，股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入明顯偏低時(shí)，視為有 正當(dāng)理由。因此，與隱名股東具有親屬、朋友等私人社會(huì)關(guān)系或者其他關(guān)聯(lián)關(guān)系的 代持主體往往比單純的商業(yè)伙伴更可靠，親屬關(guān)系在進(jìn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)可以產(chǎn)生節(jié)稅 效應(yīng)，并且在進(jìn)行IPO審核時(shí)親屬關(guān)系的代持關(guān)系將更有可能被認(rèn)為具有合理性。（2）合理安排協(xié)議條款簽署股權(quán)代持協(xié)議時(shí)，應(yīng)避免口頭形式的股權(quán)代持合同，同時(shí)，

4、需要明確隱名股東 與顯名股東各自的權(quán)利義務(wù)關(guān)系，明確股東權(quán)利的行使方式，排除顯名股東的財(cái)產(chǎn) 權(quán)，盡可能明確名義股東在代持期間的各項(xiàng)配合義務(wù)， 并加大名義股東的違約責(zé)任。 在協(xié)議中應(yīng)明確出資款的性質(zhì)及支付方式（確保一致性），以證明隱名股東已實(shí)際出 資。若隱名股東向名義股東轉(zhuǎn)賬，則應(yīng)保留轉(zhuǎn)賬記錄，同時(shí)在轉(zhuǎn)賬時(shí)載明款項(xiàng)用途。（3）司法強(qiáng)制過(guò)戶的誤區(qū)當(dāng)條件成熟、隱名股東準(zhǔn)備解除代持協(xié)議時(shí)，根據(jù)稅法規(guī)定，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得須征收 個(gè)人所得稅，在股東變更登記之前，繳納股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得（股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)減去股權(quán)原值） 20%勺個(gè)人所得稅。其中，股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)需要參考并接近股權(quán)的公允價(jià)值， 不能人為任 意定價(jià)（除正當(dāng)理由外，轉(zhuǎn)讓

5、價(jià)不能過(guò)低），這就導(dǎo)致在股權(quán)估值較高的情況下，原 股東（名義股東）需要承擔(dān)較高稅負(fù)。為了緩解這方面的稅收風(fēng)險(xiǎn)，除了適用股 權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅管理辦法（試行）（國(guó)家稅務(wù)總局公告2014年第67號(hào)）第 十三條的規(guī)定，提供相應(yīng)依據(jù)和理由，爭(zhēng)取達(dá)成低價(jià)轉(zhuǎn)讓外，實(shí)務(wù)中，許多隱名股 東選擇向法院提起確權(quán)訴訟，通過(guò)法院的判決或裁定，將代持的股權(quán)直接變更到隱 名股東名下，確認(rèn)股權(quán)為隱名股東所有。隱名股東認(rèn)為不通過(guò)股權(quán)轉(zhuǎn)讓形式過(guò)戶， 稅務(wù)機(jī)關(guān)將不視同轉(zhuǎn)讓，不征收個(gè)人所得稅。根據(jù)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅管理 辦法（試行）（國(guó)家稅務(wù)總局公告2014年第67號(hào)）的規(guī)定，本辦法所稱股權(quán)轉(zhuǎn)讓 是指?jìng)€(gè)人將股權(quán)轉(zhuǎn)讓給其他個(gè)人

6、或法人的行為，包括以下情形：（一）出售股權(quán)；（二）公司回購(gòu)股權(quán)；（三）發(fā)行人首次公開發(fā)行新股時(shí)，被投資企業(yè)股東將其持有的股份以公開發(fā)行方式一并向投資者發(fā)售；（四）股權(quán)被司法或行政機(jī)關(guān)強(qiáng)制過(guò)戶；（五）以股權(quán)對(duì)外投資或進(jìn)行其他非貨幣性交易；（六）以股權(quán)抵償債務(wù)；（七）其他股權(quán)轉(zhuǎn)移行為。因此，司法判決或裁定并不能產(chǎn)生合理避稅的效果，不能對(duì)抗稅務(wù)機(jī)關(guān)的檢查和調(diào) 整。案例2:2007年，甲委托公司員工乙代持公司股權(quán)，公司名下有兩套房產(chǎn)，2017年，甲欲解除代持協(xié)議，將公司股權(quán)變更到自己名下，公司所在地稅務(wù)機(jī)關(guān)以房屋升值為由核 定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入，要求乙繳納1200多萬(wàn)稅款。二、實(shí)質(zhì)課稅原則下股權(quán)代持的稅務(wù)處

7、理實(shí)質(zhì)課稅原則是指稅法上確立的應(yīng)依據(jù)納稅人經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的實(shí)質(zhì)而非表面形式予以征 稅的準(zhǔn)則。根據(jù)最高人民法院關(guān)于適用中華人民共和國(guó)公司法若干問題的規(guī) 定（三）的規(guī)定，實(shí)際出資人與名義股東因投資權(quán)益的歸屬發(fā)生爭(zhēng)議，實(shí)際出資人 以其實(shí)際履行了出資義務(wù)為由向名義股東主張權(quán)利的，人民法院應(yīng)予支持。名義股 東以公司股東名冊(cè)記載、公司登記機(jī)關(guān)登記為由否認(rèn)實(shí)際出資人權(quán)利的，人民法院 不予支持。因此，在股權(quán)代持的法律關(guān)系中，實(shí)際股東為投資收益的實(shí)際享有者， 股權(quán)登記由名義股東變更為實(shí)際股東并未改變經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，依據(jù)實(shí)質(zhì)課稅原則，上述 股權(quán)變更并不構(gòu)成股權(quán)轉(zhuǎn)讓，也不存在任何股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得，無(wú)需繳納個(gè)人所得稅。 在實(shí)際操作過(guò)

8、程中，雖然代持的法律關(guān)系是客觀存在的，納稅人往往因?yàn)槿狈Τ渥?的證明材料而無(wú)法說(shuō)服稅務(wù)機(jī)關(guān)按照經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)課稅，最終被迫接受按照公允價(jià)格計(jì) 稅的補(bǔ)稅決定。在此，華稅律師建議實(shí)際股東重視有關(guān)材料的收集（如出資的支付 憑證、參與公司股東會(huì)的決議、參與公司利潤(rùn)分配的憑證等），并加強(qiáng)與稅務(wù)機(jī)關(guān)的 交流和溝通，以盡最大可能維護(hù)自身的合法涉稅權(quán)益。綜上，華稅律師建議納稅人重新審視股權(quán)代持的法律風(fēng)險(xiǎn)，并盡可能減少股權(quán)代持 的交易架構(gòu)。如果股權(quán)代持的交易安排確有必要，則應(yīng)當(dāng)審慎選擇代持主體，并盡 可能的將代持主體限定為特定的范圍之內(nèi)，以減少未來(lái)解除代持協(xié)議時(shí)的潛在稅務(wù) 風(fēng)險(xiǎn)。如果股權(quán)代持的交易安排確已發(fā)生，則應(yīng)當(dāng)全面收集證據(jù)材料，盡量按照實(shí) 質(zhì)課稅原則納稅，爭(zhēng)取有利的稅務(wù)處理并最大限度的維護(hù)自身的合法涉稅權(quán)益。小編寄語(yǔ)：不要指望一張證書就能使你走向人生巔峰?？荚囍皇菣z測(cè)知識(shí)掌握的一 個(gè)手段，不是目的。千萬(wàn)不要再考試通過(guò)之后，放松學(xué)習(xí)。財(cái)務(wù)人員需要學(xué)習(xí)的有 很多，人際溝通，實(shí)務(wù)經(jīng)驗(yàn)，excel等等等等