貴陽(yáng)銀行等城商行迎來上市潮ppt課件

1、闊別將近6年時(shí)間，銀行板塊即將迎來新成員江蘇銀行今日登陸A股 秀出銀行首份半年報(bào)-2007年起開場(chǎng)籌備上市，2021年不良率曾到達(dá)10%，76%貸.款僅來源貴陽(yáng)，并對(duì)當(dāng)?shù)氐姆康禺a(chǎn)有較強(qiáng)的依賴，前兩任行長(zhǎng)還出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)問題而鋃鐺入獄的貴陽(yáng)銀行601997，在等待近10年之后，上市之旅即將走完全程，同時(shí)也將掀起新一輪城商行的上市之.潮。不過，記者查閱該行招股闡明書了解到，截至2021年年底，該行76.01%的貸款來源于位于貴陽(yáng)的各分支機(jī)構(gòu)。在較近的一段時(shí)期內(nèi)，該行絕大多數(shù)的貸款、存款、收入和利潤(rùn)將.來源于貴陽(yáng)地域。對(duì)此，被稱為A股“教父、上海財(cái)經(jīng)大學(xué)教授賀宛男以為，商業(yè)銀行的絕大部分資產(chǎn)都曾經(jīng)上市了，

2、沒有上市的多是不怎樣樣的、甚至人為包裝的次等資產(chǎn)。銀行業(yè)早已過了盈利增長(zhǎng)青.春期，已處于行業(yè)停滯乃至行業(yè)衰退期。再讓商業(yè)銀行成批上市，實(shí)踐上就是與經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型方向背道而馳。貴陽(yáng)銀行2021年不良率達(dá)10%據(jù)了解，在2021年行將終了的前一周，貴陽(yáng)銀行IPO工程.獲得發(fā)審會(huì)無(wú)條件經(jīng)過，這是江蘇銀行600919之后，城商行IPO再亮綠燈。此前，自2007年寧波銀行002142、南京銀行601009、北京銀行601169 3家城.商行登陸A股上市，一晃八年過去，再無(wú)城商行完成A股IPO。據(jù)報(bào)道，貴陽(yáng)銀行上市任務(wù)自2007年起便開場(chǎng)籌備，當(dāng)?shù)卣闪⒘艘栽?wù)副市長(zhǎng)申振東為組長(zhǎng)的指點(diǎn)小組，以推進(jìn)此事。直到

3、20.10年12月15日，貴陽(yáng)商行召開2021年第二次暫時(shí)股東大會(huì)，審議經(jīng)過了更名及公開發(fā)行上市相關(guān)議案，完全走完IPO的內(nèi)部程序，才正式開啟上市之路。本以為能快速完成的上市路，一拖就是.多年?！斑@也與大環(huán)境有關(guān)，很多城商行的A股上市方案都被打亂了，監(jiān)管層處于對(duì)城商行開展的思索，暫停了很多城商行上市的方案。華東某券商銀行業(yè)分析師通知記者。除了外部的緣由，貴陽(yáng)銀行也.有本身的緣由。數(shù)據(jù)顯示，2021年該行的不良貸款率近10%。為進(jìn)一步掃清上市妨礙，2021年和2021年，貴陽(yáng)銀行對(duì)不良資產(chǎn)進(jìn)展大力清收。數(shù)據(jù)顯示，2021年，貴陽(yáng)銀行全年累計(jì)清收.不良貸款7.20億元，其中清收存量不良貸款5.38

4、億元，不良貸款余額從年初的9.7億元下降到3.5億元，不良率從年初的3.81%下降到1.13%。另?yè)?jù)報(bào)道，貴陽(yáng)銀行在資產(chǎn)質(zhì)量等方面.有不小的隱患。記者得悉的一份貴陽(yáng)銀行二級(jí)債券募集闡明書顯示，截至2021年6月末，貴陽(yáng)銀行不良資產(chǎn)率為0.65%，較之2021年、2021年、2021年末的0.4%、0.32%、0.33%有所上升;同時(shí)2021年末、2021年末、2021年末和2021年6月末的不良貸款率分別為0.60%、0.59%、0.81%和 1.31%。76%貸款僅來源貴陽(yáng) 依賴建筑房.地產(chǎn)業(yè)務(wù)不過，記者查閱該行招股闡明書了解到，截至2021年年底，該行76.01%的貸款來源于貴陽(yáng)的各分支機(jī)

5、構(gòu)。在較近的一段時(shí)期內(nèi)，該行絕大多數(shù)的貸款、存款、收入和利潤(rùn)將.來源于貴陽(yáng)地域。對(duì)于上述景象的隱患，媒體近日多次致電貴陽(yáng)銀行董事辦，但均無(wú)人接聽。數(shù)據(jù)顯示，截至2021年年底，貴陽(yáng)銀行在建筑業(yè)、零售和零售業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)、制造業(yè)四個(gè)行業(yè)的貸款占其貸.款(不含貼現(xiàn))的比例分別為20.72%、20.22%、15.21%和15.08%，在貸款業(yè)務(wù)方面對(duì)當(dāng)?shù)亟ㄖ?、房地產(chǎn)業(yè)較為依賴。截至2021年12月31日，該行76.01%的貸款來源.于貴陽(yáng)的各分支機(jī)構(gòu)?！氨拘胁荒芸刂苹蛴绊戀F陽(yáng)及貴州地域經(jīng)濟(jì)政策的變化趨勢(shì)，假設(shè)未來國(guó)家經(jīng)濟(jì)政策發(fā)生變化或者由于其他緣由呵斥貴陽(yáng)及貴州地域經(jīng)濟(jì)發(fā)生艱苦下滑，導(dǎo)致本行客戶運(yùn)營(yíng)和

6、信譽(yù)情況.發(fā)生惡化，將能夠?qū)Ρ拘械馁Y產(chǎn)質(zhì)量、財(cái)務(wù)情況和運(yùn)營(yíng)業(yè)績(jī)呵斥艱苦不利影響。貴陽(yáng)銀行也提示道。對(duì)此，華南某股份制銀行資管部擔(dān)任人分析稱，“城商行與股份制銀行不同，其運(yùn)營(yíng)區(qū)域往往過于集中.在當(dāng)?shù)兀苋菀资墚?dāng)?shù)卣咭约靶袠I(yè)的影響，而導(dǎo)致業(yè)務(wù)出現(xiàn)較大的變化。一份來自穆迪的報(bào)告也以為，城商行嚴(yán)重依賴凈利息收入，使其對(duì)利率市場(chǎng)化和降息呵斥的凈息差壓力較為敏感。兩位前行長(zhǎng)因.經(jīng)濟(jì)問題被捕據(jù)了解，貴陽(yáng)銀行的前身是貴陽(yáng)市商業(yè)銀行，成立于1997年4月，由貴陽(yáng)市國(guó)資委控股。經(jīng)銀監(jiān)會(huì)同意，2021年1月10日，貴陽(yáng)商行正式更名為貴陽(yáng)銀行。和一些城商行一樣，貴陽(yáng).銀行內(nèi)部，董事長(zhǎng)兼任行長(zhǎng)曾是貴陽(yáng)銀行IPO一大困

7、擾。2021年，貴陽(yáng)銀行原董事長(zhǎng)彭士學(xué)由于年齡緣由不再擔(dān)任職務(wù)，行長(zhǎng)王大鳴被選舉為新任董事長(zhǎng)。這次調(diào)整還將獨(dú)立董事人數(shù)由原有的2名增.至3名，監(jiān)事會(huì)也新增一名職工監(jiān)事。這次調(diào)整后，王大鳴被選舉為董事長(zhǎng)，同時(shí)擔(dān)任行長(zhǎng)一職業(yè)?！皟陕毤嫒螁栴}直到2021年新任行長(zhǎng)陳宗權(quán)的上任才得以正式處理，陳宗權(quán)此前擔(dān)任貴陽(yáng)銀行行長(zhǎng).助理、副行長(zhǎng)。不過，在此輪從事變動(dòng)之前，貴陽(yáng)銀行還閱歷兩輪人事調(diào)整，前兩任行長(zhǎng)均因高管的經(jīng)濟(jì)問題被捕。據(jù)悉，2005年，貴陽(yáng)銀行第一任行長(zhǎng)李隆中因受賄及違法發(fā)放貸款獲罪入獄。法院在.審理中指出，李隆中收受賄賂，對(duì)借款人提供的財(cái)務(wù)資料審查不嚴(yán)，發(fā)放貸款1000萬(wàn)元，致使銀行貸款不能收回，

8、呵斥特別艱苦的損失，其行為已構(gòu)成受賄罪、違法發(fā)放貸款罪，根據(jù)本案李的詳細(xì)情節(jié).及犯罪金額，及其有自首情節(jié)等情況，最終一審對(duì)其判刑6年，處分金5萬(wàn)元并沒收贓物住房一套。隨后王紹文接任貴陽(yáng)銀行行長(zhǎng)一職，然而在2021年底，王紹文因簽批6000萬(wàn)元的假貸款擔(dān)保，違.法放貸呵斥銀行艱苦損失一案被貴陽(yáng)市委宣布免去行長(zhǎng)職務(wù)，隨后，王大鳴由副行長(zhǎng)升任行長(zhǎng)，到2021年王大鳴兼任董事長(zhǎng)。A股“教父賀宛男：次等資產(chǎn)成批上市不利經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型繼7月20日江蘇銀.行完成申購(gòu)之后，本周又有兩家銀行將發(fā)股上市，周三，江陰銀行002807將在中小板首發(fā)2.09億股，募資約9.7億元;周四，貴陽(yáng)銀行將在滬市主板首發(fā)4億股，募資4

9、2.45億元。三.家銀行合計(jì)募資約為124.5億元，超越上半年67家IPO合計(jì)募資332億元的三分之一。接下來已過會(huì)的還有：上海銀行發(fā)行12億股，假設(shè)發(fā)行價(jià)按每股凈資產(chǎn)(下同)，募資190億元;杭州銀.行發(fā)行6億股，募資76億元;無(wú)錫農(nóng)商行發(fā)行5.54億股，募資22億元;常熟農(nóng)商行發(fā)行3.5億股，募資13億元;張家港農(nóng)商行發(fā)行5.42億股，募資24億元。以上合計(jì)募資335億元。再.加上目前已申報(bào)、未上會(huì)的哈爾濱銀行發(fā)行36.66億股，盛京銀行發(fā)行6億股，威海銀行發(fā)行13.9億股等，估計(jì)募資額至少達(dá)500-600億元。對(duì)此，中央財(cái)經(jīng)大學(xué)銀行業(yè)研討中心主任郭田勇.通知記者，這些銀行積極備戰(zhàn)IPO，

10、在資產(chǎn)承壓、利潤(rùn)下滑的情況下，可以多一個(gè)融資的渠道。而中國(guó)證券市場(chǎng)20年最具影響力財(cái)經(jīng)傳媒人物、被譽(yù)為大陸股市“教父、上海財(cái)經(jīng)大學(xué)教授、知名財(cái)經(jīng).評(píng)論家賀宛男更是直截了當(dāng)?shù)刂赋?，商業(yè)銀行的絕大部分資產(chǎn)都曾經(jīng)上市了，沒有上市的多是不怎樣樣的、甚至人為包裝的次等資產(chǎn)。銀行業(yè)早已過了盈利增長(zhǎng)青春期，已處于行業(yè)停滯乃至行業(yè)衰退期。再.讓商業(yè)銀行成批上市，實(shí)踐上就是與經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型方向背道而馳。賀宛男以為，讓人擔(dān)憂的關(guān)鍵不在募資數(shù)量，而在上市銀行的資產(chǎn)質(zhì)量。以江陰銀行為例，很多目的都達(dá)不到銀監(jiān)會(huì)公布的商業(yè)銀行的平均程度.。2021年-2021年，該行凈利潤(rùn)從10億元，降至8.18億元，再降至8.14億元，分別

11、下降18.2%和0.42%;不良率從1.19%升至1.91%，再升至2.17%，而2021.年商業(yè)銀行平均不良率為1.67%;撥備覆蓋率從236.63%，倒退至171.97%，再倒退至169.72%，同樣，商業(yè)銀行平均為181.18%。不良率越來越高，作為風(fēng)險(xiǎn)預(yù)備的撥備卻.越來越低，正是該行資產(chǎn)質(zhì)量急劇下降的艱苦標(biāo)志!是的，江陰銀行同一切上市銀行一樣，募股資金只需一項(xiàng)用途：充實(shí)資本金?？蓴?shù)據(jù)顯示其資本充足率并不低。其中普通資本充足率為13.99%(監(jiān).管要求10.5%)，一級(jí)資本充足率12.87%(監(jiān)管要求8.5%)，中心資本充足率12.87%(監(jiān)管要求7.5%)，顯然，其三項(xiàng)資本充足率全都高

12、于監(jiān)管規(guī)范，說得更明白一點(diǎn)，至.少該行目前并不缺資本。那么首發(fā)募資又是為了什么呢?請(qǐng)看：2021年損失貸款10.82億元，募股所得9億多元不正好去填這個(gè)窟窿嗎?再看：可疑貸款從2021年2.1億，增至2021年2.26億，又急速膨脹至2021年18.2億元，這“可疑貸款可是很快便會(huì)轉(zhuǎn)化為“損失貸款的呀。一句話，類似的城商行、農(nóng)商行發(fā)股募資，就是拿股民的錢，去填補(bǔ)其越來越大的壞賬黑洞!附.帶說一句，對(duì)比江蘇銀行，江陰銀行發(fā)行價(jià)恐怕也不得低于每股凈資產(chǎn)(4.64元)。假設(shè)如此，其發(fā)行市盈率(10.17)，又將高于行業(yè)市盈率(6.11)，又將推遲3周發(fā)行，再一次上演面粉貴.過面包的滑稽劇!在A股市場(chǎng)，上市銀行家數(shù)并不多，可無(wú)論是資產(chǎn)比重還是市值比重都曾經(jīng)很高。銀監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，截止2021年末，商業(yè)銀行總資產(chǎn)合計(jì)為155.83萬(wàn)億，同期16家上市銀行總.資產(chǎn)合計(jì)為118.8萬(wàn)億，上市資產(chǎn)占比76.27%;2021年商業(yè)銀行累計(jì)凈利潤(rùn)1.59萬(wàn)億，同期16家上市銀行凈利潤(rùn)累計(jì)1.28萬(wàn)億，占比80.5%。商業(yè)銀行的絕大部分資產(chǎn)都曾經(jīng).上市了，沒有上市的多是不怎樣樣的、甚至人為包裝的次等資產(chǎn)。更不用說，銀行業(yè)早已過了盈利增長(zhǎng)的青春期，曾經(jīng)處于行業(yè)停滯乃至行業(yè)衰退期。賀宛男以為，我國(guó)經(jīng)濟(jì)正處于轉(zhuǎn)型期，標(biāo)志之一就是逐.步降低以銀行信貸為