風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法

1、可編輯版風(fēng)險(xiǎn)控制制度第一章總則第一條：為了建立健全*投資管理有限公司（以下簡稱“公司”）風(fēng)險(xiǎn)控制體系，指導(dǎo)、規(guī)范風(fēng)險(xiǎn)控制活動(dòng)，確保各項(xiàng)業(yè)務(wù)穩(wěn)健發(fā)展、持續(xù)經(jīng)營，實(shí)現(xiàn)公司的經(jīng)營目標(biāo)和經(jīng)營戰(zhàn)略，制定本制度。第二條：本制度依據(jù)證券公司直接投資業(yè)務(wù)試點(diǎn)指引等法規(guī)政策，以及*投資管理有限公司公司章程、*投資管理有限公司直接投資業(yè)務(wù)管理辦法等有關(guān)規(guī)定，結(jié)合國際通行的風(fēng)險(xiǎn)控制和風(fēng)險(xiǎn)管理理念，以及公司實(shí)際業(yè)務(wù)需要制定。第三條：風(fēng)險(xiǎn)控制是指公司圍繞經(jīng)營目標(biāo)和經(jīng)營戰(zhàn)略，確定風(fēng)險(xiǎn)控制制度、措施和執(zhí)行流程，建立健全風(fēng)險(xiǎn)控制體系，培育良好的風(fēng)險(xiǎn)管理文化，從而實(shí)現(xiàn)公司風(fēng)險(xiǎn)控制總體目標(biāo)的一系列行為。第四條：公司風(fēng)險(xiǎn)控制的總體

2、目標(biāo)：（一）有效防范、控制、化解公司面臨的各種風(fēng)險(xiǎn)，將風(fēng)險(xiǎn)程度和風(fēng)險(xiǎn)損失降低到公司可以承受的范圍之內(nèi)，為公司持續(xù)經(jīng)營提供安全保障；（二）逐步采用科學(xué)統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)量化方法，建立完整的風(fēng)險(xiǎn)控制體系和流程，實(shí)現(xiàn)對風(fēng)險(xiǎn)的科學(xué)管理；（三）提高公司經(jīng)營效率和效果，維護(hù)公司聲譽(yù)和品牌。第五條：公司風(fēng)險(xiǎn)控制應(yīng)遵循以下原則：（一）全面性原則：風(fēng)險(xiǎn)控制應(yīng)做到事前、事中、事后控制相統(tǒng)一，覆蓋公司的所有業(yè)務(wù)、部門和人員，滲透到?jīng)Q策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個(gè)流程和環(huán)節(jié)；公司所有部門、所有員工都是風(fēng)險(xiǎn)控制的責(zé)任主體，根據(jù)部門、崗位職責(zé)的要求承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制責(zé)任與義務(wù)；（二）持續(xù)性原則：風(fēng)險(xiǎn)控制不是靜態(tài)的制度，而是一個(gè)由目標(biāo)

3、設(shè)定、風(fēng)險(xiǎn)識評、風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對和監(jiān)督反饋等流程組成的動(dòng)態(tài)的、循環(huán)的管理過程。（三）獨(dú)立性原則：公司設(shè)立獨(dú)立于其他職能部門的風(fēng)險(xiǎn)控制部，專職對各種風(fēng)險(xiǎn)履行日常檢查、監(jiān)控、評估等風(fēng)險(xiǎn)控制工作；（四）有效性原則：公司風(fēng)險(xiǎn)控制應(yīng)與公司經(jīng)營規(guī)模、業(yè)務(wù)范圍、風(fēng)險(xiǎn)狀況及公司所處的環(huán)境相適應(yīng)，追求效率與效果統(tǒng)一，利用最經(jīng)濟(jì)的成本實(shí)現(xiàn)公司風(fēng)險(xiǎn)控制總體目標(biāo)；（五）制衡性原則：公司合理設(shè)置內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)，科學(xué)規(guī)劃業(yè)務(wù)流程，實(shí)現(xiàn)決策部門、執(zhí)行部門與監(jiān)督檢查部門以及各崗位的權(quán)責(zé)分明和相互牽制。第二章主要風(fēng)險(xiǎn)類別及定義第六條：根據(jù)業(yè)務(wù)特點(diǎn)，公司面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)有投資風(fēng)險(xiǎn)、管理風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)、道德風(fēng)險(xiǎn)、信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)等六大類風(fēng)險(xiǎn)

4、。第七條：投資風(fēng)險(xiǎn)，是指公司實(shí)施股權(quán)投資的過程中，可能導(dǎo)致投資損失或無法達(dá)到預(yù)期回報(bào)率的各種風(fēng)險(xiǎn)。該風(fēng)險(xiǎn)存在于項(xiàng)目篩選、盡職調(diào)查、投資決策、組織實(shí)施、后續(xù)管理和退出安排等各個(gè)投資流程與環(huán)節(jié)中，具體包括目標(biāo)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、投資分析風(fēng)險(xiǎn)、投資決策風(fēng)險(xiǎn)、項(xiàng)目管理風(fēng)險(xiǎn)、項(xiàng)目退出風(fēng)險(xiǎn)等。（一）目標(biāo)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)：指中小企業(yè)成長和發(fā)展過程中本身具有的不確定性，包括技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)等。（二）投資分析風(fēng)險(xiǎn)：指項(xiàng)目篩選及盡職調(diào)查過程中，由于盡職調(diào)查不徹底、評估方法不合理等原因，不能全面識別、正確評估項(xiàng)目潛在問題的風(fēng)險(xiǎn)；（三）投資決策風(fēng)險(xiǎn)：指項(xiàng)目投資決策過程中，由于決策流程不完善、投資決策者個(gè)人偏好、知識結(jié)構(gòu)不全

5、面等原因，造成決策失誤的風(fēng)險(xiǎn)；（四）項(xiàng)目管理風(fēng)險(xiǎn)：指項(xiàng)目投資后，在組織實(shí)施及后續(xù)管理的過程中，由于跟蹤管理不善，無法及時(shí)發(fā)現(xiàn)項(xiàng)目不良跡象并進(jìn)行控制的風(fēng)險(xiǎn)；（五）項(xiàng)目退出風(fēng)險(xiǎn)：指由于各種原因造成的項(xiàng)目無法退出或者虧損退出的風(fēng)險(xiǎn)。第八條：管理風(fēng)險(xiǎn)，是指公司由于經(jīng)營戰(zhàn)略、治理結(jié)構(gòu)、管理制度、組織架構(gòu)設(shè)置等不完善、不科學(xué)，從而給公司經(jīng)營管理、業(yè)務(wù)運(yùn)作帶來的風(fēng)險(xiǎn)。第九條：市場風(fēng)險(xiǎn)，是指由于投資行業(yè)競爭加劇，或者宏觀經(jīng)濟(jì)狀況發(fā)生變化（如利率變化、經(jīng)濟(jì)周期變化等）導(dǎo)致公司發(fā)生損失或者投資回報(bào)率下降的風(fēng)險(xiǎn)。第十條：政策風(fēng)險(xiǎn)，是指由于相關(guān)法律法規(guī)及監(jiān)管政策發(fā)生變化，給公司經(jīng)營帶來的風(fēng)險(xiǎn)。第十一條：道德風(fēng)險(xiǎn)，是指

6、公司員工出于自身利益，或是自律性差、責(zé)任感不強(qiáng)等原因，利用信息不對稱等優(yōu)勢，損害公司及客戶利益的風(fēng)險(xiǎn)。第十二條：信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)，是指具有重大不利影響的突發(fā)事件對公司聲譽(yù)造成損害，從而使公司面臨客戶流失、人才流失、業(yè)務(wù)開拓困難等不利狀況的風(fēng)險(xiǎn)。第三章風(fēng)險(xiǎn)控制組織體系及職責(zé)第十三條：公司風(fēng)險(xiǎn)控制的組織體系由董事會(huì)、監(jiān)事、投資決策委員會(huì)、投資評審委員會(huì)、總經(jīng)理和副總經(jīng)理、風(fēng)險(xiǎn)控制部、業(yè)務(wù)部門以及其他職能部門組成。第十四條：董事會(huì)是公司的常設(shè)權(quán)利機(jī)構(gòu)，也是風(fēng)險(xiǎn)控制的最高決策機(jī)構(gòu)，擔(dān)負(fù)公司風(fēng)險(xiǎn)控制的最終責(zé)任。其在風(fēng)險(xiǎn)控制方面的主要職責(zé)包括：（一）確定公司風(fēng)險(xiǎn)控制的總體目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)偏好、風(fēng)險(xiǎn)承受度；（二）決定公司

7、風(fēng)險(xiǎn)控制制度，批準(zhǔn)各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制措施和辦法；（三）了解和掌握公司面臨的各項(xiàng)重大風(fēng)險(xiǎn)及其風(fēng)險(xiǎn)控制現(xiàn)狀，對公司所有風(fēng)險(xiǎn)控制活動(dòng)進(jìn)行整體監(jiān)督和全局指導(dǎo)；（四）對公司章程中規(guī)定的重大經(jīng)營管理事項(xiàng)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)審核及決策；（五）決定公司風(fēng)險(xiǎn)控制組織機(jī)構(gòu)的設(shè)置及職責(zé)方案；（六）決定公司危機(jī)處理方案；（七）督導(dǎo)公司風(fēng)險(xiǎn)管理文化的培育；（八）決定公司風(fēng)險(xiǎn)控制其他重大事項(xiàng)。第十五條：監(jiān)事由股東委派，負(fù)責(zé)對公司的風(fēng)險(xiǎn)控制活動(dòng)履行監(jiān)督職能。第十六條：投資決策委員會(huì)是公司的常設(shè)投資決策機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)在董事會(huì)授權(quán)范圍內(nèi)，監(jiān)督、決定對投資風(fēng)險(xiǎn)的控制活動(dòng)。第十七條：總經(jīng)理就公司風(fēng)險(xiǎn)控制活動(dòng)的有效性向董事會(huì)負(fù)責(zé)?？偨?jīng)理和副總經(jīng)理（以下簡

8、稱“管理層”）在董事會(huì)的領(lǐng)導(dǎo)下，全面負(fù)責(zé)公司風(fēng)險(xiǎn)控制的日常工作。其在風(fēng)險(xiǎn)控制方面的主要職責(zé)包括：（一）制訂公司風(fēng)險(xiǎn)控制制度、各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制措施和辦法，報(bào)董事會(huì)批準(zhǔn)；（二）向董事會(huì)匯報(bào)公司面臨的各項(xiàng)重大風(fēng)險(xiǎn)、控制現(xiàn)狀以及應(yīng)對措施；（三）推進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)控制制度和風(fēng)險(xiǎn)控制措施、辦法在公司各崗位以及業(yè)務(wù)流程中的整合與落實(shí)，并全面監(jiān)督其執(zhí)行情況；（四）對投資項(xiàng)目進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)審查；（五）制訂公司風(fēng)險(xiǎn)控制組織機(jī)構(gòu)的設(shè)置及職責(zé)方案；（六）對公司員工在風(fēng)險(xiǎn)控制方面的表現(xiàn)進(jìn)行考核與評價(jià)；（七）建立公司危機(jī)處理機(jī)制，制訂危機(jī)處理方案，報(bào)董事會(huì)批準(zhǔn)；（八）推動(dòng)公司風(fēng)險(xiǎn)管理文化的培育；（九）執(zhí)行董事會(huì)授權(quán)的有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制的其他事項(xiàng)。

9、第十八條：風(fēng)險(xiǎn)控制部是公司具體負(fù)責(zé)風(fēng)險(xiǎn)控制和管理的職能部門，對公司管理層負(fù)責(zé)，專職組織實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)控制的具體工作，其主要職責(zé)包括：（一）擬定公司的風(fēng)險(xiǎn)控制制度和各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制措施、辦法，報(bào)管理層審議；（二）建立健全公司風(fēng)險(xiǎn)識別、風(fēng)險(xiǎn)評估和衡量、風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告的循環(huán)處理及反饋流程，并協(xié)助管理層將其整合、落實(shí)到公司各崗位以及業(yè)務(wù)流程之中；（三）組織業(yè)務(wù)部門定期識別、分析各個(gè)崗位和流程中的風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)行評估并提出控制措施的建議；（四）檢查、評估公司業(yè)務(wù)流程及其他職能部門對于風(fēng)險(xiǎn)控制制度和風(fēng)險(xiǎn)控制措施、辦法的執(zhí)行情況，向管理層報(bào)告；（五）組織業(yè)務(wù)部門和其他職能部門對風(fēng)險(xiǎn)控制的實(shí)施情況進(jìn)行總結(jié)和反饋

10、，提出完善建議并督促執(zhí)行；（六）對投資項(xiàng)目的投資風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行獨(dú)立核查，具體職責(zé)包括：1. 對盡職調(diào)查工作進(jìn)行檢查，可以實(shí)地走訪擬投資公司、查閱工作底稿，掌握盡職調(diào)查工作開展情況；2 .參與項(xiàng)目立項(xiàng)會(huì)、投資決策會(huì)等重要會(huì)議，對擬投資項(xiàng)目進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)協(xié)查，為相關(guān)決策提供風(fēng)險(xiǎn)評估意見；3 .對股權(quán)投資協(xié)議等重要法律文件進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評估；4 .對項(xiàng)目后續(xù)管理進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控；5 .對項(xiàng)目退出方案進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評估。（七）傳播公司風(fēng)險(xiǎn)控制理念，培育風(fēng)險(xiǎn)管理文化；（八）研究公司危機(jī)處理機(jī)制的建立，在出現(xiàn)危機(jī)事件時(shí)擬定處理建議、方案，報(bào)管理層審議；（九）辦理管理層授權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)控制其他有關(guān)工作。第十九條：業(yè)務(wù)部門是項(xiàng)目投資的具體負(fù)責(zé)

11、部門，也是公司針對投資風(fēng)險(xiǎn)實(shí)施控制的第一道防線，其在投資風(fēng)險(xiǎn)控制方面的主要職責(zé)包括：（一）在投資決策前負(fù)責(zé)行業(yè)研究、項(xiàng)目篩選、盡職調(diào)查，全面識別和評估投資項(xiàng)目的各種潛在風(fēng)險(xiǎn)，出具投資建議報(bào)告；（二）在項(xiàng)目談判、組織實(shí)施、后續(xù)管理以及退出階段，勤勉盡責(zé)、密切跟蹤、積極管理，及時(shí)發(fā)現(xiàn)投資風(fēng)險(xiǎn)并如實(shí)報(bào)告；（三）協(xié)助、配合風(fēng)險(xiǎn)控制部對項(xiàng)目的投資風(fēng)險(xiǎn)履行核查、監(jiān)控職責(zé)。第二十條：業(yè)務(wù)部門和其他職能部門是公司風(fēng)險(xiǎn)控制工作的最終落實(shí)部門，在風(fēng)險(xiǎn)控制方面的主要職責(zé)包括：（一）執(zhí)行公司風(fēng)險(xiǎn)控制制度和各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制措施、辦法；（二）協(xié)助、配合風(fēng)險(xiǎn)控制部，定期進(jìn)行本部門各崗位以及業(yè)務(wù)流程風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)的識別、分析以及評估；（

12、三）定期總結(jié)本部門風(fēng)險(xiǎn)控制措施的實(shí)施情況，向管理層和風(fēng)險(xiǎn)控制部提供反饋意見；（四）協(xié)助風(fēng)險(xiǎn)控制部，在部門內(nèi)倡導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)管理文化；（五）辦理風(fēng)險(xiǎn)控制其他有關(guān)工作。第四章風(fēng)險(xiǎn)控制流程第二十一條：公司的風(fēng)險(xiǎn)控制流程如下：（一）目標(biāo)設(shè)定及制度制定董事會(huì)負(fù)責(zé)設(shè)定公司風(fēng)險(xiǎn)控制的總體目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)偏好、風(fēng)險(xiǎn)承受度，據(jù)此決定公司基本的風(fēng)險(xiǎn)控制制度，并督促管理層及風(fēng)險(xiǎn)控制部制訂、落實(shí)各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制措施。（二）風(fēng)險(xiǎn)識別、分析和評估其他職能部門應(yīng)當(dāng)在風(fēng)險(xiǎn)控制部的組織下，定期對部門內(nèi)各個(gè)崗位以及業(yè)務(wù)流程中的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)進(jìn)行識別、分析和評估。（三）制訂并執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)控制措施在風(fēng)險(xiǎn)識別、分析和評估的基礎(chǔ)上，風(fēng)險(xiǎn)控制部應(yīng)制訂相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)控制措施

13、以及具體的實(shí)施辦法，各個(gè)部門、崗位應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格執(zhí)行。（四）監(jiān)督與檢查風(fēng)險(xiǎn)控制的執(zhí)行情況風(fēng)險(xiǎn)控制部定期或不定期檢查評估公司業(yè)務(wù)流程以及其他職能部門對于風(fēng)險(xiǎn)控制制度和風(fēng)險(xiǎn)控制措施、辦法的執(zhí)行情況，及時(shí)向管理層和董事會(huì)匯報(bào)檢查評估結(jié)果。（五）反饋與完善風(fēng)險(xiǎn)控制體系業(yè)務(wù)部門及其他職能部門及時(shí)總結(jié)風(fēng)險(xiǎn)控制措施的實(shí)施情況，向管理層和風(fēng)險(xiǎn)控制部提供反饋意見；風(fēng)險(xiǎn)控制部結(jié)合監(jiān)督檢查結(jié)果，提出完善建議并督促執(zhí)行。每年年初，風(fēng)險(xiǎn)控制部在業(yè)務(wù)部門及其他職能部門的配合下，對上一年風(fēng)險(xiǎn)控制工作的執(zhí)行情況進(jìn)行總結(jié)，并提出本年度風(fēng)險(xiǎn)控制的計(jì)劃方案，向管理層提交年度風(fēng)險(xiǎn)控制工作報(bào)告。目標(biāo)設(shè)定及制度制定1F風(fēng)陷識別、分析和評估1F

14、制訂并執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)控制措施f監(jiān)督與檢杳風(fēng)險(xiǎn)控制的執(zhí)行情況1F反饋與完善風(fēng)險(xiǎn)控制體系主要流程環(huán)節(jié)圖表1風(fēng)險(xiǎn)控制流程圖主要實(shí)施者帶事會(huì)管理層風(fēng)險(xiǎn)控制部風(fēng)險(xiǎn)控制部業(yè)務(wù)部門其他職能部門風(fēng)險(xiǎn)控制部業(yè)務(wù)部其他職能部門堇事會(huì)管理層風(fēng)險(xiǎn)控制部管理層風(fēng)險(xiǎn)控制部業(yè)務(wù)部門其他職能部門第五章風(fēng)險(xiǎn)控制措施第二十二條：公司應(yīng)針對本制度第二章所列各類風(fēng)險(xiǎn)，結(jié)合業(yè)務(wù)實(shí)際情況，采用第四章所列風(fēng)險(xiǎn)控制流程，持續(xù)不懈地研究經(jīng)濟(jì)、有效的風(fēng)險(xiǎn)控制措施。第二十三條：為控制投資風(fēng)險(xiǎn)，公司應(yīng)采取如下具體措施：（一）確定科學(xué)的投資策略，明確開展投資業(yè)務(wù)的方向標(biāo)；（二）建立健全公司治理結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)投資決策、項(xiàng)目執(zhí)行、項(xiàng)目監(jiān)督各崗位權(quán)責(zé)分明、相互制約；

15、（三）制定合理的投資流程和投資業(yè)務(wù)管理辦法；（四）完善投資協(xié)議的交易設(shè)計(jì)，利用法律手段保護(hù)權(quán)益；（五）對己投資項(xiàng)目密切跟蹤、積極管理；（六）加強(qiáng)研究支持，團(tuán)隊(duì)經(jīng)驗(yàn)共享，提升公司整體投資水平；第二十四條：為控制管理風(fēng)險(xiǎn)，公司應(yīng)樹立持續(xù)發(fā)展的經(jīng)營戰(zhàn)略，建立健全治理結(jié)構(gòu)、激勵(lì)機(jī)制、監(jiān)督和約束機(jī)制，不斷提升企業(yè)管理能力。第二十五條：為控制市場風(fēng)險(xiǎn)，公司應(yīng)通過建立優(yōu)良的品牌應(yīng)對行業(yè)競爭；公司應(yīng)加強(qiáng)對宏觀經(jīng)濟(jì)的跟蹤研究，及時(shí)發(fā)現(xiàn)外部環(huán)境的變化趨勢，為經(jīng)營決策提供依據(jù)。第二十六條：為控制政策風(fēng)險(xiǎn)，公司應(yīng)隨時(shí)跟蹤、深入研究相關(guān)法律法規(guī)及監(jiān)管政策，及時(shí)調(diào)整經(jīng)營戰(zhàn)略以適應(yīng)政策變化。第二十七條：為控制道德風(fēng)險(xiǎn)，公司應(yīng)強(qiáng)化道德教育和員工自律管理，并提高道德違約成本。第二十八條：為控制信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)，公司應(yīng)通過專業(yè)的服務(wù)、良好的客戶關(guān)系管理來取得客戶信任，當(dāng)發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)事件時(shí)應(yīng)做出積極和恰當(dāng)?shù)姆磻?yīng)，以維持客戶信任，降低信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)的損失。第六章危機(jī)處