P2P網(wǎng)貸個(gè)人信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理分析

1、P2P網(wǎng)貸個(gè)人信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理分析我國(guó)個(gè)人信貸需求極其旺盛，近年來(lái)不論是商業(yè)銀行還是金融機(jī)構(gòu)，個(gè)人信貸產(chǎn)品都在不斷豐富，平安銀行的“新一貸”、渣打銀行的“現(xiàn)貸派”等等，各類消費(fèi)金融公司也將借貸服務(wù)搬到互聯(lián)網(wǎng)上，業(yè)務(wù)范圍進(jìn)一步擴(kuò)大。P2P網(wǎng)貸的發(fā)展更是從個(gè)人信貸開(kāi)始的，從最早成立的Zopa到后來(lái)的LendingClub,到后來(lái)中國(guó)第一家P2P網(wǎng)貸平臺(tái)拍拍貸成立，都是將個(gè)人信用貸款作為其主要的業(yè)務(wù)。一、P2P網(wǎng)貸個(gè)人信貸市場(chǎng)P2P網(wǎng)貸剛傳入中國(guó)的時(shí)候，最開(kāi)始開(kāi)展的業(yè)務(wù)便是最傳統(tǒng)的P2P模式一一純線上的個(gè)人信用貸款業(yè)務(wù)。個(gè)人信貸產(chǎn)品是P2P網(wǎng)貸行業(yè)比較原始的產(chǎn)品之一，也是最能體現(xiàn)P2P普惠金融以及互

2、聯(lián)網(wǎng)屬性的業(yè)務(wù)。隨著P2P模式在中國(guó)的不斷演變，各種各樣的P2P網(wǎng)貸產(chǎn)品不斷出現(xiàn)，個(gè)人信貸領(lǐng)域也不斷被細(xì)分。目前P2P網(wǎng)貸平臺(tái)分別針對(duì)工薪階層、在校大學(xué)生、網(wǎng)店個(gè)體工商戶等提供不同類型的個(gè)人信貸服務(wù)。目前雖然P2P網(wǎng)貸產(chǎn)品種類不斷增加，但是以信用貸款為主業(yè)的平臺(tái)仍然不在少數(shù)，包括拍拍貸、愛(ài)錢進(jìn)、宜人貸等，平臺(tái)發(fā)布的借款標(biāo)基本上全部為個(gè)人信用借款標(biāo)；還有些平臺(tái)將個(gè)人信貸業(yè)務(wù)作為其主要提供的服務(wù)之一，包括向上金服、你我貸、達(dá)人貸等。個(gè)人信貸的貸款額度一般在50萬(wàn)元以內(nèi)，期限最短1個(gè)月，最長(zhǎng)為4年多。表1.部分平臺(tái)個(gè)人信貸產(chǎn)品平臺(tái)個(gè)人信貸產(chǎn)品收益率借款期限宜人貸精英標(biāo)10%、10.5%、11%、12

3、%、12.5%12個(gè)月、18個(gè)月、24個(gè)月、36個(gè)月、48個(gè)月你我貸網(wǎng)絡(luò)信用標(biāo)、實(shí)地信用標(biāo)6%、8%、10%、12%3個(gè)月、6個(gè)月、12個(gè)月、36個(gè)月向上金服信悅寶系列9%-12%90天-1800天拍拍貸信用標(biāo)14-22%3-24個(gè)月愛(ài)錢進(jìn)信用標(biāo)11.8%、12%、13%2個(gè)月、36個(gè)月、48個(gè)月達(dá)人貸微信寶系列12%、12.5%、13%、13.5%、14%、14.5%6個(gè)月、9個(gè)月、12個(gè)月、15個(gè)月、18個(gè)月、24個(gè)月、36個(gè)月備注：數(shù)據(jù)為近一個(gè)月數(shù)據(jù)資料來(lái)源：盈燦咨詢、網(wǎng)貸之家、P2P網(wǎng)貸平臺(tái)官網(wǎng)、個(gè)人信貸風(fēng)控分析由于沒(méi)有任何的抵押物和擔(dān)保，同時(shí)加上目前征信體系的不完善，個(gè)人信用貸款業(yè)務(wù)

4、風(fēng)險(xiǎn)控制難度要高于其他有抵押物的業(yè)務(wù)模式。首先面臨的最大的風(fēng)險(xiǎn)就是借款人的信用風(fēng)險(xiǎn)，借款人的信用受諸多方面的影響，包括個(gè)人工作的變動(dòng)，個(gè)人收入的變動(dòng)，個(gè)人身體狀況等都影響借款金額能否按時(shí)收回；其次是審貸的操作風(fēng)險(xiǎn)，審核制度存在漏洞，或者在制度的執(zhí)行上工作人員不認(rèn)真導(dǎo)致調(diào)查結(jié)果的錯(cuò)誤，或者內(nèi)部人員與借款人勾結(jié)通過(guò)虛假資料獲得借款，這些都導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。1、商業(yè)銀行個(gè)人信貸風(fēng)險(xiǎn)控制要點(diǎn)從2007年開(kāi)始，銀行業(yè)積極實(shí)施巴塞爾新資本協(xié)議，其重點(diǎn)是采取內(nèi)部評(píng)級(jí)法計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)資本。目前個(gè)人信用評(píng)分卡（零售信用評(píng)分卡）是商業(yè)銀行進(jìn)行個(gè)人信貸業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的常用工具，可以對(duì)借款人的未來(lái)行為進(jìn)行預(yù)測(cè)和排序。個(gè)人信用評(píng)

5、分卡一般包括申請(qǐng)?jiān)u分卡、行為評(píng)分卡、催收評(píng)分卡等。個(gè)人信用評(píng)分卡主要是通過(guò)對(duì)借款人歷史數(shù)據(jù)的分析，選擇與信用風(fēng)險(xiǎn)密切相關(guān)的若干變量建立模型，對(duì)借款人未來(lái)的還款能力做出預(yù)測(cè)并進(jìn)行信貸的決策。每家商業(yè)銀行的評(píng)分標(biāo)準(zhǔn)都各不同，但指標(biāo)涵蓋的范圍基本相同，大體包括借款人的戶籍、婚姻狀態(tài)、年齡、行業(yè)、最高學(xué)歷、職業(yè)、職務(wù)、貸款用途、年收入、居住狀態(tài)、信貸歷史、住房及有無(wú)抵押等等，通過(guò)建立個(gè)人信用評(píng)分模型對(duì)借款人信用進(jìn)行評(píng)分，可以得出量化的借款人風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、授信額度、償還能力等各項(xiàng)的指標(biāo)。商業(yè)銀行的個(gè)人信用評(píng)分模型應(yīng)用范圍基本涵蓋了整個(gè)信貸交易流程，不僅涵蓋貸前對(duì)個(gè)人客戶的授信審批，還包括貸中的客戶管理、預(yù)警

6、監(jiān)控，以及貸后的催收管理。此外采用個(gè)人信用評(píng)分卡，可以將個(gè)人信貸風(fēng)險(xiǎn)量化，降低人為因素造成的風(fēng)險(xiǎn)，并且通過(guò)評(píng)分模型與決策規(guī)則將結(jié)合的方式，進(jìn)一步提升了審批的效率和貸款管理能力。商業(yè)銀行除了通過(guò)個(gè)人信用評(píng)分卡進(jìn)行風(fēng)控管理以外，在個(gè)人信貸的準(zhǔn)入門檻上也設(shè)定了一定的條件，基本要求借款人在商業(yè)銀行有存款、理財(cái)?shù)荣Y產(chǎn)，或者為優(yōu)質(zhì)的客戶（公務(wù)員、教師、醫(yī)生等），或者為由銀行代發(fā)工資的公司員工。2、P2P網(wǎng)貸個(gè)人信貸風(fēng)控現(xiàn)狀分析與銀行的個(gè)人信貸風(fēng)險(xiǎn)管理類似，為了防控個(gè)人信用風(fēng)險(xiǎn)，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)最常用的措施為建立評(píng)分（評(píng)級(jí)）模型。目前P2P網(wǎng)貸平臺(tái)尚未納入央行征信系統(tǒng)，而且央行征信報(bào)告的覆蓋范圍與互聯(lián)網(wǎng)活躍用

7、戶有出入，無(wú)法全面、有效地反映借款人在非銀行機(jī)構(gòu)間的借款信用信息，所以P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的個(gè)人信用評(píng)分模型的指標(biāo)除了傳統(tǒng)的銀行信貸數(shù)據(jù)、借款人基本信息以外，還需要綜合考慮第三方數(shù)據(jù)，如：電商數(shù)據(jù)、社交數(shù)據(jù)等等。目前大部分開(kāi)展個(gè)人信貸業(yè)務(wù)的平臺(tái)均以自行開(kāi)發(fā)評(píng)分模型為主。由于P2P網(wǎng)貸平臺(tái)信息數(shù)據(jù)積累較少，再加上目前數(shù)據(jù)來(lái)源比較分散，而且數(shù)據(jù)類別比較多，評(píng)分模型的建立對(duì)于P2P網(wǎng)貸平臺(tái)來(lái)說(shuō)是不小的挑戰(zhàn)。隨著我國(guó)個(gè)人征信體系的不斷完善和互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展,P2P網(wǎng)貸平臺(tái)信用評(píng)分的指標(biāo)維度將未來(lái)越廣,從第三方收單機(jī)構(gòu)、供應(yīng)鏈核心企業(yè)、電商企業(yè)、社交網(wǎng)站、第三方征信機(jī)構(gòu)等地方獲得更多的信用數(shù)據(jù),評(píng)分的準(zhǔn)確性也會(huì)不

8、斷的提高。表2.部分平臺(tái)信貸評(píng)分體系P2P網(wǎng)貸平臺(tái)評(píng)分體系評(píng)分維度評(píng)分（評(píng)級(jí)）建模等級(jí)劃分拍拍貸魔鏡等級(jí)個(gè)人信息、第三方數(shù)據(jù)、還款記錄、信用歷史、負(fù)債能力自主開(kāi)發(fā)AAA-F向上金服In-houseScore/In-houseRating經(jīng)濟(jì)資產(chǎn)能力、金融行為、消費(fèi)行為、人口統(tǒng)計(jì)基本信息自主開(kāi)發(fā)A-D愛(ài)錢進(jìn)云圖等級(jí)個(gè)人基本信息、聯(lián)系人信息、信用記錄、銀行流水、用戶授權(quán)電商信息、社交信息、用戶行為信息、第三方數(shù)據(jù)自主開(kāi)發(fā)300-900分達(dá)人貸蜂巢評(píng)級(jí)個(gè)人信息、四種聯(lián)系人交叉驗(yàn)證信息、央行征信及其它第二方征信、銀行流水、還款記錄、信用歷史、社交信息、資產(chǎn)負(fù)債情況、盈利能力/收入狀態(tài)自主開(kāi)發(fā)AA-HR

9、資料來(lái)源：盈燦咨詢、網(wǎng)貸之家、P2P網(wǎng)貸平臺(tái)官網(wǎng)除了評(píng)分模型以外，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)采用的風(fēng)險(xiǎn)管理工具還有IPC信貸技術(shù)。IPC信貸技術(shù)更多的用于個(gè)體工商戶和小微企業(yè)的信用貸款中。IPC信貸技術(shù)的核心原理是交叉檢驗(yàn)和邏輯檢驗(yàn)，交叉檢驗(yàn)是指對(duì)不同信息來(lái)源途徑的借款人信用數(shù)據(jù)進(jìn)行核對(duì)，邏輯檢驗(yàn)是借款人無(wú)正規(guī)可信的財(cái)務(wù)報(bào)表情況下設(shè)計(jì)的驗(yàn)證工具。IPC這種風(fēng)險(xiǎn)管理方式重視借款業(yè)務(wù)的因果性，要對(duì)每一筆借款進(jìn)行實(shí)地考察，因此運(yùn)營(yíng)成本較高，但能更有效甄別和控制每筆業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)以及防范欺詐風(fēng)險(xiǎn)。目前，已知的采用這種信貸技術(shù)的平臺(tái)有達(dá)人貸。為了能有效的降低個(gè)人信貸的風(fēng)險(xiǎn)，除了建立個(gè)人信用評(píng)分體系以外，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)還

10、會(huì)選擇與征信機(jī)構(gòu)合作。兩者合作內(nèi)容包括信用評(píng)估、反欺詐服務(wù)、人臉識(shí)別、催收服務(wù)等方面，例如你我貸在2015年引入了費(fèi)埃哲FICO信用評(píng)分技術(shù)，愛(ài)錢進(jìn)同期引進(jìn)益博睿（Experian）的審批決策引擎。根據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)結(jié)果顯示，開(kāi)展個(gè)人信貸業(yè)務(wù)的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)中，至少有147家平臺(tái)選擇與征信機(jī)構(gòu)合作，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)選擇合作的征信機(jī)構(gòu)主要集中在上海資信、鵬元征信、芝麻信用、安融征信、蜜蜂數(shù)據(jù)等。與征信機(jī)構(gòu)合作，一方面能彌補(bǔ)P2P網(wǎng)貸平臺(tái)個(gè)人信用數(shù)據(jù)量的不足，另外一方面有助于提高P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的風(fēng)控能力。O2O模式，即上線+線下相結(jié)合的審貸模式，也是目前個(gè)人信貸業(yè)務(wù)審貸較為常用的方法。線上對(duì)借款人提供的

11、電子信息進(jìn)行審核，并且與借款人進(jìn)行電話面談進(jìn)一步了解借款目的以及還款方式，同步派遣信貸員/審核員對(duì)提供的信息真實(shí)性進(jìn)行實(shí)地調(diào)研。除了拍拍貸采用線上審核的方式以外，基本上開(kāi)展個(gè)人信貸業(yè)務(wù)的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)均采用線上和線下相結(jié)合的審貸方式。表3.部分平臺(tái)信貸審貸方式P2P網(wǎng)貸平臺(tái)審貸模式線下服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)拍拍貸純線上/向上金服O2O模式120個(gè)網(wǎng)點(diǎn)（內(nèi)蒙、黑龍江、內(nèi)蒙、陜西、青海、甘肅、河北、山西、寧夏、吉林、貴州、重慶、海南、湖南、上海、江西、廣西、遼寧、安徽、江蘇、浙江、山東、河南,、NT南、福建、）東湖北、四川）愛(ài)錢進(jìn)O2O模式101個(gè)網(wǎng)點(diǎn)（黑龍江、內(nèi)蒙古、吉林、遼寧、河北、北京、陜西、山西、山東、

12、河南,、江蘇、湖北、重慶、四川、貴州、湖南、江四、福建、廣東、4南、廠四、海南）達(dá)人貸O2O模式深圳、中山、柳州、石家莊、大連、煙臺(tái)、重慶、哈爾濱、沈陽(yáng)、唐山、合肥、常州、宜昌、南京、襄陽(yáng)、大慶、杭州、揚(yáng)州、濰坊、長(zhǎng)春備注：線下服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)包括為平臺(tái)提供個(gè)人信用項(xiàng)目的合作機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)資料來(lái)源：盈燦咨詢、網(wǎng)貸之家、P2P網(wǎng)貸平臺(tái)官網(wǎng)對(duì)于開(kāi)展個(gè)人彳t貸業(yè)務(wù)的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)來(lái)說(shuō)，信貸風(fēng)控體系的建立絕對(duì)是重點(diǎn)，不論是信用評(píng)分卡、審貸模式還是與征信機(jī)構(gòu)合作，都是為了降低違約風(fēng)險(xiǎn)。在風(fēng)險(xiǎn)可控的情況下，加上借款人的最大貸款額度一般都是根據(jù)其信用評(píng)分等級(jí)確定，并且額度都比較小，因此個(gè)別的違約對(duì)平臺(tái)和投資人造成的影響并

13、不是很大。為了更有效的保護(hù)投資人的安全，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)還會(huì)提供本息保障措施，例如第三方擔(dān)保、風(fēng)險(xiǎn)保障金、保險(xiǎn)保障等等。在日趨完善的風(fēng)控體系下，個(gè)人信貸仍然是有保障的?？偨Y(jié)我國(guó)個(gè)人信貸市場(chǎng)體量較大，單筆貸款金額又較小，目前銀行、小貸公司、擔(dān)保公司很難滿足這塊領(lǐng)域的融資需求。隨著個(gè)人征信體系的不斷完善，以及P2P網(wǎng)貸平臺(tái)自身風(fēng)控水平的不斷提高，個(gè)人信貸業(yè)務(wù)將是網(wǎng)絡(luò)借貸的未來(lái)。開(kāi)展個(gè)人信貸業(yè)務(wù)，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)要恪守風(fēng)控第一的原則，從風(fēng)控體系的建立，到產(chǎn)品的設(shè)計(jì)，都要考慮如何有效的防范風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。出由P表兩漢：諸葛亮先帝創(chuàng)業(yè)未半而中道崩殂，今天下三分，益州疲弊，此誠(chéng)危急存亡之秋也。然侍衛(wèi)之臣不懈于內(nèi)，

14、忠志之士忘身于外者，蓋追先帝之殊遇，欲報(bào)之于陛下也。誠(chéng)宜開(kāi)張圣聽(tīng)，以光先帝遺德，恢弘志士之氣，不宜妄自菲薄，引喻失義，以塞忠諫之路也。宮中府中，俱為一體；陟罰臧否，不宜異同。若有作奸犯科及為忠善者，宜付有司論其刑賞，以昭陛下平明之理；不宜偏私，使內(nèi)外異法也。侍中、侍郎郭攸之、費(fèi)祎、董允等，此皆良實(shí)，志慮思純，是以先帝簡(jiǎn)拔以遺陛下：愚以為宮中之事，事無(wú)大小，悉以咨之，然后施行，必能裨補(bǔ)闕漏，有所廣益。將軍向?qū)?，性行淑均，曉暢軍事，試用于昔日，先帝稱之日能”，是以眾議舉寵為督：愚以為營(yíng)中之事,悉以咨之，必能使行陣和睦，優(yōu)劣得所。親賢臣，遠(yuǎn)小人，此先漢所以興隆也；親小人，遠(yuǎn)賢臣，此后漢所以傾頹也。先帝在時(shí)，每與臣論此事，未嘗不嘆息痛恨于桓、靈也。侍中、尚書(shū)、長(zhǎng)史、參軍，此悉貞良死節(jié)之臣，愿陛下親之、信之，則漢室之隆，可計(jì)日而待也i臣本布衣，躬耕于南陽(yáng)，茍全性命于亂世，不求聞達(dá)于諸侯。先帝不以臣卑鄙，猥自枉屈，三顧臣于草廬之中，咨臣以當(dāng)世之事，由是感激，遂許先帝以驅(qū)馳。后值傾覆，受任于敗軍之際，奉命于危難之間，爾來(lái)二十有一年矣。先帝知