任務11辦理企業(yè)的金融業(yè)務

1、任務任務11 辦理企業(yè)的金融業(yè)務辦理企業(yè)的金融業(yè)務 分項任務分項任務 11.1 了解金融構成與金融機構體系了解金融構成與金融機構體系 11.2 明確商業(yè)銀行的業(yè)務明確商業(yè)銀行的業(yè)務 11.3 利用金融市場進行融資利用金融市場進行融資 11.4 解讀外匯牌價及變動解讀外匯牌價及變動11.1 了解金融的基本內(nèi)容了解金融的基本內(nèi)容 什么是金融？什么是金融？金融是貨幣與資金的融通。了解金融就要認識貨幣、信用和銀行。 11.1.1 貨幣與貨幣流通貨幣與貨幣流通 1貨幣的職能貨幣的職能 （1）價值尺度 （2）流通手段 （3）貯藏手段 （4）支付手段 （5）世界貨幣 2貨幣流通的方向貨幣流通的方向 （1）銀

2、行是資金融通的中介 （2）資金流動的兩個方向，如下圖所示。金融市場金融市場（股票、債（股票、債券市場券市場）資金供給者資金供給者（儲蓄者、（儲蓄者、家庭）家庭）金融機構（銀行） 間接金融-由金融機構做中介進行交易直接金融-由金融市場直接交易存款存款存款存款利息利息 資 金 需 求資 金 需 求者（企業(yè)、者（企業(yè)、借款者）借款者）出資出資分紅分紅還款利息還款利息貸款貸款 什么是信用？什么是信用？ 信用是指經(jīng)濟上的一種借貸行為，具體說是以償還和付息為基本特征的借貸行為。 11.1.2 信用形式與信用工具信用形式與信用工具 （1）商業(yè)信用。即企業(yè)之間相互提供的與商品交易直接聯(lián)系的信用。主要形式為商品

3、賒銷、預付定金、預付貨款等。 （2）銀行信用。即銀行以貨幣形式提供的信用。如銀行存款、銀行貸款都是銀行信用。 （3）消費信用。即指企業(yè)或銀行向消費者個人提供，直接用于生活消費的信用。如汽車信貸、住房信貸等。 （4）國家信用。即政府以債權人或債務人身份從事的借貸行為。如我國財政部向國內(nèi)發(fā)行的公債、國庫券等都是國家信用。 （5）民間信用。即民間家庭個人之間相互提供的貨幣或?qū)嵨锝栀J的信用形式。1信用的形式信用的形式 什么是信用工具？什么是信用工具？ 信用工具又稱金融工具，指以書面形式發(fā)行和流通、借以證明債務人的義務或債權人權利的證書。也就是說借貸雙方“立字為據(jù)”的債權債務憑據(jù)。 什么是短期信用工具？

4、什么是短期信用工具？ 短期信用工具又稱貨幣市場信用工具，是指借貸期限在1年以內(nèi)使用的各種金融工具。2短期信用工具短期信用工具 主要有商業(yè)匯票、銀行匯票、本票、支票、信用證、銀行卡、大額定期存款單等憑證。 （1）商業(yè)匯票有商業(yè)承兌匯票和銀行承兌匯票）商業(yè)匯票有商業(yè)承兌匯票和銀行承兌匯票2種。種。這2種匯票須經(jīng)承兌人承兌后才能生效，商業(yè)承兌匯票，是由付款的企業(yè)承兌的，銀行承兌匯票是由銀行承兌的。這2種匯票一律記名，可申請貼現(xiàn)或背書轉(zhuǎn)讓。 什么是票據(jù)的行為？什么是票據(jù)的行為？承兌、貼現(xiàn)、背書都是票據(jù)行為。承兌是指票據(jù)的付款人，在票據(jù)上簽名蓋章，承諾到期付款的行為。貼現(xiàn)是指將票據(jù)賣給銀行，銀行在扣除貼

5、現(xiàn)利息后，付給現(xiàn)金的行為。背書是指票據(jù)的收款人或持票人，將未到期的票據(jù)轉(zhuǎn)讓給別人，而在票據(jù)背面簽名蓋章的行為。短期信用工具的形式短期信用工具的形式 （2）銀行匯票。）銀行匯票。是付款人將款項交存當?shù)劂y行，由銀行簽發(fā)給匯款人持往異地辦理轉(zhuǎn)帳結(jié)算或支取現(xiàn)金的票據(jù)。 （3）本票）本票，俗稱大額鈔票。是申請人將款項交給銀行，由銀行簽發(fā)給申請人憑以辦理轉(zhuǎn)帳或支取現(xiàn)金的票據(jù)。 （4）支票。）支票。由出票人簽發(fā)，委托銀行見票支付款項給持票人的票據(jù)。 （5）信用證。）信用證。信用證是銀行根據(jù)進口商的請求，向出口商簽發(fā)的，由銀行承擔對出口商交來的全套符合信用證規(guī)定的單據(jù)并支付一定金額款項的書面承諾。 （6）銀行

6、卡。）銀行卡。是銀行簽發(fā)的證明持有人信譽良好，可在指定場所（ATM和POS）進行存取款、記帳消費等多項功能的一種信用憑證。 （7）大額定期存款單，）大額定期存款單，簡稱“存單”。 什么是長期信用工具？什么是長期信用工具？ 長期信用工具又稱資本市場信用工具，是指借貸期限在1年以上使用的各種金融工具。 （1）股票。是股份公司在籌集資金時發(fā)行的一種憑證，股票持有者就是公司的股東。 （2）債券。是債務人向債權人承諾按期支付本金和利息的信用憑證。 （3）基金。這里主要指證券投資基金。 （4）衍生金融工具。即在原有的金融工具的基礎上創(chuàng)造出來的新型金融工具。如股票指數(shù)期貨合約、期權合約等。 3長期信用工具長

7、期信用工具 （1）性質(zhì)不同。股票是一種所有權憑證,對發(fā)行公司擁有股權。債券是一種債權憑證,到期可收回本金和利息。基金是投資憑證。 （2）權利不同。股票擁有選舉權,參與經(jīng)營決策權和監(jiān)督權。債券沒有這些權利?；鸪钟腥擞袡鄥⒓油顿Y決策但不參加投資管理。 （3）期限不同。股票一般不償還,無期限的,但可通過金融市場轉(zhuǎn)讓。債券票面規(guī)定有償還期?；鹂梢在H回或轉(zhuǎn)讓。 （4）收益與風險不同。股票視公司經(jīng)營情況進行分紅；債券按規(guī)定利率獲得利息；基金投資收益情況由盈利狀況決定。一般來說，股票風險大于基金，基金風險大于債券，各種金融工具的收益性與安全性成反比。 股票、債券和基金的區(qū)別股票、債券和基金的區(qū)別 1利息

8、的計算利息的計算 利率的計算公式為 利率利息額/本金100 （1）利率的表示方法。）利率的表示方法。利率有年利率、月利率和日利率之分，分別用百分比（%）、千分比（）、萬分比（0）表。 利率之間的換算公式為 月利率12年利率 年利率/12=月利率 年利率/360=日利率11.1.3 利息的計算與利率效應利息的計算與利率效應（2）利息的計算）利息的計算 單利計算公式為： 利息本金利率期限 復利計算公式為： 本息之和本金（1+利率）期限期限例11-13，某個體戶從銀行借款10 000元。月利率為6，借款期限10個月，到期應支付的利息額為 10 0006 10600元 判斷利率水平高低，不能只看名義利

9、率還要看實際利率。 實際利率是在通貨膨脹情況下剔除通貨膨脹因素后的真實利率。名義利率是報刊公布的利率、銀行公布的利率。實際利率的計算公式為 實際利率=（1+名義利率）/（1+通貨膨脹率）100%1 例11-14，如2007年8月我國銀行的1年期定期儲蓄名義利率為3.60%，同期的物價上漲率即通貨膨脹率為6.5%，則 實際利率（1+3.60%）/（1+6.5%）100%1 2.72% 意味著此時在銀行的存款是貶值的并不增值。2實際利率和名義利率實際利率和名義利率 由于利率代表資金借貸的成本，影響貨幣的價值，因此降息與升息各有不同的決策時機及影響效應。 （1）利率降低的影響，如下圖所示。）利率降低

10、的影響，如下圖所示。3利率的作用效應利率的作用效應央行宣布央行宣布升息升息銀行調(diào)高利率借 貸 成 本借 貸 成 本提高；提高；投 資 需 求投 資 需 求減少；減少；抑制消費；抑制消費；物價下滑物價下滑緩和過熱緩和過熱經(jīng)濟經(jīng)濟銀行調(diào)高銀行調(diào)高利率利率（2）利率提高的影響，如下圖所示。）利率提高的影響，如下圖所示。 央行宣布央行宣布降息降息銀行調(diào)低銀行調(diào)低利率利率借貸成本借貸成本降低；降低；投資需求投資需求增加；增加；刺激消費；刺激消費；物價上漲物價上漲刺激經(jīng)濟刺激經(jīng)濟復蘇復蘇11.2 明確金融機構體系與商業(yè)銀明確金融機構體系與商業(yè)銀行的業(yè)務行的業(yè)務 11.2.1 了解金融機構體系了解金融機構體

11、系 1金融機構體系的構成金融機構體系的構成 我國的金融機構體系可概括為：以中國人民銀行為核心，國有或國有控股商業(yè)銀行為主體，包括其他商業(yè)銀行和政策性銀行以及非銀行金融機構并存、協(xié)作的金融機構體系。 現(xiàn)代各國的金融機構體系現(xiàn)代各國的金融機構體系 現(xiàn)代各國金融機構體系一般包括三個部分：商業(yè)銀行、中央銀行和其他金融機構。 （1）商業(yè)銀行，是指直接面向企業(yè)單位和個人，具體經(jīng)辦存貸款和結(jié)算業(yè)務的金融機構。商業(yè)銀行在一國中數(shù)量較多，因此，它是一國金融機構體系的主體。 （2）中央銀行，是指代表國家對金融活動進行監(jiān)督管理，制定和執(zhí)行貸幣政策的金融機構。中央銀行在一國金融機構體系中居于領導核心地位。 （3）非銀

12、行金融機構，是指商業(yè)銀行和中央銀行以外的具體經(jīng)辦某一類金融業(yè)務的金融機構。它們屬于金融機構，但又不是銀行，所以稱這類機構為非銀行金融機構。 （1）中央銀行的性質(zhì)）中央銀行的性質(zhì) 各國的中央銀行都代表政府管理一國的金融業(yè)，因此，中央銀行是國家管理機關。 （2）中央銀行的業(yè)務特征）中央銀行的業(yè)務特征 第一，不以盈利為目的。第二，面向商業(yè)銀行或其他金融機構經(jīng)辦業(yè)務，不面向企業(yè)、個人經(jīng)辦存貸款業(yè)務。第三，為實現(xiàn)國家政策服務，為宏觀經(jīng)濟調(diào)控制定和實施貨幣政策。 （3）中央銀行的職能）中央銀行的職能 第一，發(fā)行的銀行。 第二，銀行的銀行。 第三，國家的銀行。 2.中央銀行的性質(zhì)、業(yè)務特征與職能中央銀行的性

13、質(zhì)、業(yè)務特征與職能 （1）商業(yè)銀行的業(yè)務特征。）商業(yè)銀行的業(yè)務特征。即辦理吸收存款、發(fā)放貸款和轉(zhuǎn)帳結(jié)算等業(yè)務以獲取利潤。商業(yè)銀行就是企業(yè)。 （2）商業(yè)銀行的經(jīng)營原則）商業(yè)銀行的經(jīng)營原則 第一，盈利性 第二，安全性 第三，流動性 （3）我國的商業(yè)銀行。）我國的商業(yè)銀行。按所有制性質(zhì)可以分為國有獨資商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、合作性質(zhì)商業(yè)銀行和外資商業(yè)銀行等4類。3商業(yè)銀行業(yè)務特征和經(jīng)營原則商業(yè)銀行業(yè)務特征和經(jīng)營原則 （1）政策性銀行的業(yè)務特征）政策性銀行的業(yè)務特征 一是經(jīng)營目標是實現(xiàn)政府的政策目標；二是資金來源主要是國家預算撥款；三是資金運用以發(fā)放中長期貸款為主，利率較低；四是貸款重點是政府產(chǎn)業(yè)政

14、策、經(jīng)濟發(fā)展重點扶持的項目。 （2）政策性銀行的經(jīng)營原則）政策性銀行的經(jīng)營原則 實行保本經(jīng)營，不經(jīng)營商業(yè)性信貸業(yè)務，不以盈利為目標，不以商業(yè)銀行進行業(yè)務競爭。 我國有3家政策性銀行是：國家開發(fā)銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行和中國進出口銀行。 4.政策性銀行的業(yè)務特征和經(jīng)營原則政策性銀行的業(yè)務特征和經(jīng)營原則 什么是商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造？什么是商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造？ 通過不斷借貸的過程使得各銀行的存款金額都增加了，也就是說，銀行的貸款行為增加了在外流通的貨幣供給量，這樣的機制稱為“信用創(chuàng)造”。 （1）中央銀行是銀行的最后融資者）中央銀行是銀行的最后融資者 一般銀行接受存款者的存款，存款貨幣（即活期存款、活期儲

15、蓄存款、支票存款）被商業(yè)銀行通過派生存款把存款貨幣創(chuàng)造出來，并貸款給有資金需求的人。 商業(yè)銀行與中央銀行的關系如同個人與銀行的關系。 5.中央銀行與商業(yè)銀行的關系中央銀行與商業(yè)銀行的關系 表現(xiàn)在2個方面： 一是作為銀行的銀行，向商業(yè)銀行提供貸款，這相當于增加商業(yè)銀行的原始存款，可以擴大派生能力，增加流通中的貨幣量； 二是中央銀行調(diào)低存款準備金，這也相當于增加了商業(yè)銀行的實際可用存款額，增強派生能力，增加貨幣供應。 （2）中央銀行在貨幣供給中的作用）中央銀行在貨幣供給中的作用 1商業(yè)銀行的負債業(yè)務商業(yè)銀行的負債業(yè)務 負債業(yè)務就是商業(yè)銀行籌集資金來源的業(yè)務。 （1）資本金，）資本金，資本金是商業(yè)銀

16、行的本錢 。 （2）各項存款，）各項存款，商業(yè)銀行的負債業(yè)務主要是吸收存款。 （3）借款，）借款，通過借入資金的形式形成資金來源的業(yè)務。 （4）發(fā)行金融債券，）發(fā)行金融債券，金融債券是銀行等金融機構為了籌措資金而發(fā)行的一種債務憑證。 11.2.2 明確商業(yè)銀行的業(yè)務明確商業(yè)銀行的業(yè)務 資產(chǎn)業(yè)務是商業(yè)銀行運用資金的業(yè)務，是取得經(jīng)營收入的主要途徑。 （1）貸款，也稱放款。）貸款，也稱放款。貸款是商業(yè)銀行最重要的資產(chǎn)業(yè)務。 商業(yè)銀行的貸款分為信用貸款、抵押貸款和擔保貸款等3種方式。 （2）票據(jù)貼現(xiàn)。）票據(jù)貼現(xiàn)。實際上是一種票據(jù)的買賣即銀行扣除一定利息后付給現(xiàn)款的行為。 未到期票據(jù)貼現(xiàn)付款額的計算公式

17、為： 貼現(xiàn)付款額=票據(jù)面額（1年貼現(xiàn)率未到期天數(shù)/365） （3）證券投資。）證券投資。商業(yè)銀行的證券投資是指商業(yè)銀行運用其資金購買有價證券的行為。 2商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務 中間業(yè)務是指商業(yè)銀行不運用自己的資金，而是代理客戶辦理支付和其他委托事項，并收取手續(xù)費的業(yè)務。 （1）結(jié)算業(yè)務。）結(jié)算業(yè)務。我國現(xiàn)行的結(jié)算方式主要有銀行匯票、商業(yè)匯票、銀行本票、支票、匯兌（信匯、電匯和票匯）、委托收款、異地托收承付等。 （2）代理業(yè)務。）代理業(yè)務。商業(yè)銀行辦理的代理業(yè)務主要有代理客戶買賣業(yè)務、代理客戶發(fā)行證券、代理保管、代理保險和代理收付等。 （3）信托業(yè)務。）信托業(yè)務。個人信托業(yè)務包括：

18、代管財產(chǎn)、遺產(chǎn)、有價證券、貴重物品，代辦人壽保險、個人納稅等；法人信托業(yè)務包括：代辦籌資、投資事宜，代辦合并或接管其他企業(yè)，代管雇員福利賬戶和退休養(yǎng)老金的發(fā)放、業(yè)務咨詢等。 （4）銀行卡業(yè)務。）銀行卡業(yè)務。銀行信用卡具有轉(zhuǎn)賬結(jié)算、匯兌、儲蓄、消費貸款等功能 。 3商業(yè)銀行的中間業(yè)務商業(yè)銀行的中間業(yè)務11.3 利用金融市場進行融資利用金融市場進行融資 什么是金融市場？什么是金融市場？ 金融市場是實現(xiàn)貨幣借貸、辦理各種票據(jù)和有價證券買賣的場所。具體來說包括金融機構存貸款、有價證券的發(fā)行和買賣、票據(jù)抵押和貼現(xiàn)、黃金買賣、外匯買賣，以及信托、租賃、保險等融資活動。 企業(yè)無論是資金盈余或短缺都可以通過金

19、融市場進行融資。 短期資金市場也稱貨幣市場，是融通短期資金、實現(xiàn)短期資金借貸的市場。 主要有： 1商業(yè)票據(jù)市場商業(yè)票據(jù)市場 2短期債券市場短期債券市場 3大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場 4同業(yè)拆借市場同業(yè)拆借市場11.3.1 短期資金市場短期資金市場 長期資金市場也稱資本市場，是期限在一年以上的資金融通和金融工具交易的場所。主要有 1長期資金市場的初級市場長期資金市場的初級市場 初級市場也叫發(fā)行市場或一級市場 。參加者主要是發(fā)行人、認購人和中介人。中介人只用為包銷人或委托人參與活動。 2長期資金市場的交易市場長期資金市場的交易市場 交易市場又稱二級市場或次級市場。 11.3.2

20、長期資金市場長期資金市場 證券交易市場的特點證券交易市場的特點 證券交易市場又稱二級市場的活動特點是： （1）是證券的轉(zhuǎn)讓和流通場所，為投資人和籌資人提供種種融資的便利，但不能直接為籌資人籌集新的資金，信用總規(guī)模不變。 （2）交易活動的主要操作者是經(jīng)紀人和證券商。 （1）證券行市）證券行市 證券行市是指股票、債券等有價證券在二級市場上買賣的交易價格。 影響證券市場交易價格的因素，主要有：影響證券市場交易價格的因素，主要有： 第一，證券的收益 第二，市場利率水平股票行市的計算公式為 股票行市=股票預期收益/市場利率債券行市的計算公式為 債券行市=債券到期本利之和/（1+市場利率到期期限） （2）

21、證券交易所）證券交易所 證券交易所的特點是：只有交易所成員才有權在交易所內(nèi)參加交易活動，投資人不能直接從事交易，只能委托交易所成員的經(jīng)紀人代辦證券的買賣；具有很大的投機性。 證券交易所的業(yè)務分為兩種：一種是現(xiàn)貨交易，即以現(xiàn)金買賣證券，證券在成交后的次日錢貨兩清，完成交割手續(xù)。一種是期貨交易，即證券在成交后的一定時間（30天、60天）內(nèi)進行交割。 3股票市場股票市場 （1）股票的發(fā)行市場。）股票的發(fā)行市場。 （2）股票交易方式。）股票交易方式。 現(xiàn)貨交易，是交易成交后，當日或次日進行交割，一手交錢，一手交股票。 期貨交易，是指股票買賣雙方在成交后按約定時間、協(xié)議中規(guī)定的價格、數(shù)量進行交割。 期權

22、交易，是指買賣雙方按約定的時間就是否買進或賣出證券而達成的契約交易。 股票指數(shù)交易，是按購買和出售時所根據(jù)的指數(shù)數(shù)字成交的交易。 什么是股票價格指數(shù)？什么是股票價格指數(shù)？股票價格指數(shù)是反映股票行市變動的價格平均數(shù)。它是由金融服務公司編制的表明股票行市變化的一種股票價格平均數(shù)。 4.公司債券市場公司債券市場 公司債券市場是長期資金市場的主要業(yè)務之一。公司債券的發(fā)行或由公司自己承擔，或由公司委托銀行、金融機構包銷，一般以包銷居多；公司債券可以在市場上流通。 5.國債市場國債市場 國債市場是經(jīng)營政府發(fā)行的中長期公債或其他企業(yè)債券的市場。國債市場也分為發(fā)行市場和流通市場。 11.4 解讀外匯牌價及匯率

23、變動解讀外匯牌價及匯率變動 什么是外匯？什么是外匯？ 外匯是指以外國貨幣所表示的國際支付手段和資產(chǎn)。所謂支付手段,是指可以用作國際支付使用的外國現(xiàn)鈔、銀行存款以及各種票據(jù)和有價證券。 1外匯的特征外匯的特征 （1）以外國貨幣表示 （2）可償還性 （3）可兌換性 2匯率的標價方法匯率的標價方法 什么是匯率？什么是匯率？ 匯率又稱匯價，是指以一種貨幣表示另一種貨幣的價格。簡言之，匯率就是兩種貨幣之間的比價。匯率還有一些稱謂：匯價。外匯市場買賣外匯時習慣稱。兌換率。進行貨幣兌換時習慣稱。外匯牌價。銀行公布匯率時習慣稱。 （1）直接標價法）直接標價法 直接標價法是指以本國貨幣來表示外國貨幣的價格。就是

24、說以1個單位或100個單位的外國貨幣為基準折合成若干數(shù)額的本國貨幣。 例11-35，2008年8月31日我國銀行公布美元對人民幣的匯率是100美元684.82元人民幣。這里684.82元人民幣就是100美元的價格，表示要獲得100美元，需付出684.82元人民幣。 這種標價法下，外幣數(shù)額固定不變，匯價中本國貨幣數(shù)額增加，則表示外匯匯率上升。相反，匯價中本國貨幣數(shù)額減少，則表示外匯匯率下降。目前我國和世界上絕大多數(shù)國家都實行直接標價法。 （2）間接標價法）間接標價法 間接標價法是指以外國貨幣來表示本國貨幣的價格。就是說以1個單位或100個單位的本國貨幣為基準折合成若干數(shù)額的外國貨幣。 例11-3

25、6，某日在倫敦外匯市場上的英鎊對美元的匯價是1英鎊1.8178美元。這里1.8178美元就是1英鎊的價格，表示收入1.8178美元可支付1英鎊。 這種標價法下，本國貨幣數(shù)額固定不變，匯價中外幣數(shù)額增加，則表示外匯匯率下降。相反，匯價中外幣數(shù)額減少，則表示外匯匯率上升。目前有英鎊、美元、澳大利亞元、歐元等少數(shù)貨幣采用間接標價法。 （3）美元標價法）美元標價法 美元標價法是對美國以外的國家而言的。它是以美元為基準來表示各國貨幣的價格。國際金融市場習慣用美元標價法，即銀行只報出其他國家貨幣與美元的價格，而其他國家貨幣之間的匯率，只能通過各自與美元的價格套算出來。 例11-37，新加坡某外匯銀行掛出自

26、己的外匯牌價為1美元117.58日元。對新加坡銀行來說既不是直接標價法也不是間接標價法，而是美元標價法。 3解讀外匯牌價解讀外匯牌價 解讀外匯牌價是對外匯買賣價進行判斷及對結(jié)匯、售匯的計算。 （1）買入?yún)R率、賣出匯率、中間匯率與現(xiàn)鈔匯率）買入?yún)R率、賣出匯率、中間匯率與現(xiàn)鈔匯率 買入?yún)R率又稱買入價，是銀行買進外匯時所使用的匯率。 賣出匯率又稱賣出價，是銀行賣出外匯時所使用的匯率。 中間匯率又稱中間價，是買入?yún)R率與賣出匯率的平均價，即（買入?yún)R率+賣出匯率）/2=中間匯率。一般為參考用。 現(xiàn)鈔匯率又稱現(xiàn)鈔價，是銀行買賣外幣現(xiàn)鈔時使用的匯率?，F(xiàn)鈔的買入價低于一般的外匯買入價，而現(xiàn)鈔的賣出價與外匯的賣出

27、價相同。 銀行公布的外匯牌價如11-3所示。表表11-3 中國工商銀行公布的人民幣即期外匯牌價中國工商銀行公布的人民幣即期外匯牌價日期：2008年8月31日 星期天 單位：人民幣/100外幣 幣種 中間價 現(xiàn)匯買入價 現(xiàn)鈔買入價賣出價 美元（USD） 683.45 682.08676.62 684.82 日元（JPY）6.2527 6.2543 6.1224 6.3045 歐元（EUR）1005.22 1003.04 981.89 1011.09 英鎊（GBP） 1250.65 1245.95 1219.68 1255.96 （2）外匯買賣價的判斷原則）外匯買賣價的判斷原則 判斷外匯買賣價的原則有3個原則：一是站在（報價）銀行的角度；二是買賣的是外匯；三是對銀行有利。 例11-36，在表11-3中，買入與賣出價是從銀行的角度出發(fā)的。銀行從顧客手中買入10