淺析商業(yè)銀行信貸結(jié)構(gòu)失衡與對(duì)策

1、. . . . 淺析商業(yè)銀行信貸結(jié)構(gòu)失衡與對(duì)策摘要：調(diào)整優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，防和化解貸款風(fēng)險(xiǎn)是商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理的核心問題。調(diào)整優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，既關(guān)系國(guó)民經(jīng)濟(jì)的安危，又關(guān)系到商業(yè)銀行的生存與發(fā)展，本文探討了商業(yè)銀行信貸結(jié)構(gòu)失衡的主要表現(xiàn)、負(fù)面影響與調(diào)整優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)的具體措施等。關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行  信貸結(jié)構(gòu)  失衡  調(diào)整  優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)指的是信貸資金的投放與運(yùn)用在不同區(qū)域、不同產(chǎn)業(yè)、不同行業(yè)以與不同期限上的配置與配比。適度寬松貨幣政策下，商業(yè)銀行信貸資金放量投放，但存在嚴(yán)重的結(jié)構(gòu)性失衡問題，主要表現(xiàn)為信貸業(yè)務(wù)中長(zhǎng)期化傾向更加

2、明顯，銀行信貸過多投向固定資產(chǎn)投資領(lǐng)域和優(yōu)勢(shì)行業(yè)，對(duì)中小企業(yè)信貸投入嚴(yán)重不足，等等。這種信貸結(jié)構(gòu)失衡性問題的存在, 為金融安全埋下隱患，如果得不到與時(shí)有效的解決，對(duì)區(qū)域經(jīng)濟(jì)金融協(xié)調(diào)發(fā)展造成一定的負(fù)面影響。因此，優(yōu)化商業(yè)銀行信貸結(jié)構(gòu)，提高信貸資金配置效率，是當(dāng)前我國(guó)銀行業(yè)面對(duì)的一個(gè)亟待解決的課題。一、銀行業(yè)信貸結(jié)構(gòu)失衡的主要表現(xiàn)（一）信貸資金期限結(jié)構(gòu)嚴(yán)重失衡。在我國(guó)金融機(jī)構(gòu)貸款業(yè)務(wù)中，短期貸款的比重一直在50%以上，占絕大多數(shù)?，F(xiàn)在商業(yè)銀行越來越重視長(zhǎng)期、穩(wěn)定的收益，因此，大部分銀行不斷調(diào)整短期資產(chǎn)，增加長(zhǎng)期信貸資產(chǎn)，甚至有些銀行不惜犧牲流動(dòng)性而增加長(zhǎng)期貸款。當(dāng)信貸資金緊時(shí)，由于銀行的偏好，往往

3、首先保證長(zhǎng)期信貸資金，貸款中長(zhǎng)期化的趨勢(shì)越來越明顯。目前，我國(guó)金融業(yè)發(fā)展中存在著一硬一軟雙重約束：其中，硬是硬負(fù)債，對(duì)商業(yè)銀行來說，存款是一種硬約束，活期存款可隨時(shí)提現(xiàn)，定期存款到期也要還本付息，商業(yè)銀行沒有理由拒絕支付，否則，就有可能引發(fā)擠兌，使整個(gè)金融業(yè)的信用嚴(yán)重受損；軟是貸款的軟約束，商業(yè)銀行放出貸款以后，雖然有嚴(yán)格的貸款風(fēng)險(xiǎn)管理制度，但是卻不能完全保證貸款的歸還，并且商業(yè)銀行貸款的大客戶往往是一些大型企業(yè)，存在“預(yù)算軟約束”，到期能否順利還本付息取決于企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況。這樣，一方面是短期存款占很大比重的負(fù)債結(jié)構(gòu)，另一方面是中長(zhǎng)期貸款占比重很大的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。在金融能夠維持平穩(wěn)運(yùn)行的情況下，這

4、樣的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)不會(huì)有危險(xiǎn)。但一旦出現(xiàn)意外的金融波動(dòng)，就有可能引起大規(guī)模的金融危機(jī)，危與銀行乃至整個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)金融安全。（二）信貸資金的產(chǎn)業(yè)配置存在著個(gè)別行業(yè)高度集中的傾向。由于國(guó)家宏觀調(diào)控政策和信貸政策的導(dǎo)向作用，金融機(jī)構(gòu)信貸資金與產(chǎn)業(yè)政策支持的行業(yè)結(jié)合越來越緊密，紛紛將制造、電力、建筑、交通和房地產(chǎn)業(yè)作為信貸資金投放重點(diǎn)，使貸款集中于個(gè)別行業(yè)的問題突出。某縣四家商業(yè)銀行投向基礎(chǔ)性建設(shè)項(xiàng)目的貸款余額達(dá)到49000萬元,占貸款總額的62.62%,住房按揭貸款余額為20411萬元,占比26.09%,當(dāng)年新增貸款中,投向基礎(chǔ)建設(shè)工程9000萬元,住房按揭貸款新增4072萬元,分別占新增貸款總額的5

5、4.91%和24.84%。而企業(yè)急需的項(xiàng)目貸款的技術(shù)改造貸款余額均為空白。（三）信貸客戶規(guī)模結(jié)構(gòu)相對(duì)集中。由于大中型企業(yè)通常信用等級(jí)高，交易成本低，各家銀行，無論是全國(guó)性銀行還是區(qū)域性銀行均無一例外地對(duì)大中型企業(yè)有著特殊的偏好。由于我國(guó)現(xiàn)有銀行的高度同質(zhì)性，小企業(yè)大家都不愿意去培育，所以我國(guó)小企業(yè)貸款增長(zhǎng)緩慢。同時(shí)，由于國(guó)有商業(yè)銀行普遍推行了客戶評(píng)級(jí)、授信制度，大型國(guó)有企業(yè)因?yàn)橘Y產(chǎn)雄厚、政府支持，評(píng)級(jí)一般較高，特大型國(guó)有企業(yè)、壟斷企業(yè)更是各家銀行激烈競(jìng)爭(zhēng)的優(yōu)質(zhì)客戶。各家銀行在信貸質(zhì)量管理強(qiáng)化的大背景下，信貸資金向優(yōu)勢(shì)企業(yè)集中，新增貸款普遍要求投向AA級(jí)以上企業(yè)，加快了貸款集中的步伐。（四）信貸

6、資金區(qū)域結(jié)構(gòu)明顯失衡。近十年來，在國(guó)家穩(wěn)健貨幣政策的指引下，各家商業(yè)銀行的存貸款規(guī)模都在穩(wěn)定快速增長(zhǎng)，但其增長(zhǎng)中也出現(xiàn)了明顯的地區(qū)性差異。我國(guó)金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)存款余額，從存款的地區(qū)分布看，主要來自東部地區(qū)。東部、中部和西部地區(qū)本外幣存款余額占全國(guó)的比重，分別為 63.9%、18.1%和15.3%；從各地區(qū)的存款比重來看，東部地區(qū)存款總量遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過中西部地區(qū)存款總量之和。從貸款的角度看，全國(guó)各金融機(jī)構(gòu)貸款也主要集中在東部地區(qū)，東、中、西部地區(qū)金融機(jī)構(gòu)本外幣貸款余額占全國(guó)貸款余額的比重分別為61.6%、19.1%和16.0%，東部地區(qū)的貸款余額亦遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過中西部地區(qū)貸款余額之和。以上這些數(shù)據(jù)表明，在

7、信貸資金的來源和運(yùn)用上，我國(guó)東部和中西部地區(qū)存在著明顯的差異，各家商業(yè)銀行向東部經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的信貸傾斜十分明顯，而對(duì)中西部地區(qū)的信貸支持則相對(duì)不足。二、商業(yè)銀行信貸結(jié)構(gòu)失衡的負(fù)面影響（一）影響貨幣政策傳導(dǎo)效果。從某種意義上說,央行貨幣政策傳導(dǎo)的效果體現(xiàn)在金融機(jī)構(gòu)通過落實(shí)有關(guān)信貸政策和促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的成效上。大量資金投向少數(shù)企業(yè)、行業(yè)，一定程度上將助長(zhǎng)某些行業(yè)和企業(yè)的非理性擴(kuò)，導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)泡沫的形成，降低全社會(huì)的資金使用效率。長(zhǎng)此以往,會(huì)弱化貨幣政策傳導(dǎo)效果,影響產(chǎn)業(yè)政策的貫徹實(shí)施和經(jīng)濟(jì)的均衡協(xié)調(diào)發(fā)展,使縣域經(jīng)濟(jì)難以實(shí)現(xiàn)又好又快發(fā)展。（二）形成商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)隱患。信貸失衡使得銀行信貸客戶固定，收入主要依

8、賴于個(gè)別行業(yè)甚至個(gè)別企業(yè)，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步集中化。企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況一旦惡化或市場(chǎng)發(fā)生變化，銀行經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定性和效益性就會(huì)受到影響?；鶎有袥]有授信權(quán)，承擔(dān)決策失誤的責(zé)任較小，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)注程度較低，上級(jí)行又難以與時(shí)準(zhǔn)確地了解和掌握企業(yè)的各項(xiàng)變化情況，導(dǎo)致貸后風(fēng)險(xiǎn)增加。（三）拉大了銀行與中小企業(yè)之間的距離。信貸資金向大企業(yè)、大客戶的集中，導(dǎo)致中小客戶取得信貸支持的難度增大。一部分有潛力的新興企業(yè)，由于發(fā)展前景不明朗，金融機(jī)構(gòu)不愿承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)，從而得不到有力支持，而使企業(yè)不得不花費(fèi)時(shí)間和成本尋求新的資金來源，影響了中小企業(yè)的發(fā)展和金融秩序的穩(wěn)定。（四）造成區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展失衡。信貸資金過度向大城市、大企業(yè)以與基礎(chǔ)

9、建設(shè)、公益項(xiàng)目和事業(yè)單位集中，降低了新增貸款對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)率，導(dǎo)致區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的不平衡性。由于在欠發(fā)達(dá)地區(qū)作為經(jīng)濟(jì)主體的企業(yè)長(zhǎng)期得不到銀行信貸資金的有力扶持，相當(dāng)部分處于市場(chǎng)成長(zhǎng)期、有潛力的企業(yè)無法良性發(fā)展，從而使當(dāng)?shù)禺a(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)得不到有效調(diào)整，進(jìn)一步加劇資金供求結(jié)構(gòu)矛盾。三、調(diào)整和優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)的具體措施    信貸結(jié)構(gòu)的調(diào)整，不是暫時(shí)性和局部性的調(diào)整，而是長(zhǎng)期性、全方位的調(diào)整，既要解決目前信貸資產(chǎn)產(chǎn)業(yè)、行業(yè)分布不合理的問題，也要解決信貸資源區(qū)域配置不合理的問題，更要解決信貸客戶整體素質(zhì)不高的問題。這是一個(gè)漸進(jìn)、長(zhǎng)期的過程，不是一兩年能夠完成的。

10、隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的蓬勃發(fā)展，信貸業(yè)務(wù)的規(guī)模、圍、品種、方式等都將不斷地豐富和擴(kuò)展，商業(yè)銀行應(yīng)本著有所為、有所不為的原則，立足自身優(yōu)勢(shì)，實(shí)施有計(jì)劃、有重點(diǎn)、差別化的發(fā)展戰(zhàn)略。    第一、調(diào)整信貸期限結(jié)構(gòu)，化中長(zhǎng)期資產(chǎn)為短期資產(chǎn)。對(duì)于目前中國(guó)的商業(yè)銀行來說，資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的不合理、資金來源變短、資金運(yùn)用中長(zhǎng)期化已經(jīng)成為一個(gè)不爭(zhēng)的事實(shí)。在此背景下，畸形的信貸期限結(jié)構(gòu)一旦遭遇經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)的變化，必將引發(fā)巨大的風(fēng)險(xiǎn)，因此必須想方設(shè)法加以解決。一方面要尋找長(zhǎng)期資金來源。針對(duì)目前商業(yè)銀行資金來源過短的情況，商業(yè)銀行應(yīng)努力創(chuàng)造長(zhǎng)期資金來源，以變被動(dòng)負(fù)債為主動(dòng)負(fù)債。其可供選擇

11、的措施，一是在條件許可的情況下可發(fā)行長(zhǎng)期金融債券，以獲得比較長(zhǎng)期的資金來源。二是可通過金融創(chuàng)新，如發(fā)行大額可轉(zhuǎn)讓定期存單等，把相當(dāng)大一部分活期存款轉(zhuǎn)化為商業(yè)銀行穩(wěn)定的中長(zhǎng)期資金來源，以使負(fù)債結(jié)構(gòu)得到一定程度的優(yōu)化。另一方面要將中長(zhǎng)期資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為短期資產(chǎn)。目前，我國(guó)金融市場(chǎng)在不斷發(fā)展完善中，商業(yè)銀行可以利用金融市場(chǎng)將資產(chǎn)期限進(jìn)行調(diào)整，如在中長(zhǎng)期貸款過多、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)不合理的情況下，可在金融市場(chǎng)上采用出售貸款的方式使中長(zhǎng)期貸款變現(xiàn)，或者通過貸款互換的形式將中長(zhǎng)期貸款的期限變短，另外還可以通過資產(chǎn)證券化的形式將貸款風(fēng)險(xiǎn)分散。第二、調(diào)整信貸行業(yè)結(jié)構(gòu)，積極拓展優(yōu)良客戶。   &#

12、160;   調(diào)整產(chǎn)業(yè)、行業(yè)分布結(jié)構(gòu)。堅(jiān)持“有進(jìn)有退，有保有壓，有先有后”的原則，嚴(yán)格控制對(duì)產(chǎn)能嚴(yán)重過剩、不良率較高行業(yè)的新增信貸，加大潛在高風(fēng)險(xiǎn)客戶主動(dòng)退出力度，嚴(yán)格控制地方政府融資平臺(tái)貸款總量，優(yōu)化信貸行業(yè)投向。信貸重點(diǎn)投向符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策的重點(diǎn)行業(yè)，保持對(duì)能源、資源、交通等行業(yè)的信貸支持力度；拓展裝備制造、節(jié)能環(huán)保、文化、新能源、新材料、醫(yī)藥、衛(wèi)生、水務(wù)、燃?xì)?、汽車、化工、旅游、物流等潛力行業(yè)，培育新的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)點(diǎn)，推進(jìn)行業(yè)投向多樣化；主動(dòng)積極介入低碳經(jīng)濟(jì)、循環(huán)經(jīng)濟(jì)、民生工程等領(lǐng)域，著眼長(zhǎng)遠(yuǎn)，提前布局，在優(yōu)勢(shì)領(lǐng)域和行業(yè)中拓展優(yōu)良客戶。  &

13、#160;  第三、調(diào)整信貸客戶結(jié)構(gòu)，加大對(duì)中小企業(yè)的支持力度。 從根本上解決或緩解中小企業(yè)貸款難的問題，要依靠經(jīng)濟(jì)體制改革和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整，這是一個(gè)長(zhǎng)期的過程。但是，應(yīng)當(dāng)明確的是，我們應(yīng)該解決的是效益好、風(fēng)險(xiǎn)低的中小企業(yè)貸款難的問題，而不是所有的中小企業(yè)。積極支持有市場(chǎng)、有技術(shù)、有效益、成長(zhǎng)性好的中小企業(yè)發(fā)展，嚴(yán)控“兩高一?！焙椭貜?fù)建設(shè)貸款。同時(shí)，建立科學(xué)的授權(quán)授信制度，避免貸款審批權(quán)限的過度集中，擴(kuò)大銀行基層機(jī)構(gòu)增加貸款的空間，不斷增加有效信貸投放；合理確定風(fēng)險(xiǎn)考核體系，增強(qiáng)激勵(lì)措施，充分調(diào)動(dòng)信貸人員拓展中小企業(yè)和民營(yíng)企業(yè)信貸的主觀能動(dòng)性；建立和完善中小企業(yè)和民

14、營(yíng)企業(yè)的擔(dān)保體系，推動(dòng)建立多形式、多層次貸款擔(dān)保公司，降低中小企業(yè)和民營(yíng)企業(yè)的貸款風(fēng)險(xiǎn)，切實(shí)解決中小企業(yè)和民營(yíng)企業(yè)貸款擔(dān)保難的問題，推動(dòng)中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)有效發(fā)展。 第四，調(diào)整信貸區(qū)域結(jié)構(gòu)，合理分配信貸資金。    由于地區(qū)的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)、資源優(yōu)勢(shì)和發(fā)展建設(shè)不同，對(duì)信貸資金的需求量也不同。要認(rèn)真研究區(qū)域經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢(shì)，制定好區(qū)域經(jīng)濟(jì)支持政策，根據(jù)各地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的狀況合理分配信貸資金投量，盡量使信貸資金的供給與區(qū)域經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的定位相一致，克服“大而全”、“小而全”和不合理重復(fù)建設(shè)，促使地區(qū)經(jīng)濟(jì)均衡發(fā)展，同時(shí)利用區(qū)域結(jié)構(gòu)分散信貸資金的風(fēng)險(xiǎn)。在中西部的信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整中，一方面

15、，要注意其組織機(jī)構(gòu)的調(diào)整。我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行在進(jìn)行企業(yè)化改革時(shí)，都進(jìn)行了大規(guī)模的網(wǎng)點(diǎn)撤并，工、農(nóng)、中、建四大國(guó)有商業(yè)銀行中，除農(nóng)業(yè)銀行外，其他三家都大踏步地從縣級(jí)撤出機(jī)構(gòu)，上收信貸審批權(quán)。這樣的撤并對(duì)東部經(jīng)濟(jì)的影響也許不是太大，但在中西部不發(fā)達(dá)地區(qū)，金融支持就大大減少。目前，當(dāng)務(wù)之急是要在中西部地區(qū)構(gòu)建一個(gè)與當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展需要相適應(yīng)的金融組織支持體系。另一方面，在貨幣政策執(zhí)行上，要促進(jìn)貸款向西部地區(qū)流動(dòng)，最好是通過有差別的貨幣政策，對(duì)中西部進(jìn)行政策傾斜，比如對(duì)中西部地區(qū)銀行的存、貸款浮動(dòng)幅度可適度放大，以促使企業(yè)更多地使用金融機(jī)構(gòu)的資金。四、結(jié)語四大國(guó)有商業(yè)銀行作為我國(guó)金融業(yè)的主體，在國(guó)民經(jīng)濟(jì)和金

16、融運(yùn)行中發(fā)揮著主導(dǎo)作用。隨著經(jīng)濟(jì)與金融體制改革的不斷深化，四大國(guó)有商業(yè)銀行股份制改造全面完成并成功上市，標(biāo)志著中國(guó)金融的國(guó)際化道路邁開了較大一步，面臨的競(jìng)爭(zhēng)更加激烈。信貸資產(chǎn)業(yè)務(wù)在當(dāng)前乃至今后一段時(shí)期仍是我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行的主體業(yè)務(wù)，信貸資產(chǎn)質(zhì)量是商業(yè)銀行的生命線，商業(yè)銀行必須緊跟國(guó)際國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)，在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中“有所為、有所不為”，不斷從行業(yè)、區(qū)域、客戶等方面調(diào)整優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，防化解風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營(yíng)效益，實(shí)現(xiàn)自身持續(xù)、健康和有效發(fā)展，促進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的又好又快發(fā)展。參考文獻(xiàn)：1金葉,谷宇.我國(guó)商業(yè)銀行結(jié)構(gòu)特征對(duì)貨幣政策的信貸反應(yīng)研究J.財(cái)經(jīng)問題研究,2009;112懃,章科燕.國(guó)有商業(yè)銀行不良資產(chǎn)問題的探究構(gòu)建股權(quán)激勵(lì)制度J.北方經(jīng)濟(jì),2008；23桂君,王瑤琪,林則夫.中國(guó)商業(yè)銀行集團(tuán)客戶信貸的項(xiàng)目管理模式研究J.中國(guó)軟科學(xué),2009;