企業(yè)集團資金管理模式比較分析

1、最新【精品】范文 參考文獻 專業(yè)論文企業(yè)集團資金管理模式比較分析企業(yè)集團資金管理模式比較分析一、企業(yè)集團資金管理的重要性和必要性資金管理對于企業(yè)集團來說，有著十分重要的意義。采用適合企 業(yè)集團的資金管理模式，可以提高企業(yè)集團資金使用率，降低資金使 用成本；可以監(jiān)控集團總部和下屬子公司資金狀況，防止發(fā)生支付危 機，資金周轉不暢，保持資金良好的流動性，有利于企業(yè)集團經營目 標的實現(xiàn)。二、企業(yè)集團資金管理模式及其流程圖目前對企業(yè)集團的資金管理，公認可操作的模式有以下五種：（一）統(tǒng)收統(tǒng)支模式。該模式是指企業(yè)集團的一切現(xiàn)金收付活動 都集中在集團總部的財務部門，下屬企業(yè)或分支機構不單獨設立帳 號，也不單獨

2、設立財務部門，一切現(xiàn)金支出都通過總部財務部門付出， 現(xiàn)金收支的批準權高度集中在集團最高經營者，或最高經營者授權的 代表手中。其流程圖如圖一所示：圖一統(tǒng)收統(tǒng)支模式流程圖圖二 撥付備用金模式流程圖2. 撥付備用金模式。撥付備用金是指企業(yè)按照一定的期限統(tǒng)撥給 所屬分支機構和子公司一定數(shù)額的現(xiàn)金，備其使用，等各分支機構或 子公司發(fā)生現(xiàn)金支出后，持有關憑證到企業(yè)財務部報銷以補足備用金。流程圖如圖二所示：3. 資金結算中心模式。結算中心通常是由企業(yè)集團內部設立的， 辦理內部各成員企業(yè)或分支機構現(xiàn)金收付和往來結算業(yè)務的專門機 構。它通常設立于總部財務部門內，是一個獨立運行的職能機構。流 程圖如圖三所示：圖三

3、 資金結算中心模式流程圖圖四 內部銀行模式流程圖4. 內部銀行模式。內部銀行是將社會銀行的基本職能與管理方式引入企業(yè)內部管理機制而建立起來的一種內部資金管理機構，主要職責是進行企業(yè)或集團內部日常的往來結算和資金調撥、運籌。流程圖如圖四所示：5. 財務公司模式。財務公司是一種經營部分銀行業(yè)務的非銀行金 融機構。其經營范圍除抵押放款以外，還有外匯、聯(lián)合貸款、包銷債 券、不動產抵押、財務及投資咨詢等業(yè)務。我國的財務公司大多是在 集團公司發(fā)展到一定水平后，由人民銀行批準，作為集團公司的子公 司而設立的，所以，它還擔負著集團公司的理財任務。流程圖如圖五 所示：圖五財務公司模式流程圖三、企業(yè)集團資金管理模

4、式的比較分析1. 統(tǒng)收統(tǒng)支模式優(yōu)劣勢分析統(tǒng)收統(tǒng)支模式，資金的控制比較簡單，企業(yè)能全面控制企業(yè)的資 金流，從而杜絕不合理使用資金的現(xiàn)象。 這種方式可以使總部對子公 司或分支機構經營狀況有清晰的把握， 從而做出即時準確的判斷，有 利于集團的收支平衡?？偛揩@得了完全的資金控制權，會大大提高資 金運作效率，減少資金的沉淀，控制現(xiàn)金的流出，降低資金成本，大 大降低公司的財務風險，形成投融資規(guī)模效益。2. 撥付備用金模式優(yōu)劣勢分析它給了下屬單位一定的資金自由支配權，使基層經營變得靈活。 在此模式下，企業(yè)可以合理地控制子公司或分支機構的資金支出，使 集團財務風險控制在一定范圍內，能夠合理地把握子公司或分支機

5、構 經營狀況，特別是收入狀況，從而為進行合理的績效考核打下了基礎， 使集團維持收支平衡有了相當大的保障，為集中資金運作提供了便 利。3. 資金結算中心模式優(yōu)劣勢分析集團若使用資金結算中心模式，下屬單位對資金將會有更多自由 支配權，方便進行靈活經營，也可對集團資金流向進行有效監(jiān)控，防 范財務風險，通過結算中心可準確把握下屬單位的資金狀況和經營情 況，及時調劑資金余缺。4. 內部銀行模式優(yōu)劣勢分析內部銀行模式真正實現(xiàn)了資金集中管理，避免了頻繁使用銀行結 算系統(tǒng)的弊端，可以模擬銀行職能，有利于內部資金融通的風險控制。 由于內部銀行可以使資金更加集中，所以有利于進一步降低融資需 求，并且能夠對資金流動

6、的監(jiān)控力度進一步加大， 從而有力地支撐了 集團戰(zhàn)略的執(zhí)行和風險的防范。5. 財務公司模式優(yōu)劣勢分析財務公司實現(xiàn)了完全的市場化運作，資本運作能力和風險防范能 力相比前幾種模式更強，它運用多種融資手段，結合集團優(yōu)勢，進一 步優(yōu)化了融資結構，降低融資成本。通過財務公司合理的投資，可使 集團閑置資金得到充分有效的利用，它也可以作為集團金融信息平 臺，可為各子公司的投融資活動提供有力的支持。四、影響企業(yè)集團資金管理模式的相關因素通過以上對企業(yè)集團資金管理模式的了解， 我們可以發(fā)現(xiàn)建立資 金管理模式對企業(yè)集團的重要性和必要性。既然對企業(yè)如此不可或 缺，那么就應當盡快地建立這些資金管理模式， 來更好地幫助企

7、業(yè)管 理。但是建立這些模式要考慮哪些因素？讓我們從以下四個方面來考 慮：1. 企業(yè)的生命周期。企業(yè)的發(fā)展通常分為初創(chuàng)期、成長期、成熟 期。處于初創(chuàng)期的企業(yè)現(xiàn)金需要量大， 回報率低，但風險居高不下。 由于風險大，上市和銀行貸款非常困難，只能主要依靠風險資本來滿 足其對現(xiàn)金的需求。2. 行業(yè)特征。全球行業(yè)可分為金融、工業(yè)、原材料、能源、日常消費品、醫(yī)療保健、信息科技、電信業(yè)、公用事業(yè)等。日常消費品、 醫(yī)療保健行業(yè)的企業(yè)集團因為其產品具有生產周期短、價格低、使用時間短、更新快等特性，通?，F(xiàn)金周轉期短，為了減少資金沉淀，更 趨于使用結算中心模式。3. 企業(yè)規(guī)模大小。企業(yè)集團規(guī)模較小、分公司主要在本地的一般用統(tǒng)收統(tǒng)支模式或撥付備用金模式。 企業(yè)集團規(guī)模中等偏大，各分子 公司跨地域經營的一般選擇結算中心模式或內部銀行模式。規(guī)模大的集團一般選擇財務公司模式，以利用銀行式的手段幫助集團做好投融 資。4. 組織結構。企業(yè)集團不同的組織結構，會對現(xiàn)金流的管理模式選擇產生影響，進而影響到財務控制方式、方法及程序。五、總結各種現(xiàn)金集中管理模式都有其自身的特性，沒有不好的模式只有不適用的模式，所以企業(yè)集團根據(jù)自身的情況選擇合適的資金集中管 理模式非常重要。統(tǒng)收統(tǒng)支模式和撥付備用金模式通常適合生命周期 處于初期的企業(yè)集團，適合公用事業(yè)和原材料行業(yè)等，且適合那種集 團規(guī)模較小、主要從事本地經營、組織結構為直