互聯(lián)網(wǎng)金融浪潮下的商業(yè)銀行競爭策略研究(修改)

1、互聯(lián)網(wǎng)金融浪潮下的商業(yè)銀行競爭策略研究 摘 要：近年來，隨著互聯(lián)網(wǎng)科技和移動(dòng)通信技術(shù)的普及，我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展迅猛。互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)借助電子商務(wù)和信息數(shù)據(jù)優(yōu)勢大舉進(jìn)軍金融領(lǐng)域，不僅對(duì)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營形成直接的沖擊，也將對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營管理模式產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響。本文基于商業(yè)銀行視角，首先回顧我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的歷程，重點(diǎn)分析網(wǎng)絡(luò)支付、網(wǎng)絡(luò)借貸、金融搜索等新型互聯(lián)網(wǎng)金融運(yùn)作模式的特征；接著比較互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)與商業(yè)銀行的競爭優(yōu)勢，揭示商業(yè)銀行在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的優(yōu)勢與短板；最后出商業(yè)銀行要通過尋求合作共贏、重視客戶體驗(yàn)、發(fā)掘培養(yǎng)人才、提升科技水平等方面提升核心競爭力。關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融 商業(yè)銀行 競爭策略1.互聯(lián)網(wǎng)

2、金融的概念、特征和功能1.1 互聯(lián)網(wǎng)金融的概念 經(jīng)過多年發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的業(yè)務(wù)沒有停留在向金融機(jī)構(gòu)提供技術(shù)支持和服務(wù)層面，通過深度挖掘積累下來的數(shù)據(jù)信息，將業(yè)務(wù)拓展至金融領(lǐng)域，構(gòu)建出互聯(lián)網(wǎng)金融模式并成為信息技術(shù)與金融資本相結(jié)合的新興領(lǐng)域。謝平、鄒傳偉（2012）認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融模式是既不同于商業(yè)銀行間接融資，也不同于資本市場直接融資的第三種金融融資模式；從融資模式角度看，互聯(lián)網(wǎng)金融模式本質(zhì)上是一種直接融資模式，但與傳統(tǒng)直接融資模式相比，互聯(lián)網(wǎng)融資模式具有信息量大、交易成本低、效率高等特點(diǎn)1。林采宜（2012）認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融是信息時(shí)代的一種金融模式。綜合前人觀點(diǎn)，本文將“互聯(lián)網(wǎng)金融”界定為“依

3、托現(xiàn)代信息科技進(jìn)行的具有融資、支付和交易中介等功能的金融活動(dòng)”。1.2 互聯(lián)網(wǎng)金融的特征1.2.1 金融資源的可獲得性強(qiáng)Sherman Chan（2004）將金融排斥定義為：人們在金融體系中缺少分享金融服務(wù)的一種狀態(tài)，包括社會(huì)中弱勢群體缺少途徑或方式接近金融機(jī)構(gòu)，以及在利用金融產(chǎn)品或金融服務(wù)方面存在困難和障礙。當(dāng)前經(jīng)營模式下，傳統(tǒng)商業(yè)銀行無法高效應(yīng)對(duì)小微企業(yè)和部分個(gè)人客戶的業(yè)務(wù)要求，導(dǎo)致對(duì)某些客戶的金融排斥?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式下，客戶能夠突破地域限制，在互聯(lián)網(wǎng)上尋找需要的金融資源，緩解金融排斥，提升社會(huì)福利水平。1.2.2 交易信息相對(duì)對(duì)稱 傳統(tǒng)融資模式下，金融機(jī)構(gòu)獲得投資企業(yè)，特別是小微企業(yè)的信

4、息成本較高，收益與成本不匹配。互聯(lián)網(wǎng)金融通過社交網(wǎng)絡(luò)生成和傳播信息，任何企業(yè)和個(gè)人的信息都會(huì)與其他主體發(fā)生聯(lián)系。交易雙方通過互聯(lián)網(wǎng)搜集信息，能夠較全面了解一個(gè)企業(yè)或個(gè)人的財(cái)力和信用情況，降低信息不對(duì)稱。當(dāng)貸款對(duì)象違約時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)可以通過公開違約和降低評(píng)級(jí)信息等方式，增加違約成本。1.2.3 資源配置去中介化 傳統(tǒng)融資模式下，資金供求雙方信息經(jīng)常不匹配。資金需求方無法及時(shí)得到資金支持的同時(shí)，資金供給方也不能找到好的投資項(xiàng)目。互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，資金供求雙方不再需要銀行或交易所等中介機(jī)構(gòu)撮合，可以通過網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)自行完成信息甄別、匹配、定價(jià)和交易，去中介化作用明顯。1.3 互聯(lián)網(wǎng)金融的功能1.3.

5、1 平臺(tái)功能 通過互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)搭建的網(wǎng)絡(luò)金融平臺(tái)，客戶可自行選擇適合的金融產(chǎn)品，只需動(dòng)動(dòng)手指，即能開展支付、貸款、投資等金融活動(dòng)，方便快捷，免去客戶跑腿、等待之苦。1.3.2 資源配置（即融資）功能互聯(lián)網(wǎng)金融本質(zhì)上是一種直接融資方式?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式下，我們能夠方便地查閱交易對(duì)手的交易記錄；找到合適的風(fēng)險(xiǎn)管理工具與風(fēng)險(xiǎn)分散工具；通過信息技術(shù)深入分析數(shù)據(jù)，全面、深入掌握對(duì)手信息，提高了資源配置效率。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融模式興起，“自金融”的概念應(yīng)運(yùn)而生。1.3.3 支付功能 互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，商家和客戶之間的支付由第三方來完成，方便、快捷，成本更低。第三方支付或?qū)⑾魅跎虡I(yè)銀行、傳統(tǒng)支付平臺(tái)的地位。目前

6、，中國人民銀行為約200家第三方支付企業(yè)頒發(fā)了支付業(yè)務(wù)許可證。2012年，我國第三方互聯(lián)網(wǎng)在線支付市場交易規(guī)模達(dá)3.8萬億元。1.3.4 信息搜集和處理 傳統(tǒng)金融模式下，信息資源分散龐雜，數(shù)據(jù)難以有效處理應(yīng)用?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式下，人們利用“云計(jì)算”原理，可以將不對(duì)稱、金字塔型的信息扁平化，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)的標(biāo)準(zhǔn)化、結(jié)構(gòu)化，提高數(shù)據(jù)使用效率。2.商業(yè)銀行與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的競爭優(yōu)勢比較2.1 互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的比較優(yōu)勢2.1.1 龐大的網(wǎng)絡(luò)用戶群 根據(jù)中國互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)信息中心的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，截至2012年12月底，我國上網(wǎng)用戶數(shù)量為5.64億，位居世界第一位；手機(jī)網(wǎng)民規(guī)模達(dá)到4.2億，上網(wǎng)用戶中74.5的人群使用過手機(jī)上網(wǎng)業(yè)

7、務(wù)；網(wǎng)絡(luò)購物用戶規(guī)模達(dá)到2.42億，較2011年增長24.8，其中使用手機(jī)進(jìn)行網(wǎng)絡(luò)購物用戶數(shù)量是2011年的2.36倍。2.1.2 海量交易信息與信用數(shù)據(jù) 中小企業(yè)由于原始資本積累不足、資金需求“短、頻、急”、抗風(fēng)險(xiǎn)能力較差等特征，難以從商業(yè)銀行獲得融資。而互聯(lián)網(wǎng)電子商務(wù)平臺(tái)和第三方支付組織在運(yùn)營中積累了大量的客戶，這些客戶的交易記錄、買家評(píng)價(jià)等信息構(gòu)成了重要的信用記錄，進(jìn)而構(gòu)建起互聯(lián)網(wǎng)信用評(píng)價(jià)體系和信用數(shù)據(jù)庫。這有助于識(shí)別中小企業(yè)的信用情況，消除融資中信息不對(duì)稱的障礙，甄選企業(yè)發(fā)放貸款。2.1.3 強(qiáng)大的網(wǎng)絡(luò)支付功能 隨著電子商務(wù)的快速發(fā)展，第三方支付平臺(tái)交易量不斷增大，支付業(yè)務(wù)呈現(xiàn)多元化發(fā)

8、展態(tài)勢，為客戶提供互聯(lián)網(wǎng)支付、移動(dòng)支付、電話支付、銀行卡收單以及跨境支付等全方位支付解決方案。網(wǎng)絡(luò)支付的發(fā)展進(jìn)一步加速金融脫媒，使得商業(yè)銀行支付中介的功能被邊緣化，并使其中間業(yè)務(wù)受到替代。例如，支付寶、財(cái)付通等能夠?yàn)榭蛻籼峁┦崭犊?、自?dòng)分賬與轉(zhuǎn)賬匯款、機(jī)票與火車票代購、水電費(fèi)與保險(xiǎn)代繳等支付結(jié)算服務(wù)。2.1.4 方便快捷的操作流程 與商業(yè)銀行復(fù)雜的內(nèi)部流程相比，互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)金融產(chǎn)品的操作流程相當(dāng)方便快捷。以貸款為例，商業(yè)銀行信貸流程一般包括借款申請(qǐng)、貸前調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)、逐級(jí)審批、合同簽訂、貸款發(fā)放等多個(gè)環(huán)節(jié)，從借款人提交申請(qǐng)到貸款實(shí)際到賬的周期較長；而網(wǎng)絡(luò)借貸的流程大大簡化，貸款審批流程簡單、放

9、款速度快、產(chǎn)品類型豐富多樣，借款人只需在電腦前輕點(diǎn)鼠標(biāo)即可完成貸款申請(qǐng)，信譽(yù)良好的借款者最快當(dāng)天就可以獲得款項(xiàng)。2.2 商業(yè)銀行的比較優(yōu)勢2.2.1 資產(chǎn)實(shí)力雄厚 根據(jù)銀監(jiān)會(huì)發(fā)布的數(shù)據(jù)，從2003年末到2012年末，我國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的總資產(chǎn)從27.66萬億元增長至131.27萬億元。九年間，總資產(chǎn)規(guī)模增長了103.61萬億元，年均增長率18.9%。艾瑞咨詢中國網(wǎng)上銀行年度監(jiān)測報(bào)告顯示，2011年我國網(wǎng)上銀行交易規(guī)模達(dá)701.1萬億元，同比增長35.9%。與此相比，盡管互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)金融業(yè)務(wù)發(fā)展勢頭迅猛，但其資產(chǎn)規(guī)模、交易規(guī)模等各項(xiàng)指標(biāo)都無法與商業(yè)銀行抗衡。2.2.2 客戶資源豐富 商業(yè)銀行經(jīng)過長

10、期的發(fā)展運(yùn)營，積累了豐富的客戶資源。近年來，商業(yè)銀行加緊推廣電子銀行業(yè)務(wù)，電子銀行客戶數(shù)量增長顯著。根據(jù)2012年上市銀行公布的中報(bào)數(shù)據(jù)，共有9家銀行披露了個(gè)人網(wǎng)銀相關(guān)數(shù)據(jù)，7家銀行披露了企業(yè)網(wǎng)銀相關(guān)數(shù)據(jù)，經(jīng)匯總統(tǒng)計(jì)，9家銀行個(gè)人網(wǎng)銀用戶總量接近3億，7家銀行企業(yè)網(wǎng)銀用戶總量達(dá)到532萬，較2011年同期增幅明顯。2.2.3 風(fēng)險(xiǎn)控制體系完善 金融業(yè)是經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)，風(fēng)險(xiǎn)管理是貫穿商業(yè)銀行經(jīng)營發(fā)展的主線。面對(duì)著信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)等構(gòu)成的復(fù)雜多變的風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境，在日趨嚴(yán)格的外部監(jiān)管約束與日益激烈的同業(yè)競爭推動(dòng)下，商業(yè)銀行高度重視風(fēng)險(xiǎn)管理問題，在實(shí)踐

11、中不斷優(yōu)化風(fēng)險(xiǎn)管理流程，建立并完善風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)體系，健全各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制規(guī)章制度，嚴(yán)格管控各類風(fēng)險(xiǎn)。2.2.4 行業(yè)準(zhǔn)入門檻高 在金融業(yè)中，商業(yè)銀行是歷史最為悠久、業(yè)務(wù)范圍最為廣泛的金融機(jī)構(gòu)，在現(xiàn)代金融體系和國民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中占據(jù)重要的地位。商業(yè)銀行既是以盈利為目的的金融企業(yè)，通過存貸業(yè)務(wù)、財(cái)富管理、中間業(yè)務(wù)等獲取經(jīng)營利潤；同時(shí)也承擔(dān)著為整個(gè)社會(huì)的支付和結(jié)算提供媒介，維持經(jīng)濟(jì)金融活動(dòng)順利運(yùn)行等社會(huì)職能。因此，商業(yè)銀行受到監(jiān)管部門的嚴(yán)格監(jiān)管，行業(yè)準(zhǔn)入門檻高，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)獲取金融牌照的難度很大。3. 互聯(lián)網(wǎng)金融模式對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的影響3.1 支付平臺(tái) 第三方支付平臺(tái)的分流將直接帶來商業(yè)銀行支付結(jié)算、銀行

12、卡、代理業(yè)務(wù)等手續(xù)費(fèi)收入的下降，而銀行個(gè)人客戶的全部負(fù)債也有遭受沖擊的潛在可能，包括個(gè)人活期存款、個(gè)人定期存款等。但是，互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)于銀行存款的沖擊是有限的，最有可能被搶奪的銀行存款及理財(cái)客戶須同時(shí)滿足兩個(gè)條件：首先是互聯(lián)網(wǎng)接受程度高，其次是注重資金回報(bào)且愿意承受一定風(fēng)險(xiǎn)，而滿足這兩者的受眾一般為收入水平中下并且財(cái)富積累尚未太多的年輕客戶群，而這一群體在銀行個(gè)人資金來源中占比較低，因此可以認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)于傳統(tǒng)銀行業(yè)收入沖擊較小。3.2 理財(cái)平臺(tái) 理財(cái)平臺(tái)對(duì)于傳統(tǒng)銀行業(yè)的沖擊主要體現(xiàn)為兩個(gè)方面。首先，是對(duì)代理業(yè)務(wù)沖擊?；稹⒈ｋU(xiǎn)等產(chǎn)品通過第三方平臺(tái)直銷比例的上升將降低銀行代銷渠道的收入，導(dǎo)致銀

13、行代理業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入的下降。一般銀行代銷基金的費(fèi)率在0.5%0.6%，代銷保險(xiǎn)的費(fèi)率在2%3%；然而若采用第三方平臺(tái)線上直銷的方式，銀行僅能獲得0.2%0.5%的在線支付手續(xù)費(fèi)收入。兩相比較，銀行代銷業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入的下降大幅超過支付結(jié)算業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入的增加。其次，是對(duì)銀行存款理財(cái)?shù)臎_擊。第三方理財(cái)銷售平臺(tái)的便捷性將有可能造成個(gè)人存款以及理財(cái)資金的流失。一方面，原本習(xí)慣于通過銀行渠道購買基金、保險(xiǎn)等第三方理財(cái)產(chǎn)品的客戶很有可能會(huì)被線上理財(cái)銷售平臺(tái)搶奪；另一方面，由于第三方理財(cái)銷售平臺(tái)申贖費(fèi)率低、流程簡化，部分風(fēng)險(xiǎn)偏好稍高且注重投資回報(bào)的投資者可能更傾向于加入此種模式。3.3 網(wǎng)貸平臺(tái) 網(wǎng)貸平臺(tái)對(duì)

14、于傳統(tǒng)銀行業(yè)的沖擊較小，主要原因在于：其一，個(gè)人網(wǎng)貸平臺(tái)與銀行面向的客戶基本上完全不同，銀行經(jīng)營性貸款主要面向符合銀行貸款條件的優(yōu)質(zhì)客戶，而個(gè)人網(wǎng)貸平臺(tái)面向的主要是不符合銀行貸款條件的個(gè)人及個(gè)體業(yè)主，且銀行經(jīng)營性貸款的利率平均在6.5%9.5%，而網(wǎng)貸平臺(tái)的利率在15%24%，可見，二者利率水平相差較大，符合銀行貸款條件的客戶一般不會(huì)選擇個(gè)人網(wǎng)貸平臺(tái)貸款。第二，機(jī)構(gòu)網(wǎng)貸平臺(tái)與銀行更多的是合作和互補(bǔ)關(guān)系，以阿里金融為代表的自由資金放貸模式的利率遠(yuǎn)高于銀行，其客戶群體與銀行基本沒有交集。而以生意寶為代表的銀企撮合模式的房貸資金主要來自于銀行，跟銀行屬于合作關(guān)系。3.4 綜合平臺(tái) 多功能融合的互聯(lián)網(wǎng)

15、金融創(chuàng)新產(chǎn)品對(duì)于傳統(tǒng)銀行業(yè)的沖擊較大，余額寶、陸金所已對(duì)銀行最根本的存款業(yè)務(wù)構(gòu)成一定威脅。余額寶3%5%的貨幣基金收益加上隨時(shí)在線支付/小額轉(zhuǎn)賬取現(xiàn)/信用卡還款，完全能夠滿足現(xiàn)金消費(fèi)不多的年輕群體的日常資金需求。故對(duì)于有一定風(fēng)險(xiǎn)承受能力、習(xí)慣使用信用卡消費(fèi)或?qū)氋徫锏娜后w，余額寶可近似等同于高收益的活期存款，收益又略高于定期存款和銀行開放式理財(cái)，對(duì)銀行該部分客戶群的負(fù)債業(yè)務(wù)確有較強(qiáng)沖擊力。陸金所“安e貸”產(chǎn)品通過將信貸資產(chǎn)打包及標(biāo)準(zhǔn)化處理，同時(shí)向借款方提供貸款并向出資方提供理財(cái)產(chǎn)品。在背靠平安金融集團(tuán)的情況下，陸金所4億注冊資本加上平安擔(dān)保的全額本息保障，資金安全性遠(yuǎn)高于其他網(wǎng)貸平臺(tái)，已與銀行理

16、財(cái)相差不大，8%以上的收益率又遠(yuǎn)高出銀行理財(cái)，能夠全面搶奪對(duì)回報(bào)率要求較高、不排斥網(wǎng)貸平臺(tái)的銀行年輕客戶的定期存款和理財(cái)資金。4. 傳統(tǒng)銀行業(yè)的應(yīng)對(duì)措施4.1 重新審視金融戰(zhàn)略，適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)金融模式帶來的挑戰(zhàn) 互聯(lián)網(wǎng)金融模式的出現(xiàn)為中小銀行提供了與大銀行競爭的契機(jī)。如果能夠利用好這一模式，積極創(chuàng)新，將在一些新興業(yè)務(wù)上趕超大銀行，形成競爭力。傳統(tǒng)銀行業(yè)可能因?yàn)榛ヂ?lián)網(wǎng)金融模式發(fā)生競爭格局的改變。未來可能沖擊傳統(tǒng)銀行的核心業(yè)務(wù)、搶奪銀行客戶資源、替代銀行物理渠道，顛覆銀行傳統(tǒng)經(jīng)營模式和盈利方式。4.2 拓展銀行業(yè)務(wù)的客戶和渠道 客戶是商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)各項(xiàng)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式有利于商業(yè)銀行拓展客

17、戶基礎(chǔ)。2012年，全球互聯(lián)網(wǎng)用戶達(dá)24億人；我國互聯(lián)網(wǎng)用戶為5.65億人，網(wǎng)購人數(shù)1.93億人。在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，商業(yè)銀行可以與自身戰(zhàn)略結(jié)合，一方面挖掘、吸引新客戶；另一方面增加客戶粘合度，拉近與客戶間的業(yè)務(wù)關(guān)系。互聯(lián)網(wǎng)金融模式下，銀行傳統(tǒng)目標(biāo)客戶群可能發(fā)生改變，傳統(tǒng)物理網(wǎng)點(diǎn)優(yōu)勢弱化，追求多樣化、個(gè)性化服務(wù)的中小企業(yè)及個(gè)人客戶更傾向于通過互聯(lián)網(wǎng)參與各種金融交易。商業(yè)銀行傳統(tǒng)價(jià)值創(chuàng)造和實(shí)現(xiàn)方式將發(fā)生改變，能夠提供快捷、低成本服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)會(huì)得到市場青睞。4.3 提升資源配置效率，有效解決小微企業(yè)融資難題互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)擁有大數(shù)據(jù)、云計(jì)算和微貸技術(shù)。這三項(xiàng)技術(shù)可以使互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)全面了解小企業(yè)和

18、個(gè)人客戶的經(jīng)營行為和信用等級(jí)，建立數(shù)據(jù)庫和網(wǎng)絡(luò)信用體系。在信貸審核時(shí)，投資者將網(wǎng)絡(luò)交易和信用記錄作為參考和分析指標(biāo)。貸款對(duì)象如違約，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)還可利用網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)搜集和發(fā)布信息，提高違約成本，降低投資者風(fēng)險(xiǎn)，在服務(wù)中小企業(yè)融資及個(gè)人貸款具有獨(dú)特優(yōu)勢。因此，互聯(lián)網(wǎng)金融模式可以超越傳統(tǒng)融資方式的資源配置效率，大幅減少交易成本，有力支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。4.4 盡快實(shí)現(xiàn)利率市場化 利率市場化是指金融機(jī)構(gòu)根據(jù)資金狀況和對(duì)金融市場動(dòng)向的判斷來自主調(diào)節(jié)利率水平，從而由市場供求決定金融機(jī)構(gòu)存貸款利率的市場利率體系和利率形成機(jī)制。隨著對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融接受程度的提高、客戶理財(cái)觀念的轉(zhuǎn)變和年輕客戶群財(cái)富的積累，銀行受威脅的負(fù)債資金范圍擴(kuò)大是必然趨勢，銀行主動(dòng)提高利率水平才能夠更好地應(yīng)對(duì)競爭。4.5 擴(kuò)展銀行業(yè)務(wù)，加大與互聯(lián)網(wǎng)合作力度一方面，銀行應(yīng)不斷加強(qiáng)對(duì)信息技術(shù)的投入，發(fā)展