財(cái)務(wù)報(bào)表體系之管理特征

1、培訓(xùn)講座培訓(xùn)講座(一)透透 視視 企企 業(yè)業(yè) 的的 窗窗 口口 財(cái)務(wù)報(bào)表主講：錢世政case-1 美國md飛機(jī)公司95會計(jì)年報(bào)被迫調(diào)整 原計(jì)利潤原計(jì)利潤 us$14.22us$14.22億億 調(diào)整后利潤調(diào)整后利潤 us$4.16us$4.16億億應(yīng)攤銷研究開發(fā)費(fèi)應(yīng)攤銷研究開發(fā)費(fèi) 10.02億應(yīng)攤銷專用工具應(yīng)攤銷專用工具 2.43億應(yīng)攤銷培訓(xùn)費(fèi)、設(shè)計(jì)費(fèi)應(yīng)攤銷培訓(xùn)費(fèi)、設(shè)計(jì)費(fèi) 5.93億 18.3818.38億億-1- 1 1 財(cái)務(wù)報(bào)表之特征財(cái)務(wù)報(bào)表之特征 判斷的主觀性 目的的多元性 方法的多重性 信息的綜合性-2- 2 2 財(cái)務(wù)報(bào)表體系財(cái)務(wù)報(bào)表體系 反映資產(chǎn)狀況 資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表 反映損益狀

2、況 損益表 反映損耗狀況 成本與費(fèi)用類報(bào)表 反映控制狀況 預(yù)算與分析類報(bào)表 三大活動 三大報(bào)表經(jīng)營資產(chǎn)負(fù)債表投資現(xiàn)金流量表融資損益表-3- 資產(chǎn) = 負(fù)債 + 權(quán)益流動資產(chǎn) + 長期資產(chǎn)=流動負(fù)債 + 長期負(fù)債 + 資本 + 保留盈余 + 當(dāng)年利潤 資產(chǎn)負(fù)債表 損益表-4-資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表 2000 年 12 月 31 日 單位：萬元流動資產(chǎn)流動負(fù)債 貨幣資金 短期借款 短期投資 應(yīng)付帳款 應(yīng)收帳款 其他應(yīng)付款 壞帳準(zhǔn)備 預(yù)提費(fèi)用 其他應(yīng)收款長期負(fù)債 存貨 長期借款 待攤費(fèi)用 長期應(yīng)付款長期投資 應(yīng)付債券固定資產(chǎn)所有者權(quán)益 -累計(jì)折舊 實(shí)收資本無形資產(chǎn) 資本公積遞延資產(chǎn) 盈余公積 未分配利

3、潤合計(jì)合計(jì)3 3 資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表3-1 3-1 表結(jié)構(gòu)表結(jié)構(gòu)-5-3-2 重點(diǎn)介紹重點(diǎn)介紹 資產(chǎn)1.貨幣資金： 包括現(xiàn)金和銀行存款等；2.短期投資： 用閑置的流動資金投資于擬在一年內(nèi)變現(xiàn)的有價證券，其 目的是謀取比存款利息更高的收益；3.應(yīng)收帳款： 指因銷售商品或提供勞務(wù)而收到的尚未兌現(xiàn)的票據(jù)，或應(yīng) 向客戶收取的款項(xiàng)；4.壞帳準(zhǔn)備： 企業(yè)對預(yù)計(jì)可能無法收回的應(yīng)收帳款所計(jì)提的壞帳損失， 又稱備抵壞帳；5.其他應(yīng)收款：指上述應(yīng)收項(xiàng)目之外的其他各種應(yīng)收、暫付項(xiàng)目，如備用 金、保證金等；6.存貨： 指企業(yè)因生產(chǎn)、銷售需要而儲備的原材料、包裝物、在產(chǎn) 品、產(chǎn)成品、庫存商品等；7.待攤費(fèi)用： 指已經(jīng)

4、支出但應(yīng)由本期和以后各期分?jǐn)偟馁M(fèi)用，如待攤保 險費(fèi)等；8.長期投資： 用特定來源的資金，通過參股、控股的方式所持有的直接 投資與間接投資，其目的是謀取集團(tuán)的協(xié)同效應(yīng)與長期利益;-6-9. 固定資產(chǎn)： 指企業(yè)購建房屋、設(shè)備等固定資產(chǎn)時支付的成本；10.累計(jì)折舊： 指固定資產(chǎn)的累計(jì)折舊；11.無形資產(chǎn)： 指通過長期使用可以為企業(yè)帶來超額收益的無實(shí)物形態(tài)的 資產(chǎn)，如專利權(quán)(patents),專利技術(shù)(know-how); 商標(biāo)權(quán)(trade-mark),著作權(quán)(copyrights),土地使用權(quán)(right to use sites),商譽(yù)(goodwill);12.遞延資產(chǎn)： 指不能全部計(jì)入當(dāng)年損

5、益而應(yīng)該在以后分期攤銷的長期費(fèi) 用，如開辦費(fèi)等。負(fù)債1.短期借款： 指企業(yè)向銀行或其他單位取得的短期貸款；2.應(yīng)付帳款： 指企業(yè)購買商品或接受勞務(wù)而應(yīng)付給供應(yīng)商的款項(xiàng)等；3.其他應(yīng)付款：指企業(yè)除上述應(yīng)付款之外的其他各種應(yīng)付項(xiàng)目；4.預(yù)提費(fèi)用： 指企業(yè)于本期計(jì)提但尚未支付的各項(xiàng)費(fèi)用，如預(yù)提利息費(fèi)， 預(yù)提修理費(fèi)等；-7-5.長期借款： 指企業(yè)向金融機(jī)構(gòu)或非金融機(jī)構(gòu)取得的一年以上的貸款；6.應(yīng)付債券： 指企業(yè)為籌措長期資金而發(fā)行的企業(yè)債務(wù)；7.長期應(yīng)付款：指企業(yè)因引進(jìn)設(shè)備或融資租入固定資產(chǎn)而發(fā)生的應(yīng)付款項(xiàng)。所有者權(quán)益1.實(shí)收資本： 即資本金；2.資本公積： 即股本溢價，接受捐贈以及資產(chǎn)重估增值價形成

6、的資本；3.盈余公積： 指企業(yè)依法從利潤中累計(jì)計(jì)提的保留盈余；4.未分配利潤：指企業(yè)累計(jì)未分配的保留盈余。-8-4.損益表4-1 計(jì)量原則及表結(jié)構(gòu)1. 計(jì)量原則-關(guān)于計(jì)量范圍a 本期營業(yè)觀(current operating performance concept)認(rèn)為損益表所計(jì)列的利潤僅包括本期經(jīng)營性的業(yè)務(wù)收支b 損益滿計(jì)觀(all inclusive concept)認(rèn)為所有當(dāng)期營業(yè)項(xiàng)目、營業(yè)外收入項(xiàng)目以及前期調(diào)整項(xiàng)目等均應(yīng)包括在損益表中-關(guān)于計(jì)量基礎(chǔ)a 收付實(shí)現(xiàn)制 (cash basis) 認(rèn)為本期的現(xiàn)金收入作營業(yè)收入，本期的現(xiàn)金支出作為營業(yè)成本b 應(yīng)收應(yīng)付制 (accrual basi

7、s) 認(rèn)為應(yīng)收未收的可作為收入，應(yīng)付未付的可認(rèn)作成本-9-case-2 a b營業(yè)收入 150萬 營業(yè)收入 580萬營業(yè)成本 100萬 營業(yè)成本 200萬利潤 50萬 利潤 380萬-10- 配比原則 (matching principle) 指企業(yè)將一定時期的收入和費(fèi)用，依據(jù)權(quán)責(zé)發(fā)生制(應(yīng)計(jì)制)相互對應(yīng)，將營業(yè)收入與營業(yè)成本按因果關(guān)系相配比，借以確定企業(yè)的本期凈收益。- 一致性原則 (consistency principle) 指不同時期的會計(jì)程序和計(jì)量方法保持一致，如資產(chǎn)計(jì)價方法、折舊方法，遞延帳項(xiàng)的處理方法等，要求前后保持一致，以利于對不同時期的會計(jì)報(bào)表進(jìn)行比較，從而較客觀地反映企業(yè)的

8、盈利能力。-11-2. 表結(jié)構(gòu) 利潤表一、主營業(yè)務(wù)收入 減：主營業(yè)務(wù)成本 主營業(yè)務(wù)稅金二、主營業(yè)務(wù)利潤 加：其他業(yè)務(wù)利潤 減：營業(yè)費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用三、營業(yè)利潤 加：投資收益 營業(yè)外收入 減：營業(yè)外支出四、利潤總額 減：所得稅五、凈利潤-12-4-2 重點(diǎn)介紹1. 主營業(yè)務(wù)收入與成本：指企業(yè)從事商品生產(chǎn)銷售或服務(wù)等主營業(yè)務(wù)的收入 與成本；2. 主營業(yè)務(wù)稅金： 指企業(yè)主要經(jīng)營業(yè)務(wù)應(yīng)負(fù)擔(dān)的營業(yè)稅、消費(fèi)稅、城 市維護(hù)建設(shè)稅等；3. 營業(yè)費(fèi)用： 指企業(yè)在銷售商品和商品流通企業(yè)在購入商品等過 程中發(fā)生的費(fèi)用；4. 管理費(fèi)用： 指企業(yè)在生產(chǎn)與銷售時發(fā)生的間接費(fèi)用；5. 財(cái)務(wù)費(fèi)用： 指企業(yè)的貸款利息及

9、銀行手續(xù)費(fèi)用等；6. 投資收益： 指企業(yè)對外投資所獲得的回報(bào)；7. 營業(yè)外收入： 指企業(yè)發(fā)生的與其經(jīng)營無直接關(guān)系的各項(xiàng)收入，包 括固定資產(chǎn)盤盈，處置固定資產(chǎn)凈收益，出售無形 資產(chǎn)收益，罰款凈收入等；8. 營業(yè)外支出： 如固定資產(chǎn)盤虧，處置固定資產(chǎn)損失，出售無形資 產(chǎn)損失，債務(wù)重組損失，計(jì)提固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備， 罰款支出，捐贈支出，非常損失等；-13-5. 現(xiàn)金流量表5-1 計(jì)量方法直接法- 直接法以銷售中的現(xiàn)金收入為起點(diǎn)，逐項(xiàng)加減，有關(guān)現(xiàn)金流量的信息可直接從會計(jì)記錄中獲得，報(bào)表將經(jīng)營活動、投資活動及融資活動所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量分別列示，清晰明了，直接法是我國財(cái)政部倡導(dǎo)的方法。間接法- 間接法是以凈利

10、潤為起點(diǎn)，進(jìn)行逐項(xiàng)調(diào)整。 兩種方法的區(qū)別是計(jì)算起點(diǎn)不同。直接法是對銷售收入與銷售成本的調(diào)整。間接法是對凈利潤的調(diào)整，結(jié)果應(yīng)該一致。-14-5-2 表結(jié)構(gòu) 現(xiàn)金流量表(直接法)一、經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量 +銷售商品、提供勞務(wù)所得的現(xiàn)金 -購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額二、投資活動的現(xiàn)金流量 +投資收益所得的現(xiàn)金 +處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)所得現(xiàn)金凈額 -購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金 -投資支付的現(xiàn)金 投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額三、籌資活動的現(xiàn)金流量 +吸收投資所得的現(xiàn)金 +借款所得的現(xiàn)金 -償債支付的現(xiàn)金 -支付利息、股息的現(xiàn)金 融資活動所產(chǎn)生的現(xiàn)金凈額 當(dāng)期企業(yè)現(xiàn)金凈

11、流入-15-6. 小結(jié) 財(cái)務(wù)會計(jì)是一種判斷，使用不同的方法與標(biāo)準(zhǔn)，便得到不同的分類結(jié)果。 財(cái)務(wù)報(bào)表是會計(jì)循環(huán)的一個終點(diǎn)，也是會計(jì)分類的歸納與小結(jié)。 閱讀財(cái)務(wù)報(bào)表，注意數(shù)據(jù)的分類標(biāo)準(zhǔn)-即會計(jì)政策，有助于深化認(rèn)識。 會計(jì)作為一門分類的藝術(shù)，報(bào)表分析即是這門藝術(shù)的華采篇章。 財(cái)務(wù)會計(jì)的基本功能是分類，分類是分析的基礎(chǔ)，也是監(jiān)控的基本手段。-16-培訓(xùn)講座培訓(xùn)講座(二)財(cái)財(cái) 務(wù)務(wù) 報(bào)報(bào) 表表 的的 無無 奈奈 報(bào)表分析及其局限性報(bào)表分析及其局限性主講：錢世政1-1.1-1.比率分析比率分析d短期償債能力-取決于資產(chǎn)的流動性應(yīng)收帳周轉(zhuǎn)率=速動資產(chǎn)流動負(fù)債流動資產(chǎn)流動負(fù)債流動比率 = 賒銷凈額平均應(yīng)收款余

12、額速動比率=存貨周轉(zhuǎn)率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率-1-d長期償債能力-取決于負(fù)債率 + 盈利能力 資產(chǎn)負(fù)債率 =總負(fù)債總資產(chǎn)借款 - 存款凈資產(chǎn)稅前利潤 + 利息費(fèi)用利息費(fèi)用 凈借款與凈資產(chǎn)比率 = 利息覆蓋率 =-2-d獲利能力 銷售利潤率 = 權(quán)益利潤率 = 銷售利潤率 資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 財(cái)務(wù)杠桿利潤銷售額利潤資產(chǎn)總值利潤權(quán)益總資產(chǎn)權(quán)益利潤銷售額銷售額總資產(chǎn)總資產(chǎn)權(quán)益 資金利潤率(roa) = 權(quán)益利潤率(roe) = 財(cái)務(wù)杠桿 = -3-當(dāng)債息率小于資金利潤率時，財(cái)務(wù)杠桿可以放大權(quán)益利潤率當(dāng)債息率小于資金利潤率時，財(cái)務(wù)杠桿可以放大權(quán)益利潤率當(dāng)債息大于資金利潤率時，財(cái)務(wù)杠桿則縮小權(quán)益利潤率當(dāng)債息大于資金利潤率時

13、，財(cái)務(wù)杠桿則縮小權(quán)益利潤率 杜 邦 分 析 圖銷售利潤率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率資金利潤率財(cái)務(wù)杠桿權(quán)益利潤率1-2. 杜 邦 分 析 圖-4-1-3. 1-3. 綜合分析綜合分析d商業(yè)周期分析d經(jīng)營風(fēng)險分析d發(fā)展戰(zhàn)略分析d經(jīng)營策略分析-5-case-1廣信清盤前后的資產(chǎn)負(fù)債表如下:清盤前清盤后資產(chǎn) 212.9 億 負(fù)債 165.6 億 權(quán)益 47.35 億 212.9 億 212.9 億清盤前凈資產(chǎn)為清盤前凈資產(chǎn)為 47.35 億億 資產(chǎn) 65 億 負(fù)債 387.7 億 權(quán)益 -322.7 億 65 億 65 億清盤后凈資產(chǎn)為清盤后凈資產(chǎn)為 -322.7 億億-6-原因： 為其它企業(yè)提供擔(dān)保 對已售商品提供

14、擔(dān)保 無法回收的應(yīng)收帳款 已貼現(xiàn)票據(jù)可能發(fā)生的追索 待決訴訟 納稅爭議 環(huán)保糾紛一、計(jì)量原則的變化二、或有損失的確認(rèn) 停止經(jīng)營假設(shè)替代持續(xù)經(jīng)營假設(shè) 可變現(xiàn)價值假設(shè)替代原始成本假設(shè) 信托會計(jì)假設(shè)替代會計(jì)實(shí)體假設(shè)-7- 1. 低估應(yīng)有的壞帳準(zhǔn)備 資產(chǎn) 利潤 2. 調(diào)低固定資產(chǎn)折舊率 資產(chǎn) 利潤 延長無形資產(chǎn)攤銷期限3. 多計(jì)原材料及在產(chǎn)品成本 資產(chǎn) 利潤 三、經(jīng)營者實(shí)施內(nèi)部人控制、高估資產(chǎn)、 低估負(fù)債、虛增凈資產(chǎn)把財(cái)務(wù)報(bào)表當(dāng)作窗飾(window dressing) 的常用手法4. 虛增應(yīng)收帳款,后作退貨處理 資產(chǎn) 利潤 5. 漏列應(yīng)付費(fèi)用 負(fù)債 利潤 6. 提前或挪后截帳日期 人為調(diào)節(jié)經(jīng)營業(yè)績-8

15、-2-1. 歷史的局限 陳舊的會計(jì)假設(shè)1.會計(jì)主體-單用戶觀 現(xiàn)實(shí)是企業(yè)產(chǎn)權(quán)多元化，經(jīng)營聯(lián)盟化，戰(zhàn)略多角化，已成為潮流，從單一用戶的角度反映會計(jì)實(shí)體的全貌已顯得力不從心。-9-case-2 格林 green 公司生產(chǎn)注塑器具，在國內(nèi)有較穩(wěn)定的市場，為降低成本，公司決定到內(nèi)地投資 2,000萬港幣建立，合資雙方各持股 50% 。 為保障投資者利益，合資雙方在合同中規(guī)定，前五年， ，五年后，再按投資比例分配利潤。 -10-單體報(bào)表合并報(bào)表 一年后，新成立的合資企業(yè)由于管理不善，當(dāng)年虧損 500萬，但按合同上交外方 400萬管理費(fèi)充作當(dāng)年利潤分配，于是格林公司的單體報(bào)表與合并報(bào)表出現(xiàn)了不同的結(jié)果：經(jīng)

16、營利潤 500萬投資收益 400萬 900萬經(jīng)營利潤 500萬投資收益 500萬 0-11-原因： 長期投資帳戶只反映其原始投資成本 長期投資帳戶反映其在受資企業(yè)中的應(yīng)占權(quán)益1. 長期投資項(xiàng)目計(jì)量方法的差異成本法 權(quán)益法 只有收到受資企業(yè)分配的紅利與股息時才作投資收益處理 受資企業(yè)盈利或虧損，均通過凈資產(chǎn)值的變化反映在投資企業(yè)的長期投資帳戶上-12-2. 單體報(bào)表與合并報(bào)表的差異編表主體編表基礎(chǔ) 以總分類帳為基礎(chǔ) 以單體報(bào)表為基礎(chǔ)單體報(bào)表 合并報(bào)表 單一法人，法律意義上的會計(jì)主體 若干法人組成的經(jīng)濟(jì)學(xué)意義上的會計(jì)主體-13-2.持續(xù)經(jīng)營-風(fēng)險判斷觀 現(xiàn)實(shí)是國際市場一體化，企業(yè)競爭國際化，資本市

17、場全球化，兼并收購與債務(wù)重組已替代了傳統(tǒng)的清算解散。3.貨幣計(jì)量-交易價格觀 現(xiàn)實(shí)是不穩(wěn)定的幣值要么通脹，要么通縮；無法確認(rèn)的公允價格，要么是集團(tuán)內(nèi)的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價，要么是國際間利益相關(guān)體間的內(nèi)部交易價。-14- 蒼白的會計(jì)準(zhǔn)則1. 配比原則定義模糊 配比原則的基礎(chǔ)是應(yīng)計(jì)制，然而在歷史成本入帳的前提下，會計(jì)入帳有眾多備選方法，如有關(guān)存貨計(jì)價的后進(jìn)先出法和先進(jìn)先出法，折舊的直線法和加速折舊法等，這就使計(jì)量一企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的每一主要事項(xiàng)存在許多成本與收入的備選方法，從而使配比的結(jié)果多元化。2. 穩(wěn)健(謹(jǐn)慎)原則并不“穩(wěn)” 穩(wěn)健原則的主要內(nèi)容是存貨計(jì)價中的成本與市價孰低法，確認(rèn)或有負(fù)債而不確認(rèn)或有利得，廣

18、告的費(fèi)用化及研發(fā)費(fèi)用在支出當(dāng)年費(fèi)用化。簡言之，穩(wěn)健行為就是選擇低收入，高費(fèi)用，確認(rèn)未實(shí)現(xiàn)損失而不確認(rèn)未實(shí)現(xiàn)利得。這一原則導(dǎo)致一個期間內(nèi)穩(wěn)健主義盈余的實(shí)現(xiàn)即意味著下一期間的非穩(wěn)健盈余的實(shí)現(xiàn)，例如，某一項(xiàng)目在取得當(dāng)年便完全費(fèi)用化，意味著在以后時期內(nèi)便勿需記錄任何費(fèi)用，這將使企業(yè)的盈余人為地高估與低估。-15-2-2. 現(xiàn)實(shí)的困惑 信息披露的不對稱 自企業(yè)實(shí)現(xiàn)兩權(quán)分離后，會計(jì)理論便受“代理理論”支配。較多信息的管理當(dāng)局與較少信息的投資者便成為信息不對稱現(xiàn)象中的主體。信息不對稱將導(dǎo)致投資者的“逆向選擇”、管理者的“道德風(fēng)險”與“投機(jī)行為”。 信息失去了相關(guān)性 在科技創(chuàng)新，以知為本的知識經(jīng)濟(jì)大潮中，非會計(jì)數(shù)據(jù)的分析已日現(xiàn)重要。-16-case-3 逸凡 invent 公司自96年度開始生產(chǎn)與推廣電子寵物系列產(chǎn)品，當(dāng)年利潤逐月上升，97年度，公司決定加大促銷力度，追加銷售費(fèi)用，但結(jié)果卻是事與愿違。-17