第六章 商業(yè)銀行與存款貨幣

1、 ( (一一) ) 信用中介職能信用中介職能 是指商業(yè)銀行通過自身的信用活動，是指商業(yè)銀行通過自身的信用活動，充當(dāng)貨幣資金借貸的中介人。充當(dāng)貨幣資金借貸的中介人。 銀行一方面以吸收存款等形式動員和銀行一方面以吸收存款等形式動員和集中社會上閑散的貨幣資金；另一方面，集中社會上閑散的貨幣資金；另一方面，通過貸款或投資等方式將這些貨幣資金提通過貸款或投資等方式將這些貨幣資金提供給暫時(shí)需要補(bǔ)充資金的企業(yè)、單位使用。供給暫時(shí)需要補(bǔ)充資金的企業(yè)、單位使用。 其其實(shí)質(zhì)實(shí)質(zhì)是在資金盈余與資金短缺的企業(yè)、是在資金盈余與資金短缺的企業(yè)、單位之間融通資金。單位之間融通資金。 （下）（下） 銀行的銀行的雙重身份雙重身

2、份：對一些企業(yè)、單位來：對一些企業(yè)、單位來說，它是借者，是債務(wù)人；對另一些企業(yè)、說，它是借者，是債務(wù)人；對另一些企業(yè)、單位來說，它是貸者，是債權(quán)人。單位來說，它是貸者，是債權(quán)人。 銀行的信用中介職能雖然沒有增加社會銀行的信用中介職能雖然沒有增加社會資本總量，但對資本進(jìn)行了資本總量，但對資本進(jìn)行了再分配再分配，把閑置，把閑置的貨幣資本集中起來，又轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實(shí)的職能的貨幣資本集中起來，又轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實(shí)的職能資本，使資本得到充分有效的運(yùn)用，從而大資本，使資本得到充分有效的運(yùn)用，從而大大提高了全社會對資本的使用效率，促進(jìn)了大提高了全社會對資本的使用效率，促進(jìn)了生產(chǎn)的發(fā)展。生產(chǎn)的發(fā)展。 支付中介職能指商業(yè)銀行

3、為客戶辦理支付中介職能指商業(yè)銀行為客戶辦理各種貨幣結(jié)算、貨幣支付和轉(zhuǎn)移存款等業(yè)各種貨幣結(jié)算、貨幣支付和轉(zhuǎn)移存款等業(yè)務(wù)活動。商業(yè)銀行通過辦理這些業(yè)務(wù)，成務(wù)活動。商業(yè)銀行通過辦理這些業(yè)務(wù)，成為企業(yè)或存款戶的出納或支付代理人。為企業(yè)或存款戶的出納或支付代理人。 支付中介職能的發(fā)揮，一方面擴(kuò)大了支付中介職能的發(fā)揮，一方面擴(kuò)大了商業(yè)銀行的資金來源，另一方面又通過轉(zhuǎn)商業(yè)銀行的資金來源，另一方面又通過轉(zhuǎn)帳結(jié)算，節(jié)約了流通費(fèi)用，增加了生產(chǎn)資帳結(jié)算，節(jié)約了流通費(fèi)用，增加了生產(chǎn)資本的投入。本的投入。 信用創(chuàng)造職能是指商業(yè)銀行吸收活期信用創(chuàng)造職能是指商業(yè)銀行吸收活期存款后，通過發(fā)放貸款和從事投資業(yè)務(wù)，存款后，通過發(fā)

4、放貸款和從事投資業(yè)務(wù)，又又衍生出更多的存款衍生出更多的存款，從而擴(kuò)大貨幣供應(yīng)，從而擴(kuò)大貨幣供應(yīng)量。信用創(chuàng)造包括信用工具和信用量的創(chuàng)量。信用創(chuàng)造包括信用工具和信用量的創(chuàng)造。造。 從整個(gè)社會再生產(chǎn)過程來看，商業(yè)銀從整個(gè)社會再生產(chǎn)過程來看，商業(yè)銀行行創(chuàng)造存款貨幣創(chuàng)造存款貨幣的實(shí)質(zhì)，是流通工具的創(chuàng)的實(shí)質(zhì)，是流通工具的創(chuàng)造，并不是資本的創(chuàng)造。它的造，并不是資本的創(chuàng)造。它的意義意義在于滿在于滿足流通中對流通手段和支付手段的需要，足流通中對流通手段和支付手段的需要，同時(shí)也節(jié)約了與現(xiàn)金流通相關(guān)的費(fèi)用。同時(shí)也節(jié)約了與現(xiàn)金流通相關(guān)的費(fèi)用。 性質(zhì)：性質(zhì)：（1 1）商業(yè)銀行具有）商業(yè)銀行具有一般企業(yè)的基本特征一般企業(yè)

5、的基本特征。 商業(yè)銀行與一般企業(yè)一樣，按法定程序設(shè)立，商業(yè)銀行與一般企業(yè)一樣，按法定程序設(shè)立，擁用業(yè)務(wù)經(jīng)營所需要的自有資本，依法經(jīng)營，照擁用業(yè)務(wù)經(jīng)營所需要的自有資本，依法經(jīng)營，照章納稅，自負(fù)盈虧，章納稅，自負(fù)盈虧，以利潤最大化為經(jīng)營目標(biāo)以利潤最大化為經(jīng)營目標(biāo)。所以，商業(yè)銀行是企業(yè)群體中的一個(gè)重要組成部所以，商業(yè)銀行是企業(yè)群體中的一個(gè)重要組成部分，具有企業(yè)的基本特征。分，具有企業(yè)的基本特征。 （2 2）商業(yè)銀行是一種）商業(yè)銀行是一種特殊的企業(yè)特殊的企業(yè)。 商業(yè)銀行又不同于一般的企業(yè)，是一種特殊商業(yè)銀行又不同于一般的企業(yè)，是一種特殊的企業(yè)即金融企業(yè)。一般企業(yè)經(jīng)營的是具有一定的企業(yè)即金融企業(yè)。一般企

6、業(yè)經(jīng)營的是具有一定使用價(jià)值的商品，而商業(yè)銀行經(jīng)營的是貨幣這種使用價(jià)值的商品，而商業(yè)銀行經(jīng)營的是貨幣這種特殊的商品。特殊的商品。 （下）（下） （3 3）商業(yè)銀行是一種）商業(yè)銀行是一種特殊的金融特殊的金融企業(yè)企業(yè) 商業(yè)銀行也不同于其他金融機(jī)構(gòu)。中央銀行商業(yè)銀行也不同于其他金融機(jī)構(gòu)。中央銀行是一國金融業(yè)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)，所從事的金融業(yè)務(wù)與是一國金融業(yè)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)，所從事的金融業(yè)務(wù)與商業(yè)銀行所從事的金融業(yè)務(wù)存在根本性的區(qū)別。商業(yè)銀行所從事的金融業(yè)務(wù)存在根本性的區(qū)別。專業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司、證券公司、信托投資公司專業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司、證券公司、信托投資公司等金融機(jī)構(gòu)，只能從事某些方面的金融服務(wù)，業(yè)等金融機(jī)構(gòu)，只能從

7、事某些方面的金融服務(wù)，業(yè)務(wù)經(jīng)營范圍相對來說比較狹窄，而商業(yè)銀行作為務(wù)經(jīng)營范圍相對來說比較狹窄，而商業(yè)銀行作為“金融百貨公司金融百貨公司”，提供的金融服務(wù)更全面、更，提供的金融服務(wù)更全面、更廣泛。廣泛。特點(diǎn)特點(diǎn)：商業(yè)銀行是唯一能接受活期存款并具有派生商業(yè)銀行是唯一能接受活期存款并具有派生能力的金融機(jī)構(gòu)。能力的金融機(jī)構(gòu)。 從經(jīng)營職能分主要有從經(jīng)營職能分主要有職能分工型職能分工型模式和模式和全能全能型型模式。模式。1.1.職能分工型的商業(yè)銀行職能分工型的商業(yè)銀行 職能分工體制下的商業(yè)銀行，與其他銀行和職能分工體制下的商業(yè)銀行，與其他銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)的顯著差別在于，商業(yè)銀行以發(fā)非銀行金融機(jī)構(gòu)的顯著

8、差別在于，商業(yè)銀行以發(fā)放短期貸款為主，特別是放短期貸款為主，特別是不能經(jīng)營不能經(jīng)營證券業(yè)務(wù)。證券業(yè)務(wù)。 2.2.全能型商業(yè)銀行全能型商業(yè)銀行 全能型商業(yè)銀行，又有萬能銀行、綜合銀行全能型商業(yè)銀行，又有萬能銀行、綜合銀行之稱，它們之稱，它們可以經(jīng)營一切金融業(yè)務(wù)可以經(jīng)營一切金融業(yè)務(wù)，包括傳統(tǒng)的，包括傳統(tǒng)的銀行業(yè)務(wù)和其他金融業(yè)務(wù)。銀行業(yè)務(wù)和其他金融業(yè)務(wù)。 主要有：主要有：( (一一) )總分行制度總分行制度，又稱分支銀行制。它是指允許銀，又稱分支銀行制。它是指允許銀行在銀行總行之外，在國內(nèi)外各地普遍設(shè)立分支行在銀行總行之外，在國內(nèi)外各地普遍設(shè)立分支銀行的一種組織形式。實(shí)行分支銀行制的商業(yè)銀銀行的一種

9、組織形式。實(shí)行分支銀行制的商業(yè)銀行其總行一般都設(shè)在各大中心城市，分支銀行的行其總行一般都設(shè)在各大中心城市，分支銀行的業(yè)務(wù)和內(nèi)部事務(wù)統(tǒng)一遵照總行的規(guī)章和指示辦理。業(yè)務(wù)和內(nèi)部事務(wù)統(tǒng)一遵照總行的規(guī)章和指示辦理。 目前世界各國一般都采用這一銀行制度，是目前世界各國一般都采用這一銀行制度，是當(dāng)代商業(yè)銀行的主要組織形式。當(dāng)代商業(yè)銀行的主要組織形式。( (二二) )單一銀行制單一銀行制也稱單元制，是指銀行業(yè)務(wù)只有一也稱單元制，是指銀行業(yè)務(wù)只有一個(gè)獨(dú)立的銀行機(jī)構(gòu)經(jīng)營而不設(shè)立分支機(jī)構(gòu)的銀行個(gè)獨(dú)立的銀行機(jī)構(gòu)經(jīng)營而不設(shè)立分支機(jī)構(gòu)的銀行制度。目前只有美國還部分地存在這種銀行制度。制度。目前只有美國還部分地存在這種銀行

10、制度。 ( (三三) )持股公司制持股公司制又稱集團(tuán)銀行制，是指由某一集團(tuán)又稱集團(tuán)銀行制，是指由某一集團(tuán)成立股權(quán)公司，再由該公司成立股權(quán)公司，再由該公司控制或收購控制或收購若干銀行若干銀行而建立的一種銀行制度。這些獨(dú)立銀行的業(yè)務(wù)和而建立的一種銀行制度。這些獨(dú)立銀行的業(yè)務(wù)和經(jīng)營決策統(tǒng)屬于股權(quán)公司控制。由于持股公司制經(jīng)營決策統(tǒng)屬于股權(quán)公司控制。由于持股公司制可以回避開設(shè)分支機(jī)構(gòu)的限制，因而在美國得到可以回避開設(shè)分支機(jī)構(gòu)的限制，因而在美國得到快速發(fā)展?？焖侔l(fā)展。 持股公司制有持股公司制有兩種類型：兩種類型：1.1.非銀行性持股公司，是非銀行的大企業(yè)通過控制非銀行性持股公司，是非銀行的大企業(yè)通過控制銀

11、行的大部分股權(quán)而組織起來的；銀行的大部分股權(quán)而組織起來的；2.2.銀行性持股公司，是大銀行通過控制小銀行的大銀行性持股公司，是大銀行通過控制小銀行的大部分股權(quán)而組織起來的。部分股權(quán)而組織起來的。 ( (四四) )連鎖銀行制連鎖銀行制是指由某自然人或某個(gè)集團(tuán)是指由某自然人或某個(gè)集團(tuán)收購收購若干家銀行具有決定性表決權(quán)的股份，若干家銀行具有決定性表決權(quán)的股份，從而實(shí)現(xiàn)對被控股銀行的業(yè)務(wù)及經(jīng)營政策從而實(shí)現(xiàn)對被控股銀行的業(yè)務(wù)及經(jīng)營政策的控制。的控制。 連鎖銀行制的成員銀行保持自己的獨(dú)連鎖銀行制的成員銀行保持自己的獨(dú)立地位，但又往往以其中的大銀行為中心，立地位，但又往往以其中的大銀行為中心，確定業(yè)務(wù)模式，

12、形成集團(tuán)內(nèi)部的各種聯(lián)合。確定業(yè)務(wù)模式，形成集團(tuán)內(nèi)部的各種聯(lián)合。 一，負(fù)債業(yè)務(wù)一，負(fù)債業(yè)務(wù)：是指銀行吸收資金的業(yè)務(wù)，即形成銀行資：是指銀行吸收資金的業(yè)務(wù)，即形成銀行資金來源的業(yè)務(wù)。金來源的業(yè)務(wù)。 主要包括：存款負(fù)債、其他負(fù)債、自有資本。主要包括：存款負(fù)債、其他負(fù)債、自有資本。 ：是指商業(yè)銀行所吸收的各種活期存款、定：是指商業(yè)銀行所吸收的各種活期存款、定期存款和儲蓄存款。存款是銀行的負(fù)債，是銀行吸收資期存款和儲蓄存款。存款是銀行的負(fù)債，是銀行吸收資金的一種形式。商業(yè)銀行的絕大部分資金來源于負(fù)債，金的一種形式。商業(yè)銀行的絕大部分資金來源于負(fù)債，其中最主要的就是商業(yè)銀行吸收的存款。其中最主要的就是商業(yè)

13、銀行吸收的存款。 存款業(yè)務(wù)存款業(yè)務(wù)是銀行接受客戶存入的貨幣款項(xiàng)，存款人是銀行接受客戶存入的貨幣款項(xiàng)，存款人可隨時(shí)或按約定時(shí)間支取款項(xiàng)的一種信用業(yè)務(wù)。存款業(yè)可隨時(shí)或按約定時(shí)間支取款項(xiàng)的一種信用業(yè)務(wù)。存款業(yè)務(wù)種類的劃分，各個(gè)國家有所不同。就一般來講，可將務(wù)種類的劃分，各個(gè)國家有所不同。就一般來講，可將存款分為活期存款、定期存款和儲蓄存款三大類。存款分為活期存款、定期存款和儲蓄存款三大類。 是指商業(yè)銀行的是指商業(yè)銀行的各種借入款各種借入款，如以發(fā)，如以發(fā)行金融債券的方式向社會公眾借款；以同行金融債券的方式向社會公眾借款；以同業(yè)拆借形式向同業(yè)的借款；以再貼現(xiàn)或再業(yè)拆借形式向同業(yè)的借款；以再貼現(xiàn)或再貸款

14、方式向中央銀行的借款以及在國際貨貸款方式向中央銀行的借款以及在國際貨幣市場上的借款等。幣市場上的借款等。 相對存款負(fù)債來講，其他負(fù)債是主動相對存款負(fù)債來講，其他負(fù)債是主動型負(fù)債。型負(fù)債。 即即自有資本自有資本，包括銀行成立時(shí)發(fā)行股票所籌集，包括銀行成立時(shí)發(fā)行股票所籌集的股份資本的股份資本( (簡稱股本簡稱股本) )、公積金及未分配利潤。、公積金及未分配利潤。 我國商業(yè)性銀行的資本金包括：我國商業(yè)性銀行的資本金包括：1.1.實(shí)收資本實(shí)收資本是是投資者實(shí)際投入銀行經(jīng)營活動的各種財(cái)產(chǎn)物資，即投資者實(shí)際投入銀行經(jīng)營活動的各種財(cái)產(chǎn)物資，即所有者對銀行的所有者對銀行的原始原始投入。投入。2.2.資本公積金

15、資本公積金是銀行在是銀行在非經(jīng)營業(yè)務(wù)中發(fā)生的資產(chǎn)增值，包括銀行在籌集資非經(jīng)營業(yè)務(wù)中發(fā)生的資產(chǎn)增值，包括銀行在籌集資本金時(shí)的資本溢價(jià)；銀行接受的現(xiàn)金、實(shí)物捐贈；本金時(shí)的資本溢價(jià)；銀行接受的現(xiàn)金、實(shí)物捐贈；銀行財(cái)產(chǎn)重估的增值等。銀行財(cái)產(chǎn)重估的增值等。3.3.盈余公積盈余公積是銀行業(yè)按照是銀行業(yè)按照有關(guān)規(guī)定從稅后利潤中提取的公積金，它既可用于有關(guān)規(guī)定從稅后利潤中提取的公積金，它既可用于彌補(bǔ)虧損，也可用于轉(zhuǎn)增銀行資本。彌補(bǔ)虧損，也可用于轉(zhuǎn)增銀行資本。4.4.未分配利潤未分配利潤是銀行截止年底，在經(jīng)過各種形式利潤分配后所剩是銀行截止年底，在經(jīng)過各種形式利潤分配后所剩余的利潤部分。余的利潤部分。 資產(chǎn)業(yè)務(wù)

16、是運(yùn)用資金的業(yè)務(wù)，通過這種資產(chǎn)業(yè)務(wù)是運(yùn)用資金的業(yè)務(wù)，通過這種業(yè)務(wù)能表明銀行資金的存在形態(tài)以及銀行所業(yè)務(wù)能表明銀行資金的存在形態(tài)以及銀行所擁有的對外債權(quán)。銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)是運(yùn)用資金擁有的對外債權(quán)。銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)是運(yùn)用資金的業(yè)務(wù)，提供了銀行創(chuàng)造利潤的渠道。的業(yè)務(wù)，提供了銀行創(chuàng)造利潤的渠道。 從從資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表所反映出的內(nèi)容來看，資所反映出的內(nèi)容來看，資產(chǎn)構(gòu)成的種類很多，但一般有現(xiàn)金資產(chǎn)、信產(chǎn)構(gòu)成的種類很多，但一般有現(xiàn)金資產(chǎn)、信貸資產(chǎn)、證券投資三大類。貸資產(chǎn)、證券投資三大類。 ( (一一) )現(xiàn)金資產(chǎn)現(xiàn)金資產(chǎn)是指銀行隨時(shí)可以用來應(yīng)付現(xiàn)是指銀行隨時(shí)可以用來應(yīng)付現(xiàn)金需要的資產(chǎn)，是銀行資產(chǎn)中最富有流動金需

17、要的資產(chǎn)，是銀行資產(chǎn)中最富有流動性的部分。性的部分。主要包括主要包括:1.:1.庫存現(xiàn)金庫存現(xiàn)金: :庫存現(xiàn)金是指銀行金庫存現(xiàn)金是指銀行金庫中的現(xiàn)金。庫存現(xiàn)金主要用于備付客戶庫中的現(xiàn)金。庫存現(xiàn)金主要用于備付客戶提款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金。提款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金。2.2.存放在中央存放在中央銀行的銀行的超額存款準(zhǔn)備超額存款準(zhǔn)備 3.3.存放在存放在同業(yè)的存款同業(yè)的存款 4.4.托收中現(xiàn)金。托收中現(xiàn)金。 以上各種現(xiàn)金資產(chǎn)都是為保持必要的以上各種現(xiàn)金資產(chǎn)都是為保持必要的流動性而保留的。流動性而保留的。( (二二) )信貸資產(chǎn)信貸資產(chǎn)是指銀行所發(fā)放的各種貸款。是指銀行所發(fā)放的各種貸款。貸款在資產(chǎn)業(yè)務(wù)中比重

18、一般占首位。貸款在資產(chǎn)業(yè)務(wù)中比重一般占首位。1.1.按貸款主體不同可分為單獨(dú)貸款和聯(lián)合貸按貸款主體不同可分為單獨(dú)貸款和聯(lián)合貸款?？?。2.2.按貸款的保障條件分類可分為擔(dān)保貸款、按貸款的保障條件分類可分為擔(dān)保貸款、信用貸款和票據(jù)貼現(xiàn)。信用貸款和票據(jù)貼現(xiàn)。3.3.按貸款的期限分為一年以下的短期貸款和按貸款的期限分為一年以下的短期貸款和一年以上的中長期貸款。一年以上的中長期貸款。 （下）（下） 4.按貸款的用途分類。按照按貸款的用途分類。按照我國習(xí)慣我國習(xí)慣的做法，的做法，通常有兩種分類方法：通常有兩種分類方法： 按照貸款對象的部門分類，分為工業(yè)貸款、按照貸款對象的部門分類，分為工業(yè)貸款、商業(yè)貸款、

19、農(nóng)業(yè)貸款、科技貸款和消費(fèi)貸商業(yè)貸款、農(nóng)業(yè)貸款、科技貸款和消費(fèi)貸款；款； 按照貸款的具體用途分類，分為流動資金按照貸款的具體用途分類，分為流動資金貸款和固定資金貸款。貸款和固定資金貸款。按用途劃分貸款的種類，有利于銀行按用途劃分貸款的種類，有利于銀行安排貸款結(jié)構(gòu)，防范貸款風(fēng)險(xiǎn)。安排貸款結(jié)構(gòu)，防范貸款風(fēng)險(xiǎn)。 是指銀行購買有價(jià)證券的活動。是指銀行購買有價(jià)證券的活動。 商業(yè)銀行的投資與通常所說的投資不商業(yè)銀行的投資與通常所說的投資不同。同。普通投資普通投資是指以資本從事工商業(yè)的經(jīng)是指以資本從事工商業(yè)的經(jīng)營活動，而營活動，而商業(yè)銀行的投資商業(yè)銀行的投資是指證券投資是指證券投資業(yè)務(wù)。商業(yè)銀行主要以各類債券

20、特別是政業(yè)務(wù)。商業(yè)銀行主要以各類債券特別是政府債券為投資對象。府債券為投資對象。 我國目前實(shí)行的是金融分業(yè)經(jīng)營管理我國目前實(shí)行的是金融分業(yè)經(jīng)營管理制度，按照有關(guān)規(guī)定，商業(yè)銀行不得從事制度，按照有關(guān)規(guī)定，商業(yè)銀行不得從事境內(nèi)信托投資和股票業(yè)務(wù)。它們的證券投境內(nèi)信托投資和股票業(yè)務(wù)。它們的證券投資的對象主要是政府債券和政策性銀行發(fā)資的對象主要是政府債券和政策性銀行發(fā)行的金融債券等。行的金融債券等。 中間業(yè)務(wù)中間業(yè)務(wù)是銀行不運(yùn)用自己的資金而代替客是銀行不運(yùn)用自己的資金而代替客戶辦理收付和其他委托事項(xiàng)并收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)。戶辦理收付和其他委托事項(xiàng)并收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)。 商業(yè)銀行在資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)以外，還開展了一

21、商業(yè)銀行在資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)以外，還開展了一些提供服務(wù)、旨在收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)，因這類業(yè)些提供服務(wù)、旨在收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)，因這類業(yè)務(wù)既不屬于資產(chǎn)業(yè)務(wù)也不屬于負(fù)債業(yè)務(wù)，所以稱務(wù)既不屬于資產(chǎn)業(yè)務(wù)也不屬于負(fù)債業(yè)務(wù)，所以稱為中間業(yè)務(wù)。為中間業(yè)務(wù)。 傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù)主要是結(jié)算業(yè)務(wù)、承兌業(yè)務(wù)、傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù)主要是結(jié)算業(yè)務(wù)、承兌業(yè)務(wù)、保管業(yè)務(wù)等，以后又發(fā)展了代理業(yè)務(wù)、信托業(yè)務(wù)、保管業(yè)務(wù)等，以后又發(fā)展了代理業(yè)務(wù)、信托業(yè)務(wù)、理財(cái)業(yè)務(wù)、信息咨詢業(yè)務(wù)等。理財(cái)業(yè)務(wù)、信息咨詢業(yè)務(wù)等。 銀行辦理結(jié)算業(yè)務(wù)是指受客戶委托將銀行辦理結(jié)算業(yè)務(wù)是指受客戶委托將款項(xiàng)從付款人賬戶劃轉(zhuǎn)到收款人賬戶完成款項(xiàng)從付款人賬戶劃轉(zhuǎn)到收款人賬戶完成貨幣收付的

22、行為。貨幣收付的行為。 結(jié)算業(yè)務(wù)的方式，同城的主要是支票結(jié)結(jié)算業(yè)務(wù)的方式，同城的主要是支票結(jié)算，異地的主要是匯兌業(yè)務(wù)、信用證業(yè)務(wù)算，異地的主要是匯兌業(yè)務(wù)、信用證業(yè)務(wù)結(jié)算。結(jié)算。 承兌業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行為客戶開出的匯承兌業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行為客戶開出的匯票簽章承諾，保證到期一定付款的業(yè)務(wù)。票簽章承諾，保證到期一定付款的業(yè)務(wù)。由于經(jīng)過銀行承兌的匯票在付款方面更有由于經(jīng)過銀行承兌的匯票在付款方面更有保障，因而承兌業(yè)務(wù)的開展促進(jìn)了票據(jù)流保障，因而承兌業(yè)務(wù)的開展促進(jìn)了票據(jù)流通范圍的擴(kuò)大。通范圍的擴(kuò)大。 代理業(yè)務(wù)是指銀行代理業(yè)務(wù)是指銀行( (代理人代理人) )接受客戶接受客戶( (被代理被代理人人) )委托，代為辦

23、理指定的經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)的活動。委托，代為辦理指定的經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)的活動。 銀行代理業(yè)務(wù)有銀行代理業(yè)務(wù)有兩個(gè)特點(diǎn)兩個(gè)特點(diǎn)：一是綜合性的服務(wù)：一是綜合性的服務(wù)業(yè)務(wù)，具有代客服務(wù)的性質(zhì)；二是以收取手續(xù)費(fèi)為業(yè)務(wù)，具有代客服務(wù)的性質(zhì)；二是以收取手續(xù)費(fèi)為收益來源。收益來源。 代理業(yè)務(wù)代理業(yè)務(wù)種類種類 代理證券發(fā)行業(yè)務(wù)，包括代理發(fā)行股票、債券；代理證券發(fā)行業(yè)務(wù)，包括代理發(fā)行股票、債券； 代客買賣業(yè)務(wù)，如代客戶買賣有價(jià)證券、黃金、代客買賣業(yè)務(wù)，如代客戶買賣有價(jià)證券、黃金、外匯；外匯； 代保管業(yè)務(wù)，即代委托人保管各種貴重物品、有代保管業(yè)務(wù)，即代委托人保管各種貴重物品、有價(jià)證券等；價(jià)證券等； （下）（下）代理收付款項(xiàng)，是指受

24、客戶委托，代為收回指定代理收付款項(xiàng)，是指受客戶委托，代為收回指定款項(xiàng)以及受托在客戶存入保證金額度內(nèi)代為支付款項(xiàng)以及受托在客戶存入保證金額度內(nèi)代為支付款項(xiàng)?？铐?xiàng)。我國我國商業(yè)銀行的代理收付業(yè)務(wù)主要有：代商業(yè)銀行的代理收付業(yè)務(wù)主要有：代理發(fā)放工資和離退休人員退休金；代理企事業(yè)單理發(fā)放工資和離退休人員退休金；代理企事業(yè)單位和個(gè)人收付公用事業(yè)費(fèi)、稅款、勞務(wù)費(fèi)、學(xué)費(fèi)、位和個(gè)人收付公用事業(yè)費(fèi)、稅款、勞務(wù)費(fèi)、學(xué)費(fèi)、有線電視費(fèi)等各項(xiàng)費(fèi)用；代理個(gè)人或單位收取醫(yī)有線電視費(fèi)等各項(xiàng)費(fèi)用；代理個(gè)人或單位收取醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)，并管理支付醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)；受保險(xiǎn)公司療保險(xiǎn)費(fèi)，并管理支付醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)；受保險(xiǎn)公司委托，代其辦理財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和人身

25、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)；為消委托，代其辦理財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)；為消費(fèi)者購買住房、汽車等耐用消費(fèi)品辦理個(gè)人分期費(fèi)者購買住房、汽車等耐用消費(fèi)品辦理個(gè)人分期付款業(yè)務(wù)等。付款業(yè)務(wù)等。 其他代理業(yè)務(wù)，如代理監(jiān)督合同執(zhí)行、代理執(zhí)行其他代理業(yè)務(wù)，如代理監(jiān)督合同執(zhí)行、代理執(zhí)行遺囑、代理會計(jì)事務(wù)、代理保險(xiǎn)、代理清理債務(wù)遺囑、代理會計(jì)事務(wù)、代理保險(xiǎn)、代理清理債務(wù)等。等。 信托是指接受他人委托，代為管理、經(jīng)營和信托是指接受他人委托，代為管理、經(jīng)營和處理經(jīng)濟(jì)事務(wù)的行為。商業(yè)銀行主要從事的是處理經(jīng)濟(jì)事務(wù)的行為。商業(yè)銀行主要從事的是金融金融信托業(yè)務(wù)信托業(yè)務(wù)，即銀行作為受托人接受客戶的委托，代，即銀行作為受托人接受客戶的委托，代為管

26、理、經(jīng)營、處理有關(guān)錢財(cái)方面的事項(xiàng)。根據(jù)為管理、經(jīng)營、處理有關(guān)錢財(cái)方面的事項(xiàng)。根據(jù)商業(yè)銀行法商業(yè)銀行法的規(guī)定，我國的商業(yè)銀行不得從事的規(guī)定，我國的商業(yè)銀行不得從事信托業(yè)務(wù)。信托一般由專門信托公司經(jīng)營。大的商信托業(yè)務(wù)。信托一般由專門信托公司經(jīng)營。大的商業(yè)銀行由于條件優(yōu)越，也設(shè)立信托部辦理信托業(yè)務(wù)。業(yè)銀行由于條件優(yōu)越，也設(shè)立信托部辦理信托業(yè)務(wù)。 信托業(yè)務(wù)一般具有三個(gè)信托業(yè)務(wù)一般具有三個(gè)關(guān)系人關(guān)系人：委托人、受托：委托人、受托人、受益人。人、受益人。 信托財(cái)產(chǎn)可以有多種多樣的信托財(cái)產(chǎn)可以有多種多樣的形式形式，如金錢、有，如金錢、有價(jià)證券、動產(chǎn)、不動產(chǎn)等。信托關(guān)系的成立要以財(cái)價(jià)證券、動產(chǎn)、不動產(chǎn)等。信托

27、關(guān)系的成立要以財(cái)產(chǎn)權(quán)的轉(zhuǎn)讓為條件。產(chǎn)權(quán)的轉(zhuǎn)讓為條件。 租賃租賃是出租人以收取租金為條件，將財(cái)產(chǎn)出是出租人以收取租金為條件，將財(cái)產(chǎn)出租給承租人使用的經(jīng)濟(jì)行為。承租人按期交租給承租人使用的經(jīng)濟(jì)行為。承租人按期交納租金，享有使用權(quán)，所有權(quán)仍舊歸出租人。納租金，享有使用權(quán)，所有權(quán)仍舊歸出租人。 租賃業(yè)務(wù)租賃業(yè)務(wù)是由銀行墊付資金購買資本設(shè)備，是由銀行墊付資金購買資本設(shè)備，然后出租給客戶并以租金形式收回資金的信然后出租給客戶并以租金形式收回資金的信用形式。分用形式。分融資性租賃融資性租賃和和經(jīng)營性租賃經(jīng)營性租賃兩種。兩種。銀行經(jīng)辦的主要是金融租賃。一般由銀行下銀行經(jīng)辦的主要是金融租賃。一般由銀行下屬的或者

28、獨(dú)立的租賃公司、信托公司經(jīng)營。屬的或者獨(dú)立的租賃公司、信托公司經(jīng)營。 6.6.銀行卡業(yè)務(wù)等（銀行卡業(yè)務(wù)等（P.147P.147） ( (一一) )原始存款原始存款一般是指商業(yè)銀行一般是指商業(yè)銀行( (或?qū)I(yè)銀行或?qū)I(yè)銀行) )接受的客戶現(xiàn)金接受的客戶現(xiàn)金和和中央銀行對商業(yè)銀行的再中央銀行對商業(yè)銀行的再貸款。貸款。 原始存款是商業(yè)銀行從事資產(chǎn)業(yè)務(wù)的基原始存款是商業(yè)銀行從事資產(chǎn)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)，也是礎(chǔ)，也是擴(kuò)張信用的源泉擴(kuò)張信用的源泉。 是相對于原始存款而言，指由商業(yè)銀行是相對于原始存款而言，指由商業(yè)銀行以原始存款為基礎(chǔ)發(fā)放貸款，辦理貼現(xiàn)或以原始存款為基礎(chǔ)發(fā)放貸款，辦理貼現(xiàn)或投資等業(yè)務(wù)活動投資等業(yè)務(wù)活動

29、引申出來的超過最初部分引申出來的超過最初部分存款的存款存款的存款。之所以稱為派生存款。之所以稱為派生存款 , , 就是就是因?yàn)樗窃谠即婵罨A(chǔ)上派生出來的存因?yàn)樗窃谠即婵罨A(chǔ)上派生出來的存款。又叫衍生存款。款。又叫衍生存款。 實(shí)質(zhì)實(shí)質(zhì)是以是以非現(xiàn)金形式非現(xiàn)金形式為社會提供貨幣供為社會提供貨幣供應(yīng)量。應(yīng)量。 是指存在商業(yè)銀行是指存在商業(yè)銀行使用支票使用支票可以隨時(shí)提可以隨時(shí)提取的取的活期存款活期存款。 若簽發(fā)的支票被存款人用來提取現(xiàn)金，若簽發(fā)的支票被存款人用來提取現(xiàn)金，它就被當(dāng)作普通的記賬憑證，證明存款已轉(zhuǎn)它就被當(dāng)作普通的記賬憑證，證明存款已轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金，執(zhí)行貨幣的全部職能；若簽發(fā)的化為現(xiàn)金

30、，執(zhí)行貨幣的全部職能；若簽發(fā)的支票被用來償還債務(wù)或支付貨款，它就成了支票被用來償還債務(wù)或支付貨款，它就成了現(xiàn)實(shí)的信用流通工具并執(zhí)行貨幣的部分職能?，F(xiàn)實(shí)的信用流通工具并執(zhí)行貨幣的部分職能。故可開支票的活期存款等同于貨幣。故可開支票的活期存款等同于貨幣。 是指由商業(yè)銀行發(fā)放貸款而引申出派生存款產(chǎn)是指由商業(yè)銀行發(fā)放貸款而引申出派生存款產(chǎn)生的過程，就是商業(yè)銀行吸收存款、發(fā)放貸款，形生的過程，就是商業(yè)銀行吸收存款、發(fā)放貸款，形成新的存款額成新的存款額，最終導(dǎo)致，最終導(dǎo)致銀行體系存款總量銀行體系存款總量增增加的過程。加的過程。 銀行創(chuàng)造信用貨幣的過程反映了存款貨幣是在銀行創(chuàng)造信用貨幣的過程反映了存款貨幣是

31、在多家多家銀行的連鎖反應(yīng)過程中擴(kuò)張的。銀行的連鎖反應(yīng)過程中擴(kuò)張的。 存款貨幣的創(chuàng)造與存款貨幣的創(chuàng)造與轉(zhuǎn)賬轉(zhuǎn)賬結(jié)算有關(guān)系。結(jié)算有關(guān)系。 存款貨幣量是貨幣供給量的主要組成部分。如果銀存款貨幣量是貨幣供給量的主要組成部分。如果銀行體系既不增加現(xiàn)金投入，也不組織現(xiàn)金回籠，那行體系既不增加現(xiàn)金投入，也不組織現(xiàn)金回籠，那么無論么無論現(xiàn)金現(xiàn)金如何流通，它只會發(fā)生持有人結(jié)構(gòu)的變?nèi)绾瘟魍ǎ粫l(fā)生持有人結(jié)構(gòu)的變化，而不會有總量上的變化。但是，存款貨幣是在化，而不會有總量上的變化。但是，存款貨幣是在銀行體系內(nèi)銀行體系內(nèi)運(yùn)行的，運(yùn)行的結(jié)果不僅會引起存款貨運(yùn)行的，運(yùn)行的結(jié)果不僅會引起存款貨幣結(jié)構(gòu)的變化，而且還會導(dǎo)致

32、總量的增加。幣結(jié)構(gòu)的變化，而且還會導(dǎo)致總量的增加。 （下）（下）1) 1) 普遍實(shí)行普遍實(shí)行轉(zhuǎn)賬結(jié)算轉(zhuǎn)賬結(jié)算制度即非現(xiàn)金結(jié)算制度。制度即非現(xiàn)金結(jié)算制度。這就是說銀行普遍采用轉(zhuǎn)賬結(jié)算，現(xiàn)金結(jié)這就是說銀行普遍采用轉(zhuǎn)賬結(jié)算，現(xiàn)金結(jié)算只是一小部分?？蛻羧〉勉y行貸款后，算只是一小部分?？蛻羧〉勉y行貸款后，通常不通常不( (或不全部或不全部) )支取現(xiàn)金，而是轉(zhuǎn)入其支取現(xiàn)金，而是轉(zhuǎn)入其銀行存款賬戶，客戶就可以簽發(fā)轉(zhuǎn)賬支票銀行存款賬戶，客戶就可以簽發(fā)轉(zhuǎn)賬支票完成支付行為。這樣商業(yè)銀行就會以原始完成支付行為。這樣商業(yè)銀行就會以原始存款為基礎(chǔ)，創(chuàng)造出派生存款。存款為基礎(chǔ)，創(chuàng)造出派生存款。2) 2) 實(shí)行存款的實(shí)

33、行存款的部分準(zhǔn)備金制度部分準(zhǔn)備金制度。現(xiàn)代各國的?，F(xiàn)代各國的銀行制度，一般都采用存款的銀行制度，一般都采用存款的部分部分準(zhǔn)備金制準(zhǔn)備金制度，也就是說銀行吸收了存款后，只將其中度，也就是說銀行吸收了存款后，只將其中的一部分作為準(zhǔn)備金的一部分作為準(zhǔn)備金( (其中其中一部分上繳中央一部分上繳中央銀行銀行) )，其余的用來放款。這樣，商業(yè)銀行，其余的用來放款。這樣，商業(yè)銀行才能創(chuàng)造派生存款。如果實(shí)行才能創(chuàng)造派生存款。如果實(shí)行全額全額準(zhǔn)備金制準(zhǔn)備金制度，即吸收的存款全部留為準(zhǔn)備金，則銀行度，即吸收的存款全部留為準(zhǔn)備金，則銀行根本就無法用存款去發(fā)放貸款，也就談不上根本就無法用存款去發(fā)放貸款，也就談不上派生

34、存款的創(chuàng)造。派生存款的創(chuàng)造。 （下）（下） 例例：如果：如果存款準(zhǔn)備金率存款準(zhǔn)備金率為為1010，就意味著金融機(jī)構(gòu)，就意味著金融機(jī)構(gòu)每吸收每吸收10001000萬元存款，要向央行繳存萬元存款，要向央行繳存100100萬元的存萬元的存款準(zhǔn)備金，用于發(fā)放貸款的資金為款準(zhǔn)備金，用于發(fā)放貸款的資金為900900萬元。倘若萬元。倘若將存款準(zhǔn)備金率提高到將存款準(zhǔn)備金率提高到2020，那么金融機(jī)構(gòu)的可，那么金融機(jī)構(gòu)的可貸資金將減少到貸資金將減少到800800萬元。在存款準(zhǔn)備金制度下，萬元。在存款準(zhǔn)備金制度下，金融機(jī)構(gòu)不能將其吸收的存款全部用于發(fā)放貸款，金融機(jī)構(gòu)不能將其吸收的存款全部用于發(fā)放貸款，必須保留一定

35、的資金即存款準(zhǔn)備金，以備客戶提必須保留一定的資金即存款準(zhǔn)備金，以備客戶提款的需要，因此存款準(zhǔn)備金制度有利于保證金融款的需要，因此存款準(zhǔn)備金制度有利于保證金融機(jī)構(gòu)對客戶的正常支付。機(jī)構(gòu)對客戶的正常支付。 所以，正是由于實(shí)行普遍的轉(zhuǎn)賬結(jié)算制度和所以，正是由于實(shí)行普遍的轉(zhuǎn)賬結(jié)算制度和部分存款準(zhǔn)備金制度，才為商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造部分存款準(zhǔn)備金制度，才為商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造提供了提供了基本條件基本條件。 制約商業(yè)銀行派生存款的因素很多，最制約商業(yè)銀行派生存款的因素很多，最主要的是以下四個(gè)：主要的是以下四個(gè)：( (一一) )法定存款準(zhǔn)備金法定存款準(zhǔn)備金：是一國金融當(dāng)局以法：是一國金融當(dāng)局以法律形式規(guī)定商業(yè)銀行

36、吸收的活期存款，律形式規(guī)定商業(yè)銀行吸收的活期存款，必須必須按一定比例轉(zhuǎn)存中央銀行按一定比例轉(zhuǎn)存中央銀行的存款。是為保證的存款。是為保證客戶提取存款和資金清算需要而準(zhǔn)備的在中客戶提取存款和資金清算需要而準(zhǔn)備的在中央銀行的存款。央銀行的存款。商業(yè)銀行不得動用商業(yè)銀行不得動用。這部分。這部分資金就是法定存款準(zhǔn)備金。資金就是法定存款準(zhǔn)備金。 中央銀行要求的存款準(zhǔn)備金占其存款總中央銀行要求的存款準(zhǔn)備金占其存款總額的比例就是額的比例就是存款準(zhǔn)備金率存款準(zhǔn)備金率。 （下）（下） 中央銀行通過調(diào)整存款準(zhǔn)備金率，可以中央銀行通過調(diào)整存款準(zhǔn)備金率，可以影響金融機(jī)構(gòu)的信貸擴(kuò)張能力，從而影響金融機(jī)構(gòu)的信貸擴(kuò)張能力，從

37、而間接調(diào)間接調(diào)控貨幣供應(yīng)量控貨幣供應(yīng)量。 法定存款準(zhǔn)備金率越高，商業(yè)銀行向中法定存款準(zhǔn)備金率越高，商業(yè)銀行向中央銀行繳納的法定存款準(zhǔn)備金越多，因此，央銀行繳納的法定存款準(zhǔn)備金越多，因此，它就成為制約存款派生規(guī)模的一個(gè)重要因素，它就成為制約存款派生規(guī)模的一個(gè)重要因素，法定存款準(zhǔn)備金率的高低與商業(yè)銀行創(chuàng)造存法定存款準(zhǔn)備金率的高低與商業(yè)銀行創(chuàng)造存款貨幣的能力是款貨幣的能力是反方向變動反方向變動的。的。 假定前提條件假定前提條件：首先，假定支票存款的：首先，假定支票存款的法定法定準(zhǔn)準(zhǔn)備金率備金率 20% 20% 。1 1）假定銀行不持有任何超額準(zhǔn)備金。）假定銀行不持有任何超額準(zhǔn)備金。 2 2）假定沒有

38、現(xiàn)金從銀行系統(tǒng)中漏出。）假定沒有現(xiàn)金從銀行系統(tǒng)中漏出。 3 3）假定沒有從活期存款向定期存款或儲蓄存）假定沒有從活期存款向定期存款或儲蓄存款的轉(zhuǎn)化。款的轉(zhuǎn)化。 某人把向中央銀行出售政府債券所得某人把向中央銀行出售政府債券所得的的 1000 1000 元現(xiàn)金元現(xiàn)金以活期存款形式以活期存款形式存入存入 A A 銀銀行，則行，則 A A 銀行銀行 T T 形賬戶表示為：形賬戶表示為： 由于法定準(zhǔn)備金率為由于法定準(zhǔn)備金率為 20% 20% ，且無超額準(zhǔn)，且無超額準(zhǔn)備金。假定備金。假定 A A 銀行發(fā)放銀行發(fā)放 800 800 元貸款，則：元貸款，則： A A 銀行銀行 假定假定 A A 銀行發(fā)放的銀行

39、發(fā)放的 800 800 元貸款最終轉(zhuǎn)元貸款最終轉(zhuǎn)化被以活期存款的形式存入了化被以活期存款的形式存入了 B B 銀行，根銀行，根據(jù)據(jù) 20% 20% 的法定準(zhǔn)備金率，且無超額準(zhǔn)備金的法定準(zhǔn)備金率，且無超額準(zhǔn)備金的假設(shè)，則的假設(shè)，則 B B 銀行銀行 T T 形賬戶可表示為：形賬戶可表示為： B B 銀行銀行 假定假定 B B 銀行貸放出去的銀行貸放出去的 640 640 元最終元最終被以支票存款的形式存入被以支票存款的形式存入 C C 銀行，則銀行，則 C C 銀行銀行的的 T T 形賬戶為：形賬戶為： 上述過程一直繼續(xù)下去，直到整個(gè)銀上述過程一直繼續(xù)下去，直到整個(gè)銀行系統(tǒng)活期存款新增加額（行系

40、統(tǒng)活期存款新增加額（10001000元）全部元）全部轉(zhuǎn)化為法定準(zhǔn)備金。這一過程用表表示出轉(zhuǎn)化為法定準(zhǔn)備金。這一過程用表表示出來：來： 銀行銀行活期存款增加額活期存款增加額D Dd d貸款增加額貸款增加額準(zhǔn)備金增加額準(zhǔn)備金增加額R RA A10001000800800200200B B800800640640160160C C640640512512128128 合計(jì)合計(jì) 5000 5000 4000400010001000 顯然，顯然，各各銀行銀行活期存款增加額活期存款增加額構(gòu)成了一個(gè)構(gòu)成了一個(gè)無窮遞減的等比數(shù)列，即無窮遞減的等比數(shù)列，即 1000 1000 ， 1000X1000X（ 1-1

41、-20% 20% ），）， 1000X1000X（ 1-20% 1-20% ）2 2 ，。 根據(jù)等比數(shù)列求和公式，可知根據(jù)等比數(shù)列求和公式，可知整個(gè)銀行系統(tǒng)整個(gè)銀行系統(tǒng)的的支票存款增加額為：支票存款增加額為： 1000 X 1/20% = 5000 1000 X 1/20% = 5000 反過來，在相同的條件下，銀行的準(zhǔn)備金反過來，在相同的條件下，銀行的準(zhǔn)備金初始減少初始減少 1000 1000 元，經(jīng)過一系列連鎖反應(yīng)后，元，經(jīng)過一系列連鎖反應(yīng)后，整個(gè)銀行系統(tǒng)的活期存款額將減少整個(gè)銀行系統(tǒng)的活期存款額將減少 5000 5000 元。元。這就是這就是多倍存款收縮多倍存款收縮。 n n活期存款活期

42、存款法定準(zhǔn)備金法定準(zhǔn)備金貸款貸款123nB（原始存款）（原始存款）B(1rd)1B(1rd)2B(1rd)n1rdBrdB(1rd)1rdB(1rd)2rdB(1rd)n1B(1rd)1B(1rd)2B(1rd)3B(1rd)nDDd d=B =B (1rd)n1 = B = B 1/ r 1/ rd dRR=r=rd dB B (1rd)n1 = = BB L= B L= B (1rd)n 活期存款的法定準(zhǔn)備金率活期存款的法定準(zhǔn)備金率rd小于小于1 1。 所以所以，假定活期存款的法定準(zhǔn)備金率，假定活期存款的法定準(zhǔn)備金率為為 r r ，銀行，銀行初始準(zhǔn)備金初始準(zhǔn)備金增加為增加為 R R ，則，

43、則在前面給出的三個(gè)假定條件下，整個(gè)銀行在前面給出的三個(gè)假定條件下，整個(gè)銀行系統(tǒng)的活期存款增加總額系統(tǒng)的活期存款增加總額 D Dd d 將為：將為： K Kd =d =1/r1/rd d 被稱為被稱為簡單存款乘數(shù)簡單存款乘數(shù)，它代表，它代表每每1 1元的準(zhǔn)備金變動所引起的銀行系統(tǒng)總存元的準(zhǔn)備金變動所引起的銀行系統(tǒng)總存款額的變動。款額的變動。 ddnddddrRrRrrrRD1)1 (11)1 ()1 ()1 (1 12 銀行除了保留法定存款準(zhǔn)備金外，出于銀行除了保留法定存款準(zhǔn)備金外，出于安全或應(yīng)付意外之需，還會保留一些安全或應(yīng)付意外之需，還會保留一些超額準(zhǔn)超額準(zhǔn)備金備金。超額準(zhǔn)備金越多，可貸資金

44、就越少，。超額準(zhǔn)備金越多，可貸資金就越少，商業(yè)銀行存款派生的能力就越?。怀~準(zhǔn)備商業(yè)銀行存款派生的能力就越?。怀~準(zhǔn)備金越少，可用于貸放的資金就越多，商業(yè)銀金越少，可用于貸放的資金就越多，商業(yè)銀行存款派生能力就越大。可見，超額準(zhǔn)備金行存款派生能力就越大?？梢姡~準(zhǔn)備金和存款派生能力之間是和存款派生能力之間是反方向變動反方向變動的關(guān)系，的關(guān)系，對貨幣供給量會產(chǎn)生重要影響。對貨幣供給量會產(chǎn)生重要影響。 我們假定銀行都持有一個(gè)我們假定銀行都持有一個(gè)固定比例固定比例（指商業(yè)銀行超過法定存款準(zhǔn)備金而保留指商業(yè)銀行超過法定存款準(zhǔn)備金而保留的準(zhǔn)備金占全部存款的比率，即的準(zhǔn)備金占全部存款的比率，即超額存款超

45、額存款準(zhǔn)備金率準(zhǔn)備金率e e ）的超額準(zhǔn)備金，這部分超額的超額準(zhǔn)備金，這部分超額準(zhǔn)備金在存款創(chuàng)造過程中所起的作用和法準(zhǔn)備金在存款創(chuàng)造過程中所起的作用和法定準(zhǔn)備金是完全一樣的。定準(zhǔn)備金是完全一樣的。此時(shí)存款乘數(shù)此時(shí)存款乘數(shù)就就變成了：變成了： K Kd d=1/=1/（r rd d+e+e） 客戶總會從銀行提取部分現(xiàn)金，我們假客戶總會從銀行提取部分現(xiàn)金，我們假定在活期存款增加的同時(shí)有部分將被以現(xiàn)金定在活期存款增加的同時(shí)有部分將被以現(xiàn)金的形式提取出來。這些漏損出來的現(xiàn)金都的形式提取出來。這些漏損出來的現(xiàn)金都不不再再參與存款的創(chuàng)造。因?yàn)楝F(xiàn)金漏損減少了客參與存款的創(chuàng)造。因?yàn)楝F(xiàn)金漏損減少了客戶的存款，銀

46、行可用于發(fā)放貸款的資金相應(yīng)戶的存款，銀行可用于發(fā)放貸款的資金相應(yīng)減少，派生的存款也會減少，所以它也是制減少，派生的存款也會減少，所以它也是制約存款派生規(guī)模的一個(gè)因素。約存款派生規(guī)模的一個(gè)因素。（下）（下） 提取的部分與活期存款總額之比稱為提取的部分與活期存款總額之比稱為現(xiàn)現(xiàn)金漏損率金漏損率c c（也稱為通貨比率），提現(xiàn)率高，（也稱為通貨比率），提現(xiàn)率高，意味著商業(yè)銀行可貸資金減少，就相應(yīng)減弱意味著商業(yè)銀行可貸資金減少，就相應(yīng)減弱了商業(yè)銀行存款派生的能力；反之，會相應(yīng)了商業(yè)銀行存款派生的能力；反之，會相應(yīng)增強(qiáng)商業(yè)銀行存款派生的能力。增強(qiáng)商業(yè)銀行存款派生的能力。此時(shí)存款乘數(shù)此時(shí)存款乘數(shù)就變成了：就

47、變成了： 由于定期存款的派生能力低于活期存款，由于定期存款的派生能力低于活期存款，各國中央銀行都針對商業(yè)銀行存款的不同種各國中央銀行都針對商業(yè)銀行存款的不同種類規(guī)定不同的法定準(zhǔn)備金率，通常定期存款類規(guī)定不同的法定準(zhǔn)備金率，通常定期存款的法定準(zhǔn)備金率要比活期存款的低。這樣即的法定準(zhǔn)備金率要比活期存款的低。這樣即便在法定準(zhǔn)備金率不變的情況下，便在法定準(zhǔn)備金率不變的情況下，定期存款定期存款與活期存款間的比率與活期存款間的比率改變也會引起實(shí)際的改變也會引起實(shí)際的平平均法定存款準(zhǔn)備金率均法定存款準(zhǔn)備金率改變。改變。（下）（下） 假設(shè)假設(shè)R Rt t: :定期存款準(zhǔn)備金定期存款準(zhǔn)備金, , D Dt t:

48、 :定期存款。定期存款。 則則定期存款定期存款的的法定準(zhǔn)備金率法定準(zhǔn)備金率是是 ， 定期存款占活期存款的比例為定期存款占活期存款的比例為 ， 則則定期存款準(zhǔn)備金定期存款準(zhǔn)備金: :此時(shí)存款乘數(shù)此時(shí)存款乘數(shù)就變成了：就變成了： K Kd d = = ( (本章結(jié)束）本章結(jié)束）tdttdtttrtDRrtDrDRtttDRr dtDDt 商業(yè)銀行的職能，商業(yè)銀行的性質(zhì)和特點(diǎn)，總商業(yè)銀行的職能，商業(yè)銀行的性質(zhì)和特點(diǎn)，總分行制度，商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)，原始存款、派分行制度，商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)，原始存款、派生存款與存款貨幣，銀行創(chuàng)造信用貨幣的過程，生存款與存款貨幣，銀行創(chuàng)造信用貨幣的過程，存款貨幣創(chuàng)造得以

49、實(shí)現(xiàn)的兩個(gè)基本條件，存款派存款貨幣創(chuàng)造得以實(shí)現(xiàn)的兩個(gè)基本條件，存款派生時(shí)的制約因素，存款乘數(shù)。生時(shí)的制約因素，存款乘數(shù)。 活期存款又稱活期存款又稱支票存款支票存款，是一種可以由存，是一種可以由存款人隨時(shí)開出支票提取或支付的存款。開立這款人隨時(shí)開出支票提取或支付的存款。開立這種存款帳戶的目的是為了通過銀行進(jìn)行各種支種存款帳戶的目的是為了通過銀行進(jìn)行各種支付結(jié)算。對存戶在存款額內(nèi)開出的支票，銀行付結(jié)算。對存戶在存款額內(nèi)開出的支票，銀行有見票即付的義務(wù)；同時(shí)，存戶可以與銀行訂有見票即付的義務(wù)；同時(shí)，存戶可以與銀行訂立透支契約。由于活期存款存取頻繁，手續(xù)復(fù)立透支契約。由于活期存款存取頻繁，手續(xù)復(fù)雜，流

50、動性強(qiáng)，并需要提供相應(yīng)的服務(wù)，銀行雜，流動性強(qiáng)，并需要提供相應(yīng)的服務(wù)，銀行這一業(yè)務(wù)的成本較高，因此，當(dāng)今世界絕大多這一業(yè)務(wù)的成本較高，因此，當(dāng)今世界絕大多數(shù)銀行以活期存款不支付或僅支付少量的利息。數(shù)銀行以活期存款不支付或僅支付少量的利息。 雖然活期存款的平均期限很短，但在大量雖然活期存款的平均期限很短，但在大量流動過程中銀行總能獲得一些存款余額用于對流動過程中銀行總能獲得一些存款余額用于對外放款。外放款。 定期存款是一種由存戶預(yù)先約定期限的存款。定期存款是一種由存戶預(yù)先約定期限的存款。期限通常為期限通常為3 3個(gè)月、個(gè)月、6 6個(gè)月、個(gè)月、1 1年、年、3 3年、年、5 5年甚至更年甚至更長。

51、這種存款開戶手續(xù)簡便，存款時(shí)使用存款單，長。這種存款開戶手續(xù)簡便，存款時(shí)使用存款單，取款時(shí)憑銀行簽發(fā)的存款單。未到約定期限而要取款時(shí)憑銀行簽發(fā)的存款單。未到約定期限而要求提前提取時(shí)，銀行一般不予支付。但各銀行為求提前提取時(shí)，銀行一般不予支付。但各銀行為了爭取客戶，吸引存款，并不嚴(yán)格執(zhí)行這一規(guī)定。了爭取客戶，吸引存款，并不嚴(yán)格執(zhí)行這一規(guī)定。提前提取，銀行往往要在利息支付上給予一定的提前提取，銀行往往要在利息支付上給予一定的懲罰。定期存款的利率一般高于活期存款的利率。懲罰。定期存款的利率一般高于活期存款的利率。定期存單可以作為定期存單可以作為抵押品抵押品取得銀行貸款。對銀行取得銀行貸款。對銀行而言

52、，定期存款存期固定而且比較長，支取的頻而言，定期存款存期固定而且比較長，支取的頻度小，從而為銀行提供了穩(wěn)定的資金來源，對銀度小，從而為銀行提供了穩(wěn)定的資金來源，對銀行的長期貸款和投資有重要的意義。行的長期貸款和投資有重要的意義。 儲蓄存款主要是針對儲蓄存款主要是針對居民個(gè)人居民個(gè)人積蓄貨幣之需積蓄貨幣之需所開辦的一種存款業(yè)務(wù)。儲蓄存款往往所開辦的一種存款業(yè)務(wù)。儲蓄存款往往也分為也分為活活期儲蓄存款和定期儲蓄存款兩種。期儲蓄存款和定期儲蓄存款兩種?；钇趦π畲婵罨钇趦π畲婵顟{存折存取，不使用支票，手續(xù)比較簡單。由于憑存折存取，不使用支票，手續(xù)比較簡單。由于活期儲蓄存款的存款人只需持存折即可向銀行提活期儲蓄存款的存款人只需持存折即可向銀行提款，是一種不穩(wěn)定的存款，因而其利率水平較低?？睿且环N不穩(wěn)定的存款，因而其利率水平較低。但但定期儲蓄存款定期儲蓄存款由于戶頭分散，每戶存款數(shù)額較由于戶頭分散，每戶存款數(shù)額較小，又能獲取一些利息，因而它的穩(wěn)定性要高于小，又能獲取一些利息，因而它的穩(wěn)定性要高于一般活期存款，可以成為銀行比較穩(wěn)定的資金來一般活期存款，可以成為銀行比較穩(wěn)