電力公司財務(wù)風險控制體系研究

1、電力公司財務(wù)風險控制體系研究摘要：電力企業(yè)是城市目前發(fā)展中的一項關(guān)鍵主體，其職能發(fā)揮情 況的良好與否將直接對人民的生活以及企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)生影響。而在目前我國 部分地區(qū)的電力公司中，卻經(jīng)常由于在財務(wù)方面風險的存在對其職能發(fā)揮 產(chǎn)生了一定的影響。在本文中，將就電力公司財務(wù)風險控制體系進行一定 的研究。abstract： electric power enterprise is a key subject in the development of city at present, whose function display situation has direction influence on p

2、eople" s life and enterprise production. howeverthe function display of some power enterprises in some regions of china is affected by the financial risk this article studies the financial risk conirol of electric power enterprises.關(guān)鍵詞：電力公司；財務(wù)風險；控制體系key words： electric power company； financial

3、risk； control system中圖分類號：f406. 72文獻標識碼：a文章編號:1006-4311 (2016) 07-0063-030引言在市場經(jīng)濟中，市場環(huán)境的多變性、市場競爭的激烈以及企業(yè)內(nèi)部管 理中的問題都會給企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動帶來諸多不利影響，嚴重時會導致 企業(yè)陷入財務(wù)危機，甚至破產(chǎn)。開展全面風險管理工作，這既是提高企業(yè) 經(jīng)營管理水平、增強企業(yè)競爭力和抗風險能力、促進企業(yè)健康發(fā)展的必然 需求，也是社會主義市場經(jīng)濟體制fi益完善對企業(yè)提出的更高要求，更是 我國企業(yè)面對國際國內(nèi)兩個市場、順應經(jīng)濟全球化潮流的必然選擇。我國的電力公司在近年來發(fā)展較迅速，但絕大多數(shù)公司急于發(fā)展而忽

4、 視了經(jīng)營風險，沒有風險預警和防范機制。任何市場突變、產(chǎn)能擴張、技 術(shù)更新、環(huán)保等因素都會給企業(yè)帶來財務(wù)壓力，進而導致財務(wù)風險。因此, 建立和完善一個有效的財務(wù)風險預警系統(tǒng)更加迫切，及時發(fā)現(xiàn)導致財務(wù)狀 況惡化的原因，使經(jīng)營者及時采取預防和控制措施，避免財務(wù)風險擴大。1電力公司財務(wù)風險的特征及現(xiàn)狀分析1.1財務(wù)風險的特征財務(wù)風險作為一種客觀的經(jīng)濟現(xiàn)象，明顯的表現(xiàn)出如下特征：1.1.1客觀性由于客觀世界的復雜性和人類認識世界的局限性，風險的發(fā)生是不可 避免的，也就是說不應該期望事物的發(fā)展會完全處于受控狀態(tài)。風險的客 觀性對財務(wù)風險的研究也是很重要的，研究財務(wù)風險的目的是為了控制財 務(wù)風險，減少財務(wù)

5、損失，同時也必須認識到完全消除財務(wù)風險是不可能的, 但是可以通過一定的途徑將其控制在合理的、可接受的范圍內(nèi)。1. 1.2不確定性財務(wù)風險作為一種現(xiàn)象，其存在是客觀的、確定的，然而具體到某一 企業(yè)，財務(wù)風險是否發(fā)牛以及程度強弱又是不確定的。從財務(wù)風險的不確定性可以得出財務(wù)風險的可控制性，由于具體風險的發(fā)生和程度受有限因 素的影響，如果對具體風險的相關(guān)因素充分了解并有效控制，則可以控制 具體風險的發(fā)生和程度。1. 1.3相對性財務(wù)風險不是一成不變的，它可以隨著一定條件發(fā)生轉(zhuǎn)化，或者加強 或者削弱，也就是說財務(wù)風險不是一個常數(shù)，而是一個變數(shù)。財務(wù)風險與 收益在一定條件下會互相轉(zhuǎn)化。風險是可能出現(xiàn)的損

6、失，但在某些條件下, 由于主觀因素的影響，可能避免損失的發(fā)生，或者降低風險造成的損失， 從而取得較高的收益。1. 1.4收益性風險不同于危險，危險是指某項活動很難成功，很可能失敗，而風險 同時還孕育著收益的可能。一般情況下，風險與收益是成正比的，即風險 越大收益越高，風險越小收益越小。收益與風險的匹配性是市場競爭的結(jié) 果。1. 1.5復雜性首先，財務(wù)風險的成因是復雜的；有經(jīng)營者口身的原因，有經(jīng)營者以 外的原因；有可預測的原因，有不可預測的原因；有自然原因，有社會原 因；有直接原因，有間接原因等。其次，財務(wù)風險的表現(xiàn)形式、影響力和 作用力是復雜的。再次，人們對事物的認識過程是由淺入深，逐步認識的

7、。 這些原因加在一起，就使得財務(wù)風險表現(xiàn)出復雜的一面。1.2財務(wù)風險控制現(xiàn)狀在我國目前部分地區(qū)的電力公司中，其在財務(wù)方面存在著以下問題：第一，在我國電力企業(yè)體制改革的背景下，這部分電力公司在風險以及財務(wù)方面還沒有嚴格按照我國推行的體制開展工作，在實際工作中還存在著 統(tǒng)一核算、統(tǒng)一預算等方式。在該種情況下，雖然企業(yè)對財務(wù)的集中控制 進行了實現(xiàn)，但在風險控制的方法以及手段方面還較為單一，并沒有對風 險控制的專門機構(gòu)進行成立；第二，在總分模式下，電力公司作為隸屬單位僅僅對成本進行核算，并不存在盈利方面的壓力。在該種運行模式下， 下屬公司則經(jīng)常出現(xiàn)向總公司一味索取費用的情況，甚至會通過多報預算方式的應

8、用提升定資產(chǎn)價位。而對于部門來說，由于在內(nèi)控制度上的不健全，即使發(fā)現(xiàn)該種問題，也很難對其進行處理與執(zhí)行；第三，在發(fā)電企 業(yè)運行成本中，折舊在其中占據(jù)著較大的比例，而對于重要的收入來源- 電價來說，其卻在國家的控制下不能夠及時上漲，并因此使很多公司出現(xiàn) 資產(chǎn)負債率虛高以及收益水平較低的特點。而在電力公司實際工作開展 中，也并沒有對該問題進行深入的研究。2電力公司構(gòu)建財務(wù)風險控制體系框架的必要性 在風險控制體系建設(shè)中，需要做好以下原則的掌握：第一，風險預防處理。對于該內(nèi)容而言，其是電力企業(yè)確定風險控制冃標的重耍耍求。電 力公司在運行中，由于影響因素較多、環(huán)境變化較快，不可避免的會出現(xiàn) 風險損失情況

9、，就需要電力公司能夠以針對性策略以及措施的應用做好這 部分風險的處理，即通過風險處理、風險預防的積極結(jié)合更好的達成風險 控制目標；第二，顧全產(chǎn)業(yè)鏈。電力企業(yè)屬于一種技術(shù)、資金密集型產(chǎn)業(yè), 具有著投資規(guī)模大以及建設(shè)周期長等特點，根據(jù)此種特點，就需耍公司在 自身財務(wù)風險控制工作開展中能夠?qū)υ摦a(chǎn)業(yè)鏈上的其他主體進行合理的 兼顧，在把握全局的基礎(chǔ)上實現(xiàn)利益最大化；第三，局部整體結(jié)合。輸電以及配電是電力公司工作開展的主要業(yè)務(wù)，對于這部分環(huán)節(jié)來說，在實際 操作中都具有財務(wù)風險的發(fā)生可能。對此，在對風險控制策略進行制定時, 就需要能夠?qū)Σ煌h(huán)節(jié)對企業(yè)風險可能產(chǎn)生的彫響進行綜合性的考慮，避 免過于注重局部風險

10、的控制而對整個公司的整體利益造成損害。3電力公司財務(wù)風險控制體系主體架構(gòu)電力公司財務(wù)風險控制體系主體架構(gòu)如圖1所示。4電力公司財務(wù)風險控制體系的實施過程4. 1財務(wù)風險識別在財務(wù)風險控制系統(tǒng)中，其以發(fā)電公司的風險管理部門為主導，在結(jié) 合電力公司財務(wù)冃標以及戰(zhàn)略的基礎(chǔ)上，對不同財務(wù)部門積極協(xié)調(diào)，通過 對公司內(nèi)、外部風險信息的收集以及財務(wù)環(huán)境的分析，對風險案例庫以及 風險識別清單進行建立。在該項工作開展的過程中，公司的風險管理部門 則能夠?qū)具\行過程屮可能對公司財務(wù)目標產(chǎn)生影響的因素進行及時 的把握以及更新。對于風險識別因素來說，其根據(jù)時限的不同可以分為定 期以及不定期這兩種類別，而在完成識別、

11、獲得結(jié)果z后，則需耍提交由 委員會對其進行審核。4. 2財務(wù)風險量對于掌握的風險，為了對該風險在后續(xù)公司運行中發(fā)生的可能性進行 掌握，則需要對相關(guān)影響信息進行積極的收集、匯總，在對其發(fā)生可能性 分析提供數(shù)據(jù)基礎(chǔ)的同時實現(xiàn)公司的穩(wěn)定運行。為了更好的對風險進行分 類，則可以在上述數(shù)據(jù)科學分析的基礎(chǔ)上，聯(lián)系企業(yè)實際將風險因素劃分 為很高、高、中等、低以及很低這五個級別，并根據(jù)其風險發(fā)生可能性的 不同進行針對性的處理。4. 3財務(wù)風險控制財務(wù)風險控制是最主要的職能。它包括三項關(guān)鍵的財務(wù)控制措施：第 一，內(nèi)控評價。通過每年對內(nèi)控工作開展的評價，對該階段以來發(fā)生的問 題以及事項等進行全面的評估，在對隱藏風

12、險進行揭示的同時對執(zhí)行以及 設(shè)計層面的問題做好掌握；第二，風險巡查。該機制是公司對運行風險進 行監(jiān)控的一種手段，通過循環(huán)盤查方式的應用，則能夠?qū)ο聦賳挝灰约罢?個管轄網(wǎng)絡(luò)的控制效果以及風險情況進行掌握，在自身管理機制不斷健全 的基礎(chǔ)上提升公司的風險管控能力；第三，現(xiàn)場稽查。日?；橹饕菍?會計憑證、財務(wù)報表、財務(wù)檔案等資料的市核，是保證公司財務(wù)工作合法、 合規(guī)開展的重要手段，在保證會計信息具有高度準確性以及真實性的同時 提升核算工作質(zhì)量。4. 4財務(wù)漏洞補救在財務(wù)風險控制工作開展中，當發(fā)現(xiàn)財務(wù)存在漏洞情況吋，則需要及 時采取措施做好處理：第一，電力公司需要提前對財務(wù)漏洞的管理機構(gòu)進 行建立，

13、其職能是對公司存在的漏洞情況進行控制、并評估這部分漏洞造 成的損失。對于該漏洞管理部門而言，其需要同公司的其他部門保持獨立, 直接由公司管理層領(lǐng)導，以此在提升該部門反應速度的同時能夠在公司發(fā) 生漏洞情況時最快進行處理；第二，要建立起具有公開、統(tǒng)一的風險公布 機制。通過該機制的建立，則能夠在風險問題出現(xiàn)時，保證整個個公司口 徑的一致性，避免因傳聞的多樣性擾亂群體思想、加劇危害影響；第三， 在發(fā)生漏洞情況之后，公司需要及時對整個事件的發(fā)生脈絡(luò)進行調(diào)查，并 對該漏洞發(fā)牛原因以及所體現(xiàn)出的不足之處進行總結(jié)，在此基礎(chǔ)上及時制 定措施進行處理。4. 5預算差異監(jiān)控在該項工作中，需要做好以下方面內(nèi)容的把握：

14、第一，資金流變化。 對于電力公司而言，資金流是其生存的重耍根本，需耍在保證其正常運轉(zhuǎn) 的同時聯(lián)系環(huán)境變化進行調(diào)整，更好地實現(xiàn)財務(wù)風險的防范。市場利率、 原材料價格以及電力收入等都同資金流具有聯(lián)系；第二，現(xiàn)金預算管理。 通過現(xiàn)金預算的良好編制以及管理，則能夠使公司更為科學的實現(xiàn)資金的 籌集以及使用。對于電力公司而言，其現(xiàn)金預算包括有現(xiàn)金支出、收入、 籌集以及運用這幾個部分。對了保證評估的準確性，電力公司可以通過凈 收益調(diào)整以及現(xiàn)金收支法實現(xiàn)其編制；第三，財務(wù)關(guān)系。債權(quán)債務(wù)關(guān)系是 電力公司最為常見的財務(wù)關(guān)系，將對整個公司的財務(wù)運行情況產(chǎn)生影響。 對此，則需要公司能夠保持同債權(quán)人的良好關(guān)系，并做好債

15、務(wù)的定期清償。5財務(wù)風險控制體系的實施保障5. 1提升決策質(zhì)量在電力公司發(fā)展中，財務(wù)決策是非常重要的一項工作，決策的正確與 否，將直接對整個公司的財務(wù)管理產(chǎn)生影響。為了對財務(wù)風險進行有效的 防范，管理人員在進行抉擇時，則需要對各種可能對決策產(chǎn)生影響的情況 進行考慮，通過定量分析方式的應用對決策過程中的主觀性進行降低。如 在固定資產(chǎn)項冃決策中，則需耍對不同方案的投資回收期、報酬率以及凈 現(xiàn)值等指標進行科學的計算，在對不同方案結(jié)果綜合評價的基礎(chǔ)上對最優(yōu) 的投資方案進行選擇，以此在降低決策失誤比例的同時規(guī)避財務(wù)風險。5. 2加強政策執(zhí)行在部分電力公司中，其對于不同類型的報表數(shù)據(jù)往往以逐級上報的方 式

16、進行操作，由于層級較多，則因此使財務(wù)管理存在著效率不高以及反映 較慢等情況，并以此對財務(wù)風險控制功能的發(fā)揮產(chǎn)生了一定的限制。在未 來工作中，需要積極加強公司內(nèi)部的信息化建設(shè)，通過綜合信息平臺的建 設(shè)對公司的資金信息、人力信息以及財務(wù)等信息進行包涵，在保證信息傳 輸及時性、準確性的同時對行業(yè)信息共享進行實現(xiàn)。5. 3提升員工意識財務(wù)風險的控制離不開電力公司全體成員的支持與參與，只有所有員 工都形成良好的風險意識，才能夠在風險來臨時做好正確的識別以及應 對。對此，則需要電力公司能夠從以下方面入手：第一，加強人員選拔。 財務(wù)部門是電力公司的關(guān)鍵部門，財務(wù)人員素質(zhì)情況將直接影響到公司的 財務(wù)風險防范效

17、果，對此，就需要做好人員的選拔工作，保證能夠?qū)I(yè) 水平高、綜合能力強、具冇良好責任意識的人員吸納到財務(wù)部門當中；第 二，更新管理理念。對于電力公司而言，其風險因素不僅在理財環(huán)節(jié)存在, 其他部門決策也將對公司的財務(wù)情況產(chǎn)牛影響，對此，則需要積極轉(zhuǎn)變意 識，通過對各個部門的調(diào)動使其能夠共同參與到財務(wù)風險控制工作當中， 在對財務(wù)風險進行消除、防范的基礎(chǔ)上降低公司財務(wù)損失。5. 4選擇合理措施在面對財務(wù)風險時，良好、科學的措施應用是十分必耍的。冃前，電 力公司對于風險的防范技術(shù)有很多，如風險降低法、風險轉(zhuǎn)移法、風險回避法以及風險固化法等，對于這部分方式來說，每一種都具有獨特的特點 以及使用范圍，作為

18、電力公司，在實際運行中則需要充分聯(lián)系自身特點， 對相關(guān)方式進行適當?shù)倪x擇與應用。此外，也需要對資金使用監(jiān)督制度進 行建立，通過資金投放管理的加強優(yōu)化管理效果。6風險控制效果評估上海電力股份有限公司是由上海市電力公司和中國華東電力集團公 司作為發(fā)起人共同設(shè)立，由中國電力投資集團控股的大型發(fā)電公司，主營 電力發(fā)電和熱力發(fā)電。在20112012年間，公司的流動資產(chǎn)大幅度下降，流動比率小于2（2是安全值），說明上海電力的短期償債能力低于市場一般水平?？偣?根據(jù)這一情況，適當調(diào)幣了風險控制體系，重點對資金流動及收支情況加 強了管理與控制，運行一階段后資金運行恢復正常。根據(jù)公司2014年度 經(jīng)審計的財務(wù)報告，2014年度上海電力實現(xiàn)凈利潤724, 569, 694. 25元, 扣除按當期凈利