銀行對公司215萬美元信用證項(xiàng)下進(jìn)口押匯的調(diào)查報(bào)告

1、銀行對公司215萬美元信用證項(xiàng)下進(jìn)口押匯的調(diào)查報(bào)告公司向我行申請進(jìn)口押匯215萬美元，用于信用證項(xiàng)下對外付匯，期限6個(gè)月，擔(dān)保方式信用，執(zhí)行利率為libor+4%。我們對客戶情況及該筆業(yè)務(wù)進(jìn)行了認(rèn)真全面調(diào)查，現(xiàn)將情況報(bào)告如下：一、企業(yè)基本情況（一）客戶概況：公司前身為成立于1984年9月的高密織帶廠，1987年8月更名為山東省高密縣毛巾廠，轉(zhuǎn)產(chǎn)毛巾，1994年6月更名為山東高密毛巾廠，1999年根據(jù)高密市委、市政府的有關(guān)精神要求，高密毛巾廠整體改制為有限公司，改名山東潔玉紡織有限公司。后經(jīng)山東省經(jīng)濟(jì)體制改革辦公室出具的魯體改函字(2002) 3 號關(guān)于同意山東潔玉紡織有限公司變更為山東潔玉紡織

2、股份有限公司的函的批準(zhǔn)，由山東潔玉紡織有限公司全體股東作為發(fā)起人，整體改制變更為股份有限公司。經(jīng)過歷次名稱變更，更名為公司。2006 年11 月該公司完成了首次公開發(fā)行境內(nèi)上市人民幣普通股a 股的工作，并在深圳證券交易所掛牌上市。該公司屬大型民營企業(yè)，法定代表人孫日貴，現(xiàn)實(shí)收資本93848萬元。該公司是以生產(chǎn)毛巾及巾被系列產(chǎn)品、裝飾布和床上用品為主的自營進(jìn)出口企業(yè)，所屬行業(yè)：紡織業(yè)；企業(yè)規(guī)模：大型。廠區(qū)位于高密市朝陽街道孚日街和城北孚日工業(yè)園，企業(yè)占地面積4000畝，其土地使用權(quán)取得方式為國有出讓，現(xiàn)有職工2萬多人，總資產(chǎn)68.92億元,公司主導(dǎo)產(chǎn)品年生產(chǎn)能力為45000噸毛巾系列產(chǎn)品、320

3、0萬米裝飾布系列產(chǎn)品，產(chǎn)品有2000多個(gè)花色品種。該公司是中國規(guī)模最大、出口創(chuàng)匯最多的專業(yè)中高檔巾被系列產(chǎn)品、床上用品、裝飾布生產(chǎn)和銷售的現(xiàn)代化家用紡織品集團(tuán)，產(chǎn)品被國家科學(xué)技術(shù)部、商務(wù)部、國家技術(shù)監(jiān)督總局、國家環(huán)?？偩峙鷾?zhǔn)為國家重點(diǎn)新產(chǎn)品，被國家質(zhì)量監(jiān)督檢驗(yàn)檢疫總局評為免檢產(chǎn)品?！版谌铡迸票簧虅?wù)部列入“重點(diǎn)培育和發(fā)展的出口名牌”，毛巾系列、臺布系列產(chǎn)品被評為“中國名牌產(chǎn)品”，床上用品等被認(rèn)定為山東省名牌產(chǎn)品， 孚日商標(biāo)被評為山東省著名商標(biāo)，公司被省工商局認(rèn)定為免檢企業(yè)。該公司產(chǎn)品暢銷日本、美國、加拿大、香港、韓國、俄羅斯、歐洲、中東等二十多個(gè)國家和地區(qū)。出口創(chuàng)匯連續(xù)十二年保持國內(nèi)同行業(yè)第一，

4、該公司曾先后榮獲“山東省優(yōu)秀自營進(jìn)出口生產(chǎn)企業(yè)”、 “山東省進(jìn)出口百強(qiáng)企業(yè)”、“全國守合同重信用企業(yè)”、“全國出口商品質(zhì)量穩(wěn)定企業(yè)” 、“中國紡織企業(yè)文化建設(shè)知名企業(yè)”等多項(xiàng)榮譽(yù)稱號，是我市出口創(chuàng)匯和納稅骨干企業(yè)。（二）股本變化情況：該公司自改制后經(jīng)歷6次股本變化，其中改制之初股本16268萬元，2005年利潤分配10股送10股，股本增加為32535萬元；2006年11月24日發(fā)行人民幣a股7900萬股，股本增加為40435萬元；2006年利潤分配10股送3股，股本增加為52565萬元；2007年12月20日增發(fā)人民幣a股1億股, 股本增加為62565萬元；2007年度利潤分配10股送5股，股

5、本增加為現(xiàn)在的93848萬元。該股本與企業(yè)報(bào)表、驗(yàn)資報(bào)告、營業(yè)執(zhí)照金額相符。主要股東持股數(shù)額及比例情況：股東名稱持股數(shù)額（萬股）持股比例%1山東孚日控股股份有限公司19233.6120.492孫日貴9917.3810.573單秋娟3434.383.664孫勇2990.653.195楊寶坤1720.111.83（三）公司章程關(guān)于融資、擔(dān)保的規(guī)定。該公司章程第一百一十九條規(guī)定，董事會(huì)有權(quán)決定公司對外投資、收購出售資產(chǎn)、資產(chǎn)抵押、對外擔(dān)保事項(xiàng)、委托理財(cái)、關(guān)聯(lián)交易等事項(xiàng)。（四）經(jīng)營者素質(zhì)公司董事長，1955年出生，大專學(xué)歷，省人大代表,是孚日集團(tuán)的創(chuàng)始人，以實(shí)干著稱，有20多年的行業(yè)經(jīng)營管理經(jīng)驗(yàn)，開拓

6、力強(qiáng)，富有創(chuàng)新精神，道德品質(zhì)高尚，先后榮獲 “全國紡織企業(yè)家創(chuàng)業(yè)獎(jiǎng)”、 “山東省優(yōu)秀共產(chǎn)黨員” 、“中國紡織企業(yè)文化建設(shè)十大創(chuàng)新人物”等榮譽(yù)稱號。其公司董事會(huì)成員七人，具有豐富的經(jīng)營管理經(jīng)驗(yàn)，集體觀念強(qiáng)，團(tuán)結(jié)一致。該公司在十幾年的發(fā)展過程中，依靠“誠實(shí)做人、誠懇待人、誠心辦事”的企業(yè)價(jià)值觀，確立了自己在中國家紡領(lǐng)域的龍頭地位，也逐漸形成了一套適合企業(yè)發(fā)展的科學(xué)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)娜诵曰芾頇C(jī)制，保證了企業(yè)的良性發(fā)展，其管理層人員誠實(shí)守信無不良記錄。二、生產(chǎn)經(jīng)營狀況（一）近三年及最近一期主導(dǎo)產(chǎn)品生產(chǎn)、銷售、效益情況單位：萬元、噸、萬米主要產(chǎn)品名稱毛巾系列床品、裝飾布產(chǎn)量（噸）本期止累計(jì)590453604萬米上

7、年（2009年）572563127萬米前一年（2008年）512242975萬米銷量（噸）本期止累計(jì)566273577萬米上年（2009年）533543034萬米前一年（2008年）515162840萬米產(chǎn)（進(jìn)）銷率（%）本期止累計(jì)95.91%99.24%上年（2009年）93.18%97.03%前一年（2008年）100.57%95.46%銷售收入 （萬元）本期止累計(jì)262911.6364616上年（2009年）23378147683前一年（2008年）23915643743主營業(yè)務(wù)利潤 （萬元）本期止累計(jì)58189.721231上年（2009年）51018711前一年（2008年）5476

8、24322平均單價(jià)（元）2010年（元）46.43元/kg18.06元/米2009年（元）43.82元/kg15.72元/米2008年（元）46.42元/kg14.42元/米（二）市場分析：紡織工業(yè)是我國傳統(tǒng)的支柱產(chǎn)業(yè)，在國民經(jīng)濟(jì)中具有重要地位。該公司所從事的家用紡織品生產(chǎn)是紡織工業(yè)的三大產(chǎn)業(yè)（家用紡織品、產(chǎn)業(yè)用紡織品和服裝）之一。目前家用紡織品市場前景廣闊，發(fā)展?jié)摿薮?。從國?nèi)市場來看，隨著我國國民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展，居民可支配收入的不斷增長，生活習(xí)慣和消費(fèi)觀念的轉(zhuǎn)變，人們對家用紡織品的需求在數(shù)量和質(zhì)量上都有了更高的要求，家用紡織品成為中國紡織工業(yè)三大產(chǎn)業(yè)中增長速度最快的產(chǎn)業(yè)。另一方面從國際市場

9、情況看，我國家用紡織品已暢銷五大洲。中國加入wto 以后，根據(jù)世界紡織品服裝協(xié)議（atc）規(guī)定，紡織品服裝出口已于2005 年1 月1 日取消所有配額限制。配額限制取消后，我國家用紡織品已全面進(jìn)入美國、加拿大、歐盟等原配額設(shè)限地區(qū)，家用紡織品出口的數(shù)量和金額都獲得巨大增長，未來該公司所處的家用紡織品行業(yè)具有更大的發(fā)展前景。該公司將圍繞“做強(qiáng)巾被主業(yè)，豐富家紡產(chǎn)品，面向全球市場，打造民族品牌”的發(fā)展戰(zhàn)略，以市場為導(dǎo)向、產(chǎn)品創(chuàng)新為支撐、機(jī)制靈活為基石，發(fā)揮現(xiàn)有規(guī)模、技術(shù)、管理、市場等優(yōu)勢，抓住入世良好機(jī)遇，在做大做強(qiáng)巾被主業(yè)的同時(shí)，積極拓展高附加值家用紡織品。該公司將通過實(shí)施上述發(fā)展戰(zhàn)略實(shí)現(xiàn)以下三

10、大目標(biāo)：一是形成以巾被和裝飾布兩大系列產(chǎn)品的主營業(yè)務(wù)，二是形成以日本市場、歐洲市場、美國市場和國內(nèi)市場為主要市場的四大市場格局，三是形成由“孚日”、“孚日.潔玉”、“孚日.賽維斯”三大品牌構(gòu)成的高、中、低立體式產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和品牌體系，力爭在三到五年內(nèi)將該公司發(fā)展成為世界上最大最強(qiáng)的綠色家用紡織品生產(chǎn)企業(yè)。（三）近兩年投產(chǎn)主要項(xiàng)目情況近兩年投產(chǎn)主要項(xiàng)目情況 單位：萬元項(xiàng)目名稱設(shè)計(jì)產(chǎn)能固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目銀行借款建設(shè)時(shí)間投產(chǎn)時(shí)間目前經(jīng)營狀況高檔巾被生產(chǎn)線改造780噸 4564 02008-1-202008-6-30經(jīng)營良好裝飾面料織造工序改造624噸292702007-11-302009-3-31經(jīng)營良好

11、以上為該公司近兩年投入的主要項(xiàng)目，目前已投產(chǎn)項(xiàng)目基本達(dá)到預(yù)期產(chǎn)能，建設(shè)期的項(xiàng)目將按照企業(yè)預(yù)定計(jì)劃到期完工并投入使用。（四）客戶環(huán)保、安全生產(chǎn)情況。該公司通過了環(huán)境管理體系認(rèn)證，公司環(huán)境管理體系符合國家gb/t24001-2004 idt iso 14001:2004標(biāo)準(zhǔn)。2010年3月經(jīng)高密市環(huán)境保護(hù)局監(jiān)測，該公司污水處理排放達(dá)標(biāo)。三、財(cái)務(wù)狀況（一）資產(chǎn)負(fù)債分析近幾年資產(chǎn)負(fù)債情況如下表： 單位：萬元 項(xiàng) 目2008年2009年2010年總資產(chǎn)634071647088689233流動(dòng)資產(chǎn)376899350944375126貨幣資金506682502936008存貨1311168684810532

12、1應(yīng)收賬款222002568432095其他應(yīng)收款169966195021199467固定資產(chǎn)205043201086182750無形資產(chǎn)103711367918809負(fù)債總額383878395952420191流動(dòng)負(fù)債375878339952361479短期借款312855296853298450應(yīng)付票據(jù)000應(yīng)付賬款502523562253889其他應(yīng)付款39901301967未交稅金3736214867長期借款80005600058712所有者權(quán)益250193251136269042實(shí)收資本938489384893848資本公積132114133353133353盈余公積77128809

13、10599未分配利潤1651915126312422010年末，該公司資產(chǎn)總額689233萬元，較去年同期增加42145萬元，增長6.51%，其中流動(dòng)資產(chǎn)375126萬元，較去年同期增加24182萬元，主要是貨幣資金、存貨和應(yīng)收賬款增加所致；固定資產(chǎn)182750萬元，較去年同期減少18336萬元，主要是計(jì)提折舊所致。同期負(fù)債總額420191萬元，較去年增加24239萬元，增長6.12%；其中銀行貸款總額為332162萬元，較同期減少20691萬元，下降5.86%。凈資產(chǎn)269042元，較同期增加17906萬元，增長7.13%。1、近三年償債指標(biāo)變化項(xiàng) 目2008年2009年2010年行業(yè)平均值

14、資產(chǎn)負(fù)債率%60.5461.1960.9752.53流動(dòng)比率%100.27103.23103.78100.54速動(dòng)比率%65.3977.6974.6478.4總債務(wù)/ebitda7.024.966.236.87已獲利息倍數(shù)1.621.963.584.86經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量/總債務(wù)-0.120.090.140.06截止2010年末，該公司資產(chǎn)負(fù)債率60.97%，差于行業(yè)平均值，原因是企業(yè)前幾年通過負(fù)債擴(kuò)張速度較快，負(fù)債增加較多；流動(dòng)比率103.78%,好于行業(yè)平均值；速動(dòng)比率74.64%，略差于行業(yè)平均值。速動(dòng)比率略差的原因是該企業(yè)存貨較大，存貨較大的主要原因是該公司從購入原材料直至產(chǎn)品售出是一

15、個(gè)完整的、較長的產(chǎn)業(yè)鏈，因其生產(chǎn)規(guī)模大，需要大量的棉花和棉紗等原材料；部分產(chǎn)品工藝復(fù)雜，工序較多，生產(chǎn)周期較長,在產(chǎn)品數(shù)額較大；作為出口創(chuàng)匯企業(yè)，由于完成訂單生產(chǎn)任務(wù)長達(dá)2-3個(gè)多月，為了下月按時(shí)出口交貨，其成品庫存相對較大；存貨結(jié)構(gòu)較合理，不存在產(chǎn)品積壓、滯銷等情況?？倐鶆?wù)/ebitda為6.23，好于行業(yè)平均值；已獲利息倍數(shù)3.58，差于行業(yè)平均值，好于行業(yè)較低值；經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量/總債務(wù)為0.14，優(yōu)于行業(yè)平均值，接近行業(yè)良好值。2、對重點(diǎn)科目的分析：流動(dòng)資產(chǎn)科目：2010年末，貨幣資金36008萬元，全部是銀行存款，其中保證金存款7461萬元，明細(xì)如下：存款行存款額其中：保證金高密建

16、行12,925 高密中行12,011 7381高密農(nóng)行4,080 高密工行374780濰坊農(nóng)發(fā)1,050 濰坊交行731 高密農(nóng)發(fā)行213 濟(jì)南中信205 濰坊商行136 其他910 合計(jì)36,008 7461較同期增加10979萬元，原因是建行年末放貸未使用。存貨105321萬元，構(gòu)成分別是原材料33098萬元、在產(chǎn)品39920萬元、產(chǎn)成品31322萬元、周轉(zhuǎn)材料981萬元；較同期增加18473萬元，增加的原因是原材料庫存增加8200萬元，產(chǎn)成品庫存增加7300萬元。應(yīng)收帳款32095萬元，較同期增加6411萬元，增加的原因是公司銷售收入同比增加，同時(shí)公司為開拓歐美等國際市場,對部分信譽(yù)比較

17、好、合作期限比較長的老客戶給予了較寬松的貨款回收期；帳齡1年之內(nèi)的占96.4%，其中75%以上賬齡在1-3個(gè)月之內(nèi)，到期均能收回；前十大應(yīng)收賬款單位如下：單位名稱累計(jì)銷售收入余額應(yīng)收賬款余額占比%泰來家紡 (taylor hometextiles (hk) co.,ltd t/t 45 香港29,350.86 3,606.71 11.24%chf industries inc. 美國 t/t15,547.87 3,177.72 9.90%高密市賽維絲紡織品銷售有限公司10,359.81 1,955.68 6.09%蘭鵬(lan_peng co.,ltd) 俄羅斯 t/t 207,921.44

18、1,641.79 5.11%王亮19831,707.62 1,575.37 4.91%宜家 ikea handels t/t3,113.30 1,243.07 3.87%hema荷蘭 歐洲 t/t 457,677.33 1,150.84 3.58%尤尼克(unique performance.inc) 美國 l/c+t/t 151,818.40 1,078.54 3.36%keeco.llc 達(dá)記 t/t 美國2,801.85 992.98 3.09%振喬(trans industrial corporation) 美國 l/c 45 遠(yuǎn)期12,002.29 933.52 2.91%預(yù)付帳款1

19、5241萬元，較同期減少5971萬元，原因預(yù)付棉花款減少。前五大客戶是：序號客戶名稱余額1北京起重運(yùn)輸機(jī)械研究所1,180 2山東高密藍(lán)天環(huán)保工程有限公司543 3高密市峻峰紡織有限公司430 4淄博東浩紡織原料有限公司300 5濰坊森諾服飾有限公司290 其他應(yīng)收款199468萬元，較同期增加4447萬元,原因是該公司實(shí)行集權(quán)管理，對外由本部統(tǒng)一融資（大部分子公司無融資權(quán)），對內(nèi)由本部對子公司資金使用進(jìn)行統(tǒng)一調(diào)配，該項(xiàng)目主要是核算集團(tuán)本部與子公司的往來款項(xiàng)。帳齡全部在1年之內(nèi)，主要明細(xì)如下：客戶名稱金額帳齡比例原因高密市綠洲化工有限公司105871年以內(nèi)5.44%往來款項(xiàng)高密市孚日自來水有限

20、公司52951年以內(nèi)2.72%往來款項(xiàng)高密市孚日建材有限公司63961年以內(nèi)3.29%往來款項(xiàng)山東孚日光伏科技有限公司684551年以內(nèi)35.20%往來款項(xiàng)高密市孚日地產(chǎn)有限公司89411年以內(nèi)4.60%往來款項(xiàng)高密市孚日裝飾織物有限公司390971年以內(nèi)20.10%往來款項(xiàng)山東高密高源熱電有限公司528691年以內(nèi)27.19%往來款項(xiàng)長期投資：長期投資103575萬元，較同期增加23609萬元，增加的主要原因是2010年對孚日裝飾織物增加投資1.88億元、對埃孚光伏增加投資3515萬元。長期投資明細(xì)如下：公司名稱賬面長期投資高密市孚日自來水有限公司1,000.00高密市綠洲化工有限公司3,3

21、92.65高密市孚日建材有限公司1,000.00山東孚日光伏科技有限公司52,400.00濟(jì)南孚日大家紡銷售有限公司50.00上海孚日家紡銷售有限公司300.00高密市孚日地產(chǎn)有限公司1,329.59高密市孚日裝飾織物有限公司21,800.00孚日物流運(yùn)輸有限公司500.00山東高密高源熱電有限公司6,310.03博萊國際工貿(mào)有限公司0.88高密市雙山家紡有限公司45.90泰來家紡有限公司108.15埃孚光伏制造有限公司8,733.50高密玉龍孚日紡織有限公司122.95約翰納太陽能光伏制造有限公司6,481.32合計(jì)103,574.97固定資產(chǎn)科目：2010年末，固定資產(chǎn)182750萬元，構(gòu)

22、成是房屋及建筑物76122萬元，機(jī)器設(shè)備103966萬元，其他2662萬元；較同期減少18336萬元，主要原因是計(jì)提折。無形資產(chǎn)18809萬元，主要是土地使用權(quán)18622萬元、商標(biāo)使用權(quán)83萬元、計(jì)算機(jī)軟件104萬元；較同期增加了5130萬元，原因是企業(yè)新增了土地。銀行融資科目： 2010年末，銀行借款合計(jì)357162萬元，較年初增加4309萬元，其中短期借款298450萬元，較年初增加1597萬元；長期借款58712萬元，較年初增加2712萬元。2010年末，應(yīng)付帳款53889萬元，主要是應(yīng)付原材料及設(shè)備款，較同期增加18267萬元，前十位明細(xì)如下:企業(yè)名稱金額占比美國艾倫寶公司12,111

23、.11 22.47%路易達(dá)孚公司7,674.02 14.24%日本丸紅株式會(huì)社（設(shè)備）3,353.69 6.22%美國嘉吉公司cargill2,947.61 5.47%比利時(shí)博納斯（設(shè)備）873.47 1.62%美國達(dá)利文公司705.42 1.31%日本田島刺繡機(jī)械（設(shè)備）622.67 1.16%濰坊歐美紡織助劑廠573.55 1.06%諸城新長虹包裝有限公司533.50 0.99%青島晟益精細(xì)化工有限公司459.57 0.85%其他24,034.39 44.60%合計(jì)53,889 100.00%3、或有負(fù)債分析。被擔(dān)保人全稱擔(dān)保金額信用等級資產(chǎn)負(fù)債率年銷售額年利潤額高密市國有資產(chǎn)經(jīng)營投資有限

24、公司8000萬元人民幣aa-52.57%9457618368截止目前，該公司為高密市國有資產(chǎn)經(jīng)營投資有限公司提供擔(dān)保8000萬元，占凈資產(chǎn)的3.08%，符合對外擔(dān)保條件。至目前對外擔(dān)保未給該公司帶來不利影響。（二）盈利能力分析 近三年盈利能力情況如下表：項(xiàng)目2008年2009年2010年行業(yè)平均值銷售收入323607317164373558銷售利潤205841232217547利潤總額209281420823205凈利潤177931096613976銷售利潤率%16.0912.3515.7712.1凈資產(chǎn)收益率%7.254.376.888.87銷售增長率%7.91-1.9917.786.25成

25、本費(fèi)用率%6.774.646.583.99總資產(chǎn)報(bào)酬率%8.958.566.297.442010年末，企業(yè)實(shí)現(xiàn)銷售收入373558萬元，利潤總額23205萬元；銷售利潤率15.77%，成本費(fèi)用利潤率6.58%，均優(yōu)于行業(yè)平均值；凈資產(chǎn)收益率6.88%，總資產(chǎn)報(bào)酬率6.29%，略差于行業(yè)平均值；銷售增長率17.78%，優(yōu)于行業(yè)良好值，原因是2010年企業(yè)的原材料價(jià)格趨于相對穩(wěn)定的狀態(tài)，產(chǎn)品的市場銷售情況也逐步好轉(zhuǎn)，恢復(fù)到較好的生產(chǎn)及銷售狀態(tài)。以上指標(biāo)說明企業(yè)具備較強(qiáng)的盈利能力，企業(yè)投入產(chǎn)出的水平高，產(chǎn)品定價(jià)科學(xué)，產(chǎn)品附加值高，主營業(yè)務(wù)市場競爭力強(qiáng)，發(fā)展?jié)摿Υ?。（三）資產(chǎn)運(yùn)用效率分析 近三年資金營

26、運(yùn)指標(biāo)及變化情況如下： 項(xiàng)目2008年2009年2010年行業(yè)平均值總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率0.530.50.560.75流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率0.870.871.031.95應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率14.2113.2512.938.7存貨周轉(zhuǎn)率2.32.533.254.972010年末總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率0.56，差于行業(yè)平均值，隨著經(jīng)營形勢的好轉(zhuǎn)，預(yù)計(jì)本年企業(yè)的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率會(huì)有所提高。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率12.93，優(yōu)于行業(yè)平均值，原因一是該企業(yè)外銷產(chǎn)品多以即期信用證或tt方式回收貨款，應(yīng)收帳款回收較快；二是內(nèi)銷產(chǎn)品大多貨到付款，所以該指標(biāo)值較好。存貨周轉(zhuǎn)率3.25，差于行業(yè)平均值，好于行業(yè)較低值，原因是存貨較大所致。流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

27、1.03，差于行業(yè)平均值，因流動(dòng)資產(chǎn)較大。（四）現(xiàn)金流量分析 單位 ： 萬元項(xiàng)目2008年2009年2010年經(jīng)營活動(dòng)流入量353214319161394666經(jīng)營活動(dòng)流出量400439284767337330其中：支付的各項(xiàng)稅費(fèi)7394106356997支付的其他與經(jīng)營活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金905552501815841經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量-472253439457336其中：應(yīng)付票據(jù)增加形成的現(xiàn)金000經(jīng)營活動(dòng)流入量/銷售收入1.091.011.06投資活動(dòng)流入量17972545812178其中：取得投資收益收到的現(xiàn)金69630530投資活動(dòng)流出量556126813744036其中：購建固定、無形資

28、產(chǎn)支付的現(xiàn)金345721099533763股權(quán)投資支付的現(xiàn)金投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量-37640-62679-31858籌資活動(dòng)流入量543286795580582231其中：吸收投資所收到的現(xiàn)金000籌資活動(dòng)流出量531924802702589714其中：分配股利所支出的現(xiàn)金13544161241382籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量11362-7122-7483現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物-73503-35407179952010年末，企業(yè)現(xiàn)金凈流量17995萬元，其中經(jīng)營活動(dòng)凈流量57336萬元；經(jīng)營活動(dòng)流入量/銷售收入為1.06，接近行業(yè)平均值。該公司因?qū)ψ庸炯昂蠣I公司的投資在持續(xù)進(jìn)行，以及對家紡產(chǎn)業(yè)配套設(shè)施進(jìn)行了

29、部分投資，本年投資活動(dòng)現(xiàn)金流出量較大，導(dǎo)致投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量-31858萬元。因該公司本年償還了一部分銀行融資，籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量-7483萬元。四、資信狀況（一）法人客戶信用報(bào)告顯示企業(yè)2009年出現(xiàn)欠息情況，經(jīng)調(diào)查，系征信系統(tǒng)問題，該企業(yè)近兩年未出現(xiàn)欠息情況，在各家銀行機(jī)構(gòu)也無逾期、呆滯、呆賬等情況發(fā)生，不存在呆帳核銷、剝離、停息掛帳和債轉(zhuǎn)股等記錄。該公司在我行融資分類均為正常一類。信用等級變化200800200900201000即期信用等級變化原因aaaaaa-aa2010年各項(xiàng)指標(biāo)相比2009年有較大的好轉(zhuǎn)（二）客戶融資情況：融資擔(dān)保分析 客戶總?cè)谫Y占總?cè)谫Y的比重我行融資金額占我行融資

30、比重1、低風(fēng)險(xiǎn)8,387 2.32%2、抵質(zhì)押合計(jì)190,330 52.61%8,970 59.48%房地產(chǎn)抵押77,880 21.53%7,320 48.54%專用設(shè)備抵押97,450 26.94%通用設(shè)備抵押0.00%其他抵押物抵押15,000 4.15%1,650 0.00%3、保證合計(jì)122,636 33.90%0 0.00%非關(guān)聯(lián)方擔(dān)?；蚧ケ?0,813 16.81%0.00%關(guān)聯(lián)方擔(dān)?；蚧ケ?1,823 17.09%4、信用40,432 11.18%6,111 40.52%總計(jì)361,785 100.00%15,081 100.00%注：企業(yè)在編制財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)已將交納的承兌保證金剔除

31、截止2011年3月末，該公司表內(nèi)融資余額361785萬元(剔出承兌匯票保證金)，在我行表內(nèi)融資15081萬元,占比4.17%，具體為：銀行承兌匯票3920萬元（房地產(chǎn)抵押）（已剔除承兌保證金1680萬元）、出口訂單融資5050萬元（3400房地產(chǎn)抵押、1650存貨質(zhì)押），進(jìn)口押匯95.6萬歐元、796.99萬美元（信用）。另截止2010年3月末，該公司在我行進(jìn)口開證余額2555.6萬美元，國內(nèi)信用證余額48.8萬元。（三）授信情況2011年2月23日 “工銀山東授信審批201100571號”文件核定公司最高綜合授信額度60000元，其中非專項(xiàng)授信額度59700萬元、衍生交易專項(xiàng)授信額度300萬

32、元，授信有效期至2011年12月31日。2011年4月12日對應(yīng)融資風(fēng)險(xiǎn)量29039.32萬元，剩余融資風(fēng)險(xiǎn)量30960.68萬元; 對應(yīng)融資余額35118.03萬元, 其中30%保證金銀行承兌匯票5600萬元，出口訂單融資7850萬元，進(jìn)口押匯672.59萬美元、96.7萬歐元，進(jìn)口開證2503.78萬美元，國內(nèi)信用證48.8萬元。本筆業(yè)務(wù)對應(yīng)融資風(fēng)險(xiǎn)量：215萬美元*6.6*0.9= 1277.1萬元，未超出該公司剩余融資風(fēng)險(xiǎn)量。（四）金融同業(yè)對客戶的態(tài)度。該公司資產(chǎn)實(shí)力雄厚，經(jīng)營狀況良好，盈利水平高，產(chǎn)品知名度較高，市場競爭力較強(qiáng)，與上、下游客戶合作關(guān)系良好、穩(wěn)定，進(jìn)出口業(yè)務(wù)量大,并且不斷增加,截至2010年末進(jìn)出口總額達(dá)到5.6億美元，其中進(jìn)口1.8億美元，出口3.8億美元。由于企業(yè)經(jīng)營效益好,信譽(yù)高,許多股份制銀行主動(dòng)上門營銷,不斷為其增加授信，說明銀行普遍看好該公司。(五)企業(yè)綜合貢獻(xiàn)分析    截至2010年末，該公司貨幣資金36008萬元，全部為銀行存款，分布如下： 單位