論企業(yè)貨幣資金的管理

1 論企業(yè)貨幣資金的管理 【摘 要】： 企業(yè)的一切生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)和交易活動(dòng)都離不開貨幣資金這種支付和交換手段 ， 貨 幣資金的管理也是整個(gè)管理工作的重點(diǎn)。 大家知道， 貨幣資金是企業(yè)的血液，是企業(yè)進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營工作的最基本要素， 任何企業(yè)要進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)都必須擁有貨幣資金 ,持有貨幣資金是進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的基本條件 ,是企業(yè)生存和發(fā)展的基礎(chǔ)。 資金的缺失或周轉(zhuǎn)不靈 都 將會導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營困難，嚴(yán)重者甚至使企業(yè)陷入破產(chǎn)的境地，企業(yè)加強(qiáng)資金管理的工作顯得尤為重要。 加強(qiáng)和改善企業(yè)資金管理是實(shí)現(xiàn)管理穩(wěn)定，推動(dòng)企業(yè)管理工作的重要環(huán)節(jié)，必須采取有效 措施加強(qiáng)和完善企業(yè)貨幣資金管理。 我們從 貨幣資金管理存在的問題以及加強(qiáng)與完善貨幣資金管理的對策 入手 ， 討論如何建立全面的企業(yè)貨幣資金管理， 以期達(dá)到對貨幣資金管理控制的目的。 【關(guān)鍵詞】： 貨幣資金 ， 監(jiān)督控制 ， 使用效率，制度管理， 預(yù)算管理， 風(fēng)險(xiǎn) 管理 1、 企業(yè) 貨幣資金的特點(diǎn) 對于貨幣 ， 我們都不陌生，它作為一種特殊的商品， 在人類社會的發(fā)展歷史上起了十分重要的作用 。企業(yè)的 貨幣資金是指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營 過程中停留在貨幣形態(tài)的那部分資金，它是企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)的重要組成部分。我國貨幣資金按存放地點(diǎn)和用途的不同，可分為現(xiàn)金、銀行存款和其 他貨幣資金。 在企業(yè)的全部資產(chǎn)中，貨幣資金有著其特殊的作用，它是企業(yè)從事的各種生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)所必備的重要資源，企業(yè)只有保持一定量的貨幣資金才能保證正常生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的運(yùn)行，否則，企業(yè)將會陷入困境，甚至破產(chǎn)。因此，它受到了企業(yè)內(nèi)外各方信息使用者的深切關(guān)注。同時(shí)，我們也應(yīng)當(dāng)了解，閑置的貨幣資金是企業(yè)所持有的盈利能力最差的資源，為此，企業(yè)要最大限度地提高經(jīng)營成果，就必須充分、有效地安排使用貨幣資金，使之保持合理的數(shù)量，避免貨幣資金的閑置。另外，由于貨幣資金具有流動(dòng)性最強(qiáng)、可立即作為支付手段并被普遍接受等特性，很容易被 非法挪用、侵吞，而其賬務(wù)處理卻相對簡單。為此，可以說，貨幣資金是最不具會計(jì)特色，但最具管理特色的資產(chǎn)。 2、企業(yè)貨幣資金管理中存在的問題 近年來，隨著 經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展， 企業(yè)紛紛進(jìn)行改革 ， 還有 母子公司體制的建立，企業(yè) 貨幣 資金管理中的問題愈加突出，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)日益暴露，主要表現(xiàn)在以下方面 ： 2 1 監(jiān)控 管理 不力，缺乏事前、事中的嚴(yán)格監(jiān)督和事后控制 企業(yè)資金的流向與控制脫節(jié)，體外循環(huán)嚴(yán)重，事前控制乏力，事中監(jiān)督落后，事后控制審計(jì) 走過場，缺乏可行的考核辦法。管理失控，企業(yè)成員不按制度規(guī)定亂借款、亂擔(dān)保、亂投資、亂開支等 ，導(dǎo)致財(cái)務(wù)混亂、資金流失嚴(yán)重甚至導(dǎo)致企業(yè)走向滅亡。由于企業(yè)內(nèi)部缺乏 2 信息反饋制度，缺乏及時(shí)處理沉淀資金的措施，在面對多變的市場時(shí)，缺乏應(yīng)變能力，進(jìn)而使企業(yè)的資金運(yùn)作越來越緊張，影響企業(yè)運(yùn)營。 2 2 資金分散，使用效率低下 大部分企業(yè)在資金使用過程中，集中管理與內(nèi)部多層次管理機(jī)構(gòu)分散占用的矛盾突出，導(dǎo)致資金使用效率低下、有的企業(yè)各個(gè)部門多頭開戶，資金失控，沉淀嚴(yán)重；另一方面又為籌集急需的小額資金而犯難，調(diào)劑資金余缺的能力較差，銀行貸款余額居高不下，財(cái)務(wù)費(fèi)用有增無減。 2 3 信息失真 信息時(shí)代，一個(gè)企業(yè)掌握信 息的多少對自身發(fā)展有著不容忽視的影響。但是，目前我國相當(dāng)多企業(yè)的信息嚴(yán)重不透明、不對稱，致使企業(yè)的高層決策者難以獲取準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)信息而做出錯(cuò)誤的決策、信息的不真實(shí)，不但直接 影響了企業(yè)的科學(xué)決策，也影響了政府宏觀調(diào)控管理和社會監(jiān)督的效果 。 2 4 缺乏資金管理意識 雖然大多數(shù)企業(yè)管理者對資金的重要性都有廣泛的認(rèn)同，但是，有些管理者缺少資金時(shí)間價(jià)值觀念和現(xiàn)金流量觀，缺乏詳細(xì)的資金使用計(jì)劃和財(cái)務(wù)分析方法，在資金的籌集、使用和分配上缺少科學(xué)性，有時(shí)導(dǎo)致項(xiàng)目資金鏈條斷裂 ， 不能如期完成，給企業(yè)帶來破產(chǎn)的可能性；有時(shí)由于過 度籌集資金使企業(yè)陷入負(fù)債經(jīng)營的惡性循環(huán)之中，使企業(yè)之間、企業(yè)與 銀行之間形成多角債務(wù)鏈 。 3、針對這些問題， 如何進(jìn)行貨幣資金管理 3 1 貨幣資金的制度性管理 現(xiàn)金是企業(yè)所有資產(chǎn)中流動(dòng)性最強(qiáng)的項(xiàng)目、具有普遍可接受性，有被盜和挪用的風(fēng)險(xiǎn)，為防止 財(cái)務(wù) 人員和報(bào)賬人員利用職務(wù)之便或欺詐的手段貪污或挪用現(xiàn)金，企業(yè)需要建立完善的內(nèi)部 會計(jì) 控制體系，從事前、事中、事后進(jìn) 行控制， 目的就在于解決貨幣資金監(jiān)控管理不力的問題。 主要程序如下 : 3.1.1 建立適合企業(yè)特點(diǎn)的權(quán)責(zé)分配體系 責(zé)任分配、權(quán)利委派以及相應(yīng)制度的建立構(gòu)成監(jiān)督、控 制和確定每個(gè)角色的基礎(chǔ)。權(quán)責(zé)分派應(yīng)涉及企業(yè)所有員工，必須通過建立與控制有關(guān)的具體標(biāo)準(zhǔn)和工作程序來完成，權(quán)責(zé)分派體系必須做到不相容職務(wù)的分離 ， 即凡是涉及款項(xiàng)和財(cái)物收付、結(jié)算及登記的任何一項(xiàng)工作必須由兩人或兩人以上分工辦理，以起到相互分離相互制約作用的一種工作制度。 具體要求如下 ： 授權(quán)審批職務(wù)與執(zhí)行職務(wù)相分離； 業(yè)務(wù)經(jīng)辦職務(wù)與審核監(jiān)督職務(wù)相分離； 業(yè)務(wù)經(jīng)辦職務(wù)與會計(jì)記錄職務(wù)相分離； 財(cái)產(chǎn)保管職務(wù)與會計(jì)記錄職務(wù)相分離； 業(yè)務(wù)經(jīng)辦職務(wù)與財(cái)產(chǎn)保管職務(wù)相分離。貨幣資金業(yè)務(wù)的崗位責(zé)任制，明確相關(guān)部門和崗位的職責(zé)權(quán)限，確保 辦理貨幣資金業(yè)務(wù)的不相容崗位相互分離、制約和監(jiān)督。 3 3.1.2 建立健全 貨幣資金的 授權(quán)批準(zhǔn)控制制度 建立授權(quán)批準(zhǔn) 控制 制度， 企業(yè)必須在建立不相容崗位分離制度的基礎(chǔ)上，對貨幣資金業(yè)務(wù)進(jìn)行嚴(yán)格的授權(quán)管理， 企業(yè)對于重要的貨幣資金支付業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)實(shí)行集體決策和審批，并建立責(zé)任自覺制度，防范貪污、侵占貨幣資金行為。 3.1.3 辦理貨幣資金業(yè)務(wù)程序 單位辦理貨幣資金業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定的程序進(jìn)行，主要步驟 ： 支付申請 ： 單位有關(guān)部門或個(gè)人用款時(shí)，應(yīng)當(dāng)提前向?qū)徟颂峤回泿刨Y金支付申請，并填制相應(yīng)的統(tǒng)一印制的申請表格或自制表格，表 格中應(yīng)注明用款人、款項(xiàng)的用途、本次支取金額、費(fèi)用預(yù)算總額 、支付方式（現(xiàn)金或銀行結(jié)算）等內(nèi)容，并附有效經(jīng)濟(jì)合同或相關(guān)證明 。 支付審批 ： 審批人根據(jù)其職責(zé)、權(quán)限和相應(yīng)程序?qū)χЦ渡暾堖M(jìn)行審批。對不符合規(guī)定的貨幣資金支付，審批人應(yīng)當(dāng)拒絕批準(zhǔn)或令其按規(guī)定改正后重新審批。對于仍作業(yè)務(wù)執(zhí)行用途的經(jīng)濟(jì)合 同原件或相關(guān)證明文件，可在審批后以復(fù)制件代替原件作為審批的依據(jù) 。 支付復(fù)核 ： 復(fù)核人應(yīng)當(dāng)對批準(zhǔn)后的貨幣資金支付申請進(jìn)行復(fù)核，復(fù)核貨幣資金支付申請的批準(zhǔn)程序是否正確、手續(xù)及相關(guān)單證是否齊備、金額計(jì)算是否準(zhǔn)確、支付方式是否妥當(dāng)?shù)?。?fù) 核無誤后，交由出納人員辦理支付手續(xù)。對經(jīng)復(fù)核有誤的支付申請，復(fù)核人有權(quán)要求審批人重新進(jìn)行審批。出納人員不得辦理未經(jīng)復(fù)核的支付申請或復(fù)核人不同意的支付申請。 支付辦理 ： 出納人員應(yīng)當(dāng)根據(jù)經(jīng)審批、復(fù)核無誤的支付申請，按現(xiàn)金管理暫行條例和銀行結(jié)算辦法的相關(guān)規(guī)定辦理貨幣資金支付手續(xù)，對于違反上述規(guī)定的要求，出納人員有權(quán)拒絕辦理。出納人員可根據(jù)本單位的職責(zé)分工及時(shí)登記現(xiàn)金和銀行存款出納簿或日記賬冊。 3.1.4 貨幣資金的會計(jì)處理程序化 、 制度化 在日常工作中 ,要按規(guī)定開設(shè)和使用會計(jì)科目 ,各種收付業(yè)務(wù)都要有合法的 手續(xù)齊全的原始憑證為依據(jù) ,進(jìn)行及時(shí)準(zhǔn)確的記錄 ； 及時(shí)登記現(xiàn)金日記賬和銀行存款日記賬 ； 每日終了會計(jì)人員應(yīng)結(jié)出現(xiàn)金余額并與庫存現(xiàn)金核對 ,適時(shí)將銀行存款日記賬與銀行對賬單核對 ,保證企業(yè)貨幣資金的賬實(shí)相符 。 3.1.5 貨幣資金有關(guān)內(nèi)部稽核 內(nèi)部稽核指由有關(guān)部門中獨(dú)立人員驗(yàn)證與復(fù)核另一人或部門執(zhí)行工作正確性的一種控制活動(dòng)或方式。通過內(nèi)部稽核，可以及時(shí)發(fā)現(xiàn)已發(fā)生但尚未造成影響或損失的錯(cuò)誤或舞弊，發(fā)揮內(nèi)部控制的預(yù)警作用。 3 2 貨幣資金的理財(cái)性管理 貨幣資金的理財(cái)性管理的主要內(nèi)容就是如何使持有 成本 和短缺成本都同時(shí)降低 。 當(dāng)企業(yè)現(xiàn)金流入與流出越趨于同步時(shí)，短缺成本最小，同時(shí)如果貨幣資金對外 投資 收益率越大，則持有成本越大 ； 只有加大貨幣資金投資才能降低持有成本，而只有在保持企業(yè)現(xiàn)金流入與流出越趨于同步的前提下減少持有量，才不會提高短缺成本，因此進(jìn)行貨幣資金的理財(cái)性管理 ， 4 應(yīng)先盡量使現(xiàn)金流入和流出在數(shù)量和時(shí)間上相近， 以此來提高貨幣資金的使用效率。 具體 措施有以下 幾個(gè)方面： 3.2.1 加強(qiáng)貨幣資金預(yù)算的編制和執(zhí)行 貨幣資金預(yù)算 編制 就是根據(jù)企業(yè)的產(chǎn)品生產(chǎn)、商品銷售的計(jì)劃與預(yù)測及其他有關(guān)活動(dòng)的計(jì)劃，客觀合理地 編制 貨幣資金的預(yù)算。 編制和執(zhí)行預(yù)算是強(qiáng)化貨幣資金日常管理的重要方法 ， 中小企業(yè)可以在充分調(diào)查與分析影響企業(yè)貨幣資金收支因素的基礎(chǔ)上 ,結(jié)合企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng) ,合理預(yù)測未來一定時(shí)期的資金收支狀況 ,分月 、 季 、 年編制資金預(yù)算 ,并在各職能部門落實(shí)執(zhí)行 。 在日常經(jīng)營活動(dòng)中要嚴(yán)格按照預(yù)算組織和監(jiān)控資金的收付 ,按時(shí)組織預(yù)算資金的收入 ,嚴(yán)格控制預(yù)算資金的支出 ,保證企業(yè)的資金在使用過程中既不發(fā)生短缺 ,又能夠使用合理 、到位 。 而且在預(yù)算的編制過程中 ,應(yīng)著重關(guān)注貨幣資金的使用 績效 ,即比較資金的投入和資金的使用效果 ,通過資金支出的績效目標(biāo) ,建立一定的預(yù)算評價(jià)指標(biāo) ,逐步實(shí)現(xiàn)對資金從 “注重投入 ”的管理到 “注重支出效果 ”的管理 。 在確定貨幣資金預(yù)算時(shí)，一方面要盡可能準(zhǔn)確地預(yù) 測貨幣資金流量，合理安排存量，另一方面要科學(xué)管理貨幣資金的流量 。貨幣資金流量 包括貨幣資金流入量與流出量。在一定時(shí)期，企業(yè)貨幣資金流入量與流出量是不可能同時(shí)等量發(fā)生的 ，如果貨幣資金流出量大于流入量貨幣資金不足時(shí)，企業(yè)支付能力將很弱，難以保證日常經(jīng)營業(yè)務(wù)的需要。如果貨幣資金流入量大于流出量，貨幣資金剩余時(shí)，企業(yè)支付能力將增強(qiáng)，但卻會喪失部機(jī)會利潤，由此而失去潛在的收益形成機(jī)會成本的上升。因此，企業(yè)應(yīng)盡可能準(zhǔn)確地預(yù)測貨幣資金流入量和流出量，編制貨幣資金預(yù)算，從而確定較為合理的貨幣資金余額，并及早采取措施合理安排使用多余的貨幣資金或彌補(bǔ)貨幣資金的不足。一般而言，貨幣資金結(jié)余時(shí)采用有價(jià)證券投資的策略，資金短缺時(shí)采用短期融資策略，以充分發(fā)揮貨幣資金的使用效益。 但是，在 一般情況下， 企業(yè)幾乎不可能做到實(shí)際貨幣資金存量總處于所定的理想水平。那么要合理地安排好存量，可以采用區(qū)域控制法。區(qū)域控制法實(shí)際上是將背離所定標(biāo)準(zhǔn)的差異分為正常差異與異常差異。對正常差異可不加調(diào)控，而對異常的差異則需采取一定措施加以調(diào)控。 建立貨幣資金的預(yù)算機(jī)制。企業(yè)的貨幣資金管理有必要推行全面預(yù)算管理 ,完善結(jié)算中心制度。預(yù)算可以使得企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)有序進(jìn)行 ,保證企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)中的資金收支納入嚴(yán)格的預(yù)算管理程序之中。年初企業(yè)應(yīng)根據(jù)經(jīng)營預(yù)算和資本預(yù)算 ,對公司資金的取得和投放、收入和支出、經(jīng)營成果及分配等資金運(yùn)作做出統(tǒng)籌安 排。根據(jù)資金預(yù)算總目標(biāo) ,統(tǒng)一籌集、集中使用資金 ,調(diào)劑資金余缺 ,確定經(jīng)濟(jì)合理的現(xiàn)金余額 ,并將資金預(yù)算分解下達(dá) ,年度內(nèi)各項(xiàng)收支嚴(yán)格按預(yù)算執(zhí)行。 3.2.2 重視加速資金的周轉(zhuǎn)，加快貨幣資金的回籠 首先，加強(qiáng)應(yīng)收賬款的管理 ,要把應(yīng)收賬款的回收納入銷售全過程 ,把應(yīng)收賬款的催收放在和產(chǎn)品銷售同等重要的地位 ,落實(shí)應(yīng)收賬款責(zé)任制。同時(shí) ,重視現(xiàn)銷 ,壓縮賒銷 ,采取各種優(yōu)惠政策來擴(kuò)大現(xiàn)銷比例。其次 ,要加強(qiáng)存貨向現(xiàn)金的轉(zhuǎn)化，加強(qiáng)采購控制 ,正確編制與執(zhí)行采 5 購計(jì)劃 ,保持合理儲備 ,對那些呆滯和積壓的存貨要積極處置；嚴(yán)格控制領(lǐng)料 ,執(zhí)行消 耗定額 ,杜絕浪費(fèi)現(xiàn)象。第三要保持生產(chǎn)和銷售的密切聯(lián)系 ,加快產(chǎn)品的銷售 ,最大限度地壓縮產(chǎn)成品資金的占用。 3.2.3 重視現(xiàn)金浮游量的管理 現(xiàn)金浮游量是指企業(yè)存款賬戶上存款余額和銀行賬簿上企業(yè)存款賬戶余額之間的差額，也就是企業(yè)和銀行之間的未達(dá)賬項(xiàng)。充分利用浮游量是西方企業(yè)廣泛采用的一種提高現(xiàn)金利用效率、節(jié)約現(xiàn)金支出總量的有效手段。重視利用現(xiàn)金流量表中籌資與支付能力的分析來揭示企業(yè)在 金融 市場上的籌措資金能力以及償付 債務(wù) 或現(xiàn)金的能力。 總之，貨幣資金的理財(cái)性管理主要是保持貨幣資金在企業(yè)內(nèi)的最優(yōu)配置，也就是在滿足企 業(yè)貨幣資金最低需求量的同時(shí)，充分提高貨幣資金的使用效益，從而降低貨幣資金成本，故此重視現(xiàn)金流量預(yù)測、加速資金周轉(zhuǎn)、進(jìn)行現(xiàn)金浮游量管理等正是實(shí)現(xiàn)貨幣資金理財(cái)性管理的有力保證。 3 3 貨幣資金的風(fēng)險(xiǎn)管理 通過對貨幣資金的風(fēng)險(xiǎn)管理 來提高企業(yè)財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性、可靠性、完整性和增強(qiáng)企業(yè)管理者對 貨幣資金的管理意識 。 3.3.1 針對貨幣支出和收入的嚴(yán)格管理 財(cái)務(wù)部作為公司的風(fēng)險(xiǎn)管理部門 ,通過制定一系列相關(guān)的政策、制度作為貨幣資金支出風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)。一旦公司的組織結(jié)構(gòu)確定 ,財(cái)務(wù)部會根據(jù)此結(jié)構(gòu)頒布各管理層的財(cái)務(wù)權(quán)限和制約 條款。對于各項(xiàng)費(fèi)用支出可以根據(jù)管理權(quán)限 ,授權(quán)能夠?qū)徟念~度 ,通過嚴(yán)格審批 ,能夠使得資金不至于 浪費(fèi)和濫用 。 3.3.2 資金風(fēng)險(xiǎn)包括籌資風(fēng)險(xiǎn)、投資風(fēng)險(xiǎn)及營運(yùn)風(fēng)險(xiǎn) 籌資風(fēng)險(xiǎn)是指籌資中各種不確定性因素給企業(yè)帶來損失的可能性；投資風(fēng)險(xiǎn)指因市場需求變化而影響企業(yè)投資的最終收益與預(yù)期收益偏離的風(fēng)險(xiǎn)；營運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)是企業(yè)到期償付能力的風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)對資金營運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)的控制，通過對資金風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)的監(jiān)控，及時(shí)掌握資金運(yùn)用狀況，規(guī)避本企業(yè)內(nèi)部的營運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)。應(yīng)建立資金風(fēng)險(xiǎn)控制責(zé)任制，指定專人對本公司的資金風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行監(jiān)控。籌資過程中應(yīng)選擇合理的 資金結(jié)構(gòu)，做到長短期資本、債務(wù)資本和自有資本的有機(jī)結(jié)合，有效地規(guī)避和降低風(fēng)險(xiǎn)，降低籌資成本。重大采購、銷售、投資業(yè)務(wù)在合同簽訂前應(yīng)由公司組織有關(guān)部門進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)。及時(shí)收集投資項(xiàng)目的相關(guān)市場、環(huán)境信息、債務(wù)人財(cái)務(wù)狀況信息，對可能產(chǎn)生重大風(fēng)險(xiǎn)的變化，要及時(shí)采取有利措施予以規(guī)避。根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)合理安排資金預(yù)算，將資金的籌集、償還與投資和貨款的回收、支付相結(jié)合，合理安排借款償還期，避免形成償還高峰。通過對資金預(yù)算執(zhí)行的監(jiān)控，按月進(jìn)行資金風(fēng)險(xiǎn)分析，及時(shí)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隱患，調(diào)整資金運(yùn)用和籌集進(jìn)度。建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系和重大資金 事項(xiàng)報(bào)告制度。 4、 總結(jié) 6 綜