2008年醫(yī)療器械行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告.doc

2008年醫(yī)療器械行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告摘 要一、在國民經(jīng)濟(jì)中地位逐漸增強(qiáng)隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展和居民生活水平提高，醫(yī)療器械行業(yè)gdp占比不斷增長，逐步成為最活躍、發(fā)展最快的行業(yè)，成為繼it和生物醫(yī)藥后又一引人關(guān)注的投資領(lǐng)域。截止2007年11月，該行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值上升到514.47億元，同比增長21.42%，年平均增長24%，增長迅速。醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局從未來看，隨著醫(yī)療體制改革的深入，國內(nèi)和國際市場(chǎng)對(duì)醫(yī)療器械的需求和消費(fèi)將持續(xù)增加，醫(yī)療器械行業(yè)將得到大力發(fā)展，在國民經(jīng)濟(jì)中的地位會(huì)進(jìn)一步增強(qiáng)。二、行業(yè)供需分析及預(yù)測(cè)（一）行業(yè)需求不斷擴(kuò)大近五年來，我國醫(yī)療器械行業(yè)保持高速增長，銷售收入增速保持在17%以上，平均增速為20.81%。2006年醫(yī)療器械行業(yè)銷售收入達(dá)到427.71億元，2007年111月達(dá)到了493.18億元，較2006年增長22.17%。預(yù)計(jì)2007年全年銷售收入增長率將超越2006年同期水平。20032007年醫(yī)療器械行業(yè)銷售收入及增速變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局我國巨大的人口基數(shù)和飛速發(fā)展的經(jīng)濟(jì)使得國內(nèi)醫(yī)療器械市場(chǎng)需求隨著居民期望壽命的不斷提高、人口老齡化以及大眾對(duì)生活質(zhì)量與健康水平期望的提高而持續(xù)高增長。經(jīng)濟(jì)發(fā)展加速醫(yī)療服務(wù)需求升級(jí)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，導(dǎo)致健康服務(wù)需求的整體增加；醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)的逐步開放，使國內(nèi)外資本投資中國醫(yī)療服務(wù)產(chǎn)業(yè)的速度加快。這些均導(dǎo)致醫(yī)療器械市場(chǎng)需求的增加。（二）需求結(jié)構(gòu)變化，新興子行業(yè)需求增大醫(yī)療器械子行業(yè)發(fā)展較不平衡。作為傳統(tǒng)醫(yī)療器械兩大子行業(yè)，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)與醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造子行業(yè)，占據(jù)我國醫(yī)療器械行業(yè)市場(chǎng)份額的近80%；口腔科用設(shè)備及器具制造、實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具制造、機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢人工器官及植（介）入器械制造、其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造五個(gè)子行業(yè)在全行業(yè)中占比較少。從子行業(yè)銷售收入所占比重來看，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)比重下降幅度較大，截止2007年11月，該比重由2003年的41.37%下降至35.06%；口腔科用設(shè)備及器具制造也小幅下降；其余五個(gè)行業(yè)銷售收入比重則平穩(wěn)上升，假肢、人工器官及植（介）入器械制造子行業(yè)比重上升趨勢(shì)最為明顯。此種比重變化反應(yīng)了傳統(tǒng)醫(yī)療器械市場(chǎng)需求已基本飽和，而具體細(xì)分市場(chǎng)則需求旺盛、地位上升。醫(yī)療器械子行業(yè)銷售收入比重變化單位：%名稱20032004200520062007113681 醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造41.3744.5138.6835.7335.063682 口腔科用設(shè)備及器具制造2.261.831.331.471.633683 實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造3.213.862.812.413.843684 醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造34.9732.8635.1334.2135.713685 機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造3.164.155.166.644.943686 假肢、人工器官及植（介）入器械制造5.584.858.367.5711.973689 其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造9.447.958.5311.9712.83數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局從增速來看，實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造子行業(yè)呈現(xiàn)出明顯的上升趨勢(shì)；機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢、人工器官及植（介）入器械制造兩個(gè)子行業(yè)表現(xiàn)出明顯的下降趨勢(shì)；其余子行業(yè)表現(xiàn)出小幅上升趨勢(shì)。20032007年醫(yī)療器械各子行業(yè)銷售收入增速變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局（三）供給平穩(wěn)增加，供給結(jié)構(gòu)合理性有待調(diào)整我國醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)數(shù)量逐步增加，但自2005年增幅逐年降低，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)更加激烈。2007年全國共有醫(yī)療器械制造企業(yè)806家，經(jīng)營企業(yè)144977家。醫(yī)療器械子行業(yè)發(fā)展較不平衡。作為傳統(tǒng)醫(yī)療器械兩大子行業(yè)，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)與醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造子行業(yè)，工業(yè)總產(chǎn)值累計(jì)占據(jù)我國醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值的將近80%；其余子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占比較少。從下表可以看出，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占比下降幅度較大，截止2007年11月，該比重由2004年的40.53%下降至34.78%；機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢、人工器官及植（介）入器械制造子行業(yè)比重也稍有降低；其余四個(gè)行業(yè)比重則平穩(wěn)上升，其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造子行業(yè)比重上升較多。醫(yī)療器械子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值比重變化單位：%名稱2004200520062007113681 醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造40.5338.6536.0734.783682 口腔科用設(shè)備及器具制造1.571.511.551.783683 實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造3.012.892.323.573684 醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造34.3535.4434.0636.343685 機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造4.925.816.655.053686 假肢、人工器官及植（介）入器械制造7.437.607.485.993689 其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造8.198.1011.8612.50數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局從增速來看，口腔科用設(shè)備及器具制造子行業(yè)與實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造子行業(yè)呈現(xiàn)出明顯的上升趨勢(shì)，其他子行業(yè)繼2006年增速上升后均表現(xiàn)出不同幅度的下降趨勢(shì)，其中又以機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢、人工器官及植（介）入器械制造兩個(gè)子行業(yè)降幅最為明顯。20052007年醫(yī)療器械各子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值增速變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局今后幾年內(nèi)我國醫(yī)療設(shè)備市場(chǎng)年增速都將達(dá)到14%左右。隨著未來行業(yè)的洗牌和整合，集中度將提高，大型企業(yè)的產(chǎn)能將得到有效擴(kuò)張，規(guī)?；?yīng)將凸顯；而眾多小型企業(yè)，由于其醫(yī)療器械技術(shù)門檻不高，產(chǎn)品的差異化不明顯，公司的經(jīng)營與發(fā)展會(huì)面臨較沉重壓力，企業(yè)無效產(chǎn)能將被淘汰。相對(duì)于旺盛的行業(yè)需求，醫(yī)療器械行業(yè)并不能有效滿足該需求，行業(yè)缺口較大；此外，醫(yī)療器械行業(yè)的供給結(jié)構(gòu)不能很好的滿足具體子行業(yè)的需求增長，行業(yè)調(diào)整很有必要。結(jié)構(gòu)以及總量上，醫(yī)療器械行業(yè)應(yīng)努力促進(jìn)供給的穩(wěn)步增長以及合理調(diào)整，以更有效迎合需求。（四）進(jìn)出口狀況好轉(zhuǎn)2007年，我國醫(yī)療器械進(jìn)口在經(jīng)歷2006年的縮量后開始回暖，進(jìn)口量值轉(zhuǎn)跌為升。據(jù)海關(guān)統(tǒng)計(jì)，2007年我國醫(yī)療器械進(jìn)出口總額為126.97億美元，同比增長20.33%，占醫(yī)藥保健類商品進(jìn)出口總額的32.9%。其中，進(jìn)口額為42.82億美元，同比增長16.32%；出口額為84.15億美元，同比增長22.47%；全年貿(mào)易順差從2002年的5億多美元猛增到2007年的41.33億美元。20032007年進(jìn)出口變動(dòng)情況數(shù)據(jù)來源：海關(guān)總署2007年醫(yī)療器械行業(yè)進(jìn)出口存在以下幾個(gè)特點(diǎn)：對(duì)美、德、日進(jìn)口穩(wěn)定增長；數(shù)字產(chǎn)品進(jìn)口增幅明顯；高值植入產(chǎn)品量價(jià)齊升；跨國巨頭保持技術(shù)優(yōu)勢(shì)、高精尖醫(yī)療設(shè)備仍依賴于進(jìn)口；京、滬、粵為主要進(jìn)口省市；主要進(jìn)出口貿(mào)易處于逆差；自主品牌成為我國醫(yī)械出口瓶頸等問題。預(yù)計(jì)2008年我國醫(yī)療器械進(jìn)口，尤其是高端產(chǎn)品的進(jìn)口將保持平衡、適度增長。而由于成本優(yōu)勢(shì)的減弱以及國家出口政策的調(diào)整，我過醫(yī)療器械行業(yè)出口將受到一定的影響，出口增幅將有所減慢，但整體出口形勢(shì)將會(huì)繼續(xù)向好的方向發(fā)展。三、行業(yè)效益分析及預(yù)測(cè)（一）資產(chǎn)、收入、利潤平穩(wěn)增加行業(yè)的旺盛需求推動(dòng)了資產(chǎn)以及收入、利潤快速穩(wěn)定的增長。近五年來，醫(yī)療器械行業(yè)增速保持在12%以上，截止2007年11月，資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到494.99億元，同比增長16.53%；2007年11月，全行業(yè)實(shí)現(xiàn)銷售收入493.18億元，同比增長22.17%；利潤方面，除2005年行業(yè)利潤增速大幅下降、低于收入增速23.1個(gè)百分點(diǎn)外，其余年份，利潤增速均快于行業(yè)收入增速。截止2007年11月，全行業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤52.64億元，同比增長42.51%。20032007年醫(yī)療器械行業(yè)收入與利潤變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局（二）行業(yè)運(yùn)行效率不斷提升盈利能力：較強(qiáng)，行業(yè)發(fā)展日益成熟，競(jìng)爭(zhēng)逐步激烈化，行業(yè)運(yùn)行效率提高。截止2007年11月，全行業(yè)銷售毛利率達(dá)到25.56%，較2003年下降0.25個(gè)百分點(diǎn)；銷售利潤率以及資產(chǎn)報(bào)酬率分別為10.67%和12.31%，較2003年增加1.96以及3.68個(gè)百分點(diǎn)，增長幅度較大。20032007年醫(yī)療器械行業(yè)盈利能力變化分析2007年11月2006年2005年2004年2003年銷售毛利率（）25.5624.8425.3526.0325.81銷售利潤率（）10.679.758.8710.668.71資產(chǎn)報(bào)酬率（）12.3110.909.0410.898.63數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局償債能力：整體償債能力比較強(qiáng)，行業(yè)償債能力得到了明顯提高。五年來，醫(yī)療器械行業(yè)的負(fù)債率一直維持在50左右，虧損面則保持在18%左右，并表現(xiàn)出小幅下降趨勢(shì)；2007年利息保障倍數(shù)較03年翻了近一倍，行業(yè)利息保障倍數(shù)有了一個(gè)比較明顯的提升。20032007年醫(yī)療器械行業(yè)償債能力變化分析2007年11月2006年2005年2004年2003年負(fù)債率（）45.8647.1947.4750.8651.78虧損面（）17.4919.2218.3818.1818.76利息保障倍數(shù)（倍）17.3515.4317.0312.579.73數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局發(fā)展能力：發(fā)展能力較好。2007年，醫(yī)療器械行業(yè)應(yīng)收帳款增長率為20.3，較2003年有所下降。行業(yè)利潤總額增長率、資產(chǎn)增長率、銷售收入增長率分別為42.51%、16.53%、22.17%，均達(dá)到歷史最好水平。其中，利潤總額增長率增長較為迅速，增幅達(dá)到13.18%。20032007年醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展能力變化分析2007年11月2006年2005年2004年2003年應(yīng)收帳款增長率（）20.307.6211.1823.6322.82利潤總額增長率（）42.5126.37-0.0149.0129.33資產(chǎn)增長率（）16.5316.0012.8113.5814.54銷售收入增長率（）22.1722.8523.0918.0417.94數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局營運(yùn)能力：不斷提高。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)率、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率均有不同程度的提高，2007年11月時(shí)分別達(dá)到6.1%、11.02%和1.76%。20032007年醫(yī)療器械行業(yè)營運(yùn)能力變化分析2007年11月2006年2005年2004年2003年應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率（）6.106.405.325.045.08產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)率（）11.0210.909.698.687.68流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（%）1.761.711.601.551.48數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局四、子行業(yè)對(duì)比分析及預(yù)測(cè)（一）子行業(yè)規(guī)模比重變化醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)和醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造子行業(yè)是醫(yī)療器械子行業(yè)中的主要行業(yè)，兩者累計(jì)資產(chǎn)比重超過65%，但醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模有所下降；除此之外，所占比重較多的行業(yè)為3689其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造類，該行業(yè)資產(chǎn)、收入比重均超過10%，發(fā)展迅速。20032007年醫(yī)療器械子行業(yè)資產(chǎn)比重變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局銷售收入呈現(xiàn)出類似資產(chǎn)的特征，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)以及醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造子行業(yè)銷售收入最多，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)銷售收入有所下降。20032007年醫(yī)療器械子行業(yè)銷售收入比重變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局利潤集中度沒有資產(chǎn)以及銷售收入高。醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)以及醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造子行業(yè)所占利潤比重仍遠(yuǎn)大于其他子行業(yè)，但利潤空間逐步被壓縮，其余子行業(yè)發(fā)展迅速。20032007年醫(yī)療器械子行業(yè)利潤比重變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局（二）銷售利潤率分析截止2007年11月，醫(yī)療器械行業(yè)整體銷售利潤率為10.67%，處于中等偏上水平。具體子行業(yè)來看，盈利能力較強(qiáng)的子行業(yè)有其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造、假肢、人工器官及植（介）入器械制造、醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)。實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造、醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造、機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造三個(gè)子行業(yè)的銷售利潤率低于行業(yè)平均水平，分別為7.65%、7.28%以及7.16%。其余子行業(yè)均高于行業(yè)平均值。20032007年醫(yī)療器械行業(yè)子行業(yè)銷售利潤率數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局五、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)分析及提示宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行：總的來看，經(jīng)濟(jì)發(fā)展以及居民收入大幅提高為醫(yī)療器械市場(chǎng)的擴(kuò)大提供了保障，國民經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展將促進(jìn)行業(yè)的快速平穩(wěn)發(fā)展，宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行整體風(fēng)險(xiǎn)較小。人民幣升值：鑒于2008年初一系列自然災(zāi)害影響，預(yù)計(jì)人民幣升值幅度減少。將刺激醫(yī)療器械行業(yè)出口增加，一定程度上緩解目前醫(yī)療器械行業(yè)出口逐步放緩的趨勢(shì)；但由于出口成本上升等因素影響，最終對(duì)出口量的影響難以預(yù)計(jì)；進(jìn)口方面，由于高端醫(yī)療器械國內(nèi)技術(shù)較落后，對(duì)進(jìn)口量影響不大，且會(huì)減少進(jìn)口企業(yè)的利潤空間。醫(yī)改：社區(qū)和鄉(xiāng)村醫(yī)療機(jī)構(gòu)的建設(shè)必將以基礎(chǔ)設(shè)施和基本醫(yī)療設(shè)備的建設(shè)先行，醫(yī)療器械企業(yè)將迎來一個(gè)采購高峰期；一些具有強(qiáng)大股東背景的公司，有望獲得股東扶持，注入相關(guān)資產(chǎn)，而進(jìn)一步發(fā)展壯大醫(yī)療器械業(yè)務(wù)，提升在行業(yè)里的地位；應(yīng)注意的是，由于行業(yè)看好，資本逐利的本性使這一行業(yè)產(chǎn)生競(jìng)爭(zhēng)加劇的趨勢(shì)。若相關(guān)公司的醫(yī)療器械技術(shù)門檻不高，產(chǎn)品的差異化不明顯，則公司的經(jīng)營與發(fā)展也同樣會(huì)面臨較沉重壓力。醫(yī)療器械集中采購：長期來看，可以規(guī)范采購行為，降低采購價(jià)格，建立防控醫(yī)療器械購銷中商業(yè)賄賂的長效機(jī)制。對(duì)醫(yī)療企業(yè)而言，規(guī)范的企業(yè)將會(huì)越來越規(guī)范，而那些中小企業(yè)由于實(shí)力不濟(jì)就會(huì)倒在政府采購的門檻之外，引發(fā)行業(yè)洗牌；此外，大型醫(yī)械政府采購規(guī)則和程序的變化會(huì)加劇高端市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)，催生“新市場(chǎng)空間”，即欠發(fā)達(dá)地區(qū)的醫(yī)療器械市場(chǎng)。醫(yī)藥器械監(jiān)督管理?xiàng)l例修訂：新條例的實(shí)施將加強(qiáng)對(duì)醫(yī)療器械市場(chǎng)的整頓，政府監(jiān)管力度的加大，除了保證醫(yī)療器械的安全性外，也將引導(dǎo)行業(yè)發(fā)展，為企業(yè)創(chuàng)造一個(gè)良好、公平的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，讓企業(yè)有更多的精力投入到技術(shù)創(chuàng)新上；此外，準(zhǔn)入門檻的提高，會(huì)使產(chǎn)業(yè)逐漸集中和分化，企業(yè)將在產(chǎn)業(yè)鏈里從事自己最為擅長的部分，而不是都去做貫穿整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的工作。關(guān)于加強(qiáng)醫(yī)療器械價(jià)格管理的公告：有效整頓目前醫(yī)療器械市場(chǎng)價(jià)格混亂的現(xiàn)象，削減醫(yī)療器械利潤空間，促進(jìn)行業(yè)整合。中美藥品和醫(yī)療器械安全合作備忘錄：協(xié)議的正式簽署意味著我國醫(yī)療器械行業(yè)將面臨國際的挑戰(zhàn)與更加苛刻的游戲規(guī)則，有利于我國醫(yī)療器械的監(jiān)管走向國際合作，中國醫(yī)療器械企業(yè)逐步走向國際市場(chǎng)。此外，協(xié)議的簽訂將為外資醫(yī)療器械企業(yè)進(jìn)入中國市場(chǎng)提供一個(gè)良好的環(huán)境，醫(yī)療器械市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)將更加激烈化。總體來看，行業(yè)政策促進(jìn)行業(yè)整體發(fā)展，使行業(yè)運(yùn)作更加規(guī)范化，政策風(fēng)險(xiǎn)較低。但對(duì)于中小企業(yè)而言，隨著競(jìng)爭(zhēng)的加劇以及行業(yè)規(guī)范化，將面臨被淘汰的危險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)較高。六、行業(yè)授信建議總體：目前，我國醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展還處于較低水平。隨著居民消費(fèi)水平的提高以及社會(huì)保障制度的完善，醫(yī)療器械行業(yè)的需求將逐步增大。未來幾年，我國醫(yī)療行業(yè)的發(fā)展速度將會(huì)加快，發(fā)展前景良好。總體來說，可保持并適當(dāng)擴(kuò)大對(duì)醫(yī)療器械行業(yè)授信總規(guī)模，增加一些擁有研發(fā)項(xiàng)目和國家支持類項(xiàng)目的醫(yī)療器械企業(yè)授信，以及一些大型醫(yī)療器械集團(tuán)的授信；堅(jiān)持有進(jìn)有退原則，進(jìn)一步優(yōu)化客戶結(jié)構(gòu)，重點(diǎn)支持優(yōu)勢(shì)企業(yè)。子行業(yè)：醫(yī)療器械兩大傳統(tǒng)子行業(yè)醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)以及醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造子行業(yè)，發(fā)展已相對(duì)飽和，市場(chǎng)空間逐步縮小。隨著醫(yī)療器械市場(chǎng)的不斷擴(kuò)大，對(duì)專業(yè)化的細(xì)分醫(yī)療器械市場(chǎng)需求不斷增大，從而導(dǎo)致其余醫(yī)療器械子行業(yè)發(fā)展迅速，行業(yè)利潤快速增長。對(duì)于這些目前資產(chǎn)規(guī)模、收入相對(duì)較小，但效益較好、市場(chǎng)尚未飽和、盈利空間巨大的細(xì)分子行業(yè)，如口腔科用設(shè)備及器具制造子行業(yè)、假肢、人工器官及植（介）入器械制造子行業(yè)等，可以考慮加大授信力度。區(qū)域：醫(yī)療器械行業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度很高。從資產(chǎn)規(guī)模以及收入、利潤狀況來看，發(fā)展較快、盈利較好的省市主要有廣東、江蘇、北京、上海、浙江等。授信可以選擇這些重點(diǎn)區(qū)域來做，進(jìn)一步優(yōu)化客戶地區(qū)結(jié)構(gòu)。企業(yè)類型：對(duì)具有一定技術(shù)含量以及進(jìn)口替代能力的醫(yī)療器械企業(yè)、有一定規(guī)模和質(zhì)量保證的醫(yī)療器材消耗品的企業(yè)、地域優(yōu)勢(shì)型以及普及型醫(yī)療器械生產(chǎn)企業(yè)可以適當(dāng)擴(kuò)大授信規(guī)模。產(chǎn)業(yè)鏈：隨著醫(yī)改的深入，醫(yī)藥行業(yè)也將獲得持續(xù)、穩(wěn)定的發(fā)展，應(yīng)適當(dāng)擴(kuò)大對(duì)醫(yī)藥行業(yè)的授信。具體來講，應(yīng)關(guān)注受益于醫(yī)改行業(yè)的企業(yè)，即具有規(guī)模優(yōu)勢(shì)、產(chǎn)品價(jià)格較低的大型普藥生產(chǎn)企業(yè)。此外，可適當(dāng)關(guān)注此類研發(fā)能力強(qiáng)或有較好研發(fā)外包業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)的醫(yī)藥企業(yè)。優(yōu)勢(shì)醫(yī)藥商業(yè)公司將可能利用上游企業(yè)的資源，通過向產(chǎn)業(yè)鏈上下游的延伸，實(shí)現(xiàn)其利潤最大化。且“醫(yī)藥分離”將極大的提升醫(yī)療流通行業(yè)的整體盈利能力，可適當(dāng)關(guān)注。隨著人們觀念的逐漸改變，健康管理將替代昂貴的“診斷和治療系統(tǒng)”成為疾病防控主流。作為一個(gè)醫(yī)療保健相關(guān)的新興服務(wù)領(lǐng)域，此領(lǐng)域潛力巨大，可考慮適當(dāng)授信。目 錄第一章 醫(yī)療器械行業(yè)市場(chǎng)供需分析及預(yù)測(cè)1第一節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中地位變化1一、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析1二、醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值變化1三、醫(yī)療器械行業(yè)投資額度占全國投資總額比重變化分析2第二節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)供給分析及預(yù)測(cè)4一、醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)數(shù)量分析4二、醫(yī)療器械經(jīng)營企業(yè)狀況4三、供給結(jié)構(gòu)分析5四、20082010年供給預(yù)測(cè)6第三節(jié) 行業(yè)需求分析及預(yù)測(cè)8一、需求總量及速率分析8二、需求結(jié)構(gòu)變化分析8三、20082010年需求預(yù)測(cè)9第四節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)進(jìn)出口分析及預(yù)測(cè)12一、行業(yè)進(jìn)出口總額分析12二、行業(yè)進(jìn)出口特點(diǎn)分析12三、醫(yī)療電子產(chǎn)品進(jìn)出口狀況及預(yù)測(cè)14四、2008年行業(yè)進(jìn)出口預(yù)測(cè)15第五節(jié) 供需平衡及價(jià)格分析17一、庫存變化17二、供需平衡分析及預(yù)測(cè)17第二章 行業(yè)規(guī)模與效益分析及預(yù)測(cè)18第一節(jié) 行業(yè)規(guī)模分析及預(yù)測(cè)18一、資產(chǎn)規(guī)模變化分析18二、收入和利潤變化分析18第二節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)效益分析及預(yù)測(cè)20一、行業(yè)三費(fèi)變化20二、行業(yè)效益分析21三、平均勞動(dòng)生產(chǎn)率變化分析22四、行業(yè)效益預(yù)測(cè)23第三章 醫(yī)療器械行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)分析及預(yù)測(cè)24第一節(jié) 我國醫(yī)療器械的行業(yè)特點(diǎn)24第二節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)狀25一、我國醫(yī)療器械行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)狀25二、“醫(yī)療器械”低端市場(chǎng)硝煙四起25三、醫(yī)療器械高端市場(chǎng)“洋貨”一統(tǒng)天下27四、醫(yī)療器械市場(chǎng)價(jià)格亂象叢生27第三節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)投融資狀況29一、醫(yī)療器械成風(fēng)投新寵，醫(yī)療器械市場(chǎng)掀起投資熱潮29二、中國醫(yī)療器械企業(yè)“出海”29三、行業(yè)動(dòng)態(tài)31第四節(jié) 醫(yī)療器械技術(shù)發(fā)展34一、我國醫(yī)療器械行業(yè)技術(shù)水平34二、醫(yī)療器械產(chǎn)業(yè)研發(fā)狀況34三、全球數(shù)字技術(shù)快速發(fā)展35四、我國醫(yī)療器械產(chǎn)業(yè)未來發(fā)展的四大熱點(diǎn)38第四章 醫(yī)療器械子行業(yè)分析39第一節(jié) 子行業(yè)對(duì)比分析39一、子行業(yè)規(guī)模比重變化39二、子行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行對(duì)比分析41第二節(jié) 口腔科用設(shè)備及器具制造行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r分析及預(yù)測(cè)44一、行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀44二、行業(yè)規(guī)模狀況45三、行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況分析46四、行業(yè)發(fā)展預(yù)測(cè)47第三節(jié) 醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造業(yè)發(fā)展?fàn)顩r分析及預(yù)測(cè)48一、獸醫(yī)用器械制造行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r48二、行業(yè)規(guī)模狀況48三、行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況分析49四、行業(yè)發(fā)展預(yù)測(cè)50第四節(jié) 民用醫(yī)療器械發(fā)展?fàn)顩r分析及預(yù)測(cè)51一、民用醫(yī)療器械發(fā)展的現(xiàn)實(shí)可能性51二、民用醫(yī)療器械的目標(biāo)消費(fèi)群51第五章 細(xì)分地區(qū)分析53第一節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)區(qū)域分布總體分析及預(yù)測(cè)53一、行業(yè)區(qū)域分布特點(diǎn)分析及預(yù)測(cè)53二、行業(yè)規(guī)模指標(biāo)區(qū)域分布分析及預(yù)測(cè)53三、行業(yè)效益指標(biāo)區(qū)域分布分析及預(yù)測(cè)55第二節(jié) 北京市醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展分析及預(yù)測(cè)57一、區(qū)域在行業(yè)中的地位及特征分析57二、區(qū)域行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況分析59三、區(qū)域子行業(yè)對(duì)比分析60四、區(qū)域行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)預(yù)測(cè)61第三節(jié) 廣東省醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展分析及預(yù)測(cè)63一、區(qū)域在行業(yè)中的地位及特征分析63二、區(qū)域行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況分析65三、區(qū)域子行業(yè)對(duì)比分析66四、深圳醫(yī)療器械產(chǎn)業(yè)發(fā)展經(jīng)驗(yàn)借鑒67五、區(qū)域行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)預(yù)測(cè)69第四節(jié) 江蘇省醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展分析及預(yù)測(cè)72一、區(qū)域在行業(yè)中的地位及特征分析72二、區(qū)域行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況分析74三、區(qū)域子行業(yè)對(duì)比分析75四、區(qū)域行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)預(yù)測(cè)76第六章 醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)分析79第一節(jié) 行業(yè)企業(yè)特征分析79一、企業(yè)規(guī)模特征分析79二、企業(yè)所有制特征分析81三、企業(yè)的區(qū)域分布分析83第二節(jié) 公司重點(diǎn)企業(yè)對(duì)比分析84一、盈利能力分析84二、償債能力分析85三、發(fā)展能力分析86四、營運(yùn)能力分析87第三節(jié) 山東新華醫(yī)療器械廠分析89一、企業(yè)基本狀況89二、企業(yè)經(jīng)營狀況分析89三、公司發(fā)展前景預(yù)測(cè)90第四節(jié) 北京萬東醫(yī)療裝備股份有限公司分析93一、企業(yè)基本狀況93二、企業(yè)經(jīng)營狀況分析93三、萬東醫(yī)療裝備股份有限公司20072011年戰(zhàn)略規(guī)劃報(bào)告94四、公司發(fā)展前景預(yù)測(cè)95第七章 醫(yī)療器械行業(yè)授信風(fēng)險(xiǎn)分析及提示97第一節(jié) 環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)分析及提示97一、宏觀經(jīng)濟(jì)對(duì)行業(yè)影響分析及風(fēng)險(xiǎn)提示97二、匯率政策對(duì)行業(yè)影響分析及風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)97第二節(jié) 醫(yī)療體制改革風(fēng)險(xiǎn)分析及提示98一、醫(yī)改內(nèi)容98二、五類型企業(yè)受益于新醫(yī)療改革99三、醫(yī)改對(duì)醫(yī)療器械市場(chǎng)影響99第三節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)政策風(fēng)險(xiǎn)分析及提示101一、醫(yī)療器械集中采購制度101二、醫(yī)療器械質(zhì)量管理體系規(guī)范政策102三、醫(yī)藥器械監(jiān)督管理?xiàng)l例修訂103四、國家發(fā)改委發(fā)出關(guān)于加強(qiáng)醫(yī)療器械價(jià)格管理的公告104五、中美藥品和醫(yī)療器械安全合作備忘錄簽訂104第八章 醫(yī)療器械行業(yè)授信機(jī)會(huì)及建議105第一節(jié) 行業(yè)授信機(jī)會(huì)及建議105一、總體授信機(jī)會(huì)及授信建議105二、子行業(yè)授信機(jī)會(huì)及建議105三、區(qū)域授信機(jī)會(huì)及建議106四、分企業(yè)類型的授信機(jī)會(huì)及建議106第二節(jié) 產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)谛艡C(jī)會(huì)及建議108一、醫(yī)藥行業(yè)授信機(jī)會(huì)及建議108二、醫(yī)藥商業(yè)授信機(jī)會(huì)及建議108三、健康管理服務(wù)業(yè)108附 表表1醫(yī)療儀器設(shè)備及器械制造類別分類及代碼1表2醫(yī)療器械子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值比重變化5表32007年醫(yī)療器械行業(yè)主要在建及擬建項(xiàng)目6表4醫(yī)療器械子行業(yè)銷售收入比重變化9表520032007年醫(yī)療器械行業(yè)盈利能力變化分析21表620032007年醫(yī)療器械行業(yè)償債能力變化分析22表720032007年醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展能力變化分析22表820032007年醫(yī)療器械行業(yè)營運(yùn)能力變化分析22表9口腔科用設(shè)備及器具制造行業(yè)運(yùn)行狀況分析46表10口腔科用設(shè)備及器具制造行業(yè)運(yùn)行狀況分析50表11醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)數(shù)量地區(qū)分布53表12醫(yī)療器械行業(yè)資產(chǎn)地區(qū)分布54表13醫(yī)療器械行業(yè)銷售收入地區(qū)分布55表14醫(yī)療器械行業(yè)地區(qū)盈利狀況56表15醫(yī)療器械行業(yè)區(qū)域虧損狀況56表16北京市醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)類型狀況58表17北京市醫(yī)療器械行業(yè)分所有制類型運(yùn)營狀況59表18北京市醫(yī)療器械行業(yè)運(yùn)行狀況60表19北京市醫(yī)療器械行業(yè)子行業(yè)規(guī)模變化61表20北京市醫(yī)療器械子行業(yè)盈利狀況對(duì)比61表21廣東省醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)類型狀況64表22廣東省醫(yī)療器械行業(yè)分所有制類型運(yùn)營狀況65表23廣東省醫(yī)療器械行業(yè)運(yùn)行狀況66表24廣東省醫(yī)療器械行業(yè)子行業(yè)規(guī)模變化67表25廣東省醫(yī)療器械子行業(yè)盈利狀況對(duì)比67表26江蘇省醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)類型狀況73表27江蘇省醫(yī)療器械行業(yè)分所有制類型運(yùn)營狀況74表28江蘇省醫(yī)療器械行業(yè)運(yùn)行狀況75表29江蘇省醫(yī)療器械行業(yè)子行業(yè)規(guī)模變化76表30江蘇省醫(yī)療器械子行業(yè)盈利狀況對(duì)比76表31醫(yī)療器械行業(yè)不同規(guī)模企業(yè)的資產(chǎn)狀況80表32醫(yī)療器械行業(yè)不同規(guī)模企業(yè)虧損狀況80表33醫(yī)療器械行業(yè)不同規(guī)模企業(yè)發(fā)展及盈利狀況81表34醫(yī)療器械行業(yè)不同所有制企業(yè)的資產(chǎn)狀況82表35醫(yī)療器械行業(yè)不同所有制企業(yè)虧損狀況82表36醫(yī)療器械行業(yè)不同所有制企業(yè)發(fā)展及盈利狀況83表37醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)數(shù)量分布83表382007年11月部分醫(yī)療器械企業(yè)盈利能力分析85表392007年11月部分醫(yī)療器械企業(yè)償債能力分析86表402007年11月部分醫(yī)療器械企業(yè)發(fā)展能力分析87表412007年11月部分醫(yī)療器械企業(yè)營運(yùn)能力分析88表42新華醫(yī)療盈利能力分析89表43新華醫(yī)療償債能力分析90表44新華醫(yī)療經(jīng)營能力分析90表45新華醫(yī)療發(fā)展能力分析90表46萬東醫(yī)療盈利能力分析93表47萬東醫(yī)療償債能力分析94表48萬東醫(yī)療經(jīng)營能力分析94表49萬東醫(yī)療發(fā)展能力分析94附 圖圖1醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值變化2圖2醫(yī)療器械行業(yè)固定資產(chǎn)規(guī)模3圖3單個(gè)企業(yè)平均固定資產(chǎn)凈值3圖4醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)數(shù)量變化4圖52007年各省市醫(yī)療器械經(jīng)營企業(yè)比例分布4圖620052007年醫(yī)療器械各子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值增速變化6圖720032007年醫(yī)療器械行業(yè)銷售收入及增速變化8圖820032007年醫(yī)療器械各子行業(yè)銷售收入增速變化9圖920032007年進(jìn)出口變動(dòng)情況12圖1020032007年醫(yī)療器械行業(yè)庫存增速變化及比重17圖1120032007年醫(yī)療器械資產(chǎn)變化18圖1220032007年醫(yī)療器械行業(yè)收入與利潤變化19圖1320032007年醫(yī)療器械行業(yè)三費(fèi)增速變化20圖1420032007年三費(fèi)占銷售收入比重變化21圖1520042007年醫(yī)療器械行業(yè)平均勞動(dòng)生產(chǎn)率變化23圖1620032007年醫(yī)療器械子行業(yè)資產(chǎn)比重變化39圖1720032007年醫(yī)療器械子行業(yè)銷售收入比重變化40圖1820032007年醫(yī)療器械子行業(yè)利潤比重變化40圖1920032007年醫(yī)療器械行業(yè)子行業(yè)銷售利潤率41圖2020032007年醫(yī)療器械子行業(yè)資產(chǎn)增速變化42圖2120032007年醫(yī)療器械子行業(yè)銷售收入增速變化42圖2220032007年醫(yī)療器械子行業(yè)利潤增速變化43圖2320032007年我國口腔科用設(shè)備及器具制造業(yè)資產(chǎn)變化45圖2420032007年我國口腔科用設(shè)備及器具制造業(yè)收入以及利潤變化46圖2520032007年我國醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用設(shè)備及器具制造業(yè)資產(chǎn)變化49圖2620032007年我國醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造業(yè)收入以及利潤變化49圖27北京市醫(yī)療器械行業(yè)在全國地位變化57圖28北京市醫(yī)療器械行業(yè)所有制類型分布58圖29廣東省醫(yī)療器械行業(yè)在全國地位變化63圖30廣東省醫(yī)療器械行業(yè)所有制類型分布64圖31江蘇省醫(yī)療器械行業(yè)在全國地位變化72圖32江蘇省醫(yī)療器械行業(yè)所有制類型分布73圖33醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)規(guī)模分布狀況79圖34醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)所有制類型分布81國家發(fā)展改革委中國經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報(bào)社 113 北京世經(jīng)未來投資咨詢有限公司第一章 醫(yī)療器械行業(yè)市場(chǎng)供需分析及預(yù)測(cè)第一節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中地位變化一、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析醫(yī)療器械是指單獨(dú)或者組合使用于人體的儀器、設(shè)備、器具、材料或者其他物品，包括所需要的軟件。其用于人體體表及體內(nèi)的作用不是用藥理學(xué)、免疫學(xué)或者代謝的手段獲得，但是這些手段的參與起著一定的輔助作用。使用醫(yī)療器械的預(yù)期目的包括：對(duì)疾病的預(yù)防、診斷、治療、監(jiān)護(hù)、緩解；對(duì)損傷或者殘疾的診斷、治療、監(jiān)護(hù)、緩解、補(bǔ)償；對(duì)解剖或者生理過程的研究、替代、調(diào)節(jié)以及妊娠控制等。醫(yī)療器械行業(yè)產(chǎn)品品種繁多，并涉及多個(gè)技術(shù)交叉領(lǐng)域，生產(chǎn)規(guī)模大小不一。大型、高端醫(yī)療器械產(chǎn)品一般是小批量、多品種經(jīng)營，但技術(shù)含量高，更新?lián)Q代快；小型、常規(guī)醫(yī)療器械產(chǎn)品通常是大批量生產(chǎn)，但技術(shù)含量低。按照國家統(tǒng)計(jì)局分類標(biāo)準(zhǔn)定義，醫(yī)療器械屬于制造業(yè)類別，行業(yè)代碼368。該類別包含醫(yī)療診斷監(jiān)護(hù)設(shè)備、實(shí)驗(yàn)用設(shè)備、機(jī)械治療設(shè)備等所有醫(yī)療器械子類別。表1 醫(yī)療儀器設(shè)備及器械制造類別分類及代碼代碼行業(yè)名稱368 醫(yī)療儀器設(shè)備及器械制造3681 醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造3682 口腔科用設(shè)備及器具制造3683 實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造3684 醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造3685 機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造3686 假肢、人工器官及植（介）入器械制造3689 其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局醫(yī)療器械行業(yè)的直接消費(fèi)者為醫(yī)療機(jī)構(gòu)以及居民大眾，它在醫(yī)療服務(wù)中具有不可替代的作用，直接影響人民群眾的生命健康安全，是關(guān)系國計(jì)民生的重要部分。與醫(yī)藥行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈其余行業(yè)類似，醫(yī)療器械行業(yè)受國家醫(yī)療體制改革及其他政策的影響非常大，2006和2007年國家的一系列醫(yī)療體制改革政策對(duì)其影響巨大。二、醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值變化在我國，醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展較慢，屬于朝陽行業(yè)，產(chǎn)值較小。但隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展和居民生活水平提高，其行業(yè)gdp占比不斷增長，逐步成為最活躍、發(fā)展最快的行業(yè)，成為繼it和生物醫(yī)藥后又一引人關(guān)注的投資領(lǐng)域。2004我國醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值僅為269.51億元，截止2007年11月，該產(chǎn)值上升到514.47億元，同比增長21.42%，年平均增長24%，增長迅速。比較醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占gdp比重變化，該比重2004年僅為0.17%，2007年上升至0.2%，穩(wěn)步增長。但相對(duì)于其余成熟行業(yè)，醫(yī)療器械行業(yè)市場(chǎng)發(fā)展空間巨大，占比仍相對(duì)較低。數(shù)據(jù)來源：中國統(tǒng)計(jì)局圖1 醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值變化從未來看，隨著醫(yī)療體制改革的深入，國內(nèi)和國際市場(chǎng)對(duì)醫(yī)療器械的需求和消費(fèi)將持續(xù)增加，醫(yī)療器械行業(yè)將得到大力發(fā)展，在國民經(jīng)濟(jì)中的地位會(huì)進(jìn)一步增強(qiáng)。三、醫(yī)療器械行業(yè)投資額度占全國投資總額比重變化分析與醫(yī)療器械行業(yè)迅速增長的工業(yè)總產(chǎn)值類似，該行業(yè)固定資產(chǎn)規(guī)模逐年擴(kuò)大，由2003年的49.36億元增加到2007年的110.64億，增長迅速。但自2005年行業(yè)整合調(diào)整，固定資產(chǎn)增速達(dá)37.91%的小高潮后，固定資產(chǎn)增速有所回落，規(guī)模逐步穩(wěn)定。數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局圖2 醫(yī)療器械行業(yè)固定資產(chǎn)規(guī)模分析單個(gè)企業(yè)固定資產(chǎn)凈值，該數(shù)值平穩(wěn)增長。2003年，我國共有醫(yī)療器械企業(yè)469家，單個(gè)企業(yè)固定資產(chǎn)凈值為0.11億元/企業(yè)；2007年企業(yè)數(shù)量增加至806家，單個(gè)企業(yè)固定資產(chǎn)凈值達(dá)0.14億元/企業(yè)。單個(gè)企業(yè)固定資產(chǎn)凈值的增大是與總固定資產(chǎn)規(guī)模的增大同步的，且其一定程度上說明，隨著醫(yī)療器械行業(yè)的快速發(fā)展，行業(yè)進(jìn)入、退出壁壘也在不斷提高。數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局圖3 單個(gè)企業(yè)平均固定資產(chǎn)凈值第二節(jié) 醫(yī)療器械行業(yè)供給分析及預(yù)測(cè)一、醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)數(shù)量分析近些年來，我國醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)數(shù)量逐步增加，競(jìng)爭(zhēng)更加激烈。2003年全國共有醫(yī)療器械企業(yè)469家，2007年達(dá)到806家，年平均增長達(dá)14.5%。企業(yè)數(shù)量變化增幅表現(xiàn)出與固定資產(chǎn)變化相同的趨勢(shì)，2005年為一個(gè)小高峰，之后增幅量逐步變小。這在一定程度上說明，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)更加激烈，也更加規(guī)范化。圖4 醫(yī)療器械行業(yè)企業(yè)數(shù)量變化數(shù)據(jù)來源：中經(jīng)網(wǎng)二、醫(yī)療器械經(jīng)營企業(yè)狀況截止2007年10月底，我國持有醫(yī)療器械經(jīng)營許可證的公司為144977家，其中可銷售醫(yī)療器械的藥店為17918家，分區(qū)域來看，醫(yī)療器械經(jīng)營企業(yè)最多的為北京地區(qū)，共有13000多家。圖5 2007年各省市醫(yī)療器械經(jīng)營企業(yè)比例分布數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局三、供給結(jié)構(gòu)分析醫(yī)療器械子行業(yè)發(fā)展較不平衡。作為傳統(tǒng)醫(yī)療器械兩大子行業(yè)，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)與醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值累計(jì)占據(jù)我國醫(yī)療器械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值的將近80%；口腔科用設(shè)備及器具制造、實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具制造、機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢人工器官及植（介）入器械制造、其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造五個(gè)子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值在全行業(yè)中占比較少。從下表可以看出，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占比下降幅度較大，截止2007年11月，該比重由2004年的40.53%下降至34.78%；機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢、人工器官及植（介）入器械制造子行業(yè)比重也稍有降低；其余四個(gè)行業(yè)比重則平穩(wěn)上升，其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造子行業(yè)比重上升較多。表2 醫(yī)療器械子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值比重變化單位：%名稱2004200520062007113681 醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造40.5338.6536.0734.783682 口腔科用設(shè)備及器具制造1.571.511.551.783683 實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造3.012.892.323.573684 醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造34.3535.4434.0636.343685 機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造4.925.816.655.053686 假肢、人工器官及植（介）入器械制造7.437.607.485.993689 其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造8.198.1011.8612.50數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局從增速來看，口腔科用設(shè)備及器具制造子行業(yè)與實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造子行業(yè)呈現(xiàn)出明顯的上升趨勢(shì)，其他子行業(yè)繼2006年增速上升后均表現(xiàn)出不同幅度的下降趨勢(shì)，其中又以機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢、人工器官及植（介）入器械制造兩個(gè)子行業(yè)降幅最為明顯。圖6 20052007年醫(yī)療器械各子行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值增速變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局四、20082010年供給預(yù)測(cè)（一）在建及擬建項(xiàng)目分析2007年，醫(yī)療器械行業(yè)在建項(xiàng)目較少，區(qū)域上主要集中在華東地區(qū)，投資金額也較小。醫(yī)療器械在建及擬建項(xiàng)目保持較平穩(wěn)發(fā)展。表3 2007年醫(yī)療器械行業(yè)主要在建及擬建項(xiàng)目地點(diǎn)項(xiàng)目名稱建設(shè)周期投資額（萬元）項(xiàng)目內(nèi)容山東中韓合作醫(yī)療器械（二期）項(xiàng)目2007年-2008年10000年產(chǎn)醫(yī)療器械5000萬套陜西心臟起搏器開發(fā)及擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目2008年-2008年10523研究開發(fā)和生產(chǎn)具有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的秦明8619系列和2312系列程控心臟起搏器，以及心血管介入治療輸送系統(tǒng)等配套產(chǎn)品。年產(chǎn)心臟起搏器6000-10000套，心血管介入治療輸送系統(tǒng)（穿刺導(dǎo)管等）產(chǎn)品10000套江蘇新型體外診斷試劑及診斷用醫(yī)療器械搬遷擴(kuò)建項(xiàng)目2008年-2008年15000年產(chǎn)60萬盒新型體外診斷試劑、300套診斷用醫(yī)療器械。天津天津市醫(yī)療器械質(zhì)量監(jiān)督檢驗(yàn)中心檢測(cè)辦公樓項(xiàng)目2008年-2009年6000興建一幢辦公樓，總建筑面積1.5萬平方米,主要承擔(dān)全國及天津市醫(yī)療器械產(chǎn)品的質(zhì)量監(jiān)督檢驗(yàn)工作，負(fù)責(zé)制定、修訂專業(yè)標(biāo)準(zhǔn)及標(biāo)準(zhǔn)歸口管理工作。數(shù)據(jù)來源：中國擬在建項(xiàng)目網(wǎng)（二）20082010年供給預(yù)測(cè)醫(yī)療器械行業(yè)屬于朝陽產(chǎn)業(yè)，市場(chǎng)空間巨大，產(chǎn)能擴(kuò)張將保持高速發(fā)展，據(jù)預(yù)測(cè)，今后幾年內(nèi)我國醫(yī)療設(shè)備市場(chǎng)年增速都將達(dá)到14%左右，高端醫(yī)療設(shè)備銷售增速將高達(dá)20%以上。到2010年，中國醫(yī)療器械總產(chǎn)值將達(dá)1000億元，在世界醫(yī)療器械市場(chǎng)上的份額將占到5%。隨著未來行業(yè)的洗牌和整合，集中度將提高，大型企業(yè)的產(chǎn)能將得到有效擴(kuò)張，規(guī)?；?yīng)將凸顯；而眾多小型企業(yè)，由于其醫(yī)療器械技術(shù)門檻不高，產(chǎn)品的差異化不明顯，公司的經(jīng)營與發(fā)展會(huì)面臨較沉重壓力，企業(yè)無效產(chǎn)能將被淘汰。第三節(jié) 行業(yè)需求分析及預(yù)測(cè)一、需求總量及速率分析中國是醫(yī)療器械消費(fèi)大國，尤其是在進(jìn)入2000年以后，市場(chǎng)年消費(fèi)額持續(xù)快速增長。近五年來，我國醫(yī)療器械行業(yè)保持高速增長，銷售收入增速保持在17%以上，平均增速為20.81%。2006年醫(yī)療器械行業(yè)銷售收入達(dá)到427.71億元，2007年111月達(dá)到了493.18億元，較2006年增長22.17%。預(yù)計(jì)2007年全年銷售收入增長率將超越2006年同期水平。圖7 20032007年醫(yī)療器械行業(yè)銷售收入及增速變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局我國巨大的人口基數(shù)和飛速發(fā)展的經(jīng)濟(jì)使得國內(nèi)醫(yī)療器械市場(chǎng)需求隨著居民期望壽命的不斷提高、人口老齡化以及大眾對(duì)生活質(zhì)量與健康水平期望的提高而持續(xù)高增長。經(jīng)濟(jì)發(fā)展加速醫(yī)療服務(wù)需求升級(jí)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，導(dǎo)致健康服務(wù)需求的整體增加；醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)的逐步開放，使國內(nèi)外資本投資中國醫(yī)療服務(wù)產(chǎn)業(yè)的速度加快。這些均導(dǎo)致醫(yī)療器械市場(chǎng)需求的增加。二、需求結(jié)構(gòu)變化分析醫(yī)療器械子行業(yè)發(fā)展較不平衡。作為傳統(tǒng)醫(yī)療器械兩大子行業(yè)，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)與醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造子行業(yè)，占據(jù)我國醫(yī)療器械行業(yè)市場(chǎng)份額的近80%；口腔科用設(shè)備及器具制造、實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具制造、機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢人工器官及植（介）入器械制造、其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造五個(gè)子行業(yè)在全行業(yè)中占比較少。從子行業(yè)銷售收入所占比重來看，醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造子行業(yè)比重下降幅度較大，截止2007年11月，該比重由2003年的41.37%下降至35.06%；口腔科用設(shè)備及器具制造也小幅下降；其余五個(gè)行業(yè)銷售收入比重則平穩(wěn)上升，假肢、人工器官及植（介）入器械制造子行業(yè)比重上升趨勢(shì)最為明顯。此種比重變化反應(yīng)了傳統(tǒng)醫(yī)療器械市場(chǎng)需求已基本飽和，而具體細(xì)分市場(chǎng)則需求旺盛、地位上升。表4 醫(yī)療器械子行業(yè)銷售收入比重變化單位：%名稱20032004200520062007113681醫(yī)療診斷、監(jiān)護(hù)及治療設(shè)備制造41.3744.5138.6835.7335.063682口腔科用設(shè)備及器具制造2.261.831.331.471.633683實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造3.213.862.812.413.843684醫(yī)療、外科及獸醫(yī)用器械制造34.9732.8635.1334.2135.713685機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造3.164.155.166.644.943686假肢、人工器官及植（介）入器械制造5.584.858.367.5711.973689其他醫(yī)療設(shè)備及器械制造9.447.958.5311.9712.83數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局從增速來看，實(shí)驗(yàn)室及醫(yī)用消毒設(shè)備和器具的制造子行業(yè)呈現(xiàn)出明顯的上升趨勢(shì)；機(jī)械治療及病房護(hù)理設(shè)備制造、假肢、人工器官及植（介）入器械制造兩個(gè)子行業(yè)表現(xiàn)出明顯的下降趨勢(shì)；其余子行業(yè)表現(xiàn)出小幅上升趨勢(shì)。圖8 20032007年醫(yī)療器械各子行業(yè)銷售收入增速變化數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局三、20082010年需求預(yù)測(cè)預(yù)計(jì)，2008年我國醫(yī)療設(shè)備產(chǎn)業(yè)銷售額將達(dá)400億元以上，醫(yī)療設(shè)備市場(chǎng)容量將達(dá)到500億元至550億元。預(yù)計(jì)到2010年國內(nèi)醫(yī)療器械市場(chǎng)的容量可達(dá)1200億元，市場(chǎng)空間巨大。做出此種預(yù)計(jì)，主要是基于以下原因：（一）經(jīng)濟(jì)發(fā)展加速帶動(dòng)醫(yī)療服務(wù)需求升級(jí)現(xiàn)代醫(yī)學(xué)對(duì)疾病的預(yù)防和治療在很大程度上依賴于先進(jìn)醫(yī)療設(shè)備的診斷結(jié)果。目前，世界藥品和醫(yī)療器械消費(fèi)比例平均為107，發(fā)達(dá)國家達(dá)到11，我國僅為103。世界醫(yī)療器械產(chǎn)業(yè)年增長率在5%8%，中國則達(dá)到13%15%（同期經(jīng)濟(jì)增長約為9%）。隨著人民生活水平的不斷提高，醫(yī)療器械的選用會(huì)越來越先進(jìn)，其產(chǎn)品結(jié)構(gòu)會(huì)不斷調(diào)整，功能更加多樣化，市場(chǎng)容量會(huì)不斷擴(kuò)大；醫(yī)療服務(wù)市場(chǎng)的逐步開放，使國內(nèi)外資本投資中國醫(yī)療服務(wù)產(chǎn)業(yè)的速度加快，從而直接導(dǎo)致醫(yī)械市場(chǎng)需求的增加。醫(yī)療器械產(chǎn)業(yè)在我國還有巨大的發(fā)展空間。（二）醫(yī)院醫(yī)療器械設(shè)備“空白填補(bǔ)”以及“升級(jí)換代”目前中國農(nóng)村大部分醫(yī)療機(jī)構(gòu)還缺乏最基本的醫(yī)療器械裝備，需要建設(shè)的鄉(xiāng)鎮(zhèn)衛(wèi)生院達(dá)70%以上，這一塊市場(chǎng)有“填平補(bǔ)齊”的需求。國內(nèi)醫(yī)療機(jī)構(gòu)總體裝備水平還很低，70%左右是上世紀(jì)70、80年代的產(chǎn)品。隨著醫(yī)療水平的不斷進(jìn)步，原有落后的醫(yī)療裝備已經(jīng)不能適應(yīng)現(xiàn)代醫(yī)療的需求，它們更新?lián)Q代的過程又是一個(gè)需求釋放的過程?！疤钛a(bǔ)空白”和“升級(jí)換代”將共同會(huì)保證未來較長一段時(shí)間中國醫(yī)療器械市場(chǎng)的快速增長。另外，國家政策變化帶來了醫(yī)療器械需求的增長。近年來，國家有關(guān)部