交通銀行資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)介紹(2013年4月).ppt

1、交通銀行資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)介紹,2013年3月,交通銀行資產(chǎn)管理部,1,資產(chǎn)管理部主要業(yè)務(wù),內(nèi)容,2,理財(cái)業(yè)務(wù)收入分配,3,人民幣對(duì)公理財(cái)業(yè)務(wù)介紹,4,銀監(jiān)會(huì)8號(hào)文解讀,1,資產(chǎn)管理部主要業(yè)務(wù),1.1資產(chǎn)管理部主要業(yè)務(wù),本外幣理財(cái)業(yè)務(wù),資產(chǎn)管理投資顧問業(yè)務(wù),債券結(jié)算代理業(yè)務(wù),代銷和代收付業(yè)務(wù),1.1.1本外幣理財(cái)業(yè)務(wù),銀行通過發(fā)售本外幣理財(cái)計(jì)劃，集中客戶的資金，按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理，以投資實(shí)際收益作為客戶投資回報(bào)并收取管理費(fèi)、手續(xù)費(fèi)等相關(guān)費(fèi)用的中間業(yè)務(wù)。,1.1.2資產(chǎn)管理投資顧問業(yè)務(wù),資產(chǎn)管理投資顧問業(yè)務(wù)是指銀行接受客戶委托，按照約定，向客戶提供投資（包括但不限于固

2、定收益工具、貨幣市場(chǎng)工具，以及中國銀監(jiān)會(huì)允許的其他金融資產(chǎn)投資）建議服務(wù)，輔助客戶做出投資決策，并直接或者間接獲取經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)營活動(dòng)。,1.1.3債券結(jié)算代理業(yè)務(wù),債券結(jié)算代理業(yè)務(wù)：債券結(jié)算代理人（簡(jiǎn)稱代理行）受市場(chǎng)其他參與者（簡(jiǎn)稱委托人、丙類成員）的委托，為其辦理債券結(jié)算等業(yè)務(wù)，使其參與銀行間市場(chǎng)的行為。,“操盤手”VS.“資產(chǎn)管理人”,1.1.4代銷和代收付業(yè)務(wù),1.代理集合資金信托計(jì)劃資金收付業(yè)務(wù)是指交行接受信托公司的委托，代理集合資金信托計(jì)劃業(yè)務(wù)的信托資金收款、代理支付本金及收益的業(yè)務(wù)。 2.代銷證券公司集合資產(chǎn)管理計(jì)劃業(yè)務(wù)是指銀行接受證券公司的委托，代理推廣、托管該證券公司發(fā)行的集合

3、資產(chǎn)管理計(jì)劃的業(yè)務(wù)。,1.2資產(chǎn)管理部組織架構(gòu),1.3資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的目標(biāo),提供產(chǎn)品和服務(wù),滿足客戶融資需求,滿足客戶理財(cái)需求,維護(hù)客戶關(guān)系,促進(jìn)資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù),提高中間業(yè)務(wù)收入,對(duì)客戶,對(duì)銀行,2,理財(cái)業(yè)務(wù)收入分配,2.1.1 表外理財(cái)業(yè)務(wù)收入考核原則,按“流程規(guī)范、價(jià)格透明、核算清晰、捆綁考核”的原則進(jìn)行分配，收入全部體現(xiàn)在分行賬面，資產(chǎn)管理部作為表外理財(cái)業(yè)務(wù)的牽頭部門，考核理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)模及收入。,1、總行資產(chǎn)管理部在考核上采用“影子利潤”的捆綁考核方式考核總行資產(chǎn)管理部，全行理財(cái)業(yè)務(wù)的中收按照總行制定的分配原則和標(biāo)準(zhǔn)全部反映在分行零售、公司、同業(yè)板塊。 2、對(duì)私產(chǎn)品銷售費(fèi)收入、投資管理費(fèi)收入納

4、入分行財(cái)富管理凈收入、零售板塊中間業(yè)務(wù)凈收入考核；財(cái)務(wù)顧問費(fèi)、對(duì)公產(chǎn)品銷售費(fèi)收入、投資管理費(fèi)收入納入分行對(duì)公板塊中間業(yè)務(wù)凈收入考核；同業(yè)產(chǎn)品銷售費(fèi)收入、投資管理費(fèi)收入納入分行同業(yè)板塊中間業(yè)務(wù)凈收入考核；銷售的理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模余額增量計(jì)入AUM增量指標(biāo)考核、理財(cái)業(yè)務(wù)日均規(guī)?？己说取?2.1.2 理財(cái)業(yè)務(wù)運(yùn)作模式,2.1.3 理財(cái)產(chǎn)品收入定義,1.理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際投資收益扣除客戶收益和相關(guān)費(fèi)用后仍有盈余的部分作為投資管理費(fèi)歸銀行所有; 2.分行向總行理財(cái)組合提供資產(chǎn)不能簽署財(cái)務(wù)顧問合同以財(cái)務(wù)顧問費(fèi)形式核算的中間業(yè)務(wù)收入。,投資管理費(fèi),產(chǎn)品銷售費(fèi),產(chǎn)品銷售費(fèi)是在產(chǎn)品說明書上列明的，按產(chǎn)品規(guī)模和期限的一定比例

5、支付給銷售分行的費(fèi)用,財(cái)務(wù)顧問費(fèi),資產(chǎn)提供分行基于其提供的對(duì)接理財(cái)?shù)母黝愘Y產(chǎn)收取的費(fèi)用，以財(cái)務(wù)顧問合同進(jìn)行約定，一般由融資人或信托公司支付給分行。,2.2.1資產(chǎn)提供分行理財(cái)收入財(cái)務(wù)顧問費(fèi),項(xiàng)目資產(chǎn)投資指導(dǎo)價(jià)格,總行資產(chǎn)管理部根據(jù)市場(chǎng)情況和理財(cái)資產(chǎn)組合的實(shí)際情況制定，并定期通過總行資產(chǎn)管理部?jī)?nèi)網(wǎng)公布。,1、對(duì)于總行組合類產(chǎn)品來說，融資成本超過項(xiàng)目資產(chǎn)投資指導(dǎo)價(jià)格及相關(guān)的通道費(fèi)用（如信托費(fèi)、信托受益權(quán)轉(zhuǎn)讓費(fèi)、北金所的交易服務(wù)費(fèi)、保管費(fèi)等）的部分。 2、對(duì)于總行單一項(xiàng)目類產(chǎn)品來說，財(cái)務(wù)顧問費(fèi)的收取比例和方式由主辦分行的資產(chǎn)提供條線和產(chǎn)品銷售條線協(xié)商確定。,分配原則,公布方式,1、通過聯(lián)系單告知公司

6、部和投行部 2、通過總行資產(chǎn)管理部?jī)?nèi)網(wǎng)公布 3、直接發(fā)郵件給分行指定聯(lián)系人,2.2.2資產(chǎn)提供分行理財(cái)收入財(cái)務(wù)顧問費(fèi),入賬方式：分行賬務(wù)中心 “7030100710 理財(cái)業(yè)務(wù)財(cái)務(wù)顧問收入” 登記理財(cái)對(duì)接資產(chǎn)財(cái)務(wù)顧問費(fèi)入賬清單,核對(duì)方式：1、 理財(cái)對(duì)接項(xiàng)目資產(chǎn)要素表顧問費(fèi)率、收費(fèi)方式、收費(fèi)時(shí)點(diǎn)， 并將財(cái)務(wù)顧問費(fèi)電子版提交總行資產(chǎn)管理部； 2、 理財(cái)對(duì)接資產(chǎn)財(cái)務(wù)顧問費(fèi)入賬清單 月初3個(gè)工作日內(nèi)通過部門郵箱發(fā)送總行資產(chǎn)管理部部門郵箱,2.2.3資產(chǎn)提供分行理財(cái)收入投資管理費(fèi),定義:分行向總行理財(cái)組合提供資產(chǎn)不能簽署財(cái)務(wù)顧問合同以投資管理費(fèi)形式核算的中間業(yè)務(wù)收入,入賬方式：分行賬務(wù)中心 “703010

7、0109 單位客戶投資管理費(fèi)” “7030100110 同業(yè)客戶投資管理費(fèi)” “7030100108 個(gè)人客戶投資管理費(fèi)”,核對(duì)方式： 1. 理財(cái)對(duì)接項(xiàng)目資產(chǎn)要素表投資管理費(fèi)率、收費(fèi)方式、收費(fèi)時(shí)點(diǎn)； 2. 理財(cái)對(duì)接資產(chǎn)財(cái)務(wù)顧問費(fèi)入賬清單 月初3個(gè)工作日內(nèi)通過部門郵箱 發(fā)送總行資產(chǎn)管理部部門郵箱,2.3.1理財(cái)產(chǎn)品銷售分行收入銷售費(fèi)收入,總行資產(chǎn)管理部根據(jù)資產(chǎn)投資收益、預(yù)期客戶收益、相關(guān)費(fèi)用以及同業(yè)情況制定，并與總行銷售部門逐筆協(xié)商確定。 一般情況下，封閉式常規(guī)產(chǎn)品銷售費(fèi)不低于10BP，開放式產(chǎn)品銷售費(fèi)不低于30BP，定制產(chǎn)品除外。,分配原則,支付方式,對(duì)公封閉式產(chǎn)品，在產(chǎn)品到帳日次一個(gè)工作日由

8、總行向銷售分行劃付； 對(duì)私封閉式理財(cái)產(chǎn)品，總行在當(dāng)月最后一個(gè)工作日前向銷售分行劃付本月到帳產(chǎn)品應(yīng)付的銷售費(fèi)； 對(duì)公和對(duì)私開放式理財(cái)產(chǎn)品，由總行在每月初5個(gè)工作日內(nèi)向銷售分行劃付上月應(yīng)付的銷售費(fèi)。,2.3.2理財(cái)產(chǎn)品銷售分行收入銷售費(fèi)收入,在產(chǎn)品發(fā)行時(shí)，總行銷售部門應(yīng)在銷售通知中向分行明示銷售費(fèi)率； 在向分行支付銷售費(fèi)后，總行資產(chǎn)管理部將在總行內(nèi)部網(wǎng)“資產(chǎn)管理部”網(wǎng)站上將實(shí)付分行銷售費(fèi)明細(xì)向全行公布，供分行查詢核對(duì)。,核對(duì)方式,申購贖回費(fèi),部分理財(cái)產(chǎn)品（尤其是凈值類理財(cái)產(chǎn)品）在申購或贖回時(shí)會(huì)收取一定申購贖回費(fèi)。申購贖回費(fèi)是指客戶在申購、贖回理財(cái)產(chǎn)品時(shí)向銀行支付的費(fèi)用，由分行網(wǎng)點(diǎn)直接收取。若有申購

9、贖回費(fèi)的，應(yīng)在產(chǎn)品說明書中列明，同時(shí)總行銷售部門應(yīng)在銷售通知中向分行明示。,2.3.3理財(cái)產(chǎn)品銷售分行收入投資管理費(fèi)收入,理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際投資收益扣除客戶收益和相關(guān)費(fèi)用后仍有盈余的部分 該部分投資管理費(fèi)與理財(cái)產(chǎn)品的銷售規(guī)模相關(guān)聯(lián)。,定義,分配原則,總行組合類產(chǎn)品的超額收益取決于總行投資組合管理能力； 總行單一資產(chǎn)類產(chǎn)品的超額收益為項(xiàng)目融資成本減去各項(xiàng)費(fèi)用（銷售費(fèi)、保管費(fèi)、信托費(fèi)、財(cái)務(wù)顧問費(fèi)等）后的剩余部分； 根據(jù)國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，投資管理費(fèi)原則上不得超過理財(cái)投資總收益的20%。,2.3.4理財(cái)產(chǎn)品銷售分行收入投資管理費(fèi)收入,手工過渡階段，由總行直接向分行支付： 總行組合類產(chǎn)品的投資管理費(fèi)按審批后的分配

10、方案向銷售分行支付，一般按季支付； 總行單一資產(chǎn)類產(chǎn)品，由主辦分行在產(chǎn)品到期時(shí)向總行提供單一資產(chǎn)類理財(cái)產(chǎn)品收入分配劃付申請(qǐng)明確銷售費(fèi)、投資管理費(fèi)等分配情況，總行核對(duì)無誤后向分行劃付,支付方式,核對(duì)方式：總行組合類產(chǎn)品投資管理費(fèi)劃付后，將通過總行資產(chǎn)管理部 內(nèi)網(wǎng)將實(shí)付分行投資管理費(fèi)明細(xì)向全行公布，供分行查詢核對(duì),2.4.1理財(cái)業(yè)務(wù)專項(xiàng)資源配置,總行對(duì)表外理財(cái)產(chǎn)品設(shè)置專項(xiàng)資源配置，配置額度約1000萬元， 具體方法：交通銀行專項(xiàng)資源配置辦法（2013年）,2.4.2理財(cái)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)表公司,2.4.3理財(cái)業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)表個(gè)人,3,人民幣對(duì)公理財(cái)業(yè)務(wù)介紹,26,3.1 什么是商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)？,銀行通過發(fā)售

11、本外幣理財(cái)計(jì)劃，集中客戶的資金，按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理，以投資實(shí)際收益作為客戶投資回報(bào)并收取管理費(fèi)、手續(xù)費(fèi)等相關(guān)費(fèi)用的中間業(yè)務(wù)。,26,3.2銀行理財(cái)產(chǎn)品特點(diǎn),安全性,Diagram 2,Diagram 3,Diagram 2,Diagram 3,盈利性,流動(dòng)性,保本Vs非保本,固定收益Vs浮動(dòng)收益,封閉式Vs開放式,28,28,商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量及規(guī)模,2010年末理財(cái)產(chǎn)品余額1.70萬億，2011年末達(dá)3.27萬億，2012年6月末超過5萬億 。,29,29,商業(yè)銀行理財(cái)資金投資的市場(chǎng)分布,30,30,3.3 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)全流程管理,組織架構(gòu) 運(yùn)作流

12、程 系統(tǒng)建設(shè),31,渠道銷售,個(gè)金部,產(chǎn)品核算,資產(chǎn)托管部,資產(chǎn)管理,資產(chǎn)管理部,會(huì)計(jì)核算,預(yù)算財(cái)務(wù)部 營運(yùn)管理部,風(fēng)險(xiǎn)管理,風(fēng)險(xiǎn)管理部 授信管理部,公司部,國際部,3.3.1 理財(cái)業(yè)務(wù)組織機(jī)構(gòu),31,32,32,3.3.2 理財(cái)產(chǎn)品基本運(yùn)作流程,33,33,3.3.2 理財(cái)產(chǎn)品基本運(yùn)作流程,產(chǎn)品設(shè)計(jì)： 目標(biāo)客戶 投資理念 投資范圍與限制 產(chǎn)品交易結(jié)構(gòu) 收益測(cè)算 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估 信息披露要求,34,34,3.3.2 理財(cái)產(chǎn)品基本運(yùn)作流程,產(chǎn)品發(fā)行： 客戶選擇 產(chǎn)品介紹 風(fēng)險(xiǎn)提示 面簽,35,35,3.3.2 理財(cái)產(chǎn)品基本運(yùn)作流程,投資運(yùn)作： 投資范圍與限制 合理的投資策略 動(dòng)態(tài)損益評(píng)估 到期結(jié)清,3

13、6,36,3.3.2 理財(cái)產(chǎn)品基本運(yùn)作流程,信息披露： 約定方式 披露頻率 披露內(nèi)容 特殊披露安排,37,37,3.3.2 理財(cái)產(chǎn)品基本運(yùn)作流程,申贖、分紅、兌付： 時(shí)效安排 流動(dòng)性安排 巨額贖回控制機(jī)制 收益核算,38,38,3.3.2 理財(cái)產(chǎn)品基本運(yùn)作流程,收益分配： 客戶收益 銷售費(fèi) 管理費(fèi),39,3.3.3 銀行理財(cái)產(chǎn)品創(chuàng)新流程管理,發(fā)起 行內(nèi)各部門會(huì)簽（或有） 總行資管會(huì)審議 行領(lǐng)導(dǎo)審批,報(bào)備報(bào)批 產(chǎn)品發(fā)行 投資運(yùn)作 后評(píng)價(jià)及獎(jiǎng)勵(lì),39,40,3.4 理財(cái)產(chǎn)品投資管理,組合投資管理 投資于資產(chǎn)組合 投資范圍較廣 產(chǎn)品收益取決于資產(chǎn)組合收益率 可設(shè)計(jì)期限、金額、收益率靈活的產(chǎn)品,單一資

14、產(chǎn)管理 投資于單一資產(chǎn) 產(chǎn)品與資產(chǎn)期限、金額完全匹配 產(chǎn)品收益取決于掛鉤資產(chǎn) 不存在期限錯(cuò)配風(fēng)險(xiǎn),40,41,整體配置,類別資產(chǎn)配置,明細(xì)資產(chǎn)配置,第一步篩選：根據(jù)明細(xì)資產(chǎn)剩余期限，決定是否納入組合 第二步篩選：根據(jù)個(gè)別債券收益率，決定是否納入組合 第三步篩選：根據(jù)個(gè)別債券流動(dòng)性指標(biāo)，決定投資總量,投資團(tuán)隊(duì)的決策流程基金管理模式,根據(jù)宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo),各類資產(chǎn)的流動(dòng)性和信用等級(jí),決定： 1.組合期限 2.組合的風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別 3.各類資產(chǎn)的投資比例,根據(jù)不同類別資產(chǎn)的流動(dòng)性指標(biāo)和收益率水平,決定： 1.類別資產(chǎn)的目標(biāo)配置比例 2.類別資產(chǎn)的當(dāng)期配置比例,41,42,3.5 銀行理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí),42,6

15、R：高風(fēng)險(xiǎn) 5R：較高風(fēng)險(xiǎn) 4R：中等風(fēng)險(xiǎn) 3R：較低風(fēng)險(xiǎn) 2R：低風(fēng)險(xiǎn) 1R：極低風(fēng)險(xiǎn),43,43,3.6 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)系統(tǒng)建設(shè),2007年人民幣資金管理信息系統(tǒng)開發(fā)上線，實(shí)現(xiàn)投資交易的電子化管理 2008年理財(cái)產(chǎn)品管理平臺(tái)開發(fā)成功,實(shí)現(xiàn)理財(cái)產(chǎn)品電子化銷售 2013年1月,投資組合管理系統(tǒng)正式上線，能夠滿足理財(cái)產(chǎn)品單獨(dú)管理、單獨(dú)核算的要求，預(yù)計(jì)于年內(nèi)完成所有產(chǎn)品上線任務(wù)。 未來實(shí)現(xiàn)全流程電子化管理：銷售投資交易風(fēng)控核算托管-分析,44,3.6 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)系統(tǒng)建設(shè),資金管理信息系統(tǒng)-支持人民幣理財(cái)產(chǎn)品交易的前中后臺(tái)的直通式一體化處理。,人民幣理財(cái)產(chǎn)品資產(chǎn)管理系統(tǒng)提供人民幣理財(cái)產(chǎn)品投資

16、組合管理的一系列分析工具，包括損益分析、逐日盯市分析、久期分析、現(xiàn)金流分析、資產(chǎn)負(fù)債分析等。,44,45,3.6 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)系統(tǒng)建設(shè),理財(cái)銷售平臺(tái)主要用于柜面，直接面向客戶銷售理財(cái)產(chǎn)品，完成產(chǎn)品認(rèn)購、申購、贖回等交易，并與核心系統(tǒng)相連共同完成后臺(tái)清算。 理財(cái)產(chǎn)品登記過戶系統(tǒng)負(fù)責(zé)投資者帳戶的管理，提供認(rèn)購、申購、贖回、分紅、到期等確認(rèn)數(shù)據(jù)，并具備較為靈活的統(tǒng)計(jì)功能，為理財(cái)產(chǎn)品的負(fù)債管理提供系統(tǒng)支持。,45,46,3.6 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)系統(tǒng)建設(shè),行內(nèi)BTA,核算估值系統(tǒng),投資組合系統(tǒng),托管系統(tǒng),銷售系統(tǒng),確認(rèn)數(shù)據(jù),確認(rèn)數(shù)據(jù),凈值核對(duì),資產(chǎn)管理,日終清算數(shù)據(jù),凈值核對(duì),日終清算數(shù)據(jù),確認(rèn)數(shù)據(jù)

17、,投資數(shù)據(jù)接口,委托成交數(shù)據(jù),確認(rèn)數(shù)據(jù),申請(qǐng)數(shù)據(jù),銷售數(shù)據(jù),核心賬務(wù)系統(tǒng),行外TA,行外銷售系統(tǒng),銷售數(shù)據(jù),確認(rèn)數(shù)據(jù),確認(rèn)數(shù)據(jù),銷售數(shù)據(jù),數(shù)據(jù)倉庫,行外產(chǎn)品 銷售數(shù)據(jù),行內(nèi)產(chǎn)品 銷售數(shù)據(jù),客戶端,批量或聯(lián)機(jī)處理申請(qǐng),批量或聯(lián)機(jī)處理結(jié)果,資金交收數(shù)據(jù),日終清算數(shù)據(jù),46,47,47,3.7 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理,48,48,3.7 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理,49,49,3.7 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理,50,50,3.7 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理,51,51,3.7 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理,52,52,3.7 交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理,3.8銀行理財(cái)產(chǎn)品類型,2011年末至2012年5月初

18、，銀行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品中，非保本型產(chǎn)品占比為62%，保本固定型產(chǎn)品占比為16%，保本浮動(dòng)型產(chǎn)品占比為22%，銀行理財(cái)產(chǎn)品以非保本型產(chǎn)品為主。,3.8銀行理財(cái)產(chǎn)品投資標(biāo)的,商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)配置的資產(chǎn)主要是債券及貨幣市場(chǎng)工具、信貸類投資和存款，2012年3月末的占比分別為37.24%、26.55%和22.77%。,3.9交通銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展,2011,明確金融市場(chǎng)部作為牽頭部門，負(fù)責(zé)全行理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展,56,3.10 人民幣對(duì)公理財(cái)產(chǎn)品線,日增利,生息365,流動(dòng)性,收益率,穩(wěn)得利周期型,穩(wěn)得利期次型,蘊(yùn)通財(cái)富理財(cái)計(jì)劃,結(jié)構(gòu)性存款,56,57,開放式理財(cái)計(jì)劃“蘊(yùn)通財(cái)富 生息365”,產(chǎn)品介紹,產(chǎn)品優(yōu)

19、勢(shì),產(chǎn)品存續(xù)期內(nèi)允許客戶根據(jù)約定條件一次或多次，全部或部分提前贖回投資本金，以實(shí)際投資收益作為客戶投資回報(bào)及收取相關(guān)費(fèi)用的中間業(yè)務(wù)。該計(jì)劃為保本浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品，每天公布上一個(gè)工作日的理財(cái)收益率。募集資金投資于銀行間市場(chǎng)信用級(jí)別較高、流動(dòng)性較好的各類融資工具以及拆借、回購等。,安全性較高，風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為2R；預(yù)期收益率高于日增利產(chǎn)品 買賣靈活，可實(shí)現(xiàn)T+0申購和贖回，免收申贖費(fèi)用,57,58,開放式理財(cái)計(jì)劃“蘊(yùn)通財(cái)富 生息365”,投資范圍,適用客戶群體,固定收益工具: 30%-100% 貨幣市場(chǎng)工具: 0-70% 信托計(jì)劃及其他資產(chǎn): 不超過70%,對(duì)資金流動(dòng)性要求較強(qiáng)、追求穩(wěn)定收益、風(fēng)險(xiǎn)偏好較

20、低的公司或機(jī)構(gòu)客戶 其他投資理財(cái)計(jì)劃間歇進(jìn)行短期穩(wěn)健理財(cái)?shù)墓净驒C(jī)構(gòu)客戶,58,59,穩(wěn)健收益理財(cái)計(jì)劃“蘊(yùn)通財(cái)富 穩(wěn)得利”,產(chǎn)品介紹,產(chǎn)品優(yōu)勢(shì),銀行通過發(fā)售固定投資期限理財(cái)產(chǎn)品，集中客戶的資金，投資于銀行間市場(chǎng)上流通的固定收益產(chǎn)品，到期時(shí)按預(yù)先約定收益率向客戶支付本金和投資收益并收取手續(xù)費(fèi)的理財(cái)計(jì)劃。募集資金投資于銀行間市場(chǎng)信用級(jí)別較高、流動(dòng)性較好的各類融資工具。該理財(cái)計(jì)劃包括周期型和期次型兩種形式。,安全性高，風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)為2R 多種期限可選，滿足客戶各種期限理財(cái)需求 投資于固定收益品種，收益穩(wěn)健 可根據(jù)客戶需求量身定制理財(cái)產(chǎn)品,59,60,穩(wěn)健收益理財(cái)計(jì)劃“蘊(yùn)通財(cái)富 穩(wěn)得利”,投資范圍,適用客

21、戶群體,固定收益工具: 30%-100% 貨幣市場(chǎng)工具: 30%-100% 信托計(jì)劃及其他資產(chǎn): 不超過70%,在一定投資期限內(nèi)，追求穩(wěn)定收益的客戶 在理財(cái)期限內(nèi)對(duì)理財(cái)資金的流動(dòng)性要求較低的客戶,60,61,“蘊(yùn)通財(cái)富 穩(wěn)得利”周期型理財(cái)計(jì)劃,產(chǎn)品介紹,產(chǎn)品優(yōu)勢(shì),周期滾動(dòng)型理財(cái)計(jì)劃是指以7天、14天、28天等為固定投資周期，每天發(fā)售的非保本浮動(dòng)收益人民幣理財(cái)計(jì)劃。,每天發(fā)售，購買方便 期限多樣，滿足客戶短期理財(cái)需求 固定投資周期，周期到期后自動(dòng)入帳 投資于固定收益品種，收益率穩(wěn)定,61,62,“蘊(yùn)通財(cái)富 穩(wěn)得利”期次型理財(cái)計(jì)劃,產(chǎn)品介紹,產(chǎn)品優(yōu)勢(shì),期次型理財(cái)計(jì)劃是指以1個(gè)月、2個(gè)月、3個(gè)月、6

22、個(gè)月、9個(gè)月、1年等期限，定期發(fā)售的非保本浮動(dòng)收益人民幣理財(cái)計(jì)劃。,周三和周五定期發(fā)售，方便客戶購買 期限多樣，滿足客戶各種理財(cái)需求 投資于固定收益品種，收益率較高 可根據(jù)客戶需求量身定制理財(cái)產(chǎn)品,62,63,信托理財(cái)計(jì)劃“蘊(yùn)通財(cái)富XX號(hào)”,產(chǎn)品介紹,產(chǎn)品優(yōu)勢(shì),適用客戶群體,銀行通過發(fā)售固定投資期限理財(cái)產(chǎn)品，集中客戶的資金，投資于單一資金信托計(jì)劃或監(jiān)管機(jī)構(gòu)允許的其他資產(chǎn)或資產(chǎn)組合。,產(chǎn)品收益率高 產(chǎn)品期限與信托計(jì)劃或資產(chǎn)期限相匹配，不存在錯(cuò)配風(fēng)險(xiǎn),風(fēng)險(xiǎn)承受能力較高，追求較高收益的客戶 在理財(cái)期限內(nèi)對(duì)理財(cái)資金的流動(dòng)性要求較低的客戶,63,64,人民幣結(jié)構(gòu)性理財(cái)計(jì)劃(結(jié)構(gòu)性存款),產(chǎn)品介紹,產(chǎn)品優(yōu)

23、勢(shì),適用客戶群體,理財(cái)資金本金由銀行統(tǒng)一運(yùn)作管理，收益部分投資于匯率、利率、黃金等衍生產(chǎn)品，產(chǎn)品收益取決于掛鉤標(biāo)的在觀察期內(nèi)的市場(chǎng)表現(xiàn)。,安全性高，本金絕對(duì)保障 收益取決于掛鉤指標(biāo)的市場(chǎng)表現(xiàn),對(duì)市場(chǎng)有預(yù)期判斷，且追求較高收益的客戶 在理財(cái)期限內(nèi)對(duì)理財(cái)資金的流動(dòng)性要求較低的客戶,64,3.10 案例分析（一）,某地方國有企業(yè)集團(tuán)客戶，存在對(duì)公理財(cái)業(yè)務(wù)需求。經(jīng)與分行客戶經(jīng)理進(jìn)一步溝通，發(fā)現(xiàn)該客戶為地區(qū)各大行重點(diǎn)客戶，除集團(tuán)母公司外，客戶下轄多家大型子公司和眾多關(guān)聯(lián)企業(yè)，有多種理財(cái)需求。,客戶需求,對(duì)策措施,1.分析不同資金特點(diǎn)和理財(cái)需求，為客戶提供一攬子理財(cái)方案。如有需要，可聯(lián)系總行相關(guān)人員提供技

24、術(shù)支持。 2.對(duì)于流動(dòng)性資金，可以考慮配置生息365產(chǎn)品；對(duì)于經(jīng)營周轉(zhuǎn)結(jié)算的沉淀資金，可以考慮配置“蘊(yùn)通財(cái)富穩(wěn)得利”7D-1Y產(chǎn)品。 3.對(duì)于單筆1億以上的理財(cái)資金，總行可為客戶量身定制理財(cái)計(jì)劃。,3.10 案例分析（一）,某地方國有企業(yè)集團(tuán)客戶，存在對(duì)公理財(cái)業(yè)務(wù)需求。經(jīng)與分行客戶經(jīng)理進(jìn)一步溝通，發(fā)現(xiàn)該客戶為地區(qū)各大行重點(diǎn)客戶，除集團(tuán)母公司外，客戶下轄多家大型子公司和眾多關(guān)聯(lián)企業(yè)，有多種理財(cái)需求。,客戶需求,對(duì)策措施,1.分析不同資金特點(diǎn)和理財(cái)需求，為客戶提供一攬子理財(cái)方案。如有需要，可聯(lián)系總行相關(guān)人員提供技術(shù)支持。 2.對(duì)于流動(dòng)性資金，可以考慮配置生息365產(chǎn)品；對(duì)于經(jīng)營周轉(zhuǎn)結(jié)算的沉淀資金，可以考慮配置“蘊(yùn)通財(cái)富穩(wěn)得利”7D-1Y產(chǎn)品。 3.對(duì)于單筆1億以上的理財(cái)資金，總行可為客戶量身定制理財(cái)計(jì)劃。,3.10 案例分析（二）,某中小金融機(jī)構(gòu)自身或其客戶有理財(cái)需求，但該機(jī)構(gòu)的投資運(yùn)作能力不足，尋找合適的理財(cái)產(chǎn)品或合作模式。,客戶需