銷售百分比法

如果有一天你創(chuàng)辦了一家企業(yè)為了構(gòu)建廠房、設(shè)備、購買材料為了開展生產(chǎn)經(jīng)營活動你第一步先干什么？1步第籌集資金資金籌集需要思考的問題籌資渠道？籌集方式？需要多少資金？資金需要量預(yù)測的方法312銷售百分比法因素分析法資金習(xí)性法最流行資金需要量預(yù)測的基本方法之最流行方法篇銷售百分比法銷售百分比法是根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表中各個項目與銷售收入總額之間的依存關(guān)系，確定資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益的有關(guān)項目占銷售收入的百分比，并依此推算出資金需要量的一種方法。2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法6銷售百分比法概念

注意前提：資產(chǎn)負(fù)債表中的各項目與銷售收入指標(biāo)的比率已知且固定不變。

假設(shè)你的企業(yè)2013年12月31日的資產(chǎn)負(fù)債表(簡表)如表1所示。企業(yè)2013年的銷收入為200000元。假定2014年企業(yè)的經(jīng)營情況與上年基本相同，生產(chǎn)能力不變，根據(jù)市場情況，預(yù)計2014年銷售收入將提高到240000元，要求預(yù)測2014年的全部資金需求量。2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法7例題

你的企業(yè)2013年12月31日的資產(chǎn)負(fù)債表(簡表)如表1所示。表12013年資產(chǎn)負(fù)債表(簡表)單位：元資產(chǎn)金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額

貨幣資金10000

應(yīng)付票據(jù)8000

應(yīng)收賬款24000

應(yīng)交稅費(fèi)4000

存貨50000

應(yīng)付賬款20000

預(yù)付賬款4000

短期借款50000

固定資產(chǎn)凈值212000

非流動負(fù)債80000

實(shí)收資本128000

留存收益10000

資產(chǎn)總額300000

負(fù)債及所有者權(quán)益總額3000002025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法82025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法9

企業(yè)2013年的銷收入為200000元。假定2014年企業(yè)的經(jīng)營情況與上年基本相同，生產(chǎn)能力不變，根據(jù)市場情況，預(yù)計2014年銷售收入將提高到240000元，要求預(yù)測2014年的全部資金需求量。銷售百分比法計算5步驟1234計算預(yù)測期各敏感項目預(yù)計數(shù)劃分敏感項目和非敏感項目計算預(yù)測期需增加的流動資金額計算敏感項目銷售百分比5計算預(yù)測期外部籌資額2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法10敏感項目：項目金額因銷售額的增長而相應(yīng)的增加。非敏感項目：項目金額一般不隨銷售的增長而相應(yīng)的增加。2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法11步驟1分析基礎(chǔ)資產(chǎn)負(fù)債表各個項目與銷售收入總額之間的依存關(guān)系，劃分敏感項目與非敏感項目2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法12步驟1分析基礎(chǔ)資產(chǎn)負(fù)債表各個項目與銷售收入總額之間的依存關(guān)系，劃分敏感項目與非敏感項目資產(chǎn)敏感項目負(fù)債及所有者權(quán)益敏感項目

貨幣資金

應(yīng)付票據(jù)

應(yīng)收賬款

應(yīng)交稅費(fèi)

存貨

應(yīng)付賬款

預(yù)付賬款

短期借款

固定資產(chǎn)凈值

非流動負(fù)債

實(shí)收資本

留存收益2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法13步驟2根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表資料，計算各敏感項目銷售百分比各敏感項目銷售百分比的計算公式：×某敏感項目銷售百分比＝該敏感項目金額銷售額100%×貨幣資金銷售百分比＝10000200000100%＝5%比如：2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法14步驟2根據(jù)資產(chǎn)負(fù)債表資料，計算各敏感項目銷售百分比資產(chǎn)銷售（%）負(fù)債及所有者權(quán)益銷售（%）

貨幣資金5

應(yīng)付票據(jù)

應(yīng)收賬款

應(yīng)交稅費(fèi)

存貨

應(yīng)付賬款

預(yù)付賬款

短期借款

固定資產(chǎn)凈值

非流動負(fù)債

實(shí)收資本

留存收益12252—4210————2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法15步驟3計算預(yù)測期各敏感項目預(yù)計數(shù)并填入預(yù)計資產(chǎn)負(fù)債表預(yù)測期各敏感項目預(yù)計數(shù)的計算公式：預(yù)測期各敏感項目預(yù)計數(shù)＝預(yù)計銷售額×該敏感項目銷售百分比比如：貨幣資金預(yù)計數(shù)=240000×5%=12000元計算預(yù)測期各敏感項目2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法16步驟3計算預(yù)測期各敏感項目預(yù)計數(shù)并填入預(yù)計資產(chǎn)負(fù)債表項目銷售(%)預(yù)計數(shù)項目銷售(%)預(yù)計數(shù)貨幣資金512000應(yīng)付票據(jù)49600應(yīng)收賬款1228800應(yīng)交稅費(fèi)24800存貨2560000應(yīng)付賬款1024000預(yù)付賬款24800短期借款—50000固定資產(chǎn)凈值—212000非流動負(fù)債—80000實(shí)收資本—128000留存收益—100002025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法17步驟4計算預(yù)測期需要增加的流動資金額根據(jù)預(yù)計資產(chǎn)負(fù)債表直接確認(rèn)需追加的資金額：預(yù)測期需要增加流動資金額＝預(yù)計資產(chǎn)總額－預(yù)計負(fù)債總額－預(yù)計所有者權(quán)益總額方法一：每100元銷售額需占用44元的流動資金，同時自動生成16元的流動資金來源。因此每增加100元的銷售收入，必須補(bǔ)充28元的流動資金。方法二：2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法18步驟4計算預(yù)測期需要增加的流動資金額表22014年預(yù)計資產(chǎn)負(fù)債表單位：元資產(chǎn)負(fù)債與所有者權(quán)益項目銷售(%)預(yù)計數(shù)項目銷售(%)預(yù)計數(shù)貨幣資金512000應(yīng)付票據(jù)49600應(yīng)收賬款1228800應(yīng)交稅費(fèi)24800存貨2560000應(yīng)付賬款1024000預(yù)付賬款24800短期借款—50000固定資產(chǎn)凈值—212000非流動負(fù)債—80000實(shí)收資本—128000留存收益—10000總預(yù)計306400追加資金合計合計2025/1/18資金需求量預(yù)測方法——銷售百分比法19步驟5計算預(yù)測期外部籌資額預(yù)測期外部籌資額的計算公式：預(yù)測期外部籌資額＝預(yù)測期追加投資額－預(yù)測期內(nèi)部籌資額假定2014年預(yù)計凈利潤為24000元，若公司30%的利潤被留用則企業(yè)對外籌資的數(shù)額=11200?24000×30%=4000元一起來競賽（必答題）判斷1、采用此法的前提是必須假設(shè)資產(chǎn)負(fù)債表中的各項目與銷售收入指標(biāo)的比率已知且變動。（

）2、銷售百分比法是根據(jù)現(xiàn)金流量表中各個項目與銷售收入總額之間的依存關(guān)系來測算資金需要量的一種方法。（）××一起來競賽（必答題）選擇3、下列各項中，不屬于敏感項目的是（

）A.貨幣資金

B.應(yīng)收賬款C.短期借款

D.應(yīng)付賬款C一起來競賽（必答題）選擇4、下列各項中，不屬于非敏感項目的是（

）A.短期借款B.實(shí)收資本C.應(yīng)收賬款

D.固定資產(chǎn)凈值C一起來競賽（搶答題）選擇5、下列各項中，屬于非敏感項目的有（

）A.存貨B.實(shí)收資本C.非流動負(fù)債

D.短期借款E.對外投資BCD一起來競賽（搶答題）選擇6、下列各項中，屬于敏感項目的有（

）A.實(shí)收資本B.應(yīng)付賬款C.短期借款D.應(yīng)收賬款E.貨幣資金B(yǎng)DE一起來競賽（搶答題）計算7、某企業(yè)每年銷售1000元貨物，需要250元的存貨，存貨與銷售的百分比為

。若銷售增至2000元，那么該企業(yè)需要有

元的存貨。25%500一起來競賽（搶答題）計算8、甲公司2008年年末的經(jīng)營性資產(chǎn)和經(jīng)營性負(fù)債總額分別為1600萬元和800萬元，2008年年末的留存收益為100萬元，2008年實(shí)現(xiàn)銷售收入5000萬元。公司預(yù)計2009年的銷售收入將增長30%，留存收益將增加40萬元。則該公司按照銷售百分比法的計算公式預(yù)測的2009年對外籌資需要量為多少萬元？預(yù)計資金需求量=5000×30%×(1600/5000-800/5000)=240(萬元)外部融資需求量=240-40=200(萬元)一起來競賽（搶答題）計算9、光華公司2013年12月31日的簡要資產(chǎn)負(fù)債表如表3所示。假定光華公司2013年銷售額為10000萬元，銷售凈利率為10%，利潤留存率為40%。2014年銷售額預(yù)計增長20%，公司有足夠的生產(chǎn)能力，無需追加固定資產(chǎn)投資。要求：預(yù)測2014年的全部資金需求量及外部融資需求量。銷售百分比法