2023年度地方區(qū)域財政：中央政府發(fā)力新一輪財稅體制改革可期

目錄TOC\o"1-2"\h\z\u一、全財政加重 1（一）般公政收入長乏支出提速 1（二）府性收支同，土政難以續(xù) 3二、地財政持續(xù)加重 3（一）方財支矛盾出 3（二）地財續(xù)下滑 5（三）方債險加劇 6三、中發(fā)力解地方政壓力 8（一）央一共財政出提速 8（二）央轉付大幅加 9（三）別國力地方府化債 10四、新輪財制改革啟 （一）變政能，推建立型政府 （二）順央政關系推進支付體改革 12（三）進地收體系革，地方政財源 12一、全國財政壓力加重（一）一般公共財政收入增長乏力，支出提速70.0060.0050.0040.0030.0020.0010.000.00-10.00公共收入當月同比 公共支出當月同比202312月一21.686.4%99.76%，一般公27.599.80%。但一般公共財政收入和支出年1211.87%8.64%8.27%，為本年季度最高增速（1。70.0060.0050.0040.0030.0020.0010.000.00-10.00公共收入當月同比 公共支出當月同比圖1 2023年1-12月全國公共收支當月同比增速數(shù)據(jù)來源：WIND，國家金融與發(fā)展實驗室。一方面，財政收入增速不斷回落，增長動力不足。2023復主要表現(xiàn)為稅收收入的增長，20238.7%后，1-12月累計稅收收入同比-1.6%4.5%業(yè)所得稅和個人所得稅同比-5.9%3.7（2體增速較快的影響，同時國有資產可利用空間也逐漸見頂。稅收收入增速（剔除留抵退稅）非稅收入增速12.0010.008.006.004.002.000.00-2.00-4.0030.0025.00稅收收入增速（剔除留抵退稅）非稅收入增速12.0010.008.006.004.002.000.00-2.00-4.0030.0025.0020.0015.0010.005.000.00-5.00-10.002022-022022-032022-042022-052022-062022-072022-082022-092022-102022-112022-122023-012023-022023-032023-042023-052023-062023-072023-082023-092023-102023-112023-121086420-2另一方面，財政支出持續(xù)增長，增速不斷上升。1-125.4%，主20231128.9（3202312月全國一般3.61086420-2衛(wèi)生健康文化旅游體育與傳媒交通運輸節(jié)能環(huán)保債務付息教育城鄉(xiāng)社區(qū)事務農林水事務科學技術社會保障和就業(yè)圖3 2023年1-12月全國一般公共支出項目累計增速對比數(shù)據(jù)來源：WIND，國家金融與發(fā)展實驗室。衛(wèi)生健康文化旅游體育與傳媒交通運輸節(jié)能環(huán)保債務付息教育城鄉(xiāng)社區(qū)事務農林水事務科學技術社會保障和就業(yè)（二）政府性基金收支同降，土地財政難以持續(xù)30.0020.0010.000.00-10.00-20.00-30.00-40.00-50.00政府性基金收入 政府性基金支出2023年政府性基金收支增速持續(xù)負增長，1-12月政府性基金收入累計同比增速1121.26.2（430.0020.0010.000.00-10.00-20.00-30.00-40.00-50.00政府性基金收入 政府性基金支出圖4 2023年全國政府性基金收支當月同比變化數(shù)據(jù)來源：WIND，國家金融與發(fā)展實驗室。二、地方財政壓力持續(xù)加重（一）地方財政收支矛盾突出2023年地方財政收支矛盾加劇，收支逆差進一步擴張。5%（5202220.0010.000.00-10.00-20.00-30.00-40.00-50.00收入增速：扣除留抵退稅 支出增速70%以上，2250%，尤其西藏、青海財政自給2020.0010.000.00-10.00-20.00-30.00-40.00-50.00收入增速：扣除留抵退稅 支出增速貴州云南山西甘肅廣西寧夏青海河北河南湖南山東廣東陜西江蘇江西浙江天津福建海南北京安徽上海湖北新疆四川遼寧重慶吉林西藏貴州云南山西甘肅廣西寧夏青海河北河南湖南山東廣東陜西江蘇江西浙江天津福建海南北京安徽上海湖北新疆四川遼寧重慶吉林西藏9080709080706050403020100西藏青海甘肅吉林寧夏廣西云南貴州湖南新疆湖北海南河南江西遼寧四川河北安徽重慶陜西山西山東福建天津江蘇浙江廣東北京上海西藏青海甘肅吉林寧夏廣西云南貴州湖南新疆湖北海南河南江西遼寧四川河北安徽重慶陜西山西山東福建天津江蘇浙江廣東北京上海數(shù)據(jù)來源：財政部，各省市財政廳，CEIC，國家金融與發(fā)展實驗室。（二）土地財政持續(xù)下滑地方政府性基金收入增速中央政府性基金收入增速10.005.000.00土地財政作為補充地方財力的重要組成部分，難以支撐地方政府建設投資年中央政府性基金收入增速持續(xù)高于地方，1-127.1%，高出地方政府性基金收入增速17.2個百分點（，支出方面，地方政府性基金支出遠低于中央，1地方政府性基金收入增速中央政府性基金收入增速10.005.000.00圖7 2023年中央和地方政府性基金收支增速對比數(shù)據(jù)來源：WIND，國家金融與發(fā)展實驗室。1020以上（82023（9度，也進一步加重了地方政府隱性債務化解壓力。6040200-20-40-60收入增速 支出增速6040200-20-40-60收入增速 支出增速安徽青海福建廣西山東湖南遼寧上海廣東河南浙江北京陜西江西山西四川海南甘肅新疆重慶河北貴州寧夏云南江蘇天津吉林806040200青海遼寧新疆天津甘肅河南陜西廣西安徽山西福建山東云南河北海南湖南廣東浙江寧夏重慶北京江西上海西藏吉林貴州江蘇四川圖9 2023年各省市政府性基金收支預算完成度（%青海遼寧新疆天津甘肅河南陜西廣西安徽山西福建山東云南河北海南湖南廣東浙江寧夏重慶北京江西上海西藏吉林貴州江蘇四川（三）地方債務風險加劇20232023年我國地方政府債券整體發(fā)行規(guī)模較大，全年發(fā)行規(guī)模9.3萬億元，同比增長4.6基礎設施建設領域，重點支持重大項目建設，202310000090000800007000060000500004000030000200001000002015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023地方債發(fā)行規(guī)模 地方債凈融資規(guī)模資金占比超602017年歷史新高10000090000800007000060000500004000030000200001000002015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023地方債發(fā)行規(guī)模 地方債凈融資規(guī)模圖10 2023年地方債發(fā)行規(guī)模和凈融資規(guī)模數(shù)據(jù)來源：WIND，國家金融與發(fā)展實驗室。724模創(chuàng)20234.750.1（12018年以來291.4萬億元，分省份來看，貴州、天2263億元、12861256億元。另一方2023月后城投公司全2023年4.825.1%0.7萬億元，同比增速21.0（12。再融資債券再融資債券/總發(fā)行再融資債券規(guī)模2018 2019 2020 2021 2022 202360504030201005000050000城投債凈融資增速城投債凈融資規(guī)模2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023350300250200150100500-50城投債凈融資增速城投債凈融資規(guī)模2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023350300250200150100500-50-1002500050000圖12 2023年城投債凈融資規(guī)模和增速（億元數(shù)據(jù)來源：WIND，國家金融與發(fā)展實驗室。三、中央發(fā)力，緩解地方財政壓力（一）中央一般公共財政支出提速20237.45.1（1310.009.008.007.006.005.004.003.002.001.000.0010.009.008.007.006.005.004.003.002.001.000.00中央財政支出增速 地方財政支出增速 圖13 2023年中央和地方財政支出累計同比增速對比數(shù)據(jù)來源：WIND，國家金融與發(fā)展實驗室。（二）中央轉移支付大幅增加202310.56110萬億元，中2的比336.53（1483.36%2019將專項轉移支付并入一般性轉移支付，進而提升一般性轉移支付的占比。12023年中央對地方轉移支付數(shù)據(jù)為財政部11月公布的《2023年中央對地方轉移支付預算調整表》中的調整預算數(shù)。2地方一般公共財政總收入=地方政府稅收收入+非稅收入+轉移支付收入。3地方政府綜合財力=地方政府稅收收入+非稅收入+轉移支付收入+地方政府性基金收入。占比占比轉移支付和稅收返還2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 20234035302520151050120,0000圖14 中央對地方轉移支付和稅收返還規(guī)模及占比（億元，%）數(shù)據(jù)來源：WIND，國家金融與發(fā)展實驗室。注：占比=轉移支付和稅收返還規(guī)模/地方綜合財力（三）特別國債助力地方政府化債年四季度中1萬億元特別國債用以支持災后恢復重建和提升防災減災救災能力，3.559.1%700020420241年央行重啟3500四、新一輪財稅體制改革開啟2024年積極財政政策要適度加力、提質增效，綜合考慮發(fā)展需要和財政可持續(xù)，用好財政政策空間，優(yōu)化政策工具組合，赤字率擬按3%安排，赤字規(guī)模4.0618002024年積極穩(wěn)妥謀劃推進新一輪財稅體制改革，健全現(xiàn)代預算制度，優(yōu)化稅提升地方政府的投資積極性和投資效率，提升經濟發(fā)展動能，以促進地方經濟-稅收-產業(yè)的良性發(fā)展，保障財政長期可持續(xù)發(fā)展。（一）轉變政府職能，推動建立服務型政府場關系。PPP等方式合作的推動地（二）理順央地財政關系，推進轉移支付體系改革1994年分稅制改革之后對中央和地方的政府支出責任進行重新劃分。2023年為47.4%，推動財力直接下達市縣基層，促進財政資金直接惠企利民。2024動財力下沉，兜牢基層“三