國際金融課程

國際金融課程演講人：日期：國際金融概述國際貨幣體系與匯率制度外匯交易與風(fēng)險(xiǎn)管理跨境投融資業(yè)務(wù)操作實(shí)務(wù)國際結(jié)算與貿(mào)易融資業(yè)務(wù)介紹全球化背景下中國金融業(yè)對外開放戰(zhàn)略研究目錄01國際金融概述國際金融是指跨越國界的貨幣金融活動(dòng)、交易行為、體系運(yùn)轉(zhuǎn)等經(jīng)濟(jì)行為的總稱，涉及貨幣、信用、兌換、結(jié)算等多個(gè)方面。定義國際化、多元化、復(fù)雜化、高風(fēng)險(xiǎn)等。國際金融活動(dòng)往往涉及多種貨幣和多種金融市場，受到各國經(jīng)濟(jì)、政治、法律等多種因素的影響，因此具有較大的不確定性和風(fēng)險(xiǎn)性。特點(diǎn)國際金融定義與特點(diǎn)包括外匯市場、貨幣市場、證券市場、衍生品市場等。這些市場相互關(guān)聯(lián)，共同構(gòu)成了國際金融市場的整體。包括歐洲貨幣市場、亞洲貨幣市場、美洲貨幣市場等。這些市場以不同地區(qū)的金融中心為依托，形成了各具特色的金融市場體系。國際金融市場分類按地域劃分按交易種類劃分創(chuàng)新化趨勢金融科技的發(fā)展為國際金融帶來了新的機(jī)遇和挑戰(zhàn)，金融產(chǎn)品和服務(wù)的創(chuàng)新不斷涌現(xiàn)，為投資者提供了更多的選擇和便利。全球化趨勢隨著全球化的深入發(fā)展，國際金融市場的聯(lián)系越來越緊密，資本流動(dòng)越來越頻繁，各國金融市場的相互依存度不斷提高。監(jiān)管化趨勢為了防范金融風(fēng)險(xiǎn)和維護(hù)金融穩(wěn)定，各國政府和國際金融組織加強(qiáng)了對國際金融市場的監(jiān)管和合作，推動(dòng)了國際金融市場的規(guī)范化和透明化。國際金融發(fā)展趨勢02國際貨幣體系與匯率制度12319世紀(jì)至20世紀(jì)初，國際貨幣體系以黃金為基礎(chǔ)，各國貨幣與黃金掛鉤，匯率相對穩(wěn)定。金本位制度二戰(zhàn)后，美國憑借強(qiáng)大的經(jīng)濟(jì)實(shí)力建立了布雷頓森林體系，美元與黃金掛鉤，其他國家貨幣與美元掛鉤，實(shí)行固定匯率制。布雷頓森林體系20世紀(jì)70年代，布雷頓森林體系崩潰后，國際貨幣體系進(jìn)入牙買加體系時(shí)代，以浮動(dòng)匯率制為主導(dǎo)，多種匯率制度并存。牙買加體系國際貨幣體系演變歷程固定匯率制01政府通過行政手段或法律形式確定、公布、維持本國貨幣與某種參照物（如黃金、外國貨幣）之間的固定比價(jià)。在固定匯率制下，匯率波動(dòng)幅度受到嚴(yán)格限制。浮動(dòng)匯率制02政府不規(guī)定本國貨幣與外國貨幣之間的官方匯率，而是聽任匯率隨外匯市場供求關(guān)系的變化而自由浮動(dòng)。在浮動(dòng)匯率制下，匯率波動(dòng)幅度較大，風(fēng)險(xiǎn)也較高。管理浮動(dòng)匯率制03政府采取一定的措施或手段對本國貨幣匯率進(jìn)行干預(yù)和管理，使匯率朝著有利于本國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的方向浮動(dòng)。在管理浮動(dòng)匯率制下，政府通常會設(shè)定匯率波動(dòng)的上下限。匯率制度類型及特點(diǎn)技術(shù)因素包括外匯市場的交易制度、交易方式、交易技術(shù)等。技術(shù)因素的變化可能影響外匯市場的交易效率和交易成本，從而對匯率產(chǎn)生影響。經(jīng)濟(jì)因素包括國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)增長率、通貨膨脹率、利率水平、國際收支狀況等。這些因素的變化會影響外匯市場的供求關(guān)系，從而導(dǎo)致匯率波動(dòng)。政治因素包括政治穩(wěn)定性、政策連續(xù)性、外交關(guān)系等。政治因素的變化可能導(dǎo)致投資者對一國經(jīng)濟(jì)前景的預(yù)期發(fā)生改變，進(jìn)而影響匯率走勢。社會因素包括人口增長、教育水平、文化傳統(tǒng)等。社會因素的變化可能對一國的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和發(fā)展?jié)摿Ξa(chǎn)生影響，從而影響匯率的長期走勢。匯率變動(dòng)影響因素分析03外匯交易與風(fēng)險(xiǎn)管理外匯交易是指同時(shí)買入一對貨幣組合中的一種貨幣而賣出另一種貨幣的外匯兌換方式，主要目的是通過貨幣匯率的波動(dòng)賺取差價(jià)。外匯交易定義外匯交易流程包括開戶、入金、選擇交易平臺和交易軟件、制定交易計(jì)劃、下單交易、平倉結(jié)算等步驟。交易流程外匯交易市場是全球最大的金融市場之一，參與者包括銀行、企業(yè)、投資機(jī)構(gòu)和個(gè)人投資者等。交易市場外匯交易基本概念及流程外匯風(fēng)險(xiǎn)管理策略與方法識別外匯交易中可能面臨的各種風(fēng)險(xiǎn)，包括匯率風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)等。通過定量分析和定性分析等方法，對外匯交易中可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行衡量和評估。制定風(fēng)險(xiǎn)控制策略，采取對沖、分散投資、止損等措施，降低外匯交易風(fēng)險(xiǎn)。對外匯交易過程進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控，及時(shí)發(fā)現(xiàn)和處理潛在風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)識別風(fēng)險(xiǎn)衡量風(fēng)險(xiǎn)控制風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控外匯衍生品是以外匯為基礎(chǔ)工具的金融衍生產(chǎn)品，其價(jià)值取決于外匯匯率的變動(dòng)。外匯衍生品定義外匯衍生品市場包括外匯期貨市場、外匯期權(quán)市場、外匯掉期市場等。市場種類外匯衍生品交易策略包括套期保值、投機(jī)套利、組合投資等。交易策略外匯衍生品市場同樣存在風(fēng)險(xiǎn)，需要采取相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理措施，如建立風(fēng)險(xiǎn)管理制度、加強(qiáng)市場監(jiān)管等。風(fēng)險(xiǎn)管理外匯衍生品市場介紹04跨境投融資業(yè)務(wù)操作實(shí)務(wù)直接投資證券投資房地產(chǎn)投資其他投資方式跨境投資渠道及方式選擇通過在境外設(shè)立公司、并購或參股等方式進(jìn)行投資，獲取境外企業(yè)的股權(quán)或資產(chǎn)。在境外購買房地產(chǎn)物業(yè)，進(jìn)行長期持有或租賃經(jīng)營，獲取穩(wěn)定的租金收益和資本增值。通過購買境外股票、債券等證券產(chǎn)品，獲取境外市場的投資收益。包括私募股權(quán)投資、風(fēng)險(xiǎn)投資、對沖基金等，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)偏好和收益預(yù)期選擇合適的投資方式?？缇迟J款利用境內(nèi)外利差和匯率差異，通過銀行貸款等方式融入低成本資金。資產(chǎn)證券化將缺乏流動(dòng)性但能夠產(chǎn)生可預(yù)見的穩(wěn)定現(xiàn)金流的資產(chǎn)，通過一定的結(jié)構(gòu)安排，對資產(chǎn)中風(fēng)險(xiǎn)與收益要素進(jìn)行分離與重組，進(jìn)而轉(zhuǎn)換成為在金融市場上可以出售和流通的證券的過程。風(fēng)險(xiǎn)控制建立完善的風(fēng)險(xiǎn)管理體系，對跨境融資業(yè)務(wù)進(jìn)行全面風(fēng)險(xiǎn)評估和監(jiān)控，確保業(yè)務(wù)穩(wěn)健發(fā)展。債券發(fā)行在境外市場發(fā)行債券，籌集長期穩(wěn)定資金，優(yōu)化企業(yè)債務(wù)結(jié)構(gòu)?？缇橙谫Y產(chǎn)品創(chuàng)新與風(fēng)險(xiǎn)控制了解和遵守國家關(guān)于資本項(xiàng)目管制的政策規(guī)定，確?？缇惩度谫Y業(yè)務(wù)的合規(guī)性。資本項(xiàng)目管制政策熟悉外匯管理政策，合理規(guī)劃和使用外匯資金，降低匯率風(fēng)險(xiǎn)。外匯管理政策加強(qiáng)反洗錢和反恐融資工作，防范非法資金跨境流動(dòng)。反洗錢與反恐融資政策了解境內(nèi)外稅務(wù)政策差異，進(jìn)行合理稅收籌劃，降低稅收成本。稅務(wù)政策與稅收籌劃跨境資金運(yùn)營監(jiān)管政策解讀05國際結(jié)算與貿(mào)易融資業(yè)務(wù)介紹匯款包括電匯、信匯和票匯，是國際貿(mào)易中常見的結(jié)算方式之一。流程包括匯款人向銀行申請、銀行審核并處理匯款、收款人收到款項(xiàng)等環(huán)節(jié)。托收指銀行根據(jù)委托人（出口商）的委托，向進(jìn)口商收取款項(xiàng)并轉(zhuǎn)交給出口商的過程。包括跟單托收和光票托收兩種形式。信用證由銀行根據(jù)進(jìn)口商的要求和指示開立的、承諾在一定期限內(nèi)憑符合規(guī)定的單據(jù)付款的書面保證文件。流程包括申請開證、開證行開立信用證、通知行通知受益人、受益人交單議付等環(huán)節(jié)。國際結(jié)算方式及流程梳理指進(jìn)口商在信用證或托收項(xiàng)下，向銀行申請短期融資以支付進(jìn)口貨款的行為。特點(diǎn)包括融資期限短、利率較高、需要提供擔(dān)保等。進(jìn)口押匯指出口商將信用證或托收項(xiàng)下的單據(jù)提交給銀行，銀行在審核無誤后先行墊付貨款給出口商的行為。特點(diǎn)包括加速資金周轉(zhuǎn)、降低匯率風(fēng)險(xiǎn)等。出口押匯指銀行無追索權(quán)地買入因商品、服務(wù)交易產(chǎn)生的未到期債權(quán)的行為。特點(diǎn)包括無追索權(quán)、中長期融資、改善現(xiàn)金流等。福費(fèi)廷貿(mào)易融資產(chǎn)品種類與特點(diǎn)分析應(yīng)收賬款融資指基于供應(yīng)鏈中的應(yīng)收賬款而進(jìn)行的融資活動(dòng)。銀行根據(jù)應(yīng)收賬款的質(zhì)量和穩(wěn)定性提供融資支持，幫助中小企業(yè)解決資金問題。存貨融資指以存貨作為質(zhì)押物而進(jìn)行的融資活動(dòng)。銀行通過對存貨的監(jiān)管和控制來降低風(fēng)險(xiǎn)，為中小企業(yè)提供資金支持。預(yù)付款融資指在貨物交付前，銀行根據(jù)買方的信用狀況和購銷合同提供融資支持。這種方式有助于緩解買方的資金壓力，促進(jìn)供應(yīng)鏈的順暢運(yùn)作。戰(zhàn)略關(guān)系融資指銀行與供應(yīng)鏈中的核心企業(yè)建立長期合作關(guān)系，為核心企業(yè)及其上下游企業(yè)提供全方位的金融服務(wù)。這種方式有助于降低整個(gè)供應(yīng)鏈的融資成本，提高供應(yīng)鏈的競爭力。01020304供應(yīng)鏈金融在國際貿(mào)易中應(yīng)用06全球化背景下中國金融業(yè)對外開放戰(zhàn)略研究從試點(diǎn)到全面推廣，逐步放寬外資準(zhǔn)入限制。漸進(jìn)式開放法規(guī)體系完善金融市場國際化建立健全相關(guān)法律法規(guī)，保障開放進(jìn)程的規(guī)范性和穩(wěn)定性。推動(dòng)境內(nèi)外金融市場互聯(lián)互通，提升中國金融市場的國際影響力。030201中國金融業(yè)對外開放歷程回顧03資本項(xiàng)目可兌換逐步推進(jìn)人民幣資本項(xiàng)目可兌換，便利跨境投融資活動(dòng)。01外資準(zhǔn)入負(fù)面清單制度明確外資禁止和限制進(jìn)入的領(lǐng)域，以外的領(lǐng)域均向外資開放。02金融市場開放擴(kuò)大外資金融