新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東

新能源企業(yè)“出海”蔡忠銓畢馬威中國董事亞太區(qū)及中國能源及天然資源行業(yè)隨著可持續(xù)發(fā)展的深入推進，全球?qū)π履茉串a(chǎn)品、服務和技術(shù)的需求顯著增長。中國在推動全球綠色低碳發(fā)展中扮演著重要角色，新能源產(chǎn)業(yè)不僅在國內(nèi)市場上取得了顯著成就，而且正通過積極布局國際市場提升能源產(chǎn)業(yè)國際化水平，為中東地區(qū)國家正積極尋求經(jīng)濟發(fā)展多樣化，擺脫對傳統(tǒng)能源的過度依賴，能源轉(zhuǎn)型步伐日漸加快。在中國和中東加快推進命運共同體建設的時代背景下，雙方有望不斷深化新能源領域的合作，包括共建可再生能源發(fā)電項目、開展能源科技畢馬威中國長期關(guān)注全球新能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展并持續(xù)深入研究，我們欣喜地發(fā)現(xiàn)，在光伏、風能、儲能、氫能等領域，越來越多的中國新能源企業(yè)選擇駛向中東，憑借自身的先進技術(shù)和豐富的市場經(jīng)驗大放光彩。不過，出海也意味著“到中流擊水，浪遏飛舟”，無論是從宏觀視野看中東局勢風云變幻，還是立足實際思考商業(yè)閉環(huán)和經(jīng)濟回報等具體問題，中國新“借海揚帆奮者先”，我們期待看到中國新能源產(chǎn)業(yè)不畏風為護航中國新能源企業(yè)奮楫前行，本報告深入分析中國新能源企業(yè)出海中東的背景、現(xiàn)狀和趨勢，總結(jié)出了貫穿“戰(zhàn)略一站式出海策略。此外，畢馬威擁有全球化的資源網(wǎng)絡和專業(yè)人才團隊，在中東地區(qū)擁有深厚的業(yè)務基礎和豐富的市場經(jīng)驗，畢馬威中國將與中東成員所保持緊密協(xié)作，致力于為?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。2新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|2海外市場正成為中國新能源企業(yè)尋求擴張和增長的重要抓手，為了更好地把握這一趨勢，畢馬威中國通過專業(yè)的市場洞察和深入的數(shù)據(jù)分析，推出《新能源企業(yè)“出?！毕盗袌蟾妗罚沂緜涫芷髽I(yè)關(guān)注的各大海外區(qū)域在新能源《新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|》作為系列報告的第二篇，主要聚焦中東北非出海中東的背景、現(xiàn)狀和發(fā)展趨勢，以及應對之策，希望為各方帶來有益參考。報告核心洞可以大力發(fā)展大規(guī)模集中式光伏和風電項目。在光伏和風電發(fā)展的帶動下，產(chǎn)業(yè)鏈橫向和縱向發(fā)展機遇等海灣國家的營商環(huán)境持續(xù)改善，具體體現(xiàn)在稅收制度、放寬外國企業(yè)投資的股比限制、重視保護外籍?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。3新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|散風險的必要之舉。期較短、盈利模式清晰等優(yōu)勢，中企出?？蓱{借技術(shù)蓋硅片、組件、電池等多產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)，出海形式包括出口貿(mào)易、項目承建、綠地投資成熟，技術(shù)進步帶來成本下降，獨立電力生產(chǎn)商項目（IPP）投標價格總體呈下降趨勢，中資承包商的利潤空間持續(xù)承壓。大幅增長。中東部分國家對中國企業(yè)在當?shù)亟◤S的政策較為友好，為及時搶占當?shù)厥袌觯?023年以來中國光伏產(chǎn)能出海也在明顯提速。出口金額累計已達18.3億元，其中埃及的出口金額累計為9.1億元，占據(jù)近一半市場。紅海沿岸、尼羅河西南岸和西部沙漠南部的風能資源十分豐富，且的競爭力水平處于全球領先水平，有望迎來需儲能：部分電池企業(yè)積極卡位，沙特有望引領?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東42氫能：前期以國際合作示范項目為主，出海模式初現(xiàn)雛形國內(nèi)已有部分企業(yè)進軍中東氫能市場，已初步形成綜合新能源業(yè)務發(fā)展型、依托EPC合作發(fā)展型、獨立廣闊的合作機遇。阿拉伯國家普遍有較為迫切的發(fā)展轉(zhuǎn)型和能源轉(zhuǎn)型需求，而中國正加速形成新質(zhì)生產(chǎn)正在成為海灣國家電網(wǎng)或北非電力走廊的重要組成部分，沙特阿拉伯、阿聯(lián)酋、摩洛哥等國已成為重要合作伙伴。根據(jù)MEED統(tǒng)計，2023年MENA國家實施中和預實施的可再生能源項目金額總計不低于全部使用風能、太陽能等可再生能源，實現(xiàn)100%零排放，總投資規(guī)模預計達5,000億美元（約3.6萬億中企在新能源全球價值鏈構(gòu)建中持續(xù)練就真本領。中國新能源企業(yè)近年來的出?；顫u磨練出過硬的綜合實力，構(gòu)建起了高韌性、抗風險的中國新能源產(chǎn)業(yè)鏈，未來也將不斷加固自身實力，為搶占更為廣闊的全球化市場空間打下堅實基礎。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。5新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|新能源技術(shù)高度依賴歐美標準、可再生能源項目開發(fā)模式較單一等因素影響。商業(yè)環(huán)境較為復雜拔高出海模式?jīng)Q策難度。中國新能源出海中東的模式正從單一的出口貿(mào)易轉(zhuǎn)向性靈活的投資模式，有相當一部分企業(yè)希望通過跨國投資來開拓當?shù)厥袌觥５@也意味著企業(yè)要面臨更力生產(chǎn)商（IPP）項目來投身當?shù)厥袌?，主要擔任設備供應商、工程承包商的角色，面臨較高的盈利壓能會進一步損害中企承接相關(guān)項目的經(jīng)濟性。畢馬威中國綜合審計、咨詢、稅務等多業(yè)務團隊的豐富服務經(jīng)驗，深入分析中國新能源企業(yè)出海的背景、現(xiàn)狀和國新能源企業(yè)駛向中東。源細分市場規(guī)模、競爭格局、客戶習慣等，從而制定出更具針對性的市場策略。以適應客戶特點為例，可以結(jié)合客戶價格敏感度采取精細化動態(tài)成本管理策略、針對跨文化商務溝通差異制定事先文化融合方?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|6高效運行和可持續(xù)發(fā)展。結(jié)合眾多服務案例經(jīng)驗，畢馬威形成了涵蓋人力資源管理、財務管理與稅務籌劃、供應鏈構(gòu)建等的全棧式服務解決方案。地市場的發(fā)力點。中企應結(jié)合中東特殊的文?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。7新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞| 世界“油庫”能源轉(zhuǎn)型加速中1.1.1地區(qū)經(jīng)濟高度依賴傳統(tǒng)能源，能源結(jié)構(gòu)調(diào)整日趨緊迫1.1.2多國頂層規(guī)劃出臺，可再生能源發(fā)電占比有望持中東對中國新能源企業(yè)的吸引力1.2.3部分海灣國家營商環(huán)境持續(xù)改中國新能源企業(yè)出海中東的動力1.3.3瞄準中東有利市場環(huán)境和高潛市場需求，中企有望獲取先概況：主要產(chǎn)品出口金額呈上漲態(tài)勢，對阿投資中新能源占比光伏：模式較成熟，采取項目投資、建廠投資等多元化形式風電：以風電機組出口為主，有望迎來需求快速放量期儲能：部分電池企業(yè)積極卡位，沙特有望引領大儲市場需求氫能：前期以國際合作示范項目為主，出海模式初現(xiàn)雛形?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|8 機遇分析3.1.1共建“一帶一路”奠定中阿未來能源合作基礎3.1.2新未來城（Neom）等建設項目有望撬動萬億市場空間挑戰(zhàn)分析挑戰(zhàn)分析3.2.2商業(yè)環(huán)境較為復雜拔高出海模式?jīng)Q策難度 戰(zhàn)略層：系統(tǒng)化設計與精準定位 ?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。9新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東1.1.1.地區(qū)經(jīng)濟高度依賴傳統(tǒng)能源，能源結(jié)構(gòu)調(diào)整日趨緊迫地，東起波斯灣東部的伊朗，西至大西洋東岸的摩洛哥和毛里塔尼亞，共包含21個經(jīng)濟國“一帶一路”倡議建設的重要地區(qū)。長期以來，MENA地區(qū)在全球經(jīng)貿(mào)往來中充當著世界“油庫”的角色。根據(jù)英國石油公司重始終在50%以上，盡管這一數(shù)值總體呈下降趨勢，但2023年全球原油總出口量達21億0數(shù)據(jù)來源：BP，畢馬威分析型，MENA國家亟需擺脫對石油產(chǎn)業(yè)的依賴，轉(zhuǎn)變經(jīng)濟發(fā)展模式，實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的多元化?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|此外，中東地區(qū)1自身能源消費也高度依賴石油、天然氣資源，能源結(jié)構(gòu)調(diào)整日趨緊迫。一次能源消費方面，2023年中東地區(qū)一次能源消費中石油與天然氣合計占比高達96.6%，可再生能源占比不足1%，同年，歐洲作為能源轉(zhuǎn)型領先地區(qū)，這一占比已超1（圖2）。發(fā)電量方面，2023年中東地區(qū)的可再生能源發(fā)電量占比僅2.8%，歐洲則已達到亞太地區(qū)北美洲歐洲獨聯(lián)體國家中東石油天然氣煤炭核能水電可再生能源數(shù)據(jù)來源：BP，畢馬威分析亞太地區(qū)北美洲歐洲獨聯(lián)體國家中東地區(qū)石油天然氣煤炭核能水電可再生能源其它數(shù)據(jù)來源：BP，畢馬威分析1本報告提及中東地區(qū)一般指MENA地區(qū)，但圖表中注明中東地區(qū)時，不包括北非國家。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|1.1.2.多國頂層規(guī)劃出臺，可再生能源發(fā)電占比有望持續(xù)提升已經(jīng)制定出明確的轉(zhuǎn)型目標（表1）。其中，阿聯(lián)酋是中東首個宣布碳中和時間表的國家，可再生能源政策目標：可再生能源政策目標：可再生能源政策目標：可再生能源政策目標：科威特摩洛哥可再生能源政策目標：可再生能源政策目標：可再生能源政策目標： 可再生能源發(fā)電量達1.5太瓦時，占比達可再生能源政策目標：可再生能源政策目標：數(shù)據(jù)來源：MENA國家能源轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略，BP，畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|阿拉伯、阿聯(lián)酋的太陽能發(fā)電同比增速分別為419.5%，77.6%，明顯高于地區(qū)平均水平，有望成為拉動該地區(qū)非水電可再生能源增長的主力。-太陽能水能風能其他可再生能源數(shù)據(jù)來源：BP，畢馬威分析裝機量約為106.7吉瓦，大型光伏電站占比可達48%，除風力發(fā)電外電的占比較高（圖5）。 0大型光伏電站水能分布式光伏陸風可再生能源制氫聚光發(fā)電生物能數(shù)據(jù)來源：IEA，畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|1.2.1.風光資源稟賦全球領先，或?qū)娏託鋬Πl(fā)展排名也十分靠前（表2）。主要國家分布式光伏集中式光伏182沙特阿拉伯6數(shù)據(jù)來源：殼牌能源數(shù)據(jù)庫，畢馬威分析2GlobalSolarAtlas,/map?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|式光伏和風電項目。預計在光伏和風電發(fā)展的帶動下，產(chǎn)業(yè)鏈橫向和縱向發(fā)展機遇會漸目為例，將通過風、光、儲多能模式為酒店、機場及其他基建設施提供100%可再生能源，其中，儲能設施項目容量達1,000兆瓦時，建成后可完全脫離電網(wǎng)，實現(xiàn)全年365天24個小時不間斷地供給綠色能源3。用戶側(cè)儲能需求則集中體現(xiàn)在黎巴嫩、也門、敘利亞和伊拉克氫能方面，MENA地區(qū)度電成本低，有利于實現(xiàn)可再生能源低成本制氫。根據(jù)上海有色網(wǎng)3沙特紅海新城正在建設全球最大儲能項目-中國儲能網(wǎng)4北非和中東儲能發(fā)展分析-中國儲能網(wǎng)5SMM：中國光儲氫市場分析中東地區(qū)氫能與CCUS協(xié)同發(fā)展機遇【氫能&電池會】_有色資訊-上海有色金屬網(wǎng)?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|1.2.2.能源投資規(guī)?？捎^，風光氫儲將是重點賽道望強力拉動相關(guān)投資計劃。根據(jù)IEA估算，2024年中東地區(qū)的能源投資預計將達1,730億美元，其中新能源相關(guān)投資約占13%，主要包括低碳電力、清潔能源等，且預計到2030年在-化石燃料發(fā)電低碳電力化石燃料發(fā)電低碳電力化石能源供應數(shù)據(jù)來源：IEA，畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|項目的投資總值在10億美元以上，LED照明系統(tǒng)項目介紹可再生能源項目清潔能源倡議源項目上進行合作在沙特阿拉伯王國本地制造和組裝包括LED燈在內(nèi)的照明產(chǎn)品建立能源審計公司，幫助國有和私營單位降低能源消耗建立工業(yè)能源審計公司，幫助工業(yè)單位降低能源消耗資料來源：MISA，畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東1.2.3.部分海灣國家營商環(huán)境持續(xù)改善，阿聯(lián)酋稅收政策較友好較為穩(wěn)定有序的政治和經(jīng)濟環(huán)境是各國推進能源轉(zhuǎn)型投資、開展國際化能源合作的必要前商環(huán)境判斷不能一概而論。阿聯(lián)酋卡塔爾沙特阿拉伯巴林數(shù)據(jù)來源：EIU，畢馬威分析6通常指的是以阿拉伯民族為主的國家，一般認為MENA國家中伊朗、以色列、馬耳他、吉布提等國不屬于阿拉伯國家。7根據(jù)EIU對營商環(huán)境12個細分項（1-10分制）的評分加總得出。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東制，近五年均在9分以上）。阿聯(lián)酋的稅收制度具有幾大特點：無個人所得稅、低公司所得稅率、增值稅制度、開放的關(guān)稅和進口稅政策，有利于保障投資者以較低稅負開展高效化投資活動（表4）。細分稅制特點分析企業(yè)所得稅個人所得稅基本食品、教育、醫(yī)療保健等關(guān)鍵領域則免征增值稅，另有24個免征增值稅自由區(qū)。雙重征稅協(xié)定為避免對海外投資的雙重征稅問題，阿聯(lián)酋與包括中國在內(nèi)的多個國家簽訂了避免雙資料來源：阿中產(chǎn)業(yè)研究院，畢馬威分析》案例畢馬威阿聯(lián)酋協(xié)助某太陽能科技企業(yè)履國內(nèi)一家全球知名、極具創(chuàng)新力的太陽能科技企業(yè)在阿聯(lián)酋深耕多年，其在阿聯(lián)酋自由區(qū)設立的公司是集團重要的貿(mào)易公司，從事貨物的分銷，同時控股分布在中東區(qū)域不同國家的子公司。畢馬威阿聯(lián)酋一直協(xié)助該公司完成經(jīng)濟實質(zhì)法的遵從。在2023年下半年阿聯(lián)酋財政部變更了經(jīng)濟實質(zhì)法賬戶登錄的方式，由于驗證碼，導致無法再通過現(xiàn)有賬號完成申報。為了避免公司無法在截止日期前完成申報而產(chǎn)生罰款，畢馬威阿聯(lián)酋為客戶提供了應對該突發(fā)狀況的解決方案，協(xié)助客戶通過注冊新賬號的方式完成申報，并聯(lián)系財政部將舊賬號歷史數(shù)據(jù)切換到新賬號中。最終客戶在截止日之前完成了申報以及歷史數(shù)據(jù)切換，避免了稅務合規(guī)?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|卡塔爾則率先放寬了外國企業(yè)投資的股比限制，于2019年修訂了《非卡塔爾資金投資經(jīng)濟活動法》（新外商投資法）允許外國投資者傭勞工開設工資賬戶，定期通過WPS系統(tǒng)向勞工賬戶劃撥工資，卡塔爾政府通過WPS系統(tǒng)實時監(jiān)管勞工工資發(fā)放情況8。削減行動的推進較為緩慢。這意味著，未來外國投資者在中東投建新能源項目的盈虧水平，8卡塔爾()，/dl/gbdqzn/upload/kataer.pdf?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東1.3.1.中阿持續(xù)加強投資合作機制建設，能源合作占重要地位2016年1月中國政府發(fā)布了《中國對阿拉伯展、人文交流、和平與安全等五大領域與阿拉伯國家開展合作制定了“路線圖”。截至 風電等發(fā)電項目，以及利用自身技術(shù)優(yōu)勢助力優(yōu)化電網(wǎng)運行。例如，埃及國家電網(wǎng)500千伏輸電線路項目由國家電網(wǎng)中電裝備埃及分公司承建，工程建設內(nèi)容包括15條回路交流線路，共計約1,210公里，是埃及規(guī)模最大、電壓等級最高、覆蓋范圍最廣的輸電促進當?shù)亟?jīng)濟發(fā)展和電力能源合理利用具有重要作用。預計隨著中阿在電力工程建設領域不對氣候變化的重要舉措。1.3.2.中企加速掘金全球市場，多元化布局以分散風險國風電機組向大型化、定制化和智能化方向持續(xù)改進，在兆瓦級風電整機等多領領先水平；在儲能方面，N型電池、P型電池的能源轉(zhuǎn)化效率不斷突破，新能源車用動力電池在電池能量密度、壽命和安全性等技術(shù)指標上位居世界前列。但值得注意的是，產(chǎn)業(yè)、地域、國家和企業(yè)9我國對外簽訂雙邊投資協(xié)定一覽表BilateralInvestmentTreaty(),/gjk/art/2011/art_20513f4a33d64e528279070a25d63050.html10稅收條約_國家稅務總局(),/chinatax/n810341/n810770/c5171677/content.html112014年6月，中國國家主席習近平在中阿合作論壇第六屆部長級會議上提出中阿要構(gòu)建“1+2+3”合作格局，即以能源合作為主軸，以基礎設施建設和貿(mào)易投資便利化為兩翼，以核能、航天衛(wèi)星、新能源三大高新領域為突破口，充分體現(xiàn)了中阿雙方的優(yōu)勢互補。12人民日報：引進中國輸電技術(shù)改造埃及老舊電網(wǎng)－國務院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(),/n2588025/n2588139/c10359332/content.html13Executivesummary–SolarPVGlobalSupplyChains–Analysis–IEA,/reports/solar-pv-global-supply-chains/executive-summary?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東東南亞四國的光伏產(chǎn)品發(fā)起“雙反調(diào)查”、歐盟通過《凈零工業(yè)法案》加大對本土制造的扶1.3.3.瞄準中東有利市場環(huán)境和高潛市場需求，中企有望獲取先發(fā)優(yōu)勢部分國家經(jīng)濟發(fā)展水平較低，使得面向其本土需求的產(chǎn)品和服務常需要走低價格、高性價比預計未來該地區(qū)潛在市場需求將持續(xù)釋放，中企將隨之加快出海中東的步伐，搶占先發(fā)優(yōu)0數(shù)據(jù)來源：MEED，畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東和投資合作兩類。從出口貿(mào)易情況來看，近5年來中國出口到該地區(qū)的電池片、蓄電池、逆變器等各類新能源0數(shù)據(jù)來源：中國海關(guān)總署，畢馬威分析從投資合作情況來看，近五年中國面向MENA地區(qū)的投資金額總計不低于702.2億美元，能房地產(chǎn)交通運輸公共事業(yè)化工制品金屬加工數(shù)據(jù)來源：TheAmericanEnterpriseInstituteandTheHeritageFoundation，畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東0可再生能源天然氣石油其他類型綠地投資非綠地投資建設項目數(shù)據(jù)來源：TheAmericanEnterpriseInstituteandTheHeritageFoundation，畢馬威分析清潔能源項目運營等。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|2.2.1.前期以工程項目承建形式居多，但面臨低價競爭壓力過“EPC+F”14“投建營一體化”等方式參與市場化競標15，為了使項目實現(xiàn)預期關(guān)投資人特別關(guān)注項目的可融資性以及交易結(jié)構(gòu)安排問題。近年來，國內(nèi)外眾多金融機構(gòu)為“一帶一路”沿線國家項目提供了較充足的資金支持，也在一定程度上緩解了承包商的融資壓力（表5）。項目名稱簽約時間金融機構(gòu)沙特阿拉伯Tabarjal晶科科技聯(lián)合體（晶科能源（香港）有限公司、SunGlareHoldingCo.Ltd、SunlightEnergyHoldingCo.Ltd.）暫無明確信息與沙特電力采購公司（SPPC）簽署了25年期協(xié)議暫無明確信息阿曼太陽能獨立發(fā)電項目SembcorpJinkoShineSAOC（勝科公用事業(yè)私人有限公司與晶科電力科技股份有限公司的合資公司）中國能建山西院與NamaPowerProcurement公司（NamaPWP）簽署了20年期協(xié)議暫無明確信息埃及埃及考姆翁布項目阿布多斯太陽能電力公司（AMEAPOWER旗下子公中國能源建設集團浙江火電建設有限公司、中國能源建設股份有限公司、中能建國際建設集團有限公司組成的聯(lián)營體已與埃及電力傳輸公司（EETC）簽訂了電力購買協(xié)議，并與新能源和可再生能源管理局（NREA）簽署了25年期協(xié)議包括歐洲復興開發(fā)銀行（EBRD）、歐佩克國際發(fā)展基（OPEC基金)、非洲發(fā)展銀行(AFDB)、綠色氣候基金（GCF）等卡塔爾光伏發(fā)電項目主要集中在Siraj1（道達爾公司、Siraj能源公司16和丸紅公司的合中國電建集團貴州工程有限公司卡塔爾電網(wǎng)公司（Kahramaa）與Siraj1簽訂了為期25年的協(xié)議日本國際協(xié)力銀行（JBIC）和日本瑞穗銀行阿聯(lián)酋能光伏項目阿布扎比未來能源公司（Masdar）、阿布扎比國家能源公司（TAQA）、法國電力集團可再生能源公司（EDFRenewables）、晶科能源公司中國機械設備工程股份有限公司（中國能建湖南火電參與施工合同）30年電力收購協(xié)議，電價初始瓦時，后降至1.32美分/千瓦時包括法國巴黎銀行、中國銀行、法國農(nóng)業(yè)信貸銀行、匯豐銀行等阿聯(lián)酋電站項目迪拜水電局（DEWA）、沙特電力公司（ACWA）、中國絲路基金等共同投資ACWA和上海電氣擔任總承包簽署了協(xié)議包括中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國光大銀行、中國民生銀行、迪拜商業(yè)銀行、迪拜國際商業(yè)銀行等資料來源：公開資料，畢馬威分析14EPC+F是一種工程項目管理模式，其中EPC代表設計（Engineering）、采購（Procurement）和施工（Construction），而F代表融資（Financing）。EPC+F工程總承包是指工程總承包商受業(yè)主委托，按照合同約定對工程項目的勘察、設計、采購、施工、試運行（竣工驗收）等實行全過程或若干階段的承包，并同時負責項目的融資工作。15境外獨立發(fā)電項目投資層面的主要交易文件是PPA，建設工程層面的主要交易文件是EPC合同。16Siraj能源公司是卡塔爾水電公司（60%）和卡塔爾石油公司（40%）的合資企業(yè)。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東（IPP）投標價格總體呈下降趨勢，中資承包商的利潤空間持續(xù)承壓(一是在IPP模式下，開發(fā)商掌握著市場主導權(quán)、定價權(quán)和規(guī)則制定權(quán)，承包商常因僅承擔EPC工作而在談判中處于不利地位；二是中東業(yè)主偏好歐美標準帶來的成本壓力；三是金融機構(gòu)的回報率要求增加了承包商的風險和負擔。表6表6穆罕默德·本·拉希德·阿勒馬克圖姆太陽能項目各期競標電價裝機容量承包商投運時間--TSK--資料來源：公開資料，畢馬威分析值得注意的是，2023年以來中東地區(qū)光伏電價開始逐步回升，價格區(qū)間已調(diào)整為1.4股和聯(lián)合開發(fā)等形式來彌補本土項目經(jīng)驗不足的短板。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|2.2.2.光伏組件等出口大幅增長，光儲一體化產(chǎn)業(yè)鏈出海提速合2024年上半年數(shù)據(jù)來看，沙特阿拉伯目前已成為中國光伏的全球第五大出口國（圖這一方面得益于沙特阿拉本國在“2030愿景”指引下對可再生能源項目的強力投入，另一方面得益于2022年12月中沙全面戰(zhàn)略伙伴關(guān)系協(xié)議簽署后，兩國在能源等領域的合作往來持續(xù)深化。0沙特阿拉伯數(shù)據(jù)來源：中國海關(guān)總署，畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|中東部分國家對中國企業(yè)在當?shù)亟◤S的政策較為友好，為及時搶占當?shù)厥袌觯?023年以來中國光伏產(chǎn)能出海也在明顯提速，主要布局方向有硅料、硅片、電池片、組件及支架（表以充分利用雙方的優(yōu)勢，通過集體決策降低風險，實現(xiàn)收益共享，提高管理效率和決策質(zhì)量。2024年7月晶科能源、海南礦業(yè)、TCL中環(huán)三家企業(yè)的公告信息均顯示，將成立合資公司來建設相關(guān)產(chǎn)能項目。中阿合資建廠模式中投資金額產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)與沙特公共投資基金（PIF）、沙特能源設成立合資公司建設10GW高效電池及組件與阿吉蘭礦業(yè)合資建設鋰鹽廠項目將在沙特共同設立合資公司并在沙特阿拉伯投資建設年產(chǎn)20GW光伏晶體晶片工廠捷泰科技（阿曼）光伏電池項目，計劃在阿曼投資一家擁有10GW產(chǎn)能的Topcon光伏電池制造廠阿聯(lián)酋綜合硅生態(tài)系統(tǒng)，有望建成海外最大顆粒硅生產(chǎn)基地阿曼蘇哈爾自由區(qū)多晶硅工廠項目，年產(chǎn)資料來源：公開資料，畢馬威分析17Top100LargestSovereignWealthFundRankingsbyTotalAssets-SWFI(),/fund-rankings/sovereign-wealth-fund?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|或?qū)⒊掷m(xù)吸引中國光伏企業(yè)進駐。但中企在本地要建設全新的產(chǎn)業(yè)鏈體系，仍然面臨諸多挑產(chǎn)能就地消納問題等。“五大六小”發(fā)電集團作為項目方EPC承包商，中國風電企業(yè)在這些項目中提供風機等設備。例如，由中國電建承建的埃及500兆瓦蘇伊士灣風電項目中，使用了遠景EN171-6.為其提供風機19。數(shù)據(jù)來源：中國海關(guān)總署，畢馬威分析18中國電力建設集團國際項目中國電建埃及500兆瓦蘇伊士灣風電項目首批機組發(fā)運(),/art/2023/10/18/art_7449__1805000.html19中企承建的阿聯(lián)酋首個風電項目投入運營--國際--人民網(wǎng)(),/n1/2023/1007/c1002-40089954.html?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|從全球范圍來看，中國風機廠商的競爭力水平基本處于第一梯隊。在國際風電行業(yè)媒體最佳海上風電機組及最佳葉片4個獎項的金獎。滿足日益增長的能源需求，提高能源供給可靠性,與多個國際領先的風力發(fā)電設備和技術(shù)企864028640220mm新增裝機累計裝機86420數(shù)據(jù)來源：GWEC，畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|山東電建三公司作為EPC總承包方，華為負責為離網(wǎng)儲能項目提供電池儲能系統(tǒng)27月，陽光能源宣布與沙特阿拉伯的AlgihazHolding簽署了容量高協(xié)議，將交付超過1,500臺液冷儲能系統(tǒng)21。此外，公開資料顯示晶科能源、三暉電氣、寧部分企業(yè)則已搶先布局關(guān)鍵產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)產(chǎn)能（表7）。-沙特阿拉伯阿聯(lián)酋摩洛哥埃及黎巴嫩數(shù)據(jù)來源：EnergyStorageNews，畢馬威分析體裝機規(guī)模還將持續(xù)擴大，未來兩年需求總體上不低于5吉瓦時，且沙特阿拉伯將是需求高20華為簽約沙特紅海新城儲能項目--經(jīng)濟·科技--人民網(wǎng)()，/n1/2021/1019/c1004-32257701.html217.8GWh！陽光電源與沙特AlGihaz簽約全球最大儲能項目()，/zgnyb/html/2024-07/22/content_26071637.htm?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東統(tǒng)計，截至目前中國企業(yè)與中東地區(qū)的氫能合作約34項，主要以清潔氫示范合作為抓手，開展綠色氫能貿(mào)易和相關(guān)供應鏈建設項目22（表8）。簽約時間簽約地點合作內(nèi)容投資規(guī)模國富氫能阿布扎比經(jīng)濟發(fā)展部阿布扎比簽署合作備忘錄，計劃在阿布扎比建立首個氫能裝備工廠。2.723億美元中國建筑韓國SKEcoplant以聯(lián)合體形式與埃及新能源和可再生能源局、埃及輸電公司等合作埃及簽署一項合作MOU，將在埃及投資一項大型綠氫/綠氨項目。項目將全部采用可再生能源電力，計劃建設778MW可再生能源發(fā)電站，包括500MW光伏電站和278MW陸風發(fā)電站。將建設250MW電解水系統(tǒng)，計劃生產(chǎn)5萬噸綠氫，將綠氫轉(zhuǎn)化為綠氨后用于出口，預計2029年商運。19億美元雙良節(jié)能UnitedSolarPolysilicon（FZC）SPC阿曼雙良節(jié)能及其全資子公司雙良新能源中標阿曼光伏及半導體材料制造企業(yè)UnitedSolarPolysilicon（FZC）SPC年產(chǎn)10萬噸高純硅基材料項目，中標內(nèi)容為多對棒還原爐及尾氣夾套管裝置、綠電智能制氫裝備和澳化鋰機組裝置（其中電解制氫裝備中標規(guī)模400m3/h）。5,832萬美元英特利/沙特阿拉伯交付中東電解水制氫單套23MW整流集裝箱系統(tǒng)通過驗收并成功發(fā)貨。/派瑞氫能澳大利亞某公司摩洛哥、突尼斯、利比亞達成4套集裝箱制氫加氫設備合作意向，設備將應用位于中東的阿布扎比以及北非的摩洛哥、突尼斯、利比亞綠氫交通示范項目。/威馳騰新能源汽車阿布扎比市政和交通部（DMT）下屬的綜合交通中心（ITC）阿聯(lián)酋為阿聯(lián)酋交付該國首輛氫能巴士，搭載110kw的氫燃料系統(tǒng)，最大續(xù)航里程可達500公里。/海德利森阿聯(lián)酋國家石油公司和迪拜水電管理局阿聯(lián)酋合作的可再生能源制氫加氫一體化綜合站投運，由海德利森提供整體EPC服務，所有加氫站裝備均為海德利森設計制造。超過1億元人民幣中國能建埃及蘇伊士運河經(jīng)濟區(qū)管理局埃及將在埃及蘇伊士泉港(Ain-Sokhna)工業(yè)區(qū)建設綠色氨和綠色氫項目，年產(chǎn)120萬噸綠氨和21萬噸綠氫。67.5億美元陽光電源Larsen&Toubro（L&T）沙特阿拉伯為沙特Neom綠氫項目提供2.2GWAC光伏電站的逆變器解決方案。/晶科能源Larsen&Toubro（L&T）沙特阿拉伯為沙特Neom綠氫項目供應1GW太陽能光伏組件。/資料來源：香橙會，畢馬威分析22中國28家氫能企業(yè)出海中東，簽了多少訂單？（附清單），/s/B1O9-f9SAYpQ1Tr1uv2Lbw?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東通過整合多種清潔能源技術(shù)，可提供風光氫儲一站式的解決方案，從而滿足市場對于綜合能源服務的需求，具備成本優(yōu)勢，并且具備海外銷售經(jīng)驗。此類公司主營業(yè)務從事光伏或風電等新能源領域，后逐漸擴展至氫能設備的生產(chǎn)和銷售。相關(guān)企業(yè)包括隆基氫能、陽光氫能和雙良節(jié)能等。?依托EPC合作發(fā)展型通過與中國能源建設集團等大型央國企合作，依靠EPC廠商對氫能設備的招標從而進入通過與海外相關(guān)企業(yè)及產(chǎn)業(yè)基金合作，獨立開發(fā)海外項目，直接與中東市場接軌。相關(guān)企業(yè)包括國富氫能、安思卓、瑞麟科技和英特利等。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|3.1.1.共建“一帶一路”奠定中阿未來能源合作基礎前，中國已同22個阿拉伯國家和阿盟簽署共建“一帶一路”合作文件，2023年中阿貿(mào)易額達到近4,000億美元，中國已連續(xù)多年穩(wěn)居阿拉伯國家最大貿(mào)易伙伴國地位，阿拉伯國家是中方同與會各國及阿盟秘書處簽署了多份雙多國-阿拉伯國家合作論壇2024年至2026年要組成部分。峰會期間提出的中阿務實合作“八大共同行動”來看，中方愿同阿方共建中阿清潔能源中心，支持中國能源企業(yè)和金融機構(gòu)在阿國參與總裝機容量超過500萬千瓦的可再生能源項23中國—阿拉伯國家合作論壇2024年至2026年行動執(zhí)行計劃(),/lthyjwx/bzjhywj/dshijbzjhy/202406/t20240606__11381295.html24第七屆中阿能源合作大會成功召開,/fzggw/wld/zjh/ldtd/202310/t20231010__1361139.html25習近平在首屆中國－阿拉伯國家峰會上提出中阿務實合作“八大共同行動”,/xinwen/2022-12/10/content_5731138.htm?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|3.1.2.新未來城（Neom）等建設項目有望撬動萬億市場空間根據(jù)MEED統(tǒng)計，2023年MENA國家實施中和預實施的可再生能源項目金額總計不低于地區(qū)國家層面的可再生能源投資中，沙特阿拉伯領先其他國家，主要投資項目為新未來城 可容納500萬人的“未來城市”將全部使用風能、太陽能等可再生能源，實現(xiàn)100%零排放，理能力，為Neom項目提供了全方位的支持和服務27。預計隨著Neom等項目深入推進會給更多中國企業(yè)帶來更大的商業(yè)機遇。實施中預實施沙特阿拉伯 摩洛哥伊拉克 伊朗卡塔爾突尼斯黎巴嫩 l沙特阿拉伯摩洛哥 阿聯(lián)酋 伊朗科威特伊拉克 黎巴嫩突尼斯 卡塔爾mmmm數(shù)據(jù)來源：MEED，畢馬威分析26APICORP-Annual-MENA-Energy-Investment-Outlook-2022-26_EN.pdf,/wp-content/uploads/APICORP-Annual-MENA-Energy-Investment-Outlook-2022-26_EN.pdf27中國公司參建沙特Neom未來城7大項目-阿中產(chǎn)業(yè)研究院(),/blog/archives/1917?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|3.1.3.中企在新能源全球價值鏈構(gòu)建中持續(xù)練就真本領中國新能源企業(yè)近年來的出?；顒酉喈敾钴S，體現(xiàn)了光伏等產(chǎn)業(yè)從“中國造，海外賣”到構(gòu)建起了高韌性、抗風險的中國新能源產(chǎn)業(yè)鏈。主要體現(xiàn)為：?中國新能源產(chǎn)業(yè)鏈較完整，覆蓋了關(guān)鍵礦物開采、原材料加工、關(guān)鍵材料生產(chǎn)和關(guān)鍵零部件制造、關(guān)鍵設備制造、最終產(chǎn)品制造，到最終產(chǎn)品的應用等全環(huán)節(jié)。IEA在2022年的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，中國在全球光伏電池制造各環(huán)節(jié)（包括多晶硅、硅錠、硅片、電池和?中國新能源產(chǎn)業(yè)鏈較穩(wěn)定，已形成了多樣化的價值鏈體系，上下游存在足夠的替代品和整機企業(yè)中有4家來自中國，前10家電動汽車電池制造商中有6家來自中國，足見中國企業(yè)已成為穩(wěn)定全球新能源產(chǎn)業(yè)鏈的重要力量29。?中國新能源產(chǎn)業(yè)鏈有規(guī)模龐大的專業(yè)人才隊伍，涵蓋了新能源技術(shù)研發(fā)、生產(chǎn)制造、運營與維護等全流程。根據(jù)國際可再生能源署（InternationalRenewableEnergy計數(shù)據(jù)，2022年中國光伏行業(yè)就業(yè)崗位數(shù)約占全球的56%，風電行業(yè)的48%30。?中國新能源產(chǎn)業(yè)鏈的技術(shù)創(chuàng)新能力較強大，正不斷邁向高端化、智能化。以光伏技術(shù)創(chuàng)28SpecialReportonSolarPVGlobalSupplyChains,IEA29中國新能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展助力全球綠色低碳轉(zhuǎn)型，/fggz/202405/t20240521_1386405.html30RenewableEnergyandJobs:AnnualReview2023,IRENA,ILO31光伏產(chǎn)業(yè)專利發(fā)展年度報告（2024），中國光伏行業(yè)協(xié)會知識產(chǎn)權(quán)專業(yè)委員會等?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|?該地區(qū)地緣政治局勢較為動蕩多變，局部沖突事件不時發(fā)生，各方關(guān)系錯綜復雜且在動?該地區(qū)經(jīng)濟長期依賴石油和天然氣等傳統(tǒng)能源，這種單一的經(jīng)濟模式在能源轉(zhuǎn)型過程中顯得尤為脆弱，對于多數(shù)國家而言，如何平衡短期經(jīng)濟穩(wěn)定與長期能源轉(zhuǎn)型需求是一大?能源轉(zhuǎn)型的核心在于技術(shù)創(chuàng)新，但是該地區(qū)新能源技術(shù)高度依賴歐美標準，在一定程度上會妨礙其自主化轉(zhuǎn)型。?可再生能源項目開發(fā)模式較單一，各國主要通過政府擁有或控制的能源企業(yè)開發(fā)公用事業(yè)規(guī)模的集中式發(fā)電項目，然后利用縱向一體化的壟斷經(jīng)營體制將清潔電力出售給最終?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|3.2.2.商業(yè)環(huán)境較為復雜拔高出海模式?jīng)Q策難度分企業(yè)希望通過跨國投資來開拓當?shù)厥袌?。但這也意味著企業(yè)要面臨更為復雜的商業(yè)環(huán)境，海外投資模式綠地投資資料來源：畢馬威分析?政策環(huán)境方面：MENA各國在新能源行業(yè)的政策支持和法規(guī)框架上存在著較大差異，相當一部分缺乏經(jīng)驗的中國企業(yè)在進入MENA市場時面臨著信息不透明、政策細節(jié)理解不到位等問題，導致決策出現(xiàn)猶疑或失誤。例如，沙特阿拉伯、阿聯(lián)酋等國正積極推進可再生能源戰(zhàn)略，但巴林、科威特、卡塔爾等能源轉(zhuǎn)型方面的決心稍顯不足，提出的能源轉(zhuǎn)型目標或政策都較為保守。?市場環(huán)境方面：MENA新能源市場總體上處于發(fā)展初期，但區(qū)域內(nèi)已不乏機制健全、相對成熟的細分市場，需要企業(yè)快速適應差異化的市場環(huán)境。此外，從市場參與者來看，除本土企業(yè)外，不僅有歐美企業(yè)占據(jù)著品牌和技術(shù)優(yōu)勢，還有其他新興市場的企業(yè)不斷進入，意味著中企在制定競爭策略時不僅要考慮技術(shù)創(chuàng)新與市場細分，還要靈活應對多?社會環(huán)境方面：MENA地區(qū)的傳統(tǒng)價值觀與伊斯蘭文化緊密相連，當?shù)匦纬闪溯^為獨特的社會風貌和行為準則，也深刻影響人們的商業(yè)實踐行為。伊斯蘭教的教義強調(diào)誠信、公正與公平，該地區(qū)企業(yè)家也將這些原則融入了經(jīng)營管理之中，傾向于選擇價值觀相近，懂得尊重當?shù)匚幕土曀椎暮献骰锇殚_展業(yè)務。此外，伊斯蘭教禁止利息，也使得在當?shù)亟鹑隗w系中，投資人與銀行之間不再是簡單的存貸關(guān)系，而是共享風險和收益的關(guān)系。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|3.2.3.中企參與的新能源項目經(jīng)濟性有待提高目前，中企主要通過參與MENA國家發(fā)布的大型新能源IPP項目來投身當?shù)厥袌?，主要擔任設備供應商、工程承包商的角色。而在IPP模式下，開發(fā)商掌握著市場主導權(quán)、定價權(quán)和規(guī)優(yōu)化本地化運營、探索多元業(yè)務模式等多重考驗。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東勢，總結(jié)出了貫穿“戰(zhàn)略層-規(guī)劃層-業(yè)務層-運營層-落地層”的一過程不僅關(guān)乎市場洞察的深度，更在于策略制定的廣度與前瞻性。應全面審視中東地區(qū)的政治穩(wěn)定性、經(jīng)濟發(fā)展水平、社會文化特征以及技術(shù)發(fā)展趨勢等多維度要素。政治穩(wěn)定性直接影響投資安全與長期規(guī)劃；經(jīng)濟水平則決定了市場需求潛力；社會文化特征影響本土化策略；而技術(shù)趨勢則為創(chuàng)新與合作指明了方向。應細致考察中東地區(qū)的稅收優(yōu)惠政策、專項產(chǎn)業(yè)政策、配套基礎設施建設狀況、同行對標案例等。稅收優(yōu)惠與產(chǎn)業(yè)政策作為重要的外部激勵，能夠有效降低企業(yè)初期運營成本；配套基礎設施水平?jīng)Q定了企業(yè)長期運營的基礎；而企業(yè)深入分析對標案例，則能從中汲內(nèi)觀與外察有機結(jié)合方能知己知彼，百戰(zhàn)不潰，企業(yè)應當深入剖析自有資源與能力，識別競爭優(yōu)劣勢，從而結(jié)合產(chǎn)業(yè)成功關(guān)鍵要素構(gòu)建起自身競爭壁壘。分析內(nèi)容應涵蓋技術(shù)創(chuàng)新能力、生產(chǎn)制造能力、市場營銷能力、資本運作能力、國際化經(jīng)營經(jīng)驗、跨國人才儲備、全球合作伙伴關(guān)系等。基于多方位、體系化的分析結(jié)果，企業(yè)應當制定明確的戰(zhàn)略目標和方向，錨定細分市場和客戶群，進而設計差異化的市場進入模式、產(chǎn)品開發(fā)計劃、渠道拓展方案等。例如，在進入模式方面，可采用合資建廠模式，迅速融入當?shù)厥袌觯徊町惢呗苑矫?，可結(jié)合?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|客戶的價格敏感度與其最終采購決策直接相關(guān)。畢馬威中國基于過往調(diào)研經(jīng)驗發(fā)現(xiàn)，中東客戶在談判過程中往往不輕易接受對方初次報價，往往會前期大量比價和多輪協(xié)商，尋求最具競爭力的價格，但愿意為高技術(shù)含量、高服務價值的解決方案買單。因此，企業(yè)應在充分了解同行報價后，制定合理的報價策略，并在對客溝通中注重展示自身技術(shù)客戶的滿意度是衡量商業(yè)合作成功與否的關(guān)鍵指標之一，也直接影響著后續(xù)合作的可能性。畢馬威中國綜合分析過往案例后發(fā)現(xiàn)，中東客戶通常希望供應商能夠迅速響應需求，按時交付高質(zhì)量的產(chǎn)品或服務，針對延期交付和質(zhì)量不達標問題，可能會向提出供應商索賠，甚至直接不考慮再次合作。對此，企業(yè)應充分關(guān)注客戶對項目結(jié)果的具體要求，在合作前中后各階段嚴格保證交付成果符合甚至超過客戶預期，持續(xù)提升管理效率和質(zhì)跨境商業(yè)活動中，不同國家和地區(qū)之間存在著顯著的文化差異，可能導致在商務溝通中出現(xiàn)誤解甚至沖突。企業(yè)應深入了解中阿跨文化商務溝通的各類差異，在尊重差異的基礎上制定文化融合方案，通過積極、透明的溝通，增強雙方互信。例如，在中東商業(yè)文化中，良好的個人關(guān)系與禮儀被視為推動商務合作的重要因素，中東客戶傾向于依靠良好的私交來推動商務合作，這往往要求供應商在交往中展現(xiàn)出高度的尊重與真誠。?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|首先，應對相關(guān)業(yè)務項目開展全方位盡職調(diào)查，包括法律盡職調(diào)查、財稅盡職調(diào)查、市場盡職調(diào)查、技術(shù)環(huán)境盡職調(diào)查，從而確認項目是否具備可融資性，并及時挖掘風險敞口，制定有效規(guī)避策略。其次，應從項目建設條件可靠性、技術(shù)成熟度、投資回報率等有周期較長、專業(yè)性較強、參與方眾多、信息復雜多元等特點，引入第三方咨詢機構(gòu)、財務可行性分析財務可行性分析融資可行性分析技術(shù)可行性分析資料來源：畢馬威分析?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東針對中東新能源市場，中國企業(yè)的優(yōu)勢資源體現(xiàn)在技術(shù)、人才、供應鏈等方面，當?shù)厥袌鲋黧w的優(yōu)勢則體現(xiàn)在風光資源儲備豐富、投資需求旺盛、熟悉本土市場規(guī)則等方面。相關(guān)企業(yè)可以在充分盤點內(nèi)外部優(yōu)勢資源的基礎上，積極構(gòu)建與本土企業(yè)或投資機構(gòu)之間的長期合作關(guān)系，通過技術(shù)輸出、聯(lián)合開發(fā)等方式，實現(xiàn)資源優(yōu)勢互補。以合作伙伴1.應當符合目標國法律規(guī)定中國企業(yè)在海外開展銷售或投標活動時，常涉及尋找當?shù)卮砩痰膯栴}，應當詳例如，按照《沙特商業(yè)代理規(guī)定及執(zhí)行細則》，外商在沙特銷售商品只能通過代理商科威特、沙特）的公民及其全資擁有的法律實體。如果是法律實體，必須滿足其全部據(jù)阿布扎比酋長國最高咨詢委員會的規(guī)定，政府工程項目的招標分為國際招標和當?shù)卮砣嘶蚝匣锶耍數(shù)赝稑藙t只限在當?shù)氐怯涀圆⒁呀?jīng)取得分級證書的外國公司及2.可適當借助商會組織等的關(guān)系資源在國際經(jīng)貿(mào)往來和投資合作中，商會組織往往是重要的資源整合平臺，中國企業(yè)可以適當借助有政府部門背書、運營時間較長、影響力較強的商會來拓展關(guān)系網(wǎng)絡，接觸例如，阿聯(lián)酋中國商會是由在阿聯(lián)酋中資企業(yè)和機構(gòu)組成的非營利性的社會團體。2004年6月22日，在中國駐阿聯(lián)酋使領館的領導和指導下，并在中國商務部備案，獲得了阿聯(lián)酋商會聯(lián)合會的認可。2010年5月，迪拜商工會為聯(lián)酋中國商會會員企業(yè)范圍涵蓋能源、建筑、物流、金融等各個行業(yè)，中企可通過商?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|3.合理評估合作伙伴的財務狀況、行業(yè)地位等中國企業(yè)在決定與潛在合作伙伴建立合作關(guān)系前，應通過市場調(diào)研、與行業(yè)內(nèi)其他企業(yè)交流等方式，對相關(guān)企業(yè)進行全面的盡職調(diào)查，財務調(diào)查內(nèi)容包括分析核對債表、利潤表、現(xiàn)金流量表的關(guān)鍵財務指標，以評估其財務穩(wěn)健性和長期償債能力。此外，還需關(guān)注企業(yè)的行業(yè)地位，如市場份額、競爭力、行業(yè)內(nèi)的影響力以及有核心技術(shù)和專利等。這一系列的盡職調(diào)查工作有助于確保所選的合作伙伴具備足夠的實力和信譽，能夠共同承擔項目風險，并在合作中實現(xiàn)共贏發(fā)展。畢馬威中全球化的資源網(wǎng)絡和專業(yè)人才團隊，積累了針對中東能源公司、金融機構(gòu)等的豐富調(diào)4.與合作伙伴建立風險共擔與利益共享機制為了確保合作的穩(wěn)定性和長期性，中國企業(yè)應與合作伙伴共同建立風險共擔與利益共享機制，包括明確雙方的責任和義務、設定合理的風險分擔比例、制定共同的投資回報計劃等。具體來說，權(quán)責劃分的主要依據(jù)有投資額度、管理權(quán)限、項目分工等風險分擔比例設置應當按照雙方實力、投入以及風險承受能力，協(xié)商確定風險分擔的具體比例和方式，以體現(xiàn)公平性和可持續(xù)性；投資回報計劃是關(guān)鍵一環(huán)，合作雙方應當就投資回報的期限、方式、分配比例等進行詳細約定，以確保合作項目的經(jīng)濟效益?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出?！毕盗兄傁蛑袞|企業(yè)運營涉及人、財、物等多方面、全方位體系建設，在此基礎上進一步優(yōu)化流程，可確保理、財務管理與稅務籌劃、供應鏈構(gòu)建等的全棧式服務解決方案。全球化職級體系、全球化薪酬體系、全球化績效體系和全球化人才培養(yǎng)發(fā)展體系等。在進行“中東國家得益于自身優(yōu)異的自然資源條件、各國為推動能源轉(zhuǎn)型而推出的優(yōu)惠政策以及中國企業(yè)尋求海外新增長等因素，已吸引不少中國新能源企業(yè)全產(chǎn)業(yè)鏈“出海”，從硅片、電池、組件，到光伏發(fā)電、風電、儲能等各個環(huán)節(jié)，都可以看到中企活躍的身影。在畢馬威中東的成員所里，也駐扎著專職服務當?shù)刂衅蟮膶I(yè)團隊，不僅擁有會講中文的同事，還配備了解中國客戶需求、熟悉中國企業(yè)投資風格的當?shù)匦袠I(yè)及財稅專家，他們和畢馬威中國團隊緊密合作，共同致力于為中““畢馬威全球中國業(yè)務發(fā)展中心主管合伙人海外投資并購交易咨詢合伙人?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東例如，沙特稅務局于2023年10月提出重要的稅改提案，涉及企業(yè)所得稅及天課稅等多個方關(guān)注目標國稅制，特別是與中國稅制存在差異之處，了解納稅申報要求，通過內(nèi)部監(jiān)管基于企業(yè)主要業(yè)務及交易類型，提前規(guī)劃交易模式，尋求合理提升繳稅效率的途徑，例如跨境服務費、特許權(quán)使用費的增值稅、預提稅處理及相應協(xié)定優(yōu)惠。針對關(guān)聯(lián)交易（如貨物購銷、提供服務稅務機關(guān)可能會尤其注意其定價政策是否符合當?shù)剞D(zhuǎn)讓定價要求，企業(yè)需進行轉(zhuǎn)讓定價功能風險分析以及相關(guān)文件準備，以降低稅很多國家對于特定行業(yè)或區(qū)域投資提供一定程度的稅務優(yōu)惠，包括免稅或低稅率、稅收抵免等。某些稅務優(yōu)惠還需于企業(yè)實際開展運營前申請。若企業(yè)在海外設立生產(chǎn)基地，將會涉及原料/商品進出口，需考慮進出口相關(guān)稅務合規(guī)（如進口關(guān)稅、進口增值稅）的要求，亦需考慮當?shù)貙嵸|(zhì)經(jīng)營成本，例如房租、人員及管理成本、國際運輸物流成本及中轉(zhuǎn)費用。很多情況下，企業(yè)海外投資需向境外派駐人員以提供服務或進行相應管理。需考慮不同情形下工資發(fā)放安排以及相應個稅扣繳及社保繳納義務。此外，如派駐人員提供服務或?2024畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)—中國合伙制會計師事務所，是與畢馬威國際有限公司(英國私營擔保有限公司)相關(guān)聯(lián)的獨立成員所全球組織中的成員。版權(quán)所有，不得轉(zhuǎn)載。新能源企業(yè)“出海”系列之駛向中東的全面提升。銷規(guī)劃、全球化人才管理、全球數(shù)字化供應鏈控制塔體系等多樣化解決方案。其中，出海企中國企業(yè)在海外開展業(yè)務必然離不開當?shù)卣闹С?，尤其是與投資部、商務部、人力資源與社會發(fā)展部等部門的往來頗為密切，應當堅持和諧相處的原則，充分尊重相關(guān)部門的法規(guī)準則等。此外，不同國家的政治制度和機構(gòu)設置各有特色，中企應當基于充分以沙特阿拉伯為例，其新能源領域的政府參與主體主要包括：沙特能源部新能源項目發(fā)展辦公室（REPDO）、沙特