產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展與縣域金融支持實證分析-梁山案例

poodPAGE產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展與縣域金融支持實證分析：梁山案例張明進王建民吳修月11作者簡介：張明進（1970-），男，山東嘉祥人，中國人民銀行梁山縣支行行長，高級經(jīng)濟師；王建民（1966-），男，中國人民銀行梁山縣支行副行長，經(jīng)濟師；吳修月，男，供職于中國人民銀行梁山縣支行，經(jīng)濟師。（中國人民銀行梁山縣支行，山東梁山272600）摘要：本文通過對山東省梁山縣專用汽車產(chǎn)業(yè)集群的產(chǎn)生、形成與發(fā)展以及金融支持的歷程變化分析，認為銀行基于產(chǎn)業(yè)集群為中小企業(yè)提供融資支持，能夠緩解信息不對稱，降低信貸風險和交易成本，增加收益。但由于產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)中小企業(yè)需求差異很大，單一的信貸產(chǎn)品供給卻限制了金融支持的力度和深度。基于此，本文給出了試行契約型主辦銀行、多層次信貸創(chuàng)新以及加大財政支持等政策建議。關(guān)鍵詞：金融支持；產(chǎn)業(yè)集群；中小企業(yè)；交易成本Abstract：ThroughanalysisofformationanddevelopmentofLiangshanspecialautomobileindustrycluster，andchangeoffinancialsupportprocess，weconsiderthatindustrialcluster’sfinancingtoSMEs，canalleviatetheinformationasymmetry，reducethecreditrisk，playclusterscaleeffect，lowertransactioncostandincreasesbanks’profit.However，asthedevelopmentstageofSMEsintheclustervaries，thebankincentiveandconstraintmechanismamplifiescreditrisks，andthelackofprofessionalcreditproduct，thefinancialsupportislimited.Therefore，thisarticlegivessomepolicysuggestionsincludingthetrialofcompactbank，multi-levelcreditinnovationandincreasingfinancialsupport，andsoon.KeyWords：financialsupport，industrialcluster，SMEs，transactioncost中圖分類號：F830文獻標識碼：B文章編號：1674-2265（2013）01-0045-04產(chǎn)業(yè)集群作為一種成熟的產(chǎn)業(yè)發(fā)展模式，受到越來越多的重視。集群內(nèi)的中小企業(yè)與單個游離在產(chǎn)業(yè)集群外的中小企業(yè)相比具備融資優(yōu)勢，但仍存在融資難的問題，阻礙了中小企業(yè)的發(fā)展壯大和整個產(chǎn)業(yè)集群的發(fā)展。本文將對產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)中小企業(yè)的融資優(yōu)勢、制約因素進行研究，并探討促進產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)中小企業(yè)融資的對策。一、產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)中小企業(yè)融資優(yōu)勢的相關(guān)研究早在十九世紀90年代，馬歇爾就注意到中小企業(yè)集聚引起規(guī)模經(jīng)濟問題，此后一些經(jīng)濟學家，如韋伯、邁克爾·波特等從區(qū)位與聚集的角度對產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)中小企業(yè)集聚所形成的聚集優(yōu)勢進行了探討。實證與理論分析表明，多個企業(yè)在局部空間上聚集在一起，會產(chǎn)生一種新的規(guī)模經(jīng)濟，即一種空間上的外部規(guī)模經(jīng)濟，產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)的中小企業(yè)可以通過聚集獲得外部規(guī)模經(jīng)濟，克服孤立的單個中小企業(yè)規(guī)模小這一經(jīng)營特征，從而提高競爭力，并能相對容易獲得集群外企業(yè)的信任和其他機構(gòu)的信任，在獲得金融資本、技術(shù)、公共服務(wù)等方面占據(jù)優(yōu)勢。其融資優(yōu)勢主要體現(xiàn)在以下幾個方面：（一）集群內(nèi)中小企業(yè)易獲得政府的金融支持產(chǎn)業(yè)集群是指在某一特定的領(lǐng)域中，大量產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)密切的企業(yè)以及相關(guān)支撐機構(gòu)在空間上集聚，并形成強勁、持續(xù)競爭優(yōu)勢的現(xiàn)象。一般來說，地方政府出于發(fā)展本地經(jīng)濟、提升集群競爭力的需要，會采用降低稅率、稅費減免、低息或貼息貸款、就業(yè)補貼、研究與開發(fā)補貼等形式來扶持中小企業(yè)的發(fā)展，并使之形成集群。集群內(nèi)的企業(yè)由于得到了政府的金融扶持，因而在相當大的程度上會緩解其融資難問題。（二）集群內(nèi)中小企業(yè)較受銀行青睞在集群內(nèi)部，銀行能夠用較低的成本費用收集更加真實、完備的企業(yè)信息，銀行對集群內(nèi)同一行業(yè)的許多企業(yè)貸款可以獲得規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)。而產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)的中小企業(yè)由于地域依附性和專業(yè)化程度高，與一般游離的中小企業(yè)相比，具有獨特的信用優(yōu)勢。銀企之間的合作將是多次重復(fù)的，基于聯(lián)系緊密的企業(yè)逃避銀行債務(wù)的行為都會影響其聲譽，失信將有可能造成企業(yè)被迫退出集群。（三）集群內(nèi)中小企業(yè)易吸引外資同樣，產(chǎn)業(yè)集聚尤其是產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度較高和發(fā)展前景好的中小企業(yè)集聚也為外資提供了投資的機會。外商投資容易在企業(yè)集群的范圍內(nèi)形成較為固定成熟的模式，中小企業(yè)聚集使產(chǎn)品和服務(wù)具有互補性和配套性，能使中小企業(yè)形成群落式的發(fā)展，也會加強資金、技術(shù)、專業(yè)人才的集中，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)配套條件，從而方便外資把握行業(yè)現(xiàn)狀和發(fā)展前景，減少進入的不確定性。二、產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展與縣域金融支持：梁山實踐（一）梁山縣專用汽車產(chǎn)業(yè)集群的形成與發(fā)展山東省梁山縣的專用汽車產(chǎn)業(yè)起步于上個世紀80年代末90年代初。該縣拳鋪鎮(zhèn)一些不甘于辛苦耕作的農(nóng)民開立電氣焊農(nóng)機維修鋪，90年代末，一些農(nóng)民開始為汽車生產(chǎn)全掛車、半掛車，搞貼牌生產(chǎn)。從2000年開始，該縣專用汽車生產(chǎn)進入快速發(fā)展階段。通亞公司成功兼并了青島輕型汽車廠，成為全國首家納入生產(chǎn)目錄的民營掛車制造企業(yè)和全省最大的掛車制造廠家。2002年，東岳公司成功重組湖南長沙汽車改裝廠，華宇公司兼并了湖北大沙機械廠，兩企業(yè)同時進入國家汽車生產(chǎn)公告目錄。在東岳、通亞、華宇3家企業(yè)的帶動下，專用汽車生產(chǎn)企業(yè)開始遍地開花，形成了有影響力的規(guī)模市場。2005年是該縣專用汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展史上具有里程碑意義的一年。專用汽車產(chǎn)業(yè)開始向外擴散，地域從拳鋪鎮(zhèn)擴大至梁山鎮(zhèn)、楊營鎮(zhèn)等地，該縣掀起了上掛車項目、促民營經(jīng)濟發(fā)展的熱潮，5000名下崗職工實現(xiàn)了再就業(yè)，1萬多名農(nóng)民成為產(chǎn)業(yè)工人，成為該縣吸納勞動力最多、輻射帶動作用最強的支柱產(chǎn)業(yè)。2009年，該縣專用汽車產(chǎn)業(yè)集群被公布為山東省第一批產(chǎn)業(yè)集群、排名第8位。10余家專用汽車生產(chǎn)企業(yè)被命名為“山東省高新技術(shù)企業(yè)”，“萬事達”、“通亞達”、“華宇達”等10余種產(chǎn)品相繼獲得“山東省名牌產(chǎn)品”。至2012年上半年末，該縣專用汽車生產(chǎn)企業(yè)達165家，其中進入國家汽車生產(chǎn)公告目錄23家，配件生產(chǎn)企業(yè)78家，流通貿(mào)易企業(yè)128家，形成了年產(chǎn)專用汽車15萬輛、配件400萬件（套）的生產(chǎn)能力，占全國市場份額的三分之一以上，可生產(chǎn)半掛車、自卸車、罐式車、廂式車等10大系列150多種產(chǎn)品，遠銷加拿大、俄羅斯、中東、東南亞等國家和地區(qū)，國內(nèi)各大卡車生產(chǎn)企業(yè)相繼在該縣設(shè)立了辦事處、代理銷售公司或中轉(zhuǎn)庫，該縣成為全國最大的專用汽車生產(chǎn)基地和專用汽車零部件集散市場。2011年，該縣專用汽車產(chǎn)業(yè)集群實現(xiàn)銷售收入109.4億元，實現(xiàn)利潤9.4億元，上繳稅金1.5億元，較上年分別增長16.2%、13.7%和15.5%；占該縣GDP的比例為27.4%，對地方財政的貢獻率為29.2%。（二）金融支持專用汽車產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展的歷程2000年以來，人民銀行梁山縣支行根據(jù)當?shù)卣岢龅拇罅Πl(fā)展民營經(jīng)濟，實行“工業(yè)立縣”的戰(zhàn)略部署，充分發(fā)揮“窗口指導”作用，積極引導轄內(nèi)金融機構(gòu)對當時初露頭角的專用汽車生產(chǎn)企業(yè)給予信貸支持。2001年4月，該縣農(nóng)業(yè)銀行通過對已進入國家汽車生產(chǎn)公告目錄的通亞掛車企業(yè)的信貸調(diào)查，認為該企業(yè)產(chǎn)品前景看好，及時發(fā)放600萬元貸款給予大力支持，使之一躍成為該縣專用汽車產(chǎn)業(yè)的龍頭。受其帶動，專用汽車生產(chǎn)企業(yè)迅速擴大，并帶動配件生產(chǎn)企業(yè)和流通企業(yè)迅猛壯大，產(chǎn)生了明顯的輻射帶動效應(yīng)，形成了10余個山東省名牌產(chǎn)品。轄內(nèi)其它金融機構(gòu)因此迅速跟進。至2010年末，該縣專用汽車產(chǎn)業(yè)集群貸款余額為84802萬元，占該縣全部貸款的比例為21.2%。2010年以來，市場對專用汽車的需求減少，加上運輸成本的逐步提高，部分客戶對購買專用汽車陷入持幣觀望狀態(tài)。而受通貨膨脹等因素影響，專用汽車產(chǎn)業(yè)工人工資持續(xù)上漲，造成專用汽車成本上升。受各種因素疊加影響，專用汽車生產(chǎn)行情逐漸走低，梁山一些小微專用車生產(chǎn)企業(yè)處于停產(chǎn)、半停產(chǎn)狀態(tài)。進入2011年，專用汽車產(chǎn)業(yè)集群貸款余額有所下降，至12月末，該縣專用汽車產(chǎn)業(yè)集群貸款余額為81060萬元，占全部貸款的比例為16.2%。表：2008年至2011年梁山縣專用汽車產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展與金融支持情況表%三、基于專用汽車產(chǎn)業(yè)集群支持中小企業(yè)的有效性分析（一）緩解信息不對稱，實現(xiàn)集群內(nèi)中小企業(yè)信用增級由于集群內(nèi)眾多企業(yè)圍繞某一產(chǎn)品系列發(fā)展，產(chǎn)業(yè)特性明確，銀行對本地的企業(yè)狀況比較了解，有助于克服事后的道德風險。通常中小企業(yè)在發(fā)展戰(zhàn)略上存在著盲目性，因而貸款后的不確定性增加，但是產(chǎn)業(yè)集群的中小企業(yè)具有區(qū)域的“根植性”，即中小企業(yè)依賴于專業(yè)化市場、協(xié)作配套商和熟悉的客戶，離不開這個具有產(chǎn)業(yè)文化背景和制度環(huán)境的區(qū)域。調(diào)查顯示，2012年6月末，產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)企業(yè)貸款不良率為1.42%，比全縣不良貸款率低0.23個百分點。（二）發(fā)揮集群規(guī)模效應(yīng)，降低融資交易成本集群內(nèi)眾多的企業(yè)從事同一個行業(yè)，銀行可以在行業(yè)協(xié)會、地方政府的產(chǎn)業(yè)規(guī)劃中獲得更多、更完備的信息，獲得了規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)。在信貸支持過程中，受專用汽車生產(chǎn)企業(yè)抵押物少、個別擔保企業(yè)不愿提供擔保的實際，當?shù)厝嗣胥y行引導轄內(nèi)金融機構(gòu)大力創(chuàng)新金融產(chǎn)品，通過開辦集體土地使用權(quán)抵押、鋼結(jié)構(gòu)質(zhì)押等貸款業(yè)務(wù)，一定程度上滿足了集群生產(chǎn)企業(yè)的有效資金需求，貸款余額最高時達到10553萬元，占該縣全部貸款的比例達25.8%。（三）降低信貸風險，增加銀行收益產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)的信貸風險主要體現(xiàn)在產(chǎn)業(yè)風險上，而確定產(chǎn)業(yè)的風險具有一定的可預(yù)測性。首先，產(chǎn)業(yè)發(fā)展的方向明確，一批生產(chǎn)經(jīng)營及配套服務(wù)的上下游相關(guān)企業(yè)，主要是圍繞某一產(chǎn)品系列發(fā)展。其次，總體發(fā)展規(guī)模和速度具有一定的可預(yù)測性，產(chǎn)業(yè)一般都具有產(chǎn)業(yè)生命周期，遵循經(jīng)歷初創(chuàng)、成長、成熟與衰退期的發(fā)展規(guī)律。梁山專用車產(chǎn)業(yè)集群正由成長期向成熟期發(fā)展，產(chǎn)業(yè)發(fā)展具有一定的潛力。對于成熟期的產(chǎn)業(yè)可以更好地預(yù)測，因而集群內(nèi)企業(yè)從事專業(yè)化生產(chǎn)對企業(yè)降低經(jīng)營風險有一定的好處?？傮w上，銀行向集群內(nèi)企業(yè)貸款的風險相對較小。而且由于對中小企業(yè)貸款的存貸利差比大型企業(yè)大，使得用戶機構(gòu)獲得較大收益。因此，產(chǎn)業(yè)集群的規(guī)模發(fā)展吸引了諸多金融機構(gòu)的進駐。目前，東岳小額貸款公司、濟寧銀行梁山支行和民豐村鎮(zhèn)銀行等中小金融機構(gòu)已在梁山開業(yè)運營，棗莊銀行、中信銀行等設(shè)在梁山的支行也在籌備中。四、金融深入支持專用汽車產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展的阻滯因素（一）產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)中小企業(yè)處在企業(yè)發(fā)展的不同生命周期階段產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)大多數(shù)企業(yè)還處于初始階段，企業(yè)抗風險能力較弱，層級較低，位于三角形的底端，與金融機構(gòu)的制度要求有一定的差距，基本上被排除在銀行金融服務(wù)之外。據(jù)調(diào)查，梁山縣165家專用汽車生產(chǎn)企業(yè)中，除20余家注冊資金過千萬元外，絕大部分企業(yè)注冊資金僅為幾百萬元，年生產(chǎn)掛車不足千輛。除中集東岳、通亞、華宇等少數(shù)企業(yè)可生產(chǎn)粉粒物料運輸車、混凝土攪拌運輸車、自卸車等高附加值產(chǎn)品外，90%以上企業(yè)以生產(chǎn)普通半掛車為主。部分企業(yè)在產(chǎn)品質(zhì)量競爭力不強的情況下，紛紛采取降價策略，壓縮了半掛車產(chǎn)品的盈利空間。據(jù)調(diào)查，目前，生產(chǎn)一輛高附加值的特種車利潤在1萬元以上，而生產(chǎn)一輛普通半掛車的利潤僅為1000元左右。（二）銀行現(xiàn)有激勵約束機制放大了中小企業(yè)信貸風險在經(jīng)濟減速期，個別銀行信貸業(yè)務(wù)的退出往往會引發(fā)羊群效應(yīng)，導致銀行貸款的大規(guī)模撤出，放大產(chǎn)業(yè)集群的信貸風險。據(jù)調(diào)查，2011年3月，資產(chǎn)2000萬元的某掛車企業(yè)因倒賣合格證等問題被監(jiān)管部門責令停產(chǎn)整改，該地工商銀行得到消息后立即收回貸款500萬元，其他金融機構(gòu)陸續(xù)收回貸款600萬元，但仍有200萬元貸款最終無法收回。此事件發(fā)生后，有金融機構(gòu)對掛車企業(yè)經(jīng)營情況進行了大規(guī)模摸排，為確保本機構(gòu)的信貸資金率先撤出做準備，避免貸款出現(xiàn)損失，這種做法無疑放大了產(chǎn)業(yè)集群信貸風險。（三）缺乏適應(yīng)產(chǎn)業(yè)集群融資需求的信貸產(chǎn)品設(shè)計據(jù)對該縣金融機構(gòu)的調(diào)查，對專用汽車產(chǎn)業(yè)集群的貸款品種一般是抵押貸款和保證貸款，主要集中于鋼結(jié)構(gòu)廠房抵押貸款、保證貸款和土地抵押貸款，占比分別為76.5%、18%和3%，缺乏大聯(lián)保體貸款和供應(yīng)鏈貸款等針對中小企業(yè)降低抵押擔保要求的產(chǎn)品設(shè)計。因此，造成產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)中小企業(yè)由于不符合貸款條件，難以得到銀行信貸資金的充分支持，只能通過民間借貸等渠道融資。五、結(jié)論和建議綜上所述，從梁山縣專用汽車產(chǎn)業(yè)集群的產(chǎn)生、形成與發(fā)展以及金融支持的歷程變化看出，銀行對產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)的中小企業(yè)提供融資支持，能夠降低融資交易成本，增加收益。但其差異性的需求也在很大程度上限制了單一信貸產(chǎn)品支持力度和深度。（一）試行契約型主辦銀行模式主辦銀行模式下，銀行可以與企業(yè)形成長期緊密的交易關(guān)系，銀行對整個集群的發(fā)展更加了解，可以為中小企業(yè)提供穩(wěn)定的金融支持。銀行利用契約型債權(quán)關(guān)系，充分發(fā)揮有效的激勵和約束機制，從而更加客觀、準確地判斷其他企業(yè)的信用水平。（二）多層次進行信貸創(chuàng)新金融機構(gòu)要從業(yè)務(wù)流程、信貸政策、產(chǎn)品服務(wù)等方面進行一系列創(chuàng)新。在