財務(wù)報表分析 期末考試試卷及答案B卷

第3頁共9頁財務(wù)分析第10頁共1頁《ADDINCNKISM.UserStyle財務(wù)報表分析》B卷題號一二三四五六總分題分151010203015100得分評閱人一、單項選擇題（下列每小題的備選答案中，只有一個符合題意的正確答案。請將你選定的答案字母填入題后的括號中。本類題共15個小題，每小題1分，共15分。多選、錯選、不選均不得分）1．企業(yè)債權(quán)人進行財務(wù)報表分析的根本目的是關(guān)心企業(yè)的()。A．企業(yè)的投資風(fēng)險B．企業(yè)的支付能力C．企業(yè)的營運能力D．企業(yè)的盈利能力2．在下列各項中，屬于財務(wù)報表分析第一步的是()。A．評價企業(yè)會計工作B．揭示會計信息的質(zhì)量狀況C．明確分析目標(biāo)D．修正會計報表信息3．在下列各項中，能使企業(yè)經(jīng)營活動現(xiàn)金流量增加的活動是（）。A．無形資產(chǎn)攤銷B．購買存貨C．出售固定資產(chǎn)損失D．備用金返還4．為評價企業(yè)的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果相對于過去變化而采用的標(biāo)準(zhǔn)信息是（）。A．歷史標(biāo)準(zhǔn)B．預(yù)算標(biāo)準(zhǔn)C．行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)D．經(jīng)驗標(biāo)準(zhǔn)5．在下列各項中，影響企業(yè)長期償債能力的主要因素是（）。A．盈利水平B．資產(chǎn)結(jié)構(gòu)C．負債結(jié)構(gòu)D．資產(chǎn)變現(xiàn)能力6．在下列各項中，不屬于貨幣資金變動原因()。A．銷售規(guī)模的變動B．為大筆現(xiàn)金支出做準(zhǔn)備C．信用政策的變動D．經(jīng)營業(yè)績的提升7．在將凈利潤調(diào)整為經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量時，需要調(diào)增的情形是（）。A．投資收益的增加B．應(yīng)收賬款的增加C．存貨的減少D．應(yīng)付賬款的減少8．在下列各項中，屬于反映以商品經(jīng)營為基礎(chǔ)的盈利能力指標(biāo)是（）。A．凈資產(chǎn)收益率B．營業(yè)費用利潤率C．總資產(chǎn)報酬率D．總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率9．在下列各項中，屬于影響流動資產(chǎn)墊支周轉(zhuǎn)率的因素是()。A．產(chǎn)出率B．成本收入率C．存貨周轉(zhuǎn)率D．收入成本率10．下列各項中，屬于運用利潤表計算的比率是（）。A．應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率B．總資產(chǎn)報酬率C．流動比率D．已獲利息倍數(shù)11．當(dāng)企業(yè)處于初創(chuàng)期時，投資活動現(xiàn)金流量往往是（）。A．流入量等于流出量B．流出量大于流入量C．流入量大于流出量D．不一定12．銷售凈利率是指營業(yè)收入凈額與（）之間的比率。A．營業(yè)成本B．營業(yè)收入C．利潤總額D．凈利潤13．下列各項中，屬于反映資產(chǎn)賬面價值增加變化的指標(biāo)是（）。.A．權(quán)益乘數(shù)B．資產(chǎn)增長率C．產(chǎn)權(quán)比率D．總資產(chǎn)產(chǎn)值率14．在下列各項中，屬于上市公司特有的財務(wù)指標(biāo)的是（）。A．股利發(fā)放率B．每股收益C．市銷率D．產(chǎn)權(quán)比率15．下列各項中，流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率應(yīng)歸屬于（）。A．營運能力指標(biāo)B．盈利能力指標(biāo)C．償債能力指標(biāo)D．增長能力指標(biāo)二、多項選擇題（下列每小題的備選答案中，只有兩個或兩個以上符合題意的正確答案。請將你選定的答案字母按順序填入題后的括號中。本類題共5個小題，每小題2分，共10分。多選、少選、錯選、不選均不得分）1．下列各項中，屬于會計報表的有（）。A．報表附注B．利潤表C．現(xiàn)金流量表D．資產(chǎn)負債表E．所有者權(quán)益變動表2．下列各項中，屬于籌資活動現(xiàn)金流量的項目的有（）。A．取得銀行短期借款B．支付給職工的現(xiàn)金C．分配股利支付現(xiàn)金D．取得債券利息收入E．處置長期資產(chǎn)收到現(xiàn)金下列各項中，屬于資產(chǎn)負債表分析的內(nèi)容有（）。A．資產(chǎn)負債表水平分析B．資產(chǎn)負債表趨勢分析C．資產(chǎn)負債表垂直分析D．資產(chǎn)負債表項目分析E．存貨結(jié)構(gòu)分析4．下列各項中，屬于影響企業(yè)凈資產(chǎn)收益率的因素有（）。A．企業(yè)資本結(jié)構(gòu)B．負債利息率C．總資產(chǎn)報酬率D．所得稅稅率E．總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率5．下列各項中，屬于財務(wù)報表分析的步驟有（）。A．制定分析計劃B.明確分析目標(biāo)C.會計報表分析D．行業(yè)對比分析E.財務(wù)效率分析三、判斷題（本類題共10小題，每小題1分，共10分。請將你的判斷結(jié)果填入題后的括號中。你認(rèn)為正確的，填“√”；你認(rèn)為錯誤的，填“×”。）1．進行企業(yè)經(jīng)營活動分析的目的是判斷資產(chǎn)規(guī)模和結(jié)構(gòu)變動趨勢的合理性，評價企業(yè)的真實財務(wù)狀況。（）2．戰(zhàn)略分析是會計分析和財務(wù)分析的基礎(chǔ)和導(dǎo)向。（）3．債權(quán)人通常不僅關(guān)心企業(yè)償債能力比率，而且關(guān)心企業(yè)盈利能力比率。（）4．風(fēng)險結(jié)構(gòu)的主要標(biāo)志是流動資產(chǎn)的一部分資金來源需要由長期資金來解決。（）5．企業(yè)的綜合收益等于凈利潤與其他綜合收益之和。（）6．在應(yīng)用垂直分析法時，應(yīng)注意指標(biāo)內(nèi)容、計算方法等的可比性問題。（）7．企業(yè)的權(quán)益乘數(shù)與資產(chǎn)負債率呈同方向變動。（）8.只要有會計信息，財務(wù)報表分析就可以順利進行。（）9．成本收入率越高，流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度越快。（）10．流動比率并不是越大越好，應(yīng)該結(jié)合行業(yè)水平進行具體分析。（）四、案例分析題（本類題共2小題，第1小題8分，第2小題12分，共20分）1.甲上市公司2022年年報披露盈利1,854萬元，而公司實際營業(yè)利潤幾乎為零，其中包括資產(chǎn)處置收益金額為150萬元；同時，該公司營業(yè)外收支凈額為2,300萬元。請你評價該公司的盈利質(zhì)量，并向該公司CFO提出一些具體建議。2.資料：分析資料A公司2022年的相關(guān)財務(wù)資料，如表1所示。表1A公司2022年相關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)表單位：元項目2022年應(yīng)收賬款平均余額6,000,000存貨平均余額5,000,000總資產(chǎn)平均余額50,000,000營業(yè)收入25,000,000營業(yè)成本15,000,000（假設(shè)銷售收入均為賒銷收入，無現(xiàn)金折扣）分析要求：（1）計算A公司總資產(chǎn)速度，包括周轉(zhuǎn)率和周轉(zhuǎn)期，指出總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度的快慢取決于哪兩大因素？（2）計算A公司應(yīng)收賬款速度，包括周轉(zhuǎn)率和周轉(zhuǎn)期，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越高，表明哪些信息。五、計算分析題（本類題共2小題，第1小題15分，第2小題15分，共30分。凡要求計算的項目，均須列出計算過程；計算結(jié)果有計量單位的，應(yīng)予標(biāo)明，標(biāo)明的計量單位應(yīng)與題中所給的計量單位相同；計算結(jié)果出現(xiàn)小數(shù)的，除特殊要求外，均保留小數(shù)點后兩位小數(shù)。凡要求解釋、分析、說明理由的內(nèi)容，必須有相應(yīng)的文字闡述）1．乙上市公司2022年營業(yè)收入凈額為180,000萬元，現(xiàn)銷收入為20,000萬元，營業(yè)成本為82,260萬元；利潤總額為37,600萬元，凈利潤為12,408萬元，利息費用9,000萬元；所得稅稅率25%。其中資產(chǎn)負債表數(shù)據(jù)見表2：表2資產(chǎn)負債表單位：萬元年末數(shù)年初數(shù)貨幣資金7,50025,000應(yīng)收賬款凈額37,50042,500存貨37,5003,225固定資產(chǎn)凈值82,50062,000資產(chǎn)總計165,000132,725短期借款31,45018,325應(yīng)付賬款21,05010,000非流動負債合計37,50030,000負債合計90,00058,325普通股股本22,50022,500資本公積27,25027,000留存收益25,25024,900所有者權(quán)益合計75,00074,400負債和股東權(quán)益合計165,000132,725要求：根據(jù)上述材料，計算2022年末乙公司各項指標(biāo)。如果用這些指標(biāo)評價乙公司的財務(wù)效率，評價標(biāo)準(zhǔn)有哪些？流動比率：速動比率：資產(chǎn)負債率：存貨周轉(zhuǎn)率：已獲利息倍數(shù)：總資產(chǎn)報酬率：凈資產(chǎn)收益率：2．案例分析資料：案例分析資料：丙公司2018-2021年的營業(yè)利潤和凈利潤數(shù)據(jù)，如表3所示，請計算完成表格并根據(jù)表中數(shù)據(jù)分析該公司的利潤增長能力。表3 2018-2021年丙公司利潤增長率計算表 單位：萬元項目2018年2019年2020年2021年營業(yè)利潤387244340758506105915營業(yè)利潤增長額——營業(yè)利潤增長率（%）——凈利潤51031408604820288987凈利潤增長額——凈利潤增長率（%）——六、綜合題（本類題共1小題，共15分。凡要求計算的項目，均須列出計算過程；計算結(jié)果有計量單位的，應(yīng)予標(biāo)明，標(biāo)明的計量單位應(yīng)與題中所給計量單位相同；計算結(jié)果出現(xiàn)小數(shù)的，除特殊要求外，均保留小數(shù)點后兩位小數(shù)。凡要求解釋、分析、說明理由的內(nèi)容，必須有相應(yīng)的文字闡述）丁公司2022年度簡要資產(chǎn)負債表、利潤表如表4和表5所示，要求：（1）完善資產(chǎn)負債表水平分析表，補充空白項；并對丁公司2022年的財務(wù)狀況進行評價。（8分）（2）補充利潤垂直分析表①-④項，并說明丁公司2022年經(jīng)營成果總體評價的思路。（7分）表4丁公司2022年度資產(chǎn)負債表資產(chǎn)部分水平分析表金額單位：萬元項目2022年2021年2022年變動情況貨幣資金15,724.9217,188.06應(yīng)收賬款7,762.376,399.34存貨17,221.4321,713.59流動資產(chǎn)合計40,708.7245,300.99長期股權(quán)投資202.330.00--固定資產(chǎn)80,091.1955,949.63在建工程54,532.9636,472.12無形資產(chǎn)2,199.622,257.35其他非流動資產(chǎn)2,939.592,966.03非流動資產(chǎn)合計139,965.6997,645.13資產(chǎn)總計180,674.41142,946.12表5：丁公司2022年度利潤垂直分析表金額單位：萬元項目2022年度一、營業(yè)收入146,202.64①減：營業(yè)成本106,348.04稅金及附加1,137.96銷售費用17,473.02管理費用5,403.16研發(fā)費用391.05財務(wù)費用-223.3資產(chǎn)減值損失1,102.01加：投資收益12.33二、營業(yè)利潤14,583.03②加：營業(yè)外收入552.79減：營業(yè)外支出2,805.59三、利潤總額12,330.23③減：所得稅費用1,673.40四、凈利潤10,656.83④《ADDINCNKISM.UserStyle財務(wù)報表分析》B卷參考答案一、單項選擇B2.C3.D4.A5.B6.D7.C8.A9.C10.B11.B12.D13.B14.B15.A二、多項選擇ABCDE2.ABDE3.ABCD4.ACDE5.BCDE三、判斷題1．√2．√3．×4．×5．√6．√7．√8．×9．×10．√四、案例分析案例1參考答案(1)盈利質(zhì)量評價根據(jù)甲上市公司2022年的財務(wù)報告，公司披露的盈利為1,854萬元。然而，從實際營業(yè)利潤幾乎為零的情況來看，公司的主營業(yè)務(wù)并沒有產(chǎn)生有效的盈利。具體來看：資產(chǎn)處置收益金額為150萬元：這部分收益通常視為一次性的非經(jīng)常性損益，不能持續(xù)產(chǎn)生收入。營業(yè)外收支凈額為2,300萬元：這表明公司的盈利主要來源于非營業(yè)收入，而非其核心業(yè)務(wù)。從這些數(shù)據(jù)可以看出，甲公司的盈利質(zhì)量較低，主要依賴于非經(jīng)常性的、不可持續(xù)的收入來源。這種情況可能隱藏了公司經(jīng)營中的問題，如主營業(yè)務(wù)的盈利能力不足，過度依賴非經(jīng)營性收益等。(2)向CFO的具體建議加強核心業(yè)務(wù)的盈利能力：分析主營業(yè)務(wù)盈利不足的原因，是否為市場需求下降、成本控制不當(dāng)或產(chǎn)品競爭力不足。根據(jù)原因調(diào)整業(yè)務(wù)策略，如優(yōu)化成本結(jié)構(gòu)、增強產(chǎn)品競爭力或開拓新的市場。多元化收入來源：雖然依賴單一收入源是風(fēng)險較高的，但應(yīng)通過發(fā)展與現(xiàn)有業(yè)務(wù)相關(guān)的其他收入渠道來實現(xiàn)多元化，而不是僅依靠非經(jīng)營性收益。提高財務(wù)透明度和持續(xù)性：增強財務(wù)報告的透明度，明確區(qū)分經(jīng)營性收益和非經(jīng)營性收益，讓投資者能夠清楚了解公司的財務(wù)狀況。努力將非經(jīng)常性收益轉(zhuǎn)化為可持續(xù)增長的收益來源。風(fēng)險管理和未來規(guī)劃：建立更為完善的風(fēng)險管理體系，評估并準(zhǔn)備應(yīng)對可能的市場變動。制定長遠的業(yè)務(wù)發(fā)展計劃，確保公司在未來幾年內(nèi)具有持續(xù)的盈利能力和成長潛力。通過上述措施，甲公司可以逐步改善其盈利質(zhì)量，增強投資者和市場的信心，從而在激烈的市場競爭中保持競爭力和持續(xù)發(fā)展。案例2參考答案:(1)計算A公司總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和周轉(zhuǎn)期總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=25,000,000/50,000,000=0.5次/年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期=0.5/365=730天分析：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度的快慢取決于兩大因素：營業(yè)收入的多少：收入越高，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)越快?？傎Y產(chǎn)的規(guī)模：資產(chǎn)總額越低，周轉(zhuǎn)率通常越高。(2)計算A公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和周轉(zhuǎn)期應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=25,000,000/6,000,000≈4.17次/年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期=365/4.17≈87.5天分析：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率越高，表明以下信息：公司的收款能力較強，能較快地從客戶處回收款項。管理信用銷售和應(yīng)收賬款的效率較高?？偨Y(jié)通過上述分析，我們可以看出A公司在管理其總資產(chǎn)和應(yīng)收賬款方面的表現(xiàn)?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率較低，可能意味著公司的資產(chǎn)利用效率不高。而應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率較高，說明公司能夠有效地從客戶那里收回款項，信用管理和收款機制較為有效。五、計算題計算1的參考答案：流動資產(chǎn)合計=7,500+37,500+37,500=82,500萬元流動負債合計=31,450+21,050=52,500萬元流動比率=82,500/52,500=1.57速動比率=(82,500?37,500)/52,500=45,000/52,500=0.86資產(chǎn)負債率=90,000/165,000=0.545存貨周轉(zhuǎn)率=82,260/(23,225+37,500)÷2=82,260/20,362.5=4.04已獲利息倍數(shù)=(37,600+9,000)/9,000=46,600/9,000=5.18總資產(chǎn)報酬率=12,408/(2132,725+165,000)÷2=12,408/148,862.5=0.083凈資產(chǎn)收益率=12,408/(274,400+75,000)÷2=12,408/74,700=0.166評價標(biāo)準(zhǔn)：流動比率和速動比率的標(biāo)準(zhǔn)值一般認(rèn)為應(yīng)大于1，表示企業(yè)具備較好的短期償債能力。資產(chǎn)負債率較低的企業(yè)被認(rèn)為財務(wù)結(jié)構(gòu)較為穩(wěn)健，但過低可能意味著資本運作不夠活躍。存貨周轉(zhuǎn)率越高，表示存貨周轉(zhuǎn)速度越快，資金回收速度越快。已獲利息倍數(shù)越高，表示企業(yè)償還利息的能力越強。總資產(chǎn)報酬率和凈資產(chǎn)收益率越高，表示企業(yè)的盈利能力越強，資產(chǎn)使用效率越高。計算2的參考答案：項目2018年2019年2020年2021年營業(yè)利潤387244340758506105915營業(yè)利潤增長額——4,68315,09947,409營業(yè)利潤增長率（%）——12.09%34.81%81.03凈利潤51031408604820288987凈利潤增長額——?10,171

7,34240,785

凈利潤增長率（%）——?19.9317.97%84.56%營業(yè)利潤增長額和增長率2019年相對于2018年:增長額=

43,407?38,724=4,68343,407?38,724=4,683

萬元增長率=

(4,68338,724)×100%≈12.09%(38,7244,683?)×100%≈12.09%2020年相對于2019年:增長額=

58,506?43,407=15,09958,506?43,407=15,099

萬元增長率=

(15,09943,407)×100%≈34.81%(43,40715,099?)×100%≈34.81%2021年相對于2020年:增長額=

105,915?58,506=47,409105,915?58,506=47,409

萬元增長率=

(47,40958,506)×100%≈81.03%(58,50647,409?)×100%≈81.03%凈利潤增長額和增長率2019年相對于2018年:增長額=

40,860?51,031=?10,17140,860?51,031=?10,171

萬元(減少)增長率=

(?10,17151,031)×100%≈?19.93%(51,031?10,171?)×100%≈?19.93%2020年相對于2019年:增長額=

48,202?40,860=7,34248,202?40,860=7,342

萬元增長率=

(7,34240,860)×100%≈17.97%(40,8607,342?)×100%≈17.97%2021年相對于2020年:增長額=

88,987?48,202=40,78588,987?48,202=40,785

萬元增長率=

(40,78548,202)×100%≈84.56%(48,20240,785?)×100%≈84.56%分析從上述數(shù)據(jù)可以看出，丙公司的營業(yè)利潤從2018年到2021年持續(xù)增長，且增長率逐年提高，顯示出公司業(yè)務(wù)的強勁增長。然而，凈利潤在2019年有所下降，但之后兩年顯著增長，尤其是2021年的增長率達到了84.56%，表明公司可能通過優(yōu)化成本結(jié)構(gòu)或增加收入來源有效地提升了凈利潤?？傮w來看，丙公司的利潤增長能力較強，具有良好的市場競爭力和盈利能力。六、綜合題（1）完善資產(chǎn)負債表水平分析表，補充空白項；并對丁公司2022年的財務(wù)狀況進行評價。項目2022年2021年2022年變動情況貨幣資金15,724.9217,188.06-1463.14-8.51%應(yīng)收賬款7,762.376,399.341363.0321.30%存貨17,221.4321,713.59-4492.16-20.69%流動資產(chǎn)合計40,708.7245,300.99-4592.27-10.14%長期股權(quán)投資202.330.00202.33#DIV/0!固定資產(chǎn)80,091.1955,949.6324141.5643.15%在建工程54,532.9636,472.1218060.8449.52%無形資產(chǎn)2,199.622,257.35-57.73-2.56%其他非流動資產(chǎn)2,939.592,966.03-26.44-0.89%非流動資產(chǎn)合計139,965.6997,645.1342320.5643.34%資產(chǎn)總計180,674.41142,946.1237728.2926.39%評價：從上述數(shù)據(jù)可以看出，丁公司的總資產(chǎn)在2022年相比2021年增長了26.38%，其中非流動資產(chǎn)的增長尤