2024年全國證券從業(yè)之金融市場基礎(chǔ)知識考試基礎(chǔ)鞏固題詳細參考解析x - 金融資料整合與分析

姓名:_________________編號:_________________地區(qū):_________________省市:_________________ 密封線 姓名:_________________編號:_________________地區(qū):_________________省市:_________________ 密封線 密封線 全國證券從業(yè)考試重點試題精編注意事項:1.全卷采用機器閱卷，請考生注意書寫規(guī)范；考試時間為120分鐘。2.在作答前，考生請將自己的學(xué)校、姓名、班級、準(zhǔn)考證號涂寫在試卷和答題卡規(guī)定位置。

3.部分必須使用2B鉛筆填涂;非選擇題部分必須使用黑色簽字筆書寫，字體工整，筆跡清楚。

4.請按照題號在答題卡上與題目對應(yīng)的答題區(qū)域內(nèi)規(guī)范作答，超出答題區(qū)域書寫的答案無效:在草稿紙、試卷上答題無效。(參考答案和詳細解析均在試卷末尾)一、選擇題

1、金邊債券是指()。A.政府債券B.公司債券C.金融債券D.實物債券

2、上證100指數(shù)是從（）指數(shù)中選取營業(yè)收入增長率和凈資產(chǎn)收益率綜合排名靠前的100只股票作為指數(shù)樣本。A.上證綜指B.上證380指數(shù)C.上證180指數(shù)D.上證150指數(shù)

3、（2019年真題）公司型基金在組織形式上與（）類似，由股東選舉董事會，由董事會選聘基金管理公司，基金管理公司負責(zé)管理基金的投資業(yè)務(wù)。A.合資公司B.有限責(zé)任公司C.股份有限公司D.集團公司

4、（2020年真題）下列關(guān)于信用違約互換的說法,正確的有（）Ⅰ信用違約互換從本質(zhì)上看可視為一種針對債務(wù)工具違約的保險單Ⅱ在信用違約互換交易中,合約買方在合約期限內(nèi)或在信用事件發(fā)生前定期向信用風(fēng)險保護的賣方就某個參照實體的信用事件支付費用，以換取信用事件發(fā)生后的賠償Ⅲ在信用違約互換交易中，合約買方一般需要真正持有作為參考的信用工具Ⅳ信用違約互換是20世紀(jì)90年代以來發(fā)展最為迅速的金融衍生品之一A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

5、按照我國《證券法》規(guī)定，公司申請股票上市的條件之一是（）。A.公司股本超過人民幣4億元的，向社會公開發(fā)行的股份比例為10%以上B.公司股本超過人民幣4億元的，向社會公開發(fā)行的股份比例為20%以上C.公司股本不超過人民幣4億元的，向社會公開發(fā)行的股份比例為30%以上D.公司股本不超過人民幣4億元的，向社會公開發(fā)行的股份比例為10%以上

6、中國銀行保險監(jiān)督管理委員會的職責(zé)包括（）。①依法依規(guī)對銀行業(yè)和保險業(yè)機構(gòu)及其業(yè)務(wù)范圍實行準(zhǔn)入管理，審查高級管理人員任職資格②對銀行業(yè)和保險業(yè)改革開放和監(jiān)管有效性開展系統(tǒng)性研究③牽頭建立宏觀審慎管理框架，擬訂金融業(yè)重大法律法規(guī)和其他有關(guān)法律法規(guī)草案④依法依規(guī)對全國銀行業(yè)和保險業(yè)實行統(tǒng)一監(jiān)督管理，維護銀行業(yè)和保險業(yè)合法、穩(wěn)健運行A.①②③B.①②④C.②③④D.①②③④

7、目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品主要是由（）開發(fā)的各類結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品以及在交易所市場上可上市交易的各類結(jié)構(gòu)化票據(jù)，它們通常與某種金融價格相聯(lián)系，其投資收益隨該價格的變化而變化。?A.保險公司B.證券交易所C.商業(yè)銀行D.中央銀行

8、按照金融期權(quán)基礎(chǔ)資產(chǎn)性質(zhì)的不同，金融期權(quán)可以分為（）A.認購期權(quán)和認沽期權(quán)B.歐式期權(quán)、美式期權(quán)和修正的美式期權(quán)。C.股票類期權(quán)、利率期權(quán)、貨幣期權(quán)、金融期貨合約期權(quán)、互換期權(quán)等D.單只股票期權(quán)、股票組合期權(quán)和股價指數(shù)期權(quán)

9、保險公司申請募集次級債，應(yīng)當(dāng)符合的條件有（）。Ⅰ．開業(yè)時間超過3年Ⅱ．經(jīng)審計的上年度末凈資產(chǎn)不低于人民幣5億元Ⅲ．募集后，累計未償付的次級債本息額不超過上年度未經(jīng)審計的凈資產(chǎn)的50％Ⅳ．內(nèi)部控制制度健全且能得到嚴格遵循A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

10、金融市場，按照輻射地域，可以劃分為（）和（）。A.債權(quán)市場權(quán)益市場B.國際金融市場國內(nèi)金融市場C.現(xiàn)貨市場衍生品市場D.交易所市場場外交易市場

11、下列關(guān)于銀行間債券與交易所債券市場，說法正確的是（）。①銀行間債券市場的交易方式包括詢價交易方式和點擊成交交易方式②銀行間債券市場是場外市場，實行一級、二級綜合托管賬戶模式③交易所債券市場采用固定收益電子平臺和傳統(tǒng)競價撮合的交易方式④交易所債券市場根據(jù)券種的不同，實行的是不同的托管體制?A.①③B.①②③④C.①②③D.②④

12、（2019年真題）期貨價格的特點有（）。Ⅰ、預(yù)期性；Ⅱ、間斷性；Ⅲ、連續(xù)性；Ⅳ、權(quán)威性。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

13、公司的各種財務(wù)指標(biāo)之間存在一定的鉤稽關(guān)系，根據(jù)杜邦公式，凈資產(chǎn)收益率通?？梢苑纸鉃椋ǎ┑某朔e。①資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率②杠桿比率③每股收益④銷售利潤率A.①②③B.②③④C.①②④D.①③④

14、（2021年真題）關(guān)于證券監(jiān)督管理機構(gòu)權(quán)限，下列說法正確的有（??）。Ⅰ、證券監(jiān)督管理機構(gòu)有權(quán)對證券發(fā)行人，證券公司，證券服務(wù)機構(gòu)，證券交易場所，證券登記結(jié)算機構(gòu)進行現(xiàn)場檢查Ⅱ、證券監(jiān)督管理機構(gòu)有權(quán)詢問當(dāng)事人和與被調(diào)查時間有關(guān)的單位和個人，要求其對與被調(diào)查事件有關(guān)的事項作出說明Ⅲ、證券監(jiān)督管理機構(gòu)有權(quán)查閱、復(fù)制當(dāng)事人和與被調(diào)查事件有關(guān)的單位和個人的證券交易記錄，登記過戶記錄、財務(wù)會計資料及其他相關(guān)文件和資料Ⅳ、在調(diào)查中操縱證券市場，內(nèi)幕交易等重大證券違法行為時，證券監(jiān)督管理機構(gòu)可以限制被調(diào)查事件當(dāng)事人的證券買賣，但限制的期限不得超過60個交易日A.Ⅰ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

15、下面關(guān)于中央銀行表述正確的是（）。A.中央銀行不能代表一國政府發(fā)行法償貨幣、制定和執(zhí)行貨幣政策、實施金融監(jiān)管的重要機構(gòu)B.中央銀行作為證券發(fā)行主體，主要涉及兩類證券：中央銀行股票，中央銀行出于調(diào)控貨幣供給量目的而發(fā)行的特殊債券C.在美國，中央銀行采取了有限責(zé)任組織結(jié)構(gòu)，通過發(fā)行股票募集資金，股東享有決定中央銀行政策的權(quán)利D.中國人民銀行從2008年起開始發(fā)行中央銀行票據(jù)，對沖金融體系中過多的流動性

16、下列不屬于投資者的心理變化對股價變動影響的是（）。A.當(dāng)大多數(shù)投資者對股市持觀望態(tài)度時，市場交易量就會減少，股價往往呈現(xiàn)盤整格局B.股票市場中的中小投資者由于信息不靈，缺乏必要的專業(yè)知識和投資技巧C.在大多數(shù)投資者對股市抱樂觀態(tài)度時，會有意無意地夸大市場有利因素的影響，并忽視一些潛在的不利因素，從而脫離上市公司的實際業(yè)績而紛紛買進股票，促使股價上漲D.證券交易所根據(jù)需要，可以按照業(yè)務(wù)規(guī)則對出現(xiàn)重大異常交易情況的證券賬戶的投資者限制交易

17、以下不屬于無面額股票所具有的特點是（）。A.發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價格較靈活B.便于股票分割C.公司凈資產(chǎn)和預(yù)期收益增加，每股價值下降D.無面額股票代表著股東對公司資本總額的投資比例

18、下列屬于記賬式國債承銷程序的有（）。Ⅰ.招標(biāo)發(fā)行Ⅱ.債券托管Ⅲ.分銷Ⅳ.遠程投標(biāo)A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

19、風(fēng)險管理與控制的核心包括（）。Ⅰ．風(fēng)險限額的確定Ⅱ．風(fēng)險限額的分配Ⅲ．風(fēng)險監(jiān)控Ⅳ．風(fēng)險的消除A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

20、下面屬于其他金融機構(gòu)（不包括政策性銀行）發(fā)行金融債券應(yīng)向中國人民銀行報送的文件是（）。①金融債券發(fā)行申請報告②發(fā)行人近三年經(jīng)審計的財務(wù)報告及審計報告③承銷協(xié)議④募集說明書A.①③④B.①②③C.②③④D.①②③④

21、下列關(guān)于金融債券的說法中，有誤的是（）。A.金融債券能夠較有效地解決銀行等金融機構(gòu)的資金來源不足和期限不匹配的矛盾B.金融債券的資信通常高于其他非金融機構(gòu)債券C.金融債券違約風(fēng)險相對較小，具有較高的安全性D.金融債券的利率通常高于一般的企業(yè)債券

22、關(guān)于股票的清算價值，下列說法正確的是（）。A.公司清算時每一股份所代表的實際價值B.大多數(shù)公司的股票實際清算價值高于賬面價值C.股票清倉時，股票所能獲得的出售價值D.大多數(shù)公司的股票實際清算價值應(yīng)與賬面價值相等

23、（2018年真題）證券金融公司從事轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)的，轉(zhuǎn)融通期限一般不得超過（）。A.1個月B.3個月C.6個月D.12個月

24、場外市場的特征具有（）。①掛牌標(biāo)準(zhǔn)較低，通常不對企業(yè)規(guī)模和盈利能力等情況進行要求②信息披露要求較低，監(jiān)管較為寬松③交易制度通常采用競價交易制度④交易制度通常采用做市商制度A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④

25、下面屬于地方債分銷對象的是（）。①在中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司開立債券賬戶的投資者②在中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任開立股票賬戶的投資者③在中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任開立基金賬戶的投資者④國債承銷團成員A.①②④B.①③④C.②③④D.①②③

26、金融機構(gòu)臨時凍結(jié)資金不得超過()小時。A.24B.36C.48D.50

27、（）是指通過投資或購買與標(biāo)的資產(chǎn)收益波動負相關(guān)的某種資產(chǎn)或衍生產(chǎn)品，來沖銷標(biāo)的資產(chǎn)潛在損失的一種策略性選擇。A.風(fēng)險對沖B.風(fēng)險分散C.風(fēng)險控制D.風(fēng)險轉(zhuǎn)移

28、（2020年真題）從融資需求方的角度來看，我國企業(yè)數(shù)量眾多，（）不屬于按行業(yè)類型劃分的類型。A.傳統(tǒng)型B.創(chuàng)業(yè)型C.成長型D.高科技型

29、深圳證券交易所于（）正式營業(yè)。A.1990年8月3日B.1992年6月3日C.1989年5月3日D.1991年7月3日

30、下列關(guān)于特殊類型基金說法錯誤的是（）。A.避險策略基金在極端情況下仍然存在本金損失的風(fēng)險B.MOM產(chǎn)品的母管理人依法應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任因委托而免除C.目前我國暫無傘形基金D.養(yǎng)老目標(biāo)基金應(yīng)當(dāng)采用基金中基金形式或中國證監(jiān)會認可的其他形式運作

31、用自有資金或者從分散的公眾手中籌集的資金專門進行有價證券投資活動的法人機構(gòu)是()。A.投資銀行B.投資公司C.證券公司D.機構(gòu)投資者

32、證券承銷是指證券公司代理證券發(fā)行人發(fā)行證券的行為，證券承銷業(yè)務(wù)可以采用的方式有()Ⅰ、代銷Ⅱ、全額包銷Ⅲ、余額包銷Ⅳ、自銷A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ

33、中小企業(yè)板塊的總體設(shè)計原則可以概括為“兩個不變”和“四個獨立”，其中，“四個獨立”包括（）。①運行獨立②檢查獨立③代碼獨立④指數(shù)獨立A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④

34、下列關(guān)于一般性貨幣政策工具表述正確的是（）。①它是中央銀行普遍或常規(guī)運用的貨幣政策工具②實施對象是局部的經(jīng)濟和某一領(lǐng)域的金融活動③可供選擇的工具包括三大工具④側(cè)重于對某些具體用途的信貸數(shù)量產(chǎn)生影響A.①②B.②③C.③④D.①③

35、證券投資基金在我國的發(fā)展可分為四個階段，1998—2003年屬于（）。A.早期探索階段B.規(guī)范發(fā)展階段C.創(chuàng)新發(fā)展階段D.穩(wěn)步發(fā)展階段

36、商業(yè)匯票、銀行匯票等屬于（）。A.商品證券B.貨幣證券C.資本證券D.商業(yè)證券

37、下列關(guān)于設(shè)立另類子公司的說法正確的是（）。①每家證券公司設(shè)立的另類子公司原則上不超過1家②另類子公司不得融資③另類子公司及其下設(shè)特殊目的機構(gòu)可對外提供擔(dān)保和貸款④私募基金子公司及其下設(shè)特殊目的機構(gòu)不得成為對所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任的出資人A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④

38、金融期貨交易結(jié)算所實行的每日清算制度是一種（）。A.有資產(chǎn)的結(jié)算制度B.無資產(chǎn)的結(jié)算制度C.無負債的結(jié)算制度D.有負債的結(jié)算制度

39、（2020年真題）目前，我國的開放式基金的估值頻率為（）估值A(chǔ).每個交易日B.每兩個交易日C.每三個交易日D.每五個交易日

40、下列關(guān)于全球金融市場監(jiān)管的說法，錯誤的有（）。Ⅰ.當(dāng)前英國金融市場的主要監(jiān)管機構(gòu)包括英格蘭銀行、金融服務(wù)局和財政部Ⅱ.在美國，商品期貨交易委員會負責(zé)監(jiān)管期貨和期權(quán)市場Ⅲ.美國國會于1986年通過的《政府債券法案》賦予財政部監(jiān)管整個政府債券市場的職責(zé)Ⅳ.目前，中國香港的金融監(jiān)管機構(gòu)主要包括香港金融管理局、銀行業(yè)監(jiān)理處、證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會和保險業(yè)監(jiān)理處A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ

41、下列關(guān)于債券按付息方式分類，說法正確的是（）。①零息債券是指存續(xù)期間沒有利息支付，到期時一次性獲得本息②附息債券又可分為固定利率債券和浮動利率債券兩大類③可以根據(jù)合約條款推遲支付定期利率的附息債券被稱為緩息債券④息票累積債券也規(guī)定了票面利率A.①②③B.①②③④C.①②④D.②③④

42、我國對合格境外機構(gòu)投資者匯出匯入資金的規(guī)定有（）。①合格境外投資者應(yīng)當(dāng)在國家外匯管理局規(guī)定的時間內(nèi)匯入本金P②匯入的本金應(yīng)當(dāng)是國家外匯管理局批準(zhǔn)的可兌換貨幣③合格境外投資者未在規(guī)定時間內(nèi)匯滿本金的，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會和國家外匯管理局做出口頭解釋容’④已批準(zhǔn)額度和實際匯入金額的差額，在未經(jīng)國家外匯管理局批準(zhǔn)之前不得匯入A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④

43、以中國香港股票市場中的50家上市股票為成分股樣本的指數(shù)是（）。A.港證50指數(shù)B.恒生指數(shù)C.港證綜合指數(shù)D.港證新指數(shù)

44、（）是雙方約定在未來某一刻（或時間段內(nèi)）按照現(xiàn)在確定的價格買賣標(biāo)的債券的行為。A.現(xiàn)券交易B.回購交易C.遠期交易D.期貨交易

45、上市公司配股一般采取（）的方式。A.網(wǎng)上定價發(fā)行B.網(wǎng)下網(wǎng)上同時定價發(fā)行C.網(wǎng)下詢價發(fā)行D.網(wǎng)上定價發(fā)行與網(wǎng)下詢價配售相結(jié)合

46、關(guān)于證券公司資產(chǎn)管理計劃，下列說法正確的是（）。A.資產(chǎn)管理計劃應(yīng)當(dāng)以公開方式向合格投資者募集B.證券期貨經(jīng)營機構(gòu)、銷售機構(gòu)可以通過傳播媒體方式向不特定對象宣傳資產(chǎn)管理計劃C.證券期貨經(jīng)營機構(gòu)不得設(shè)立多個資產(chǎn)管理計劃，同時投資于同一非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)D.同一非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)指單一主體的非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)，不包含關(guān)聯(lián)方的非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)

47、張某購入A公司32％的股份，他具有的權(quán)利包括（）。①獲得資產(chǎn)收益②對財產(chǎn)直接支配③公司破產(chǎn)優(yōu)先清償④選擇公司管理者⑤對公司重大事項進行決策A.①④⑤B.①②④C.①③④D.③④⑤

48、區(qū)域性股權(quán)市場投資者可以有()。Ⅰ、具備一定條件的法人Ⅱ、私募股權(quán)投資基金Ⅲ、合伙企業(yè)Ⅳ、金融資產(chǎn)低于50萬元人民幣的個人投資者A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

49、證券交易所的監(jiān)管職能包括()。Ⅰ．對證券交易活動進行管理Ⅱ．對會員進行管理以及對上市公司進行管理Ⅲ．對全國證券、期貨業(yè)進行集中統(tǒng)一監(jiān)管Ⅳ．維護證券市場秩序，保障其合法運行A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

50、基金資產(chǎn)估值需要考慮以下（）因素。①估值頻率②交易價格的公允性③估值方法的一致性④估值方法的公開性A.①②③④B.①②④C.①③④D.②③④二、多選題

51、以下（）是我國其他類型國債的種類。①國家重點建設(shè)債券②財政債券③保值債券④特種債券A.①②③B.①③④C.②③④D.①②③④

52、會員大會可以行使的職能不包括（）。A.制定和修改證券交易所章程B.決定高級管理人員的聘任、解聘及薪酬事項C.審議和通過理事會、監(jiān)事會和總經(jīng)理的工作報告D.選舉和罷免會員理事、會員監(jiān)事

53、基金管理公司通常由（）或其他機構(gòu)等發(fā)起設(shè)立，具有獨立法人地位。Ⅰ．中國證監(jiān)會Ⅱ．證券公司Ⅲ．信托投資公司Ⅳ．商業(yè)銀行A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、

54、金融期貨交易制度中的逐日盯市制度又被稱為（）。A.每日價格波動限制及斷路器規(guī)則B.保證金制度C.結(jié)算所和無負債結(jié)算制度D.集中交易制度

55、股價指數(shù)是將計算期的()與某一基期的股價或市值相比較的相對變化指數(shù),用以反映市場股票價格的相對水平。A.股本總額B.每股收益C.市盈率D.股價或市值

56、2018年7月31日，財政部發(fā)行的3年期國債，面值100元，票面利率年息15％，按單利計息，到期一次性還本付息。3年期貼現(xiàn)率5％。理論價格為（）元。A.95.35B.96.10C.97.14D.98.03

57、影響股價變動的基本因素包括（）。Ⅰ．宏觀經(jīng)濟與政策因素Ⅱ．行業(yè)與部門因素Ⅲ．公司經(jīng)營狀況Ⅳ．人為操縱因素A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

58、（2018年真題）開放式基金與封閉式基金的區(qū)別表現(xiàn)在（）。Ⅰ．基金份額交易方式不同Ⅱ．價格形成方式不同Ⅲ．發(fā)行規(guī)模限制不同Ⅳ．期限不同A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

59、下列說法不正確的是()。A.上證成分股指數(shù)簡稱“上證180指數(shù)”B.上證成分股指數(shù)的樣本股共有180只股票C.上證綜合指數(shù)以1990年12月12日為基期D.上證380指數(shù)樣本股的選擇主要考慮公司規(guī)模、盈利能力、成長性、流動性和新興行業(yè)的代表性

60、基金募集申請經(jīng)中國證監(jiān)會注冊后，基金管理人應(yīng)當(dāng)在基金份額發(fā)售的（）日前，將基金份額發(fā)售公告、基金招募說明書提示性公告和基金合同提示性公告登載在指定報刊上，將基金份額發(fā)售公告、基金招募說明書、基金產(chǎn)品資料概要、基金合同和基金托管協(xié)議登載在指定網(wǎng)站上。A.1B.3C.5D.7

61、中小非金融企業(yè)集合票據(jù)是指（）（含）以上、10個（含）以下具有法人資格的企業(yè)，在銀行間債券市場以統(tǒng)一產(chǎn)品設(shè)計、統(tǒng)一券種冠名、統(tǒng)一信用增進、統(tǒng)一發(fā)行注冊方式共同發(fā)行的，約定在一定期限還本付息的債務(wù)融資工具。A.2個B.3個C.4個D.5個

62、行為金融學(xué)認為，有一項因素是影響投資決策和資產(chǎn)定價不可或缺的重要因素，主要通過投資者對資產(chǎn)價格走勢的預(yù)期來體現(xiàn)，該因素為（）。A.文化因素B.人口因素C.體制或管理因素D.心理因素

63、我國《公司法》規(guī)定，公司財產(chǎn)在分別（），繳納所欠稅款，清償公司債務(wù)后的剩余財產(chǎn)，股份有限公司按照股東持有的股份比例分配。Ⅰ．支付清算費用Ⅱ．職工的工資Ⅲ．社會保險費用Ⅳ．法定補償金A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

64、《中華人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，基金托管人由依法設(shè)立并取得基金托管資格的（）或其他金融機構(gòu)擔(dān)任。A.證券公司B.政策性銀行C.商業(yè)銀行D.基金公司

65、證券具有極高的流動性必須滿足的條件是（）。Ⅰ.很容易變現(xiàn)Ⅱ.變現(xiàn)的交易成本極?、?本金保持相對穩(wěn)定Ⅳ.具有安全可靠的證券交易市場A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

66、（2019年真題）擔(dān)任非公開募集基金的基金管理人，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定向（）履行登記手續(xù)，報送基本情況。A.中國信托業(yè)協(xié)會B.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會C.中國證券業(yè)協(xié)會D.中國證監(jiān)會

67、基金運作可分為（）三大部分。①基金的市場營銷②基金的信息披露③基金的投資管理④基金的后臺管理A.①②③B.①③④C.①②④D.②③④

68、（2021年真題）貨幣市場基金的投資對象包括（??）Ⅰ、銀行短期存款Ⅱ、公司短期債券Ⅲ、銀行承兌票據(jù)Ⅳ、長期國債A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ

69、影響股價變化的其他因素包括（）。①心理因素②人為操縱因素③政策及制度因素④宏觀經(jīng)濟因素A.①②③B.②③④C.①③④D.①②④

70、（2020年真題）主板上市公司申請首次公開發(fā)行新股，應(yīng)符合的要求有（）Ⅰ業(yè)務(wù)和盈利來源相對穩(wěn)定，不存在嚴重依賴于控股股東、實際控制人的情形Ⅱ現(xiàn)有主營業(yè)務(wù)或投資方向能夠可持續(xù)發(fā)展，行業(yè)經(jīng)營環(huán)境和市場需求不存在現(xiàn)實或可預(yù)見的重大不利變化Ⅲ不存在可能嚴重影響公司持續(xù)經(jīng)營的投保、訴訟、仲裁或其他重大事項Ⅳ最近24個月內(nèi)曾公開發(fā)行證券的，不存在發(fā)行當(dāng)年營業(yè)收入比上年下降50%以上的情形A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

71、（）是指買入債券到賣出債券期間所獲得的年平均收益。A.當(dāng)前收益率B.到期收益率C.持有期收益率D.贖回收益率

72、按照《證券投資者保護基金管理辦法》規(guī)定，證券投資者保護基金公司履行的職責(zé)有（）。①籌集、管理和運作基金②監(jiān)測證券公司的風(fēng)險，參與證券公司風(fēng)險處置工作③組織、參與被撤銷、關(guān)閉或破產(chǎn)證券公司的清算工作④發(fā)現(xiàn)證券公司經(jīng)營管理中出現(xiàn)可能危及投資者利益和證券市場安全的重大危險時，向中國證監(jiān)會提出監(jiān)管、處置建議；對證券公司運營中存在的風(fēng)險隱患會同有關(guān)部門建立糾正機制A.①②③B.①③④C.②③④D.①②③④

73、按基金的組織形式劃分，證券投資基金可分為（）。A.債券基金、股票基金和貨幣市場基金B(yǎng).封閉式基金與開放式基金C.成長型基金與收入型基金D.契約型基金與公司型基金

74、證券公司申請融資融券業(yè)務(wù)資格，其客戶資產(chǎn)安全、完整，客戶交易結(jié)算資金實行（）。A.統(tǒng)一存管B.集中管理C.第三方存管D.有效控制

75、（2018年真題）證券金融公司從事轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)的，轉(zhuǎn)融通期限一般不得超過（）。A.1個月B.3個月C.6個月D.12個月

76、下列屬于場外交易市場的有（）。①拆借市場②期貨交易所③黃金市場④證券交易所A.①②B.②④C.②③D.①③

77、金融的本質(zhì)要求是（）。A.服務(wù)于互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟B.更好地發(fā)展金融行業(yè)C.服務(wù)于實體經(jīng)濟D.服務(wù)于知識經(jīng)濟

78、西方貨幣傳導(dǎo)機制理論中，貨幣學(xué)派的貨幣政策傳導(dǎo)機制為M→E→I→Y，其中，E、I分別表示（）。Ⅰ.收入Ⅱ.貨幣供給Ⅲ.產(chǎn)出Ⅳ.投資A.Ⅰ、ⅡB.Ⅲ、ⅣC.Ⅳ.、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ

79、人民幣普通股票賬戶又稱為（）A.基金賬戶B.B股賬戶C.人民幣特種股票賬戶D.A股賬戶

80、下列選項中，不屬于政府財政政策措施的是（）。Ⅰ．改變存款準(zhǔn)備金率Ⅱ．調(diào)整稅率Ⅲ．公開市場業(yè)務(wù)Ⅳ．發(fā)行國債A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅢD.Ⅲ、Ⅳ

81、證券公司次級債務(wù)，其期限在（）（含）以上的次級債務(wù)為長期次級債務(wù)。A.1年B.2年C.3年D.5年

82、當(dāng)證券投資者保護基金有限責(zé)任公司發(fā)現(xiàn)證券公司經(jīng)營管理中出現(xiàn)可能危及投資者利益和證券市場安全的重大風(fēng)險時，應(yīng)當(dāng)向（）提出監(jiān)管處置建議。A.證券公司B.中國證券業(yè)協(xié)會C.證券交易所D.中國證監(jiān)會

83、行業(yè)因素包括定性因素和定量因素，常見的行業(yè)因素有（）。①行業(yè)或產(chǎn)業(yè)競爭結(jié)構(gòu)②抗外部沖擊的能力③經(jīng)濟周期循環(huán)④行業(yè)估值水平A.①②③B.①②③④C.①②④D.②③④

84、下列關(guān)于資產(chǎn)證券化興起的經(jīng)濟動因的說法不正確的有（）。①資產(chǎn)證券化最基本的功能是融資②資產(chǎn)證券化可以解決資產(chǎn)和負債的不匹配③資產(chǎn)證券化交易中的證券一般都是單一品種④資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的風(fēng)險權(quán)重比基礎(chǔ)資產(chǎn)本身的風(fēng)險權(quán)重高A.①②③④B.①②④C.①③④D.②③④

85、公司公開發(fā)行新股，應(yīng)當(dāng)具備最近（）年財務(wù)會計文件無虛假記載的條件。A.1B.2C.3D.4

86、當(dāng)一般利率水平的變化引起不同種類的金融工具的利率發(fā)生程度不等的變動時，利率就會面臨著（）。A.基準(zhǔn)風(fēng)險B.收益率曲線風(fēng)險C.期權(quán)風(fēng)險D.重新定價風(fēng)險

87、下列屬于我國企業(yè)債券和公司債券區(qū)別的是（）。①發(fā)行主體不同②發(fā)行制度和監(jiān)管機構(gòu)不同③發(fā)行期限不同④發(fā)行定價方式不同A.①②③B.①②③④C.①②④D.②③④

88、境外上市外資股包括（）。①C股②N股③H股④S股⑤B股A.②③④B.①②③C.②④⑤D.②③⑤

89、第一只封閉式基金和第一只開放式基金分別出現(xiàn)在（）。A.荷蘭和美國B.美國和美國C.美國和荷蘭D.英國和荷蘭

90、證券投資基金在我國的發(fā)展可分為四個階段，1998—2003年屬于（）。A.早期探索階段B.規(guī)范發(fā)展階段C.創(chuàng)新發(fā)展階段D.穩(wěn)步發(fā)展階段

91、下列關(guān)于私募基金信息披露的說法,錯誤的是()A.私募基金運行期間，信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)向投資者披露基金主要財務(wù)指標(biāo)等信息B.單只私募證券投資基金管理規(guī)模金額達到5000萬元以上的，應(yīng)當(dāng)向投資者披露基金凈值信息C.私募基金管理人應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定通過中國證監(jiān)會指定的私募基金信息披露備份平臺報送信息D.投資者可以登錄中國證券投資基金業(yè)協(xié)會指定的私募基金信息披露備份平臺進行查詢

92、下列關(guān)于風(fēng)險限額的認識，正確的是（）。①限額管理體現(xiàn)了風(fēng)險管理是一種積極的事前管理②限額管理是一種對風(fēng)險的實時動態(tài)管理③限額管理體現(xiàn)了任何金融產(chǎn)品是風(fēng)險和收益的組合，投資是以風(fēng)險換收益④限額管理體現(xiàn)了現(xiàn)代風(fēng)險管理是一種全面的風(fēng)險管理A.①②③B.①②④C.②③④D.①②③④

93、1988年以前，我國國債采用()方式發(fā)行。A.通過商業(yè)銀行銷售B.通過郵政儲蓄柜臺銷售C.行政分配D.承購包銷

94、根據(jù)《證券服務(wù)機構(gòu)從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)備案管理規(guī)定》會計事務(wù)所、律師事務(wù)所及從事資產(chǎn)評估、資信評估、財務(wù)顧問、信息技術(shù)系統(tǒng)服務(wù)的證券機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在簽訂服務(wù)業(yè)務(wù)協(xié)議之日起（）工作日內(nèi)備案。A.5B.7C.10D.15

95、以下貨幣政策的傳導(dǎo)機制中，著重考慮到開放經(jīng)濟條件的是（）。A.利率傳導(dǎo)機制B.信用傳導(dǎo)機制C.資產(chǎn)價格傳導(dǎo)機制D.匯率傳導(dǎo)機制

96、商業(yè)銀行次級債券本金和利息的清償順序是（）。Ⅰ．本金先于商業(yè)銀行的其他負債清償Ⅱ．利息先于商業(yè)銀行的股權(quán)資本清償Ⅲ．本金晚于商業(yè)銀行的股權(quán)資本清償Ⅳ．利息晚于商業(yè)銀行的其他負債清償A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

97、關(guān)于公司型基金，下列說法中正確的有（）。Ⅰ、是通過基金契約的形式設(shè)立的基金；Ⅱ、依據(jù)投資公司章程營運基金；Ⅲ、籌集的資金是公司法人的資本；Ⅳ、是具有獨立法人地位的股份投資公司。A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

98、基金的不同投資風(fēng)格往往形成不同的風(fēng)險收益水平，因此對投資人而言，了解和考察其資產(chǎn)的投資風(fēng)格非常重要，對基金投資風(fēng)格的分析，其作用在于()Ⅰ、可以匹配投資者不同的風(fēng)險偏好特征Ⅱ、降低投資者的投資選擇成本Ⅲ、便于準(zhǔn)確評價基金業(yè)績Ⅳ、明顯提高投資者的投資收益A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ

99、（2019年真題）我國證券投資基金反映的是一種（）關(guān)系A(chǔ).信托B.擔(dān)保C.債券D.股權(quán)

100、中國人民銀行指定辦理銀行間債券登記、托管與結(jié)算的機構(gòu)是（）。Ⅰ．中國銀行Ⅱ．上海清算所Ⅲ．中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司Ⅳ．陸金所A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ

參考答案與解析

1、答案：A本題解析：政府債券是政府發(fā)行的債券，由政府承擔(dān)還本付息的責(zé)任，是國家信用的體現(xiàn)。在各類債券中，政府債券的信用等級是最高的，通常稱為“金邊債券”。投資者購買政府債券，是一種較安全的投資選擇。

2、答案：B本題解析：上證100指數(shù)是從上證380指數(shù)中選取營業(yè)收入增長率和凈資產(chǎn)收益率綜合排名靠前的100只股票作為指數(shù)樣本。

3、答案：C本題解析：公司型基金在組織形式上與股份有限公司類似，由股東選舉董事會，由董事會選聘基金管理公司，基金管理公司負責(zé)管理基金的投資業(yè)務(wù)。

4、答案：A本題解析：在信用違約互換交易中，違約互換購買者將定期向違約互換出售者支付一定費用（被稱為信用違約互換點差），而一旦出現(xiàn)信用類事件（主要指債券主體無法償付），違約互換購買者將有權(quán)利將債券以面值遞送給違約互換出售者，從而有效規(guī)避信用風(fēng)險。信用風(fēng)險保護的買方在合約期限內(nèi)或在信用事件發(fā)生前定期向信用風(fēng)險保護的賣方就某個參照實體的信用事件支付費用，以換取信用事件發(fā)生后的賠付。信用保護的買方并不需要真正持有作為參考的信用工具。信用衍生工具是指以基礎(chǔ)產(chǎn)品所蘊含的信用風(fēng)險或違約風(fēng)險為基礎(chǔ)變量的金融衍生工具，用于轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險，是20世紀(jì)90年代以來發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品，主要包括信用互換、信用聯(lián)結(jié)票據(jù)以及信用風(fēng)險緩釋合約、信用風(fēng)險緩釋憑證等信用風(fēng)險緩釋工具。

5、答案：A本題解析：股票申請上市條件。

6、答案：B本題解析：本題考在中國銀保監(jiān)會職責(zé)。③項屬于中國人民銀行的主要職責(zé)。

7、答案：C本題解析：目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品主要是由商業(yè)銀行開發(fā)的各類結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品以及在交易所市場上市交易的各類結(jié)構(gòu)化票據(jù)，它們通常與某種金融價格相聯(lián)系，其投資收益隨該價格的變化而變化。

8、答案：C本題解析：考查金融期權(quán)的分類。A選項為金融期權(quán)按照選擇權(quán)的性質(zhì)劃分。B選項為按照合約所規(guī)定的履約時間的不同劃分。C選項為按照金融期權(quán)基礎(chǔ)資產(chǎn)性質(zhì)的不同劃分。D選項為金融期權(quán)中股權(quán)類期權(quán)之下的分類。

9、答案：D本題解析：保險公司申請募集次級債，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：開業(yè)時間超過3年；經(jīng)審計的上年度末凈資產(chǎn)不低于人民幣5億元；募集后，累計未償付的次級債本息額不超過上年度未經(jīng)審計的凈資產(chǎn)的50％；具備償債能力；具有良好的公司治理結(jié)構(gòu)；內(nèi)部控制制度健全且能得到嚴格遵循；資產(chǎn)未被具有實際控制權(quán)的自然人、法人或者其他組織及其關(guān)聯(lián)方占用；最近兩年內(nèi)未受到重大行政處罰；中國保監(jiān)會規(guī)定的其他條件。

10、答案：B本題解析：本題主要考查金融市場的分類，按輻射地域分為國際金融市場和國內(nèi)金融市場。

11、答案：B本題解析：銀行間債券市場與交易所債券市場的區(qū)別：交易方式（1）銀行間債券市場的交易方式包括詢價交易方式和點擊成交交易方式；（2）我國上海證券交易所和深圳證券交易所除了沿用傳統(tǒng)的競價撮合交易方式外，近年也在相應(yīng)的平臺上引入了場外交易方式（固定收益電子平臺）。托管方式（1）銀行間債券市場是場外市場，實行一級、二級綜合托管賬戶模式；（2）交易所債券市場根據(jù)券種的不同，實行的是不同的托管體制。結(jié)算方式（1）我國銀行間市場的債券結(jié)算采用實時全額逐筆結(jié)算機制，統(tǒng)一通過中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司的中央債券綜合業(yè)務(wù)系統(tǒng)完成；（2）交易所市場的債券清算和結(jié)算主要采取的是中央對手方的凈額結(jié)算機制，由中國證券登記結(jié)算有限公司負責(zé)債券交易的清算、結(jié)算，并作為交易雙方共同的對手方提供交收擔(dān)保。

12、答案：B本題解析：期貨價格具有預(yù)期性、連續(xù)性和權(quán)威性的特點，能夠比較準(zhǔn)確地反映出未來商品價格的變動趨勢。

13、答案：C本題解析：考查杜邦公式的基本含義。凈資產(chǎn)收益率等于銷售利潤率、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和杠桿比率三者的乘積。

14、答案：D本題解析：國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)根據(jù)《證券法》依法履行職責(zé)，有權(quán)采取下列措施：對證券發(fā)行人、證券公司、證券服務(wù)機構(gòu)、證券交易場所、證券登記結(jié)算機構(gòu)進行現(xiàn)場檢查。（Ⅰ正確）詢問當(dāng)事人和與被調(diào)查事件有關(guān)的單位和個人，要求其對與被調(diào)查事件有關(guān)的事項作出說明；或者要求其按照指定的方式報送與被調(diào)查事件有關(guān)的文件和資料。（Ⅱ正確）查閱、復(fù)制當(dāng)事人和與被調(diào)查事件有關(guān)的單位和個人的證券交易記錄、登記過戶記錄、財務(wù)會計資料及其他相關(guān)文件和資料；對可能被轉(zhuǎn)移、隱匿或者毀損的文件和資料，可以予以封存、扣押。（Ⅲ正確）在調(diào)査操縱證券市場、內(nèi)幕交易等重大證券違法行為時，經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)主要負責(zé)人或者其授權(quán)的其他負責(zé)人批準(zhǔn)，可以限制被調(diào)査事件當(dāng)事人的證券買賣，但限制的期限不得超過3個月；案情復(fù)雜的，可以延長3個月。（Ⅳ錯誤）

15、答案：B本題解析：考查中央銀行相關(guān)知識。中央銀行是代表一國政府發(fā)行法償貨幣、制定和執(zhí)行貨幣政策、實施金融監(jiān)管的重要機構(gòu)。中央銀行作為證券發(fā)行主體，主要涉及兩類證券：第一類是中央銀行股票。在一些國家（如美國），中央銀行采取了股份制組織結(jié)構(gòu)，通過發(fā)行股票募集資金，但是，中央銀行的股東并不享有決定中央銀行政策的權(quán)利，只能按期收取固定的紅利，其股票類似于優(yōu)先股。第二類是中央銀行出于調(diào)控貨幣供給量目的而發(fā)行的特殊債券。中國人民銀行從2003年起開始發(fā)行中央銀行票據(jù)，主要用于對沖金融體系中過多的流動性。

16、答案：D本題解析：“證券交易所根據(jù)需要，可以按照業(yè)務(wù)規(guī)則對出現(xiàn)重大異常交易情況的證券賬戶的投資者限制交易?！睂儆谡呒爸贫纫蛩?。

17、答案：C本題解析：考查無面額股票的特點。公司凈資產(chǎn)和預(yù)期收益增加，每股價值上升。

18、答案：A本題解析：記賬式國債的承銷程序：（1）招標(biāo)發(fā)行。（2）遠程投標(biāo)。（3）債券托管。（4）分銷。

19、答案：A本題解析：風(fēng)險管理與控制的核心之一是風(fēng)險的計量、風(fēng)險限額的確定與分配、風(fēng)險監(jiān)控。

20、答案：D本題解析：考查其他金融機構(gòu)（不包括政策性銀行）發(fā)行金融債券的規(guī)定。

21、答案：D本題解析：考查金融債券的基本知識。金融債券的利率通常低于一般的企業(yè)債券，但高于風(fēng)險更小的國債和銀行儲蓄存款利率。

22、答案：A本題解析：股票的清算價值是公司清算時每一股份所代表的實際價值（A項正確）。從理論上說，股票的清算價值應(yīng)與賬面價值一致，實際上并非如此。只有當(dāng)清算時公司資產(chǎn)實際出售價款與財務(wù)報表上的賬面價值一致時，每一股份的清算價值才與賬面價值一致（C項錯誤）。但在公司清算時，其資產(chǎn)往往只能壓低價格出售，再加上必要的清算費用，所以大多數(shù)公司的實際清算價值低于其賬面價值（B、D項錯誤）。

23、答案：C本題解析：轉(zhuǎn)融通期限一般不得超過6個月，是證券金融公司從事轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)的業(yè)務(wù)規(guī)則之一。

24、答案：B本題解析：場外市場的特征包括掛牌標(biāo)準(zhǔn)較低，通常不對企業(yè)規(guī)模和盈利能力等情況進行要求；信息披露要求較低，監(jiān)管較為寬松；交易制度通常采用做市商制度。競價交易制度是交易所市場采用的。

25、答案：D本題解析：地方債分銷對象為在中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司開立債券賬戶及在中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司開立股票和基金賬戶的各類投資者。債券承銷團成員間不得分銷。

26、答案：C本題解析：金融機構(gòu)按照國務(wù)院反洗錢行政主管部門的要求，臨時凍結(jié)資金不得超過48小時。

27、答案：A本題解析：考查風(fēng)險對沖的概念。

28、答案：C本題解析：由于我國企業(yè)數(shù)量眾多，如按行業(yè)類型劃分，可將企業(yè)分為傳統(tǒng)型、創(chuàng)業(yè)型、高科技型等類型。

29、答案：D本題解析：1991年7月3日深圳證券交易所正式營業(yè)。

30、答案：B本題解析：特殊類型基金。母管理人依法應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任不因委托而免除。

31、答案：D本題解析：機構(gòu)投資者，是指用自有資金或者從分散的公眾手中籌集的資金，以獲得證券投資收益為主要經(jīng)營目的的專業(yè)團體機構(gòu)或企業(yè)。

32、答案：B本題解析：P151-163證券承銷業(yè)務(wù)可以采取代銷或者包銷方式，證券包銷，是指證券公司將發(fā)行人的證券按照協(xié)議全部購入或者在承銷期結(jié)束時將售后剩余證券全部自行購入的承銷方式，前者為全額包銷，后者為余額包銷。

33、答案：D本題解析：中小企業(yè)板塊的總體設(shè)計原則可以概括為“兩個不變”和“四個獨立”，其中，“四個獨立”指運行獨立、監(jiān)察獨立、代碼獨立和指數(shù)獨立。②檢查獨立表述錯誤，應(yīng)改為“監(jiān)察獨立”。

34、答案：D本題解析：一般性貨幣政策工具是中央銀行普遍或常規(guī)運用的貨幣政策工具，其實施的對象是整體經(jīng)濟和金融活動，主要包括存款準(zhǔn)備金制度、再貼現(xiàn)政策和公開市場業(yè)務(wù)三大工具。一般性貨幣政策工具側(cè)重于貨幣總量的調(diào)節(jié)，選擇性貨幣政策工具側(cè)重于對某些具體用途的信貸數(shù)量產(chǎn)生影響。因此，②④說法相反，予以排除。

35、答案：B本題解析：考查證券投資基金在我國的發(fā)展歷程。

36、答案：B本題解析：本題主要考查貨幣證券的分類。

37、答案：B本題解析：另類子公司及其下設(shè)特殊目的機構(gòu)不得對外提供擔(dān)保和貸款，不得成為對所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任的出資人，故③錯誤。

38、答案：C本題解析：C選項正確，結(jié)算所實行無負債的每日結(jié)算制度，又被稱為“逐日盯市制度”，就是以每種期貨合約在交易日收盤前規(guī)定時間內(nèi)的平均成交價作為當(dāng)日結(jié)算價，與每筆交易成交時的價格作對照，計算每個結(jié)算所會員賬戶的浮動盈虧，進行隨市清算。

39、答案：A本題解析：基金一般都按照固定的時間間隔對基金資產(chǎn)進行估值，通常相關(guān)法規(guī)會規(guī)定一個最小的估值頻率。我國的開放式基金于每個交易日估值，并不晚于下一交易日公告份額凈值；封閉式基金和定期開放式基金的封閉期每個交易日都進行估值，但每周披露一次基金份額凈值。

40、答案：B本題解析：2001年統(tǒng)一監(jiān)管機構(gòu)——金融服務(wù)局（FSA）正式成立，負責(zé)對銀行、證券、保險業(yè)金融機構(gòu)實施審慎監(jiān)管，統(tǒng)一監(jiān)管體制得以確立。商品期貨交易委員會設(shè)立于1974年，負責(zé)監(jiān)管美國期貨和期權(quán)市場。美國國會于1986年通過了《政府債券法案》，賦予財政部監(jiān)管整個政府債券市場的職責(zé)，具體監(jiān)管政府債券經(jīng)紀(jì)商和交易商的交易行為，以保護投資者，建立公平、公正和富有流動性的市場。目前，中國香港的金融監(jiān)管機構(gòu)主要包括香港金融管理局（金管局）、證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會（證監(jiān)會）和保險業(yè)監(jiān)理處（保監(jiān)處），分別負責(zé)監(jiān)管銀行業(yè)、證券和期貨業(yè)以及保險業(yè)。

41、答案：D本題解析：考查債券按付息方式的分類。根據(jù)債券發(fā)行條款中是否規(guī)定在約定期限向債券持有人支付利息，債券可分為零息債券、附息債券和息票累積債券。其中，零息債券以低于面值的價格發(fā)行和交易，債券持有人實際上是以買賣（到期贖回）價差的方式取得債券利息。息票累積債券是指存續(xù)期間沒有利息支付，到期時一次性獲得本息。

42、答案：D本題解析：考查合格境外機構(gòu)投資者。合格境外投資者未在規(guī)定時間內(nèi)匯滿本金的，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會和國家外匯管理局做出書面解釋。

43、答案：B本題解析：恒生指數(shù)的定義。恒生指數(shù)由香港恒生銀行全資附屬的恒生指數(shù)服務(wù)有限公司編制,是以中國香港股票市場中的50家上市股票為成分股樣本,以其發(fā)行量為權(quán)數(shù)的加權(quán)平均股價指數(shù)。

44、答案：C本題解析：遠期交易是雙方約定在未來某一刻（或時間段內(nèi)）按照現(xiàn)在確定的價格買賣標(biāo)的債券的行為。

45、答案：A本題解析：配股一般采取網(wǎng)上定價發(fā)行的方式。配股價格的確定是在一定的價格區(qū)間內(nèi)由主承銷商和發(fā)行人協(xié)商確定。

46、答案：C本題解析：考查資產(chǎn)管理計劃概念。資產(chǎn)管理計劃應(yīng)當(dāng)以非公開方式向合格投資者募集，證券期貨經(jīng)營機構(gòu)、銷售機構(gòu)不得公開或變相公開募集資產(chǎn)管理計劃，不得通過報刊、電臺、電視、互聯(lián)網(wǎng)等傳播媒體或者講座、報告會、傳單、布告、自媒體等方式向不特定對象宣傳具體資產(chǎn)管理計劃。證券期貨經(jīng)營機構(gòu)不得設(shè)立多個資產(chǎn)管理計劃，同時投資于同一非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)，以變相突破投資者人數(shù)限制或者其他監(jiān)管要求。單一主體及其關(guān)聯(lián)方的非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)視為同一非標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)。任何單位和個人不得以拆分份額或者轉(zhuǎn)讓份額收（受）益權(quán)等方式，變相突破。

47、答案：A本題解析：考查股東權(quán)利，主要包括資產(chǎn)收益、參與重大決策、選擇管理者等權(quán)利，對財產(chǎn)直接支配是物權(quán)證券的特征，要求公司破產(chǎn)優(yōu)先清償是債權(quán)人的權(quán)利。

48、答案：C本題解析：區(qū)域性股權(quán)市場實行合格投資者制度。合格投資者應(yīng)是依法設(shè)立且具備一定條件的法人機構(gòu)、合伙企業(yè)，金融機構(gòu)依法管理的投資性計劃，以及具備較強風(fēng)險承受能力且金融資產(chǎn)不低于50萬元人民幣的自然人

49、答案：A本題解析：根據(jù)《證券交易所管理辦法》的規(guī)定。證券交易所的監(jiān)管職能包括對證券交易活動進行管理，對會員進行管理，以及對上市公司進行管理。C、D兩項屬于中國證監(jiān)會的職能。

50、答案：A本題解析：考查基金資產(chǎn)估值需要考慮的因素。1.估值頻率2.交易價格的公允性3.估值方法的一致性及公開性，選①②③④

51、答案：D本題解析：考查我國其他類型國債的種類。我國其他類型國債的種類有：國家重點建設(shè)債券、國家建設(shè)債券、財政債券、特種債券、保值債券、基本建設(shè)債券、特別國債、長期建設(shè)國債。

52、答案：B本題解析：會員大會的職能。會員大會可以行使的職能有制定和修改證券交易所章程；選舉和罷免會員理事、會員監(jiān)事；審議和通過理事會、監(jiān)事會和總經(jīng)理的工作報告；審議和通過證券交易所的財務(wù)預(yù)算、決算報告；法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章和證券交易所章程規(guī)定的其他重大事項。

53、答案：B本題解析：《中華人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，基金管理人由依法設(shè)立的基金管理公司擔(dān)任?；鸸芾砉就ǔＳ勺C券公司、信托投資公司或其他機構(gòu)等發(fā)起成立，具有獨立法人地位。

54、答案：C本題解析：考查金融期貨的主要交易制度。結(jié)算所實行無負債的每日結(jié)算制度，又被稱為“逐日盯市制度”，就是以每種期貨合約在交易日收盤前規(guī)定時間內(nèi)的平均成交價作為當(dāng)日結(jié)算價，與每筆交易成交時的價格作對照，計算每個結(jié)算所會員賬戶的浮動盈虧，進行隨市清算。

55、答案：D本題解析：股價指數(shù)是將計算期的股價或市值與某一基期的股價或市值相比較的相對變化指數(shù),用以反映市場股票價格的相對水平。

56、答案：C本題解析：考點：考查累息債券的定價。到期還本息金額=100×（1+3×2.15％）=

57、答案：B本題解析：影響股價變動的三個基本因素包括：(1)公司經(jīng)營狀況。(2)行業(yè)與部門因素。(3)宏觀經(jīng)濟與政策因素。影響股價變化的其他因素有：(1)政治及其他不可抗力的影響。(2)心理因素。(3)穩(wěn)定市場的政策與制度安排。(4)人為操縱因素。

58、答案：B本題解析：封閉式基金與開放式基金主要有以下區(qū)別：（1）期限不同。（2）發(fā)行規(guī)模限制不同。（3）基金份額交易方式不同。（4）價格形成方式不同。（5）激勵約束機制與投資策略不同。

59、答案：C本題解析：上海證券交易所從1991年7月15日起編制并公布上海證券交易所股價指數(shù)，它以1990年12月19日為基期，以全部上市股票為樣本，以股票發(fā)行量為權(quán)數(shù)，按加權(quán)平均法計算。

60、答案：B本題解析：考查對基金募集申請相關(guān)知識的理解。

61、答案：A本題解析：根據(jù)《銀行間債券市場中小非金融企業(yè)集合票據(jù)業(yè)務(wù)指引》規(guī)定；中小非金融企業(yè)集合票據(jù)是指2個（含）以上、10個（含）以下具有法人資格的企業(yè)，在銀行間債券市場以統(tǒng)一產(chǎn)品設(shè)計、統(tǒng)一券種冠名、統(tǒng)一信用增進、統(tǒng)一發(fā)行注冊方式共同發(fā)行的，約定在一定期限還本付息的債務(wù)融資工具。

62、答案：D本題解析：行為金融學(xué)認為心理因素是影響投資決策和資產(chǎn)定價不可或缺的重要因素，主要通過投資者對資產(chǎn)價格走勢的預(yù)期來體現(xiàn)。

63、答案：D本題解析：我國《公司法》規(guī)定，公司財產(chǎn)在分別支付清算費用、職工的工資、社會保險費用和法定補償金，繳納所欠稅款，清償公司債務(wù)后的剩余財產(chǎn)，股份有限公司按照股東持有的股份比例分配。

64、答案：C本題解析：基金托管人應(yīng)該是完全獨立于基金管理機構(gòu)、具有一定經(jīng)濟實力、實收資本達到一定規(guī)模、具有行業(yè)信譽的金融機構(gòu)?！吨腥A人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，基金托管人由依法設(shè)立并取得基金托管資格的商業(yè)銀行或其他金融機構(gòu)擔(dān)任。

65、答案：C本題解析：證券的流動性是指證券變現(xiàn)的難易程度。證券具有極高的流動性必須滿足三個條件：（1）很容易變現(xiàn)。（2）變現(xiàn)的交易成本極小。（3）本金保持相對穩(wěn)定

66、答案：B本題解析：擔(dān)任非公開募集基金的基金管理人，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會履行登記手續(xù)，報送基本情況。

67、答案：B本題解析：考查證券基金運作的三大部分，信息披露包含在投資管理內(nèi)容里。

68、答案：A本題解析：貨幣市場基金是僅以貨幣市場工具為投資對象的一種基金，其投資對象期限較短，一般在1年以內(nèi)，包括銀行短期存款、國庫券、公司短期債券、銀行承兌票據(jù)及商業(yè)票據(jù)等貨幣市場工具。

69、答案：B本題解析：考查影響股價變動的其他因素；戰(zhàn)爭，政治事件，重大政策的出臺、發(fā)展規(guī)劃的制定、重要法規(guī)的頒布，國家、地區(qū)之間政治經(jīng)濟的變化和不可預(yù)料和不可抵抗的自然災(zāi)害或不幸事件。

70、答案：B本題解析：中國證監(jiān)會發(fā)布的《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》規(guī)定，首次公開發(fā)行股票并上市應(yīng)滿足以下條件：（1）發(fā)行人依法設(shè)立且持續(xù)經(jīng)營時間在3年以上的股份有限公司。有限責(zé)任公司按原賬面凈資產(chǎn)值折股整體變更為股份有限公司的，持續(xù)經(jīng)營時間可以從有限責(zé)任公司成立之日起計算。（2）發(fā)行人最近3年內(nèi)主營業(yè)務(wù)和董事、高級管理人員沒有發(fā)生重大變化，實際控制人沒有發(fā)生變更。（3）發(fā)行人規(guī)范運行。（4）最近3個會計年度凈利潤均為正數(shù)且累計超過人民幣3000萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后較低者為計算依據(jù)。（5）最近3個會計年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額累計超過人民幣5000萬元或者最近3個會計年度營業(yè)收入累計超過人民幣3億元。（6）發(fā)行前股本總額不少于人民幣3000萬元。（7）最近一期末無形資產(chǎn)（扣除土地使用權(quán)、水面養(yǎng)殖權(quán)和采礦權(quán)等后）占凈資產(chǎn)的比例不高于20%。（8）最近一期末不存在未彌補虧損。（9）發(fā)行人的經(jīng)營成果對稅收優(yōu)惠不存在嚴重依賴。（10）發(fā)行人不存在重大償債風(fēng)險，不存在影響持續(xù)經(jīng)營的擔(dān)保、訴訟以及仲裁等重大或有事項。（11）發(fā)行人不得有影響持續(xù)盈利能力的情形。

71、答案：C本題解析：持有期收益率是指買入債券到賣出債券期間所獲得的年平均收益，它與到期收益率的區(qū)別僅僅在于末筆現(xiàn)金流是賣出價格而非債券到期償還金額。

72、答案：D本題解析：考查證券投資者保護基金公司的職責(zé)。按照《證券投資者保護基金管理辦法》，證券投資者保護基金公司履行以下職責(zé)：（1）籌集、管理和運作基金。（2）監(jiān)測證券公司風(fēng)險，參與證券公司風(fēng)險處置工作。（3）證券公司被撤銷、關(guān)閉和破產(chǎn)或被證監(jiān)會采取行政接管、托管經(jīng)營等強制性監(jiān)管措施時，按照國家有關(guān)政策規(guī)定對債權(quán)人予以償付。（4）組織、參與被撤銷、關(guān)閉或破產(chǎn)證券公司的清算工作。（5）管理和處分受償資產(chǎn)，維護基金權(quán)益。（6）發(fā)現(xiàn)證券公司經(jīng)營管理中出現(xiàn)可能危及投資者利益和證券市場安全的重大風(fēng)險時，向中國證監(jiān)會提出監(jiān)管、處置建議；對證券公司運營中存在的風(fēng)險隱患會同有關(guān)部門建立糾正機制。（7）國務(wù)院批準(zhǔn)的其他職責(zé)。

73、答案：D本題解析：證券投資基金按基金的組織形式可分為公司型基金與契約型基金。

74、答案：C本題解析：證券公司申請融資融券業(yè)務(wù)資格，其客戶資產(chǎn)安全、完整，客戶交易結(jié)算資金實行第三方存管，客戶資料完整真實。

75、答案：C本題解析：轉(zhuǎn)融通期限一般不得超過6個月，是證券金融公司從事轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)的業(yè)務(wù)規(guī)則之一。

76、答案：D本題解析：本題主要考查場外交易市場。銀行信貸市場、拆借市場。外匯市場、黃金市場等市場傳統(tǒng)上比較松散，通常沒有固定的交易場所，也不一定有統(tǒng)一的交易時間。

77、答案：C本題解析：作為實體經(jīng)濟的鏡像，更好地服務(wù)于實體經(jīng)濟是金融的本質(zhì)要求。

78、答案：B本題解析：貨幣學(xué)派的貨幣政策傳導(dǎo)機制：M→E→I→Y，其中，M為貨幣供應(yīng)量，E為產(chǎn)出，I為