金融服務(wù)專項方案

致：8月

目錄TOC\o"1-3"\h\z第一部分實現(xiàn)多渠道、低成本和主體多元化融資金融工具 3一、債權(quán)融資 3（一）信貸融資 3（二）債券融資 5（三）租賃融資 6（四）信托融資 7（五）資產(chǎn)證券化 7二、股權(quán)融資 7（一）發(fā)行股票 7（二）引入戰(zhàn)略投資者或社會資本 8三、夾層融資 9四、資金管理和債務(wù)管理產(chǎn)品 10（一）資金管理產(chǎn)品 10（二）債務(wù)風險管理產(chǎn)品 10第二部分銀行綜合融資服務(wù)方案 14一、銀行直接提供融資服務(wù) 16（一）債權(quán)融資服務(wù) 161、銀行信貸 16（1）循環(huán)額度貸款方案 16（2）組合貸款方案 17（3）項目融資方案 17（4）應(yīng)收賬款融資方案 19（5）轉(zhuǎn)貸款融資方案 202、債券承銷 203、債務(wù)管理 22（二）股權(quán)融資服務(wù) 231、并購和重組（M&A）融資方案 232、杠桿收購融資（LBO）方案 24（三）信用支持服務(wù) 241、票據(jù)融資 25（1）銀行承兌匯票和代理貼現(xiàn)組合方案 25（2）商業(yè)承兌匯票和銀行保貼組合方案 26（3）商業(yè)承兌匯票和代理貼現(xiàn)組合方案 27（4）票據(jù)庫方案 282、中國信用證 28二、銀行間接提供融資服務(wù) 29（一）債權(quán)融資 291、發(fā)行企業(yè)債券財務(wù)顧問和擔保服務(wù) 292、資產(chǎn)證券化資產(chǎn)管理和增信服務(wù) 303、擔保項下保險資金信托投資服務(wù) 314、集合資金信托計劃方案 31（二）股權(quán)融資 321、股票發(fā)行財務(wù)顧問服務(wù) 322．引入戰(zhàn)略投資者服務(wù) 33（三）信用支持融資 33（四）夾層融資 34

第一部分實現(xiàn)多渠道、低成本和主體多元化融資金融工具一、債權(quán)融資（一）信貸融資因為中國特有金融市場格局，銀行信貸仍然是多種融資方法當中最關(guān)鍵方法，經(jīng)過信貸融資取得資金占到全部融資80%以上。1、流動資金貸款流動資金貸款是銀行為滿足用戶在經(jīng)營過程中短期資金需求、確保經(jīng)營活動正常進行而發(fā)放一個中、短期貸款，期限上從3個月到三年不等。按擔保方法可分為擔保貸款和信用貸款，其中擔保方法包含確保、抵押和質(zhì)押等形式。流動資金貸款能夠逐筆申請、逐筆審批、逐筆使用，也能夠在銀行要求時間及限額內(nèi)隨借、隨用、隨還，即循環(huán)額度貸款。流動資金貸款作為一個高效實用融資手段，含有期限短、手續(xù)簡便、周轉(zhuǎn)性強、融資成本低特點。通常項目在完工、投入運行以后，肯定發(fā)生正常運行維護費用支出，如耗材正常貯備和補充等等。當然有些項目是經(jīng)過項目融資整體處理這一資金需要，但項目融資屬于長久借款，成本較高，不利于節(jié)省資金成本，企業(yè)在考慮該項目融資時，應(yīng)將短期流動資金貸款納入統(tǒng)一融資體系。2、項目融資項目融資是銀行根據(jù)約定期限和條件向某一特定項目提供資金融資方法。項目標提議人為經(jīng)營某一項目成立項目企業(yè)，以該項目企業(yè)作為借款人籌借貸款，并以項目企業(yè)本身現(xiàn)金流量和收益作為還款起源，以項目企業(yè)資產(chǎn)作為貸款擔保。項目融資適適用于現(xiàn)金流量穩(wěn)定電力、熱力、水務(wù)、公路、鐵路等大型基礎(chǔ)設(shè)施項目，現(xiàn)在伴隨金融市場不停發(fā)展和規(guī)范，應(yīng)用領(lǐng)域逐步擴大到大型石化、采礦、房地產(chǎn)和飛機融資等項目上。3、票據(jù)融資銀行經(jīng)過向企業(yè)提供商業(yè)匯票承兌和貼現(xiàn)服務(wù)來幫助企業(yè)取得結(jié)算周轉(zhuǎn)資金融資方法。票據(jù)融資是流動資金貸款替換產(chǎn)品，含有適用靈活、成本較低優(yōu)勢，不過需要有真實貿(mào)易背景?，F(xiàn)在中國仍處于利率管制階段，貸款利率由人行統(tǒng)一制訂，貸款成本相對較高，而票據(jù)融資利率市場化程度較高（現(xiàn)在央行要求不低于再貼現(xiàn)利率）。貸款融資和資金結(jié)算無直接聯(lián)絡(luò)，資金沉淀量大，使用效率欠佳，而票據(jù)融資和票據(jù)結(jié)算緊密結(jié)合，融資手續(xù)簡便、方法靈活，效率最大化。貸款由貸款人負擔全部利息支出，而票據(jù)融資有買方付息、賣方付息、協(xié)議付息等多個付息方法，為企業(yè)財務(wù)安排留有足夠空間，部分轉(zhuǎn)嫁成本，最大程度滿足降低融資成本和取得最好商業(yè)談判地位要求。因為票據(jù)融資含有于結(jié)算緊密聯(lián)絡(luò)特點，該融資產(chǎn)品適適用于用戶和供貨商發(fā)生大量且常常性結(jié)算業(yè)務(wù)。4、應(yīng)收賬款融資應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)是銀行以購置未到期應(yīng)收賬款方法向企業(yè)提供資金一個融資產(chǎn)品。該融資方法適適用于有大量應(yīng)收賬款且有改善財務(wù)報表需求用戶。經(jīng)過應(yīng)收賬款收購業(yè)務(wù)，債權(quán)人能將未到期應(yīng)收賬款剝離出財務(wù)報表，從而改善用戶財務(wù)報表情況；使得債權(quán)人快速變現(xiàn)未到期應(yīng)收賬款，改善現(xiàn)金流情況；并能夠預先得到銀行墊付融資款項，從而消除應(yīng)收賬款回收中信用風險。（二）債券融資1、企業(yè)債券企業(yè)債券，是指企業(yè)依據(jù)法定程序發(fā)行、約定在一定時限內(nèi)還本付息有價證券。發(fā)行企業(yè)債券，由國家發(fā)展改革委員審批；企業(yè)債券利率不得高于銀行相同期限居民儲蓄定時存款利率百分之四十。由證券經(jīng)營機構(gòu)承銷，需要銀行擔保。企業(yè)債券期限較長，成本較低，適適用于有大型項目投資大型企業(yè)。2、短期融資券短期融資券是企業(yè)為募集短期（通常不超出1年）資金，在銀行間市場發(fā)行并交易，約定在一定時限內(nèi)還本付息，并明確短期資金用途短期有價債券。它以企業(yè)信用為還款確保，本質(zhì)上是一個短期非抵押承諾票據(jù)。人民銀行是企業(yè)短期融資券主管機關(guān)，采取立案制方法審批發(fā)行企業(yè)資格，對已發(fā)行短期融資券實施余額管理。3、資產(chǎn)支持票據(jù)資產(chǎn)支持商業(yè)票據(jù)(ABCP：Asset-BackedCommercialPaper)是一個短期和中期資產(chǎn)支持證券品種，是發(fā)債人以多種應(yīng)收賬款、分期付款等資產(chǎn)為抵押發(fā)行一個商業(yè)票據(jù)。ABCP將突破期限在十二個月以內(nèi)界限，許可企業(yè)在長達5年甚至更長期限內(nèi)進行融資結(jié)構(gòu)設(shè)計。ABCP只限在銀行間市場流通。現(xiàn)在該產(chǎn)品還未推出，主管部門－人民銀行已在進行相關(guān)準備，計劃內(nèi)推出。（三）租賃融資融資租賃是出租人依據(jù)承租人提供規(guī)格，和第三方（供貨商）簽訂一項購銷協(xié)議；依據(jù)此協(xié)議，出租人根據(jù)承租人在和其利益相關(guān)范圍內(nèi)所同意條款取得工廠、資本貨物或其它設(shè)備；而且，出租人和承租人（用戶）簽訂一項租賃協(xié)議，以承租人支付租金為條件授予承租人使用標物權(quán)利。融資租賃是一項最少包含三方當事人——出租人、承租人和供貨商，而且最少由兩個協(xié)議——購銷協(xié)議和租賃協(xié)議組成三邊交易。融資租賃安排含有先期投入資金少、融資成本低于直接貸款采購成本、租金償付同未來收入配比等優(yōu)點，能夠達成降低融資成本，改善財務(wù)情況作用，適適用于企業(yè)大型設(shè)備采購融資。融資租賃增加了承租人融資渠道，對確保經(jīng)營業(yè)務(wù)可連續(xù)性發(fā)展提供了便利；也變相改善承租人現(xiàn)金利用和管理方法，優(yōu)化承租人資金計劃；而且，承租人能夠利用稅務(wù)、財務(wù)、法律等方面優(yōu)惠政策，享受更多便利。（四）信托融資信托融資是經(jīng)過發(fā)行信托計劃來募集資金融資方法。投資者經(jīng)過購置信托計劃，將資金委托給信托企業(yè)，由信托企業(yè)根據(jù)約定方法將資金借貸給借款人適用，借款人負責根據(jù)約定償還資金本金和利息。（五）資產(chǎn)證券化資產(chǎn)證券化（ABS，即Asset-Backed-Securitization）是一個以項目所屬資產(chǎn)為支撐證券化融資方法。其基礎(chǔ)內(nèi)容是：以項目所擁有資產(chǎn)為基礎(chǔ)，以項目資產(chǎn)能夠帶來預期收益為確保，經(jīng)過在資本市場發(fā)行債券籌集資金。ABS作為一個新型融資方法，在有資產(chǎn)、有項目標情況下，以類似發(fā)行股票方法使資產(chǎn)流動起來，進行轉(zhuǎn)移，籌措新資金。這種融資方法適于大規(guī)模地籌集資金。國家開發(fā)銀行和中國建設(shè)銀行已發(fā)行了總額70多億元ABS產(chǎn)品，市場反應(yīng)熱烈，今年估計在試點基礎(chǔ)上有可能深入擴大市場發(fā)行規(guī)模?？蛇x擇部分預期收入作為證券化資產(chǎn)，對其可預見現(xiàn)金流進行評定，然后把這些資產(chǎn)聚集形成資產(chǎn)池，將資產(chǎn)委托給一個特殊信托機構(gòu)（SPV）,以該資產(chǎn)池為依靠發(fā)行債券。二、股權(quán)融資（一）發(fā)行股票經(jīng)過在股票市場上首次發(fā)行股票（IPO）或經(jīng)過增發(fā)、配股等連續(xù)融資能夠取得連續(xù)股本資金。伴隨中國證券交易市場規(guī)范和發(fā)展，尤其是股權(quán)分置改革取得突破性進展，股票市場將全方面恢復籌資功效，發(fā)行股票來籌集資金將成為鐵路建設(shè)資金關(guān)鍵起源之一。利用股票市場融資，含有籌資效率高、融資量大、成本相對較低和投資風險共擔和有利于優(yōu)化負債結(jié)構(gòu)等優(yōu)點。（二）引入戰(zhàn)略投資者或社會資本三、夾層融資夾層融資（MezzanineFinancing）是一個介于債務(wù)融資和股權(quán)融資之間一個融資方法，其本質(zhì)是一個長久無擔保含有轉(zhuǎn)股權(quán)債權(quán)類融資。現(xiàn)在，夾層融資在發(fā)達國家發(fā)展良好。據(jù)估量，現(xiàn)在全球有超出1,000億美元資金投資于專門夾層基金。估計歐洲每十二個月夾層投資將從40億歐元（合47億美元）上升到70億歐元以上。夾層融資是一個很靈活融資方法，這種融資可依據(jù)募集資金特殊要求進行調(diào)整。對于借款者而言，夾層融資含有以下幾方面優(yōu)勢：1、長久融資。夾層融資通常提供還款期限為5到7年資金。2、可調(diào)整結(jié)構(gòu)。夾層融資提供者能夠調(diào)整還款方法，使之符合借款者現(xiàn)金流要求及其它特征。和經(jīng)過公眾股市和債市融資相比，夾層融資能夠相對謹慎、快速地進行較小規(guī)模融資。夾層融資股本特征還使企業(yè)從較低現(xiàn)金票息中受益，而且在一些情況下，企業(yè)還能享受延期利息、實物支付或免去票息期權(quán)。3、限制較少。和銀行貸款相比，夾層融資在企業(yè)控制和財務(wù)契約方面限制較少。夾層融資提供者通常極少參與到借款者日常經(jīng)營中去，在董事會中也沒有投票權(quán)。4、比股權(quán)融資成本低。夾層融資成本要低于股權(quán)融資，資金提供者通常不要求獲取企業(yè)大量股本。在部分情況中，實物支付特征能夠降低股權(quán)稀釋程度。四、資金管理和債務(wù)管理產(chǎn)品（一）資金管理產(chǎn)品融資方法按其和儲蓄和投資關(guān)系可分為內(nèi)部融資和外部融資。內(nèi)部融資指投資者利用自己儲蓄作為投資資金。從企業(yè)財務(wù)角度看，內(nèi)部融資是企業(yè)運行過程中“剩下價值”或“利潤”資本化，是企業(yè)自營資本和權(quán)益。在市場經(jīng)濟體制下，企業(yè)內(nèi)部融資是由初始投資形成股本、經(jīng)營過程中形成折舊基金和留存收益（包含多種形式公積金、公益金、未分配利潤等）組成。內(nèi)部融資通常含有低成本、低風險特點。要充足發(fā)揮內(nèi)部融資作用，需要企業(yè)加強資金管理，提升資金使用效率。銀行依靠其優(yōu)異結(jié)算網(wǎng)絡(luò)和電子銀行技術(shù)能夠幫助企業(yè)建立集團賬戶管理體系，經(jīng)過集團賬戶管理，能夠幫助企業(yè)進行組員單位賬戶資金遠程監(jiān)控和統(tǒng)籌調(diào)度，實現(xiàn)資金統(tǒng)一歸集、回撥和集中支付，在保障資金流動性和安全性基礎(chǔ)上，實現(xiàn)內(nèi)外部融資成本降低和集合資金收益性提升，最終構(gòu)建集團用戶整體資金運行和資源配置體系。（二）債務(wù)風險管理產(chǎn)品銀行能夠為用戶提供債務(wù)管理服務(wù)，經(jīng)過債務(wù)管理，幫助用戶管理因匯率和利率變動帶來風險。利率風險是指當利率上升時，負擔浮動利率債用戶將增加利息費用，當利率下降時，將造成固定利率債務(wù)借款者利息費用“相對”增加風險。匯率風險是指因匯率變動使得債務(wù)人在償還到期債務(wù)時因匯率不利變動而需要支出更多資金風險。外債風險管理就是依據(jù)國際利率和匯率市場改變，經(jīng)過一定金融衍生工具，實現(xiàn)用戶外幣債務(wù)在浮動利率和固定利率之間、不一樣幣種之間轉(zhuǎn)換，以規(guī)避利率和匯率波動風險。債務(wù)管理工具分為：利率掉期、匯率掉期、調(diào)期期權(quán)和結(jié)構(gòu)性衍生產(chǎn)品。1、利率調(diào)期利率調(diào)期是用戶和銀行同意在協(xié)議時間內(nèi)，在相同名義本金基礎(chǔ)上，相互支付對方不一樣計息方法利息。其中一方在協(xié)議期間支付對方固定利率利息，而另一方則在協(xié)議期間對方支付浮動利率利息。浮動利率根據(jù)計息周期進行調(diào)整。掉期銀行貸款銀行掉期銀行貸款銀行企業(yè)固定利率浮動利率浮動利率上圖中，擁有外幣貸款企業(yè)經(jīng)過掉期交易，成功地將浮動利率債務(wù)轉(zhuǎn)換成了固定利率債務(wù)，有效地規(guī)避利率上升風險。反之亦然。在利率掉期交易中，為了深入降低掉期后企業(yè)負擔固定或浮動利率成本，能夠在掉期交易中加入其它金融衍生工具（準期權(quán)、遠期利率協(xié)議、金融產(chǎn)品聯(lián)結(jié)等），從而在有效控制風險基礎(chǔ)上，實現(xiàn)企業(yè)財務(wù)成本最小化。2、貨幣調(diào)期貨幣調(diào)期交易過程是：期初雙方按固定匯率交換兩種不一樣貨幣本金；期間，雙方相互交換相同或不一樣計息方法、不一樣幣種利息；期末根據(jù)該固定匯率再次交換兩種不一樣貨幣本金。貨幣調(diào)期是債務(wù)或資產(chǎn)幣種交換交易，不僅有不一樣貨幣期初和期末本金交換，而且還有一連串利息交換。它最關(guān)鍵作用是能夠使用戶依據(jù)外匯匯率和多種貨幣利率改變情況，不停調(diào)整資產(chǎn)和負債貨幣結(jié)構(gòu)，使其愈加合理，避免外匯匯率和利率改變帶來風險。借款企業(yè)貸款借款企業(yè)貸款銀行掉期銀行日圓本金13,000,000,000*美圓本金100,000,000*日圓貸款本金13,000,000,000*假設(shè)即期匯率為1美元＝130日元期初本金交換（日元根據(jù)130:1交換為美元）借款企業(yè)貸款銀行借款企業(yè)貸款銀行掉期銀行美圓本金100,000,000*13,000,000,000*日圓本金13,000,000,000日圓貸款本金13,000,000,000*匯率為1美元＝130日元美圓利息5.20%借款企業(yè)貸款銀行掉期銀行日圓利息0.30%日圓利息0.30%期末本金交換（美元根據(jù)1:130交換為日元）上圖中：某用戶已經(jīng)借有七年日元債務(wù)，而該用戶常常性收入沒有日元只有美元，這么用戶就要面臨日元利率、匯率波動風險。那么該用戶就能夠和銀行作一筆期限為七年日元和美元貨幣調(diào)期交易，這么使得其收入美元和其所欠日元債務(wù)之間匯率提前固定下來，從而避免了匯率改變帶來風險。3、調(diào)期期權(quán)調(diào)期期權(quán)購置者有權(quán)利（但不是義務(wù)）按要求利率，在某一特定日期或之前進行利率調(diào)期。一旦實施利率掉期，原理圖同上。調(diào)期期權(quán)有兩項關(guān)鍵功效：（1）在未來貸款（或存款）沒有簽約之前，利率有可能向不利方向改變?？墒褂谜{(diào)期期權(quán)對該貸款（或存款）保值。（2）對或有風險敞口，用調(diào)期期權(quán)保值處理。對于需要進行招標或投標項目，調(diào)期期權(quán)既能夠使企業(yè)在成功情況下固定資金成本，也可在不成功、或項目被放棄情況下不受固定利率借款承諾約束。4、結(jié)構(gòu)性存款此產(chǎn)品適適用于有明確還款起源、而且起源資金定時存入銀行賬戶用戶。經(jīng)過結(jié)構(gòu)性存款首先能夠取得高額收益，對沖因為利率匯率波動帶來潛在虧損。比如：雙貨幣結(jié)構(gòu)性存款能夠經(jīng)過預先設(shè)定對自己有利掛鉤匯率，即能得到高額存款利息。其次又能夠得到很好匯率水平換匯，來償還和資金起源幣種不一樣外債。

第二部分銀行綜合融資服務(wù)方案銀行是集團旗下控股全資金融子企業(yè)，利潤貢獻率在集團金融產(chǎn)業(yè)中占據(jù)90％以上份額，是集團關(guān)鍵金融機構(gòu)。銀行愿意依靠金融控股平臺為貴司提供集合股權(quán)融資、債權(quán)融資、夾層融資和債務(wù)風險管理為一體全方位一站式綜合融資服務(wù)?？毓捎邢挢熑纹髽I(yè)投資控股銀行、證券企業(yè)、信托投資企業(yè)、信誠人壽保險企業(yè)、期貨經(jīng)紀企業(yè)、資產(chǎn)管理企業(yè)和國際金融控股企業(yè)。國際金融控股企業(yè)是在香港聯(lián)交所上市企業(yè)，其下屬企業(yè)有嘉華銀行（香港）、資本市場控股企業(yè)（香港）、國際資產(chǎn)管理企業(yè)。各企業(yè)將共享用戶信息資源，統(tǒng)一用戶號，銀行經(jīng)過控股有限責任企業(yè)這一平臺，統(tǒng)一配置和充足利用資源，發(fā)揮品牌和協(xié)同效應(yīng)，能夠為貴司提供銀行、證券、保險、基金、信托、期貨、資產(chǎn)管理等全方位、中國外金融服務(wù)。

銀行綜合金融方案體系夾層融資（MezzanineFinancing）是一個介于債務(wù)融資和股權(quán)融資之間一個融資方法，其本質(zhì)是一個長久無擔保含有轉(zhuǎn)股權(quán)債權(quán)類融資。夾層融資（MezzanineFinancing）是一個介于債務(wù)融資和股權(quán)融資之間一個融資方法，其本質(zhì)是一個長久無擔保含有轉(zhuǎn)股權(quán)債權(quán)類融資。銀行信貸發(fā)行企業(yè)債財務(wù)顧問及擔保銀行信貸發(fā)行企業(yè)債財務(wù)顧問及擔保資產(chǎn)證券化管理及增信服務(wù)資產(chǎn)證券化管理及增信服務(wù)債務(wù)管理債務(wù)管理債券承銷債券承銷股權(quán)融資股權(quán)融資信用支持信用支持保函及付款確保融資服務(wù)保函及付款確保融資服務(wù)夾層融資夾層融資夾層融資夾層融資銀行間接提供融資服務(wù)銀行直接提供融資方案債權(quán)融資股票發(fā)行財務(wù)顧問并購和重組（M&A）融資引入戰(zhàn)略投資者杠桿收購融資（LBO）票據(jù)融資服務(wù)融資租賃中擔保和方案設(shè)計擔保項下保險資金信托投資集合資金信托計劃中國信用證融資服務(wù)銀行間接提供融資服務(wù)銀行直接提供融資方案債權(quán)融資股票發(fā)行財務(wù)顧問并購和重組（M&A）融資引入戰(zhàn)略投資者杠桿收購融資（LBO）票據(jù)融資服務(wù)融資租賃中擔保和方案設(shè)計擔保項下保險資金信托投資集合資金信托計劃中國信用證融資服務(wù)發(fā)行可轉(zhuǎn)債、含股權(quán)次級債、可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股和認股權(quán)證債券

發(fā)行可轉(zhuǎn)債、含股權(quán)次級債、可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股和認股權(quán)證債券一、銀行直接提供融資服務(wù)（一）債權(quán)融資服務(wù)我行直接提供債權(quán)融資服務(wù)包含銀行信貸、債券承銷和債務(wù)管理三大類。我行承諾提供人民銀行要求利率下限最優(yōu)惠貸款及其組合產(chǎn)品，依據(jù)貴司資金需求期限結(jié)構(gòu)，提供短期融資券承銷服務(wù)，同時針對貴司債務(wù)資金利率和匯率結(jié)構(gòu)提供專業(yè)債務(wù)風險管理服務(wù)。此三大類方案即能夠獨立運作，又能夠相輔相成，優(yōu)勢互補。1、銀行信貸為達成成本最低化目標，銀行愿意提供包含循環(huán)額度貸款、組合貸款、項目融資和應(yīng)收賬款融資等融資方案，或是上述融資方案組合。（1）循環(huán)額度貸款方案設(shè)計思緒：即有效降低貸款成本，又保障資金使用期限。貴司可和我行簽署五年年期以上循環(huán)額度貸款，在循環(huán)額度項下，每六個月一提款，用于歸還上一六個月貸款本金償還，額度能夠循環(huán)使用，從而達成將貸款利率控制在六個月期目標。融資主體：貴司或下屬分企業(yè)、項目企業(yè)方案優(yōu)勢：將五年期以上貸款利率“6.39%”，降至六個月期優(yōu)惠流動資金貸款利率“4.968%”，額度循環(huán)使用，操作簡便。操作步驟：一次性簽署長久循環(huán)貸款協(xié)議，每次提款時只需提交《不可撤銷提款通知書》即可。（2）組合貸款方案設(shè)計思緒：在優(yōu)惠流動資金貸款基礎(chǔ)上，引入低成本委托貸款，從而深入降低綜合貸款成本。融資主體：貴司或下屬分企業(yè)、項目企業(yè)方案優(yōu)勢：結(jié)合不一樣信貸資金和委貸資金配比，綜合貸款利率將達成4％左右水平。銀行用戶結(jié)構(gòu)以集團機構(gòu)用戶、資金充裕財務(wù)企業(yè)和上市企業(yè)為主，這在中國股份制銀行中是獨一無二，所以我行能夠找到大量低成本資金，這將是此方案成功實施關(guān)鍵原因。操作步驟：辦理長久循環(huán)額度貸款，簽署委托貸款三方協(xié)議。（3）項目融資方案設(shè)計思緒：考慮到不一樣期限結(jié)構(gòu)資金可取得性，我行提議貴司適量引入中長久項目融資，用以確保資金起源穩(wěn)定性和渠道多樣性，有效分散籌資風險。在為貴司提供全方面項目融資服務(wù)同時，考慮到項目融資期限較長，利率風險較高，我行將提供人民幣利率風險管理等增值服務(wù)。融資主體：項目企業(yè)方案優(yōu)勢：銀行是中國最早從事項目融資商業(yè)銀行之一，也是中國為數(shù)不多經(jīng)過國際銀團貸款參與國際項目融資商業(yè)銀行之一。從1987年英法兩國興建歐洲海底隧道，到現(xiàn)在中國最大水利調(diào)度工程——南水北調(diào)，銀行已經(jīng)參與了數(shù)十個大型項目融資，行業(yè)包含能源、交通、石化、通信、房地產(chǎn)等眾多領(lǐng)域，銀行擔任過包含財務(wù)顧問、融資安排人、融資擔保人、擔保代理人和關(guān)鍵結(jié)算行等多個角色，積累了豐富經(jīng)驗。融資方法——多邊貸款或銀團貸款。采取多邊貸款或銀團貸款融資方法，將有利于和多家銀行建立起友好合作關(guān)系，充足利用各家銀行互補優(yōu)勢；同時有利于借款方經(jīng)過一家銀行金融平臺整合全部銀行服務(wù)，避免借款人和過多銀行發(fā)生存貸款等金融聯(lián)絡(luò)復雜性。融資幣種——雙重貨幣。因為鐵路項目包含到中國和國際招標、采購，所以我行提議針對具體項目融資應(yīng)將本幣和外幣融資統(tǒng)一考慮，銀團各參與行能夠根據(jù)統(tǒng)一百分比在各自負擔分額內(nèi)分擔本幣和外幣部分。這么，不僅有利于項目企業(yè)滿足中國和國際不一樣支付需求，也有利于均衡銀團各參與行之間利益關(guān)系。融資確?！椖抠Y產(chǎn)。我行能夠根據(jù)國際標準為貴司設(shè)計鐵路融資：以項目未來現(xiàn)金流和收益作為償還貸款關(guān)鍵起源；以項目本身資產(chǎn)作為貸款抵押擔保；項目進入運行期，收入項下權(quán)益質(zhì)押和賬戶監(jiān)管。融資期限——長久貸款。因為鐵路項目金額較大，未來現(xiàn)金流量需要分期實現(xiàn)，所以，具體鐵路項目需要依據(jù)現(xiàn)金流估計安排對應(yīng)貸款期限。在整個貸款期限內(nèi)，提款期、寬限期和還款期將依據(jù)項目標建設(shè)進度、試運行安排和正式運行情況做匹配性安排。還款安排——依據(jù)現(xiàn)金流安排。在還款安排上，項目企業(yè)能夠選擇每三個月、每六個月或每十二個月還款一次，還款金額依據(jù)現(xiàn)金流情況采取等額或遞增方法。依據(jù)現(xiàn)金流安排還款計劃將有利于項目企業(yè)減輕還款壓力，降低資金沉淀，降低融資成本，提升資金使用效率。提前還款——免收罰息。項目企業(yè)提前還款時只需要在預定提前還款時間前要求工作日通知貸款人即可，而無須支付任何罰息和其它費用。這種安排將不僅有利于項目企業(yè)充足使用現(xiàn)有資金，而且有利于項目企業(yè)在未來進行再融資，以更低成本融資替換原有融資。利率管理－－人民幣利率調(diào)期業(yè)務(wù)。因為中長久項目融資多采取浮動利率計息方法，而現(xiàn)在人民幣存貸款利率處于以來歷史低點，美歐央行已經(jīng)進入加息周期，所以人民幣未來存在一定加息空間。為此，我行能夠提供人民幣利率調(diào)期服務(wù)，實現(xiàn)項目貸款利率在固定利率和浮動利率之間轉(zhuǎn)換。銀行角色——貸款行、牽頭行、代理行。銀行擁有充足長久資金，資金實力能夠充足滿足貴司項目融資需求。但假如貴司決定以銀團貸款方法進行鐵路項目融資安排，不管前期組團安排和后期代理行實施管理，和依據(jù)貸款結(jié)構(gòu)發(fā)生擔保管理和結(jié)算管理等工作全部能夠由銀行負擔。銀行在銀團籌組和實施管理等方面全部含有相當豐富經(jīng)驗，在辦理相關(guān)手續(xù)和結(jié)算支付上也擁有對應(yīng)硬件支持和一支專業(yè)技術(shù)人員隊伍，在中國金融界眾所周知伊朗德黑蘭地鐵項目融資就是由我行牽頭并擔任代理行一筆很成功項目融資。我行所以愿意依據(jù)貴司要求，負擔銀團組織和協(xié)調(diào)工作，也愿意實施貸款管理工作，確保該項目融資順利、安全操作。D.操作步驟：簽署項目貸款協(xié)議，簽署人民幣利率調(diào)期產(chǎn)品主協(xié)議。（4）應(yīng)收賬款融資方案設(shè)計思緒：分析貴司財務(wù)報表，我們發(fā)覺貴司近三年應(yīng)收賬款大幅度增加，所以存在著盤活往來占用資金、提升資金周轉(zhuǎn)效率和降低財務(wù)成本需求。為此，貴司能夠經(jīng)過質(zhì)押、轉(zhuǎn)讓、信托和資產(chǎn)證券化等方法將應(yīng)收賬款和相關(guān)權(quán)益轉(zhuǎn)讓給我行，一次性變現(xiàn)應(yīng)收賬款。融資主體：貴司或下屬分企業(yè)、項目企業(yè)方案優(yōu)勢：融通資金、降低財務(wù)風險和改善資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)等。增強企業(yè)資產(chǎn)流動性，改善企業(yè)資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)。貴司能夠經(jīng)過轉(zhuǎn)讓應(yīng)收賬款提升流動性比率和短期償債能力，優(yōu)化財務(wù)報表，提升企業(yè)形象，提升再融資能力。提升企業(yè)當期經(jīng)營結(jié)果。企業(yè)能夠經(jīng)過轉(zhuǎn)讓應(yīng)收賬款降低計提應(yīng)收賬款壞帳準備，還能夠用取得現(xiàn)金償還銀行借款，降低當期財務(wù)費用，大大提升企業(yè)當期利潤水平。我行是中國同業(yè)中最早開展應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)銀行之一，在應(yīng)收賬款融資業(yè)務(wù)領(lǐng)域積累了十分豐富經(jīng)驗。我行能夠完全根據(jù)國際標準設(shè)計應(yīng)收賬款融資結(jié)構(gòu)，滿足用戶應(yīng)收賬款表外融資需求。D.操作步驟：簽署應(yīng)收賬款融資協(xié)議。（5）轉(zhuǎn)貸款融資方案A.設(shè)計思緒：因為外國政府借款含有期限長、還款剛性強、利率和匯率風險較高特點，所以作為企業(yè)要專門組織專員對外國政府貸款進行管理，配置一定信息服務(wù)終端，這將對企業(yè)人員和硬件配置提出了較高要求。我部愿意為貴司提供轉(zhuǎn)貸款服務(wù)，將貴司對外國政府借款，轉(zhuǎn)換為貴司對銀行借款（借款幣種能夠轉(zhuǎn)換為人民幣），銀行作為對外國政府直接借款人，負責對外償還本金及利息。B.方案優(yōu)勢：銀行能夠利用現(xiàn)有專業(yè)人員和信息終端設(shè)備，對外債進行有效管理；貴司則能夠集中精力生產(chǎn)經(jīng)營。經(jīng)過這種安排，能夠達成雙方優(yōu)勢互補效果。C．操作步驟：簽署轉(zhuǎn)貸款協(xié)議，外債管理協(xié)議2、債券承銷為了實現(xiàn)融資渠道多元化目標，我行為貴司提供債券承銷服務(wù)，包含承銷企業(yè)短期融資券和承銷資產(chǎn)支持商業(yè)票據(jù)等。設(shè)計思緒：現(xiàn)在銀行間市場利率處于歷史地位，發(fā)行債券融資能夠取得較低利率成本。經(jīng)過循環(huán)發(fā)行企業(yè)短期融資券，或發(fā)行十二個月以內(nèi)短期融資券加上發(fā)行2－5年資產(chǎn)支持商業(yè)票據(jù)（ABCP）組合，能夠?qū)崿F(xiàn)資金循環(huán)使用和現(xiàn)金流期限配比。融資主體：貴司方案優(yōu)勢：因為資產(chǎn)支持商業(yè)票據(jù)現(xiàn)在正處于人民銀行研發(fā)階段，依據(jù)我行了解，該產(chǎn)品也應(yīng)該含有短期融資券相關(guān)特點：辦理程序簡單，發(fā)行方法靈活，融資成本較低，流通渠道通暢。依據(jù)現(xiàn)在銀行間利率市場行情，發(fā)行十二個月期債券利率成本在3.5％左右。銀行優(yōu)勢：以來，銀行累計發(fā)行企業(yè)短期融資券17支，累計發(fā)行金額297億元，發(fā)行數(shù)量和金額均位居商業(yè)銀行前茅。由此可見，銀行已經(jīng)在短券融資券發(fā)行市場上取得了優(yōu)良業(yè)績，積累了豐富經(jīng)驗。銀行是經(jīng)人行同意短期融資券主承銷商之一，擁有集團整體經(jīng)營優(yōu)勢。銀行曾經(jīng)承銷了中化集團、寧滬高速等企業(yè)短期融資券，現(xiàn)在為止在承銷量上排名第四。歷史悠久海外債券發(fā)行經(jīng)驗。銀行在海外債券承銷上發(fā)明了多個中國第一：第一家銀行在日本承銷100億日元武士債；第一家在美國承銷2.5億美元楊基債；第一家在歐洲市場發(fā)行歐洲美元債...能夠說銀行發(fā)展是經(jīng)過國際債券承銷業(yè)務(wù)起家，我行在債券承銷領(lǐng)域積累了豐富經(jīng)驗，擁有高水平投資銀行教授，和同主管部門順暢溝通渠道。卓越債券承銷業(yè)績，豐富中國債券承銷經(jīng)驗。銀行是中國最早在銀行間債券市場發(fā)行和代剪發(fā)行企業(yè)債券銀行，含有豐富發(fā)債經(jīng)驗。自期，我行就代理集團在銀行間債券市場進行債券發(fā)行工作，迄今為止總共發(fā)行了6只金融債券，含有良好債券發(fā)行經(jīng)驗。擁有穩(wěn)定承銷網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)。我行在中國債券市場含有較高市場地位和良好營銷網(wǎng)絡(luò)，能夠確保發(fā)行成功。截至1月底我行已經(jīng)主承銷了12支企業(yè)短期融資券，同時參與承銷了幾乎全部市場上發(fā)行短期融資券，能夠說，我行在一級市場主承銷和二級市場分銷方面積累了大量經(jīng)驗，擁有在短時間內(nèi)組織承銷團能力，能夠確保發(fā)行成功。機動靈活短期融資券綠色通道制和承銷費率安排。央行短期融資券承銷管理措施中要求一家主承銷商同時在央行待審企業(yè)不能超出四家，也就是說，央行對商業(yè)銀行承銷短期融資券采取“通道制”，企業(yè)短期融資券發(fā)行時間周期和速度完全取決于承銷銀行現(xiàn)在已經(jīng)上報企業(yè)數(shù)目。銀行采取獨特綠色通道制安排，在央行排隊待審只安排3家企業(yè)，另外一個通道一直為最有價值用戶保留，確保了我行關(guān)鍵用戶快速發(fā)行安排。同時我行將提供最具競爭力承銷費率。高效工作安排和經(jīng)驗豐富承銷隊伍。從開始進場準備資料到最終上報央行材料，我行承諾最長時間不超出2周；銀行和多家中介機構(gòu)保持著良好合作伙伴關(guān)系，組織協(xié)調(diào)工作順暢；我行專門成立了多個短期融資券項目小組，抽調(diào)最精干人員組成教授團體，同時我行背后整個控股對我們項目小組提供任何可能技術(shù)支持和人力資源保障。3、債務(wù)管理債務(wù)管理包含企業(yè)資金組合中債務(wù)種類和百分比管理，和債務(wù)風險管理。債務(wù)管理作用就是幫助企業(yè)合理擺布銀行借款、中國外債券市場、中期票據(jù)市場（ABCP）、商業(yè)票據(jù)市場（CP）和混合工具（可轉(zhuǎn)債）市場融資百分比。債務(wù)風險管理就是依據(jù)國際利率和匯率市場改變，經(jīng)過一定金融衍生工具，實現(xiàn)用戶外幣債務(wù)在浮動利率和固定利率之間、不一樣幣種之間轉(zhuǎn)換，以規(guī)避利率和匯率波動風險。本部分關(guān)鍵介紹債務(wù)風險管理。設(shè)計思緒：分析貴司財務(wù)報表，截至底，貴司外債余額為345.26億元人民幣，折計美元42.62億元，外債關(guān)鍵以中世行、亞行和外國政府借款為主，幣種包含美元、日元、歐元等，存在著受利率和匯率大幅波動影響，財務(wù)風險較高。上述情況不僅造成財務(wù)成本負擔過重，而且近幾年國際利率和匯率市場大幅波動又對貴企業(yè)帶來了難以估計財務(wù)風險。所以關(guān)鍵在于盡可能地規(guī)避利率和匯率風險，同時對債務(wù)管理方案進行動態(tài)管理，利用市場利率/匯率大幅波動獲取平盤收益；在利率調(diào)期結(jié)構(gòu)中設(shè)計對應(yīng)衍生工具，深入降低調(diào)期利率成本。融資主體：貴司方案優(yōu)勢：據(jù)我行了解，貴司一直以來十分重視對利率和匯率管理，對大部分外幣借款進行了風險管理。因為銀行一直以來在外幣市場上居于中國領(lǐng)先地位，同國際著名金融集團、商業(yè)銀行和投資基金建立起悠久合作伙伴關(guān)系，我行能夠快速跟蹤國際市場上最新、最領(lǐng)先金融產(chǎn)品，為用戶提供權(quán)威、立即市場操作策略和風險管理工具，包含利率調(diào)期、貨幣調(diào)期、調(diào)期期權(quán)，和和貨幣市場、資本市場和商品市場衍生產(chǎn)品相關(guān)聯(lián)調(diào)期管理方案。銀行優(yōu)勢：集團是中國最早國際融資窗口和國際資本市場先行者，銀行作為集團金融旗艦，秉承品牌，多年以來活躍于國際中國金融市場，使資金資本市場業(yè)務(wù)成為其傳統(tǒng)優(yōu)勢業(yè)務(wù)，在業(yè)界享受較高聲譽。我行是中國較早取得衍生產(chǎn)品交易資格商業(yè)銀行，已取得遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)試點創(chuàng)辦資格，并成為中國外匯交易中心外幣對做市商業(yè)務(wù)首批三家中國銀行做市商之一。銀行總行資金資本市場部負責全行本外幣資產(chǎn)運行、管理及代客交易業(yè)務(wù)，它擁有中國市場份額最大、交易員實力最雄厚交易室之一,和國際上各大著名銀行保持親密交易伙伴關(guān)系，同時負責全行資金資本市場產(chǎn)品創(chuàng)新、推廣、營銷、用戶服務(wù)及其運作。我行各分行均設(shè)有資金資本市場業(yè)務(wù)部門和資金經(jīng)理，為用戶提供全方面優(yōu)質(zhì)專業(yè)金融服務(wù)。銀行擁有國際優(yōu)異水平軟、硬件設(shè)備，包含：路透社信息終端、路透社圖表、路透社財經(jīng)電視、路透社交易機；德勵財經(jīng)信息終端、德勵財經(jīng)圖表；彭博咨訊系統(tǒng)；國際領(lǐng)先水平風險管理系統(tǒng)。銀行專門設(shè)有由代客交易員和資金經(jīng)理組成用戶業(yè)務(wù)部門，堅持二十四小時為用戶提供全方位資金交易服務(wù)，和各部門經(jīng)驗豐富交易人員和研發(fā)人員親密配合，利用中國外市場上多種金融工具，包含即遠期外匯交易、貨幣市場交易、本外幣固定收益證券交易、期權(quán)和調(diào)期等衍生產(chǎn)品交易，為用戶多種資產(chǎn)、債務(wù)及支付保值增值和風險管理需要提供最專業(yè)、最立即有效處理方案。（二）股權(quán)融資服務(wù)銀行能夠直接提供股權(quán)融資方案包含：并構(gòu)和重組（M&A）和杠桿收購融資（LBO）。1、并購和重組（M&A）融資方案設(shè)計思緒：股權(quán)多樣化將成為肯定，并購和重組貫穿著貴司發(fā)展一直。為此，銀行能夠提供并購和重組方面專業(yè)化金融服務(wù)。融資主體：貴司方案優(yōu)勢：銀行能夠作為有增值作用中間人，代表貴司進行股權(quán)并購活動。銀行因為含有富并購業(yè)務(wù)經(jīng)驗，能夠向用戶提供所必需廣泛技術(shù)，評定企業(yè)資產(chǎn)、設(shè)計合適買賣戰(zhàn)略。經(jīng)過銀行專業(yè)幫助，M&A效率可加緊、成本可降低、風險也可降低。同時，銀行也能夠為相關(guān)M&A交易安排融資。融資方法包含：銀團貸款、杠桿式收購貸款和風險資本投資等。我行投資銀行業(yè)務(wù)可在短期內(nèi)有效地獲取所需資金，以確保相關(guān)M&A交易順利完成。操作步驟：盡職調(diào)查、財務(wù)顧問、簽署借款協(xié)議2、杠桿收購融資（LBO）方案設(shè)計思緒：貴司經(jīng)過股權(quán)融資引入民營資本和社會資本是大勢所趨。在這種背景下貴司能夠經(jīng)過PPP（Public－Private－Partnership字母縮寫）“公共私營合作制”進行項目融資模式方法設(shè)置項目企業(yè)，以杠桿收購方法收購項目企業(yè)股權(quán)并最終達成控股目標。融資主體：貴司或下屬分企業(yè)、項目企業(yè)方案優(yōu)勢：購并價金起源于目標企業(yè)，收購方融資借貸是以目標企業(yè)資產(chǎn)作為擔保。在正向財務(wù)杠桿作用下，LBO凈資產(chǎn)收益率遠遠高于一般資本結(jié)構(gòu)下收益率，企業(yè)有相當高收益率，而且還能夠經(jīng)過負債經(jīng)營而少交所得稅。銀行能夠提供過渡型資金貸款，并提供相關(guān)咨詢服務(wù)。D.操作步驟：簽署項目融資協(xié)議，過橋貸款協(xié)議，資產(chǎn)抵押協(xié)議等（三）信用支持服務(wù)銀行能夠提供商業(yè)票據(jù)和信用證等利用企業(yè)信用進行融資服務(wù)，此種融資方法特點是：利率低，方法靈活。1、票據(jù)融資貴司在鐵路路網(wǎng)建設(shè)中，有大量基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投入及設(shè)備采購投入；同時在鐵路日常運行中有大量能源（包含成品油、電力等）采購需求，經(jīng)過票據(jù)融資，能夠很好處理采購資金短期融資問題，降低財務(wù)成本。同時票據(jù)融資和結(jié)算款項能夠完全匹配，降低部分資金閑置情況。（1）銀行承兌匯票和代理貼現(xiàn)組合方案設(shè)計思緒：在設(shè)備采購和其它大宗交易中，貿(mào)易背景真實，手續(xù)齊備，符合票據(jù)融資相關(guān)要求，使用銀行承兌匯票+代理貼現(xiàn)方法付款，在有效降低財務(wù)成本同時，可簡化操作手續(xù)，該方案適合部分長久合作供給商、尤其是異地廠商和交易中處于主動地位、要求現(xiàn)金付款廠商。方案優(yōu)勢：銀行承兌匯票使用方便，期限靈活，和結(jié)算緊密結(jié)合；即開即貼，只需簽定年度代理貼現(xiàn)協(xié)議，無需貼現(xiàn)申請人每筆匯票背書簽章；融資成本大幅低于短期貸款利率；依據(jù)財務(wù)安排，靈活選擇賣方付息、買方付息、協(xié)議付息等多個付息方法；買方付息代理貼現(xiàn)，對收款人而言等同為現(xiàn)金收款，供給商易于接收。操作步驟：由我行給貴司提供授信，其中一部分額度作為銀行承兌匯票開票額度;貴司（或下屬指定企業(yè)）、貼現(xiàn)人（即供給商）和銀行三方簽署《銀行承兌匯票貼現(xiàn)三方合作協(xié)議》，貴司（或下屬指定企業(yè)）和我行簽定《銀行承兌匯票代理貼現(xiàn)協(xié)議》；貴司（或下屬指定企業(yè)）和供給商簽署協(xié)議后，在我行申請開立以供給商為收款人銀行承兌匯票，并依據(jù)《銀行承兌匯票貼現(xiàn)三方合作協(xié)議》和《銀行承兌匯票代理貼現(xiàn)協(xié)議》，代理貼現(xiàn)申請人在我行辦理貼現(xiàn)；代理貼現(xiàn)能夠采取賣方付息、買方付息或雙方協(xié)議付息三種方法支付利息，若采取買方付息方法（即由貴司（或下屬指定企業(yè)）付息），對貼現(xiàn)申請人（收款人）而言，完全等同為現(xiàn)金收款。（2）商業(yè)承兌匯票和銀行保貼組合方案設(shè)計思緒：和銀行承兌匯票相比，商業(yè)承兌匯票開立便捷，無需銀行承兌步驟，使用商業(yè)承兌匯票+銀行保貼方法付款，可大幅度降低財務(wù)成本，同時提升企業(yè)商業(yè)信譽。方案特點：商業(yè)承兌匯票使用方便，期限靈活，和結(jié)算緊密結(jié)合。我行提供銀行保貼，確保匯票流動性，提升貴司簽發(fā)商業(yè)承兌匯票信譽等級。滿足貼現(xiàn)申請人對報表要求。降低貼現(xiàn)申請人資金風險。融資成本大大低于流動資金貸款。依據(jù)財務(wù)安排，靈活選擇賣方付息、買方付息、協(xié)議付息等多個付息方法?？稍陬~度內(nèi)循環(huán)使用。操作步驟：由我行給貴司提供授信，其中一部分額度作為商業(yè)承兌匯票保貼額度，貴司（或下屬指定企業(yè)）和供給商簽署采購協(xié)議后，開出由貴司（或下屬指定企業(yè)）付款商業(yè)承兌匯票，由我行在授信額度內(nèi)保貼。供給商可選擇將票據(jù)貼現(xiàn)或?qū)⒃撈睋?jù)背書轉(zhuǎn)讓，因票據(jù)為銀行保貼，收款人易于接收，商業(yè)承兌匯票流動性大幅提升。對貴司（或下屬指定企業(yè)）開出商業(yè)承兌匯票，在持票人貼現(xiàn)時，我行將給含有競爭力優(yōu)惠利率，大幅低于短期貸款利率，具體利率視當初市場利率水平制訂。若供給商在交易中處于主動地位或其財務(wù)費用控制嚴格，貴司（或下屬指定企業(yè)）還能夠采取買方付息或雙方協(xié)議付息方法支付利息。（3）商業(yè)承兌匯票和代理貼現(xiàn)組合方案設(shè)計思緒：商業(yè)承兌匯票使用靈活、成本低優(yōu)勢，和代理貼現(xiàn)便捷相結(jié)合，在有效降低財務(wù)成本同時，簡化了操作手續(xù)，對部分長久合作供給商、尤其是異地廠商以和交易中處于主動地位、要求現(xiàn)金付款廠商，可采取商業(yè)承兌匯票+代理貼現(xiàn)方法。方案優(yōu)勢商業(yè)承兌匯票使用方便，期限靈活，和結(jié)算緊密結(jié)合。在保貼額度內(nèi)，隨時貼現(xiàn)，無需貼現(xiàn)申請人簽章。融資成本低，不受人民銀行利率管制。依據(jù)財務(wù)安排，靈活選擇賣方付息、買方付息、協(xié)議付息等多個付息方法。買方付息代理貼現(xiàn)，對收款人而言等同為現(xiàn)金收款，供給商易于接收?？稍陬~度內(nèi)循環(huán)使用。操作步驟：由我行給貴司提供授信，其中一部分額度作為商業(yè)承兌匯票保貼額度.貴司（或下屬指定企業(yè)）、貼現(xiàn)人（即供給商）和銀行三方簽署《商業(yè)承兌匯票貼現(xiàn)三方合作協(xié)議》，貴司（或下屬指定企業(yè)）和我行簽定《商業(yè)承兌匯票代理貼現(xiàn)協(xié)議》。貴司（或下屬指定企業(yè)）和供給商簽署協(xié)議后，開出由貴司（或下屬指定企業(yè)）付款商業(yè)承兌匯票，匯票上記載付款銀行必需是銀行總行營業(yè)部或我部轄內(nèi)支行，并依據(jù)《商業(yè)承兌匯票貼現(xiàn)三方合作協(xié)議》和《商業(yè)承兌匯票代理貼現(xiàn)協(xié)議》，代理貼現(xiàn)申請人在我行辦理貼現(xiàn).代理貼現(xiàn)能夠采取賣方付息、買方付息或雙方協(xié)議付息三種方法支付利息，若采取買方付息方法（即由貴司（或下屬指定企業(yè)）付息），對貼現(xiàn)申請人（收款人）而言，完全等同為現(xiàn)金收款。（4）票據(jù)庫方案設(shè)計思緒：票據(jù)庫是我行首創(chuàng)、利用物理網(wǎng)絡(luò)和電子網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢為用戶高效管理商業(yè)匯票一項創(chuàng)新業(yè)務(wù)。用戶在我行建立商業(yè)匯票保管庫，我行對商業(yè)匯票真實性先行查詢，并可依據(jù)用戶資金需求情況，即時對庫內(nèi)已查實無誤商業(yè)匯票辦理貼現(xiàn)、托收、背書轉(zhuǎn)讓或質(zhì)押開立新商業(yè)匯票等業(yè)務(wù)。方案優(yōu)勢：a.提升商業(yè)匯票流通安全性。商業(yè)匯票一旦交給我行網(wǎng)點均由我行負責其保管，其安全性比用戶自行處理更高。b.促進用戶集中資金管理。用戶經(jīng)過我行強大網(wǎng)上銀行對商業(yè)匯票集中保管，并經(jīng)過電子網(wǎng)絡(luò)立即全方面獲知商業(yè)匯票狀態(tài)并有效地統(tǒng)籌安排處理。c.降低財務(wù)成本?？筛蟪潭鹊厥褂猛惺?、貼現(xiàn)、背書轉(zhuǎn)讓和質(zhì)押開立新商業(yè)匯票等方法統(tǒng)籌安排資金，降低財務(wù)費用。C.操作步驟：商業(yè)匯票交由我行保管，經(jīng)過網(wǎng)銀查詢、貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)貼、托收、背書轉(zhuǎn)讓或質(zhì)押。2、中國信用證依據(jù)我行對項目標了解，貴司生產(chǎn)經(jīng)營包含中國貿(mào)易活動，可能存在首次接觸貿(mào)易伙伴，所以，選擇中國信用證作為支付結(jié)算工具，將有利于順利實現(xiàn)安全交易，提升購貨商商業(yè)聲譽，并有利于處理貿(mào)易中碰到融資難題。設(shè)計思緒：就中國外貿(mào)易，尤其是首次發(fā)生貿(mào)易關(guān)系一筆交易，因為買賣雙方相互全部不是很熟悉，往往買方期望對方貨到付款，而賣方期望對方先付款后到貨，可能就會因達不成協(xié)議而讓生意擱淺，又或任何一方作出讓步，全部可能要負擔對方不付款或不發(fā)貨風險。這是在中國外貿(mào)易中常常出現(xiàn)情況。而中國信用證，一個利用銀行信譽作為中間確保交易方法，則規(guī)避了傳統(tǒng)人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)中很多風險，從而促進企業(yè)之間貿(mào)易往來。方案優(yōu)勢：中國信用證沒有簽發(fā)銀行承兌匯票時所設(shè)定金額限制，使交易量更具彈性，手續(xù)更為簡便。買方能夠利用在開證銀行授信額度來開立延期付款信用證，先提取貨物，再用銷售收入來支付中國信用證款項，不占用自有資金，優(yōu)化了資金使用效率。賣方則按要求發(fā)貨后，其應(yīng)收賬款對應(yīng)轉(zhuǎn)換為銀行信用保障，杜絕拖欠及壞賬風險。銀行是中國最早推出中國信用證產(chǎn)品商業(yè)銀行之一。至今，銀行用戶已經(jīng)遍布全國，服務(wù)領(lǐng)域包含多個行業(yè)，融資金額逐年增加，市場及社會反應(yīng)極好。操作步驟：開證申請書，購銷協(xié)議，相關(guān)單據(jù)。二、銀行間接提供融資服務(wù)銀行依靠金融控股平臺，能夠為貴司提供包含證券、信托、保險、資產(chǎn)管理等。（一）債權(quán)融資銀行能夠間接為貴司提供債權(quán)融資方案包含：發(fā)行企業(yè)債券財務(wù)顧問、資產(chǎn)證券化資產(chǎn)和賬戶管理人、擔保項下保險資金信托投資服務(wù)、信托計劃和發(fā)行集合資金信托計劃等。1、發(fā)行企業(yè)債券財務(wù)顧問和擔保服務(wù)設(shè)計思緒：企業(yè)發(fā)行中長久債券融資項目通常需要先在發(fā)改委立項，上報項目可行性匯報；立項經(jīng)過后配比發(fā)行中長久企業(yè)債券融資。銀行在貴司申請立項時，能夠提供專業(yè)項目可行性分析、投資回收期分析和相關(guān)敏感性分析等，同時提供財務(wù)顧問服務(wù)，進行有針對性地融資方法設(shè)計和財務(wù)重組，改善財務(wù)報表和資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)，使項目標基礎(chǔ)面和財務(wù)情況達成發(fā)改委發(fā)債要求。同時經(jīng)過為發(fā)債提供擔保，實現(xiàn)企業(yè)債券信用增級，從而有效降低發(fā)債成本。融資主體：貴司或下屬分企業(yè)、項目企業(yè)方案優(yōu)勢：銀行擁有大量專業(yè)人才，而且在行業(yè)分析和企業(yè)理財方面積累了一定經(jīng)驗，能夠為貴司提供專業(yè)財務(wù)顧問服務(wù)。同時金融控股旗下證券在中國債券發(fā)行領(lǐng)域享受盛譽，連續(xù)幾年在企業(yè)債券承銷領(lǐng)域拔得頭籌。所以銀行和證券強強聯(lián)手，使金融控股平臺在中國債券承銷發(fā)行領(lǐng)域含有較大比較優(yōu)勢。操作步驟：簽署財務(wù)顧問協(xié)議，幫助主承銷商進行盡職調(diào)查、財務(wù)重組，簽署擔保協(xié)議。2、資產(chǎn)證券化資產(chǎn)管理和增信服務(wù)設(shè)計思緒：資產(chǎn)證券化是將含有共同特征、流動性較差但能帶來穩(wěn)定現(xiàn)金流資產(chǎn)集中起來，轉(zhuǎn)變?yōu)楹型顿Y特征可銷售證券過程。對于企業(yè)來說，能夠證券化資產(chǎn)需要含有穩(wěn)定能夠預期現(xiàn)金流，通常是指應(yīng)收賬款。經(jīng)過證券化，能夠降低往來資金占用，提升資金周轉(zhuǎn)速度，提升資產(chǎn)流動性。融資主體：貴司方案優(yōu)勢：銀行作為一家俱備證券托管業(yè)務(wù)資格銀行，能夠為貴司證券化資產(chǎn)提供管理和賬戶服務(wù)。我行擁有高效快捷資金清算系統(tǒng)，穩(wěn)健嚴密風險控制制度，和考慮周全災難備付系統(tǒng)，能夠保障我行資產(chǎn)管理質(zhì)量；我行同時能夠經(jīng)過優(yōu)先認購次級資產(chǎn)，或提供證券化資產(chǎn)擔保等服務(wù)，提升證券信用評級，降低證券化利率成本。操作步驟：簽署資產(chǎn)管理協(xié)議，擔保協(xié)議和資產(chǎn)證券化銷售協(xié)議。3、擔保項下保險資金信托投資服務(wù)設(shè)計思緒：保險資金信托屬于指定型信托，即委托人將自己正當擁有資金委托給受托人，指定受托人以其自己名義投資于借款人（即項目企業(yè)），并在信托期限內(nèi)代為持有項目企業(yè)對應(yīng)股權(quán)。銀行提供第三方擔保（項目企業(yè)各股東為銀行提供反擔保）。經(jīng)過這種方法，能夠幫助企業(yè)取得大量低成本保險資金，降低財務(wù)成本。融資主體：貴司方案優(yōu)勢：保險資金經(jīng)過股權(quán)投資方法進入，提升了項目企業(yè)股本金，優(yōu)化債務(wù)結(jié)構(gòu)，增強了項目企業(yè)再融資能力；信托代持股份方法，即隱藏了保險企業(yè)身份，又增加了信托財產(chǎn)獨立性；經(jīng)過配合一定百分比銀行長久項目貸款，使項目企業(yè)又取得了提還款愈加便利資金，方便項目投入；投資和借款金額、百分比、時間可依據(jù)項目投資進度計劃安排，方法靈活。操作步驟：信托和保險企業(yè)簽署《資金信托協(xié)議》，銀行和信托簽署《確保協(xié)議》；銀行、信托、項目企業(yè)簽署《資金監(jiān)管協(xié)議》；銀行和項目企業(yè)股東簽署《反擔保協(xié)議》。4、集合資金信托計劃方案設(shè)計思緒：發(fā)行集合信托計劃來替換部分融資將能夠大幅度降低成本，在中、長久時間里取得固定利率資金起源，規(guī)避融資利率風險，而且還有利于擴大鐵路項目標影響，實現(xiàn)融資渠道多元化，并為以后項目二期建設(shè)、項目股權(quán)高溢價轉(zhuǎn)讓和項目企業(yè)上市奠定良好基礎(chǔ)。融資主體：項目企業(yè)方案優(yōu)勢：作為控股企業(yè)關(guān)鍵企業(yè)，我行能夠充足利用“控股”資源優(yōu)勢，為用戶提供全方位金融綜合服