大力構建民營企業(yè)金融支持體系樣本

大力構建民營公司金融支持體系近年來，國內(nèi)民營經(jīng)濟浮現(xiàn)了超常發(fā)展態(tài)勢，民營、個體公司迅猛增長，對信貸資金需求急劇擴大，而基層金融機構上級行關于制度限制，對民營經(jīng)濟信貸支持遠遠達不到其需求。關于數(shù)據(jù)表白，當前非國有經(jīng)濟對GDP貢獻已達63％，對工業(yè)增長值貢獻達到74％。然而，與之形成鮮明對照是，在所有銀行信貸資產(chǎn)中，非國有經(jīng)濟占用比率不到30％。證券市場上，民營公司僅占上市公司總數(shù)1.6％。

種種跡象表白，民營公司融資難制約著國內(nèi)民營經(jīng)濟乃至整個國民經(jīng)濟進一步發(fā)展，也制約著中華人民共和國金融業(yè)自身健康發(fā)展。因而，解決商業(yè)銀行制度缺陷，擴大民營公司貸款支持，大幅增長信貸總量已成為亟待研究和解決重要課題。

隨著90年代后期銀行商業(yè)化改革推動，金融正規(guī)軍從“規(guī)模不經(jīng)濟”農(nóng)村領域退出進程明顯加速。四大行基本上收了縣級分支機構放貸權，民營公司申請貸款要層層向上級行報批，程序多，難度加大。農(nóng)村信用社定向“三農(nóng)”，支持民營公司心有余力局限性。農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行盡管支持政策性糧棉收購業(yè)務，但囿于服務對象和范疇，對民營公司往往是愛莫能助。郵政儲蓄則始終扮演著“農(nóng)村資金凈流出主渠道”角色，在這種狀況下，民營公司資金需求，一時淪為正規(guī)金融信貸服務真空地帶，縣域金融資源這種農(nóng)轉(zhuǎn)非，使民營公司普遍面臨資金饑渴癥。

應當承認，近年來國有商業(yè)銀行對中小公司、私營業(yè)主予以了越來越多關注，甚至響亮地提出了不唯成分標語，但往往是形式不不大于內(nèi)容，語言不不大于行動，表面上所謂一視同仁，事實上掩蓋了最大不平等，可以說，正是國有商業(yè)銀行從信用評級到整個內(nèi)部運作流程，使民營公司處在弱勢地位。固然，從客觀狀況來看，民營公司擔保難直接導致了貸款難。同步，資我市場發(fā)育不良，也使得絕大多數(shù)民營公司難以從證券市場分一杯羹。

按當代金融理論解釋，民營公司融資最大特點是“信息不對稱”。確，大多數(shù)民營公司會計制度不健全，財務管理水平低，給銀行考察其真實經(jīng)營狀況和資信狀況帶來了難以想象難度。同步，多數(shù)民營公司法人品行操守不擬定性，也使得商業(yè)銀行為防范和化解“道德風險”而不得不提高門檻，加之中小公司貸款“小、急、頻”特點也使商業(yè)銀行審查監(jiān)督成本和潛在收益不對稱，從而大大減少了其發(fā)放貸款積極性。

在成熟市場經(jīng)濟國家里，民營經(jīng)濟是社會經(jīng)濟主體，國有經(jīng)濟，也就是政府管理經(jīng)濟體系重要是非賺錢公共事業(yè)某些。而公共事業(yè)重要由國家財政來支持，即重要通過稅收和國債歸集資金進行支持，普通不從銀行貸款。國內(nèi)社會主義市場經(jīng)濟正處在重要轉(zhuǎn)型時期，它不但是生產(chǎn)方式轉(zhuǎn)變，更是經(jīng)濟主體地位轉(zhuǎn)變。中華人民共和國經(jīng)濟主體正由國有經(jīng)濟主體向多元經(jīng)濟主體轉(zhuǎn)變，并且更多是向民營經(jīng)濟主體轉(zhuǎn)變。在此形勢下，金融業(yè)必要轉(zhuǎn)變觀念，把信用支持目光更多地投向民營公司。構建服務于民營公司金融支持體系。

一是國有商業(yè)銀行應進一步改進信貸管理體制特別是授權授信方式，恰當下放民營公司流動資金貸款權，恰當減少對基層行貸款資源限制和擴大比例管理限制，切塊下達支持民營經(jīng)濟信貸指標，賦予分支行自主決策權利和自擔風險責任。在保證不浮現(xiàn)風險條件下，讓基層行自主選取公司、自主進行信貸決策，以減少信貸審批程序和環(huán)節(jié)，減少公司借款成本。

二是可考慮在國有商業(yè)銀行省、市分行設立專為基層和民營公司放貸管理部門。

三是農(nóng)村信用社要充分發(fā)揮支持民營經(jīng)濟發(fā)展主體作用，把支持以“三農(nóng)”經(jīng)濟為重點，轉(zhuǎn)移到支持“三農(nóng)一民”上來，盡快占領農(nóng)村和縣域市場。

四是在人民銀行設立民營公司信貸服務投訴與征詢服務中心，在為民營公司提供金融服務同步，接受對金融機構支持民營公司發(fā)展狀況服務監(jiān)督，及時修正信貸支持民營公司發(fā)展中問題。

五是啟動二板市場，溝通民企直接融資渠道。在當前民營經(jīng)濟占國民經(jīng)濟比重相稱高、新增勞動力就業(yè)愈來愈依賴民營公司形勢下，急需針對民營公司融資渠道缺少問題進行一場廣泛金融創(chuàng)新。在一定條件下，啟動證券二板市場，打通資金需求方與資金供應方之間直接溝通渠道。民營公司在二板市場上市，是一種直接可行籌資方式。

積極運用貨幣政策工具，引導金融機構增長民企投入。加強對民營公司金融服務，既是執(zhí)行穩(wěn)健貨幣政策、增進經(jīng)濟金融可持續(xù)發(fā)展和全面建設小康社會重要內(nèi)容，也是銀行優(yōu)化資產(chǎn)構造、控制市場風險、提高經(jīng)營效率、增強競爭能力重要途徑。人民銀行要積極運用貨幣政策工具，加強對金融機構“窗口指引”和“道義勸告”，督促和引導金融機構增長對民營公司信貸投入。特別是要引導銀行轉(zhuǎn)變觀念，變被動貸款為積極貸款，發(fā)揮銀行對民營公司增進作用。充分發(fā)揮人民銀行“窗口指引”和貨幣政策工具作用。鑒于農(nóng)村信用社自身資金局限性，人民銀行也可從再貸款中拿出一塊資金做為支持民營經(jīng)濟專項再貸款，通過農(nóng)村信用社發(fā)放給民營公司。

結合實際，改進支持民營經(jīng)濟發(fā)展金融舉措。

一是在切實防范風險前提下，選準信貸重點，注重增長對有市場、有效益民營公司信貸支持，積極扶持信譽觀念強、風險度低，走產(chǎn)業(yè)化道路民營公司發(fā)展壯大。對科技型、就業(yè)型、農(nóng)產(chǎn)品深加工型、出口創(chuàng)匯型等民營公司要重點支持，努力哺育優(yōu)質(zhì)客戶，增進民營公司向“高”、“精”、“尖”、“?！卑l(fā)展。

二是改進信貸管理，要依照民營公司詳細狀況，制定簡捷高效貸款管理程序和辦法，同步，可試辦非全額擔保貸款，要建立勉勵機制，既考核貸款發(fā)放，又要核定收回貸款本息獎懲比例，與負責人經(jīng)濟利益掛鉤。

三是建立民營公司貸款需求檔案制度和信譽排行榜制度，對民營公司資金需求、信用狀況分類排隊，并靈活運用差別利率支持信譽好民營公司發(fā)展。

四是穩(wěn)步發(fā)展中小型銀行，特別是發(fā)展以民間資本為重要發(fā)起人民營銀行，通過民營金融組織金融資本與民營產(chǎn)業(yè)資本融合，改進民營金融和民營公司法人治理構造，引入民營管理機制，規(guī)避民營融資風險，才有也許更好地滿足民營公司融資規(guī)定。

健全和發(fā)展民營經(jīng)濟信用擔保體系和擔保形式。

一是建立由地方政府、金融機構和民營公司共同出資組建信用擔保有限責任公司和再擔保有限責任公司，分散為民營公司經(jīng)營性融資提供貸款風險。

二是建立民營經(jīng)濟融資擔保基金，基金可以來源于發(fā)行債券、吸取民營公司入股和社會捐贈，參加入股民營公司憑關于證明入股資料享有到數(shù)倍于入股額信用貸款，不肯入股可采用多戶聯(lián)保方式共同承擔貸款聯(lián)保責任。

三是成立民營經(jīng)濟互助同業(yè)協(xié)會，切實解決對民營經(jīng)濟貸款擔保難問題。

四是按照市場化運作方式，每年提取一定比例風險補償基金，以增長既有擔保機構資金實力和抗風險能力，充分發(fā)揮擔保機構信用放大能力。

進一步改進和營造良好信用環(huán)境。在完善有關法律法規(guī)，規(guī)范民營公司經(jīng)營管理，提高財務透明度，提高信用水平同步，要重點建立科學民營公司信用評級機構和民營公司貨款信用擔保機構。諸多民營公司還屬于家庭作坊式公司，貸款沒有一定財產(chǎn)作抵押時，擔保機構介入搭起橋梁，能有效地增進銀行貸款與公司資金需求結合。只有提高金融機構助推民營經(jīng)濟發(fā)展信