某集團發(fā)展航空物流項目建議方案

某集團發(fā)展航空物流項目建議方案項目任務(wù)展開與時間計劃項目組織與報價可能參與項目的核心人員介紹項目背景****集團成立于1995年7月，經(jīng)過十年的創(chuàng)業(yè)發(fā)展，現(xiàn)已形成以航空服務(wù)業(yè)為基礎(chǔ)，乳品業(yè)為核心，兼營酒店、房地產(chǎn)、和旅游業(yè)的多元化集團公司****集團以三大產(chǎn)業(yè)發(fā)展為核心，在全國各城市及香港地區(qū)擁有19家全資獨立法人公司和9家分公司，總資產(chǎn)十五億元。銷售網(wǎng)絡(luò)遍布全國，現(xiàn)有員工2500余人。集團2001年列全國工商聯(lián)500強排名第34位，2002年列中國成長企業(yè)100強排名第10位經(jīng)過12年的創(chuàng)業(yè)發(fā)展，****集團陸續(xù)開通了全國各大城市50多條包機航線，業(yè)務(wù)從溫州發(fā)展到全國，服務(wù)網(wǎng)絡(luò)覆蓋全國；并先后入股武漢航空公司、宜昌機場等2003年，****集團在上海浦東航空港附近購入3000多畝地產(chǎn)，將進行新一輪項目投資運作。****集團希望發(fā)展所購地產(chǎn)，作為獨立項目進行戰(zhàn)略規(guī)劃和投資分析發(fā)展所購地產(chǎn)的獨立項目規(guī)劃，關(guān)鍵問題是確定最佳業(yè)務(wù)和盈利模式，再考慮具體實現(xiàn)基于購入的地塊，****應(yīng)確定怎樣的盈利模式，可以獲得最佳的投資回報？業(yè)務(wù)模式包括：在航空物流的哪個細分市場競爭？在價值鏈的哪個環(huán)節(jié)競爭？提供什么服務(wù)？開展哪些業(yè)務(wù)？要進行確定的業(yè)務(wù)模式并取得成功發(fā)展，企業(yè)需要什么樣的資源和能力？如何逐步獲得這些資源和能力？如何整合現(xiàn)有資源和能力？怎樣做？企業(yè)核心能力做什么？盈利模式服務(wù)價值鏈市場企業(yè)核心能力服務(wù)能力設(shè)備能力銷售能力客戶管理能力重要前提：根據(jù)****集團意圖，希望本次規(guī)劃是發(fā)展所購地產(chǎn)的獨立項目戰(zhàn)略規(guī)劃和投資分析進行盈利模式、投資回報分析時，不考慮****集團資源和狀況，僅就項目本身進行分析和預測在確定盈利模式和投資方向后，制定實施方案時，再討論如何利用****集團其他相關(guān)資源通過四步驟，確定基于購入地塊的最佳盈利模式可能盈利模式分析1、確定可能的盈利模式：“窮盡法”設(shè)計可能的盈利模式設(shè)定“窮盡法”的前提設(shè)計所有可能的盈利模式根據(jù)產(chǎn)業(yè)分析、區(qū)域分析、可行性等因素篩選可能的盈利模式2、對盈利模式進行盈利回報、風險等深入分析：分析盈利模式的投入、盈利性、未來前景等分析盈利模式的風險比較產(chǎn)生建議的盈利模式組合3、和****高層研討確定盈利模式：介紹分析方法、分析模型和建議盈利模式組合方案研討，修正并確定盈利模式組合4、盈利模式的實現(xiàn)建議：分析、建議設(shè)定盈利模式實現(xiàn)所需的關(guān)鍵能力和資源協(xié)助****獲得相關(guān)資源和能力盈利回報率分析研討確定盈利模式盈利模式實現(xiàn)建議AAABBBCCCAABBCCCABBCBABCCBCCCBAAAAABCCABCBBCCBBAAABBAAA確定回報最高的盈利模式對可能的業(yè)務(wù)和盈利模式做初步分析和篩選時，需要考慮幾方面關(guān)鍵問題需要深入理解、分析復雜的航空物流業(yè)，選準合適的進入細分市場和環(huán)節(jié)需要分析上海市，乃至全國對浦東航空港及周邊地區(qū)的定位和戰(zhàn)略規(guī)劃航空運輸成為迅速發(fā)展的中國運輸業(yè)市場中的重要運輸形式，并且在整個運輸周轉(zhuǎn)量中比重逐漸增長1990-1999各種運輸形式占FTK總量的比重水路公路航空鐵路1999年1990年53.94%32.57%0.11%13.38%45.32%41.52%0.03%13.13%單位：%注：*FTK：噸公里，運輸周轉(zhuǎn)量資料來源：中國統(tǒng)計年鑒1990-1999各種運輸形式FTK*的增長率單位：%與國際市場的發(fā)展速度相比，中國的航空貨運和快遞業(yè)的發(fā)展均高于國際的增長水平資料來源：波音公司2000年市場預測報告,從統(tǒng)計看民航1997-2001航空貨運航空快遞13014514815216112141691002040608010012014016018019961997199819992000單位：十億噸公里國際航空貨運年均增長率1996-2000：6%國際航空快遞年均增長率1996-2000：17%52.42.93.34.2012345199619971998199920000.170.150.130.090.11中國航空貨運年均增長率1996-2000：20%中國快遞年均增長率1996-2000：18%單位：十億噸公里國際航空貨運及快遞發(fā)展中國航空貨運及快遞發(fā)展北京天津大連青島廣州上海西安成都寧波南京廈門昆明烏魯木齊蘭州哈爾濱長沙沈陽重慶杭州西寧格爾木拉薩中樞機場和機場的改擴建方案正在驅(qū)動航空貨運和快遞業(yè)務(wù)的迅速增長，為未來與航空運輸業(yè)相關(guān)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展提供了堅實的基礎(chǔ)伴隨航空貨運市場的增長，各大機場積極改善貨運、物流服務(wù)的能力： 例如:上海機場----成立浦東國際機場貨運站公司，設(shè)立分類產(chǎn)品貨庫廣州機場---建立華南地區(qū)航空物流中心，設(shè)立海關(guān)監(jiān)管庫深圳機場---投資２５００萬美元新建一座貨運中心，包括貨物運輸中心、國內(nèi)貨站、國際貨運區(qū)及國際貨站在民航總局的“十五”發(fā)展規(guī)劃中，加快貨運發(fā)展被列為重要位置，并且將在天津和深圳機場建立分揀、分撥中心“十五”期間將強化首都、浦東和新白云3個機場的全國大型樞紐地位及配套設(shè)施建設(shè)，提高中轉(zhuǎn)能力和國際通航能力，使之成為全國性航空客貨集散中心。將沈陽、武漢、成都、昆明、西安、烏魯木齊等6個機場建設(shè)成區(qū)性中型航空客貨集散中心。完善干線機場。到2005年，全國民用運輸機場達到173個左右，其中大型樞紐機場3個，中型樞紐機場6個，干線和支線機場164個計劃拓展物流和貨運能力、服務(wù)的機場機場的規(guī)劃與民航“十五”規(guī)劃航空貨運可細分為航空貨運、快遞服務(wù)兩個市場，又根據(jù)行業(yè)分成很多專業(yè)領(lǐng)域普貨通過貨代和商業(yè)性航線交付時間貨物的重量 4–7天2–4天48小時以下郵件快遞服務(wù)普貨通過專業(yè)性航空貨運航線0–50公斤 50–5000公斤 5000公斤以上示意圖文件商業(yè)憑證發(fā)票匯票等通信產(chǎn)品高科技產(chǎn)品手表珠寶首飾等電子產(chǎn)品辦公用品服裝玩具等紡織品計算機零售機械產(chǎn)品電器通信設(shè)備零件汽車配件等行業(yè)列舉：市場影響使用外包物流服務(wù)的因素減低成本注:應(yīng)答者揀選的比例(%)聽取專家意見、加深市場知識、獲得更多市場數(shù)據(jù)改善運作效率改善客戶服務(wù)專注核心業(yè)務(wù)提高靈活度而進一步的是外包物流市場，又可以分解為眾多專業(yè)服務(wù)環(huán)節(jié)現(xiàn)在歐美地區(qū)最常提供物流是:銷售運輸運費結(jié)算采購運輸部分制造工序拼箱/拆箱分拆派送運輸設(shè)施管理未來要求提供的物流,但目前比較少提供的服務(wù):訂單處理信息技術(shù)產(chǎn)品組裝/安裝物流咨詢庫存管理訂單執(zhí)行中國的物流市場非常大，但目前外包物流支出還很小中國企業(yè)物流支出占GDP14%…其中外包物流的支出所占比例極小資料來源：ChinaInfobank，中國經(jīng)營報，JPMorgan單位：十億美金物流支出2000年中國GDP：10770億美金外包物流支出其它注：*亞洲指日本、韓國、香港、臺灣和新加坡，不包括中國大陸中國外包物流市場增長潛力巨大而且業(yè)務(wù)關(guān)系更穩(wěn)定資料來源：JPMorgan，《中國統(tǒng)計年鑒2001》空運水運公路鐵路運輸支出倉儲庫存成本訂單處理管理費用2000年物流總支出2010年物流總支出2010年非外包物流2010年外包物流-中國物流市場構(gòu)成2000/2010-單位：十億美金297262中國企業(yè)對于外包物流服務(wù)內(nèi)容主要在傳統(tǒng)的運輸和倉儲服務(wù)回答人數(shù)%-中國工業(yè)企業(yè)期望“外包”的物流功能-資料來源：全國物流協(xié)會物流市場調(diào)研2001-中國商業(yè)企業(yè)期望“外包”的物流功能-回答人數(shù)%國內(nèi)已經(jīng)有很多上市公司介入物流及相關(guān)領(lǐng)域-中國物流板塊上市公司-資料來源：中國全程物流網(wǎng)公路運輸鐵路運輸港口、機場空運倉儲其它總數(shù)物流裝備水運5238221326單位：個上市公司是各行業(yè)發(fā)展較為成熟的企業(yè)代表，而中國物流相關(guān)行業(yè)的上市公司大部分都沒有從事外包物流業(yè)務(wù)上市公司中的外包物流公司目前也僅限于提供運輸、倉儲等傳統(tǒng)的物流服務(wù)目前，許多本地的企業(yè)都將物流業(yè)的發(fā)展看成是企業(yè)的“第三利潤源泉”，意味著外包物流并沒有形成一定的規(guī)模航空物流業(yè)的相關(guān)業(yè)務(wù)模式可能有六大類-美國外包物流企業(yè)發(fā)展的軌跡-物流管理集成類物流信息系統(tǒng)類零部件（維修）物流類國際貨運代理類國內(nèi)貨運代理/汽運中介類運輸或倉儲設(shè)施管理類產(chǎn)生了目前的六大類外包物流企業(yè)5年前美國這些行業(yè)中…咨詢公司/其它外包物流公司軟件公司快遞公司/配送服務(wù)公司貨代公司/配送服務(wù)公司承運商海運公司鐵路公司卡車公司航空公司倉儲公司服務(wù)軟件設(shè)計能力軟件銷售能力物流管理能力客戶關(guān)系快遞地面網(wǎng)絡(luò)快遞多式運輸銜接貨運代理倉儲配送海運航線和運力鐵路車廂卡車車隊航空運力倉儲設(shè)施關(guān)鍵資源承擔角色生產(chǎn)、銷售待運輸物品付款選擇運輸方式、貨代或者承運商生產(chǎn)或者運輸計劃訂單處理倉儲管理運輸單證管理集中零散的貨源運輸單證處理預付航空運費并向貨主收款地面收貨貨物暫時存儲尋找合適的航空公司承運從機場提貨，預付提貨費用從機場到收貨人的地面派送物流外包商貨代機場貨站從航空貨運行業(yè)價值鏈角度，分析未來航空物流園可能的業(yè)務(wù)模式貨主收貨人航空公司機場貨站代理公司-中國航空貨運行業(yè)價值鏈-需求低運輸成本貨物按時、安全到達掌握貨物在途狀態(tài)滿足對貨主在總物流成本和物流服務(wù)質(zhì)量方面的承諾低運輸成本掌握貨物狀態(tài)貨主的運價和航空公司結(jié)算價之間利差最大可選航線、運力充足同時具備貨代職能單證審核安全檢驗貨物暫時儲存貨艙配載貨艙裝卸地面處置費收入最大化盡早知悉運輸需求經(jīng)營航線負責貨物機場到機場之間的空中運輸單證審核貨艙利用率最大化運價盡量高有穩(wěn)定的、可預測的貨源貨艙裝卸貨物入港檢驗單證審核貨物暫時儲存通知收貨人或者代理公司提貨地面處置費收入最大化代理公司和提貨人及時提貨派送收費盡量高派送運輸需求集中從機場提貨，支付提貨費用或者接收代理公司派送的貨物貨物驗收運輸費用低貨物按時、安全到達掌握貨物在途狀態(tài)價值鏈接運物流貨代貨站貨主收貨人承運人貨站代理公司能力和資源基礎(chǔ)：國際運輸?shù)膶I(yè)知識、遠距離運輸能力、雄厚的資本特色：多式聯(lián)運，國際“門對門”物流服務(wù)能力和資源基礎(chǔ)：國際貿(mào)易的專業(yè)知識和多式聯(lián)運方面的組織能力，客戶資源，長期與倉儲、陸上運輸?shù)暮献麝P(guān)系特色：輕資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的國際“門對門”物流服務(wù)能力和資源基礎(chǔ)：在倉儲、裝卸、安檢等方面的特權(quán)特色：圍繞基地的區(qū)域性的“門對門”的服務(wù)能力和資源基礎(chǔ)：運輸能力、倉儲能力、配送能力特色：區(qū)域性貨物“門對門”配送，開展危險品運輸、集裝箱運輸、冷藏運輸、專業(yè)配送等專業(yè)服務(wù)分析產(chǎn)業(yè)鏈，尋找定位和所需能力、資源？？？？？在產(chǎn)業(yè)鏈上尋找航空物流園的發(fā)展機會考慮所需的能力和資源，分析航空物流園的發(fā)展機會小結(jié)：從理解航空物流業(yè)入手，分析各種可能的業(yè)務(wù)模式假設(shè)發(fā)展模式一：物流園區(qū)租、售管理服務(wù)假設(shè)發(fā)展模式二：基于物流園區(qū)的航空物流倉儲管理假設(shè)發(fā)展模式三：拓展航空物流價值鏈，提供更全面的航空物流服務(wù)可能方向（假設(shè)）業(yè)務(wù)模式定位關(guān)鍵問題建成怎樣的航空物流園區(qū)？面向什么物流市場（貨運、快遞、物流外包）？面向什么行業(yè)市場（商業(yè)信函？電子產(chǎn)品？零配件？）確定客戶后，應(yīng)提供哪些服務(wù)和倉儲設(shè)備？應(yīng)提供哪些延伸服務(wù)和特色服務(wù)？進入航空物流業(yè)的哪個細分市場和環(huán)節(jié)？進入哪個物流市場（貨運、快遞、物流外包）？進入什么行業(yè)市場（商業(yè)信函？電子產(chǎn)品？零配件？）進入物流價值鏈的哪個或哪些環(huán)節(jié)？提供哪些服務(wù)？解決思路從客戶市場角度研究航空物流業(yè)，即找到園區(qū)的客戶群、服務(wù)需求、市場機會，由此研究物流園區(qū)的合適定位、發(fā)展規(guī)劃從參與競爭角度研究航空物流業(yè)，即判斷是否有發(fā)展機會、所需能力和資源，由此研究進入的合適定位、發(fā)展規(guī)劃專業(yè)化倉儲、物流集散基地辦公一體化的口岸、海關(guān)、商檢、銀行、倉儲口岸和交通樞紐間物流聯(lián)系各產(chǎn)業(yè)區(qū)與口岸和交通樞紐間物流聯(lián)系浦東楊浦虹口閘北寶山嘉定普陀長寧閔行徐匯靜安黃埔盧灣黃埔浦東臨空區(qū)吳淞臨港區(qū)虹橋臨空區(qū)寶山鋼鐵產(chǎn)業(yè)區(qū)安亭汽車產(chǎn)業(yè)區(qū)金山化工產(chǎn)業(yè)區(qū)漕河涇高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)區(qū)張江高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)區(qū)金橋出口加工產(chǎn)業(yè)區(qū)松江出口加工產(chǎn)業(yè)區(qū)鐵路南站鐵路北站鐵路西站物流基地大致位置（假設(shè)）根據(jù)上海市“十五”現(xiàn)代物流發(fā)展規(guī)劃，配合深水港國際物流園區(qū)的建設(shè)，在南匯區(qū)組建一個新的國際物流園區(qū)，并開始試運轉(zhuǎn)設(shè)計所購地產(chǎn)業(yè)務(wù)模式時，需要分析浦東航空港及周邊地區(qū)的定位和戰(zhàn)略規(guī)劃示意圖單位：百萬美元經(jīng)營收入和息稅前利潤(EBIT)預測(2003–2010年)對初步確定的盈利模式進行盈利回報、風險等深入分析：業(yè)務(wù)指標預測引進新的倉儲設(shè)備以后的一段時期內(nèi)，快遞業(yè)務(wù)量尚小，產(chǎn)生的利潤不足以支撐倉儲設(shè)備的成本McKinsey案例示意圖永續(xù)現(xiàn)金流量現(xiàn)值（DCF*）(百萬美元)IRR*(%)收回投資年數(shù)(年)營業(yè)收入(Sales)(2010年)（百萬美元）EBIT*/Sales(2010年)(%)總資本投入(CAPEX)(2001-2010年)（百萬美元）方案一35936%9年83619%191方案二21529%10年78314%191方案三6918%16年60810%191各種可能的投資方案財務(wù)數(shù)據(jù)一覽注：* 不同的投資方案中公司產(chǎn)品的市場價格、公司各項業(yè)務(wù)量的增長都有不同；本報告以下涉及到的財務(wù)預測數(shù)據(jù)除非特別申明， 指的是”方案一“下的預測數(shù)據(jù)。 * DCF：（DiscountedCashFlow現(xiàn)金流量折現(xiàn)）可以把DCF是否>0作為判斷一個投資方案是否可行的財務(wù)指標。 * IRR：（InternalReturnRate內(nèi)部收益率）用來衡量不同投資規(guī)模的投資方案的相對財務(wù)回報水平。 * WACC：（WeightedAverageCostofCapital平均資本成本）用來衡量公司資金的年回報要求。WACC是資本結(jié)構(gòu)中貸款利率和股本金回報要 求的加權(quán)平均。這里計算DCF所用的WACC=10.9（負債/股東權(quán)益=1:1）。 * EBIT：（EarningBeforeInterest&Tax息稅前利潤）用來衡量撇除了利息和所得稅這兩項影響因素后的凈營業(yè)利潤水平。對初