金融創(chuàng)新與金融創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)

一、金融創(chuàng)新的概況（一）內(nèi)涵在美國《銀行詞典》中，金融創(chuàng)新被認(rèn)為是一種“支付系統(tǒng)，它促進(jìn)了銀行和一般金融機(jī)構(gòu)作為供求媒介的角色發(fā)生的衰落或轉(zhuǎn)變?！彼詮囊环矫嫔峡梢詫⒔鹑趧?chuàng)新定義為：它有著重要的組織作用，經(jīng)濟(jì)增長的過程中將各種金融因素結(jié)合起來，從廣義和狹義上來說，金融創(chuàng)新從某些方面來看，是金融項(xiàng)目和金融產(chǎn)品上的不斷更新，從整體上來看，金融創(chuàng)新涵蓋著金融服務(wù)、金融項(xiàng)目、金融機(jī)構(gòu)、金融市場和金融電子產(chǎn)品上的創(chuàng)新。Arnoldhillkin曾說過“創(chuàng)新就是不斷的更新與進(jìn)步，”金融創(chuàng)新是金融工具的引進(jìn)與應(yīng)用，它逐漸轉(zhuǎn)變了金融中的結(jié)構(gòu)，屬于金融手段上的創(chuàng)新。大衛(wèi)·里維林則指出，金融創(chuàng)新主要表現(xiàn)在多樣化金融工具的使用上，金融市場的蓬勃發(fā)展和金融服務(wù)的提升上。上述定義其中主要是指金融項(xiàng)目、金融市場和金融服務(wù)的不斷創(chuàng)新。饒玉清認(rèn)為金融創(chuàng)新概念應(yīng)是：“經(jīng)濟(jì)史上的金融創(chuàng)新已經(jīng)完成。比如，貨幣的演變與流通根本意義上屬于一種創(chuàng)新，在人類歷史上是最早的、也是最具有深遠(yuǎn)意義的創(chuàng)新。根據(jù)上述討論可以得出，經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展，人們對(duì)金融創(chuàng)新的了解也逐漸深入，從而人們對(duì)金融創(chuàng)新的理論也在轉(zhuǎn)變，這種變化重點(diǎn)反映在金融創(chuàng)新延伸上，也就是對(duì)金融創(chuàng)新的種類的劃分。因此，我們認(rèn)為金融創(chuàng)新是指可能導(dǎo)致金融部門發(fā)生轉(zhuǎn)變的全新的金融工具、服務(wù)理念、市場環(huán)境和制度體系。（二）我國商業(yè)銀行金融創(chuàng)新的動(dòng)因我國在發(fā)展商業(yè)銀行金融創(chuàng)意的時(shí)間比較遲，各方面還不夠成熟，其中包含三個(gè)方面的原因：一金融創(chuàng)新受到金融制度的影響，二金融行業(yè)市場充滿競爭力，三金融科技信息手段的發(fā)展。1.逃避管制商業(yè)銀行創(chuàng)新的目的和原因是躲避監(jiān)管。金融監(jiān)管阻礙了小型組織的獲取利潤的機(jī)會(huì)，因此金融監(jiān)管的意圖肯定會(huì)與個(gè)人行為和小型金融組織之間產(chǎn)生矛盾，從而導(dǎo)致商業(yè)銀行利用創(chuàng)新的手段達(dá)到規(guī)避監(jiān)管的目的，從而獲得更多的利潤。一方面，由于商業(yè)銀行想要獲取更多的收益，對(duì)金融當(dāng)局施加了較大的壓力，強(qiáng)烈建議取消相關(guān)限制要求，另一方面，通過各種方法躲避監(jiān)管規(guī)定，限制的要求，加快金融創(chuàng)業(yè)的腳步。2.經(jīng)營壓力銀行業(yè)之間激烈的競爭也給運(yùn)營過程中造成了負(fù)擔(dān)?，F(xiàn)在正處于一個(gè)經(jīng)濟(jì)全球化的時(shí)代，金融市場證券化的步伐也越來越快，國內(nèi)商業(yè)銀行之間的競爭日趨緊張，經(jīng)濟(jì)上漲的速度逐漸緩慢，產(chǎn)生了非中介化的發(fā)展現(xiàn)狀。所以商業(yè)銀行為了擺脫現(xiàn)有的情況，必須進(jìn)行金融創(chuàng)新，保持市場競爭上的領(lǐng)先優(yōu)勢，從而避免被市場淘汰。3.金融技術(shù)進(jìn)步金融技術(shù)進(jìn)步推動(dòng)了商業(yè)銀行創(chuàng)新?，F(xiàn)代科技高速進(jìn)步和不斷發(fā)展為金融創(chuàng)新的帶來了機(jī)會(huì)，現(xiàn)代化的先進(jìn)技術(shù)在金融領(lǐng)域的廣泛運(yùn)用，使得銀行能為客戶帶來更便捷的金融服務(wù)。從某個(gè)方面上來說，高新技術(shù)帶來的優(yōu)勢和保護(hù)是金融創(chuàng)新的必要基礎(chǔ)。縱觀中國金融創(chuàng)新過去一直以來的發(fā)展趨勢，避免監(jiān)管僅僅是其中的一個(gè)原因，由于中國商業(yè)銀行的管理理念跟國外比起來較為狹隘，創(chuàng)新產(chǎn)品自身具有高風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)，在交易過程中具體獲得的收益不能準(zhǔn)確的控制，如果不小心誤判或未制定預(yù)期的風(fēng)險(xiǎn)管理舉措，將遭受重創(chuàng)，銀行業(yè)務(wù)安全受到很大的威脅，所以這不是我國商業(yè)銀行金融創(chuàng)新的主要原因。所以我國銀行之間競爭強(qiáng)烈、科技技術(shù)的不斷發(fā)展促進(jìn)了商業(yè)銀行紛紛加大金融創(chuàng)新的力度。二、我國商業(yè)銀行金融創(chuàng)新現(xiàn)狀（一）組織制度創(chuàng)新在宏觀金融體制方面，在完成四大國有商業(yè)銀行股份制改造后，我國形成了一個(gè)擁有多重所有制結(jié)構(gòu)的銀行體系，具體而言，這一多重機(jī)構(gòu)的形成適應(yīng)了我國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型，同時(shí)多重機(jī)構(gòu)之間存在的競爭關(guān)系也促成了各自金融機(jī)構(gòu)的創(chuàng)新活動(dòng)。從組織架構(gòu)中來看，建立金融資產(chǎn)管理公司成為了首要采取的創(chuàng)新活動(dòng)。我國步入二十世紀(jì)九十年代以后，全球銀行業(yè)不良資產(chǎn)走勢持續(xù)上漲，全球紛紛對(duì)進(jìn)行不良投資的金融資產(chǎn)管理公司制定了相關(guān)處置規(guī)定。在那段時(shí)期中國國有銀行業(yè)也有著許多不良貸款的現(xiàn)象，對(duì)于金額數(shù)目較大的不良資產(chǎn)，應(yīng)保證銀行不受到風(fēng)險(xiǎn)的影響。除了宏觀層面的體制創(chuàng)新外，各商業(yè)銀行內(nèi)部也積極探索適合自身發(fā)展的專業(yè)化經(jīng)營模式，尤其是實(shí)現(xiàn)了內(nèi)部的公司化運(yùn)作。如在銀行內(nèi)部成立資金運(yùn)營中心、票據(jù)結(jié)算中心、信用卡中心、個(gè)人理財(cái)中心及電子銀行中心等。個(gè)別商業(yè)銀行還嘗試開創(chuàng)了綜合經(jīng)營試點(diǎn)，例如交通銀行和建設(shè)銀行設(shè)立了發(fā)行銀行系列基金產(chǎn)品的基金公司。（二）業(yè)務(wù)和工具創(chuàng)新商業(yè)銀行業(yè)務(wù)其中含有個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)、企業(yè)融資業(yè)務(wù)和金融市場業(yè)務(wù)。個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是指商務(wù)銀行在根據(jù)客戶的實(shí)際消費(fèi)水平對(duì)其金融業(yè)務(wù)進(jìn)行具體的分類，包括個(gè)人和家庭在商業(yè)銀行過程中的業(yè)務(wù)流程。該業(yè)務(wù)涉及商業(yè)銀行的零售業(yè)務(wù)。我國經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展，人們的生活水平和收入水平日益增長，個(gè)人和家庭的存儲(chǔ)收入呈現(xiàn)著上升的趨勢，與之對(duì)應(yīng)的，個(gè)人金融服務(wù)的相應(yīng)需求也在逐漸增加，在商業(yè)銀行獲取利益源頭方面，個(gè)人金融業(yè)務(wù)開始占據(jù)越來越大的份額。商業(yè)銀行其中最必不可少的業(yè)務(wù)是金融市場業(yè)務(wù)，可以對(duì)包括外匯債券在內(nèi)的各種國內(nèi)外市場的客戶進(jìn)行資本運(yùn)作、資產(chǎn)管理和具有特色化金融服務(wù)等各種職能。一般來說，在金融業(yè)務(wù)上，商業(yè)銀行過去傳統(tǒng)的模式主要是存貸款業(yè)務(wù)，現(xiàn)在慢慢轉(zhuǎn)變到中間的業(yè)務(wù)上來。另外，商業(yè)銀行也逐漸推出基金管理，相關(guān)金融產(chǎn)品交易、安全承諾等各種創(chuàng)新活動(dòng)。相比之前，商業(yè)銀行業(yè)務(wù)范圍逐漸擴(kuò)大，不再拘泥于傳統(tǒng)的存貸款業(yè)務(wù)，更加注重市場需求。這一轉(zhuǎn)變不僅改變了商業(yè)銀行的收入結(jié)構(gòu)、提高了綜合經(jīng)營效益，同時(shí)也為經(jīng)濟(jì)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型提供了機(jī)遇。（三）金融技術(shù)創(chuàng)新金融技術(shù)創(chuàng)新具體是指商業(yè)銀行結(jié)合最新信息、現(xiàn)代化科學(xué)技術(shù)或科學(xué)管理方式，推出全新的金融產(chǎn)品或針對(duì)客戶需求提供特色化服務(wù)項(xiàng)目，增強(qiáng)產(chǎn)品質(zhì)量和服務(wù)質(zhì)量，增加市場競爭力。根據(jù)其具體存在形式，通常來說商業(yè)銀行金融技術(shù)創(chuàng)新包括：信息技術(shù)創(chuàng)新，技術(shù)型產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新與規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)技術(shù)創(chuàng)新?，F(xiàn)階段中國商業(yè)銀行信息技能更新重點(diǎn)體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：計(jì)算機(jī)應(yīng)用技術(shù)與信息技術(shù)的應(yīng)用逐漸從前臺(tái)與柜臺(tái)交易的方式轉(zhuǎn)變到銀行市場發(fā)展、商業(yè)計(jì)劃、策略布局和客戶關(guān)系等方面?；诳萍己托畔⒓夹g(shù)進(jìn)步的優(yōu)勢，不斷促進(jìn)商品的創(chuàng)新，中國商業(yè)銀行業(yè)務(wù)也收獲了較好的成果，這種金融產(chǎn)品在目前金融行業(yè)已經(jīng)有兩百余種，涵蓋了存貸款、現(xiàn)金管理、銀行卡、投資、金融市場、咨詢與托管、電子渠道業(yè)務(wù)等各方面。在風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)創(chuàng)新方面，隨著以電話、網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)為基礎(chǔ)的電子銀行的開展，客觀上帶來了對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)方面的創(chuàng)新要求?？偟膩碚f，現(xiàn)代信息技術(shù)的不斷進(jìn)步，金融行業(yè)科技設(shè)備的技術(shù)水平也隨之增強(qiáng)，電子信息技術(shù)的推出給各種金融項(xiàng)目中帶來了優(yōu)勢?，F(xiàn)階段，中國商業(yè)銀行已經(jīng)整體實(shí)行了電子證券交易的方式，電子資金轉(zhuǎn)移，電子信息管理和辦公自動(dòng)化，也推出了網(wǎng)絡(luò)金融和新電子商務(wù)的創(chuàng)新金融產(chǎn)品。在技術(shù)方面基本實(shí)現(xiàn)了與國際金融業(yè)的接軌。同時(shí)，我國各商業(yè)銀行還依托網(wǎng)絡(luò)技術(shù)支持，拓寬了服務(wù)范圍。三、金融創(chuàng)新對(duì)我國商業(yè)銀行的影響（一）助力商業(yè)銀行降低財(cái)務(wù)成本正確利用銀行創(chuàng)新負(fù)債產(chǎn)品，既保持其貨幣基金的強(qiáng)勁流動(dòng)性，也增強(qiáng)了商業(yè)銀行的貨幣資金“造血水平”，賺取較高的利息費(fèi)用，彌補(bǔ)相應(yīng)的財(cái)務(wù)支出。對(duì)銀行新推出的資產(chǎn)類別產(chǎn)品進(jìn)行有效使用，也可以減少商業(yè)銀行整體的財(cái)務(wù)支出。1.貿(mào)易融資周期短無論是在國內(nèi)業(yè)務(wù)、還是在國際業(yè)務(wù)中，貿(mào)易融資、如前文所述國內(nèi)信用證及融資業(yè)務(wù)、應(yīng)收賬款快捷保理業(yè)務(wù)等，均是廣大貿(mào)易型商業(yè)銀行采取的獲得融資的新途徑。其對(duì)商業(yè)銀行財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的具體影響主要體現(xiàn)在：商業(yè)銀行的貸款規(guī)模會(huì)受到經(jīng)濟(jì)走勢的影響、不定期發(fā)生變化，往往年初較為充裕、年中開始出現(xiàn)頭寸緊張的趨勢，不確定因素較大。商業(yè)銀行若僅僅從商業(yè)銀行處獲得傳統(tǒng)的貸款額度，則需受制于銀行的頭寸安排，往往是即使“排隊(duì)”獲得了“貸款資源”、卻要相應(yīng)支付較高的融資成本。另外，商務(wù)銀行的短期貸款模式主要是以一年作為貸款的期限。商業(yè)銀行需按照一年期貸款基準(zhǔn)利率（或按照一年期基準(zhǔn)利率相應(yīng)上浮一定比例的利率）支付利息；在貸款申請(qǐng)審批同意并發(fā)放貸款的六個(gè)月后，商業(yè)銀行可能早已收回成本，萌生了預(yù)期還款的要求，但也要履行與銀行之間簽訂的合同規(guī)定。貿(mào)易融資業(yè)務(wù)的融資背景是某種貿(mào)易活動(dòng)直接產(chǎn)生的融資需求。與之對(duì)應(yīng)的，本次特別貿(mào)易活動(dòng)將直接產(chǎn)生的現(xiàn)金流量作為還款資金，資金清算準(zhǔn)確，具有比較高的還款能力。具有周轉(zhuǎn)快、融資規(guī)模有保障、期限靈活等特點(diǎn)。2.非信貸業(yè)務(wù)資金來源靈活目前銀行有兩個(gè)主要來源的非信貸業(yè)務(wù)：其中一個(gè)是銀行本有資金，稱為“銀行直接投資基金”，另一個(gè)是資金投資理財(cái)，跟過去銀行“吸收存款，發(fā)放貸款”的傳統(tǒng)運(yùn)作模式相比，資金投入非信用業(yè)務(wù)，源頭通常有著相互對(duì)應(yīng)的特點(diǎn)。非信貸業(yè)務(wù)交易結(jié)構(gòu)和傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)相比，前者要比后者更為復(fù)雜，所以現(xiàn)階段商業(yè)銀行將發(fā)展良好的大型商業(yè)銀行作為大部分的非信貸業(yè)務(wù)的首要考慮對(duì)象。通常這種商業(yè)銀行往往融資金量大，還款期限比較平穩(wěn)，銀行每單業(yè)務(wù)收入總額相對(duì)來說，所以這種業(yè)務(wù)最后成為了各大商業(yè)銀行的搶手貨。一定程度上使得商業(yè)銀行處理非信貸業(yè)務(wù)時(shí)享有更多的權(quán)利。為了爭攬優(yōu)質(zhì)客戶資源、促成業(yè)務(wù)往來，獲得與客戶更加密切合作的機(jī)會(huì)，商業(yè)銀行往往會(huì)主動(dòng)降低商業(yè)銀行融資成本。（二）幫助商業(yè)銀行有效規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)對(duì)于進(jìn)出口商業(yè)銀行而言，匯率風(fēng)險(xiǎn)往往是難以規(guī)避的。近年來，商業(yè)銀行力推的遠(yuǎn)期結(jié)售匯業(yè)務(wù)，幫助商業(yè)銀行通過鎖定匯率、進(jìn)而鎖定商業(yè)銀行經(jīng)營成本、達(dá)到規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)的目的。針對(duì)有些商業(yè)銀行中財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)比較，，也可以利用國內(nèi)融資加上存款保證金再加上長期企業(yè)之間的組合模式，具體匯率趨勢有望實(shí)現(xiàn)無風(fēng)險(xiǎn)獲取利益。受到金融危機(jī)的影響，全球經(jīng)濟(jì)低迷的情況下，整個(gè)行業(yè)的財(cái)務(wù)約束要求較高，信貸期限的長短是商業(yè)銀行協(xié)商中必不可少的條件。客戶賒賬，自然會(huì)對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營帶來各種不確定的風(fēng)險(xiǎn)。均是商業(yè)銀行提前收回賒銷款項(xiàng)、改善財(cái)務(wù)報(bào)表、有效規(guī)避財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)以及經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的良方。此外，商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)為整個(gè)供應(yīng)鏈提供融資，無論對(duì)于供應(yīng)鏈的“核心商業(yè)銀行”還是”鏈屬商業(yè)銀行“來說，有了商業(yè)銀行的信用參與其中，使得交易過程中大大減少了雙方的風(fēng)險(xiǎn)。（三）優(yōu)化商業(yè)銀行內(nèi)部管理流程、提高效率當(dāng)前，商業(yè)銀行網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)已經(jīng)被廣泛應(yīng)用，作為商業(yè)銀行日常支付結(jié)算的主要手段。商業(yè)銀行推出的各種現(xiàn)金管理及全球現(xiàn)金管理業(yè)務(wù)，可提供跨銀行的現(xiàn)金管理支持，包括資金計(jì)劃、預(yù)算管理、報(bào)表分析等。實(shí)現(xiàn)集團(tuán)內(nèi)高效、健康的營運(yùn)資金管理模式。在這樣的背景下，集團(tuán)總部可利用集團(tuán)“合并”報(bào)表的規(guī)模優(yōu)勢，向商業(yè)銀行獲取低成本非信貸資金，而后通過現(xiàn)金集中管理實(shí)現(xiàn)資金向下屬商業(yè)銀行“下?lián)堋?；可通過占用集團(tuán)總部授信額度的方式為下屬公司辦理國內(nèi)信用證的開立、辦理下屬公司的應(yīng)收賬款快捷保理業(yè)務(wù)。在流程操作的相對(duì)成熟的集團(tuán)商業(yè)銀行內(nèi)部，這樣集中式的業(yè)務(wù)模式，即鞏固了集團(tuán)總部的“管控”地位，又實(shí)現(xiàn)了集團(tuán)內(nèi)高效的業(yè)務(wù)操作模式，為下屬公司實(shí)際融資帶來了保障。（四）促進(jìn)商業(yè)銀行財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的轉(zhuǎn)變由于目前的商業(yè)銀行會(huì)計(jì)制度在制度設(shè)置和結(jié)構(gòu)上還有著尚未完善的地方。這些問題在一定程度上阻礙了商業(yè)銀行的發(fā)展。最近一段時(shí)間以來，市場經(jīng)濟(jì)和市場競爭力的逐漸增長，金融業(yè)創(chuàng)新的腳步逐漸加快，金融創(chuàng)新是金融業(yè)發(fā)生的最為明顯的轉(zhuǎn)變，商業(yè)銀行會(huì)計(jì)制度也受到一定的影響。筆者側(cè)重于以下幾個(gè)方面來論述金融創(chuàng)新給商業(yè)銀行會(huì)計(jì)制度帶來的影響：金融創(chuàng)新對(duì)商業(yè)銀行產(chǎn)生的又一重大影響，而金融創(chuàng)新過程中出現(xiàn)了新的金融工具。創(chuàng)新的金融工具堅(jiān)持要對(duì)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行報(bào)道，對(duì)傳統(tǒng)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則來說，帶來了巨大的挑戰(zhàn)。所以商業(yè)銀行為了更快地在市場中站穩(wěn)腳步，就需要加快轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的會(huì)計(jì)模式，建立新的會(huì)計(jì)原則，從而在市場上有更強(qiáng)的立足點(diǎn)，取得最有利的競爭力。結(jié)論現(xiàn)階段中國商業(yè)銀行在金融體系、產(chǎn)品和種類在不斷創(chuàng)新中獲得了不少的成就，但我國現(xiàn)仍存在被環(huán)境、看法、體系、等方面的制約問題，金融產(chǎn)業(yè)更新仍然不夠完善。自從金融行業(yè)采取全面開放的政策后，吸引了大量外國銀行機(jī)構(gòu)，給中國的銀行業(yè)帶來了競爭力的同時(shí)也帶來了更多的挑戰(zhàn)，所以我國銀行業(yè)應(yīng)該加快金融的創(chuàng)新促使現(xiàn)代金融體系和全面的銀行制度的漸漸設(shè)立并完善，增加銀行體系的在市場競爭力的優(yōu)勢，將金融存在風(fēng)險(xiǎn)采取預(yù)期的防范措施，及時(shí)處理風(fēng)險(xiǎn)，避免造成不必要的損失。

參考文獻(xiàn)[1]AnthonyAbigayle.Bankcompetition，financialinnovationsandeconomicgrowthinGhana[J].AfricanJournalofEconomicandManagementStudies，2013，51.[2]JeffreyJ.Tester.Financialinnovationandbankrisktaking[J].JournalofEconomicBehaviorandOrganization，2014，351.[3]RebeccaZabriskie.Competition，financialinnovationandcommercialbankloanportfolios[J].JournalofFinancialIntermediation，2014.[4]LarsNordeny.Financialinnovationandbankbehavior:Evidencefromcreditmarkets[J].JournalofEco