上海自貿(mào)區(qū)金融業(yè)態(tài)創(chuàng)新與集團(tuán)產(chǎn)融結(jié)合的探索

上海自貿(mào)區(qū)金融業(yè)態(tài)創(chuàng)新與集團(tuán)產(chǎn)融結(jié)合的探索

該公司正在研究傳統(tǒng)賬戶和網(wǎng)絡(luò)郵件的創(chuàng)新應(yīng)用程序。9月18日,申能財務(wù)公司完成工商注冊變更,注冊地址由目前的陸家嘴地區(qū)遷至中國(上海)自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)內(nèi),成為全國首個獲準(zhǔn)遷址自貿(mào)區(qū)并完成注冊變更的企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司,并開始探索財務(wù)公司自貿(mào)區(qū)FTU分賬核算單元等多項創(chuàng)新模式,邁開“走出去”步伐?！巴七M(jìn)自貿(mào)區(qū)金融業(yè)態(tài)創(chuàng)新和集團(tuán)產(chǎn)融結(jié)合,是此次申能財務(wù)公司遷址的出發(fā)點(diǎn)?！鄙昴芗瘓F(tuán)財務(wù)有限公司負(fù)責(zé)人對《上海國資》表示,“進(jìn)入自貿(mào)區(qū)不是目的,而是手段,旨在實(shí)現(xiàn)財務(wù)公司作為集團(tuán)的綜合金融服務(wù)平臺從1.0版本轉(zhuǎn)型升級至2.0版本,融入國資國企改革?！鄙昴茇攧?wù)公司進(jìn)自貿(mào)區(qū),加速轉(zhuǎn)型截至9月中旬,上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)共新設(shè)各類企業(yè)1.2萬余戶,新設(shè)企業(yè)注冊資本(金)總量超過3400億元,其中金融類企業(yè)累計設(shè)立520家,包括銀行、金融信息服務(wù)、證券經(jīng)紀(jì)、資本投資服務(wù)等各個行業(yè)類別,各金融機(jī)構(gòu)均躍躍欲試。而自去年上海自貿(mào)區(qū)設(shè)立以來,申能財務(wù)公司既已按照集團(tuán)部署,在銀監(jiān)局和人民銀行及集團(tuán)系統(tǒng)企業(yè)的支持下,開始密切關(guān)注并積極探索可開展的業(yè)務(wù)。申能財務(wù)公司負(fù)責(zé)人表示,經(jīng)過一年的持續(xù)跟蹤研究,去年下半年成立“自貿(mào)區(qū)課題研究小組”,今年8月份向上海銀監(jiān)局報告,與非銀部門負(fù)責(zé)人商議討論,9月10日即獲得上海銀監(jiān)局批準(zhǔn)后,18日實(shí)現(xiàn)了工商注冊變更。申能財務(wù)公司之所以能如此順利通過審批,無疑具備自身優(yōu)勢。首先,準(zhǔn)備充足,提早規(guī)劃公司的遷址工作。其次,地理區(qū)位優(yōu)勢,公司本身即在浦東,降低了批準(zhǔn)難度。再次,申能集團(tuán)在國際能源采購等方面的國際化業(yè)務(wù)量日益增長,由申能財務(wù)公司開展能源金融服務(wù)創(chuàng)新,更具備產(chǎn)業(yè)優(yōu)勢。同時,集團(tuán)及系統(tǒng)企業(yè)幫助開展自貿(mào)區(qū)的業(yè)務(wù)討論和籌劃工作?！凹又捎谏昴茇攧?wù)公司是中外合資,非常重視國際化視野及對境外資金運(yùn)用的積極探索和經(jīng)驗(yàn)積累。”該負(fù)責(zé)人表示。開展自貿(mào)區(qū)業(yè)務(wù)的前提是財務(wù)公司注冊于區(qū)內(nèi),操作方式包括設(shè)立子公司、分公司和注冊地遷入?yún)^(qū)內(nèi)等方式,而此次申能財務(wù)公司選擇注冊遷址的方式,則是目前金融機(jī)構(gòu)中首家整體注冊到自貿(mào)區(qū)的企業(yè)。申能財務(wù)公司進(jìn)駐自貿(mào)區(qū),對于促進(jìn)申能集團(tuán)產(chǎn)融結(jié)合有望發(fā)揮更大的作用。首先,在國際能源貿(mào)易業(yè)務(wù)領(lǐng)域,利用自貿(mào)區(qū)金融平臺,將有望分享境外低成本的購匯和本外幣融資便利,推動跨境交易?！袄缫郧俺蓡T單位和商業(yè)銀行開展海外代付業(yè)務(wù),現(xiàn)在財務(wù)公司可以利用自貿(mào)區(qū)分賬核算單元,與區(qū)內(nèi)其他FTU和境外金融機(jī)構(gòu)平盤,也可以為成員單位提供類似的跨境購匯業(yè)務(wù),進(jìn)一步降低匯兌成本?！鄙昴茇攧?wù)公司相關(guān)人員表示。其次,與產(chǎn)業(yè)鏈配套的電煤運(yùn)輸、倉儲管理、節(jié)能減排服務(wù)等相關(guān)能源服務(wù)業(yè)務(wù)上,對海外購船、租船的需求可開展融資租賃業(yè)務(wù)、碳減排交易和第三方金融倉儲物流等配套金融服務(wù)。再次,跨境人民幣支付便于與海外能源要素價格的聯(lián)通,探索建設(shè)國際能源要素的定價機(jī)制?！耙酝覀冊诳缇橙谫Y溝通方面缺乏經(jīng)驗(yàn),而今后在與諸多外資金融機(jī)構(gòu)等合作過程中,熟悉海外金融監(jiān)管政策,拓展國際視野,為今后集團(tuán)和系統(tǒng)企業(yè)海外融資做好‘探路者’?！弊詈?也在很大程度上提升了資金管理水平?！霸谔嵘Y金集中管理上,進(jìn)駐自貿(mào)區(qū)后,可以利用FT賬戶和傳統(tǒng)賬戶相結(jié)合,通過人民幣和外幣雙向資金池,打造跨境資金集中模式,實(shí)現(xiàn)集團(tuán)對海外項目資金的管理要求?！弊再Q(mào)區(qū)打通海外資金,資金池的流動性程度擴(kuò)大,更加自由靈活。而同時自貿(mào)區(qū)的監(jiān)管要求對風(fēng)控管理也呈現(xiàn)出新的特點(diǎn),存貸比、流動性指標(biāo)等均有所創(chuàng)新,更強(qiáng)調(diào)財務(wù)公司自身的風(fēng)險管理能力?！胺仲~”管理模式改革背景下我國金融組織體系的成熟作為首家入駐區(qū)內(nèi)的財務(wù)公司,申能財務(wù)公司正在探索打造獨(dú)特的自貿(mào)區(qū)“申能模式”。一方面,此次遷址自貿(mào)區(qū)采取的是注冊地與經(jīng)營地分離的進(jìn)駐方式,即住所(注冊地址)遷至自貿(mào)區(qū)內(nèi),經(jīng)營地址仍在區(qū)外?！斑@是申能財務(wù)公司在推動監(jiān)管機(jī)構(gòu)審批過程中,與上海銀監(jiān)局、上海工商局等深入研究后實(shí)現(xiàn)的一項創(chuàng)新,既符合相關(guān)監(jiān)管規(guī)定,又能夠借助與合作銀行的集中代收付模式,保持對境內(nèi)系統(tǒng)企業(yè)服務(wù)的高效與便捷?！鄙昴茇攧?wù)公司負(fù)責(zé)人表示。另一方面,將建立有別于商業(yè)銀行的自貿(mào)區(qū)分賬核算體系。2013年12月央行金融支持自貿(mào)區(qū)建設(shè)30條意見明確了分賬核算的管理方式,此后《關(guān)于支持中國(上海)自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)擴(kuò)大人民幣跨境使用的通知》、《關(guān)于支持中國(上海)自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)建設(shè)外匯管理實(shí)施細(xì)則的通知》及《關(guān)于印發(fā)中國(上海)自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)分賬核算業(yè)務(wù)實(shí)施細(xì)則(試行)和風(fēng)險審慎管理細(xì)則(試行)的通知》等相關(guān)金融細(xì)則密集落地,明確了財務(wù)公司等非銀行金融機(jī)構(gòu)亦可參與自貿(mào)區(qū)業(yè)務(wù)。但隨著越來越多商業(yè)銀行分賬核算體系上線并日趨成熟,對于財務(wù)公司這一非銀行金融機(jī)構(gòu)來說卻仍屬空白。在人民銀行上?？偛康闹С趾椭笇?dǎo)下,申能財務(wù)公司目前已開始搭建基本框架,成為先行案例。年自貿(mào)區(qū)內(nèi)的外匯資金集中運(yùn)營管理改革申能財務(wù)公司相關(guān)人員對《上海國資》表示,在自貿(mào)區(qū)具體業(yè)務(wù)上,公司將探索傳統(tǒng)賬戶與FT賬戶的創(chuàng)新應(yīng)用。根據(jù)自貿(mào)區(qū)跨境人民幣借款業(yè)務(wù)要求,區(qū)內(nèi)企業(yè)借用人民幣資金規(guī)模上限為實(shí)繳資本*1倍*宏觀審慎政策參數(shù),區(qū)內(nèi)非銀行金融機(jī)構(gòu)為1.5倍,借款的期限為一年及以上。在央行宏觀審慎政策參數(shù)為1的情況下,與實(shí)繳資本同等規(guī)模的企業(yè)相比,財務(wù)公司更具優(yōu)勢。據(jù)悉,申能財務(wù)公司近期將與工商銀行、匯豐銀行安排首筆自貿(mào)區(qū)財務(wù)公司跨境人民幣借款,全面啟動自貿(mào)區(qū)內(nèi)各項業(yè)務(wù)的開展?！秶彝鈪R管理局關(guān)于印發(fā)<跨國公司外匯資金集中運(yùn)營管理規(guī)定(試行)>的通知》開展全國范圍內(nèi)的跨國公司外匯資金集中運(yùn)營管理的改革。此前以名單制的方式,在上海、北京等地先后試點(diǎn)。目前自貿(mào)區(qū)內(nèi)注冊的法人企業(yè)經(jīng)集團(tuán)授權(quán),并向外匯管理局申請,獲批后也可開展外匯資金集中運(yùn)營業(yè)務(wù),開立國內(nèi)資金池主賬戶和國際資金池主賬戶,分別用于歸集國內(nèi)資金池成員和國際資金池成員的外匯資金,通過跨境資金雙向軋差的方式,實(shí)現(xiàn)兩個主賬戶中外匯資金的有限互通?！白再Q(mào)區(qū)放寬試點(diǎn)企業(yè)條件,財務(wù)公司如獲得本外幣跨境雙向資金池業(yè)務(wù)的資格,對于未來開展業(yè)務(wù)具備基礎(chǔ)性作用?！绷硪环矫?在FT賬戶(即自由貿(mào)易賬戶)方面,包括設(shè)立FTE、FTN和FTU賬戶,按照“一線放開、二線管住、有限滲透”的原則,建立“電子圍欄”。通過FTN賬戶實(shí)現(xiàn)境外成員單位的資金歸集,統(tǒng)一調(diào)配;而通過FTE賬戶從境外或區(qū)內(nèi)銀行自貿(mào)區(qū)分行融入資金。一方面,可通過經(jīng)常項下下支付貨款,同時可以歸還自身名下且存續(xù)期超過6個月的上海市銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的人民幣貸款,用于替換境內(nèi)高成本融資,改善融資結(jié)構(gòu);另一方面,通過FTU融入的資金直接可向海外項目公司在財務(wù)公司開立的FTN賬戶發(fā)放貸款。在投融資便利化上,通過FTE賬戶也可以簡化海外直投業(yè)務(wù)的購匯審批流程。“此外,與商業(yè)銀行的分賬核算賬戶不同,非銀機(jī)構(gòu)的分賬核算賬戶尚無明確規(guī)定。除了傳統(tǒng)的存貸匯業(yè)務(wù)一樣外,非銀機(jī)構(gòu)在支付和結(jié)算上還需要通過銀行進(jìn)行代理支付。因此,財務(wù)公司的FTU分賬核算單位的申報工作是一項銀財合作的創(chuàng)新工程,此前沒有先例?！鄙昴茇攧?wù)公司相關(guān)人員表示,公司或探索自貿(mào)區(qū)內(nèi)開展跨境電票支付的業(yè)務(wù),目前正在人民銀行指導(dǎo)下進(jìn)行系統(tǒng)和業(yè)務(wù)流程的規(guī)劃,一方面可加強(qiáng)與海外機(jī)構(gòu)合作,豐